LEY GENERAL DE INSTITUCIONES DEL SISTEMA FINANCIERO PATRIMONIO TCNICO

Con el objeto de preservar su solvencia, las instituciones del sistema financiero debern mantener, en todo tiempo, el conjunto de relaciones tcnicas que establezca la Junta Bancaria mediante resolucin de carcter general, siguiendo los estndares internacionales. El patrimonio tcnico estar constituido por la suma del capital pagado, reservas, el total de las utilidades del ejercicio corriente, las utilidades acumuladas de ejercicios anteriores, aportes a futuras capitalizaciones, obligaciones convertibles, menos la deficiencia de provisiones, amortizaciones y depreciaciones requeridas, desmedros y otras partidas que la institucin financiera no haya reconocido como prdidas y que la Superintendencia las catalogue como tales.

DE LAS OPERACIONES Y FUNCIONAMIENTO: OPERACIONES

Los bancos podrn efectuar las siguientes operaciones en moneda nacional o extranjera, o en unidades de cuenta establecidas en la ley:

Recibir recursos del pblico en depsitos a la vista que son obligaciones bancarias, comprenden los depsitos monetarios exigibles mediante la presentacin de cheques u otros mecanismos de pago y registro; los de ahorro exigibles mediante la presentacin de libretas de ahorro u otros mecanismos de pago y registro; y, cualquier otro exigible en un plazo menor a treinta das. Podrn constituirse bajo diversas modalidades y mecanismos libremente pactados entre el depositante y el depositario. Recibir depsitos a plazo. Los depsitos a plazo son obligaciones financieras exigibles al vencimiento de un periodo no menor de treinta das, libremente convenidos por las partes. Asumir obligaciones por cuenta de terceros a travs de aceptaciones, endosos o avales de ttulos de crdito, as como del otorgamiento de garantas, fianzas y cartas de crdito internas y externas, o cualquier otro documento, de acuerdo con las normas y usos internacionales. Emitir obligaciones y cdulas garantizadas con sus activos y patrimonio. Las obligaciones de propia emisin se regirn por lo dispuesto en la Ley de Mercado de Valores. Recibir prstamos y aceptar crditos de instituciones financieras del pas y del exterior.

 Otorgar prstamos hipotecarios y prendarios, con o sin emisin de ttulos, as como, prstamos quirografarios; Conceder crditos en cuenta corriente, contratados o no Negociar letras de cambio, libranzas, pagars, facturas y otros documentos que representen obligacin de pago creados por ventas a crdito, as como el anticipo de fondos con respaldo de los documentos referidos; Negociar documentos resultantes de operaciones de comercio exterior; Negociar ttulos valores y descontar letras documentarias sobre el exterior, o hacer adelantos sobre ellas; Constituir depsitos en instituciones financieras del pas y del exterior; Adquirir, conservar o enajenar, por cuenta propia, valores de renta fija, de los previstos en la Ley de Mercado de Valores y otros ttulos de crdito establecidos en el Cdigo de Comercio y otras leyes, Efectuar por cuenta propia o de terceros, operaciones con divisas, contratar reportos y arbitraje sobre stas y emitir o negociar cheques de viajeros; Efectuar servicios de caja y tesorera; Efectuar cobranzas, pagos y transferencias de fondos, as como emitir giros contra sus propias oficinas o las de instituciones financieras nacionales o extranjeras; Recibir y conservar objetos muebles, valores y documentos en depsito para su custodia y arrendar casilleros o cajas de seguridad para depsitos de valores; Actuar como emisor u operador de tarjetas de crdito, de dbito o tarjetas de pago; Efectuar operaciones de arrendamiento mercantil de acuerdo a las normas previstas en la ley. Comprar, edificar y conservar bienes races para su funcionamiento, sujetndose a las normas generales expedidas por la Superintendencia y enajenarlos, entre otras. FUNCIONAMIENTO Y ATENCIN AL PBLICO Toda institucin financiera notificar a la Superintendencia la fecha de inicio de sus operaciones; y no podr suspender o poner trmino a la atencin al pblico sin previa notificacin a la Superintendencia, con al menos quince das de anticipacin. La Superintendencia fijar, por resolucin de carcter general, el horario mnimo obligatorio de atencin al pblico de las instituciones del sistema financiero que operen en el pas. Las instituciones financieras podrn prestar sus servicios fuera de dicho horario mnimo obligatorio, debiendo notificar sobre este particular a la Superintendencia y al pblico antes de iniciar el servicio en horario extendido. DE LOS ACTIVOS Y DE LOS LMITES DE CRDITO Las instituciones del sistema financiero, de conformidad con las normas que dicte la Superintendencia, a efecto de reflejar la verdadera calidad de los activos, realizarn una calificacin peridica de los mismos y constituirn las provisiones que sean necesarias para cubrir los riesgos de incobrabilidad o prdida del valor de los activos. Presentarn a la Superintendencia en la forma y con la periodicidad que sta lo determine, los resultados de tal calificacin, la que podr ser examinada por los auditores externos o por la Superintendencia. El valor de todo prstamo, descuento o cualquier otra obligacin cuyo deudor estuviese en mora tres aos, ser obligatoriamente castigado por la institucin del sistema financiero.

