Flujo de fondos, proyecto puro.

(sin reinversiones financieras)

Detalle 0 1 2 3 4
(+) Ingresos de operación
(+) Ingresos financieros
(-) Costos de Operac.(incluye Imp.Indir.)
(-) Depreciación
(-) Cargos diferidos (amortización Intang.)
(+/-) Pérdidas acumuladas
(=) Ganancias gravables
(-) Impuestos directos
(+) Valor de Salvam. Grav. (vta de Activos)
(-) Imp. a la Utilidad en Venta de Activos
(+) Ingreso por crédito fiscal I.G.V.
(+) Ingr. no gravables (capital de trabajo)
(+) Ingr. no grav. (recup. Princ.. Inv. Financ.)
(-) Costos de operación no deducibles
(+) Valor libros Act. Vend. (Ingr. no Grav.)
(=) Ganancias netas
(+) Depreciación
(+) Cargos diferidos
(+) Valor de Salvam., Activos no Vendidos
(-) Costos de inversión
(-) I.G.V. en inversiones Fijas
(-) Inversiones financieras
(=) Flujo de fondos neto
5 6 7 8 9 10
 Precio 100 SENSIBILIZACION UNIDIMENCIONAL
Cantidad 10000 SE PUEDE HACER ANAALISIS DE RIESGO
Costo Variable unitario 30 SENSIBILIZACION UNIDIMENCIONAL
Costo fijo 150000
Depreciacion 100000
Impuestos 10%
Valor de mercado 250000
Valor en libros 150000
Inversion total 1500000
Capital de trabajo 300000
Inversion 1200000
Reinversion 500000
valor de desecho 400000
COK 20%
Flujo de fondos, proyecto puro. (sin reinversiones financieras)

Detalle 0 1 2
(+) Ingresos de operación 1,000.0 1,000.0
(+) Ingresos financieros
costos fijos 150.0 150.0
canidad 10.0 10.0
costos varibales
(-) Costos de Operac.(incluye Imp.Indir.) 450.0 450.0
(-) Depreciación 100.0 100.0
(-) Cargos diferidos (amortización Intang.)
(+/-) Pérdidas acumuladas
(=) Ganancias gravables 0.0 450.0 450.0
(-) Impuestos directos 0.0 45.0 45.0
(+) Valor de Salvam. Grav. (vta de Activos) 0.0 0.0
(-) Imp. a la Utilidad en Venta de Activos
(+) Ingreso por crédito fiscal I.G.V.
(+) Ingr. no gravables (capital de trabajo) 0.0 0.0
(+) Ingr. no grav. (recup. Princ.. Inv. Financ.)
(-) Costos de operación no deducibles 300.0 0.0 0.0
(+) Valor libros Act. Vend. (Ingr. no Grav.) 0.0 0.0
(=) Ganancias netas 300.0 405.0 405.0
(+) Depreciación 100.0 100.0
(+) Cargos diferidos
(+) Valor de Salvam., Activos no Vendidos 0.0 0.0
(-) Costos de inversión 1,200.0 0.0 0.0
(-) I.G.V. en inversiones Fijas
(-) Inversiones financieras
(=) Flujo de fondos neto 1,500.0 505.0 505.0
VAN 657.691
TIR 31.66%
AÑOS 0 1 2
INGRESOS 0 1,000 1,000
EGRESOS 1,500 495 495
FC 1,500.0 505.0 505.0
FC DESCONTADO 1,500.0 420.8 350.7
 fuljo descontado ACUMULADO 1,500.0 1,079.2 728.5
VAN S/. 657.69 ejecuta el proyecto papá
TIR 31.66% ejecuta el proyecto
B/C S/. 1.177 EJECUTAR EL PROYECTO
PMRI SIN DESCONTAR 2.97 2 0.97029703
PMRI DESCONTADO 4.95 4.00 0.95

sensibilidad unidimensional

0 1 2
20% INGRESOS 360 360
EGRESOS 1,500 431 431
FLUJO CAJA CUANDO P SUBE EN 20% -1,500 -71 -71
10% INGRESOS 330 330
EGRESOS 1,500 428 428
FLUJO CAJA CUANDO P SUBE EN 10% -1,500 -98 -98
-10% INGRESOS 270 270
EGRESOS 1,500 422 422
FLUJO CAJA CUANDO P BAJA EN 10% -1,500 -152 -152
-20% INGRESOS 240 240
EGRESOS 1,500 419 419
FLUJO CAJA CUANDO P BAJA EN 20% -1,500 -179 -179
 82.56991 0 1 2
150 150 150

