Aval

P* que le garantiza, el pago de una deuda que es ma. Se denomina, aval a la institucin jurdica.
Avalista: es la P* quien garantiza la O* ajena
Regulado en Ley 18092 (Art 46 y 47)
Aval: es un acto escrito y firmado en la letra de cambio, en la hoja de prolongacin o en un documento
separado en el cual el girador, un endosante o un tercero garantiza en todo o parte del pago de ella.

Elementos del aval
1) Acto escrito: formal

Aval: declaracin cambiaria, efectuada x una P* natural o jurdica, llamada avalista, con el fin de
garantizar parcial o totalmente el cumplimiento de una O* contrada por otra p* llamada avalado, y
el acreedor quien puede demandar a ambos deudores.

Forma de constitucin del Aval
2 maneras:
- Misma letra de cambio
- Documento Separado

1) Misma letra de cambio: (Art 46) la sola firma en el anverso (frente de la letra o de su hoja de
prolongacion constituye aval, en el dorso, debe contener la expresin por aval .
+Jurisprudencia: Ha sugerido que se establezca el nombre del avalista

2) Documento Separado: Otorgado en documento separado adems de la firma, debe establecer q
el acto es aval, adems de identificar la letra cuya o* est garantizando. Los D* solo se transfieren x
cesin de crditos.
+Jurisprudencia: Bco de Chile VS P* Natural
En 1era instancia: Demanda ejecutiva (art 434 CPC) instrumento reconocido, o dio por reconocido.
La p* natural interpuso, excepcin de falta de conocimiento
En 2da instancia: se apela, la C. de Apelaciones esta P* se pudo haber tratado como avalista,
siempre y cuando este aval se hubiere registrado en el mismo documento, puesto que esta carta fue
ex ante, en este caso el avalista.
Cuando un avalista se constituye en un mismo documento tiene un lazo jurdico con el deudor ppal
y acreedor pq estan en el mismo documento, en el caso de estar separado, aqu el avalista NO tiene
lazo con el acreedor, solo con el avalado por ende se aplicara el beneficio de exclusin


Cesin de crditos nominativos (art 1901 y ss CC)
- Entrega del ttulo del cedente al cesionario
- Anotacin de la transferencia bajo la firma del cedente y con la identificacin del cesionario
- Notificacin al deudor
+Materia mercantil: esta notificacin es realizada por receptor judicial (ministro de fe)

D* emanados de un aval: Tiene una accin el acreedor en contra del Deudor ppal, como del
avalista

(Art 46 inc. final) El acto que NO contenga los requisitos en este artculo NO constituye aval.
Efectos del aval
El aval puede estar limitado (sujeto a modalidad)
- Tiempo: hecho, futuro y cierto
- Caso: condicin suspensiva (nace un d*) o resolutoria (se extingue el d*)(ej: un avalista ser
limitada a el 2015)
- Cantidad: dinero det. (50% de la O*)
- P* determinada: en caso que haya varios deudores se limita a una de ellas, la responsabilidad que
el avalista impone

Art. 47 inc. 2 Concedido el aval de forma pura y simple, el avalista responder al igual que el
Aceptante.
+Puelma: Acto escrito del librado, estampado por su firma en el frente de la letra de cambio en el
que manifiesta su voluntad de aceptar el giro o libramiento, cuya virtud se transforma en el deudor
ppaL. NO le beneficia

Perjuicio de la letra: Sancin que se le genera al acreedor, cuando NO protesta (cobra) el pago de
una letra en el plazo establecido en la ley (1 ao)

Para definir el Aval: en el tratamiento legislativo se utilizaba el fiador


Naturaleza Jurdica de aval
Acto jurdico unilateral: de acdo a la concurrencia de una voluntad (del avalista)
Fianza: Acto jurdico bilateral, cto unilateral (O* a una p*), celebrado entre el fiador y
acreedor. No concurre el deudor ppal, el acreedor para realizar el prstamo, constituye el
prstamo.

