COSTOS DE UN PROYECTO, PARTES MINIMAS Y BENEFICIOS DE UN PIP

¿Qué es la evaluación?
Consiste en comparar los costos (de inversión y operación) con los beneficios que este
genera, con el objeto de decidir sobre la conveniencia de su realización.
Para poder llegar a comparar los costos con los beneficios, previamente es necesario
identificarlos, medirlos y valorarlos.

¿Qué es evaluación privada?

La evaluación privada busca determinar la rentabilidad desde la perspectiva del
inversionista sobre la base a los ingresos económicos generados por la prestación de
bienes o servicios.

¿Qué es la evaluación social?

Genera información para la toma de decisión sobre la mejor alternativa de solución, es
decir:

 mayor rentabilidad social.

 cuya sostenibilidad está asegurada.
 impacto ambiental (impactos mitigados).

Proporciona los criterios para rechazar o aprobar y seleccionar una alternativa de las
mejores alternativas de solución.

¿Qué es beneficio social?

El beneficio social se refiere al valor que representa para la población usuaria el
incremento o mejora de la disponibilidad del bien o servicio que ofrece el PIP.
Los beneficios sociales son aquellos que permiten a los pobladores atendidos por el PIP
incrementar su nivel de bienestar, como consecuencia del consumo del bien o servicio
que produce el proyecto.

¿Qué es ingreso financiero?

Se refiere al dinero en efectivo que puede recaudar una entidad ejecutora u operadora
de un pip, por la prestación de un servicio público. Por ejemplo, el ingreso por peaje en
una carretera o por consulta en un establecimiento de salud
Flujos de beneficios sociales:
• identificar todos los beneficios que el proyecto generará durante el horizonte de
evaluación (10 años). los fines del PIP permiten identificar los beneficios
• cuantificar todos los beneficios que sea posible
• valorizar todos los beneficios que sea posible. utilizar precios sociales

Flujos de costos sociales

 identificar el tipo de recursos: bienes y servicios transables, no transables, mano

de obra no calificada, calificada.
• aplicar los factores de corrección de precios de mercado a precios sociales
• identificar otros costos sociales. costos de traslado, tiempo de espera o de
traslado para acceder a servicios, etc.

Estimación de los costos

• costos de proyectos similares
• costos unitarios conocidos
• cotizaciones

Determinación de costos para ambas alternativas.

Categorías de costos
• inversión
• operación
• mantenimiento

Costos de inversión
Corresponde a los montos de recursos que se estima demandará el proyecto,
durante las etapas de diseño y/o ejecución.
Ejemplos:
o estudios y diseños
o terrenos
o instalación faenas
o obras civiles
o maquinaria y equipos
o permisos, patentes e impuestos
o supervisión y asesoramiento
 Costos de operación
Corresponde a los montos de recursos que se estima demandará el proyecto,
durante la operación. Corresponde al gasto corriente que demandará la
operación normal del proyecto. Ejemplos:
o sueldos y salarios
o servicios básicos
o arriendos
o materiales e insumos
o combustibles
o permisos, patentes
o publicidad
o costos financieros
o seguros

Costos de mantenimiento
Corresponde a los montos de recursos que se estima demandará el proyecto,
durante la operación y en determinados momentos. Su objetivo es mantener la
capacidad operativa del proyecto. Ejemplos:
• mantención de equipos
• repuestos
• reparaciones periódicas, pinturas, bacheo, resellado

Determinación de costos
Sin proyecto componentes cantidades
Con proyecto rubros precios unitarios

Con toda esta información se tendrá

Costos incrementales
• precios de mercado
• precios sociales

Flujo de costos

Categorización de costos
Dado los costos para la evaluación con proyecto, es importante clasificar los costos en
que se incurre en cada alternativa para facilitar su conversión a costos sociales.
El MEF ha establecido las siguientes categorías:
 • insumos nacionales,
• insumos importados,
• combustible,
• mano de obra calificada y
• mano de obra no calificada.

Costos de inversión de cada alternativa a precios de mercado:

En este punto se debe determinar cuál es el costo de cada alternativa de solución a
precios de mercado, es decir, a los precios tal como los conocemos.

¿Para poder costear las etapas del pip, qué debemos tener en cuenta?
Es necesario:
a) conocer en detalle los requerimientos necesarios para la implementación de
cada una de las acciones. La cantidad de recursos que se requiera, va estar en
función al tamaño, la tecnología y la localización del proyecto

b) finalmente, para cada uno de estos insumos, se deberá registrar el costo

unitario correspondiente, puestos en el emplazamiento del proyecto. es
importante, tener en cuenta la confiabilidad de las fuentes de información de
estos costos, para reducir la probabilidad de discrepancias significativas cuando
se elabora el expediente técnico y la posterior verificación de la viabilidad.