3 4 5 6 7 8 9
1,000.0 1,000.0 1,000.0 1,000.0 1,000.0 1,000.0 1,000.0

150.0 150.0 150.0 150.0 150.0 150.0 150.0

10.0 10.0 10.0 10.0 10.0 10.0 10.0

450.0 450.0 450.0 450.0 450.0 450.0 450.0

100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0

450.0 450.0 450.0 450.0 450.0 450.0 450.0

45.0 45.0 45.0 45.0 45.0 45.0 45.0
0.0 0.0 0.0 0.0 100.0 0.0 0
10.0

0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0

0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0

0.0 0.0 0.0 0.0 150.0 0.0 0
405.0 405.0 405.0 405.0 645.0 405.0 405.0
100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0 100.0

0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0 0.0

0.0 0.0 0.0 0.0 500.0 0.0 0

505.0 505.0 505.0 505.0 245.0 505.0 505.0

3 4 5 6 7 8 9
1,000 1,000 1,000 1,000 1,250 1,000 1,000
495 495 495 495 1,005 495 495
505.0 505.0 505.0 505.0 245.0 505.0 505.0
292.2 243.5 202.9 169.1 68.4 117.4 97.9
 436.2 192.7 10.3 179.4 247.8 365.2 463.1

11.64356436 19.306930693
11.39339406 11.801821782

SENSIBILIDAD DE CV
variacion CV VAN
20.00% 36.0 -1,757.173
10% 33.0 -1,870.370
0% 30.0 657.691
-10.0000% 27.0 -2,096.763
-20.000% 24.0 -2,209.960

3 4 5 6 7 8 9
360 360 360 360 610 360 360
431 431 431 431 941 431 431
-71 -71 -71 -71 -331 -71 -71
330 330 330 330 580 330 330
428 428 428 428 938 428 428
-98 -98 -98 -98 -358 -98 -98
270 270 270 270 520 270 270
422 422 422 422 932 422 422
-152 -152 -152 -152 -412 -152 -152
240 240 240 240 490 240 240
419 419 419 419 929 419 419
-179 -179 -179 -179 -439 -179 -179
 3 4 5 6 7 8
150 150 150 150 150 150

10
1,000.0 4,192.472

150.0 628.871
10.0 41.925

450.0 1,886.612
100.0 419.247 2,305.860

450.0 1509.2899508
45.0
0 S/. 27.908 27.908

300.0 S/. 48.452 48.452

CV0 50
0 S/. 250.00 CV1 47.4304
0 S/. 41.862 41.862 VAR% -5.1392000%
705.0 S/. 833.33 S/. 694.44 S/. 578.70 S/. 482.25
100.0 419.247 S/. 412.50 S/. 343.75 S/. 286.46 S/. 238.72
10 10 10 S/. 10.00
400 64.602
0 139.541

1,205.0
657.691 -1,040.260 1,155.8

10 3,461.7
1,700 82.569523302
495
1,205.0
194.6
657.7

SENSIBILIDAD DEL PRECIO

1,000.000

500.000

0.000
-30.00% -20.00% -10.00% 0.00% 10.00% 20.00% 30.00%
-500.000

-1,000.000

-1,500.000

-2,000.000
VAN
-2,500.000
10
1060
431
629
1030
428
602
970
422
548
940
419
521
 9 10
150 150 S/649.05901

EL PRECIO DEL PRODUCTO PUEDE DISMINUIR HASTA UN MAXIMO DEL 17.43% , DE TAL FORMA QUE EL PROYECTO SIGA S
S/. 401.88 S/. 334.90 S/. 348.85 S/. 232.57 S/. 193.81 S/. 274.56 S/. 4,375.30
S/. 198.93 S/. 165.77 S/. 280.48 S/. 115.12 S/. 95.93 S/. 79.95 S/. 3,717.61
10 10 10 10 10 10 S/. 41.92
FORMA QUE EL PROYECTO SIGA SIENDO RENTABLE
### VAN DE INGRESOS
### VAN DE EGRESOS