Aval: Se constituye exclusivamente para garantizar O* cambiarias se desprende (art 46), en tanto de
la fianza sirve para garantizar cualquier tipo de o*.
O* del fiador: Siempre consiste +en dar una cantidad de dinero. (art 2343 CC)

El aval es AJ formal y solemne;
+la fianza es un cto consensual (regla gral) la ley no establece formalidades.
Fianza Mercantil (art 820 Ccom) debera otorgarse por escrito, en el caso de no otorgarse, sera sin valor
+El aval es siempre Comercial (art 3 N*10 C.com) y +la fianza al ser un cto accesorio seguira su
suerte del ppal.
El avalista: las O* que contraen es independiente. La nulidad de la O* avalada NO conlleva la
nulidad de la O* del avalista La fianza al ser cto accesorio, si la O* ppal se extingue, tb lo hace la
fianza.
El avalista; NO tiene beneficio de excusion
Fiador: Goza de este beneficio (art 2357 CC), ademas del beneficio de division
1
. El acreedor podra
exigirle el cumplimiento parcial o total de la O*.
El avalista NO puede retractarse, El fiador si puede hacerlo
El aval puede presumirse, en cambio, el fiador NO (art 46 inc 2) sola firma en el anverso o en hoja
anexa, constituye aval.
La O* del avalista es abstracta: toda vez que no tiene relacion causal por la cual se prest el aval,
por lo mismo el avalista NO podra disponer las excepciones P* que dispondria el avalado o deudor
ppal, (ej: cto celebrado entre univ y estudiante, el estudiante al tener 17 requiere autorizacion, este
acto al ser menor de edad seria anulable, excepcin p*) esta NO podra ponerla el avalista.

1
Divisin: se divide la deuda
El cheque
Provienen desde prcticas mercantiles en Holanda y en Inglaterra. En Inglaterra los bancos
empezaron a emitir ciertos talonarios a sus clientes que representaban dinero.
La 2da institucin que propicio el cheque fueron las cmaras de compensacin, en la cual se
juntaban los banqueros de distintas instituciones a compensar los crditos que tenan respecto a
otras instituciones.
1ra regulacin (Francia en 1865), que viene a regular todas las prcticas comerciales que daban
hace muchos aos.
En Chile el 1er indicio se dio en 1856 con la creacin del banco de Valparaso.
1909 se dicta ley de impuesto al papel sellado, timbres y estampillas (1ra regulacin de cheques
en el pas)
1922 se promulga la ley de cuenta corriente bancaria y cheque (se cre para determinar que
para usar cheques se debe tener cuenta corriente).
Contrato de cuenta corriente bancaria (art. 1): la cuenta corriente bancaria es un contrato en
virtud del cual un banco se obliga a cumplir las rdenes de pago de otra persona, hasta la
concurrencia de las cantidades de dinero que hubiere depositado en ella por el crdito que se haya
estipulado
Existen dos tipos de cuenta segn la definicin:
a. Orientadas al depsito: el cuentacorrentista abre un deposito inicial y el banco deber
cumplir las rdenes de pago emitidas por aquel, hasta la concurrencia de los montos
depositados, esto quiere decir que si deposito 100 puedo emitir rdenes de pago de 150
pero el banco solo est obligado a emitir 100.
b. Orientadas al crdito: no requiere depsito inicial y el banco cumplir las rdenes de pago
hasta la concurrencia del crdito que el banco haya autorizado a este. Ej: le aprueba 3
millones para girar.
Lnea de crdito: no est regulada en esta ley pero en la prctica si existe, es cuando se gira un
cheque por 120 y solo tengo 100 en mi cuenta corriente deja la cuenta en 0 y saca los 20 mil de la
lnea de crdito. A diferencia de la cuenta corriente esos 20 mil pesos da a da aumentan los
intereses de mi lnea de crdito.
Naturaleza jurdica del contrato de cuenta corriente:
Artculo 3 n11 se dice que es un acto de comercio, por su giro las operaciones del banco sern
mercantiles, en cambio las operaciones de crdito para el cliente no siempre va a significar un acto
de comercio va a depender de la calidad del cuentacorrentista cuando sea un comerciante
2
o

