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Sistema Financiero PDF
Sistema Financiero PDF
Contenido
1
Intermediacin Financiera
Regulacin y Supervisin
Comparacin internacional
Intermediacin financiera
Introduccin
Intermediacin: puente entre ahorradores y deudores
Transferir recursos de hogares, empresas y gobiernos que cuentan con
supervit (ahorradores) a los que cuentan con dficit (deudores). Diagrama ->
Intermediacin financiera
Ahorradores y
prestamistas
Mercados
Financieros
Acreditados
Fuente: Mishkin & Serletis (2008), The Economics of Money, Banking and Financial Markets, Pearson Education.
influir
en
5
Utilizan su
experiencia
financiera
Hacen valer su
condicin de entidad
financiera formal
Sucursales
(cercana, captacin
de recursos)
Economas
de escala
Cajeros
(comodidad,
liquidez)
Transparencia
Formalidad
Asesora
Aprovechan economas de
escala y de alcance
Confianza
Seguridad
Seleccin
Adversa
Antes de la
transaccin
Riesgo Moral
Posterior a la transaccin
El Sistema Financiero Mexicano
Seleccin Adversa:
Se presenta previo a la transaccin. Comprende todo lo
que el intermediario financiero no conoce acerca del
acreditado.
Para combatirla se usan mtodos como los burs de
crdito y la solicitud de garantas.
Riesgo Moral:
Es cualquier situacin en la que una persona toma una
decisin acerca de cunto riesgo tomar, mientras otra
paga el precio si las cosas salen mal (Paul Krugman).
Tanto personas como intermediarios financieros pueden presentar casos de
informacin asimtrica. Ej. rescates financieros, especulacin, fraude...
El Sistema Financiero Mexicano
Contenido
1
Intermediacin Financiera
Regulacin y Supervisin
Comparacin internacional
10
Casas de Bolsa
4.1%
4.6%
Aseguradoras
6.5%
Banca de
Desarrollo
9.6%
Op. Soc.
Inversin
Banca
Mltiple
48.5%
11.8%
Siefores
14.9%
1/ Otras incluye: Sofoles y Sofomes que reportan a la AMFE, arrendadoras, empresas de factoraje, afianzadoras, entidades de ahorro y crdito popular, casas de
cambio y almacenes generales de depsito.
Fuente: AMFE, Banxico, CNBV, CNSF y CONSAR.
11
Banca mltiple1/
Siefores (afores)
Sociedades de inversin (operadoras)
Instituciones de fomento2/
Aseguradoras
Afianzadoras
Casas de bolsa
Sofoles y sofomes reguladas3/
Sofomes no reguladas4/
Organizaciones auxiliares de crdito5/
Entidades de ahorro y crdito popular6/
Nmero de
entidades
Participacin
de los activos
totales (%)
Tasa de crecimiento
real anual de los
activos (%)*
46
81 (13)
570 (57)
10
103
15
35
41
3,763
33
231
48.5
15.0
11.8
9.6
6.5
0.2
4.6
0.8
2.0
0.1
1.0
2.8
14.7
6.5
8.5
12.1
4.1
21.9
-8.5
5.2
-1.3
2.8
12
Lehman
35%
32.5%
30%
25%
20%
Crdito a Empresas
15%
10%
Crdito a Hogares
5%
mar-12
sep-11
mar-11
sep-10
mar-10
sep-09
mar-09
sep-08
mar-08
sep-07
mar-07
sep-06
mar-06
sep-05
mar-05
sep-04
mar-04
sep-03
mar-03
0%
13
5.0
Banca de Des. y
otros2
Fovissste
4.5
4.0
Infonavit
3.5
Banca Mltiple
Hogares
Sofoles/Sofomes2
2.5
Banca de Des.
2.0
Interno (Emisin
de deuda)
Externo (deuda)
1.5
Empresas
Externo (directo)
1.0
Banca
Mltiple
0.5
mar-12
sep-11
mar-11
sep-10
mar-10
sep-09
mar-09
sep-08
mar-08
sep-07
mar-07
sep-06
mar-06
sep-05
mar-05
sep-04
mar-04
sep-03
0.0
mar-03
Destino
3.0
14
5 BACCs
2%
18
Medianos
11.6%
Fuente: CNBV.
15
Activos
Cartera de
Total de
Crdito Total Depsitos
Sucursales1/
ICAP2/
Riesgo Total
Nmero
Julio 2012
Por ciento
Julio 2012
BBVA Bancomer
1,291.8
648.3
648.0
1,816
16.0
Banamex
1,102.6
416.9
466.9
1,706
16.5
Santander
794.6
337.9
340.6
1,097
15.0
Banorte
602.5
336.4
336.5
1,128
14.8
HSBC
488.2
194.8
282.3
1,068
14.4
Inbursa
240.0
173.1
142.0
276
18.7
Scotiabank
204.2
113.4
138.9
647
17.1
5,950.4
2,596.1
2,731.2
12,112
16.0
Banca Mltiple
16
Julio 2012
Consumo
otro
3%
Personal y
Nmina
8%
60%
50%
Vivienda
17%
Empresas
45%
TDC
10% Gob.
