Documentos de Académico
Documentos de Profesional
Documentos de Cultura
Letra de Cambio, Exposicion Derecho Mercantil 2
Letra de Cambio, Exposicion Derecho Mercantil 2
Introducción........................................................................................................... 3
Títulos de crédito .................................................................................................. 4
El Protesto ............................................................................................................. 6
El Endoso ............................................................................................................. 11
Letra de cambio ................................................................................................... 12
Ejemplos de la letra de cambio .......................................................................... 14
Caso Práctico de Letra de cambio ..................................................................... 16
Conclusiones ....................................................................................................... 19
2
Introducción
3
Títulos de crédito
Antecedentes históricos
Dado que la evolución de los títulos de crédito carece de un rigor histórico, deseo
destacar los datos más relevantes, los cuales, no siempre se producen en todas
partes de igual forma ni en el mismo momento.
Inicialmente, las personas realizaban el trueque, como un medio para transferir a
otra persona la propiedad de una cosa, a cambio de que la primera le diera la
propiedad de otra con el objeto de satisfacer sus necesidades básicas.
Posteriormente nacen las ferias o mercados, que eran reuniones periódicas de
mercaderes o comerciantes de distintas ciudades, las cuales eran destinadas al
intercambio de productos, ropas, ganados frutos y otros géneros o mercaderías.
Nace el problema de los mercaderes debido a la diversidad, peso y volumen de las
monedas, agregado el traslado de los mercaderes con fuertes sumas de moneda;
volviéndose difícil, arriesgado y costoso por la inseguridad de los caminos por donde
transitaban.
Al incrementarse el intercambio de productos y mercancías, entre comerciantes de
distintas ciudades, surge la necesidad de solucionar los problemas que se dan por
el intercambio y traslado de la moneda, por un comerciante que empieza a actuar
como cambista.
Definición
Los títulos de crédito son la expresión de una obligación patrimonial –económica-
consignada en un documento; utilizando el término germánico que sirve para
designarlos, papeles o cartas-valores. En cuanto representan para el acreedor el
4
derecho a un aprovechamiento, regla general estimable en metálico, y porque ese
aprovechamiento es objeto de transacciones y convenios al igual que la generalidad
de los bienes del mundo exterior, puede hablarse ciertamente de una verdadera
cosa mercantil.
El Artículo 385 del Código de Comercio indica al respecto: “Títulos de Crédito. Son
títulos de crédito los documentos que incorporan un derecho literal y autónomo,
cuyo ejercicio o transferencia es imposible independientemente del título.”
Clasificación legal
Los títulos de crédito los encontramos regulados en el libro III del Código de
Comercio refiriéndolo nuestra legislación como cosas mercantiles. Podemos definir
“cosas mercantiles” como los bienes que integran la esfera patrimonial del tráfico
comercial. Así el Artículo cuatro del Código de Comercio expresa: “Cosas
mercantiles. Son cosas mercantiles.
Nuestra legislación califica a los títulos de crédito como bienes muebles. De
conformidad con la teoría general de los bienes, una hoja de papel es, en sí misma,
un bien mueble; pero el título de crédito, a partir de lo que es, deja de ser un trozo
de papel para convertirse en un derecho de exigencia poderosa, por lo que dejará
de ser un papel para pasar a ser un derecho por la incorporación que se hace sobre
el mismo. En el libro tercero, título primero del Código de Comercio se encuentra
una clasificación de los títulos de crédito, siendo esta clasificación la siguiente:
Títulos nominativos: Artículo 415 del Código de Comercio
Títulos a la orden: Artículo 418 al 435 del Código de Comercio.
Títulos al portador: Artículo 436 del Código de Comercio.
5
El Protesto
El protesto tiene especial relevancia para el presente estudio, toda vez que se trata
precisamente del acto consecuente de la letra de cambio que se pretende analizar.
Es un acto que tiene por objeto la comprobación fehaciente de la falta de pago o de
aceptación, a su vencimiento, de un título de crédito presentado en tiempo. Puede
dispensarse de este acto, mediante la inserción de la cláusula: sin protesto o libre
de protesto. Éste debe constar en acta notarial; salvo los actos que por disposición
de la ley lo suplen, como: la razón puesta por un banco sobre el título en el que se
hace constar la negativa de pago, y la razón o sello que pone la cámara de
compensación, en el caso de los cheques que se cobran por medio de esa
dependencia.
