5000-7999 01800-2383734

C E T E S D I

www.cetesdirecto.com

Anexo B 0284-432-006780

Reglas de Operacin

ltima actualizacin
5 de octubre del 2011

Contenido
Presentacin

Seccin l. Definiciones Seccin II. Disposiciones Generales II.1. Requerimientos tcnicos mnimos para acceder a la Pgina cetesdirecto II.2. Activacin de la Cuenta cetesdirecto II.3. Consultas de informacin Seccin III. Dispositivos de Seguridad III.1. Procedimiento para restablecer contrasea III.2. Procedimiento para reponer la Tarjeta de Seguridad III.3. Recomendaciones para el uso correcto de los Dispositivos de Seguridad Seccin IV. Envo de recursos de la Cuenta Bancaria a la Vista a la Cuenta cetesdirecto IV.1. Transferencia va Sistema de Pagos Electrnicos lnterbancarios (SPEI) IV.2. Transferencia va Domiciliacin (cargo automtico) IV.3. Depsito de recursos con cheque o transferencia referenciada va Cuenta Concentradora Seccin V. De las Instrucciones de Operacin V.1. Medios para girar Instrucciones de Operacin V.2. Valores Gubernamentales que ofrece el Programa cetesdirecto V.3. Compra de Valores Gubernamentales a vencimiento V.4. Montos mnimos y mximos de inversin en la Cuenta cetesdirecto V.5. Das y horas establecidos para girar instrucciones de compra V.6. Venta de Valores V.7. Retiro de recursos V.8. Cancelacin de Instrucciones de Operacin

Seccin VI. Polticas de inversin Vl.1. Poltica general de inversin VI.2. Ahorro Recurrente VI.3. Reinversin Automtica al Vencimiento Vl.4. Medios para girar Instrucciones de Polticas de Inversin VI.5. Das y horas establecidos para girar Instrucciones de Polticas de Inversin

Seccin VIl. Actualizacin de la informacin del Cliente y solicitud de cancelacin de la Cuenta cetesdirecto Seccin VIII. Bloqueo de la Cuenta cetesdirecto Seccin IX. Atencin de aclaraciones, inconformidades y quejas

Presentacin
Bienvenido a cetesdirecto, el Programa que permite invertir en instrumentos financieros gubernamentales desde 100 pesos, por telfono o desde la computadora. Este documento forma parte del Contrato de Comisin Mercantil y Depsito Bancario de Ttulos en Administracin celebrado con Nacional Financiera S.N.C., y contiene las polticas y procedimientos que permitirn al Cliente llevar un manejo adecuado de su cuenta. En caso de requerir mayor informacin a la contenida en las presentes reglas, favor de contactarnos a travs de nuestra pgina en internet www.cetesdirecto.com o bien llamando a nuestro Centro de Atencin Telefnica al 5000-7999 en la Ciudad de Mxico o al 01800-2383734 (01800-CETESDI) para el interior de la Repblica Mexicana, en horarios de atencin de Lunes a Viernes de 9:00 a.m. a 18:00 p.m. y Sbados de 9:00 a.m. a 14:00 p.m. hora de la Ciudad de Mxico.

Seccin l. Definiciones
Para efectos de las presentes Reglas de Operacin, los trminos definidos en esta Seccin aplicarn tanto a la forma singular como al plural. A menos que expresamente se le otorgue otro significado, los trminos con mayscula inicial tendrn el significado que se les atribuye en el Contrato, o conforme a lo que se establece a continuacin: TRMINO SIGNIFICADO Cualquier modificacin que solicite el Cliente respecto de los datos o documentacin Actualizacin Ahorro Recurrente
proporcionados al momento de su registro en el Programa cetesdirecto, que requiere de la validacin por parte de funcionarios de cetesdirecto para llevarla a cabo. Es la Instruccin que el Cliente emite para que de manera programada y peridica se realicen cargos por Domiciliacin a la Cuenta Bancaria a la Vista del Cliente, para la compra de Cetes a 1 mes. Institucin de crdito en la que NAFIN abri una cuenta concentradora para que el Cliente enve recursos a su Cuenta cetesdirecto. Forman parte de los Instrumentos de Inversin Elegibles del Programa cetesdirecto. Son Bonos de Desarrollo del Gobierno Federal con Tasa de Inters Variable a plazos de 3 y 5 aos, que pagan intereses mensualmente calculados sobre un valor nominal de 100 pesos. El monto de los intereses depende de una tasa de inters que se actualiza diariamente. Forman parte de los Instrumentos de Inversin Elegibles del Programa cetesdirecto. Son Bonos de Desarrollo del Gobierno Federal con Tasa de Inters Fija a plazos de 3, 5, 10, 20 y 30 aos. Pagan intereses cada seis meses calculados sobre un valor nominal de 100 pesos; la tasa de inters se mantiene fija a lo largo de la vida del instrumento. Centro de Atencin Telefnica, con atencin en el nmero telefnico 5000-7999 en la Ciudad de Mxico o al 01800-CETESDI (01800-2383734). Espacio fsico ubicado en las sucursales del Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros, S.N.C. (BANSEFI), en donde se brinda servicio a los Clientes del Programa cetesdirecto respecto a los trmites referidos en el Contrato y en las presentes Reglas de Operacin. La ubicacin de los Centros de Atencin Personalizada se puede consultar en la Pgina cetesdirecto o llamando al CAT. Forman parte de los Instrumentos de Inversin Elegibles del Programa cetesdirecto. Son Certificados de la Tesorera de la Federacin, instrumentos emitidos por el Gobierno Federal que se adquieren a descuento (por debajo de su valor nominal de 10 pesos). La ganancia que se obtiene es precisamente la diferencia entre el precio pagado al adquirirlo y su valor nominal al vencimiento. Los CETES se emiten y colocan a plazos cercanos a 1 mes (tpicamente 28 das), a tres meses (normalmente 91 das) a seis meses y un ao. Contrato de Comisin Mercantil y Depsito Bancario de Ttulos en Administracin celebrado entre NAFIN y el Cliente. Modalidad de contratacin a travs de una firma electrnica simple que se realiza a travs de la Pgina cetesdirecto cuyos montos de operacin se encuentran limitados al equivalente a 3,000 Unidades de Inversin (UDIS) por mes. Clave Bancaria Estandarizada compuesta por 18 dgitos. Es el nmero nico e irrepetible, que para los efectos del Programa cetesdirecto, se emplea para garantizar que los recursos enviados se apliquen exclusivamente a la cuenta sealada por el Cliente, como destino u origen. Cuenta que se abre al amparo del Contrato, que tiene asociada una CLABE. (Bancomer), para que el Cliente del Programa cetesdirecto realice sus depsitos mediante transferencias o cheques girados a favor de NAFIN de la Cuenta Bancaria a la Vista, para proveer los recursos que sern destinados a la compra de Instrumentos de Inversin Elegibles en el Programa cetesdirecto. Cuenta de depsito a la vista en una institucin de crdito cuyo nico titular es el Cliente, la cual queda registrada en el Contrato y se asocia a la Cuenta cetesdirecto del Cliente a travs de la CLABE. Los das autorizados por la Comisin Nacional Bancaria y de Valores para que las instituciones de crdito presten sus servicios al pblico.

