Emc

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID
Estndares y Metodologa de Crdito
PRESENTACIN La Caja Central FINANCOOP, en busca de su fortalecimiento institucional y con el objetivo continuo de apoyar al desarrollo sostenible de sus cooperativas socias y la integracin del sistema cooperativo de ahorro y crdito, present un proyecto al Banco Interamericano de Desarrollo y el Fondo Multilateral de Inversiones BID FOMIN en 2007, el cual fue aprobado por el organismo de desarrollo, para ejecutar el Proyecto ATN ME 11214 Caja Central y Servicios Financieros y Tecnolgicos para Cooperativas de Ahorro y Crdito del Ecuador iniciando su ejecucin en septiembre del 2009. Todas las cooperativas socias de la caja central, se han beneficiado de los lineamientos de accin de los diferentes sub-proyectos, y ahora, ponemos a disposicin de las cooperativas de ahorro y crdito, una compilacin de los temas relevantes que consideramos constituirn una gua referencial en las reas tcnicas especficas, que coadyuvarn a la mejor gestin de las instituciones. Las guas de Mejores Prcticas de Gobierno Cooperativo; Estndares y Metodologas de Crdito; y, Gua Bsica en Prevencin de Lavado de Activos, constituye una coleccin tcnica que recopila lecciones aprendidas, experiencias internacionales, tcnicas y metodologas funcionales y prcticas sanas, que brindan a los funcionarios de las reas involucradas de las cooperativas, un apoyo a la visin apropiada para la eficiente gestin institucional; en el marco de la economa popular y solidaria. Marn Bautista
CRDITOS
Autor/Consultor Ivn Velastegu Organismo de Cooperacin BANCO INTERAMERICANO DE DESARROLLO FONDO MULTILATERAL DE INVERSIONES Unidad Ejecutora CAJA CENTRAL FINANCOOP Diagramacin e Impresin IMPRIMAX Telf.: 3 82 82 80
CONTENIDO
Introduccin 5 Captulo 1 De los Principios Generales 1. Base legal y normativa 2. Definiciones 3. mbito de aplicacin 4. Categorizacin de socio 5. Crditos vinculados 6. Conflictos de inters 7. Aplicacin de la gua Captulo 2 Procedimientos Generales de una operacin de crdito 1. Promocionar 2. Preparar trmite 2.1. Caracterizacin de los socios del segmento de microcrdito y Pymes 2.2. Visita al socio de los segmentos de microcrdito y Pymes 3. Analizar 4. Estructurar y Desembolsar 5. Seguimiento y Recuperacin Captulo 3 De la evaluacin y seguimiento del Socio 1. Evaluacin de las operaciones de consumo y vivienda 1.1. Capacidad de pago 1.2. Patrimonio 1.3. Condiciones econmicas 1.4. Carcter 2. Evaluacin de las operaciones de microcrdito y Pymes 2.1. Capacidad de pago 2.2. Patrimonio 2.3. Condiciones econmicas 2.4. Carcter 3. Estructuracin y administracin de la operacin de crdito 3.1. Definicin de las condiciones financieras 3.2. Aprobacin de la operacin 3.3. Instrumentacin de las garantas 3.4. Recuperacin de la cartera 3.5. Bienes adjudicados o recibidos por dacin en pago 3.6. Reestructura y Refinanciamiento de Crdito
9 9 13 14 15 16 16
19 20 21 23 25 26 27
32 32 33 33 33 34 35 36 37 37 38 38 40 40 42 49 50
3
3.7. Liquidacin de la operacin 3.8. Del castigo de cartera 4. Expediente de crdito 4.1. Carpeta de Crdito 4.2. Carpeta Legal y de Garantas 4.3. Manejo de los expedientes 4.4. Custodia expedientes de crdito, pagars, hipotecas y prendas 5. De las excepciones Captulo 4 Calificacin de Cartera y Constitucin de Provisiones 1. Comisin de calificacin de activos de riesgo 2. Calificacin de cartera comercial - Pymes 2.1 Crditos de Riesgo Normal 2.2 Crditos con Riesgo Potencial 2.3 Crditos Deficientes 2.4 Crditos de Dudoso Recaudo 2.5 Prdidas 2.6 Aspectos Generales 3. Calificacin de crditos de consumo 4. Calificacin de crditos para la vivienda 5. Calificacin de microcrditos Captulo 5 Estructura y Funciones del rea de Crdito 1. Comit de crdito 2. Funciones del rea de crdito 2.1. Asesor de Crdito 2.2. Jefe de Crdito y Cobranza 2.3. Jefe de Agencia
52 53 54 54 57 57 58 58
61 62 63 64 64 64 65 66 67 67 68
72 73 73 74 76
Anexo No. 1. Informacin mnima de la Solicitud de Crdito 79 Anexo No. 1A. Informacin Econmica Financiera 80 Anexo No. 1B. Croquis Ubicacin Socio o Garante 81 Anexo No. 2. Requisitos de Documentacin para acceder a Crditos 82 Anexo No. 3 Indicadores para Anlisis Financiero 83 Anexo No. 4 Formulario de Visita a Socio de Microcrdito 89 Informacin Cualitativa 89 Anexo No. 5 Gua para Anlisis Foda 90 Anexo No. 6 Formato de Pagar a la Orden 91 Anexo No. 7 Reporte Seguimiento Operaciones de Crdito 92 Anexo No. 8 Formulario de Visita a Deudores 93 Anexo No. 9 Formulario de Visita y Seguimiento al Deudor Moroso 94
Introduccin
Con el fin de apoyar y promover la adopcin de mejores prcticas en el proceso de Gestin del Crdito concedido por las Cooperativas de Ahorro y Crdito, se ha elaborado esta Gua con el apoyo del BID a la Caja Central Cooperativa FINANCOOP, en el marco de la Cooperacin Tcnica No. ATN/ME 112/14-EC. La Gua contiene las pautas para la gestin de las operaciones de crdito de: consumo, microcrdito, Pymes y vivienda. El contenido se orienta a describir los aspectos fundamentales en los procesos de crdito, desde la promocin y calificacin hasta su seguimiento y recuperacin. El documento es una gua para el proceso de otorgamiento y administracin de crdito a travs de vincular una concepcin terica, las mejores prcticas y la normativa vigente en el Ecuador relacionada con la gestin de cartera, con el propsito de fortalecer un proceso ms seguro, competitivo y rentable. La adopcin de estas pautas, permitir a las Cooperativas: a) Institucionalizar un proceso de crdito tcnico e independiente, adoptndolo como una norma de referencia. b) Incluir buenas prcticas en la administracin de la gestin de las operaciones de crdito. c) Proporcionar servicios y productos competitivos. d) Establecer controles y procedimientos que permitan mantener bajos niveles de cartera vencida y garantizar la produccin sana de ingresos. e) Constituir las provisiones requeridas por la cartera en riesgo para mantener la solvencia de la Cooperativa. El captulo 1 describe aspectos de carcter general que deben ser tomados en cuenta en la aplicacin de la gua, relacionados con: lista de definiciones de los trminos utilizados, mbito de aplicacin, definicin de vinculacin y conflicto de intereses de las operaciones de crdito. El captulo 2 detalla los procedimientos que debe seguir la Cooperativa en el proceso de otorgamiento y administracin de la cartera, con el propsito de garantizar la recuperacin de los recursos entregados a los socios. El captulo 3 especifica los aspectos a seguir en el proceso de evaluacin de los crditos, teniendo en cuenta las caractersticas de cada segmento (consumo, microcrdito, Pymes y vivienda). Se detalla y se presenta algunas herramientas para evaluar al socio en aspectos relacionados con la capacidad de pago, el patrimonio, las condiciones econmicas y el carcter.
Se describe el proceso de estructuracin y administracin de la operacin de crdito, una vez que se aprob la solicitud de crdito del socio , sobre los aspectos antes indicados. Al respecto la gua hace referencia a procesos relacionados con: definicin de las condiciones financieras de la operacin, instrumentacin de garantas, recuperacin de cartera, reestructuracin y refinanciamiento de las operaciones, administracin del expediente de crdito. El captulo 4 detalla los aspectos a tener en cuenta para la calificacin de la cartera y la constitucin de provisiones, en funcin de analizar el riesgo de los clientes de la Cooperativa. Al respecto se ha tomado en cuenta las disposiciones establecidas en la normativa de la Superintendencia de Bancos y Seguros, las mismas que se encuentra alineadas a las mejores prcticas a nivel internacional. El captulo 5 hace una descripcin de la estructura bsica de un rea de crdito y de las obligaciones y responsabilidades de sus miembros, con el propsito de efectuar un adecuado proceso de administracin de cartera. La Gua para las Operaciones de Crdito se completa con una gua de anexos que permitirn al usuario facilitar su aplicacin, en los diferentes procesos de crdito.
De los Principios Generales
Captulo
1. Base legal y normativa

Las Cooperativas de Ahorro y Crdito, al efectuar operaciones de crdito debern observar las leyes que regulan su funcionamiento en el sistema financiero, principalmente las relacionadas con: a) Ley Orgnica de la Economa Popular y Solidaria y del Sector Financiero Popular y Solidario (LOEPS) y su Reglamento b) Ley de Prevencin de Lavado de Activos c) Cdigo de Procedimiento Civil Adicionalmente se consideraran criterios y regulaciones tcnicas del sistema financiero que tienden a un mejor manejo de la administracin de la cartera, hasta que se expida fundamentalmente la normativa por parte de la Superintendencia de Economa Popular y Solidaria.
2. Definiciones
Calificacin de Crditos
Proceso a travs del cual se establece el riesgo de no pago de un socio de los crditos otorgados por la Cooperativa. A partir de la calificacin de riesgo se establecer el nivel de provisiones que debe constituir la entidad.
Capacidad de pago
Estimacin de la posibilidad que tiene una persona o empresa para cumplir con el pago de sus deudas, en funcin de todos sus activos. Se evala tambin considerando el saldo que registre de los ingresos menos egresos. Un saldo negativo indica que existe un dficit para el pago de todas sus obligaciones.
Cartera por Vencer
Corresponde a todas las operaciones de crdito que se encuentran al da en sus obligaciones con la Cooperativa.
Cartera Vencida
Corresponde a los crditos que no han sido cancelados dentro de los plazos establecidos, por parte de los socios de la Cooperativa.
Cartera que no devenga inters
Corresponde al valor de toda clase de crditos que por mantener valores, cuotas o dividendos vencidos, dejan de devengar intereses e ingresos.
Castigo de cartera
Proceso por el cual la Cooperativa procede al saneamiento de la cartera irrecuperable, reconociendo en su balance la prdida real de este activo.
9
Comit Integral de Riesgos
rgano creado por el Consejo de Administracin, responsable del diseo de las polticas, sistemas, metodologas, modelos y procedimientos, para la eficiente gestin integral de los riesgos y de manera especfica para proponer los lmites de exposicin a stos. Estar conformado por: un vocal del Consejo de Administracin, que no sea miembro de otro comit, que lo presidir; el Gerente General; y, el responsable de la unidad de riesgos.
Cuentas por cobrar Cuentas por pagar
Corresponde a los recursos que se tiene por recuperar.
Corresponde a las obligaciones pendientes de pago que se encuentren al da o vencidas
Endeudamiento Total
Corresponde a la deuda directa de socios con la Cooperativa, la cual incluye capital, inters devengado, inters vencido e inters de mora que son exigibles de pago.
Fecha mxima de pago Fondos Disponibles
Fecha hasta la cual puede pagar sus obligaciones sin recargos.
Recursos en caja o efectivo y los depositados en una cuenta de libre disponibilidad.
Garanta Solidaria
Mecanismo a travs del cual se reemplaza el requisito de una garanta fsica (real) por una que tiene como base la responsabilidad de un grupo, en el cual todos los miembros reciben un crdito y se constituyen en codeudores por el monto total adeudado por el grupo, garanta basada en la solidaridad de un grupo de prestatarios.
Incumplimiento
Es no efectuar el pago pactado dentro del perodo predeterminado; o, efectuarlo con posterioridad a la fecha en que estaba programado, o, en distintas condiciones a las pactadas en el contrato.
Ingresos netos mensuales

