Razon Lquidez Capital de trabajo neto Razén circulante Razén répida Formula Activos circulantes - pasivos circulantes Activos circulantes Pasivos circulantes Activos circulantes - inventarios Pasivos circulantes Periodo promedio de cobro Periodo promedio de pago Rotacién de activos totales Costo de ventas Inventarios Cuentas por cobrar Ventas promedio por dia Cuentas por pagar Compras promedio por Ventas Total de actives Deuda Razén de deuda Razén de la capacidad de pago de intereses Utilidad antes de intereses e impuestos Intereses Rentabilidad Margen de utilidad bruta Margen de utilidad operativa Margen de utilidad neta Rendimiento sobre los activos (RSA) Rendimiento sobre capital contable (RSC) Utilidad neta después de impuestos Ventas Utilidad neta después de impuestos Activos totales Utilidad neta después de impuestos Capital contablePromedio nla Rosso Formoula pera ealeulo aleve Induseria_ Evaluacién Liquider saxon circulonte Actives ceculantes $700,000 = 23x 25x Satlefactoria Pasivos circulantes 5 300,000 Razon de Rapides © ‘Activ crculantes = Inventarios $400,000 = 13x 10x Buena prueba acida Pasivos circulantes ‘$300,000 Apatoncamiento Deudas totales a activos: Deudas totales_ ‘$1,000,000 = 459% 33% — Deficiente totales Activos totales '$ 2,076,000 Rotecon del interes Utilidades antes de intereses e impuestos $270,000 = 39x 80x _Deficiente ganado Cargos por intereses: ‘$70,000 ura de tos cargos _ildad antes de Impuestos + Cargo por Geberturadeloscarior gras + Oblgacones de arrendamiento. § 298,000 - 20% 55x _Defcente —Cargos por interes + Obligaciones de arrendamiento $98,000 Cobertura del jo de fujos de entreda de efectivo $_298.000 = 24% no Satistactoia seco ene sponte wvidende—_-Reembolso de acciones: de ladeuda 5 148,000 ferentes cargos on + Pecietentes— , Apatancamiento Costa de venta $2,000,000 = 10.0% 9.0% Satisfactorio ftaclon de Inventarlos tnventarios $ 300,000 Petiodo promedio de cuentas 90 cobror $200,000 = 24dlas 20.diasSatisfactorio cobranza, Ventas del dia. s 8,333, Ratacion del activo flo Ventas $2,000,000 = 22x 50x Deficlente Activosfijos netos 5 1376,000 Rtacion de los activos Ventas $2,000,000 = 14% 20 Defiiente totales ‘Actives totales 5 2,076,000 Rentabilidad Margen de utlidad sobre Inareso net $120,000 = 4% 3% Regular las ventas Ventas 5 3,000,000 Capacidad . basica de generacion de _‘tilidades antes de intereses eimpuestos $270,000 = 13% 17% _Deficiente utlidades Activos totales $ 2,076,000 Rendimiento sobre los Ingreso neto $120,000 = 528% 10.0% Deficiente activos totales ‘tivostotales $2,076,000 Ingreso neto $120,000 = 12.0% 15.0% Regular capital contable Capital contable $ 3,000,000 Crecimiento venta 7% 7.2% —Satlfactorio Ingreso neto 37% 78% Deficiente Utiidates por accion 37% 8.2% Deficiente Dividendos por accion 37% 64% Deticiente ValuacionPhe PLO, [BALANCE GENERAL ANALISS COMPaRATIVO DE LosEsTaDOSBANOEROS ‘stee onre 00 WET a7 ect 2 s2s00m ° ie oct & — vrsscom a “alc rgenbes @ oacoze a overs a ss5ecom a “tal ace cade a eomee ron scom0 dethertior, 4 ssineaoza a {ots oes or tor Ssh coco | | “ora acrvo aaa ore asoare Certs por pae 2 sem 2 sneon00 Securern pp 1 & stooge @ eons Paste scoen a “ez0 &@ —scomote Pomona sre a sssom09 seacong} [&-—-BOH0H ar se0.00| Sess gro tense Hocea ° a x ° Das asamp &noonan a econ {otalenacsorescomurestionzenaciene) fq ez.oa000 a Utes tae @__sameo a Totten Pg stoac009 e._so7gooac0 TOTAL ASNO Mas cana, = —peaoase ger EMPRESA EJEMPLO, S.A. ESTADO DE RESULTADOS Del 1 de enero al 31 de diciembre de 20XX Ventas a. 3,000,000.00 Costa de ventas Utilidad Bruta en ventas 445,000.00 (1 Gastos de Venta a (22,000.00) () Gastos Generales y Administrativos (40,000.00) () Pago por rrendamiento del edficio (oficnas) a 190,000.00) Usilidad en Operacién ‘355,000.00 (4) Depreciacién (100,000.00) Ingreso neto en Operacién -NOI- ‘255,000.00 4+) Ingresos por intereses 15,000.00 Utiidad antes deintereses eimpuestos -UAl-0 EBITDA ‘270,000.00 (4) Gastos francieros Intereses sobre documentos por pagar (20,000.00) Intereses sobre la primera hipoteca Q (40,000.00) Intereses sobre bons sin garantia hipotecaria @ (20,000.00) _{70,000.00), Usiidad antes de impuestos “UAL ‘@ 200,000.00 4) impuestos sobre ingresos o renta (aprox. 40%) Q__ (80,000.00) Utilidad Neta del Ejercicio (Disponible para accionistas) Q__ 120,000.00 Utiidad por accién (EPS) a 0.60