Banco Concentrador BONDES

BONOS

CAT Centro de Atencin Personalizada

CETES

Contrato Contratacin Exprs

CLABE

Cuenta cetesdirecto Cuenta Concentradora Cuenta abierta por NAFIN en BBVA Bancomer, S.A., Institucin de Banca Mltiple

Cuenta Bancaria a la Vista Das Hbiles Bancarios

Domiciliacin

Es una forma de provisin de recursos a la Cuenta cetesdirecto, mediante la cual el Cliente autoriza a NAFIN a realizar cargos en su Cuenta Bancaria a la Vista, cuando el Cliente as lo instruya en cada operacin de compra, o cuando haya elegido el Ahorro Recurrente como poltica de inversin, para la compra de aquellos Valores Gubernamentales en donde esta forma de provisin se tenga habilitada. Documento para solicitar la apertura del Contrato, actualizacin de documentacin e informacin del Cliente, reposicin o cancelacin de Tarjeta de Seguridad, cambio de Cuenta Bancaria a la Vista y cancelacin de Contrato. Para los efectos de este documento se refiere a cualquier institucin bancaria establecida dentro del territorio nacional, que preste servicios financieros. Se refiere a las rdenes giradas por el Cliente para realizar compra o venta de Valores, retiro de recursos, cancelacin de operaciones de su Cuenta cetesdirecto.

Formato nico de Trmites Institucin de crdito Instrucciones de Operacin

Instruccin de polticas Se refiere a las rdenes giradas por el Cliente para establecer las polticas particulares de inversin de su Cuenta cetesdirecto, consistentes en Ahorro Recurrente y Reinversin de inversin
Automtica al Vencimiento.

Instrumentos de Inversin Elegibles Inversin Lquida

Se refiere al conjunto de Valores Gubernamentales y otros Valores que son ofrecidos al Cliente en el Programa cetesdirecto, los cuales se dan a conocer a travs de la Pgina cetesdirecto o el CAT. Son aquellas inversiones que en el Programa cetesdirecto se realizan con el propsito de administrar los recursos provistos por el Cliente en tanto se ejecutan sus Instrucciones de Operacin. Tales inversiones proporcionan un rendimiento y proveen de liquidez al Cliente el mismo da. Pgina de la red mundial denominada internet del Programa cetesdirecto www.cetesdirecto.com, mediante la que se brinda el acceso al Programa cetesdirecto. fsicas puedan invertir de manera gil y sencilla en Valores Gubernamentales, con montos accesibles.

Pgina cetesdirecto

Programa cetesdirecto Vehculo que el Gobierno Federal pone a disposicin del pblico, para que las personas

Reinversin Automtica al Vencimiento Subasta Tarjeta de Seguridad

Es la instruccin que el Cliente emite para que al vencimiento de sus inversiones, el capital y/o intereses en su caso, sean reinvertidos en forma automtica en CETES a 1 mes, en tanto no emita una instruccin en contrario. Mecanismo de venta pblica de Valores Gubernamentales que realiza el Banco de Mxico, conforme a un calendario que se da a conocer trimestralmente. Es el dispositivo fsico generador de combinaciones numricas, que utiliza el Cliente para el manejo de la Cuenta cetesdirecto, en los trminos que se establecen en las Reglas de Operacin. Forman parte de los Instrumentos de Inversin Elegibles del Programa cetesdirecto. Son Bonos de Desarrollo del Gobierno Federal denominados en Unidades de Inversin (UDI's) pero pagaderos en pesos. Se emiten a plazos de 3, 10 y 30 aos, pagan intereses cada seis meses en funcin de una tasa de inters fija sobre un valor nominal de 100 UDI 's. Son unidades de cuenta que establece Banco de Mxico; su valor se modifica diariamente para mantener el poder adquisitivo del dinero y es publicado en el Diario Oficial de la Federacin. Esta informacin podr ser consultada en la Pgina cetesdirecto. Para realizar el clculo en UDIS de los lmites sealados para las operaciones de Contratacin Exprs, se deber tomar el valor de dicha unidad de cuenta del ltimo da del mes calendario anterior al mes de que se trate. Ttulos que emite el Gobierno Federal a travs del Banco de Mxico, conforme a las caractersticas que para cada instrumento se determinen, y por los cuales el Gobierno Federal se obliga a pagar principal e intereses.

UDIBONOS

UDIs

Valores Gubernamentales

Seccin II. Disposiciones Generales

II .1. Requerimientos tcnicos mnimos para acceder a la Pgina cetesdirecto Los requerimientos mnimos del equipo de cmputo que se utilice para acceder a travs de la Pgina cetesdirecto son: a. Equipo de cmputo personal con las siguientes caractersticas: i. ii. iii. iv. Capacidad mnima de procesamiento de Pentium IV o superior Velocidad de procesamiento mayor a 350 Mhz. Espacio libre en disco duro de al menos 10 megabytes (Mb) Memoria mnima de 64 Mb