Ingresos menos gastos
Inventarios
Bienes que posee un negocio destinadas a la venta o al proceso productivo del negocio. El registro de los inventarios depender del tipo de negocio, pudiendo ser: materias primas, productos en proceso, suministros, agrcolas, ganaderos, en trnsito.
10
Nivel de exposicin del riesgo de crdito (EAD)
Valor presente de los flujos que se espera recibir de las operaciones crediticias, en el momento de su potencial entrada en morosidad.
Novacin
Operacin de crdito a travs de la cual se extingue la primitiva obligacin con todos los accesorios y nace una nueva, entera y totalmente distinta de la anterior; no obstante, las partes deben acordar mantener los accesorios, lo que se dar en modo expreso. Por accesorios se entendern las garantas y dems obligaciones que accedan a la obligacin principal
Prdida esperada (PE)
Valor esperado de prdida por riesgo crediticio en un horizonte de tiempo determinado, resultante de la probabilidad de incumplimiento, el nivel de exposicin en el momento del incumplimiento y la severidad de la prdida: PE = EAD * PI * (1 r) Donde: PE = EAD = PI = (1-r) =
Prdida Esperada Exposicin Probabilidad de Incumplimiento Severidad de la prdida
Prestamista
Se refiere a la Cooperativa que da dinero a sus socios en calidad de prstamo.
Prestatario
Se refiere a los socios de la Cooperativa que reciben dinero en prstamo con la obligacin de devolverlo.
Probabilidad de incumplimiento (pi)
Posibilidad de que ocurra el incumplimiento parcial o total de una obligacin de pago o el rompimiento de un acuerdo del contrato de crdito, en un perodo determinado.
Provisiones
Reservas de recursos que registran las instituciones financieras para prever y reconocer el riesgo de una operacin de cartera, de no ser cobrada.
Refinanciamiento
Acuerdo, convenio o contrato en virtud del cual se modifican las principales condiciones del crdito entre el socio , y la Cooperativa, ya sea estableciendo un monto diferente o un nuevo plan de pagos por el saldo de un crdito y se instrumenta a travs de una nueva operacin de crdito.
11
Esta facilidad debe estar prevista en el Reglamento o Manual de Crdito como una poltica institucional. El refinanciamiento proceder cuando la Cooperativa prevea probabilidades para el incumplimiento de la obligacin vigente, siempre que el prestatario presente un flujo de caja favorable y genere utilidades o ingreso neto en su actividad productiva o de comercializacin. El refinanciamiento de un crdito deber entenderse como una medida excepcional para regularizar el comportamiento de pago de un deudor y por la misma razn, bajo ninguna circunstancia, podr convertirse en una prctica recurrente en el proceso de recuperacin de la cartera de crditos.
Reestructuracin
Proceder cuando el deudor presente fuertes debilidades financieras, capacidad de pago nula o insuficiente, serios problemas para honrar sus obligaciones; y, cuando se hayan agotado otras alternativas de repago de la obligacin crediticia. Ser aplicable a aquel deudor que por cualquier causa debidamente justificada y comprobada, ha disminuido su capacidad de pago, ms no su voluntad de honrar el crdito recibido.
Riesgo de Crdito
Posibilidad de prdida debido al incumplimiento del socio en operaciones directas, indirectas o de derivados que conlleva el no pago, el pago parcial o la falta de oportunidad en el pago de las obligaciones pactadas.
Riesgo del Socio
Corresponde al saldo total de todas las operaciones de crdito que registra el socio en la Cooperativa.
Sector econmico
Se refiere a la divisin de la actividad econmica en los sectores primario, secundario, terciario y cuaternario. El sector primario se refiere a las actividades econmicas relacionadas con los recursos naturales en productos primarios no elaborados. El secundario se refiere a la transformacin de materias primas a travs de procesos productivos. El sector terciario lo conforman las actividades econmicas que no producen bienes, sino servicios tales como comercio, transportes, comunicaciones, finanzas, turismo, hotelera, ocio, espectculos, entre otros. El sector cuaternario incluye los servicios intelectuales relacionados con investigacin, desarrollo, educacin, consultora, industria de la informacin, entre otros.
Score de crdito
Mtodo estadstico para clasificar el riesgo de los socios y clientes a partir de variables econmicas, sociales y demogrficas. Existen principalmente dos tipos de scores, para la aprobacin de nuevos socios; y, el seguimiento, para evaluar el comportamiento de crdito de socios y clientes que registran operaciones en la entidad.
12
Severidad de la prdida (1 r )
Medida de la prdida despus de haber realizado todas las gestiones para recuperar los crditos que han sido incumplidos, ejecutar las garantas o recibirlas como dacin en pago. La severidad de la prdida es igual a (1 - Tasa de recuperacin).
Tasa de inters nominal
Tasa de inters pactada en la concesin de la operacin.
Tasa de inters efectiva anual
Tasa efectiva producto de la capitalizacin de intereses o actualizacin de un monto de dinero.
Tasa de inters real
Corresponde a la tasa de inters nominal menos la inflacin esperada o proyectada. Una tasa de inters real positiva garantiza el obtener rendimientos mayores a la prdida del valor de dinero por causa de la inflacin. TIR = TIN INF Donde: TIR = Tasa de inters real TIN = Tasa de inters nominal INF = Inflacin
Tasa de recuperacin (r)
Porcentaje de la recaudacin realizada sobre las operaciones de crdito que han sido incumplidas.
Valoracin Garantas
Valoracin de bienes muebles e inmuebles constituidos en prenda o hipoteca, se efectuar tomando como base los precios predominantes en el mercado, para bienes similares. La valoracin de todos estos bienes debe estar respaldada por un avalo comercial, realizado y suscrito por personas idneas en la materia, de preferencia ajenas a la institucin financiera y, en todo caso, independiente del deudor.
Voluntad de Pago
Reconocimiento de los principios del deudor para cumplir con sus obligaciones, constituyen algunas referencias de evaluacin, el historial de pago y las referencias morales del deudor.
3. mbito de aplicacin
Los principios de la administracin de las operaciones de crdito, definidos en esta gua, establecen las pautas para la gestin de la cartera de crdito, en los segmentos que se describen a continuacin:
13
Crditos de Consumo
Son crditos otorgados a personas naturales que tengan por destino al pago de bienes, servicios o gastos no relacionados con una actividad productiva, que generalmente se amortizan en funcin de un sistema de cuotas peridicas y cuya fuente de pago es el ingreso neto mensual promedio del deudor, entendindose por ste el promedio de los ingresos brutos mensuales del ncleo familiar menos los gastos familiares estimados mensuales.
Crditos de Microcrdito
Es todo crdito no superior a US$ 20.000,00 concedido a un prestatario, persona natural o jurdica, con un nivel de ventas inferior a US$ 100.000,00, o a un grupo de prestatarios con garanta solidaria, destinado a financiar actividades en pequea escala de produccin, comercializacin o servicios, cuya fuente principal de pago la constituye el producto de ventas o ingresos generados por dichas actividades, y, cuyo saldo adeudado en el sistema financiero, incluyendo la operacin que est siendo calificada no supere los US$ 40.000,00. Dentro de este segmento se incluye al crdito grupal, las cuales corresponden a operaciones otorgadas a grupos de personas miembros de comunidades, grupos por filiacin o por cadenas productivas que comparten voluntariamente la obligacin de pago de las operaciones crediticias en forma solidaria, en lo referente a garantas y pago de las obligaciones, de ser el caso. En el caso de los sujetos de crdito, que mantengan un saldo de deuda en el sistema financiero, incluyendo la operacin que est siendo calificada o evaluada para su otorgamiento, superior a los US$ 40.000,00, se clasificar como crdito PYMES.
Comerciales PYMES
Pequeas y medianas empresas.- Son los otorgados a personas naturales o jurdicas, destinados a financiar diversas actividades productivas y de comercializacin a una menor escala que el segmento empresarial, con ingresos anuales, mayor o igual a US$ 100.000,00 y menor a US$ 1.000.000,00.
Crditos de Vivienda
Se entiende por crditos para la vivienda, los otorgados a personas naturales para la adquisicin, construccin, reparacin, remodelacin y mejoramiento de la vivienda propia, siempre que se encuentren amparados con garanta hipotecaria, y, que hayan sido otorgados al usuario final del inmueble, independientemente de la fuente de pago del deudor; caso contrario, se considerarn como crditos comerciales, consumo o microcrdito, segn las caractersticas del sujeto y su actividad.
14
4. Categorizacin de socio
a) Por su naturaleza jurdica:
Personas Naturales
Son todos los individuos ecuatorianos o extranjeros que radican legalmente en el pas.
Personas Jurdicas
Corresponde a sociedades, asociaciones o empresas, capaces de ejercer derechos y contraer obligaciones civiles, y de ser representada judicial y extrajudicialmente. b) Por su antigedad:
Socios Nuevos
Son aquellos que reciben un prstamo de una Cooperativa, por primera vez.
Socios antiguos
Son aquellos que al menos han cancelado una operacin de crdito en la Cooperativa. Para la determinacin de las operaciones y los sujetos de crdito de una Cooperativa, se deber observar lo establecido en la Poltica o Manual de Crdito de la Cooperativa y en lo determinado por la Superintendencia.
5. Crditos vinculados
La determinacin de vinculacin se efectuar tomando en cuenta los siguientes principios: a) Los miembros de los consejos principales o suplentes, los miembros de los comits, gerencia, los empleados que tienen decisin o participacin en operaciones de crdito e inversiones, sus cnyuges o convivientes en unin de hecho legalmente reconocidas y sus parientes dentro del segundo grado de consanguinidad y afinidad. b) Las empresas en las cuales los administradores directos o funcionarios de la Cooperativa sean titulares directa o indirectamente de ms del 3% del capital pagado de dichas empresas. c) Las empresas en las que el cnyuge o los parientes hasta el segundo grado de consanguinidad y afinidad de los administradores directos o funcionarios de la Cooperativa, sean propietarios de acciones o participaciones que representen el 3% o ms de su capital pagado. d) Las empresas cuyos directores, principales o suplentes, o los representantes legales o los apoderados generales, sean tambin administradores directos o funcionarios de la Cooperativa. e) Se presume que una persona est vinculada o relacionada con la Cooperativa cuando:
15
e1. A la fecha del otorgamiento del crdito o los crditos, el deudor hubiese presentado un patrimonio, ingresos o capacidad de pago insuficientes con relacin al monto de los crditos concedidos; e2. No existan antecedentes que permitan determinar la identidad de los dueos de la empresa deudora; e3. Se hayan concedido crditos en condiciones de plazos o tasas de inters ms favorables que a la mayora de los deudores. Y tambin cuando una persona ha obtenido condiciones en plazos o tasas de inters ms favorables en los depsitos y captaciones o servicios que la Cooperativa preste No se considerarn operaciones vinculadas los anticipos de sueldo, sin que puedan superar la suma de tres remuneraciones mensuales del administrador directo, funcionario o empleado que accede a la operacin.
6. Conflictos de inters
Ningn Asesor de crdito de las Cooperativas, debe participar directamente en las decisiones crediticias cuando el solicitante se encuentre comprendido en alguno de los siguientes casos:
Grado Primero Segundo Consanguinidad Padres e hijos Abuelos, nietos y hermanos Anidad Suegros, Yernos y/o Nueras, hijastros. Cuados, abuelos del cnyuge
a) Pariente hasta segundo grado de consanguinidad o primero de afinidad de los administradores directos o funcionarios de la cooperativa. b) Amigo ntimo o enemigo declarado del solicitante. c) Que tenga alguna relacin comercial el funcionario de la cooperativa con el solicitante. En el caso de conflicto de intereses, el Asesor de crdito deber comunicar del particular a su inmediato superior.
7. Aplicacin de la gua
La Gerencia General ser la encargada de implementar la Gua y efectuar sus actualizaciones observando que se encuentre alineada a las polticas establecidos por el Consejo de Administracin. El Jefe de Crdito deber efectuar el seguimiento de la correcta aplicacin de la Gua de parte de los asesores de crdito. El auditor interno deber incluir en el plan anual de auditora la verificacin de su cumplimiento y remitir el respectivo informe a la Gerencia General.
16
Procedimientos Generales de una operacin de crdito
Captulo
A continuacin se presenta el proceso a seguir para otorgar operaciones de crdito, cuyo objetivo es la recuperacin del valor desembolsado:
1 Promocionar
2 Preparar trmite
3 Analizar
4 Estructurar y Desembolsar
5 Seguimiento y Recuperacin
1. Promocionar
La promocin de los productos de crdito es una tarea que debe efectuarse de manera diaria, de acuerdo a una estrategia a travs de la cual se defina las personas encargadas y los cronogramas. Una adecuada promocin garantiza brindar una excelente atencin en los diferentes productos de crdito y de otros complementarios ofertados por la entidad.
La promocin debe efectuarse dentro y fuera de la matriz, agencia o sucursal, debiendo haber identificado la poblacin o mercado objetivo1 a la cual se ofrecer los productos, sobre la base del enfoque definido por el Consejo de Administracin.
1
Microempresarios, trabajadores dependientes, profesionales independientes, pblico de bajos ingresos, etc.
19
Las siguientes actividades involucran el proceso de promocin y son aplicables a los segmentos de crdito, Consumo, Microcrdito, Pymes y Vivienda, que se encuentren marcados en el casillero correspondiente (X):
Consumo Vivienda X X X X X X X X X X X
Micro X X X X X X X X X X X
PR1
PR2
PR3 PR4 PR5 PR6 PR7 PR8 PR9 PR10 PR11
Establecer un calendario de las zonas a visitar. Llevar la documentacin necesaria para efectuar la promocin: a) Folletos informavos de los productos b) Solicitud de crdito para deudor y garante (Anexo 1-1A) c) Croquis de ubicacin del socio o cliente (Anexo 1B) d) Hoja de requisitos documentales y legales a ser entregados en la endad (Anexo 2) Explicar en detalle los productos de la Cooperava y solicitar al socio sus necesidades. Informar al socio sobre las condiciones de los crditos. Informar de los requisitos de documentacin que se deben presentar para aplicar al crdito y entregar los formularios para ser llenados por el socio, y el garante, cuando corresponda. Informar de los requisitos de garanas de requerirlas Receptar la documentacin entregada por el socio, y del garante de ser del caso. Incluir en una base de datos informacin de los socios con quienes se efectu la promocin: Nombre, Edad, Acvidad, Direccin, Telfono. Presentar semanalmente un informe de visitas efectuadas, listando los lugares visitados, las personas, e informando del inters mostrado. Vericar en la Direccin Nacional de Registros de Datos Pblicos (DINARDAP) la situacin del potencial socio o cliente. Indagar si otras instuciones nancieras han promocionado en su sector, para tener informacin de la competencia
X X X X X X X X X
X X X X X X X X X
2. Preparar trmite
La preparacin del trmite incluye las actividades previas que garantizarn efectuar una correcta evaluacin de la voluntad y capacidad de pago del sujeto de crdito, con el propsito de minimizar el riesgo de no pago de parte del socio . Una de las actividades fundamentales en esta etapa es la visita al socio principalmente en las operaciones de Microcrdito y Pymes, a travs de la cual se puede conocer la magnitud e importancia econmica del negocio, evaluando otros aspectos como la amplitud del local y sus instalaciones, la cantidad y calidad de los inventarios, vehculos y maquinaria, el orden y limpieza; aspectos que permiten conocer respecto del cuidado que se pone en el manejo del negocio y conocer el Carcter del potencial sujeto de crdito.
20
Pyme
PR
Promocionar Acvidades
Las siguientes actividades involucran el proceso de Preparacin del Trmite (PT) y son aplicables a los segmentos de crdito, Consumo, Microcrdito, Pymes y Vivienda que se encuentren marcados en el casillero correspondiente (X):
Consumo Vivienda X X X X X X Pymes X X X X X X X
Preparar Trmite - Acvidades Vericar que la solicitud se encuentre debidamente llenada , con la informacin requerida y rmada . Revisar que se han entregado todos los documentos solicitados para aplicar al crdito (Anexo 2). Realizar la visita al potencial socio, con el propsito de obtener informacin relacionada con: a) Ubicacin y caractersca del negocio b) Anlisis de la competencia del negocio c) Tipo de crdito (nuevo o renovacin) y segmento de crdito d) Monto de capital requerido para capital de trabajo o acvo jo, de acuerdo a las proyecciones planteadas por el socio o cliente e) Proformas de facturas de las inversiones a realizar, de ser el caso. f) Garanas a presentar. En la seccin 2.2 se presenta una gua para obtener informacin en la visita a socios de los segmentos de microcrdito y Pymes. Avaluar bienes, para lo cual deber: a) Visitar los bienes para constatarlos sicamente, detallarlos y ver sus condiciones. b) De ser necesario, entregar los documentos referentes al bien inmueble al perito avaluador. c) Realizar el informe del avalo que se adjunta a la carpeta del trmite de crdito. Vericar y validar la informacin correspondiente con la idendad e idoneidad de los documentos. Personalmente revisar la informacin referente a negocios, direcciones domiciliaras y trabajo. Vericar los datos de socio, y garantes (con sus cnyuges), en las bases de datos de la Unidad de Anlisis Financiero (UAF), para asegurarse que no estn listados en causales de lavado de acvos. Vericar los datos de socio, y garantes en el Registro de Datos Pblicos de la Direccin Nacional de Registros de Datos Pblicos para informarse de riesgos adicionales directos e indirectos, para lo cual debe adjuntar el respecvo reporte.
PT1 PT2
X X
PT3
PT4
PT5
PT6
PT7
2.1. Caracterizacin de los socios del segmento de microcrdito y Pymes

En las operaciones de microcrdito y Pymes se deber caracterizar a los clientes teniendo en cuenta los siguientes aspectos:
21
Micro X X X X X X X
PT
a) Localizacin geogrfica b) Condiciones de las operaciones c) Mercado y productos
a) Localizacin geogrfica
Se definirn dos sectores para identificar el lugar donde el socio desarrolla sus actividades, urbanos y rurales:
rea urbana
Son las operaciones de crdito que realiza la Cooperativa a travs de sus oficinas, con socios que desarrollen su actividad generadora de ingresos en poblaciones cuya densidad es de ms de 2000 habitantes. 2
rea rural
Son las operaciones de crdito que realiza la Cooperativa con socios que desarrollen su actividad generadora de ingresos en zonas que estn alejadas de las ciudades o los centros poblados urbanos. Por lo general, las actividades econmicas desarrolladas se vinculan a la agricultura y ganadera.
b) Condiciones de las operaciones

Se refiere a la definicin de aspectos relacionados con: Montos mximos de los crditos Tasa de inters Plazos de las operaciones Destino, de acuerdo a los criterios sealados en la seccin de mercado y productos que se presenta a continuacin Porcentaje de financiacin en funcin de tipo de crdito Formas de pago
c) Mercado y productos al que estar dirigida la operacin:

Se refiere a que tipo de actividad se encuentre financiando, pudiendo ser de: produccin, comercio o servicios.
Actividades productivas
Aquellas que contemplan la transformacin de materia prima en producto terminado o semielaborado. Actividades como: produccin agropecuaria, pesca, industria textil, fabricacin de prendas de vestir, fabricacin de calzado, fabricacin de productos de la madera, fabricacin de productos metlicos, cermica.
Actividades de comercio
Aquellas en las cuales su actividad es la de compra venta de mercadera sin generar ningn valor agregado. Actividades como: comercio
2
Instituto Nacional de Estadsticas y Censos
22
de productos agrcolas, de la caza, de la pesca y forestales, alimenticios, prendas de vestir, cuero, ferretera, comercio minorista diverso.
Actividades de servicios
Aquellas que no contemplan produccin o comercio. Actividades como: transporte, restaurantes, almacenamiento de productos, servicios profesionales. Por el tipo de operacin sern destinadas a cubrir capital de trabajo y activo fijo.
Capital de trabajo
Se considerar necesidad de capital para la adquisicin de materia prima, insumos, mercaderas, mano de obra, gastos operativos, entre otros.
Activo Fijo
Se considerar necesidad de adquirir un activo fijo de la microempresa o Pymes, tales como: Compra de local comercial o terreno para la actividad del negocio. Construccin o mejoras de instalaciones Adquisicin o sustitucin de maquinarias o equipos Adquisicin de vehculos destinado a las actividades del negocio.
2.2. Visita al socio de los segmentos de microcrdito y Pymes

La visita al socio constituye la primera fase del anlisis de la solicitud de crdito, tiene como propsito obtener informacin para analizar la capacidad de pago del solicitante. La visita es tambin importante para conseguir una relacin a largo plazo con un cliente, por lo cual es importante que se explique de los requisitos y condiciones financieras para poder acceder a los distintos prstamos ofrecidos por la Cooperativa. Al mismo tiempo es importante para conocer las necesidades reales de financiamiento del socio . A continuacin se presentan algunos aspectos a tener en cuenta durante la visita:
23
Acvidades en la visita a socios de los segmentos Microcrditos y Pymes 1.Obtener informacin que permita idencar aspectos relacionados con: Local Comercial / Taller/ En casa Tipo de negocio formal o informal 3 Carcter unipersonal / Familiar / Grupo Emprendimiento / En marcha Inversin de capital inicial Uso de herramientas y maquinarias Autogeneracin de empleo. Nivel de acceso al crdito, limitado o nulo En el Campo Determinacin del po de la unidad de negocio (Medianas, Pequeas parcelas, minifundios.) Carcter unipersonal / Familiar / Socios Emprendimiento / En marcha Uso de mano de obra Uso de maquinaria - Calidad y Angedad Tipo de explotacin (Uno o varios productos: agrcola - ganadero) Dependencia de intermediarios. Nivel de acceso al crdito, limitado o nulo. Aspectos nancieros Ventas Flujo de caja incluyendo ingresos familiares, comparndola con tabla de amorzacin de pagos del crdito Estacionalidades de ventas o empos de cosecha Inventarios Balance del negocio en caso de tenerlo. Balance de la empresa, convalidar con declaraciones efectuadas a organismos de control como Superintendencia de Compaas o Servicio de Rentas Internas. Raos nancieros (Los anexos 1A y 3 conenen una gua para la elaboracin de un estado nanciero, ujo de caja e indicadores nancieros)
Aspectos cualitavos 4 Entorno del negocio, fortalezas y debilidad de la acvidad. El anexo 5 conene una gua para efectuar el anlisis Referencias de clientes. Buscar por lo menos tres referencias con vecinos, familiares o clientes. Se deber analizar con detenimiento las malas referencias, en razn que hay personas que dan mala informacin por ciertas fricciones entre ellas. Angedad en el negocio Referencias de proveedores del deudor, para conocer del nivel de responsabilidad en el cumplimiento de sus obligaciones. Al respecto se deber preguntar sobre los crditos con proveedores u otro po de crditos que se encuentre pagando.
3
X X X X X X X
X X X X X X X
X X X X X X X X X X X X X
X X X X X X X X X X X X X X
X X X
X X X
De acuerdo al INEC el sector informal corresponde a la poblacin de 10 aos y ms que trabaja en empresas, de menos 10 empleados, las cuales llevan registros contables y no registro fiscal. por Ejemplos de trabajadores De de no poder conseguir lano informacin por escrito setienen deber vericar informales son: derespecto microempresas, profesionales, artesanos, obreros la compras, construccin, telfono ypropietarios preguntar de los montos y frecuencia dede las lachoferes de taxis y vendedores callejeros. Elpagos, sector informal asalariado comprende: empleadas domsticas, trabajadores familiares puntualidad en los el empo que conoce al cliente. sin sueldo, trabajadores de microempresas. Evaluar la dependencia del negocio con pocos clientes o Algunas caractersticas del empleo informal son: tamao de la empresa (10 empleados o menos), nivel X educatiX vo proveedores. (menor a secundaria completa), sector industrial (construccin, agricultura, comercio minorista y transporte), duracin del empleo (menos de un ao), edad (los asalariados informales son predominantemente jvenes, Anlisis de del negocio con otros similares 2. - mientras X X que loscompetencia trabajadores independientes son en su mayora personas de mayor edad).
Evaluar el monto de capital requerido para capital de trabajo o acvo jo, 3. - 4 El anexo 4 contiene un formato a seguirplanteadas por el socio o cliente. de acuerdo a las proyecciones 4. 24
X X X
X X X
Requerir proformas de las inversiones a realizar en el negocio, de ser el caso. 5. - Requerir informacin sobre garanas. En el caso de garana hipotecaria realizar un pre avalo del bien inmueble, para racar la relacin entre prstamo y garana, teniendo en cuenta un
Pymes
Micro
Aspectos cualitavos 4 Entorno del negocio, fortalezas y debilidad de la acvidad. El anexo 5 conene y una gua para efectuar el anlisis Estndares Metodologa de Crdito Referencias de clientes. Buscar por lo menos tres referencias con vecinos, familiares o clientes. Se deber analizar con detenimiento las malas referencias, en razn que hay personas que dan mala informacin por ciertas fricciones entre ellas. Angedad en el negocio Referencias de proveedores del deudor, para conocer del nivel de responsabilidad en el cumplimiento de sus obligaciones. Al respecto se deber preguntar sobre los crditos con proveedores u otro po de crditos que se encuentre pagando.
X X X
X X X
De no poder conseguir la informacin por escrito se deber vericar por telfono y preguntar respecto de los montos y frecuencia de las compras, la puntualidad en los pagos, el empo que conoce al cliente. Evaluar la dependencia del negocio con pocos clientes o proveedores. 2. - Anlisis de competencia del negocio con otros similares Evaluar el monto de capital requerido para capital de trabajo o acvo jo, 3. - de acuerdo a las proyecciones planteadas por el socio o cliente. 4. X X X X X X X X X
Requerir proformas de las inversiones a realizar en el negocio, de ser X el caso. 5. - Requerir informacin sobre garanas. X En el caso de garana hipotecaria realizar un pre avalo del bien inmueble, para racar la relacin entre prstamo y garana, teniendo en cuenta un 6. - costo de referencia del metro cuadrado de terreno, o el costo de metro X cuadrado de construccin del sector. El avalo del bien deber efectuarse por un evaluador calicado.
3. Analizar
El anlisis de la solicitud de crdito de parte de los asesores de crdito debe efectuarse teniendo en cuenta los siguientes principios, para garantizar la recuperacin de los recursos entregados: Objetividad en el anlisis Integralidad en el uso de la informacin.- usar toda la informacin posible Transparencia.- informar de todos los eventos encontrados que puedan afectar al riesgo de la operacin de crdito El anlisis deber ser efectuado por asesores de crdito que conozcan las caractersticas del negocio del socio. Preferentemente no se debern tener asesores de crdito que atiendan a todos los segmentos de negocio de la Cooperativa. El proceso de anlisis de la propuesta de crdito debe incorporar la situacin real cualitativa y cuantitativa del socio , teniendo en cuenta los riesgos y la posibilidad de minimizarlos. El captulo 3 detalla las actividades relacionadas con el proceso de evaluacin de los socios, de acuerdo al segmento de crdito y las actividades relacionadas con la estructuracin y administracin. Las siguientes actividades involucran el proceso de Anlisis y Aprobacin (AA), siendo aplicables a los segmentos de crdito, Consumo,
25
Microcrdito, Pymes y Vivienda que se encuentren marcados en el casillero correspondiente (X):