2
Comerciante (art. 7): toda persona que teniendo capacidad para comerciar hacen del comercio su profesin habitual.
particular
Clasificacin de la cuenta corriente:
Bilateral: genera obligaciones para ambas partes.
O* del cuentacorrentista: realizar el depsito establecido para pagar, las comisiones mensuales de
la cuenta y los eventuales intereses.
O* del banco: cumplir las rdenes de pago emitidas por el cuentacorrentista, administrar la
cuenta, etc.
Oneroso: va en utilidad de ambas partes contratantes
Para el cuentacorrentista ser la administracin de sus fondos
Para el banco es el depsito del dinero
Conmutativo: porque las partes se miran como equivalente.
Principal: no requiere de otro para subsistir.
Real:
Sector minoritario: dice que sera real porque existe un depsito que el cuentacorrentista debe
depositar en el banco para que comience a funcionar.
Sector mayoritario: descarta que sea real porque la obligacin de depositar es una obligacin que
nace despus de perfeccionado el contrato, por tanto sera consensual, la obligacin principal
sera realizar el depsito.
Nominado: porque est regulado por una ley.
Naturaleza Jurdica de la cuenta corriente:
1- El cheque sera una cesin de crditos, girador cede al tenedor D* (hacer cumplir orden de
pago) contra el girado o el banco. El tenedor pasa a ser jurdicamente girador.
Esta teora se rechaz puesto que la O* del banco en cuanto a rdenes de pago emana
del cto de cuenta corriente y no de cesin de crdito entre girador y beneficiario, es O*
principal para el banco.
2- El cheque implicara un mandato es decir una instruccin que el girador emite al banco
facultndolo para pagar en nombre y representacin la cantidad indicada en el cheque. La
primera crtica a esta teora es que solo habra una relacin jurdica entre el girador del
cheque y el banco y no tomara en cuenta la intervencin del beneficiario. La segunda
critica es que el mandato naturalmente est otorgado en favor del mandante, es decir el
mandato es naturalmente gratuito en ese sentido, excepcionalmente el mandato puede
ser oneroso cuando as lo estipulan las partes, pero eso deben establecerlo las partes


expresamente, como por regla general es gratuito no procedera este caso porque el
cheque se celebra en beneficio del tercero no del mandante. El mandato se extingue por
la muerte del mandante, puesto que es un contrato intuito persona, en cambio en el caso
del cheque si muere el girador el cheque o la orden de pago sigue subsistiendo.
3- Teora moderna en la cual se seala que la institucin jurdica del cheque no podra
asimilarse a ningn contrato en materia civil ni comercial, ya que implica distintas
relaciones jurdicas, de las cuales no es posible prescindir y ests distintas relaciones
jurdicas se dan entre el girador y el banco, entre el girador y el beneficiario porque hay un
negocio causal (comprar una bicicleta compraventa es el negocio causal para entregar el
cheque), relacin entre el beneficiario del banco (cuando vaya a cobrarlo)
Definicin tanto doctrinaria como normativa:
Jean Guyaux (doctrina): el cheque es un efecto de comercio que pone en relacin a tres personas el
girador quien emite el titulo dando orden al librado que siempre debe ser el banco de pagar a la
vista, esto es contra su presentacin una suma de dinero a una tercera persona llamada
beneficiario.
Art. 10 ley de cheques: el cheque es una orden escrita y girada contra un banco para que este
pague a su presentacin el todo o parte de los fondos que el librador pueda disponer en su cuenta
corriente.
Podemos enumerar ciertas caractersticas que se desprenden de la definicin:
1. Es un acto formal y solemne, debe cumplir con ciertas menciones
2. Es un ttulo de crdito, cumple con varios de los principios.
3. Es un instrumento bancario, puesto que quien lo genera que es distinto a quien lo gira, El
banco la crea y los emite al titular de una cuenta corriente.
4. Es un medio de pago.
Art 13, menciones que deber contener un cheque:
a- La orden de pago: es tanto la indicacin de la persona a quien se la gira el cheque como la
suma de dinero, que va dirigida hacia un banco.
b- Deber contener el nombre del librado o girado (banco).
c- La cantidad girada: debe sealarse con letras y nmeros.
d- Nmero de cuenta corriente del librador, esto porque es una orden de pago para hacerla
efectiva en los fondos del cuentacorrentista.
e- Debe contener la firma del girador
Regla general: manuscrita e impresa.
Exc: puede ser digital
f- Lugar del giro:
La direccin de la sucursal del banco donde se abre la cuenta
Si no est indicado: la ley suple el silencio de las partes y el cheque se presumir girado en
la plaza en que funcional la oficina del banco donde el titular mantiene su cuenta
corriente, esto es importante para el computo de los plazos.