DE LA INFORMACIN CONTABILIDAD, INFORMACIN Y PUBLICIDAD Las instituciones del sistema financiero estarn obligadas a dar todas las facilidades para que la Superintendencia cumpla sus funciones y debern dar acceso a su contabilidad, libros, correspondencia, archivos o documentos justificativos de sus operaciones al Superintendente o a sus delegados. Las instituciones financieras publicarn para circulacin nacional, los estados de situacin, prdidas y ganancias, posicin de patrimonio tcnico e indicadores de liquidez, solvencia, eficiencia y rentabilidad, que muestren su situacin y la del grupo financiero, de conformidad con las normas establecidas por la Superintendencia de Bancos y Seguros, en la rbita de su competencia, al cierre de cada ejercicio al 31 de diciembre, y por lo menos cuatro veces al ao, en las fechas que determine la Superintendencia. Las instituciones financieras debern exhibir para conocimiento del pblico, en un lugar visible en todas sus oficinas y agencias, informacin relacionada con sus principales indicadores en forma comparativa con los registrados por el sector en su conjunto, proporcionados por la Superintendencia. Las instituciones financieras debern presentar a los accionistas y tener a disposicin del pblico en general su memoria anual, la misma que deber incluir al menos la siguiente informacin: Informe de la Administracin; Balances de situacin comparativos de los dos ltimos aos; Estado de cambios en la situacin financiera correspondiente al ltimo ao; Estado de prdidas y ganancias de los dos ltimos aos; Informe del Auditor Externo; Posicin del patrimonio tcnico; Indicadores de liquidez, solvencia, eficiencia y rentabilidad; y, Calificacin de activos de riesgo del ltimo ejercicio econmico.

AUDITORAS Toda institucin del sistema financiero, tendr un auditor interno y un auditor externo, calificados en cuanto a su idoneidad y experiencia por la Superintendencia. Respecto del segundo, la Superintendencia llevar el registro correspondiente. Los auditores internos y externos sern nombrados en cualquier tiempo por la Junta General. El auditor interno ser removido en cualquier tiempo por la Junta General de accionistas. El auditor externo, para ser removido, tiene que ponerse en conocimiento del Superintendente de Bancos y Seguros. El auditor externo, persona natural o jurdica, har las veces de comisario de la institucin en los trminos establecidos en la Ley de Compaas y adems tendr las funciones que se determinan en esta ley y en las leyes de carcter tributario, as como en las disposiciones que dicte la Superintendencia.

El auditor externo ser designado para perodos de un ao y podr ser designado sucesivamente y tendr las siguientes obligaciones y funciones: Opinar o abstenerse explcita y motivadamente sobre la veracidad o exactitud de los estados financieros, los sistemas de contabilidad y sus comprobantes y soportes; Opinar sobre la suficiencia y efectividad de los sistemas de control interno, la estructura y procedimientos administrativos de la institucin auditada y evaluarlos; Opinar si las operaciones y procedimientos se ajustan a las disposiciones legales, estatutarias, reglamentos internos y a las instrucciones que al efecto imparta la Superintendencia; Opinar si los estados financieros concuerdan con las anotaciones efectuadas en los registros contables de la institucin y si stos se han llevado de conformidad con las disposiciones legales vigentes; Proporcionar la informacin pormenorizada de las inversiones en acciones que la institucin financiera mantenga en otras empresas, tanto en el pas como en el exterior; Pronunciarse o abstenerse explcita y motivadamente sobre otros aspectos que requiera la Superintendencia o la institucin auditada; Opinar sobre el cumplimiento de las medidas correctivas ,y Efectuar revisiones trimestrales o semestrales de la institucin financiera correspondiente, cuando as lo requiera la Superintendencia.