b. Uso de navegador Internet Explorer versin 6.0 superior c. Conexin a Internet mayor a 64 kilobytes d. Cuenta de correo electrnico II .2. Activacin de la Cuenta cetesdirecto Una vez que el Cliente firma su Contrato, la activacin de la Cuenta cetesdirecto se realizar conforme a lo siguiente: a. Si el Contrato es firmado electrnicamente por el Cliente a travs de la Firma Electrnica Avanzada (FIEL): La Cuenta cetesdirecto queda activada inmediatamente sin que el Cliente deba realizar ningn trmite adicional. Sin embargo, en el caso de que NAFIN detecte alguna irregularidad respecto a la informacin o documentacin proporcionada por el Cliente, NAFIN notificar al Cliente por telfono o correo electrnico, y a partir de ese momento el Cliente contar con 2 Das Hbiles Bancarios para realizar las aclaraciones pertinentes; si no lo hiciera dentro del plazo sealado o no fueran satisfactorias las aclaraciones solicitadas, NAFIN proceder al bloqueo de la Cuenta. b. Si el Contrato es firmado de manera autgrafa por el Cliente: El Cliente deber comunicarse al CAT a partir de los dos Das Hbiles Bancarios posteriores a su contratacin para la activacin de su Cuenta cetesdirecto. En caso de no hacerlo, el Cliente se encontrar imposibilitado para enviar recursos o generar instrucciones de compra de Valores Gubernamentales. c. Si el Contrato es firmado electrnicamente por el Cliente a travs de la Contratacin Exprs: La Cuenta cetesdirecto quedar activada inmediatamente sin que el Cliente deba realizar ningn trmite adicional. No se solicitar documentacin adicional para la contratacin del Cliente, salvo lo previsto en la seccin VII. Actualizacin de Informacin del Cliente. II .3. Consultas de informacin El Cliente podr realizar las consultas y/o impresin de estados de cuenta y constancias anuales de retencin fiscal de acuerdo a lo siguiente: a. Consulta de saldos del da de la consulta. A travs de la Pgina cetesdirecto y va CAT. b. Consulta e impresin de estados de cuenta. i. El Cliente los podr consultar directamente en la Pgina cetesdirecto. Slo se encuentran disponibles los estados de cuenta de los ltimos 12 meses a la fecha de la consulta. ii. El Cliente podr tener acceso a estados de cuenta con antigedad mayor de 12 meses a la fecha de la consulta, previa solicitud del Cliente a travs del CAT, con por lo menos 20 Das Hbiles Bancarios

de anticipacin a la fecha en que pretenda recogerlos en los Centros de Atencin Personalizada. c. i. Consulta e impresin de Constancias anuales de Retencin Fiscal. A travs de la Pgina cetesdirecto, a partir del mes de febrero y hasta el 31 de diciembre de cada ao se podrn consultar la constancia correspondiente al ejercicio fiscal inmediato anterior. El Cliente podr obtener Constancias de Retencin Fiscal anteriores a las del ltimo ejercicio fiscal, previa solicitud del Cliente a travs del CAT, con por lo menos 20 Das Hbiles Bancarios de anticipacin a la fecha en que pretenda recogerlos en los Centros de Atencin Personalizada.

ii.

Seccin III. Dispositivos de Seguridad

III.1. Procedimiento para restablecer Contrasea Para iniciar una sesin en la Pgina cetesdirecto, el Cliente deber ingresar su Clave de Usuario y Contrasea. En caso de olvido o bloqueo de la Contrasea, el Cliente deber: a. Dirigirse a "Inicia tu Sesin" en la Pgina cetesdirecto, y en el cuadro de "Operaciones de Usuario" seleccionar la opcin "Restablece tu Contrasea". b. Proporcionar su Clave de Usuario. c. Ubicar en el men de opciones la pregunta secreta elegida al momento de su registro al Programa o en la ltima actualizacin de Contrasea; deber proporcionar la respuesta correspondiente. d. Seleccionar una nueva pregunta secreta del men y proporcionar la respuesta correspondiente. e. Ingresar una Contrasea nueva y confirmarla. En caso de no lograr restablecer con xito la Contrasea, el Cliente podr solicitar asistencia tcnica llamando al CAT. III.2. Procedimiento para reponer la Tarjeta de Seguridad En caso de robo o extravo de la Tarjeta de Seguridad, el Cliente deber reportarlo al CAT para solicitar su reposicin. En tanto no exista un reporte de robo o extravo, NAFIN no asume ninguna responsabilidad respecto al mal manejo de la misma. Para obtener fsicamente su reposicin, el Cliente deber acudir a un Centro de Atencin Personalizada presentando la documentacin siguiente: i. Identificacin del Cliente o de su representante: En su caso, original o copia certificada de un poder notarial para actos de dominio o poder especial, mediante el cual se confieren facultades al representante ii. iii. Nmero de Cuenta cetesdirecto. Formato nico de Trmites lleno y firmado, en el que se muestre marcado el recuadro de "Reposicin de Tarjeta.

El Cliente deber llamar al CAT para activar su Tarjeta de Seguridad, dos Das Hbiles Bancarios posteriores a la fecha de haber recibido su Tarjeta de Seguridad. III.3. Recomendaciones para el uso correcto de los Dispositivos de Seguridad El Cliente es responsable por el uso de los Dispositivos de Seguridad y se obliga a utilizarlos nicamente para lo sealado en el Contrato, siendo de su completa responsabilidad cualquier dao o perjuicio causado por el mal manejo de los mismos.

Recomendaciones al Cliente: Modificar peridicamente la Contrasea de acceso a la Pgina cetesdirecto, por lo menos cada tres meses. No proporcionar la Contrasea a nadie. No proporcionar, ni entregar copia de la Tarjeta de Seguridad a nadie. No proporcionar informacin concerniente a la firma electrnica (FIEL), toda vez que no constituye un dispositivo de seguridad en el Programa cetesdirecto, y por lo tanto no se requiere para realizar ninguna operacin o cambio de informacin que solicite el Cliente.