Diferencia con letra de cambio: Esta presuncin legal marca una diferencia con las letras
de cambio ya que en ellas en silencio de las partes se establece que la emisin fue
realizada en el domicilio del girador de la letra.
g- La fecha del giro: con letras, ni indica la fecha desde cundo se puede hacer cumplir la
obligacin de pago, el cheque es pagadero a la vista, solo importa la fecha porque a partir
de esa fecha empieza a correr el plazo de caducidad dentro del cual el beneficiario podr
cobrar el cheque que por regla general ser de 60 das.
h- El nombre del beneficiario: esto va a ser dependiendo si lo hago a la orden, nominativo o
al portador. Sin embargo el nombre del beneficiario va a estar cuando se cierre esta
relacin entre las tres partes.
El cheque falsificado
Puede estar falsificado en el monto, en la persona, en el nombre del titular, en el nombre del
banco, en la firma, art. 16 de la ley establece la responsabilidad de la falsificacin de un cheque
bajo 3 hiptesis:
1- Si la firma del girador es visiblemente disconforme con aquella dejada en poder del banco.
2- Cuando el cheque tiene raspaduras, enmendaduras u otras alteraciones notorias. As
como el anterior son elementos subjetivos, depender de quien lo analice. La ley dice que
si el cheque tiene una alteracin por ejemplo roto en una esquina en ese caso tiene una
alteracin notoria.
3- Si el cheque no es de la serie entregada al librador.
*Cuando ocurre alguno de los casos anteriores, si el banco cumple con el pago, este ser
responsable de lo sucedido
En Contra del cuentacorrentista:
1. Si un cheque es en teora falsificado o robado pero le calco la firma.
2. Robo de un cheque que est dentro de la serie, el banco no tiene como saber.
3. Que no tenga ninguna raspadura, que este intacto.