14%
40%
Vivienda
30%
Ent.
Financieras
3%
Personal y
Nmina
20%
Empresas
10%
Cartera total
0%
-10%
2005
2006
2007
2008
2009
2010
2011
2012*
-20%
Tarjetas
-30%
Fuente: CNBV.
*/ Cifras a Julio.
17
2.2%
Lehman
Lehman
22%
2.0%
20%
Promedio:
2007: 21.6%
2011: 12.6%
Ene-Jul 2012: 13.4%
18%
16%
1.6%
14%
1.4%
12%
1.2%
10%
2007
2008
2009
2010
2011
2012
Promedio:
2007: 2.0%
2011: 1.3%
Ene-Jul 2012: 1.4%
1.8%
1.0%
2007
2008
2009
2010
2011
2012
18
Contenido
1
Intermediacin Financiera
Regulacin y Supervisin
Comparacin internacional
19
20
distorsiones
Prcticas
anticompetitivas
Seleccin Adversa
Riesgo Moral
Monopolios
Externalidades
crean
Fallas de
mercado
requieren
Intervencin
Regulacin
21
Autoriza,
supervisa,
regula y revoca
bancos y otras
entidades
financieras
Sistema Financiero
Aseguradoras
Fondos de
pensiones
Protege y defiende los
derechos e intereses del
pblico usuario de los
servicios financieros
El Sistema Financiero Mexicano
autnomo
encargado de
procurar la
estabilidad del
poder adquisitivo
de la moneda,
promover el sano
desarrollo del SF y
procurar el buen
funcionamiento
del sistema de
pagos.
rgano
descentralizado
encargado de
garantizar un seguro
de depsitos
bancarios y de llevar
a cabo la ejecucin
de resoluciones
bancarias cuando
sea necesario.
22
23
24
En el mercado cambiario:
En el mercado de derivados:
Regula la operaciones derivadas
25
un
celular.
26
Regulacin de cuentas
Se clasifican en 4 niveles, dependiendo de los requisitos de apertura
y lmites de transaccionalidad.
Requisitos de identificacin
del cliente
Lmite de depsitos
(mensual)
Pesosa
Nivel 1
Sin requisitos
3,600b
Nivel 2
14,410
Nivel 3
48,030
Nivel 4
Sin lmite
Tipo de
Cuenta
a/ La regla marca los montos en UDIS para conservar el valor con la inflacin (en orden: 750, 3,000, 10,000 Udis y sin lmite); Valor de la UDI de 4.8 al 28/09/12.
b/ La Cuenta Nivel 1 est sujeta a un saldo lmite de 1,000 Udis ($4,800 pesos aprox.).
27
28
29
30
14
1.9
1.4
1.3
1.9
2.1
2.0
0.9
14.9
2.0
15.7
16.4
1.3
17.3
16.1
1.0
ICAP
16.2
16.1
Tier 1
14.3
14.2
16
15.4
18
14.1
Tier 2
20
1.9
12
10
8
6
15.1
13.6
12.7
12.8
13.4
2003
2004
2005
14.8
14.1
15.3
14.6
13.6
13.0
2011
2012*
Capital
Regulatorio
+ colchn de
conservacin
del capital
Capital
mnimo
(Basilea II)
4
2
0
2002
2006
2007
2008
2009
2010
31
32
Qu
considera el
CAT?
Duracin del
crdito
Pagos
extraordinarios*
Monto del
crdito
Bonificaciones y
descuentos
CAT
Tasa de
inters
Comisiones
Seguros
*/ No se incluye para CAT con finalidad publicitaria; nicamente para los crditos ya otorgados y de manera individual.
Circular del CAT: 21/2009. Metodologa de Banco de Mxico. La explicacin del clculo del CAT puede consultarse aqu: http://www.banxico.org.mx/sistemafinanciero/servicios/costo-anual-total-cat/%7BE7B8EC58-7A5B-A241-BC0F-ECA5C444FF41%7D.pdf.
33
Bancos
22
20
MAX
18
MAX
Promedio sector
16
Promedio sector
13.6%
14.6%
14
12
min
min
dic-04
jul-05
feb-06
sep-06
abr-07
nov-07
jun-08
ene-09
ago-09
mar-10
oct-10
may-11
dic-11
jul-12
10
dic-04
jul-05
feb-06
sep-06
abr-07
nov-07
jun-08
ene-09
ago-09
mar-10
oct-10
may-11
dic-11
jul-12
20
19
18
17
16
15
14
13
12
11
10
Sofoles y Sofomes
34
35
Estado de Mxico
9.0
Promedio pas:
11.0
Mx-> D.F.:
Mn-> Chiapas:
20.6
5.3
36
36
Scotia (57)
4%
Resto
(174)
13%
Banco Azteca
(266)
19%
Santander
(93)
7%
BBVA
Bancomer
(186)
14%
Bancoppel
(99)
7%
HSBC
(102)
7%
Banamex
(181)
13%
Banorte
(110)
8%
Municipio
Naucalpan
Ecatepec
Tlalnepantla
Toluca
Neza
Cuautitln
Atizapan
Metepec
EDO MEX
Sucursales
165
140
125
109
95
67
57
46
1,380
Por c/
100 mil
hab.