Seccin IV. Envo de recursos de la Cuenta Bancaria a la Vista a la Cuenta cetesdirecto

Al abrir su Cuenta cetesdirecto, el Cliente tiene a su disposicin los siguientes mecanismos para enviar recursos desde su Cuenta Bancaria a la Vista. Cuando el Cliente se haya contratado a travs de la Contratacin Exprs, el monto mximo de envo de recursos de la Cuenta Bancaria a la Vista a la Cuenta cetesdirecto no deber exceder del equivalente a 3,000 UDIs mensuales, independientemente del mecanismo del envo de recursos utilizado, cualquier excedente al equivalente referido ser devuelto a la Cuenta Bancaria a la Vista. IV.1. Transferencia va Sistema de Pagos Electrnico lnterbancarios (SPEl) Para realizar transferencias electrnicas de su Cuenta Bancaria a la Vista hacia su Cuenta cetesdirecto, el Cliente deber tener contratado con la Institucin de Crdito el servicio de banca electrnica. El servicio deber estar vinculado y habilitado para su Cuenta Bancaria a la Vista. Para cada transferencia electrnica que el Cliente realice deber sealar como cuenta destino la Cuenta cetesdirecto que le lleva Nacional Financiera, S.N.C. i. Las transferencias se debern recibir en NAFIN antes de las 13:00 horas, hora de la Ciudad de Mxico, las recibidas despus de las 13:00 horas se aplican al siguiente Da Hbil Bancario. En caso de que la CLABE de la cuenta origen no corresponda a la asociada a la Cuenta cetesdirecto, la transferencia electrnica ser rechazada.

ii.

IV.2. Transferencia va Domiciliacin (cargo automtico) i. Esta va se encuentra autorizada con la firma del Contrato, sin embargo su uso se encuentra sujeto a las reglas de CECOBAN, S.A. de C.V., en su calidad de empresa autorizada para prestar servicios de Cmara de Compensacin Electrnica Nacional, y a que la institucin de crdito que lleva la Cuenta Bancaria a la Vista del Cliente proporcione este servicio. En la Pgina cetesdirecto el cuadro de seleccin de Domiciliacin se encuentra deshabilitado en el caso de que la Cuenta Bancaria a la Vista registrada por el Cliente no permita su uso. ii. Para realizar transferencias va Domiciliacin, el Cliente requiere seleccionar la opcin de cargo automtico por Domiciliacin al momento de confirmar su instruccin de compra de Valores Gubernamentales a travs de la Pgina cetesdirecto, o bien, elegir el Ahorro Recurrente como poltica de inversin. iii. El monto de transferencia por cada Domiciliacin es de hasta $50,000.00 (Cincuenta Mil Pesos 00/100 Moneda Nacional), en el entendido de que para que el cargo automtico se realice con xito, el Cliente deber mantener los recursos suficientes en su Cuenta Bancaria a la Vista el da en que se realiza dicho cargo. Cuando se trata de operaciones de compra de Valores Gubernamentales bajo el Ahorro Recurrente como

poltica de inversin, el monto de transferencia de cada Domiciliacin slo podr ser de $100.00 (Cien Pesos 00/100 Moneda Nacional) hasta $6,000.00 (Seis Mil Pesos 00/100 Moneda Nacional). iv. El cargo automtico por Domiciliacin se realizar al Da de la Subasta en la que se suministran los Valores Gubernamentales solicitados por el Cliente. v. El Cliente slo podr realizar transferencias va Domiciliacin para la adquisicin de Valores Gubernamentales de plazo mayor o igual a 90 das, salvo lo previsto en la seccin VI.2 Poltica de Ahorro Recurrente. vi. Las instrucciones de compra de Valores Gubernamentales en las que se indica que la transferencia de fondos es va Domiciliacin, no podrn ser complementadas con recursos provenientes de transferencias electrnicas o cheques, o con recursos disponibles en Inversin Lquida en la Cuenta cetesdirecto, en el evento de que al realizar el cargo a la Cuenta Bancaria a la Vista no se encuentren los recursos suficientes para llevar a cabo la instruccin de compra emitida. vii. Las compras de Valores Gubernamentales realizadas por Domiciliacin no podrn ser vendidas antes de 90 das naturales contados a partir de la fecha de inicio de la inversin. Para el caso de compras de Valores Gubernamentales realizadas bajo la poltica de Ahorro Recurrente, la inversin no podr ser vendida antes de su primer vencimiento. viii. El Cliente podr girar instrucciones de cargo automtico por Domiciliacin a la Cuenta Bancaria a la Vista al girar instrucciones de compra a travs de la Pgina cetesdirecto o va CAT / IVR. ix. En caso de que los cargos por domiciliacin sean objetados por cualquier causa, NAFIN podr proceder a la venta anticipada de los Valores necesarios para devolver el importe objetado, asimismo, NAFIN queda facultado para bloquear la cuenta hasta en tanto se aclare la situacin correspondiente a la objecin. IV.3. Depsito de recursos con cheque o transferencia referenciada va Cuenta Concentradora: a. La transferencia referenciada va cuenta concentradora es un mecanismo disponible para aquellos Clientes que tienen abierta su Cuenta Bancaria a la Vista con Bancomer. Para el envo de recurso por esta va, ser necesario utilizar las siguientes tres referencias: Primera referencia: Nmero de convenio CIE 972649 Segunda referencia: Nmero de Cuenta cetesdirecto del Cliente a 18 posiciones (referencia CIE). Tercera referencia: Nmero de la Cuenta Bancaria de donde se realiza la transferencia a 11 1 posiciones (concepto CIE).

b.

El depsito de recursos con cheque. El Cliente slo podr realizar depsito de recursos mediante esta va librando cheque nominativo a favor de Nacional Financiera. S.N.C.(cetesdirecto), con cargo a la Cuenta Bancaria a la Vista, (utilizando tres referencias para su depsito, conforme a lo siguiente: Primera referencia: Nmero de convenio CIE 972649 Segunda referencia: Nmero de Cuenta cetesdirecto del Cliente a 18 posiciones (referencia CIE). Tercera referencia: Nmero de la Cuenta Bancaria de donde fue librado el cheque a 11 posiciones (concepto CIE) La provisin de recursos va depsito con cheque (Cuenta Concentradora) slo podr realizarse mediante cheque girado de la Cuenta Bancaria a la Vista del Cliente. Los cheques recibidos de la Cuenta Bancaria a la Vista de una Institucin de Crdito diferente a la que lleva la Cuenta Concentradora aplicarn "salvo buen cobro" en el plazo determinado por el Banco Concentrador.

Si la cuenta bancaria de la que se envan los recursos tiene menos de 11 dgitos, se deber rellenar con ceros a la izquierda para su correcto envo.

El depsito que se realice con cheque se procesa en la cmara de compensacin bancaria, tardando hasta 48 horas para su aplicacin al Programa cetesdirecto.

i.

