CASO: SILVESTRE SAC

A continuación se presenta información de la empresa comercial SILVESTRE S.A.C. Con ella se le pide
que formule el Flujo de Caja y Estados Financieros Proyectados para el trimeste enero – marzo 2014:

1. VENTAS: las ventas reales y proyectadas de mercadería son las si-

guientes:

MES REAL PROYECTADO

S/. S/.
Noviembre 21,000
Diciembre 25,000
Enero 28,000
Febrero 33,500
Marzo 34,000
Abril 36,000
Mayo 38,000

Las ventas se cobran el 50% al contado, el 30% a 30 días y el 20% restante a 60 días
.
2. COMPRAS:
Es política de la empresa realizar las compras de cada mes en importes equivalentes al 100% de las
ventas del mes siguiente.

Las compras de mercaderías se realizan el 25% al contado y el saldo se paga al mes siguiente.

El margen bruto sobre las ventas es de 34% (se asume que el costo de la mercadería es del 66% de
las ventas)

3. GASTOS OPERATIVOS: la relación de gastos proyectados es la siguiente (Todos son pagados

mensualmente):

Sueldos y salarios: 5,700 mensuales

Alquiler mensual 850
Gastos de ventas 2% de las Ventas
Depreciación mensual 710

En enero se paga las otras cuentas por pagar del balance general al 31/12/13

4. PRESTAMO: El préstamo se paga en 3 cuotas iguales ( de enero a Marzo) TIEA 15%

TIEA 15% S/.4,776.43

TIEM 0.011714917

Período Amortización Intereses Cuota Saldo

0 14000
1 S/.4,612.42 S/.164.01 S/.4,776.43 S/.9,387.58
2 S/.4,666.46 S/.109.97 S/.4,776.43 S/.4,721.12
3 S/.4,721.12 S/.55.31 S/.4,776.43 S/.0.00
S/.14,000.00 S/.329.29 S/.14,329.29
 5. BALANCE GENERAL: el Balance General al 31 de diciembre de 2013 fue el siguiente:

SILVESTRE SAC
Balance General al 31 de Diciembre del 2013
ACTIVO PASIVO Y PATRIMONIO
Activo Corriente Pasivo Corriente
Efectivo y equivalentes de Efectivo 22500 prestamos bancarios 14000
Cuentas por Cobrar Comerciales 16700 Cuentas por Pagar Comerciales 13860
Mercaderías 18480 Cuentas por pagar diversas 2500
Total Activo Corriente 57680 Total Pasivo 30360
Capital 60000
Activo Fijo 46180 Utilidades acumuladas 9500
Depreciación Acumulada -4000
Total Activo No Corriente 42180 Total Patrimonio 69500

Total Activo 99860 Total Pasivo y Patrimonio 99860

SOLUCION

Presupuesto de Ventas (incluye Cobranzas)

Noviembre Diciembre Enero Febrero Marzo Abril Mayo
Ventas
contado
30 días
60 días

Presupuesto de Compras
Noviembre Diciembre Enero Febrero Marzo
66% de las ventas

Proyección Pago de mercaderia- (egresos)

Noviembre Diciembre Enero Febrero Marzo Abril
Compras
Contado
30 días
Flujo de Caja de Enero a Marzo 2014
Ingresos Enero Febrero Marzo

Egresos

Flujo de Caja Económico

Financiamiento Adicional

Flujo de Caja Financiero