*Responde el cuentacorrentista porque fue negligente en el cuidado de este documento y el
portador ilegitimo ocupo todas las herramientas posibles para hacer creer que era un cheque
verdico, el girador asume la cantidad de dinero.
Duracin del cheque:
60 das corridos para su cobro desde la fecha de su emisin. El banco al cual se le va a cobrar el
cheque si est en la misma plaza son
60 das si el banco est en la misma plaza del cobro
90 das si es en otra plaza.
3 meses para los cheques que fueran girados en el extranjero y cobrados en Chile.
Finalmente estos plazos aumentarn si el banco hubiere suspendido sus operaciones y pagos por
cualquier motivo.
Respecto al pago del cheque:
Pago del cheque: el cumplimiento de la orden impartida por el girador en la orden prevista por la
ley.
Requisitos copulativos:
1. Que el cheque sea vlido: esto quiere decir con las menciones del artculo 13, que sea
correctamente emitido.
2. Que hayan intervenido las personas que tengan legalmente derecho a hacerlo (girador, el
girado y el portador legitimo o beneficiario).
3. Que el cheque sea presentado dentro de los plazos legales.
4. Que el cheque debe ser cancelado, es decir mediante la firma del beneficiario al anverso
del cheque.
*Cumplidos estos 4 requisitos se entender pagado el cheque.
Prdida de eficacia del cheque:
1- Derivadas del banco: cuando quiebra el banco o una declaracin de insolvencia de este, en
ese caso el cheque pierde el sustento jurdico que le dio vida al cheque, por lo que al
quebrar el banco desaparece una de las partes que celebro el contrato de cuenta
corriente, sin embargo esto no obsta a que el banco seguir siendo responsable por el
pago del cheque
2- Derivadas del librador: existen dos tipos de razones:
a- Que haya un revocacin de la orden de pago: conocida como orden de no pago art.
26: si el librado avisare por escrito al librado que no efecte el pago de un cheque este
se abstendr de hacerlo pero si el aviso se diere despus de haberse pagado el cheque
el banco quedar exento de toda responsabilidad, para que se debo tener ciertos
requisitos, estos son:
1- Que mi firma haya sido falsificada.
2- Lo haya perdido o me lo hayan robado.
3- Que el cheque haya sido alterado respecto a la cantidad de la suma de dinero o la
persona del beneficiario.
b- No hayan fondos disponibles en la cuenta corriente sobre la cual versa el cheque: se
produce protesto del cheque x el beneficiario, se indica: fecha del cobro y se
acreditar que no ocurri ninguna circunstancia para darle orden de no pago.
El banco
Aparecen en Francia.
El 1er banco en Chile fue el: Banco de Chile Arcos
El 1er banco establecido legalmente en Chile: Banco de Valparaso (1855), 1859 fue fundado el
Banco de chile en Santiago.
1ra ley de Bancos (1860) llamada ley general de bancos de emisin, en esta ley fueron aplicadas
las ideas francesas de materia comercial
1925 ley general de bancos que es la que actualmente est vigente, novedad: establece la
figura de la sper intendencia de bancos.
Banco (art. 40): banco es toda sociedad annima especial que autorizada en la forma prescrita
por esta ley y con sujecin a la misma se dedique a captar o recibir en forma habitual dinero o
fondos del pblico con el objeto de darlos en prstamo descontar documentos, realizar inversiones,
proceder a la intermediacin financiera, hacer rentar estos dineros y en general realizar toda otra
operacin que la ley permita (u otra ley).
Podemos sacar dos elementos principales de esta definicin:
1. Como clasificar las operaciones bancarias:
a- Operaciones pasivas: captacin de dinero, un depsito por ejemplo es pasiva porque
recibe dinero el banco.
b- Operaciones activas: sera la transferencia de dinero haca afuera, el ejemplo ms
comn es el prstamo.
c- Operaciones neutras: no es ni al recepcin ni la entrega de dinero, sino que se refiere
a servicios que puede prestar el banco, por ejemplo acumulacin de puntos,
descuento en restoranes.
2. Es importante saber que los bancos no operan con dineros propios, operan con dinero
externo el que capta del pblico y mite haca el pblico.
Se podra agregar el principio general de que en el derecho privado se puede hacer todo lo que no
est prohibido en la ley y en el pblico se puede hacer todo lo que permite la ley, los bancos solo
pueden hacer lo que la ley expresamente le designe por lo cual los bancos son una excepcin a
este principio, porque son una institucin de derecho privado pero puede realizar solo las
actividades que esta u otras leyes le permiten.
Art. 59 de la ley general de bancos que establece las operaciones que pueden realizar los bancos,
contiene 27 enumeraciones, es taxativo, las ms importantes son:
1. Recibir depsitos y realizar contratos de cuenta corriente bancaria.
2. Puede hacer prstamos con o sin garanta, con garanta sera el crdito hipotecaria y sin
garanta son los crditos de consumo.
3. Efectuar cobranzas.
4. Efectuar operaciones de cambios internacionales esto quiere decir la exportacin e importacin.
5. Emitir cartas de crdito.
6. Avalar letras de cambio o pagares y otorgar fianzas simples y solidarias
Si el Titulo est en moneda nacional: regido x norma de Superintendencia de Bancos
Si el ttulo recae en moneda extranjera: regido por normas del Banco Central.
7. Otorgar prstamos hipotecarios, mediante letras de crditos y se utilizan para crdito de largo
plazo, de alto monto donde el pago es a largo plazo (25, 30 aos).
Se realizan para la compra de un bien raz, otras instituciones que se llaman mutuarias prestan
dinero para comprar bienes races (Metlife). Garanta hipotecaria.
*En derecho privado se puede hacer todo lo que no est expresamente prohibido y en el pblico
se puede hacer todo lo que est permitido, los bancos rompen con esta norma.
Ganancia de los bancos:
1- Con los gastos de administracin que cobran (no es utilidad).La utilidad sera el cobro de
intereses.
2- El spread bancario es como ganan dinero los bancos, relacionado con los intereses que el
banco recibe por lo que presta y la tasa de inters que pagan los bancos a las personas
que depositan su dinero en ellos.
Limitaciones y prohibiciones que afectan los bancos:
1. Limitaciones de dinero a una misma persona:
Art. 84 inc. 1 Ley de bancos: el banco no podr conceder crditos directa o indirectamente
(se refiere a si una sociedad pide un prstamo y luego un socio va a pedir) a una persona
sea natural o jurdica por un monto +10% de su patrimonio efectivo.
Exc: el 10% podr excederse de un 15% cuando se tratare del financiamiento de obras
adjudicadas por el sistema de concesiones del MOP.
Banco Central fij monto mximo para otorgar crditos hipotecarios hasta en un 75% ms all de crditos
complementarios que puedan fijar los bancos (as completan el 90 o 100% de la propiedad). La diferencia es
que a partir del 75% toda esa diferencia es el banco quien determina la tasa de inters. Se fundamenta esta
limitacin en evitar el sobre endeudamiento de un persona, el sistema bancario debe dividir los riesgos en
varias personas.
2. Limitaciones de crdito a personas relacionadas con la propiedad del banco:
Art. 84, inc. 2: no podr conceder crditos a personas relacionadas con la propiedad de
este mismo, relacionadas directa o indirectamente, en trminos ms favorables que
aquellos otorgados a terceros. Al decir ms favorables quiere decir por ejemplo una
menor tasa de inters, un mayor plazo para pagar, la exigencia de garantas menores; en
principio entonces no se prohbe pero debe hacerse en los mismo trminos que las dems
personas, pero el conjunto de estos crditos no podr otorgar del 5% del patrimonio
efectivo del banco. A la superintendencia de bancos le corresponder fiscalizar si el crdito
excede el 5% y en ese caso aplica una multa que ser el 20% del crdito concedido, la cual
es aplicada por la superintendencia de bancos.
3. Limitaciones de crdito a apoderados y trabajadores del banco:
Apoderados: gerentes y directores del banco, respecto de ellos la empresa bancaria
NO podr conceder crditos a:
- Director
- Apoderados
- Cnyuges
- Hijos en patria potestad
- Sociedades en cuales estos tengan participacin
La ley en este caso no contempla excepciones.
Si el banco infringe: tendr que pagar una multa igual al crdito otorgado.
Respecto a los empleados del banco, es el 1,5% del patrimonio total del banco
Para todo el grupo de trabajadores no se podr conceder un crdito superior a esta cifra y
esta crdito no podr exceder del 0,15 a cada trabajador, esto no obsta que puedan
pedirlo en otros bancos.
4. Limitaciones especficas:
a. Prohibicin de conceder crditos a fin de que una persona natural y jurdica adquiera
acciones del mismo banco.
b. Adquieran otros bienes que los que la ley expresamente le autoricen (los bienes que
autoriza son bienes muebles, adquirir depsitos).
Exc: los remates porque solo se autorizan bienes muebles y en los remates pueden
adquirir crditos inmuebles, se establece un plazo fatal no superior a 18 meses para
vender el inmueble que se adquiri en subasta pblica desde la adjudicacin. En caso de
no cumplir se aplicara una multa del 10% del valor del bien inmueble actualizado
enajenado (avalu fiscal).
c. Tienen prohibido constituir en prenda o hipoteca sus bienes fsicos, en este caso la sancin
ser la nulidad absoluta de esta hipoteca o prenda.

5. Limitaciones establecidas por el banco central.