Previo a ejecutar la instruccin del Cliente, NAFIN seguir un proceso de identificacin del origen de los recursos, y en el supuesto de que se identifique que los recursos no provienen de la Cuenta Bancaria a la Vista, el Cliente acepta que los recursos le sern devueltos a esta ltima cuenta, el Da Hbil Bancario siguiente sin ninguna responsabilidad para NAFIN. El monto de la transferencia o el importe del cheque depositado no deber exceder en lo individual o en su conjunto el monto mximo de inversiones permitido en el Programa cetesdirecto. Los recursos acreditados en la Cuenta Concentradora antes de las 13:00 horas, hora de la Ciudad de Mxico, podrn ser acreditados en su Cuenta cetesdirecto el mismo da; los recursos acreditados despus de las 13:00 horas se aplicarn al siguiente Da Hbil Bancario. El horario de provisin de recursos va Cuenta Concentradora ser el horario de atencin que brinda Bancomer. Cuando por cualquier causa se acumulen tres rechazos de cheques o traspasos emitidos por el Cliente por depositar cheques o realizar traspasos referenciados en la Cuenta Concentradora provenientes de Cuentas Bancarias a la Vista diferentes a la registrada en el Contrato, NAFIN bloquear al Cliente este mecanismo de envo de recursos o incluso podr cancelar la Cuenta cetesdirecto cuando NAFIN as lo considere conveniente.

ii.

iii.

iv.

v.

NAFIN no asumir ninguna responsabilidad por cualquier reclamo del Cliente en el caso de que el depsito de los recursos se realice a una cuenta distinta de las Cuentas Concentradoras, o bien, en el caso de que no se utilicen las dos referencias requeridas al utilizar esta va.

Seccin V. De las Instrucciones de Operacin

V.1. Medios para girar Instrucciones de Operacin El Cliente podr utilizar los siguientes medios para girar Instrucciones de Operacin: a. Va la Pgina cetesdirecto, ingresando a los mens que le indican los distintos tipos de operacin que podr realizar. b. Va CAT, mediante la asistencia de un sistema IVR (Respuesta de Voz Interactiva, por sus siglas en ingls), en el cual el Cliente selecciona la opcin deseada, con comandos activados por teclado telefnico, permitiendo el acceso a servicios de informacin u otras operaciones. El comparativo entre utilizar la Pgina cetesdirecto o el CAT para generar Instrucciones de Operacin se muestra en el siguiente cuadro: Concepto l. Compra Girar instrucciones de compra de Valores Gubernamentales ofrecidos en la Subasta prxima. Girar instrucciones de compra de Valores Gubernamentales ofrecidos en el trimestre. Girar instrucciones de compra de Inversin Liquida II. Venta Pgina cetesdirecto CAT / IVR

SI SI SI

SI NO NO

Generar instrucciones de venta seleccionando los Valores Gubernamentales especficos de acuerdo a su serie. III. Retiro de Recursos Girar Instrucciones de venta de Inversin liquida para retiro de recursos de la Cuenta cetesdirecto V. Cancelacin de Instrucciones de Operacin Posibilidad de cancelar instrucciones de compra, venta o retiro de recursos.

SI

SI

SI

SI

SI

NO

Invariablemente y sin importar el medio utilizado, el Cliente deber conservar el nmero de folio de su Instruccin de Operacin, mismo que le ser solicitado para cualquier aclaracin posterior. V.2. Valores Gubernamentales que ofrece el Programa cetesdirecto El Cliente podr adquirir los siguientes Valores Gubernamentales: BONDES, BONOS, CETES y UDIBONOS, ms aquellos otros Instrumentos de Inversin Elegibles que en su caso se publiquen en la Pgina cetesdirecto o se den a conocer a travs del CAT. La mecnica para adquirir los Valores Gubernamentales consistir en lo siguiente: a. El Cliente consulta en la Pgina cetesdirecto o llamando al CAT, las fechas en que podr adquirir los Valores Gubernamentales de su inters, con base en el calendario trimestral que se publica para los periodos enero-marzo, abril-junio, julio-septiembre y octubre-diciembre de cada ao. El Banco de Mxico provee los Valores Gubernamentales a Nacional Financiera al precio promedio ponderado resultante de la Subasta a la que acceden los intermediarios financieros.

b.

El precio de cada uno de los Valores Gubernamentales es distinto y se determinar en la fecha de la Subasta, con base en las condiciones de oferta y demanda que se observan en el mercado. El precio indicativo de cada tipo de instrumento previo a la celebracin de la Subasta ms prxima se podr consultar en la Pgina cetesdirecto. Las instrucciones de compra de Valores Gubernamentales se atendern conforme al orden cronolgico en que stas se lleven a cabo, utilizando una mecnica de "primeras entradas, primeras salidas". En todos los casos, el Cliente deber asegurarse de enviar recursos suficientes para respaldar la compra que desea; de ser insuficiente el monto para adquirir al menos un ttulo del Valor Gubernamental deseado (con excepcin de los CETES), la instruccin de compra no podr ser atendida, y en su caso los recursos que hayan sido enviados a la Cuenta cetesdirecto podrn ser considerados para atender alguna otra instruccin de compra emitida por el Cliente, y de no haber instrucciones adicionales pendientes de atender, sern canalizados a Inversin Lquida en tanto el Cliente genera instrucciones de compra subsecuentes. V. 3. Compra de Valores Gubernamentales a vencimiento El Cliente tiene la facultad de elegir libremente el monto a invertir de entre los Instrumentos de Inversin Elegibles en el Programa cetesdirecto, siempre que no exceda del monto de inversin mximo permitido. Ser responsabilidad del Cliente allegarse de toda la informacin a su alcance para formarse una opinin lo ms completa posible respecto de los Valores Gubernamentales que desea adquirir. Se recomienda que dicha eleccin sea congruente con los objetivos de inversin y el plazo en el que el Cliente est dispuesto a comprometer sus recursos. Al Cliente se le ha informado que el Programa cetesdirecto es un vehculo de inversin, y que cada instruccin de compra de Valores Gubernamentales que genera conlleva su compromiso de comprometer