Consumo Micro Pyme X X X X X X X X X X X X AA Analizar - Acvidades Revisar que la carpeta del socio se encuentre completa con los documentos habilitantes y de soporte, incluyendo la informacin de garante y cnyuges. Analizar las recomendaciones del analista de crdito y/o Jefe de Agencia o Jefe de Ocina principal, segn corresponda. Evaluar la solicitud de crdito y dems documentos complementarios, enfocando el anlisis en la capacidad y voluntad de pago, teniendo en cuenta los siguientes aspectos: a) Evaluacin de la unidad familiar y del negocio b) Anlisis nanciero del socio c) Evaluacin de aspectos cualitavos d) Anlisis de experiencia de pago e) Evaluacin de las condiciones del crdito En el captulo 3 se detalla las acvidades relacionadas con el proceso de evaluacin de los socios por segmento de crdito. Analizar si el negocio cumple con requisitos municipales, sanitarios (sobre todo en lo que respecta a comidas), etc. Denir las condiciones al que ser concedido el crdito, el mismo que debe ser negociado con el socio a n de evitar que este en un futuro incurra en mora. Si se niega la operacin, incluir un comentario para sustentar la decisin y devolver los documentos al analista de crdito quien debe contactarse con el socio, para que le informe de la decisin. Elaborar la recomendacin tcnica de la solicitud de crdito para connuar el trmite. Elaborar el acta de resolucin del crdito, aprobando o negando, con las rmas correspondientes dependiendo del nivel de aprobacin. Ingresar la informacin del socio, garante y los respecvos cnyuges, de ser el caso, al sistema de crdito. Una vez registrado el crdito aprobado, proceder a la formalizacin de la operacin, imprimiendo la documentacin correspondiente. Constucin de la Hipoteca (si aplica la garana hipotecaria), para lo cual deber: a) Remir al abogado los documentos entregados por el socio para la constucin de la hipoteca. b) Realizar los trmites legales y recibir la escritura de constucin de garana del bien en primera hipoteca. Vivienda X X X X X X X X X
AA1
AA2
AA3
AA4 AA5
X X X
AA6 AA7 AA8 AA9 AA10
X X X X X
X X X X X
AA11
La cooperativa debe implementar un esquema de evaluacin al anlisis que realiza el Asesor de Crdito, para garantizar que se cumplan los principios definidos por el Consejo de Administracin.
4. Estructurar y Desembolsar
La formalizacin de la operacin ocurre cuando se firman los documentos relacionados con el crdito y se produce el desembolso.
26
Al respecto, ser importante la revisin final de los documentos y comunicar respecto de las fechas de desembolso y la importancia que los pagos por el crdito recibido se hagan de manera puntual. En el caso de la existencia de garantas reales (hipoteca prenda), stas deben encontrarse formalizadas en el Registro de la Propiedad o Mercantil. Las siguientes actividades involucran el proceso de Desembolso (DD), siendo aplicables a los segmentos de crdito, Consumo, Microcrdito, Pymes y Vivienda que se encuentren marcados en el casillero correspondiente (X):
Consumo Vivienda X X X X
ED 1
ED 2
ED 3
Informar al socio de las condiciones en que fue aprobado el prstamo y el detalle de los valores a ser acreditados. Entregar copias de documentos generados con el desembolso de la operacin. Informar al socio respecto de las tarifas que cobra la cooperava por gastos de cobranza, (en el marco de la Normava del Organismo de Control) cuando exista retraso en el pago de las cuotas. Hacer rmar al socio o cliente, deudor solidario, garantes y cnyuges, los documentos legales de respaldo de la operacin credicia, tales como: a) Pagar5 b) Hoja de desembolso c) Tabla de amorzacin d) Formularios de la UAF e) Formulario de conocimiento de condiciones y costos de la operacin (gastos de cobranza) En todos los crditos, comparecern como deudores, el socio, y su cnyuge (cuando aplique ) Ingresar al sistema la informacin complementaria referente a la actualizacin de fecha de desembolso, la fecha de pago y proceder a la acreditacin del monto del prstamo en la cuenta del socio.
ED 4
5. Seguimiento y Recuperacin
El objetivo del seguimiento a las operaciones de crdito entregadas, es que la Cooperativa tenga un bajo nivel de morosidad, que no afecte a la situacin financiera de la institucin y poder seguir atendiendo el requerimiento de productos y servicios con otros socios o potenciales socios. El seguimiento debe hacerse de manera permanente y las acciones de cobranza desde el primer da de vencido.
5
En el anexo 6 consta un formato de pagar
Pyme X X X X
ED
Estructurar y Desembolsar - Acvidades
Micro
27
Las siguientes actividades involucran el proceso de Seguimiento y Recuperacin (SR), siendo aplicables a los segmentos de crdito, Consumo (C), Microcrdito (M), Pymes (P) y Vivienda (V), que se encuentren marcados en el casillero correspondiente (X):
Comercial
Micro
SR1 SR2 SR3 SR4
Efectuar el control del expediente . Efectuar la primera visita en campo al socio dentro de los primeros 15 das del desembolso, para vericar el desno de los recursos. Generar cuadros con los vencimientos de las operaciones con una semana de ancipacin. Con los cuadros de vencimiento efectuar llamadas telefnicas a los socios y clientes para ancipar la fecha de pago, poniendo nfasis en los socios y clientes que presentan algn grado de incumplimiento. La nalidad es evitar que caigan en mora y se genere cartera vencida adicional para la Cooperava y por ende se incrementen las provisiones.
X X
Pyme X X X X X X X X X X X X X X X
Seguimiento y Recuperacin -Acvidades
SR5 SR6 SR7
SR8 SR9 SR10
SR11 SR12 SR13 SR14 SR15
Idencar los clientes que se encuentran en mora, para dar prioridad en la gesn de cobranza. Establecer los das de la semana para efectuar prioritariamente las acciones de seguimiento y cobranza Establecer un calendario de visitas a los clientes, jando mayor frecuencia para: a) Nuevos socios, en relacin con los que se ene una buena experiencia de crdito. b) Operaciones de muy corto plazo (ej. 3 meses) con mayor frecuencia de pago (ej. semanal) Efectuar visitas a los bienes entregados en garana. Realizar las acciones de cobranza de crditos desde el primer da de vencida la cuota Generar un informe de morosidad para conocimiento del Jefe de Agencia o Jefe de Ocina principal, Jefe de Crdito. Realiza llamadas telefnicas al socio moroso y garante. Visitar al socio moroso. Entrega nocaciones al socio y garante, informando del estado de morosidad del prstamo. Efectuar visitas al socio moroso acompaado del encargado de cobranzas Realiza un informe semanal de gesn de recuperacin de cartera morosa.
X X
X X
X X X X X X X X
X X X X X X X X
28
Vivienda X X X X X X X X X X X X X X X
De la evaluacin y seguimiento del Socio
Captulo
Este captulo presenta en forma detallada los aspectos cuantitativos y cualitativos a ser considerados en el proceso de anlisis del riesgo del socio, la evaluacin de la solicitud de crdito determinar la posibilidad que el socio acceda al crdito requerido, considerando las condiciones financieras de la operacin. Con el propsito de garantizar la recuperacin de los recursos entregados, el anlisis de crdito se debe efectuar teniendo en cuenta los siguientes principios: Objetividad en el anlisis Integralidad en el uso de la informacin.- usar toda la informacin posible Transparencia.- informar de todos los eventos encontrados que puedan afectar al riesgo de la operacin de crdito. En el caso de un nuevo socio, el anlisis deber realizarse de una manera ms exhaustiva, independientemente del monto solicitado, con el propsito de evaluar la posibilidad de generar una relacin de largo plazo, que favorezca los intereses del socio y de la Cooperativa. Para que el socio tenga acceso al crdito es necesario que cumpla con los requisitos mnimos que se establecen en el Anexo No. 2 Requisitos de Documentacin. nicamente se analizarn las solicitudes que cuenten con la documentacin completa. La capacidad de pago o de generacin de ingresos del deudor constituye el factor fundamental al momento de evaluar la solicitud de crdito del socio. Las mejores prcticas consideran a las garantas, como una potencial alternativa de pago, y las han eliminado como elemento de decisin al momento de evaluacin de la solicitud de crdito, en razn de la dificultad de su liquidacin y por lo tanto, la posibilidad de recuperar los recursos prestados. Por lo indicado, las garantas no debern ser consideradas al momento de evaluar al socio, y no podrn ser determinantes al momento de la resolucin respecto de la solicitud de crdito. Se deber poner nfasis en el anlisis de la capacidad de pago del sujeto de crdito.
31
1. Evaluacin de las operaciones de consumo y vivienda

El objetivo del anlisis de crdito es determinar las condiciones de la operacin, monto, plazo y forma de pago, tomando en cuenta la capacidad de generacin de recursos del sujeto de crdito. La evaluacin de la solicitud tendr en cuenta los siguientes factores: Capacidad de pago Patrimonio Condiciones econmicas Carcter
1.1. Capacidad de pago

Se refiere a evaluar la posibilidad del socio de cumplir con el pago del crdito recibido, a partir de calcular el flujo de efectivo (ingreso menos gastos) del socio . El anlisis de los ingresos deber tomar en cuenta los siguientes factores: Origen.- identificar de donde provienen los ingresos, trabajador independiente, empleado pblico, empleado privado, etc. Frecuencia.- semanales, quincenales, mensuales, etc. Monto Mensual.- suma de todos los ingresos en el mes Otros ingresos.- aquellos que no son frecuentes, este tipo de ingresos no deben ser la base para el pago de las cuotas del prstamo. Para analizar los gastos se deber tomar en cuenta: Consistencia de los gastos declarados teniendo en cuenta la forma y nivel de vida del socio. Evaluar en detalle sin subestimar el nivel de gatos de los socios que estn en zonas rurales. A continuacin se presenta un formato para identificar el nivel de ingresos y gastos de una unidad familiar, con el propsito de conocer su nivel de ahorro mensual y disponibilidad de recursos para pagar las cuotas de un prstamo de consumo o vivienda6 . En el caso de los crditos de consumo, cuando la entidad no cuente con un sistema automtico de evaluacin (score), se deber verificar que las cuotas mensuales del crdito no sean superiores al 50% de los ingresos netos mensuales (ingresos menos egresos) del socio.
En el numeral 5 del anexo 3 se realiza una descripcin de las variables.
32
Ingresos Mensuales Rubro Sueldo Comisiones Honorarios Profesionales Pensiones Ejercicio del Comercio Remesas Renta de Propiedades Intereses Recibidos Otros ingresos Monto
Egresos Mensuales Rubro Cuota Vivienda Alimentacin Vesmenta Salud Pago de servicios Colegiatura Transportacin Impuestos Cuota Automvil Cuota Prstamos Otros (B) TOTAL EGRESOS Monto
(A) TOTAL INGRESOS SALDO (A - B)
1.2. Patrimonio
Se refiere a la situacin patrimonial del socio, para lo cual se debern analizar: Activos del deudor: terreno, casa, departamento, vehculos, maquinaria Pasivos o Deudas que tenga el potencial socio Patrimonio = Activos-Pasivos En el caso de los bienes se deber conocer si se encuentran libres de gravmenes
1.3. Condiciones econmicas

Se refiere a factores econmicos y sociales que pueden afectar al socio, para lo cual se considerar aspectos relacionados con: Estabilidad laboral.- en el caso que sus ingresos sean en relacin de dependencia, de nueve meses para los crditos de consumo y un ao para crditos de vivienda. Estabilidad de los ingresos.- cuando sea trabajador independiente, tener en cuenta las caractersticas de su negocio. Se deber tambin considerar la zona donde vive el socio identificando riesgos relacionados con robos o de desastres naturales, que puedan afectar su patrimonio.
1.4. Carcter
Corresponde a las cualidades de honorabilidad y solvencia moral que tiene el deudor, se busca conocer a travs de terceros informacin sobre el socio, su responsabilidad en el pago de sus deudas, aspectos de su vida familiar, entre otros. La evaluacin se puede realizar a travs de:
33
Referencias Bancarias Referencias Comerciales Reporte de Registro de la Direccin Nacional de Registro de Datos Pblicos, cuando corresponda El anlisis de este factor se deber efectuar con mayor profundidad en los primeros crditos, cuando el nivel de conocimiento del comportamiento del socio es mnimo. Las renovaciones de prstamos y el cumplimiento de los pagos dan informacin respecto de la futura voluntad de pago del socio. La informacin respecto del carcter del socio debe actualizarse cada 12 meses o cuando haya variaciones significativas en el desarrollo del negocio y su entorno.
2. Evaluacin de las operaciones de microcrdito y Pymes
El objetivo del anlisis de crdito es determinar las condiciones de la operacin, monto, plazo y forma de pago del crdito, tomando en cuenta la capacidad de generacin de recursos del sujeto de crdito. En la evaluacin de la solicitud se tendr en cuenta los siguientes factores:
34
Capacidad de pago Patrimonio Condiciones econmicas Carcter
2.1. Capacidad de pago

Se refiere a evaluar la capacidad de pago del negocio, tomando en cuenta factores relacionados con: a) Flujo de caja del negocio Anlisis de la liquidez b) Anlisis de los pasivos del negocio c) Anlisis del mercado donde se desarrolla las actividades
a. Flujo de caja del negocio Anlisis de la liquidez

El objetivo es determinar el nivel de disponibilidad de recursos y la capacidad del negocio para generacin ingresos que le permitan cubrir sus obligaciones. Algunas variables a tener en cuenta son: Disponibilidad en caja, depsitos en entidades financieras y en la Cooperativa Monto de cuentas por cobrar Disponibilidad de inventarios Cuando se trate de operaciones relacionadas con la compra de activos fijos, en el anlisis de la liquidez se deber considerar los recursos adicionales de capital de trabajo que utilizar el socio para el aumento de sus operaciones.
b. Anlisis de los pasivos del negocio

El propsito es evaluar el nivel de apalancamiento de recursos actuales del negocio, para evitar un sobre endeudamiento. Hay que evaluar cada caso reconociendo las caractersticas propias de las actividades econmicas. Algunas variables a tener en cuenta son: Las cuentas por pagar a entidades financieras Las cuentas por pagar a comercios El movimiento comercial de ventas y compras.
c. Anlisis del mercado donde se desarrolla el negocio

El objetivo es evaluar las perspectivas del negocio, teniendo en cuenta el destino del nuevo crdito (compra de activos fijos, capital de trabajo). Algunas variables a tener en cuenta son: Analizar el crecimiento del negocio en los dos ltimos aos Evaluar desempeo de negocios similares Concentracin de clientes y proveedores
Aspectos particulares para el segmento de microempresarios

En el numeral 1.3 del anexo 3 consta un formato para evaluar el flujo de caja del microempresario.
35
Para la evaluacin del nivel de liquidez se deber efectuar adicionalmente un anlisis de la unidad familiar, para el efecto se utilizar la plantilla que consta en el numeral 5 del anexo 3. El anlisis de las cuentas por cobrar deber efectuarse a travs de documentacin que permita verificar que el microempresario tiene estos recursos a favor, y que no se encuentran pignorados. La evaluacin de los pasivos tomar en cuenta tambin las deudas de la unidad familiar del microempresario. Para analizar el crecimiento del negocio se podr considerar, el incremento en el movimiento de sus cuentas en la entidad, en el caso de ser cliente de la Cooperativa, la expansin fsica de su negocio, referencias comerciales de sus proveedores.
Aspectos particulares para el segmento de Pymes

Los anexos 1A y 3 contienen una gua para realizar un anlisis financiero de la Pyme sobre la base de algunos indicadores, en aspectos relacionados con la liquidez, solvencia, gestin y rentabilidad .7 Se promover la diversificacin de los crditos al sector PYMES, stos no representarn ms del 25% en un giro de negocios o sectores en particular. El control de la concentracin la realizar el Jefe de Crdito, comunicando con anticipacin cuando se encuentren 2 puntos por debajo del lmite, para que se proceda a la reduccin del ritmo de colocacin.
2.2. Patrimonio
Se refiere a la situacin y posicin financiera del negocio para lo cual se debern analizar algunos factores, tales como: a) Bienes del negocio, evaluando si se encuentran libres de gravmenes b) Inversiones realizadas c) Nivel de endeudamiento del negocio
Aspectos particulares para el segmento de microempresarios