21.4
8.0
19.7
12.6
9.2
12.0
11.9
20.6
9.0
Wal-Mart
Fuente: CNBV.
(112)
8%
El Sistema Financiero Mexicano
37
Estado de Mxico
12.6
Promedio pas:
20.5
Mx-> N.L.:
Mn-> OAX:
50.1
9.5
38
1/ El comisionista o corresponsal bancario es un tercero que establece relaciones o vnculos de negocio con un banco para ofrecer, a nombre y por cuenta de ste,
servicios financieros a sus clientes. En todo momento, la responsabilidad por las operaciones que realiza el Corresponsal permanece en el banco.
Fuente: CNBV y CONAPO.
Estado de Mxico
25.3
Promedio pas:
35.6
Mx-> Q.R. :
Mn-> Chiapas:
73.4
13.9
Contenido
1
Intermediacin Financiera
Regulacin y Supervisin
Comparacin internacional
40
15%
70%
60%
10%
15%
250%
10%
200%
5%
40%
5%
150%
0%
30%
0%
100%
-5%
50%
20%
-5%
Variacin
10%
-10%
del
PIB
(y-o-y)
50%
0%
-10%
140% 15%
10%
120% 10%
100%
5%
80%
0%
60%
-5%
40%
-10%
0%
1961 1967 1973 1979 1985 1991 1997 2003 2009
90%
80%
70%
60%
50%
40%
30%
20%
10%
0%
5%
0%
-5%
20% -10%
-15%
0%
1961 1967 1973 1979 1985 1991 1997 2003 2009
-15%
1961 1967 1973 1979 1985 1991 1997 2003 2009
41
Mejor
5.5
7
13
5.0
22
Posicin de
Mxico
27
32
4.5
37 38 39
43 46 48
56
64 66 68
83 88
4.0
Peor
103
3.5
110
115
126
ARG
IRL
GRE
RD
ITA
PAR
MEX
COL
UGA
ESP
HON
CHN
GUA
BRA
PER
ALE
CHL
JAP
PAN
USA
CAN
SUI
HK
SIN
3.0
42
Score
Cambio
respecto a
Rank 2010-2011*
Mejora 10
Mejora 20
Mejora 20
Mejora 4
Mejora 18
Mejora 2
Pierde 8
Mejora 10
* Nota: la ltima columna se refiere a la mejora o cada en el ranking con respecto al ao 2010-2011.
43
Mxico
44
Conclusiones
45
Anexos
46
Banamex
20%
15%
Santander
14.0%
Banorte
10%
10.1%
HSBC
8.2%
Inbursa
3.8%
Scotia
3.3%
5%
3.8%
3.3
%
jul-10
may-10
mar-10
ene-10
nov-09
sep-09
jul-09
may-09
mar-09
ene-09
nov-08
sep-08
jul-08
may-08
mar-08
ene-08
nov-07
sep-07
jul-07
may-07
mar-07
ene-07
0%
47
14
Comercial
Consumo
Tarjetas
Vivienda
12.7%
12
10
8
6
4.8%
4.4%
3.6%
2.5%
1.6%
4
2
jul-12
abr-12
ene-12
oct-11
jul-11
abr-11
ene-11
oct-10
jul-10
abr-10
ene-10
oct-09
jul-09
abr-09
ene-09
oct-08
jul-08
abr-08
ene-08
48
Otros
Trading
Comisiones netas
Provisiones
Margen Fin.
Gastos de Admn
8%
7%
6%
5%
0.24
0.18
0.51
0.33
0.11
1.49
ROA
2.64
ROA
2.03
1.53
ROA
1.36
0.70
0.08
0.27
ROA
1.29
1.33
0.29
0.33
ROA
1.67
1.26
1.20
0.28
0.22
ROA
1.42
1.11
2.20
4%
1.99
1.40
0.79
1.40
1.22
3%
2%
4.83
4.61
3.38
4.89
4.74
3.37
3.14
4.57
3.35
4.44
3.31
3.41
1%
0%
2006
2007
2008
2009
2010
2011
1/
1/ Cifras a Diciembre.
Fuente: CNBV.
49
Este documento fue preparado para efectos didcticos a fin de fomentar la cultura financiera, por lo anterior no debe ser utilizado para fines
distintos. El contenido de esta presentacin y los juicios de valor , as como las conclusiones que de ellos se derivan son responsabilidad del
autor y no necesariamente reflejan las del Banco de Mxico.
50