recursos por todo el plazo del o de los instrumentos elegidos. El Programa cetesdirecto no est diseado para fomentar de ninguna manera cualquier intencin que pueda tener el Cliente para tomar ventaja a su favor al especular con la variacin en precio que durante su vigencia puedan registrar los Valores Gubernamentales que haya adquirido. V.4. Montos mnimos y mximos de inversin en la Cuenta cetesdirecto El monto mnimo de inversin en Valores Gubernamentales es de $100.00 (Cien pesos 00/100 M.N.). Para el caso de los CETES, la instruccin de compra mnima comprende 10 ttulos. a. Contratacin a travs de Firma electrnica Avanzada (FIEL) o Firma autgrafa No aplicarn montos mximos por cada instruccin de compra ni restricciones en el nmero de instrucciones de compra que genere el Cliente, con excepcin del lmite establecido para las operaciones de Ahorro Recurrente; no obstante lo anterior, el monto mximo de inversiones en Valores Gubernamentales que un Cliente podr mantener en su Cuenta cetesdirecto no deber rebasar la cantidad de $7'000,000.00 (Siete Millones de pesos 00/100 M.N.). El excedente del monto sealado ser devuelto e a la Cuenta Bancaria a la Vista. b. Contratacin a travs de Contratacin Exprs No aplicaran restricciones en el nmero de instrucciones de compra que genere el Cliente, no obstante lo anterior, el monto mximo de envo de recursos de la Cuenta Bancaria a la Vista a la Cuenta de cetesdirecto ser el equivalente a 3000 UDI' mensuales, cualquier excedente al equivalente referido ser devuelto a la Cuenta Bancaria a la Vista. V.5. Das y horas establecidos para girar Instrucciones de Operacin a. Instrucciones de Compra: El Cliente podr girar instrucciones de compra de los Valores Gubernamentales disponibles en el calendario de Subastas vigente para el trimestre las 24 horas del da los 7 das de la semana, va internet en la Pgina cetesdirecto. El Cliente podr girar instrucciones de compra de Valores Gubernamentales va CAT, en Das Hbiles Bancarios y dentro de los horarios de servicio, slo para la Subasta ms prxima. Tratndose de instrucciones de compra giradas en das y horas inhbiles, la operacin correspondiente se registrar con fecha valor del Da Hbil Bancario inmediato siguiente. Para que el Cliente pueda adquirir Valores Gubernamentales de la Subasta ms prxima, deber registrar sus instrucciones de compra antes de las 16:00 horas, hora de la Ciudad de Mxico, del Da Hbil Bancario previo a la celebracin de la Subasta referida, sin importar el medio por el cual genera sus instrucciones. Las rdenes de compra registradas con posterioridad a este horario sern consideradas para la siguiente Subasta. b. Instrucciones de retiro: Las instrucciones de retiro de recursos que se realicen hasta las 13:00 horas, hora de la Ciudad de Mxico, son abonadas a la Cuenta Bancaria a la Vista al siguiente Da Hbil Bancario, y podr realizarse a travs de la Pgina cetesdirecto y CAT / IVR. c. Consultas de operacin

El Cliente podr realizar consultas de sus operaciones va Pgina cetesdirecto las 24 horas del da, los 365 das

del ao (excepto en las ventanas de mantenimiento). Asimismo, podr realizarlas va CAT / IVR en Das Hbiles Bancarios, en horarios de atencin de Lunes a Viernes de 9:00 a.m. a 18:00 p.m. y Sbados de 9:00 a.m. a 14:00 p.m. hora de la Ciudad de Mxico V.6. Venta de Valores El Cliente podr instruir una operacin de venta de Valores Gubernamentales que se encuentre vigente con sujecin a lo siguiente: i. La venta podr instruirse hasta 3 (Tres) Das Hbiles Bancarios previos al vencimiento de la inversin, antes de las 13:00 horas, hora de la Ciudad de Mxico. En caso de que el Cliente instruya la venta de Valores Gubernamentales a travs de la Pgina cetesdirecto, el monto de recursos resultante de tal operacin se aplicar conforme a las instrucciones del Cliente, teniendo la opcin de retirar totalmente los recursos producto de la venta y enviarlos a la Cuenta Bancaria a la Vista, o bien destinar parte del monto de la venta a Inversin Lquida en la Cuenta cetesdirecto. En el caso de que el Cliente instruya la venta de Valores Gubernamentales a travs del CAT, el monto de recursos resultante de tal operacin se enviar a la Cuenta Bancaria a la Vista del Cliente. Para el caso de los Valores Gubernamentales adquiridos mediante Domiciliacin, la venta nicamente podr realizarse cuando hayan transcurrido al menos 90 das naturales desde la fecha de inicio de la inversin. El precio unitario de venta del o los Valores Gubernamentales elegidos por el Cliente se har de su conocimiento previo a que confirme su instruccin generada. El precio de venta para cada uno de los Valores Gubernamentales se determinar diariamente conforme al siguiente procedimiento: Se utiliza el precio de mercado del instrumento en cuestin que proporciona el Proveedor de Precios de Nacional Financiera (precio con intereses devengados valor 48 horas). A dicho precio se le multiplica por un factor igual a 1 menos un porcentaje de descuento, que dar como resultado el precio de venta. El porcentaje de descuento puede ser distinto para cada tipo de Valor Gubernamental; en todo caso estar disponible para el Cliente en la Pgina cetesdirecto, as como una nota que ejemplifica el clculo de precio de venta y la frmula empleada en su determinacin. En caso de as requerirlo, el Cliente podr llamar al CAT y solicitar que se le proporcione por correo electrnico la nota referida, o bien solicitar una impresin en cualquier Centro de Atencin Personalizada. Cuando el Cliente instruya una compra de Valores Gubernamentales con recursos provenientes del vencimiento de una inversin realizada, no podr realizar la venta de sta ltima inversin dentro de la semana previa al vencimiento. Los Valores Gubernamentales adquiridos mediante la poltica de Ahorro Recurrente no podrn ser vendidos antes de su primer vencimiento.

ii.

iii.

iv.

v.

vi.

vii.

viii.