Anlisis similar en lo que corresponda se deber efectuar para el microempresario, tomando en cuenta lo descrito en el numeral 1.2 de este captulo.
Se adjunta el archivo de excel para la evaluacin de empresas comerciales, en base a parmetros definidos por la Superintendencia de Bancos y Seguros, mediante anexo circular IG-INSFPR-2012-034.
36
2.3. Condiciones econmicas

Son los factores externos que pueden afectar la marcha de algn negocio, es decir aquellos que no dependen de su trabajo, entre los que se puede citar: a) Fluctuaciones econmicas que afecten al negocio de los socios. Esta informacin deber ser puesta en conocimiento por el Gerente General a las personas vinculadas al proceso de crdito, sobre la base del seguimiento e informacin relacionada con el sector o segmento de operaciones en las cuales la Cooperativa desarrolla sus actividades. b) Riesgos sociales.- Se refiere a posibles movimientos sociales que pudieran afectar al desarrollo de los negocios del socio, producto por ejemplo de protestas de la poblacin por las actividades que desarrolla el deudor. c) Riesgos del entorno.- La informacin deber ser consolidada y comunicada al interior de la entidad por el Jefe de Crdito, sobre la base de informacin que los Asesores de Crdito y Jefes de Agencia, reportan respecto de la evolucin y perspectivas econmicas que pudieran afectar a los negocios de los deudores de la Cooperativa. Se deber tambin analizar la ubicacin del negocio, identificando riesgos relacionados con robos o de desastres naturales que afecten de manera directa o indirecta a las ventas del microempresario o de la Pyme.
2.4. Carcter
Corresponde a las cualidades de honorabilidad y solvencia moral que tiene el deudor. Se busca conocer a travs de terceros informacin sobre el socio, respecto de su responsabilidad en el pago de sus deudas, la evaluacin se puede realizar a travs de: Referencias Personales Referencias de personas del entorno del negocio Referencias Bancarias cuando corresponda Referencias Comerciales Reporte de Registro de la Direccin Nacional de Registro de Datos Pblicos, cuando corresponda
La evaluacin de este factor se deber efectuar con mayor profundidad en los primeros crditos, cuando el nivel de conocimiento del comportamiento del socio es mnimo. Las renovaciones de prstamos y el cumplimiento de los pagos dan informacin respecto de la futura voluntad de pago del socio.
37
La informacin respecto del carcter se debe actualizar cada 12 meses o cuando haya variaciones significativas en el desarrollo del negocio y su entorno.
3. Estructuracin y administracin de la operacin de crdito

3.1. Definicin de las condiciones financieras
Las condiciones financieras respecto del destino de las operaciones, el monto mximo a financiar, el plazo y la tasa de inters sern establecidas de manera previa por el Consejo de Administracin. Al respecto, se podr tener algunos criterios al momento de su definicin: Principio de reciprocidad.- para lo cual se considera el monto de aportaciones y captaciones de ahorro que tuviere el socio en la institucin durante el ltimo ao. Experiencia de los socios antiguos.- evaluando la relacin crediticia en la cooperativa, teniendo en cuenta el nmero de atrasos.
3.1.1. Monto de la operacin

El monto del prstamo se definir en base a la capacidad de pago del socio y el destino de la operacin. Con el propsito de evaluar el compromiso del socio, la cooperativa podr establecer como poltica financiar un porcentaje del monto requerido, sea para capital de trabajo o adquisicin de activos.8 Para los crditos considerados como vinculados9, el cupo de crdito y garantas de grupo no podr ser mayor al diez por ciento (10%) del patrimonio tcnico calculado al cierre del ejercicio anual inmediato anterior al de la aprobacin de los crditos; para los crditos individuales el lmite ser del dos por ciento (2%). Estas solicitudes de crdito sern resueltas por el Consejo de Administracin. Al respecto se deber tener en cuenta las consideraciones que constan en el captulo 1, numeral 5 de sta Gua. El monto del prstamo en ningn momento podr ser superior al 2% del patrimonio de la Cooperativa por razones prudenciales.
3.1.2. Plazo del crdito

El plazo de las operaciones de crdito se definir teniendo en cuenta algunos factores, con el propsito de garantizar que el socio puedan cumplir con el pago de sus operaciones sobre la base del anlisis realizado, entre los que se puede sealar:
8
Por ejemplo. Se financia el 90% de los recursos requeridos para la compra del vehculo. La diferencia deber ser cubierta por el socio . 9 Seccin I, artculo 86 de la Ley Orgnica de la Economa Popular y Solidaria y del Sector Financiero Popular y Solidario.
38
El monto de la operacin La capacidad de pago El segmento de las operaciones, consumo, microcrdito Pymes, vivienda Para las operaciones de microcrdito y Pymes, adicionalmente se deber tener en cuenta el destino de la operacin, identificando si es para capital de trabajo o adquisicin de activos fijos. Si es para capital de trabajo se deber tener en cuenta los ciclos de ventas y produccin del negocio.
Plazo plazo plazo plazo Plazo plazo plazo plazo Segmento /Producto MICROCRDITO Nombre del Producto Nombre del Producto Nombre del Producto Segmento /Producto VIVIENDA Nombre del Producto Nombre del Producto Nombre del Producto Plazo plazo plazo plazo Plazo plazo plazo plazo
Segmento /Producto CONSUMO Nombre del Producto Nombre del Producto Nombre del Producto Segmento /Producto PYME Nombre del Producto Nombre del Producto Nombre del Producto
3.1.3.
Tasa de inters
Los prstamos se concedern a tasas de inters reales que permitan cubrir los costos financieros, operativos y generen un margen de rentabilidad. El Consejo de Administracin, a partir de la recomendacin efectuada por la Gerencia General, fijar mensualmente las tasas de inters para las operaciones de crdito de las Cooperativa, en funcin de los productos que ofrece y el destino de las operaciones en cada segmento; y dentro de los lmites establecidos por el Banco Central del Ecuador.10
Segmento /Producto Tasa de inters CONSUMO Nombre del Producto tasa % Nombre del Producto tasa % Nombre del Producto tasa % Segmento /Producto Tasa de inters PYME Nombre del Producto tasa % Nombre del Producto tasa % Nombre del Producto tasa % Segmento /Producto Tasa de inters MICROCRDITO Nombre del Producto tasa % Nombre del Producto tasa % Nombre del Producto tasa % Segmento /Producto Tasa de inters VIVIENDA Nombre del Producto tasa % Nombre del Producto tasa % Nombre del Producto tasa %
La Gerencia General informar a las reas involucradas en el proceso de instrumentacin de las operaciones de crdito, las tasas de inters vigentes aprobadas por el Consejo de Administracin, siendo responsabilidad del Jefe de Informtica o de Sistemas o el responsable de administrar el sistema de crdito realizar el cambio en el aplicativo utilizado para el registro, contabilizacin y desembolso de las operaciones de crdito.
10
www.bce.fin.ec/docs.php?path=documentos/Estadisticas/SectorMonFin/TasasInteres/Indice.htm
39
3.2. Aprobacin de la operacin

Los niveles de aprobacin de las operaciones de crdito sern fijados de conformidad a las polticas internas por el Consejo de Administracin, estableciendo montos mximos en funcin de las responsabilidades dentro de la Cooperativa.
Nivel 1 2 3 4 5 Responsable Jefe de Agencia Jefe de Crdito Gerente de Crdito Comit de Crdito Consejo de Administracin Monto en USD desde usd hasta usd desde usd hasta usd desde usd hasta usd desde usd hasta usd desde usd hasta usd Vinculados Bajo valor
Alto valor
No se podrn conceder crditos en condiciones de plazos o tasas de inters ms favorables que a la mayora de los deudores.
3.3. Instrumentacin de las garantas

Las garantas aceptadas por la Cooperativa debern tener las siguientes caractersticas: lquidas, de fcil ejecucin, que conserven el valor mientras dure la operacin crediticia; y, no tener algn impedimento legal en su realizacin. Todas las garantas debern mantener un plazo de vigencia mnimo que sea igual o superior al del crdito que respaldan. Para determinar el porcentaje de cobertura con relacin al monto del crdito se deber considerar los siguientes aspectos: niveles establecidos en buenas prcticas de administracin del riesgo de crdito, disposiciones que establezca la Superintendencia, y las polticas que determine el Consejo de Administracin. Todo bien que sea entregado en garanta a la Cooperativa, excepto los ttulos valores, o saldos retenidos en libretas de ahorro, deber estar respaldado por un avalo, dependiendo del tipo del bien. El avalo ser realizado por avaluadores idneos e independientes, designados por el Consejo de Administracin, calificados por la Superintendencia, los cuales sern contratados por el Gerente General. El criterio para la valoracin debe tomar en cuenta la posibilidad de realizacin del bien. No se aceptarn operaciones de crdito que presenten garantas cruzadas, es decir si dos socios desean obtener crdito no pueden garantizarse entre s. Las operaciones que se concedan sin garantas hipotecarias o prendarias registrables pueden ser respaldadas por garantes personales o por bienes del negocio propio y/o familiar, declarados por el prestatario. En estos casos, los contratos deben detallar las caractersticas de los bienes, el valor declarado, su ubicacin, la aceptacin del deudor como depositario, y la aceptacin de ser entregados en garanta de crdito.
40
A continuacin se describen los diferentes tipos de garanta:
a) Sobre Inversiones
Corresponde a la pignoracin sobre depsitos de dinero en efectivo, u otras inversiones financieras efectuadas en la misma institucin o en otras entidades del pas. La garanta ser el saldo de los depsitos del socio en los productos de captaciones (cuentas de ahorros y depsitos a plazo). Los certificados de depsito a plazo de otras instituciones financieras sern autorizados por la Gerencia General, previo anlisis efectuado de la entidad emisora. Los certificados de depsitos, debern estar endosados y registrados en la institucin emisora a favor de Cooperativa y estos debern ser renovados durante la vigencia del crdito.
b) Personales
Pueden ser o no, socios de la Cooperativa. No se aceptarn garantas entre cnyuges. No se aceptarn garantas de personas domiciliadas en otras provincias, excepto en las que la cooperativa mantenga sus agencias u oficinas. El garante debe ser precalificado por el Asesor de Crdito verificando en la Direccin Nacional de Registros de Datos Pblicos y en el historial crediticio, su idoneidad y la del cnyuge, efectuando las referencias comerciales, personales y bancarias. Los garantes que no sean calificados deben ser cambiados, o se les solicitar de acuerdo al anlisis del Asesor de Crdito, un garante adicional. A continuacin se presentan algunos criterios para calificar a los garantes personales: Edad, el Consejo de Administracin podr determinar la edad mnima para aceptar a personas naturales, mayores de edad, como garantes. Preferiblemente propietario de bienes inmuebles e ingresos fijos comprobables. Estabilidad laboral, se podr determinar un mnimo de tiempo de permanencia en el trabajo en el caso de ser asalariado, o en el negocio. Ingresos netos mensuales del garante y cnyuge ser al menos igual a la cuota del prstamo. No tener ni el garante ni su cnyuge operaciones vencidas. Evitar que tenga una actividad econmica vinculada al negocio del deudor, sea este proveedor, distribuidor o socio directo, que pueda afectar sus ingresos de manera significativa.
41
Los miembros de los Consejos de Administracin, miembros de las distintas comisiones nombradas por el Consejo de Administracin de la Cooperativa, el Gerente General, y Jefes de Agencias, no podrn ser garantes de prstamos que conceda la institucin.
c) Prendarias
Este tipo de garantas pueden ser:
Maquinaria
Corresponde a maquinaria industrial, y herramientas de valores significativos, los montos sern establecidos a partir de evaluadores independientes. Los contratos de prenda sern inscritos en el Registro Mercantil o en el Registro de la Propiedad, en el caso que no existan los primeros.
Vehculos
Consiste en un contrato de prenda, legalizado ante un Juez de lo civil e inscrito en el Registro Mercantil (o Registro de la Propiedad) y en la Jefatura Provincial de Trnsito. El vehculo prendado deber estar con seguros generales y accidentes y est a favor de la Cooperativa. Los montos sern establecidos a partir de evaluadores independientes.
d) Hipotecarias
Es aquella que est constituida por un bien inmueble, para la constitucin de la hipoteca se deber tener en cuenta las siguientes consideraciones: Este libre de gravmenes, es decir que pesar un gravamen hipotecario a favor de la Cooperativa, siempre en primera hipoteca. No se encuentre constituido en Patrimonio Familiar. Aceptada la hipoteca se proceder a la celebracin de escrituras y su correspondiente inscripcin en el Registro de la Propiedad, luego de la cual se podr desembolsar el prstamo. Los gastos para la constitucin de la hipoteca sern cubiertos por los socios. Para el caso de prenda o hipoteca, deber verificarse que sta se haya constituido en legal y debida forma y se halle inscrita en el registro correspondiente del respectivo cantn. Tambin se procurar que exista una pliza de seguro endosada a favor de la cooperativa.
3.4. Recuperacin de la cartera

La responsabilidad de la recuperacin del crdito (capital e inters) es del Asesor de crdito quien recomend la operacin, por lo cual deber hacer un seguimiento al socio para verificar el normal mantenimiento de la fuente de pago, cuya falta puede originar el deterioro de la cartera. Para lograr una adecuada recuperacin de la cartera se debern efectuar las siguientes acciones:
42
Gestin preventiva de recuperacin de cartera
Corresponden a las acciones y gestiones de notificacin de la aproximacin del vencimiento de una obligacin de crdito. Estas acciones deben ser efectuadas por el Asesor de Crdito. El costo de estas acciones no es imputable a los socios y contemplarn: a) Hacer seguimiento a la recepcin de los pagos y su registro el mismo da, en el sistema. b) Los pagos recibidos de socios se aplicarn a sus operaciones de crdito, primero a cancelar intereses y el saldo se aplicar a capitales. c) Efectuar llamadas telefnicas o enviar mensajes SMS recordando las fechas prximas del vencimiento de sus operaciones. d) Generar reportes con 8 das de anticipacin, de los vencimientos esperados en los crditos (parcial o total) con el propsito de anticipar soluciones a posibles problemas de recuperacin y resolverlos antes de la fecha de vencimiento. El anexo 7 contiene un formato gua para efectuar este seguimiento. e) Programar visitas peridicas a los socios de microcrdito con el objeto de detectar anticipadamente posibles situaciones de mora por problemas en el negocio o la familia que afecten la capacidad de pago. El anexo 8 contiene una gua para realizar la visita al socio .
Gestiones de cobranzas extrajudiciales
Corresponde a las acciones y gestiones extrajudiciales para recuperar las carteras de crdito vencidas y morosas. Estas acciones deben ser efectuadas preferiblemente por un equipo de Cobranza especializado y contempla:
43
a) Durante los primeros 3 das de atraso, comunicarse con el socio , indicando que el objetivo de la llamada es recordarle que se encuentra atrasado en el pago de sus obligaciones, y lo importante de encontrarse al da. b) Establecer un calendario de visita a los deudores morosos. La visita deber efectuarse como mximo a los 10 das posteriores en que la cuota cae en mora. El anexo 9 contiene una gua para realizar la visita al socio . c) Efectuar notificaciones por escrito mximo a los 15 das posteriores en que la cuota cae en mora, indicando el plazo de 48 horas para ponerse al da en sus obligaciones, indicando las acciones legales que podr iniciar la Cooperativa. d) Efectuar, mximo a los 30 das posteriores a que la cuota se encuentra en mora, llamadas telefnicas y oficios de notificacin al deudor directo y sus garantes comunicando de los das en mora y de las acciones legales que se podran emprender de no ponerse al da en el pago de sus obligaciones. e) Las acciones de cobranza prejudicial, se podrn efectuar con participacin de un cobrador externo de la cooperativa. Los tiempos indicados son tiempos mximos que debern ser ajustados de acuerdo a las caractersticas de las operaciones y segmentos de clientes de la Cooperativa.
Gestiones de cobranzas judiciales
Son las acciones y gestiones judiciales que se realizan para recuperar las carteras de crdito vencidas y morosas, las cuales debern estar documentadas y registradas. a) Las acciones de cobranza judicial se efectuarn una vez agotadas las etapas anteriores. b) Efectuar seguimiento a los crditos en cobro legal, supervisando el trabajo que desarrollan los abogados11 y participando en la negociacin de acuerdos. Para el efecto debern: Efectuar visitas o verificaciones directas a los juzgados donde cursan los respectivos procesos. Exigir Informes peridicos a los abogados externos o internos sobre el estado individual de cada juicio. Efectuar reuniones peridicas programadas para evaluar las actividades profesionales. Mantener estadsticas respecto de las recuperaciones realizadas por los abogados internos y externos. Es responsabilidad del Jefe de Crdito observar la aplicacin de los principios antes detallados o realizar las gestiones ante la Gerencia General para el desarrollo de las mismas.
11
De preferencia se deber contratar a dos abogados externos.
44
La Gerencia General de la Cooperativa deber proveer apoyo logstico y tcnico para que los Asesores de Crdito puedan efectuar sus tareas con efectividad. En cuanto al aspecto tcnico, deber proveer de entrenamiento a los funcionarios del rea de crdito de tcnicas de anlisis de crdito y cobro, para que desarrollen sus funciones de recuperacin y control de la cartera en mora.
Reportes para la gestin de cartera