Concepto
Primeramente, se cita al Doctor Villegas Lara, quien señala: “El protesto es un acto
notarial en el que, el profesional da fe, en forma documental, que la letra no fue
aceptada o no fue pagada
El autor Roberto Paz Álvarez, define el protesto como: “Un acto de naturaleza
formal, que sirve para demostrar de manera auténtica, que la letra de cambio fue
presentada oportunamente para su aceptación o para su pago Esta definición
establece que es un acto formal, por medio del cual se demuestra efectivamente
que la letra de cambio, fue presentada en tiempo que fuera pagada o para ser
aceptada por la persona obligada.
El Artículo 472 del Código de Comercio, regula que: “El protesto se practicará con
intervención del notario y su omisión producirá la caducidad de las accione de
regreso. El protesto sólo será eficaz si se ha hecho en tiempo y cumpliendo con lo
establecido en esta sección”. Quiere ello decir que el protesto deber ser realizado
por medio de un funcionario que tenga fe pública y se levantará contra el girado o
los recomendatarios, en caso de falta de aceptación, y en caso de protesto por falta
de pago, contra el girado-aceptante o sus avalistas.
6
c) Es requisito legal para ejercitar la acción cambiaria, sea contra el aceptante, sea
contra los obligados en vía de regreso.
En los Artículos 476 y 477 del Código de Comercio, se encuentra regulado lo
referente al porqué debe ser levantado el protesto, al momento de presentar una
letra de cambio, siendo los casos siguientes:
a) El protesto por falta de aceptación deberá levantarse dentro de los dos días
hábiles que sigan al de la presentación, pero siempre antes de la fecha de
vencimiento.
b) El protesto por falta de pago se levantará dentro de dos días hábiles siguientes
al del vencimiento.
En forma más específica para la letra de cambio, en el Artículo 471, parte
conducente, del Código de Comercio de Guatemala, Decreto 2-70 del Congreso de
la República, se lee: “El protesto probará la presentación de una letra de cambio y
la negativa de su aceptación o de su pago.” A pesar de no constituir una definición
propiamente (per se), ambas citas legales, permiten precisar la significación un poco
más clara de los aspectos procesales del protesto. Como aporte personal, se puede
afirmar que el protesto es efectivamente: “Un acto notarial, de naturaleza formal, es
decir, con solemnidades establecidas legalmente, que eventualmente prueba la
presentación de una letra de cambio y la negativa de su aceptación o de su pago”.
Los requisitos que todo protesto debe llevar son los siguientes, y se encuentran
regulados en el artículo 480 del código de comercio
a) El protesto se hará constar por razón puesta en el cuerpo de la letra o en hoja
adherida a ella; además el notario que lo practique levantará acta en la que se
asiente:
b) La reproducción literal de todo cuanto conste en la letra.
c) El requerimiento al girado o aceptante para aceptar o pagar la letra, con la
indicación de si esa persona estuvo o no presente.
d) Los motivos de la negativa para la aceptación o el pago. e) La firma de la persona
con quien se entiende la diligencia, o la indicación de la imposibilidad para firmar o
de su negativa.
f) La expresión del lugar, fecha y hora en que se practique el protesto, y la firma del
funcionario autorizante.
g) El notario protocolizará dicha acta.
7
Según establece el Artículo 469 del Código de Comercio de Guatemala, Decreto 2-
70 del Congreso de la República: “el protesto sólo será necesario cuando el creador
de la letra inserte en su anverso y con caracteres visibles la cláusula: con protesto.
La cláusula: con protesto, inscrita por persona distinta del librador, se tendrá por no
puesta. Si a pesar de no ser necesario el protesto el tenedor lo levanta, los gastos
serán por su cuenta”.
Las formas en que se suple el protesto, así como los casos en que puede
dispensarse el tenedor de dicha obligación notarial, se encuentran expresamente
señalados en la ley; de tal manera que no es posible crear por parte de los
interesados una forma especial que haga innecesario el protesto.