V.7. Retiro de recursos El Cliente podr retirar recursos de su Cuenta cetesdirecto, mediante la instruccin de venta de Valores Gubernamentales o la venta de Inversin Lquida. Cuando los recursos que se pretende retirar provienen de Inversin Lquida, el Cliente deber generar una instruccin con sujecin a lo siguiente: i. La venta de Inversin Lquida podr instruirse hasta antes de las 13:00 horas, hora de la Ciudad de Mxico, del Da Hbil Bancario inmediato anterior a la fecha en que el Cliente requiera los recursos depositados en su Cuenta Bancaria a la Vista.

ii.

Las instrucciones de venta de Inversin Lquida se podrn generar a travs de la Pgina cetesdirecto o llamando al CAT. El monto que es depositado al Cliente en su Cuenta Bancaria a la Vista, producto de la instruccin de venta generada, podr ser ligeramente superior al monto solicitado por el Cliente. Cuando el Cliente instruya una compra de Valores Gubernamentales con recursos provenientes de Inversin Lquida, no podr realizar la venta de sta ltima dentro de la semana previa a la compra.

iii.

iv.

V.8. Cancelacin de Instrucciones de Operacin Tratndose de instrucciones de compra de Valores Gubernamentales, el Cliente podr cancelarlas antes de las 16:00 horas, hora de la Ciudad de Mxico, del Da Hbil Bancario inmediato anterior a la Subasta solicitada, a travs de la Pgina cetesdirecto. Tratndose de instrucciones de venta de Valores Gubernamentales, as como de instrucciones de compra o venta de instrumentos de Inversin Lquida, el Cliente podr cancelar sus instrucciones antes de las 13:00 horas del da en que realiz la misma, nicamente a travs de la Pgina cetesdirecto. Las instrucciones de compra de Inversin Lquida generadas no se podrn cancelar el mismo da del depsito de los recursos generados por el Cliente.

Seccin VI. Polticas de inversin

Vl.1. Poltica general de inversin El Cliente entiende y acepta que los recursos que ingresen a su Cuenta cetesdirecto, y respecto de los cuales no emita una instruccin expresa, sern canalizados a Inversin Liquida, desde su acreditacin en la Cuenta cetesdirecto y hasta la fecha que emita una Instruccin de Operacin, siempre y cuando el monto de dichos recursos sea suficiente para adquirir por lo menos un ttulo en Inversin Lquida. VI.2. Ahorro Recurrente El Cliente podr instruir una poltica de inversin de Ahorro Recurrente, la cual consiste en que de manera programada y peridica se realicen instrucciones de cargo automtico por Domiciliacin a la Cuenta Bancaria a la Vista para la compra de CETES a 1 mes, para lo anterior el Cliente deber: a. Contar con el servicio de cargo automtico por Domiciliacin en la Cuenta Bancaria a la Vista. b. Sealar el monto que se desea invertir, el cual podr ser desde $100.00 (Cien Pesos 00/100 M.N.) y hasta $6,000.00 (Seis Mil Pesos 00/100 M.N.) por cargo. En el entendido de que para que el cargo automtico se realice con xito, el Cliente deber mantener los recursos suficientes en su Cuenta Bancaria a la Vista el da en que se realiza dicho cargo. c. Seleccionar la frecuencia con la que se realizaran los cargos a su Cuenta Bancaria a la Vista. i. ii. d. Mensual (cada tercer martes del mes correspondiente) Quincenal (cada primer y tercer martes del mes correspondiente)

Seleccionar si desea o no, Reinvertir Automticamente al Vencimiento.

e. Activar la casilla de Ahorro Recurrente. En caso de que al realizar el cargo a la Cuenta Bancaria a la Vista, sta no cuente con los recursos suficientes

para llevar a cabo la instruccin de compra emitida, esta no se realizar. Si por ms de tres ocasiones consecutivas el cargo solicitado por el Cliente a travs de la Poltica de Ahorro Recurrente no se realiza por falta de recursos o rechazo en el cargo por Domiciliacin, se desactivara de manera automtica esta Poltica de inversin. El Cliente recibir una notificacin por cada compra realizada al amparo de esta poltica de inversin, asimismo el Cliente podr consultar el estatus de la compra realizada en la Pgina cetesdirecto. Para la aplicacin de la poltica de Ahorro Recurrente, slo se aplicaran aquellas instrucciones dadas hasta un da previo a la realizacin de la compra. VI.3. Reinversin Automtica al Vencimiento. El Cliente al momento de generar una Instruccin de Operacin para la compra de Valores Gubernamentales, deber instruir la poltica de inversin que se aplicar al vencimiento de los Valores Gubernamentales adquiridos, consistente en: a. La Reinversin Automtica al Vencimiento; o b. La No Reinversin Automtica al Vencimiento. Cuando el Cliente instruya la Reinversin Automtica al Vencimiento, la totalidad de los recursos provenientes de los vencimientos de los Valores Gubernamentales o, en su caso, de los intereses que stos generen, se realizar en Cetes a 1 mes, por un perodo mximo de 30 (treinta) meses, siempre y cuando el monto de dichos recursos sea suficiente para adquirir por lo menos un ttulo; en caso contrario ser canalizado a Inversin Lquida. Una vez concluido el perodo de 30 (treinta) meses antes referido, los recursos se invertirn automticamente en Inversin Lquida. El Cliente recibir una notificacin por cada compra realizada al amparo de esta poltica de inversin, asimismo el Cliente podr consultar el estatus de la compra realizada en la Pgina cetesdirecto. El Cliente podr modificar la poltica de inversin elegida en la Instruccin de Operacin hasta las 16:00 horas, hora de la Ciudad de Mxico, del tercer Da Hbil Bancario previo a la fecha de vencimiento de los Valores Gubernamentales previamente adquiridos o, en su caso, a la fecha de pago de los intereses respectivos. VI.4. Medios para girar Instrucciones de Polticas de Inversin Concepto I. Ahorro Recurrente Girar instruccin de Ahorro Recurrente para que de manera programada y peridica se realicen compras de CETES a 1 mes. II. Reinversin Automtica al Vencimiento Las instrucciones de Reinversin Automtica al Vencimiento. III. Modificacin de Instrucciones de Polticas de Inversin Posibilidad de modificar las Polticas de Inversin Automtica al Vencimiento y de Ahorro Recurrente. SI NO Pgina cetesdirecto CAT / IVR

SI

NO

SI

NO

VI.5. Das y horas establecidos para girar Instrucciones de Polticas de Inversin a. Instrucciones de poltica de Ahorro Recurrente: El Cliente podr girar Instrucciones de Poltica de Ahorro Recurrente en cualquier momento.Para la aplicacin de la poltica de Ahorro Recurrente, slo se realizarn aquellas instrucciones dadas hasta un da previo a la

realizacin del cargo recurrente elegido. b. Instrucciones de poltica de Reinversin Automtica al Vencimiento: El Cliente podr girar instrucciones de Reinversin Automtica al Vencimiento hasta las 16:00 horas, hora de la Ciudad de Mxico, del tercer Da Hbil Bancario previo a la fecha de vencimiento de los Valores Gubernamentales. El Cliente podr cancelar en cualquier momento sus Instrucciones de Polticas de Inversin.