El Jefe de Crdito y Cobranza deber contar con un adecuado sistema de reportes que permita generar informes que contengan al menos la siguiente informacin:
a) Informes semanales
Nmero y monto de operaciones desembolsadas en la semana por producto, tipo de cartera y Asesor de Crdito responsable.
Operaciones desembolsadas consolidado Nombre del Segmento Producto Nombre Nombre Nombre Nombre Semana T Semana T1 Semana T2 Promedio lmo mes Nmero De Cartera Monto Nmero Consumo Microcrdito Vivienda Pymes Total Operaciones desembolsadas Matriz Nombre del Segmento Producto Nombre Nombre Nombre Nombre Semana T Semana T1 Semana T2 Promedio lmo mes Nmero De Cartera Monto Nmero Consumo Microcrdito Vivienda Pymes Total Operaciones desembolsadas agencia: nombre de la agencia Nombre del Segmento Producto Nombre Nombre Nombre Nombre Semana T Semana T1 Semana T2 Promedio lmo mes Nmero De Cartera Monto Nmero Consumo Microcrdito Vivienda Pymes Total Operaciones desembolsadas: nombre asesor de crdito Nombre del Segmento Producto Nombre Nombre Nombre Nombre Semana T Semana T1 Semana T2 Promedio lmo mes Nmero De Cartera Monto Nmero Consumo Microcrdito Vivienda Pymes Total
45
Monto Nmero Monto Nmero Monto
Nmero y monto de operaciones en mora de la semana por producto, tipo de cartera y Asesor de crdito responsable.
Operaciones en mora consolidado Nombre del Segmento Producto Nombre Nombre Nombre Nombre Semana T Semana T1 Semana T2 Promedio lmo mes Nmero De Cartera Monto Nmero Consumo Microcrdito Vivienda Pymes Total Operaciones en mora matriz Nombre del Segmento Producto Nombre Nombre Nombre Nombre Semana T Semana T1 Semana T2 Promedio lmo mes Nmero De Cartera Monto Nmero Consumo Microcrdito Vivienda Pymes Total Operaciones en mora agencia: nombre de la agencia Nombre del Segmento Producto Nombre Nombre Nombre Nombre Semana T Semana T1 Semana T2 Promedio lmo mes Nmero De Cartera Monto Nmero Consumo Microcrdito Vivienda Pymes Total Operaciones en mora: nombre asesor de crdito Nombre del Segmento Producto Nombre Nombre Nombre Nombre Semana T Semana T1 Semana T2 Promedio lmo mes Nmero De Cartera Monto Nmero Consumo Microcrdito Vivienda Pymes Total Monto Nmero Monto Nmero Monto Monto Nmero Monto Nmero Monto Monto Nmero Monto Nmero Monto Monto Nmero Monto Nmero Monto
Operaciones en mora por Asesor de Crdito en la Matriz y las oficinas, detallando las acciones de cobro de los mismos.
46
b) Informes mensuales
Estado de la cartera, por vencer, vencida, no devenga intereses
Evolucion de cartera (consolidado y por segmentos) mes T-12 dic mes T-1 mes T var. mensual var. anual $ Comercial por vencer Consumo por vencer Vivienda por vencer Microcrdito por vencer Creditos reestruct. por vencer Cartera que no devenga intereses (1) Cartera vencida (2) Total cartera (3) Provisiones (4) Indice morosidad (2/3) Indice de riesgo ((1+2) / 3) Indice cobertura (morosidad) (4/2) Indice cobertura (riesgo) (4/(1+2)) Provisiones / cartera total (4/3) % $ %
Calificacin de la cartera de acuerdo a las normas de la Superintendencia Recuperacin de la cartera

Recuperacin cobranzas en porcentaje (consolidado y por segmentos) Vigente Mora 30 das 60 das
Mes T T-1 T-2 T-3 T-4 T-5 T-6 T-7 T-8 T-9 T-10 T-11 T-12
Total
90 das
+ 90 das
47
Recuperacin judicial de la cartera en mora por segmento

Microcrdito Recuperacin monto Consumo Recuperacin Recuperacin monto %
Total mora
Recuperacin %
Total mora
Reestructuracin de crditos
Microcrdito Consumo Total Reestructuracin Reestructuracin Total Reestructuracin Reestructuracin cartera monto % cartera monto %
48
Desembolsos de la cartera por segmentos

Monto ($) 2012 2013 2011
Ene
Feb
Mar
Abr
Dic
Morosidad de la cartera por segmentos y consolidado

Morosidad (%) 2012 2013 2011
Ene
Feb
Mar
Abr
Dic
Los informes debern contener la informacin detallada por Matriz, Agencias y a nivel consolidado.
3.5. Bienes adjudicados o recibidos por dacin en pago

La recepcin de bienes del socio, constituye una manera extraordinaria de cancelacin de sus obligaciones para la Cooperativa; la cual podr efectuarse a travs de dos formas: a) Por mutuo acuerdo entre la Cooperativa y el socio, por lo cual la dacin operar en pago de las obligaciones. b) Por adjudicacin en remate judicial. El valor de los bienes recibidos en dacin en pago servir para cancelar el valor total de las obligaciones correspondientes a crditos de vivienda, que se hayan concedido hasta por un valor equivalente a 500 salarios bsicos unificados; y, de vehculos de hasta por un valor equivalente a 100 salarios bsicos unificados.
49
Para la recepcin de los bienes en dacin en pago se deber tener en cuenta las siguientes acciones. a) El Jefe de Crdito y Cobranza presentar un informe a la Gerencia General sealando las acciones de recuperacin efectuadas hasta esa fecha y las justificaciones que respaldan su recomendacin de aceptar la adjudicacin o recepcin de bienes en pago. b) El Gerente General sobre la base del informe presentado resolver sobre la recepcin del bien. c) Los bienes recibidos en dacin se registrarn a su valor de adquisicin, sobre la base de un avalo realizado por un perito avaluador idneo e independiente, designado por el Consejo de Administracin, calificado preferentemente por la Superintendencia; el cual ser contratado por el Gerente General. En el caso de bienes adjudicados por va judicial, su valor de registro ser aquel que se determine dentro del proceso. d) Recibido el bien, la Gerencia General deber efectuar las acciones que permitan la venta inmediata del bien recibido en dacin en pago considerando las disposiciones de la Superintendencia. e) La Cooperativa dar por terminada definitiva y permanente, la relacin comercial del socio que cancel sus obligaciones mediante la entrega de bienes.
3.6. Reestructura y Refinanciamiento de Crdito 3.6.1. Reestructuracin

La reestructuracin de crditos, se efectuar sobre todas las deudas que el socio mantenga con la cooperativa al momento de instrumentar la operacin, salvo casos excepcionales en que los flujos de pago para operaciones que estn siendo atendidas con normalidad, sean independientes de las otras, y en las que no se advierta razonablemente su eventual deterioro.
50
El aumento de endeudamiento o apalancamiento financiero del deudor con operaciones reestructuradas de crdito, podr darse siempre y cuando la proyeccin de sus ingresos en un horizonte de tiempo correspondiente al ciclo econmico de su actividad, demuestre que ha de producir utilidades o ingresos netos. La reestructuracin de un crdito es una medida excepcional para regularizar el comportamiento de pago de un deudor y por la misma razn, bajo ninguna circunstancia, podr convertirse en una prctica recurrente en el proceso de recuperacin de la cartera de crditos de la Cooperativa. Un crdito reestructurado mantendr la categora de riesgo que tuviere al momento de implementar dicha operacin. El traslado de la calificacin de una operacin reestructurada a la subsiguiente categora de menor riesgo, se realizar teniendo en cuenta las normas de la Superintendencia.12 Cuando un dividendo de un crdito reestructurado no ha sido pagado por el socio, la Cooperativa deber constituir la provisin en el cien por ciento del saldo de la deuda. Cuando un crdito ha sido reestructurado por una sola vez, se lo considerar para efectos de la calificacin como crdito deficiente; cuando registre una segunda reestructuracin, como crdito de dudoso recaudo; y, cuando registre tres o ms reestructuraciones, se lo calificar como prdida. No se autoriza solicitudes de reestructuracin en los siguientes casos: Desviacin de la Inversin Mala administracin del negocio No se podr capitalizar los intereses de los crditos que sean reestructurados.
3.6.2. Refinanciamiento
El refinanciamiento proceder cuando se prevea probabilidades para el incumplimiento de la obligacin vigente, siempre que el prestatario presente un flujo de caja favorable y genere utilidades o ingreso neto en su actividad productiva o de comercializacin. El aumento de endeudamiento del deudor con operaciones refinanciadas, podr darse siempre y cuando la proyeccin de sus ingresos en un horizonte de tiempo, correspondiente al ciclo econmico de su actividad, demuestre que ha de producir utilidades o ingresos netos.
12
A la fecha, procede cuando el deudor haya efectuado el pago de por lo menos tres (3) cuotas o no haya presentado situaciones de falta de pago durante seis (6) meses, la que sea menor.
51
El refinanciamiento de un crdito deber entenderse como una medida excepcional y no podr convertirse en una prctica recurrente en el proceso de recuperacin de la cartera de crditos de una institucin del sistema financiero. La operacin de refinanciamiento deber ser solicitado formalmente y por escrito por el deudor. El refinanciamiento deber ser aprobado por el nivel superior que autoriz el crdito original, considerando las polticas establecidas por la Cooperativa. De preverse un deterioro de la operacin refinanciada, y no cumplir con las condiciones pactadas en el contrato, la operacin podr ser reestructurada o declararse de plazo vencido. Para el refinanciamiento de crditos, se deber efectuar la consolidacin de todas las deudas que el sujeto de crdito mantenga con la Cooperativa, al momento de instrumentar la operacin, salvo casos excepcionales en que los flujos de pago para operaciones que estn siendo atendidas con normalidad, sean independientes de las otras y en las que no se advierta razonablemente su eventual deterioro. No se autoriza solicitudes de refinanciamiento en los siguientes casos: Desviacin de la Inversin Mala administracin del negocio
3.7. Liquidacin de la operacin

La cancelacin normal de un crdito implica el pago total de toda la obligacin (capital, intereses generados, intereses de mora u otros gastos generados adicionales relacionados con acciones de cobranza), reflejado en el sistema de crdito. Al socio, una vez que cancele totalmente sus obligaciones se le entregar el recibo de cancelacin de caja, con este documento puede retirar el pagar cancelado de la operacin correspondiente. Con la cancelacin, la primera hipoteca del bien puede ser levantada o permanecer bajo custodia de la cooperativa, para futuras operaciones de crdito, en el caso de as decidirlo el socio . Un socio puede precancelar un crdito sin restricciones de plazo de vencimiento o pagos de comisiones o gastos administrativos. En estos casos, los intereses pendientes solo se cobrarn hasta la fecha de cancelacin. No se podr cobrar ninguna penalidad.
52
3.8. Del castigo de cartera 3.8.1. Polticas generales para el castigo de cartera
a) Toda operacin a ser castigada deber estar provisionada completamente. b) El valor de todo prstamo, descuento o cualquier otra obligacin cuyo deudor estuviera en mora tres aos. c) En las operaciones contratadas bajo la modalidad de cuotas o dividendos, si un dividendo se encuentre en mora por el lapso de tres aos, la totalidad de la operacin deber ser castigada. d) Las operaciones de microcrdito y crditos de consumo concedidos bajo la modalidad de scoring13 , se castigarn cuando el socio estuviere en mora, en una de sus cuotas o dividendos, ms de ciento ochenta das. Para el efecto se requerir que el crdito se encuentre provisionado al 100% del riesgo y la operacin no haya sido declarada como vinculada. e) Crditos con una morosidad igual o mayor a doce meses, no amparadas con garanta real, sern calificadas como prdidas, pudiendo ser castigadas. f) Si tres o ms dividendos de un crdito reestructurado caen en mora, la institucin financiera declarar el prstamo de plazo vencido y proceder al castigo del mismo. El castigo de la operacin no extingue la obligacin ni enerva las acciones de cobro, la Cooperativa deber agotar todas las instancias de cobro que permite la Ley.
3.8.2. Proceso de castigo de cartera

a) Las operaciones a ser castigadas debern ser propuestas por el Jefe de Crditos y Cobranza al Comit de Crdito, quien decidir respecto de las operaciones a ser castigadas. b) En la contabilidad de la Cooperativa, en las respectivas cuentas de origen se har contar por un valor figurativo de un dlar de los Estados Unidos de Amrica (USD 1) los activos castigados, debiendo mantener el debido control dentro del grupo de cuentas de orden. c) Los crditos castigados se reflejarn contablemente en cuentas de orden como activos castigados.
13
Que sean aprobadas por el Organismo de Control
53
d) Aceptadas las operaciones a ser castigadas por el Comit de Crdito, la Gerencia General, remitir un oficio a la Superintendencia. La notificacin y la solicitud de castigo de crditos o adeudos incobrables a las que se refieren los artculos anteriores, debern consignar los siguientes datos: Nombre e identificacin del deudor (Cdula de Identidad, RUC, etc.) Fecha de concesin de la operacin Fecha de vencimiento de la operacin Monto original de la operacin Saldo a la fecha de la solicitud del castigo Monto de las Provisiones respecto del crdito castigado
e) El castigo de crditos vencidos durante un plazo menor a tres aos, se contabilizar acompaando a la solicitud la documentacin pertinente que la justifique, inclusive la autorizacin de la Superintendencia. f) An cuando las operaciones sean castigadas, la Jefatura de Crdito y Cobranzas deber mantener las acciones de cobro, hasta agotar todas las instancias legales, reportando mensualmente los resultados de estas acciones a la Gerencia General. g) Las recuperaciones que se originen por concepto de cualquier activo castigado, se registrarn como un ingreso dentro de la cuenta recuperaciones. h) El rea de Crdito y Cobranzas deber mantener los documentos de los prstamos castigados. Estos podrn ser devueltos a los deudores una vez que hayan cancelado sus deudas, o permanecern en la Cooperativa hasta que haya prescrito la accin judicial de cobro. Ningn prstamo, descuento u obligacin cuyo deudor estuviere en mora menos de tres aos, ser objeto de castigo si se trata de operaciones vinculadas.
4. Expediente de crdito
Los expedientes de crdito de los socios debern estar conformados por la carpeta de crdito y, la carpeta legal y de garantas.
4.1. Carpeta de Crdito

La carpeta de crdito deber al menos contener la siguiente informacin:
a) Informe bsico del socio.

Este formulario, debidamente suscrito, debe ser llenado y mantenerse en forma actualizada para todos los crditos otorgados por la Cooperativa. En el caso de personas jurdicas, debe contener informacin bsica
54
y general sobre la empresa/negocio respecto de accionistas, capital social, administracin, recursos fsicos, actividad productiva, posicionamiento en el mercado, relacin con proveedores e instituciones financieras y rea geogrfica
b) Orden de operacin
Son los formularios, debidamente suscritos, mediante los cuales se instruye al departamento operativo para el procesamiento de las operaciones de crdito. Contiene toda la informacin respecto al crdito, as como la garanta ofrecida, el nivel de crdito que lo aprob, visto bueno del departamento legal y la autorizacin para su procesamiento. Las rdenes de operacin debern archivarse junto con la solicitud de crdito que presenta el socio.
c) Informacin financiera.- estados financieros

En esta seccin se archivarn todos los documentos relacionados con la situacin financiera de los socios: 1. Estado de situacin financiera de deudor y garante, para el caso de las personas naturales; 2. Segmento pymes (personas jurdicas): Balances internos de los ltimos dos (2) aos y del trimestre actual; y declaraciones del impuesto a la renta de los ltimos tres (3) aos Detalle de cuentas por cobrar, por pagar y de las cuentas representativas del balance; Flujo de caja proyectado mnimo de un (1) ao Declaracin del impuesto al valor agregado - IVA de los ltimos seis (6) meses Estados de cuenta de tarjetas de crdito corporativa del deudor, de los ltimos tres (3) meses Autorizacin para acceder a informacin de burs de informacin crediticia Anlisis horizontal y vertical de los estados financieros, y determinacin de principales indicadores financieros.
55
3. Segmento pymes (personas naturales) Declaraciones anuales del Impuesto a la renta o RISE Declaracin del impuesto al valor agregado - IVA al menos del ltimo ao Balances internos al menos de los dos (2) ltimos trimestres Flujo de caja proyectado mnimo de un (1) ao Estados de cuenta de las tarjetas de crdito del deudor de al menos los ltimos tres (3) meses Autorizacin para acceder a informacin de burs de informacin crediticia; y, Anlisis horizontal y vertical de los estados financieros, y determinacin de principales indicadores financieros
d) Aprobaciones de crdito, corresponde a:

1. Formularios, debidamente suscritos, de aprobacin de crdito, los que contienen el resumen de la propuesta de crdito con informacin referente al destino del crdito, monto, condiciones de plazo e intereses, garantas, nivel de aprobacin, revisin legal y desembolso de la operacin; 2. Memorando de crdito, cuando sea del caso; y, 3. Memorando sobre condiciones especiales del prstamo si fuese del caso.
e) Memorando de la Unidad de Riesgos

1. Las cooperativas determinarn las operaciones que requieran memorando de la unidad de riesgo, en funcin de los lmites internos que cada una de ellas defina, segn el volumen y complejidad de las operaciones. Este memorando tendr que dar una opinin de los riesgos que se asumen en el otorgamiento del crdito.
f) Correspondencia
Se archivar cualquier tipo de comunicaciones de importancia que se haya enviado o recibido del socio .
g) Avalos
1. Avalos e informes relacionados con las garantas constituidas; y, 2. Reportes peridicos de inspecciones a prendas e hipotecas.
h) Miscelneos.-
1. Memorandos de visita a los socios 2. Referencias bancarias, comerciales y personales 3. Resumen de la informacin contenida en la carpeta de documentacin legal del socio, esto es, de la escritura de constitucin, de las reformas de estatutos, de los nombramientos actualizados, de las atribuciones de los directivos y funcionarios, de los contratos de crdito, de los documentos o valores recibidos en garanta
56
4. Copias de los informes trimestrales de la Comisin de Calificacin de Activos de Riesgos 5. De ser el caso, la declaracin suscrita por el representante legal sobre vinculaciones por propiedad o por gestin con la institucin del sistema financiero.
4.2. Carpeta Legal y de Garantas

La carpeta de documentacin legal y de garantas se preparar para los deudores que sean personas jurdicas o aquellas que tengan constituidas garantas reales a favor de la Cooperativa. La carpeta contendr la siguiente informacin: 1. Informes legales. 2. Fotocopias del registro nico de contribuyentes (RUC), nombramientos de administradores, representantes legales y poderes especiales, si fuere del caso. 3. Escritura de constitucin y ltima reforma del estatuto de la empresa. 4. Copia de los avalos de bienes recibidos en garantas. 5. Copia de los contratos de hipoteca o de prenda constituidos a favor de la Cooperativa. 6. Copia de los certificados de los registradores mercantiles y de la propiedad, sobre prendas e hipotecas, segn se trate. 7. Copia de las plizas de seguro y certificados de endoso de las mismas, para el caso de bienes hipotecados o prendados a favor de la Cooperativa. 8. Copias de las minutas y contratos de crdito a largo plazo y de operaciones concedidas mediante escritura pblica. 9. Certificados de cumplimiento de obligaciones extendidos por la Superintendencia de Compaas. 10. Autorizaciones especiales de la Superintendencia de Compaas de ser el caso. 11. Documentacin sobre garantas, esto incluye ttulos, escrituras, pago de impuestos, facturas, contratos y en general cualquier documento que legalmente justifique la propiedad de los bienes entregados en garanta por los socios a favor de la Cooperativa.
4.3. Manejo de los expedientes