El endoso también puede ser puesto por un banco, tal y como lo regula el Artículo
483 del Código de Comercio, al establecer que: “Si el título se presentaré por
conducto de un banco, la anotación de éste respecto de la negativa de la aceptación
o de pago, valdrá como protesto.”
En el cheque por ejemplo: la anotación que el librado o la cámara de compensación
ponga en el cheque, de haber sido presentado en tiempo y no pagado total o
parcialmente, surtirá los efectos del protesto.
A manera de robustecer lo anteriormente expuesto, trascribo a continuación el
Artículo 483 del Código de Comercio el cual establece: “Si la letra se presentaré por
conducto de un banco la anotación de este respecto de la negativa de la aceptación
o de pago, valdrá como protesto”.
8
protesto, inscrita por persona distinta del librador, se tendrá por no puesta. Si a pesar
de no ser necesario el protesto el tenedor lo levanta, los gastos serán por su cuenta”.
En justa consecuencia, el hecho de no ser necesario el protesto no dispensará al
tenedor de la letra de la obligación de presentarla, ni en su caso, de dar aviso de la
falta de aceptación o de pago a los obligados en vía de regreso; pero la prueba de
la falta de presentación oportuna estará a cargo de quien la invoque en contra del
tenedor, regulado en el Artículo 471 el Código de Comercio.
El caso de la eficacia del protesto, está regulada por el Artículo 472 del Código de
Comercio, mismo en el que se lee: “El protesto se practicará con intervención del
notario y su omisión producirá la caducidad de las acciones de regreso… El protesto
sólo será eficaz si se ha hecho en tiempo y cumpliendo con lo establecido en esta
sección”.
El lugar del protesto está contenido en el Artículo 473: “El protesto deberá levantarse
en los lugares señalados para el cumplimiento de las obligaciones o del ejercicio de
los derechos consignados en el título”.
“Si la persona contra quien haya de levantarse el protesto, no se encuentra
presente, así lo asentará el notario que lo practique; y la diligencia no será
suspendida”, establecido en el Artículo 474 del Código de Comercio.
Asimismo, el Artículo 475 del Código de Comercio, regula: “Si se desconoce el
domicilio de la persona contra la cual deba levantarse el protesto, éste se practicará
en el lugar que elija el notario que autorice”.
El protesto por falta de aceptación está regulado por el Artículo 476 del Código de
Comercio al ordenar que: “El protesto por falta de aceptación deberá levantarse
dentro de los dos días hábiles que sigan al de la presentación, pero siempre antes
de la fecha del vencimiento”.
Mientras que en el Artículo 477 del Código de Comercio se contiene el protesto por
falta de pago indicando que: “El protesto por falta de pago se levantará dentro de
dos días hábiles siguientes al del vencimiento”.
En los Artículos 478 y 479 del Código de Comercio, se regula lo referente al protesto
innecesario por alta de pago y las letras de cambio a la vista, estableciendo que: “Si
la letra de cambio fue protestada por falta de aceptación, no será necesario por falta
de pago”, y “Las letras de cambio a la vista sólo se protestarán por falta de pago. Lo
mismo se observará respecto de las letras de cambio cuya presentación para la
aceptación fuese potestativa”.
En el caso de retención de la letra de cambio, el Artículo 481 determina que: El
notario que haya levantado el protesto retendrá la letra en su poder el día de la
diligencia y el siguiente. Durante ese lapso, la letra podrá ser aceptada o en su caso
cualquiera tendrá derecho a pagar el importe de la letra más los accesorios,
9
incluyendo los gastos del protesto. Quien aceptare después del protesto cubrirá los
gastos del mismo. El notario que haya levantado el protesto retendrá la letra en su
poder el día de la diligencia y el siguiente.
El notario que haya levantado el protesto, o el tenedor del título cuya aceptación o
pago se hubiere rehusado, deberá dar aviso de tal circunstancia a todos los
signatarios del título, cuya dirección conste en el mismo, dentro de los dos días
hábiles siguientes a la fecha del protesto o a la presentación para la aceptación o el
pago. La persona que omita el aviso será responsable, hasta una suma igual al
importe de la letra de cambio de los daños y perjuicios que se causen por su
negligencia”, establecido en el Artículo 482 del Código de Comercio.