Seccin VIl. Actualizacin de la informacin del Cliente y solicitud de cancelacin de la Cuenta cetesdirecto
Cualquier cambio de informacin que pretenda realizar el Cliente, deber solicitarlo acudiendo a los Centros de Atencin Personalizada, por cuenta propia o mediante un representante que cuente con un poder notarial para actos de dominio o, en su caso, un poder notarial especial otorgado para el acto que se encomienda. El representante designado deber en su caso proporcionar copia de su identificacin oficial, as como de un comprobante de domicilio. El Cliente no podr solicitar ni llevar a cabo ninguna Actualizacin a travs de la Pgina cetesdirecto o del CAT, incluyendo la solicitud de cancelacin de Cuenta cetesdirecto. Para que sea vlido el ingreso de cualquier solicitud de Actualizacin o de cancelacin de la Cuenta cetesdirecto, el Cliente deber llenar el Formato nico de Trmites marcando la opcin deseada, firmar el formato y entregarlo al ejecutivo del Centro de Atencin Personalizada junto con la documentacin que para cada caso se requiera. El Formato nico de Trmites se encontrar disponible en cualquiera de los Centros de Atencin Personalizada y en la Pgina cetesdirecto. En todos los casos de Actualizacin o solicitud de cancelacin de Cuenta cetesdirecto, ser obligatorio que el Cliente se acredite mediante identificacin oficial y que proporcione copia de la misma. El Cliente deber exhibir la documentacin necesaria en original y copia segn el tipo de Actualizacin que desee realizar, conforme a lo siguiente: i. Para actualizar domicilio, comprobante a nombre del Cliente con una antigedad no mayor a tres meses, de manera enunciativa, se podr presentar recibo telefnico, comprobante de luz o boleta de pago de servicio de agua. Para actualizar informacin de contacto, no se requerir exhibir documentacin pero s especificar nuevo telfono o correo electrnico en el Formato nico de Trmites segn el caso. Para solicitar reposicin o cancelacin de la Tarjeta de Seguridad, no se requerir exhibir documentacin pero s marcar el recuadro deseado en el Formato nico de Trmites. Para dar de alta una nueva Cuenta Bancaria a la Vista en sustitucin de la originalmente registrada, ser necesario mostrar un estado de cuenta de la Cuenta Bancaria a la Vista y de la nueva cuenta a registrar con una antigedad no mayor a tres meses, cuyo titular nico deber ser el Cliente, en e l que se aprecie claramente la CLABE. Se deber requisitar la seccin correspondiente en el Formato nico de Trmites. Para Actualizacin de beneficiarios, no se requerir exhibir documentacin pero s llenar la seccin

ii.

iii.

iv.

v.

correspondiente en el Formato nico de Trmites. vi. Para solicitar la cancelacin de la Cuenta cetesdirecto, se requerir que a la fecha de solicitud de cancelacin se encuentre con saldo cero, lo cual ser responsabilidad del Cliente y en ningn caso surtir efectos la solicitud de cancelacin si no se cumple este requisito. Para tal efecto, el Cliente deber presentar su Formato nico de Trmites debidamente suscrito en el Centro de Atencin Personalizada solicitando la cancelacin y llenando el cuadro de observaciones conforme a las indicaciones que reciba en los Centros de Atencin Personalizada. Una vez presentada la solicitud, el Cliente no podr instruir ninguna operacin al amparo de la Cuenta cetesdirecto cancelada.

Cada solicitud de Actualizacin que le sea admitida al Cliente generar un folio. El Cliente deber comunicarse al CAT a partir del segundo Da Hbil Bancario posterior a su solicitud, para que la Actualizacin se concluya con xito; en caso de no hacerlo, la informacin no ser actualizada. NAFIN se reserva el derecho de requerir cualquier otro documento que considere necesario segn sea el caso.

Seccin VIII. Bloqueo de Cuenta cetesdirecto

Una Cuenta cetesdirecto podr ser bloqueada por cualquiera de las causas siguientes: a. Cuando NAFIN detecte un posible ataque y/o vulnerabilidad en la seguridad de la informacin del Cliente. b. Cuando NAFIN detecte que el nombre del titular de la Cuenta Bancaria a la Vista, no corresponde al nombre del titular registrado en la Cuenta cetesdirecto, asimismo realizar la venta anticipada de los Valores depositados en la Cuenta cetesdirecto y realizar la devolucin de los recursos a la Cuenta Bancaria a la Vista. c. En general, en los casos en que NAFIN presuma irregularidades en el manejo de la Cuenta cetesdirecto o en cualquier documentacin o informacin proporcionada por el Cliente.

Una Cuenta cetesdirecto en estatus de bloqueada impedir al Cliente generar Instrucciones de Operacin, por lo que los recursos lquidos que mantenga en su Cuenta cetesdirecto, ya sea por vencimiento de inversiones, cobro de intereses o por cualquier otra causa, sern canalizados a Inversin Lquida hasta en tanto el Cliente se encuentre en condiciones de generar Instrucciones de Operacin.

Seccin IX. Atencin de aclaraciones, inconformidades y quejas

El Cliente podr realizar cualquier pregunta o solicitud de aclaracin relacionada con el Programa cetesdirecto a travs del CAT, o enviando un correo electrnico a cetesdirecto@nafin.gob.mx o a travs de la Pgina cetesdirecto en la opcin de contacto. En caso de inconformidad o queja relacionada con el Programa. Ser necesario acudir a la Unidad Especializada que se establece en el Anexo A del Contrato.