Los funcionarios de la Cooperativa debern observar los siguientes principios respecto del manejo de los expedientes: a) Los Asesores de Crdito sern los responsables de mantener actualizados los expedientes de sus socios asignados. b) No podrn ser retirados de la Cooperativa. c) Los funcionarios que requieran acceso a los expedientes y soliciten para ser retirados de su custodio deben dejar constancia del retiro con su firma o inicial.
57
4.4. Custodia expedientes de crdito, pagars, hipotecas y prendas

a) Los asesores de crdito sern responsables de la carpeta de crdito de sus socios. b) La Gerencia General o quien ella delegue ser el responsable del manejo de las carpetas legales y de garantas. c) Los ttulos ejecutivos se mantendrn bajo la custodia del rea definida por la Gerencia. Dichos documentos solamente sern liberados de la custodia y entregados a los deudores, contando con la autorizacin del Gerente General o Jefe de Crdito /Jefe de Agencia, una vez comprobado fehaciente y documentadamente, la cancelacin de crdito respectivo, o a pedido escrito de la Gerencia General, para ser entregados a los abogados externosmediando un sistema de acuse de recibo- para los casos de recuperacin por va judicial. d) Para el caso de garantas reales en respaldo de operaciones de crdito, dichas garantas se mantendrn en las cajas fuertes/bvedas, bajo la custodia del rea operativa. Las garantas reales en poder de la institucin se mantendrn de manera separada de los ttulos ejecutivos de las operaciones de crdito que respaldan. e) Las garantas reales solamente sern liberadas de la custodia y entregados a los deudores, con la aprobacin del Gerente General o Jefe de Crdito / Jefe de Agencia, una vez comprobado fehaciente y documentadamente la cancelacin de crdito respectivo, o mediante instruccin escrita de la Gerencia General, para ser entregadas mediando un sistema de acuse de recibo- a los responsables de su venta o gestin de recuperacin.
5. De las excepciones
La excepcin corresponde a una accin por la cual no se da cumplimiento a cualquiera de las normas establecidas en las Polticas de la Cooperativa. Toda excepcin deber ser aprobada por el Gerente General o a la persona que el delegue. Mensualmente, en la sesin correspondiente a la primera semana del mes, el Gerente General deber poner en conocimiento del Consejo de Administracin las excepciones realizadas.
58
Calificacin de Cartera y Constitucin de Provisiones
Captulo
La calificacin de cartera constituye el procedimiento interno a travs del cual la Coperativa efecta la valoracin de la cartera, teniendo en cuenta las disposiciones de la Superintendencia y las metotodologs desarrolladas de manera interna.
1. Comisin de calificacin de activos de riesgo

La Comisin estar conformado por: a) Un miembro del Consejo de Administracin, quien lo presidir b) El Gerente General c) El Jege de Crdito, quien actuar como secretario La comisin deber efectuar un seguimiento permanente de los activos de riesgo, con cuyos resultados se determinar el nivel requerido de provisiones, en funcin del nivel de prdidas esperadas de la cartera. La comisin de calificacin de activos de riesgo presentar al Consejo de Administracin, al menos cuatro informes de la calificacin de la cartera con saldos cortados al 31 de marzo, 30 de junio, 30 de septiembre y 31 de diciembre. La Comisin efectuar la calificacin de la cartera teniendo en cuenta: Crditos comerciales - Pymes, sobre cada sujeto de crdito, sea sta persona natural o jurdica, considerando las obligaciones directas y contingentes vigentes y vencidas, incluyendo capital, intereses y comisiones acumulados por cobrar. Crditos de consumo, microcrdito o para la vivienda, sobre cada operacin. Adicionalmente se calificarn las cuentas por cobrar, inversiones, bienes realizables, adjudicados por pago y arrendamiento mercantil, otros activos; y, contingentes. El Gerente General de la Cooperativa notificar a la Superintendencia: La nmina de los miembros que integren la comisin calificadora, reportando cualquier cambio que se produjera en ella, as como las razones que originaron tal variacin. Una copia certificada de la respectiva acta, con los resultados de la calificacin a las fechas antes sealadas, adjuntando a los balances cortados a esas fechas, suscrita por los miembros de la comisin y el representante legal de la Cooperativa. Una copia del informe de calificacin conocido por el Consejo de Administracin o el organismo que haga sus veces, con la firma de los miembros del CA presentes en la sesin. La calificacin correspondiente al 31 de diciembre de cada ao, ser presentada para el respectivo dictamen del auditor externo de la Coperativa, el cual deber presentar su pronunciamiento sobre el cumplimiento de las normas relativas a la calificacin y constitucin de provisiones.
61
El informe incluir las siguientes especificaciones sobre cada operacin que haya sido calificada: Nombre o razn social del deudor: (persona natural o jurdica) y su identificacin. Se informar sobre la vinculacin de los deudores Monto de riesgo del trimestre anterior y calificacin asignada Clase y tipo de los crditos otorgados; y, otras obligaciones contraidas con la institucin Saldo adeudado Calificacin asignada Provisin requerida Provisin constituida Descripcin de las garantas recibidas, sealando el valor del respectivo avalo, el que deber ajustarse a su probable valor de realizacin.
2. Calificacin de cartera comercial - Pymes

Los crditos comerciales cuyo monto no exceda de US$ 40.000,00 podrn ser calificados con modelos internos de seguimiento, o nicamente por morosidad. La calificacin de los crditos comerciales debe considerar los siguientes tres parmetros:
a) Capacidad de pago y situacin financiera del deudor

El objetivo es identificar la capacidad de pago o de reembolso del crdito a travs de algunos factores y variables, teniendo en cuenta las caractersticas de la actividad productiva y del crdito, de conformidad con informacin financiera actualizada, documentada, de calidad y oportuna.
Flujo de caja proyectado, es la acumulacin neta de activos lquidos en un periodo determinado. Estado de flujo de efectivo, muestra el efectivo generado y utilizado en las actividades de operacin, inversin y financiacin. El flujo es de tipo financiero y muestra entradas, salidas y cambio neto en el
62
Factores cuantitativos:
efectivo durante un perodo contable, en una forma de conciliar los saldos de efectivo inicial y final. Liquidez Apalancamiento Rentabilidad y eficiencia
Competencia de la administracin, evaluando mediante la experiencia y conocimiento del negocio. Estructura organizacional, para determinar si la estructura favorece o no al cumplimiento de los objetivos estratgicos de la empresa. Si la estructura no es favorable este factor debe considerarse negativamente en la calificacin de riesgo financiero. Composicin de la estructura accionarial, con el fin de conocer los principales accionistas y el grado de incidencia en el control de la empresa.
Factores cualitativos:
b) Experiencia de pago Morosidad

Este indicador mide el cumplimiento oportuno de las obligaciones del sujeto de crdito y el nivel de riesgo del sujeto de crdito, es decir, a ms das de mora mayor riesgo. Igualmente se deber analizar la frecuencia de la mora para medir el riesgo del cliente.
Comportamiento de pago
Evaluar el grado de cumplimiento de sus obligaciones en general, analizar el comportamiento histrico de pagos en la Cooperativa, en otras entidades financieras y/o en empresas del sector real. Igualmente se considerar el pago de otras obligaciones como pagos al IESS, SRI y pagos de servicios pblicos.
c) Riesgo de entorno econmico

El anlisis en conjunto de los tres factores servir para calificar el conjunto de obligaciones que tiene un deudor en la Cooperativa, dentro de las siguientes categoras de riesgo:
2.1 Crditos de Riesgo Normal

Sern calificados como crditos normales los socios que cumplan con las siguientes caractersticas: a) Los flujos de fondos debern demostrar que cubren de manera suficiente la capacidad de pago de las obligaciones a la Cooperativa como al resto de sus acreedores, tanto de los intereses, como del capital prestado. b) Los deudores han cumplido oportunamente con sus obligaciones y no existen elementos que indiquen que su comportamiento podr verse negativamente afectado en el futuro.
63
c) Pueden existir algunas metas no alcanzadas en la planificacin estratgica. La morosidad no ser mayor a 30 das a la fecha de calificacin. Las prdidas esperadas no sern superiores al 5%.
2.2 Crditos con Riesgo Potencial

Sern calificados como crditos con riesgo potencial los socios que cumplan con las siguientes caractersticas: a) El flujo de caja es suficiente para cubrir las actividades de operacin, sin embargo, estos ingresos no alcanzan a cubrir la totalidad de la deuda. b) El manejo del negocio no est alcanzando los resultados esperados en la planificacin estratgica y financiera. c) La estructura organizacional no es consistente con los objetivos del negocio. Morosidad de 31 a 90 das a la fecha de calificacin. Rango de prdida esperada: de 6% a 19%.
2.3 Crditos Deficientes

Sern calificados como crditos deficientes los socios que cumplan con las siguientes caractersticas: a) El flujo de caja solamente alcanzan para cubrir las actividades de operacin. b) La viabilidad del negocio del deudor est en duda, a menos que ocurran cambios en la administracin y direccin, se fortalezca la capacidad de produccin y la generacin de utilidades para la empresa. c) La industria refleja tendencias decrecientes en sus indicadores financieros d) Existen fuertes debilidades financieras, que determinan que la utilidad operacional o los ingresos disponibles sean insuficientes para cubrir con el pago de intereses y el servicio de capital en las condiciones pactadas. Morosidad de 91 a 180 das a la fecha de calificacin. Rango de prdida esperada: de 20% a 59%.
2.4 Crditos de Dudoso Recaudo

Se calificarn como crditos de dudoso recaudo a los socios que cumplan con las caractersticas de los crditos deficientes, y adicionalmente presenten las siguientes condiciones: a) El flujo de efectivo no alcanzan a cubrir las actividades de operacin. b) La viabilidad de la empresa como negocio en marcha es dudosa
64
o el negocio ya dej de operar, o se encuentra en proceso de quiebra. c) La evaluacin de la industria comparte las mismas caractersticas que en la categora d) Los crditos para cuya recuperacin se han ejercido acciones legales, se considerarn de dudoso recaudo, sin tomar en cuenta su tiempo de morosidad. Morosidad de 181 a 360 das a la fecha de calificacin. Rango de prdida esperada: de 60% a 99%.
2.5 Prdidas
Sern calificados como prdidas los socios que han sido considerados como incobrables o con un valor de recuperacin tan bajo en proporcin a lo adeudado, que su mantencin como activo en los trminos pactados no se justifique, en razn de que: Los socios han sido declarados en quiebra o insolvencia Concurso de acreedores Liquidacin Sufren un deterioro notorio y presumiblemente irreversible de su solvencia Su garanta o patrimonio remanente son de escaso o nulo valor con relacin al monto adeudado. Debern incluirse las operaciones otorgadas a favor de empresas cuya capacidad de generar recursos depende de otras con las cuales tengan relacin econmica, de propiedad, administracin u otra condicin, las que a su vez se encuentren muy debilitadas en su posicin financiera. Morosidad mayor a 360 das. Prdida esperada: 100%. La calificacin cubrir la totalidad de la cartera de crditos comerciales concedida, en base de los siguientes rangos:
Comerciales Mora en das Desde 1 16 31 61 91 121 181 Ms de 360 Hasta 0 15 30 60 90 120 180 360 Desde Prdidas Esperadas Hasta 1% 2% 5% 9% 19% 39% 59% 99% 100%
Categora de Riesgo Normal A1 Normal A2 Normal A3 Potencial B1 Potencial B2 Deciente C1 Deciente C2 Dudoso Recaudo D Prdida E
3% 6% 10% 20% 40% 60%
65
2.6 Aspectos Generales

a) Cuando el deudor de un prstamo comercial sea parte de un grupo econmico, para efectos de la evaluacin se considerar la peor calificacin que se haya asignado en la misma institucin del sistema financiero, a aquella empresa que tenga el 20% o ms del total de prstamos concedidos al grupo. Al respecto se debern constituir el monto de provisiones especficas que corresponda a la nueva categora de riesgo homologada. b) En caso de que un socio tenga ms de un crdito en cada uno de los segmentos de consumo, vivienda o microcrdito, en la misma institucin del sistema financiero, la calificacin que se registrar en las operaciones debe corresponder a la que presente la peor categora de riesgo dentro de cada uno de ellos, siempre y cuando el monto de la deuda de la operacin con peor categora de riesgo sea igual o supere el 20% del total de la deuda del segmento, Al respecto se debern constituir el monto de provisiones especficas que corresponda a la nueva categora de riesgo homologada. c) La provisin por los crditos con garantas hipotecarias de primer grado, sobre bienes inmuebles, libres de gravmenes y limitaciones de dominio y contingencias legales, aplicarn la siguiente frmula para la determinacin del monto de las provisiones que deban constituir: Provisin = P (R - 0.50 x G) Donde: P: Porcentaje de provisin para cada categora de riesgo. R: Importe del capital de los crditos con garanta hipotecaria. G: Menor valor entre el valor R y el valor de realizacin del bien inmueble en garanta.
66
Esta frmula ser aplicada solamente para los crditos comerciales que tengan una calificacin de riesgo de hasta C-1; para la determinacin de provisiones en las categoras C-2, D y E, no se aplicar la frmula mencionada.
3. Calificacin de crditos de consumo

Para estas operaciones de crdito, se deber analizar al socio tomando en cuenta: a) La capacidad de pago del deudor b) La estabilidad de la fuente de sus recursos, si proviene de salarios, el Asesor de crdito deber efectuar la verificacin de los mismos, a travs de certificaciones del lugar de trabajo. La calificacin de los socios por crditos de consumo se efectuar en funcin de la antigedad de los dividendos pendientes de pago, pero la calificacin resultante se extender a la totalidad del monto adeudado, tanto por vencer como vencido. La calificacin cubrir la totalidad de la cartera de crditos de consumo concedida, en base de los siguientes rangos:
Categora de Riesgo Normal A1 Normal A2 Normal A3 Potencial B1 Potencial B2 Deciente C1 Deciente C2 Dudoso Recaudo D Prdida E Consumo Mora en das Desde 1 9 16 31 46 71 91 Ms de 120 Hasta 0 8 15 30 45 70 90 120 Desde Prdidas Esperadas Hasta 1% 2% 5% 9% 19% 39% 59% 99% 100%
3% 6% 10% 20% 40% 60%
4. Calificacin de crditos para la vivienda

Estos crditos se evaluarn en funcin de la antigedad de los dividendos pendientes de pago y la calificacin resultante, se extender a la totalidad del monto adeudado (por vencer y vencido). La calificacin cubrir la totalidad de la cartera de crditos de vivienda concedida, en base de los siguientes rangos:
67
Comerciales Mora en das Desde 1 31 61 121 181 211 271 Ms de 450 Hasta 0 30 60 120 180 210 270 450 Desde
Prdidas Esperadas Hasta 1% 2% 5% 9% 19% 39% 59% 99% 100%
3% 6% 10% 20% 40% 60%
5. Calificacin de microcrditos
Los factores a tener en cuenta sern para la determinacin de la capacidad de pago del deudor y a la estabilidad de la fuente de sus recursos, provenientes de ventas o servicios, adecuadamente verificados por la institucin del sistema financiero prestamista. Para el otorgamiento de estas operaciones, no se requerir la presentacin del balance general, ni del estado de prdidas y ganancias del microempresario solicitante. La calificacin cubrir la totalidad de las operaciones de microcrdito concedidas por la Cooperativa, en base de los das de morosidad, de acuerdo a los siguientes parmetros:
Comerciales Mora en das Desde 1 9 16 31 46 71 91 Ms de 120 Hasta 0 8 15 30 45 70 90 120 Desde Prdidas Esperadas Hasta 1% 2% 5% 9% 19% 39% 59% 99% 100%
3% 6% 10% 20% 40% 60%
68
Estructura y Funciones del rea de Crdito
Captulo
La estructura mnima para el funcionamiento del proceso de crdito ser:

Comit de Crdito
Gerente General
Jefe de Crdito y Cobranza
Jefe de Agencia
Asesor de Crdito
Auxiliar de Crdito
Las responsabilidades de distintos funcionarios y niveles de aprobacin son los siguientes:
a) COMIT DE CRDITO
Se conforma con el propsito de analizar y aprobar las solicitudes de crdito que han sido recomendadas, despus de haber pasado por las fases de revisin y anlisis.
b) GERENCIA GENERAL
Efectuar la planificacin operativa y financiera del proceso de crdito. Definir indicadores de gestin para evaluar el cumplimiento de metas establecidas en el plan de negocios, tales como: colocaciones mensuales (monto/nmero), niveles mximos de cartera en riesgo. Es responsable de dar solucin a los problemas que pudieran presentarse en el proceso de concesin de las operaciones de crdito y aprobar los crditos dentro de su nivel de responsabilidad. Igualmente deber proveer informacin relacionada con la evolucin de la actividad econmica.
c) JEFATURA DE AGENCIA O RESPONSABLE DE AGENCIA
Es responsable de dar solucin a los problemas que pudieran presentarse en el proceso de concesin de las operaciones de crdito, recomienda y aprueba los crditos dentro de su nivel.
d) JEFE DE CRDITO OFICINA PRINCIPAL
Participar del proceso de anlisis de la solicitud de las operaciones y recomiendan su aprobacin o negacin, segn sea pertinente. Aprueba las operaciones de crdito dentro de su nivel.
71
e) ASESOR DE CRDITO
Responsable de la recopilacin y verificacin de la informacin presentada en la solicitud, es quien mantiene relacin directa con el socio, lo que le permite evaluar la solicitud para luego recomendarla y solicitar al socio que cumpla con los requisitos determinados. Aprueba las operaciones de crdito dentro de su nivel.
f) AUXILIAR DE CRDITO
Participar apoyando al Asesor de Crdito en las actividades por l delegadas, que apoyen a una correcta ejecucin del proceso.
1. Comit de crdito
Integrado por tres personas, con voz y voto: Gerente General quien lo presidir Jefe de Crdito y Cobranza Funcionario de alto nivel (Jefe de Negocios) Con voz informativa participar el Jefe de Agencia o el encargado de la operacin de crdito. El Comit de Crdito se reunir de forma semanal, con el propsito de: a) Aprobar o rechazar solicitudes de crdito, presentadas por los asesores de crdito, en el marco de las polticas y montos definidos por el Consejo de Administracin. b) Emitir resoluciones, estableciendo las condiciones del crdito en cuanto a monto, plazo, cuotas, condiciones especiales y garantas. c) Aprobar las solicitudes de reestructuracin de los crditos, cuando los socios lo soliciten por problemas de capacidad de pago.
72
d) Conocer el grado de cumplimiento de la metas de colocacin y recuperacin. e) Presentar recomendaciones a la Gerencia General respecto de los problemas que afectan la operatividad del rea crdito. f) Analizar y evaluar la situacin de la cartera que se encuentra en mora, as como las acciones administrativas y judiciales que se estn ejecutando. g) Efectuar seguimiento a los acuerdos tomados en las sesiones anteriores. Las solicitudes de crdito de los vocales del Consejo de Administracin y Vigilancia, de los miembros de los comits, del Gerente General, y de los dems funcionarios vinculados de la cooperativa y de las personas vinculadas de acuerdo a los criterios constantes en la Ley y en la normatividad, sern aprobadas por el Comit de Crdito y ratificadas o negadas por el Consejo de Administracin.
2. Funciones del rea de crdito