SIGILO Y RESERVA BANCARIA

Los depsitos y dems captaciones de cualquier ndole que se realicen en las instituciones del sistema financiero, estarn sujetos a sigilo bancario, por lo cual las instituciones financieras receptoras de los depsitos y captaciones, sus administradores, funcionarios y empleados no podrn proporcionar informacin relativa a dichas operaciones sino a su titular o a quien lo represente legalmente. Las instituciones del sistema financiero podrn dar a conocer las operaciones anteriores, en trminos globales, no personalizados ni parcializados, solo para fines estadsticos o de informacin. Las instituciones del sistema financiero estn obligadas a mantener sistemas de control interno que permitan una adecuada identificacin de las personas que efectan transacciones con la institucin.

CENTRAL DE RIESGOS
La Superintendencia establecer un sistema de registro, denominado Central de Riesgos, que permita contar con informacin individualizada debidamente consolidada y clasificada sobre los deudores principales de las instituciones del sistema financiero ecuatoriano, incluyendo los casos en que stas acten en su nombre por cuenta de una institucin bancaria o financiera del exterior. La institucin financiera que proporcione deliberadamente informacin falsa o maliciosa a la Central de Riesgos ser sancionada por el Superintendente de Bancos y Seguros.

REGULARIZACIN Y LIQUIDACIN DE INSTITUCIONES FINANCIERAS

Cuando una institucin del sistema financiero no cumpliese con las resoluciones, disposiciones y normas aplicables, el Superintendente obligatoriamente exigir y aprobar los programas de regularizacin que fueren necesarios y verificar su cumplimiento; dispondr todas aquellas medidas de carcter preventivo y correctivo que sean necesarias e impondr las sanciones pertinentes, sin perjuicio de las acciones civiles y penales a que hubiere lugar. Cuando una institucin se encuentre en deficiencia de patrimonio tcnico requerido y no haya regularizado su situacin financiera, la Superintendencia dispondr su liquidacin forzosa.

DE LA DISOLUCIN Y LIQUIDACIN
El Superintendente de Bancos, previa a la declaratoria de liquidacin forzosa de una institucin financiera en la que aparezcan indicios de fraude bancario o financiero, deber solicitar al juez competente medidas cautelares sobre los bienes de los directores, administradores, accionistas privados y/o representantes legales de la institucin financiera declarada en liquidacin forzosa, que hayan participado en los actos o en la administracin que sean materia de los indicios. Cuando la Superintendencia disponga la liquidacin forzosa de una institucin financiera, sus administradores cesarn en sus funciones. Una vez conformada la Junta de Acreedores, el Consejo Temporal de Liquidacin cesar automticamente en sus funciones.

LA SUPERINTENDENCIA DE BANCOS Y SEGUROS

La Superintendencia, organismo tcnico con autonoma administrativa, econmica y financiera y personera jurdica de derecho pblico, est dirigida y representada por el Superintendente de Bancos y Seguros, en la rbita de su competencia. Tiene a su cargo la vigilancia y el control de las instituciones del sistema financiero pblico y privado, as como de las compaas de seguros y reaseguros, determinadas en la Constitucin y en la ley. El Superintendente de Bancos y Seguros, en la rbita de su competencia, no podr ejercer ninguna otra actividad pblica o privada remunerada, salvo la docencia universitaria. El Superintendente de Bancos y Seguros, en la rbita de su competencia, tendr como alterno a la persona que le subrogue en el ejercicio de sus respectivas funciones. El Secretario General de la Superintendencia actuar como Secretario de la Junta Bancaria. Son atribuciones de la Junta Bancaria las siguientes: Formular la poltica de control y supervisin del sistema financiero, aprobar las modificaciones del nivel requerido de patrimonio tcnico y las ponderaciones de los activos de riesgo y pronunciarse sobre el establecimiento y liquidacin de las instituciones financieras, as como de la remocin de sus administradores.

 Resolver los casos no consultados en esta ley, as como las dudas en cuanto al carcter bancario y financiero de las operaciones y actividades que realicen las instituciones financieras y dictar las resoluciones de carcter general para la aplicacin de esta ley. Determinar las operaciones y servicios no sealados expresamente en esta ley que sean compatibles con las actividades de las instituciones financieras. Resolver los recursos de revisin de orden administrativo planteados ante este rgano. Aprobar el presupuesto y la escala de remuneraciones del personal de la Superintendencia. Conocer la memoria que elabore el Superintendente en forma previa a su Los funcionarios o empleados de la Superintendencia son servidores pblicos y estn sometidos a la Ley de Servicio Pblico, no obstante su carcter bancario. El Superintendente presentar a la Asamblea Nacional, antes del 10 de agosto de cada ao, una memoria que contenga el detalle de las principales labores realizadas por la institucin y un resumen de la situacin econmica de las instituciones controladas, relacionados con el ejercicio del ao anterior, y los disponibles al 30 de junio del ao en curso.