10
El Endoso
11
Letra de cambio
Elementos personales
Los elementos personales de la letra de cambio son las personas que intervienen
en su emisión, endoso y aceptación, y que asumen las obligaciones y
responsabilidades asociadas a ella. Los elementos personales de la letra de cambio
son el librador, quien crea la letra de cambio, el librado, quien tiene la obligación de
pagar la obligación, y el beneficiario, de igual forma se pueden incluir los siguientes:
Librador: Es la persona que emite la letra de cambio, es decir, quien ordena el pago
de una suma de dinero a otra persona.
Beneficiario: Es la persona a quien se ordena el pago de la letra de cambio. Puede
ser una persona natural o jurídica.
Tomador: Es la persona que recibe la letra de cambio del librador. Puede ser el
mismo beneficiario o una tercera persona.
Girado: Es la persona o entidad que debe realizar el pago de la letra de cambio.
Generalmente es un banco o una entidad financiera.
Avalista: Es la persona que garantiza el pago de la letra de cambio en caso de que
el girado no cumpla con su obligación.
Endosante: Es la persona que transfiere la letra de cambio a otra persona mediante
el endoso.
12
Endosatario: Es la persona a quien se transfiere la letra de cambio mediante el
endoso.
Aceptante: Es la persona o entidad que acepta la obligación de pagar la letra de
cambio en la fecha de vencimiento.
13
Ejemplos de la letra de cambio
Letra de cambio a la vista: en este caso, el librado debe de pagar la suma de dinero
exigida en el momento en que el librador o portador de la letra de cambio se
presente.
Letra de cambio a días o meses vista: aquí se define un intervalo de tiempo
establecido en días o meses desde que el librado acepta la letra de cambio. Por
ejemplo, se ordena el pago de una deuda a los 30 días desde que el deudor firmó
el documento.
Letra de cambio a días o meses fecha: se establece una fecha específica en que se
debe realizar el pago.
Ejemplo
Existen diferentes formatos para realizar una letra de cambio e, incluso, algunos
incluyen elementos adicionales que añaden al documento mayor validez con
respecto a las condiciones en que se efectuará el pago, por ejemplo, el nombre, la
dirección y la ciudad del banco en que se realizará el abono; o establecer el monto
tanto en letras como en números. Sin embargo, en general presenta el siguiente
formato:
14
15
Caso Práctico de Letra de cambio
16
Marta Gómez con domicilio en C/ Goya numeral 57, Guatemala, compra cuatro
mesas de despacho por valor de 6.000 quetzales, a la empresa Mobiofi S.A., con
domicilio en la C/ Lagasca, n° 34, Guatemala. Ambas partes deciden documentar la
deuda en una letra de cambio que emite Antonio Puerto, administrador único de
Mobiofi S.S., el 28 de mayo de 2007. La letra, con un plazo de vencimiento de 4
meses desde la fecha, es aceptada el mismo día de su libramiento por Marta
Gómez. Mobiofi, S.A. gira la letra a favor de Publirap, S.A., con la que tiene una
deuda por el mismo importe nacida de una campaña publicitaria. Posteriormente,
Carlos Marín, representante de Publirap, S.A., descuenta la letra en el BBVA, para
lo cual es necesario que Francisco Camper, socio de esta sociedad dedicada a la
publicidad, firme como avalista de la misma.
17
Carlos Blanco, con domicilio en C/ Goya n 7 (GUATEMALA), compra cinco lámparas
a Luz interior S.A., con domicilio social en Castellana, 120 (GUATEMALA), por un
precio de 12.000 C. Para aplazar el pago del precio Luz interior SA.
(Representante Luis Fernández), libra el 5 de Mayo de 2008 una letra de cambio
que es aceptada en el momento del libramiento y avalada por D. Javier Marin, con
domicilio en Retalhuleu, 3 (Guatemala). La letra se gira con un vencimiento de seis
meses fecha y a la orden de Cobres S.A., con domicilio en Princesa n 7
(Guatemala), con quien Luz interior S.A. tiene una deuda procedente de un contrato
de suministro. El tenedor, que tiene falta de liquidez, la descuenta el 20 de mayo de
ese mismo año en la oficina del BBVA más próxima a su domicilio.
18
Conclusiones
19