2.1. Asesor de Crdito
Las principales funciones del Asesor de Crdito sern: a) Brindar informacin a los socios sobre las operaciones y las condiciones de los crditos ofrecidos por la Cooperativa. b) Informa de los requisitos de documentacin que se deben presentar para aplicar al crdito. c) Verifica en el Direccin Nacional de Registros de Datos Pblicos la situacin del potencial socio . d) Revisar y validar la informacin entregada por los potenciales socios. e) Elaborar el informe de Calificacin de crdito. f) Verificar los datos de socios, y garantes (con sus cnyuges), en las bases de datos de UAF. g) Verificar si las garantas son aplicables. h) Coordinar el avalo de los bienes ofrecidos en garanta. i) Efectuar seguimiento a las fechas de vencimiento de las operaciones de crdito, mediante llamadas telefnicas o visitas de campo. j) Realizar informes mensuales de gestin de recuperacin de cartera morosa k) Analizar posibles refinanciamiento o reestructuraciones de las operaciones de crdito. l) Hacer firmar al socio, deudor solidario, garantes y cnyuges, los documentos legales de respaldo de la operacin crediticia, el pagar, la hoja de desembolso, la tabla de amortizacin y los formularios de la UAF. m) Ingresar al sistema la informacin de la operacin. n) Mantener actualizadas las plizas de seguros contratadas por los bienes entregados en garanta.
73
La principal atribucin del Asesor de Crdito ser: a) La aprobacin de operaciones de crdito hasta el monto definido por el Consejo de Administracin.
2.2. Jefe de Crdito y Cobranza

Las principales funciones del Jefe de Crdito y Cobranzas sern: a) Entregar los documentos referentes al bien inmueble a recibir en garanta al perito avaluador. b) Visitar el bien inmueble para constatar fsicamente sus condiciones. c) Realizar el informe del avalo del bien que se adjunta a la carpeta del trmite de crdito. d) Analizar la solicitud de crdito y dems documentos complementarios. e) Realizar los trmites legales para la constitucin de hipotecas. f) Efectuar estudios de mercado, sectoriales y de segmentos de socios. g) Calificar de manera trimestral la cartera de crditos de acuerdo a las normas del Comit de Crdito y a las de la Superintendencia. h) Efectuar un seguimiento ms minucioso de los crditos con riesgos superior a la calificacin de Normal. i) Efectuar procesos de induccin a las personas que se integren al rea de crdito, para lo cual deber capacitar respecto de los documentos que apoyen al proceso de crdito, esto es: Leyes y Normativa, Manuales y Guas internas, etc. j) Efectuar trimestralmente talleres con los funcionarios del rea de crdito, en los cuales se presenten: Caractersticas de operaciones de crdito que han ocasionado prdidas a la institucin, identificando potenciales fallas en el proceso, caractersticas del socio, etc.
74
Procesos de evaluacin de crditos seguidos para nuevos socios o en nuevos segmentos, cuyo desempeo sea satisfactorio. Los casos presentados en los talleres debern estar completamente documentados y se generar una base de informacin que contenga al menos la siguiente informacin: Fecha de la operacin Segmento del crdito (Consumo, Microcrdito, Vivienda, Comercial) Producto de crdito Indicadores financieros del socio al momento de la concesin de la operacin Condiciones financieras originales de la operacin Descripcin de evolucin de la operacin Observaciones indicando las causas atribuibles al fracaso o xito de la operacin Las principales atribuciones del Jefe de Crdito sern: a) Definir el plazo al que ser concedido las operaciones a fin de evitar que los socios en un futuro incurran en mora. b) Elaborar el medio de recomendacin del crdito para continuar el trmite, cuando corresponda. c) Decidir respecto de posibles refinanciamiento de las operaciones de crdito. d) Aprobar las operaciones de crdito hasta el monto definido por el Consejo de Administracin. e) Informar a los asesores de crdito respecto de las condiciones del entorno
75
2.3. Jefe de Agencia

Las principales funciones del Jefe de Agencia sern: a) Revisar la carpeta completa del socio con los documentos habilitantes y de soporte incluyendo la informacin de garante y cnyuges. b) Analizar las recomendaciones del Asesor segn corresponda. c) Elaborar el medio de aprobacin de crdito con las firmas correspondientes d) Hacer firmar al microempresario, deudor solidario, garantes y cnyuges, los documentos legales de respaldo de la operacin crediticia, el pagar, la hoja de desembolso, la tabla de amortizacin y los formularios de la UAF. e) Ingresar al sistema la informacin de la operacin. f) Apoyar en la realizacin de estudios de mercado, sectoriales y de segmentos de socios. g) Efectuar un seguimiento ms minucioso de los crditos con riesgos superior a la calificacin de Normal. La principal atribucin del Jefe de Agencia ser: a) La aprobacin de operaciones de crdito hasta el monto definido por el Consejo de Administracin.
76
ANEXOS
Anexo No. 1. Informacin mnima de la Solicitud de Crdito

1. 1.1 2. 2.1 2.2 2.3 2.4 3. 3.1 3.2 3.3 4. Datos del crdito Segmento de crdito 1.1.1 1.1.2 Nombre del producto Monto solicitado / Plazo / Desno Idencacin / Nacionalidad / Estado Civil / Fecha de nacimiento Direccin / Telfonos Tiempo de trabajo Direccin de trabajo Sueldo
Informacin del solicitante (garante) Apellidos y nombres del 2.1.1 solicitante 2.1.2 Nivel de educacin Profesin / Ocupacin / Acvidad Econmica 2.3.1 2.3.2 2.3.3
Tipo de vivienda Informacin del compaero o conyuge Apellidos y nombres 3.1.1 Nivel de educacin Profesin / Ocupacin / Acvidad Econmica Ingresos mensuales Sueldo Comisiones Honorarios Profesionales Pensiones Ejercicio del Comercio Renta de Propiedades Intereses Recibidos Otros ingresos Total Ingresos E stado de situacin personal ACTIVOS Efecvo Depsitos Inversiones Bienes muebles Bienes inmuebles Total Acvos D atos del negocio o empresa Denominacin Socios Acvidad Referencias Comerciales Bienes 3.3.1 3.3.2 3.3.3 5.
Idencacin / Nacionalidad / Estado Civil / Fecha de nacimiento Tiempo de trabajo Direccin de trabajo Sueldo Egresos mensuales Cuota Vivienda Alimentacin Pago de servicios Colegiatura Cuota Automvil Cuota Prstamos Otros Total Egresos RELACIN CUOTA / INGRESO NETO
5. 5.1
5.2
PASIVOS Deudas de tarjetas de crdito Deudas menores a un ao Deudas mayores a un ao Total Pasivos ACTIVOS PASIVOS
6. 6.1 6.2 6.3
6.1.1 6.2.1 6.2.2 6.3.1
RUC/RISE: Direccin / Telfonos Nombre / Relacin con el negocio (proveedor, cliente, acreedor) Direccin / Telfono Vehculos (Marca/Ao/Placa/Avalo) Maquinaria (Descripcin/Valor esmado) Propiedades (Descripcin/Valor esmado) Otros bienes (Ganado/Acvos nancieros) (Descripcin/Valor esmado)
7. 7.1 7.2 8.
R eferencias Referencias bancarias 7.1.1 Endad / Direccin / Telfono Referencias comerciales 7.2.1 Endad / Direccin / Telfono Autorizo a la Cooperava de Ahorro y Crdito para que obtenga de cualquier fuente de informacin, referencias relavas a mi nivel de endeudamiento, cumplimiento de mis obligaciones de crdito y cualquier informacin relevante para conocer mi desempeo como deudor, determinar mi capacidad de pago o para valorar mi riesgo futuro.
79
Anexo No. 1A. Informacin Econmica Financiera

1. 1.1 1.2 1.3 1.4 1.5 1.6 1.7 2. 2.1 2.2 2.3 2.4 2.5 3. 3.1 3.2 3.3 3.4 3.5 3.6 3.7 3.8 3.9 4. 5. E stado de situacin patrimonial - acvos Disponibilidad en caja 1.1.1 Disponibilidad en bancos 1.2.1 Inventarios 1.3.1 Cuentas x Cobrar 1.4.1 Bienes muebles 1.5.1 Bienes inmuebles 1.6.1 T otal acvos Estado de situacin patrimonial pasivos Deudas nancieras 2.1.1 Deudas Comerciales 2.2.1 Otras Deudas 2.3.1 T otal pasivo T otal patrimonio Estado de resultados Ventas 3.1.1 Otros ingresos 3.1.2 T otal ingresos Costo de ventas Costos nancieros Costos administravos T otal egresos T otal resultados 3.4.1 3.5.1 3.6.1
Instucin/Cuenta/Modalidad/Monto Descripcin/candad/Precio unit ario/Monto Deudor/Plazo/Monto Tipo/Caracterscas/valor Ubicacin/M2/Valor Banco/Tipo/Plazo/Monto Empresa/Tipo/Plazo/Monto Tipo/Plazo/Monto
Descripcin/Candad/Precio/Monto Descripcin/Monto Descripcin/Candad/Precio/Monto Descripcin/Candad/Tasa inters/Monto Descripcin/Monto
Estructura operava-nanciera 3.9.1 Indicadores nancieros De acuerdo a la gua del Anexo 3 Flujo de caja De acuerdo al anexo 3, seccin 1.3
Detalle de indicadores del anexo 3
80
Anexo No. 1B. Croquis Ubicacin Socio o Garante

Mapa de Direccin del Titular Nombre:
Linderos:
Norte: Sur: Este: Oeste: OBSERVACIONES: (Informacin que facilite la ubicacin del negocio Zona/Barrio)
81
Anexo No. 2. Requisitos de Documentacin para acceder a Crditos

(Solicitante, cnyuge, deudor solidario y garantes, segn corresponda) 1.2.Original de libretas de ahorro y cercados Copias de los siguientes documentos (En el caso de las Pymes corresponder al representante legal): Cdula de ciudadana a color Papeleta de votacin (vigente) Planilla de luz o agua o telfono actual Impuesto predial vigente, en el caso de poseer bienes inmuebles Matrcula de vehculo actualizado o contrato de compra -venta debidamente legalizado, de ser el caso. Juscavos de los ingresos Dependientes. - Cercado de trabajo actualizado, indicando empo de trabajo y salario. Independientes. - copia del RUC y cercados de proveedores y facturas de compras y ventas de los tres lmos meses. Jubilados. - copia carn de jubilacin, copia recibo de cobro o transferencia donde se realizan los depsitos de la pensin. Otros. - Documentos de respaldo de los ingresos Copia del RUC y cercados de proveedores y facturas de compras y ventas de los tres lmos meses. Cercados de ingresos que no obtenga de su condicin de independiente o microempresario. Informacin Financiera Balance de situacin, estado de prdidas y ganancias, anexos a los estados nancieros e indicadores nancieros, que debe prepararse para aquellos deudores con crditos comerciales, sean negocios o personas jurdicas. Esta informacin debe cubrir, por lo menos, los dos lmos aos de operacin. Los balances deben ser actualizados trimestralmente Flujo de caja o proyecciones nancieras, de ser necesario Estudio de facbilidad para el caso de prstamos a largo plazo Cualquier otro documento relacionado con la condicin nanciera pasada, presente y futura del deudor. Bienes inmuebles (dependiendo del desno de crdito o garana) Copia de cercado registro de la propiedad vigente Fotograas bien inmueble: de frente, de costado e interior. Croquis del domicilio y negocios V ivienda X X X X X X X X X X X X X Pymes X X X X X X X X X X INFORMACIN C onsumo X X X X X X X X X X X X X Micro X X X X X X X X X X X X X X X
3.-
4.-
5.-
6.-
82
Anexo No. 3 Indicadores para Anlisis Financiero

A continuacin se presenta una gua de indicadores financieros para el anlisis de las Pymes. La evaluacin debe efectuarse teniendo en cuenta todos los indicadores, no se debe sacar conclusiones y tomar decisiones a partir de su anlisis parcial o individual.
1. Indicadores de liquidez
Tienen como objetivo medir la facilidad o dificultad que tienen las empresas para cancelar sus obligaciones.
1.1 Liquidez Corriente

Evala la cobertura de las obligaciones de la empresa de corto plazo (menores a un ao) con sus activos lquidos (disponibilidades de cajas e inventarios de fcil realizacin). Cuanto ms alto sea el coeficiente, la empresa tendr mayores posibilidades de efectuar sus pagos de corto plazo, dependiendo del sector en que opere la empresa, el indicador debe situarse entre 1 y 1.5.
Liquidez Corriente =
Acvo Corriente Pasivo Corriente
1.2 Prueba cida
Prueba cida =
Acvo Corriente -Inventarios Pasivo Corriente
Evala la capacidad de la empresa para cancelar sus obligaciones de Acvo Corriente corto plazo, tomando en Corriente cuenta el Liquidez = saldo en caja, las inversiones de corto Pasivo Corriente plazo y las cuentas por cobrar, siempre y cuando stas sean de rpida y fcil liquidacin. No se toma en cuenta a los inventarios.
Endeudamiento = Prueba cida = Pasivo Total Acvo Total Acvo Corriente -Inventarios Pasivo Corriente Deuda de corto plazo Total deuda
Calidad de la deuda =
Cuanto ms alto sea el coeficiente, la empresa tendr mayores posibiliPasivo Total dades de efectuar Endeudamiento sus pagos de = corto plazo, dependiendo del sector en Acvo Total que opere la empresa, el indicador debe situar sobre 0.8.
Estructura del capital = Calidad de la deuda = Pasivo Total Patrimonio Total deuda Ventas
Deuda de corto plazo

83
Rotacin de Ventas =
1.3 Flujo de caja

Permite proyectar los niveles de liquides disponible que tendr la empresa en los prximos meses.
Histrico - meses 1 2 3 4 5 6 1 2 Proyeccin Mensual 3 4 5 6 Proyeccin Trimestres 3T 4T
RUBROS (A) Ingresos: Ventas Cobranzas (B) Gastos: Pago deudas Pago proveedores (C) SALDO (A -B) (D) SALDO ACUMULADO
2. Indicadores de solvencia
Liquidez Corriente = Tienen como objetivo conocer el grado de endeudamiento de la emprePasivo Corriente sa. Los niveles excesivos de deuda pueden repercutir negativamente en la empresa y afectar al pago de las obligaciones con sus acreedores.
Acvo Corriente
2.1 Endeudamiento
Acvo Corriente -Inventarios Evala la capacidad la = empresa para realizar sus actividades con rePrueba de cida Corriente cursos propios. Niveles altos indica Pasivo que la empresa necesita o depende del financiamiento de sus acreedores para efectuar sus operaciones. Liquidez Corriente = Endeudamiento = Acvo Corriente Pasivo Corriente Pasivo Total Acvo Total
Prueba cida =
Acvo Corriente -Inventarios Pasivo Corriente Deuda de corto plazo
2.2 Calidad de la deuda
Calidad dedeuda la deuda Mide la proporcin de a=corto plazo en relacin a la deuda total Total deuda de la empresa. Altos niveles de este indicador indican que la empresa no puede acceder a financiamiento de largo plazo, lo cual podra indicar Pasivo Total algn nivel de riesgo. No obstante, Endeudamiento = el anlisis deber considerar el tipo Acvo Total de negocio, pues puede ser que la estructura de endeudamiento de la Pasivo Total empresa por el giro de negocio, sea la correcta. Estructura del capital = Patrimonio
Calidad de la deuda = Rotacin de Ventas =
Deuda de corto plazo Total deuda Ventas Acvo Total Pasivo Total
Estructura del capital = Rotacin de Inventarios =

84
Patrimonio Inventario Promedio * 360 Costo de Ventas Ventas
Rotacin de Ventas =
Endeudamiento = Liquidez Corriente = Estndares y Metodologa de Crdito
Pasivo Total Acvo Corriente Acvo Total Pasivo Corriente
2.2 Estructura del capital Calidad de la deuda =

Prueba cida =
Deuda de corto plazo
Acvo Corriente -Inventarios Total deuda Pasivo Corriente Pasivo Total
Evala el grado de endeudamiento con relacin al patrimonio. Pasivo Corriente Acvo Corriente
3. Indicadores de gestin
Patrimonio Pasivo Total Endeudamiento = Acvo Total Acvo Corriente -Inventarios Prueba cida = Pasivo Corriente Rotacin de Ventas = Ventas
Estructura del capital =
Acvo Total Tienen como objetivo medir la eficiencia en la utilizacin de los recursos Deuda de corto plazo Calidad de la deuda = de la empresa para generar negocio.
3.1 Rotacin de Ventas
Endeudamiento =
Total deuda Pasivo Total Acvo Total
Mide la actividad en de = la empresa a partir de las inversiones Rotacin deventas Inventarios Costo de Ventas Total realizadas, es decir la productividad de Pasivo los activos para generar ventas. Estructura del capital = Cuanto mayor sea el indicador, mejores los niveles de la eficiencia Patrimonio Deudasern de corto plazo de la empresa. Calidad de la deuda =
Total deuda Ventas-Costos de Ventas Ventas Ventas Acvo Total Pasivo Total Patrimonio
Inventario Promedio * 360
Margen de Ulidad Bruto = Rotacin de Ventas =
Estructura del capital =
Ulidad Neta Ventas x Inventario Promedio * 360 Acvo Total Rotacin de Inventarios = Ventas Costo de Ventas Ventas Mide el tiempoRotacin que demora la de Ventas = inversin realizada en inventarios Acvo Total para convertirse en efectivo, permite saber el nmero de veces que esta Rentabilidad neta del acvo = 3.1 Rotacin de Inventarios
inversin va al mercado, en un ao y cuntas veces se repone.

Ulidad Neta Ventas-Costos de Ventas Rentabilidad neta del acvo = Margen de Ulidad Bruto = Acvo Total InventarioVentas Promedio * 360 Rotacin de Inventarios = Costo de Ventas
Rendimiento sobre Patrimonio = de inventario: materia prima, El anlisis debe efectuarse para cada tipo Ventas-Costos de Acvo VentasTotal Ventas Patrimonio Margen de Ulidad Bruto = terminados. Si la empresa se dedica productos en proceso y productos Ventas al comercio, se deber considerar las mercancas que tiene en bodega y estn contabilizadas. Ulidad Neta Rentabilidad neta del acvo = Neta Ulidad Ventas Acvo Rentabilidad neta del acvo = x Total Ventas Acvo Total
85
Rentabilidad neta del acvo =
Ulidad Neta Ventas Ulidad Neta x
Acvo Corriente Pasivo Corriente Inventario Promedio * 360 Estndares y Metodologa de Crdito Costo de Ventas
Rotacin de Inventarios =
Prueba cida = 4. Indicadores de rentabilidad Liquidez Corriente =
Acvo Corriente -Inventarios Acvo Corriente Pasivo PasivoCorriente Corriente Ventas-Costos de Ventas
Margen de Ulidad Bruto = Los indicadores de rentabilidad tienen como objetivo evaluar la capaciVentas dad de la empresa para generar ingresos y controlar los costos y gastos, con el propsito de generar utilidad para los dueos del negocio. Endeudamiento = Prueba cida = Los indicadores de rentabilidad expresan el Total rendimiento de la empresa Acvo Pasivo Corriente Ulidad Neta Ventas en relacin con sus ventas, activos o capital, es importante conocer estos Rentabilidad neta del acvo = x indicadores para evaluar la existencia o sostenibilidad de la empresa Ventas Acvo Total en el tiempo. Indicadores negativos reflejan la necesidad de mayores esfuerzos de los dueos para mantener el negocio. Deuda de corto Pasivo Totalplazo Total deuda 4.1 Rendimiento sobre Patrimonio Acvo Total Calidad de la deuda = Endeudamiento = Pasivo Total Acvo Corriente -Inventarios
Rentabilidad del acvo = de los fondos aportados por el El objetivo es medir la neta rentabilidad Acvo Total inversionista. Refleja la eficiencia en el uso del patrimonio invertido por el empresario. Pasivo Total de corto plazo Estructura del capitalDeuda = Calidad de la deuda = Patrimonio Total deuda
Ulidad Neta
Rendimiento sobre Patrimonio = Rotacin de Ventas == Estructura del capital
Ulidad Neta
Patrimonio Ventas Pasivo Total
Acvo Total Patrimonio
4.2 Margen Bruto

Tiene como propsito evaluar la eficiencia de las operaciones, tomando Inventario Promedio * 360 Ventas en cuenta elRotacin precio de los productos vendidos. Indica las ganancias en de Inventarios Rotacin de Ventas== Costo de Ventas relacin con las ventas, deducido los costos produccin de los bienes Acvo de Total vendidos. Mientras mayor sea el indicador ser mejor
Rotacin de Inventarios == Margen de Ulidad Bruto
Inventario Promedio * 360 Ventas-Costos de Ventas Costo de Ventas Ventas
4.3 Rentabilidad neta del activo (Dupont) Ulidad Neta

Rentabilidad neta del acvo == Margen de Ulidad Bruto
Ventas Ventas-Costos de Ventas x Ventas Ventas Acvo Este indicador relaciona los ndices de gestin y losTotal mrgenes de
utilidad, con el propsito de evaluar la rentabilidad del activo.
Ulidad Neta Ventas Ulidad Rentabilidad neta del acvo = x Neta Rentabilidad neta del acvo = Ventas Acvo Total Acvo Total
86
Ulidad Neta Ulidad Neta Rentabilidad neta del acvo = Rendimiento sobre Patrimonio = Acvo Total
Margen de Ulidad Bruto =
Ventas
Estndares y Metodologa de Crdito Ulidad Neta Ventas
Acvo Total Esta razn muestra la capacidad del Ventas activo para producir utilidades, independientemente de la forma como haya sido financiado, ya sea con deuda o patrimonio.
Ulidad Neta Acvo Total
5. Flujo de Efectivo Unidad Familiar

A continuacin se presenta plantilla Rendimiento sobreuna Patrimonio = para identificar el nivel de Patrimonio ingresos y gastos de una unidad familiar, con el propsito de conocer su nivel de ahorro mensual o disponibilidad de recursos para pagar las cuotas de un prstamo. Sueldo.- Corresponde a un ingreso fijo ganado en relacin de dependencia, se los considerar en su totalidad sin ser penalizado en comparacin a otros ingresos que no siempre son constantes (comisiones). Comisiones.- Se refiere a un ingreso que podra o no recibirse, se encuentra vinculadas a trabajadores en relacin de dependencia pudiendo ser bonos por horas extras, realizacin de trabajos especiales. Se considera se tome el promedio de los ltimos tres meses, siempre y cuando se hayan percibido en ese periodo. Honorarios Profesionales.- Corresponde a ingresos que no son fijos, vinculados generalmente a trabajadores independientes. Pensiones.- Se deber evaluar si se trata de pensiones temporales o de largo plazo, al momento de tomarlas en cuenta. Ejercicio del Comercio.- La evaluacin se realizar a partir de informacin que permita verificar los ingresos obtenidos a travs de las ventas efectuadas (notas de ventas, facturas) Remesas.- Se refiere a los ingresos provenientes del exterior, para su incorporacin se deber considerar el tiempo que se encuentre recibiendo. Se considera que al menos sea en los ltimos seis meses. Renta de Propiedades.- Corresponde a ingresos fijos producto del arrendamiento de inmuebles. Intereses Recibidos.- Son ingresos variables producto de los intereses de inversiones financieras. Otros ingresos.- Sern considerados, siempre que puedan ser verificables, teniendo en cuenta su estabilidad.
Ulidad Neta
87
Cuota Vivienda.- Corresponde al pago mensual del capital e intereses Alimentacin.- Gasto estimado mensual en alimentacin, estimar en funcin del promedio de gastos en los ltimos tres meses. Vestimenta.- Gasto estimado mensual en vestimenta, estimar en funcin del promedio de los ltimos seis meses. Salud.- Gasto estimado mensual en salud, estimar en funcin del promedio de los ltimos seis meses. Pago de servicios.- Gasto estimado mensual de luz, agua, telefona fija y mvil, estimar en funcin del promedio de los ltimos tres meses. Colegiatura.- En funcin de los pagos mensuales de matrcula y pensiones Transportacin.- En funcin de los gastos de transporte o de pago de gasolina y mantenimiento del vehculo. Impuestos.- Considerar los impuestos al IVA, a la Renta, Prediales, teniendo en cuenta los pagos efectuados en el ltimo ao. Cuota Automvil.- Pago de la cuta de capital e intereses Cuota Prstamos.- Pago de la cuta de capital e intereses Ingresos Netos.- Ingresos menos gastos
88
Anexo No. 4 Formulario de Visita a Socio de Microcrdito Informacin Cualitativa

Pregunta 1.- Organizacin del negocio y situacin de la microempresa Estado de las instalaciones. - Es adecuado para el desempeo de la acvidad comercial que realiza Localizacin.- Tiene una buena localizacin y es adecuado en relacin a la acvidad que realiza, permiendo una fcil comercializacin de sus productos. Estado de tecnologa y maquinaria. - Es adecuada con relacin a las acvidades que desarrolla (evaluar su obsolescencia) Registra concentracin de clientes Registra concentracin de proveedores 2.- Conocimiento del entorno Informacin recogida de parte de familiares, amigos, vecinos y clientes. Informacin del socio o cliente. - coincide con los datos recogidos en el numeral anterior. 3.- Calidad de la informacin y conocimiento del negocio Informacin suministrada. - clara y veraz Conocimiento del negocio y ciclos comerciales. - El socio demuestra saber. SI NO
89
Anexo No. 5 Gua para Anlisis Foda

El anlisis FODA (Fortalezas, Oportunidades, Debilidades, Amenazas) es una herramienta para analizar la situacin de un negocio. A travs de una matriz de se puede reconocer los elementos internos y externos que afectan o pueden afectar a una empresa, para el efecto se deber tomar la informacin obtenida en la visita al cliente y en la evaluacin financiera. A continuacin se presenta una gua para su aplicacin en el proceso de anlisis.
Evaluar elementos positivos que posee el negocio, para el efecto se deber tomar en cuenta aspectos relacionados con: Adecuado manejo de recursos Ventajas de la empresa con relacin a otras del entorno Ventajas en la produccin o comercializacin de sus productos Facilidad de acceso a recursos o materia prima para el desarrollo de sus actividades Percepcin positiva de la empresa por la gente
Fortalezas
Identificar factores negativos que constituyen obstculos para el desarrollo de la actividad, para el efecto se deber tomar en cuenta aspectos relacionados con: Falta o mal manejo de los recursos financieros relacionados con el negocio Informalidad en el manejo del negocio Percepcin negativa de la empresa por la gente Altos costos de produccin Factores que reducen o dificultan la venta de sus productos
Debilidades
Evaluar elementos externos a la empresa que puede aprovechar para mejorar su actividad, stas pueden ser de tipo econmico, poltico, natural, tecnolgico, etc. Para evaluar este factor se debern analizar aspectos relacionados con: Tendencias o perspectivas positivas del mercado en que la empresa desarrolla su actividad econmica Cambios en la normatividad legal y/o poltica se estn presentando Modificacin en el estilo de vida y de consumo de la poblacin Cambios climticos que puedan afectar positivamente al negocio
Oportunidades
Aspectos que pueden constituir un peligro en el desarrollo de las actividades de la empresa. Para evaluar este factor se debern analizar aspectos relacionados con: Incremento de la competencia Amenaza de fenmenos naturales Debilitamiento de la situacin econmica
Amenazas
90
Anexo No. 6 Formato de Pagar a la Orden

PAGAR No. CLIENTE: PRESTAMO: DESTINO: POR USD: TASA EFECTIVA ANUAL: Debo(emos) y pagar(emos) solidariamente a la orden de la NOMBRE DE LA COOPERATIVA, en la ciudad de NOMBRE DE LA CIUDAD, o en el lugar que nos convnganla cantidad de MONTO DE LA DEUDA dlares americanos, suma igual que he(mos) recibido en prstamo en dinero en efectivo, a nuestra satisfaccin. El pago lo har(mos) en NMERO DE CUOTAS de manera PLAZO DE LAS CUOTAS, con el inters nominal del PORCENTAJE DE INTERS% anual reajustable sobre saldos, desde la fecha de suscripcin del presente pagar a la orden. En caso de mora pagar(mos), la tasa de inters activa por el 1.1 veces segn lo dispuesto por la autoridad competente y que se encuentre vigente a la respectiva fecha de vencimiento. Si incurriera(mos) en mora de tres (3) cuotas o fracciones de cuota, o se diera destino distinto al convenido, acepto(amos) que la Cooperativa est facultada para dar por vencido el plazo del prstamo y exigir el pago anticipado de todo el capital e intereses moratorios, de todos los gastos judiciales y extrajudiciales, inclusive honorarios profesionales, que ocasionar el cobro de este prstamo. Al fiel cumplimiento de lo estipulado me(nos) obligo con todos mis(nuestros) bienes presentes y futuros y adems faculto a la Cooperativa para cargar en mi(nuestra) cuenta(s) cualquier saldo que exigiere en mi(nuestra) contra. As como tambin, para disponer de cualquier valor o documentos al cobro que mantengo(amos) con la Cooperativa sea(n) este(os) Depsitos a Plazo Fijo; Ahorros a la Vista y dems productos financieros de captacin que se cree en el futuro para el pago parcial o total de este pagar a la orden, siempre que incumpla(amos) con mi(s) obligaciones crediticias. Quedo(amos) sometido(s) a los jueces o tribunales competentes de la Provincia de INDICAR PROVINCIA con asiento en el cantn INDICAR CANTN o los que expresamente diga la acreedora y a la va ejecutiva o verbal sumaria a eleccin de la acreedora sin perjuicio de realizar diligencias previas, para cuyo efecto formalmente renuncio(amos) fuero y domicilio. Dejo(amos) expresa constancia que el plazo estipulado rige desde la fecha que en seal de conformidad y aceptacin se suscribe este pagar a la orden. Sin protesto exmese de la presentacin para el pago, as como de avisos por falta de estos hechos. CIUDAD
FIRMA FIRMA DOMICILIO DEUDOR DOMICILIO C.I. C.I. CLIENTE No. En la ciudad de NOMBRE DE LA CIUDAD, HOY FECHA garantizo(amos) el cumplimiento de todas las obligaciones en idnticos trminos y condiciones constantes del pagar a la orden que antecede, constituyndome(nos) aval(es) llano(s) de l (los) suscriptor(es), haciendo de deuda ajena deuda propia, renunciando domicilio, fuero y a los beneficios de orden y exclusin de bienes. Sin protesto exmese de la presentacin para el pago, as como de avisos por falta de estos hechos. FIRMA FIRMA NOMBRE NOMBRE DOMICILIO DOMICILIO C.I. CLIENTE No. C.I. CLIENTE No.
91
Anexo No. 7 Reporte Seguimiento Operaciones de Crdito

Nombre de la Cooperava Vencimientos de cartera Ocina Fecha del reporte Ocial de crdito Segmento Priodo de vencimientos: Nombre del Cliente
dd/mm/aaa Microcrdito dd/mm/aaa al dd/mm/aaa (Corresponden a los de la semana siguiente a la fecha del reporte) lunes martes miercoles Jueves viernes
92
Anexo No. 8 Formulario de Visita a Deudores
Logo C ooperava
N ombre de la cooperava S eguimiento a deudores que se encuentran al da en sus obligaciones Nombre deudor:
Ocina: Asesor de Crdito Direccin del deudor: Nmero y Fecha Saldo a la fecha de Visita 1.Observaciones y Recomendaciones Asesor Opinin Jefe de Crdito/Jefe de Agencia 2.Observaciones y Recomendaciones Asesor Opinin Jefe de Crdito/Jefe de Agencia 3.Observaciones y Recomendaciones Asesor Opinin Jefe de Crdito/Jefe de Agencia 4.Observaciones y Recomendaciones Asesor Opinin Jefe de Crdito/Jefe de Agencia 5.Observaciones y Recomendaciones Asesor Opinin Jefe de Crdito/Jefe de Agencia 6.Observaciones y Recomendaciones Asesor Opinin Jefe de Crdito/Jefe de Agencia
Pagadas
Cuotas
Por Pagar
Firma
93
Anexo No. 9 Formulario de Visita y Seguimiento al Deudor Moroso

Logo Cooperava Nombre de la Cooperava Seguimiento a deudores que se encuentran en mora Nombre deudor:
Ocina: Asesor de Crdito Direccin del deudor:
Nmero y Cuotas Das de Fecha de Visita Impagas atraso 1.Observaciones y Recomendaciones Asesor
Capital
Deuda en mora
Inters
Firma Asesor Visita
Opinin Jefe de Crdito/Jefe de Agencia
2.Observaciones y Recomendaciones Asesor
Fecha de inicio acciones judiciales:
Abogado:
94

Emc

Cargado por

Información del documento

Derechos de autor

Formatos disponibles

Compartir este documento

Compartir o incrustar documentos

Opciones para compartir

¿Le pareció útil este documento?

¿Este contenido es inapropiado?

Copyright:

Formatos disponibles

Emc

Cargado por

Copyright:

Formatos disponibles

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito

Estndares y Metodologa de Crdito

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito

Estndares y Metodologa de Crdito

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito

De los Principios Generales

Estndares y Metodologa de Crdito

1. Base legal y normativa

Cartera por Vencer

Cartera que no devenga inters

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito

Comit Integral de Riesgos

Cuentas por cobrar Cuentas por pagar

Corresponde a los recursos que se tiene por recuperar.

Corresponde a las obligaciones pendientes de pago que se encuentren al da o vencidas

Fecha mxima de pago Fondos Disponibles

Fecha hasta la cual puede pagar sus obligaciones sin recargos.

Recursos en caja o efectivo y los depositados en una cuenta de libre disponibilidad.

Ingresos netos mensuales

Estndares y Metodologa de Crdito

Nivel de exposicin del riesgo de crdito (EAD)

Prdida esperada (PE)

Prdida Esperada Exposicin Probabilidad de Incumplimiento Severidad de la prdida

Se refiere a la Cooperativa que da dinero a sus socios en calidad de prstamo.

Probabilidad de incumplimiento (pi)

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito

Riesgo del Socio

Estndares y Metodologa de Crdito

Tasa de inters nominal

Tasa de inters pactada en la concesin de la operacin.

Tasa de inters efectiva anual

Tasa efectiva producto de la capitalizacin de intereses o actualizacin de un monto de dinero.

Tasa de inters real

Tasa de recuperacin (r)

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito

Estndares y Metodologa de Crdito

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito

Procedimientos Generales de una operacin de crdito

Estndares y Metodologa de Crdito

Microempresarios, trabajadores dependientes, profesionales independientes, pblico de bajos ingresos, etc.

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito

PR3 PR4 PR5 PR6 PR7 PR8 PR9 PR10 PR11

Estndares y Metodologa de Crdito

2.1. Caracterizacin de los socios del segmento de microcrdito y Pymes

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito

a) Localizacin geogrfica b) Condiciones de las operaciones c) Mercado y productos

b) Condiciones de las operaciones

c) Mercado y productos al que estar dirigida la operacin:

Instituto Nacional de Estadsticas y Censos

Estndares y Metodologa de Crdito

2.2. Visita al socio de los segmentos de microcrdito y Pymes

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito

Fondo Multilateral de Inversiones Miembro del Grupo BID

Estndares y Metodologa de Crdito