Alternativa 01 a precios de mercado

COSTOS DE INVERSION POR COMPONENTES ALTERNATIVA 01
RUBROS
ITEM METAS
UNIDAD CANTIDAD PARCIAL TOTAL
1 Expediente Técnico Glb 1 168,723.89 168,723.89
2 Presupuesto de Obra Glb 1 3,374,477.85 3,374,477.85
Demolición de Muros Existentes
Excavaciones en el Lecho del Rio
Muro de Contención
3 Mitigación de Impacto Ambiental Glb 1 101,234.34 101,234.34
4 Supervisión del Proyecto Glb 1 182,221.80 182,221.80
5 Liquidación del Proyecto Glb 1 72,888.72 72,888.72
TOTAL 3,899,546.60
 Alternativa 02 precios de mercado
COSTOS DE INVERSION POR COMPONENTES ALTERNATIVA 01
RUBROS
ITEM METAS
UNIDAD CANTIDAD PARCIAL TOTAL
1 Expediente Técnico Glb 1 76,010.03 76,010.03
2 Presupuesto de Obra Glb 1 3,800,501.43 3,800,501.43
Demolición de Muros Existentes
Excavaciones en el Lecho del Rio
Muro de Contención
3 Mitigación de Impacto Ambiental Glb 1 114,015.04 114,015.04
4 Supervisión del Proyecto Glb 1 199,526.32 199,526.32
5 Liquidación del Proyecto Glb 1 79,810.53 79,810.53
TOTAL 4,269,863.35

Costos incrementales de operación y mantenimiento a precios de mercado

• los costos incrementales son aquellos costos que aparecen sólo si el pip se hace.
es decir cuánto más cuesta implementar un PIP respecto de los costos en que
actualmente se incurre por prestar el servicio.
En nuestro caso lo que buscamos determinar es cuánto varía la "situación con
proyecto" respecto de la "situación sin proyecto".
• la situación sin proyecto consiste en proyectar todos los costos en los que se
seguirá incurriendo en caso de no ser ejecutado el PIP.
La situación sin proyecto se encuentra relacionada con la definición de la
situación actual en el área del PIP. Se debe considerar la situación actual
optimizada.
• La situación con proyecto, consiste en proyectar todos los costos en los que se
incurrirá una vez ejecutado el PIP.

¿Cuáles son los costos de la situación sin proyecto?

• Los costos de la situación sin proyecto, principalmente, vienen dados por gastos
en operación y mantenimiento para la obtención de los bienes y servicios que
actualmente se brindan, considerando adicionalmente algunos pequeños gastos.
• Estos gastos se deben presentar en relación a la situación optimizada implicados
con la finalidad de mejorar la situación actual, tales gastos deben incorporarse en
los costos de las situaciones sin proyecto.
 Costos de mantenimiento sin proyecto

costo total costo social

actividad unidad cantidad unitario
s/. s/.

mano de obra mes 12.00 350.00 4,200.00 2,520.00

herramientas y equipos glb 1.00 500.00 500.00 425.00

total 4,700.00 2,945.00

Costos de operación y mantenimiento con proyecto

Alternativa 1 y 2

actividad unid cantidad unitario costo total costo social

mano de obra mes 12.00 700.00 8,400.00 5,040.00

herramientas y glb. 1.00 1,200.00 1,200.00 1,020.00

equipos

resanes m2 611.00 3.50 2,138.50 1,817.73

total 11,738.50 7,877.73

¿Cuáles son los costos de la situación sin proyecto?

• Los costos de la situación sin proyecto, principalmente, vienen dados por gastos
en operación y mantenimiento para la obtención de los bienes y servicios que
actualmente se brindan, considerando adicionalmente algunos pequeños gastos.
• Estos gastos se deben presentar en relación a la situación optimizada implicados
con la finalidad de mejorar la situación actual, tales gastos deben incorporarse en
los costos de las situaciones sin proyecto.
 Costos de mantenimiento sin proyecto

costo total costo

actividad unidad cantidad unitario
s/. social s/.

mano de obra mes 12.00 350.00 4,200.00 2,520.00

herramientas y glb 1.00 500.00 500.00 425.00

equipos

total 4,700.00 2,945.00

Costos de operación y mantenimiento con proyecto

Alternativa 1 y 2

actividad unid cantidad unitario costo total costo social

mano de obra mes 12.00 700.00 8,400.00 5,040.00

herramientas y glb. 1.00 1,200.00 1,200.00 1,020.00

equipos

resanes m2 611.00 3.50 2,138.50 1,817.73

total 11,738.50 7,877.73

Dado que el análisis de evaluación de proyectos se realiza sobre la base de los costos
incrementales que genera el pip, es necesario descontar el costo que se enfrentaría si
no se realiza el pip.
En algunos casos la situación sin proyecto es inexistente debido a que no se otorgaba un
bien o servicio.

Flujo de costos incrementales a precios de mercado

El flujo de costos incrementales permite apreciar la distribución de los costos de acuerdo
con el período en que se realizan. Dicha distribución corresponderá al cronograma de
actividades que se estableció, tanto para la fase de inversión, como la de post inversión.
Es importante, precisar si los costos están expresados en términos constantes (inflación
cero).

Costos a precios sociales

Los precios que nosotros conocemos (los precios de mercado), generalmente traen
consigo una serie de distorsiones (impuestos, subsidios, etc.) que nos impiden conocer
cuál es el verdadero valor que le atribuye a un determinado bien o servicio, la sociedad
en su conjunto.

¿Qué se entiende por precio social?

Los precios que nosotros conocemos (los precios de mercado), generalmente traen
consigo una serie de distorsiones (impuestos, subsidios, etc.) que nos impiden conocer
cuál es el verdadero valor que le atribuye a un determinado bien o servicio, la sociedad
en su conjunto.

En el SNIP, contamos con los siguientes precios sociales:

• precio social de la divisa
• precio social de la mano de obra no calificada
• valor social del tiempo
• precio social de los combustibles
• tasa de descuento social
Con la finalidad de estimar los costos sociales del proyecto, debe entenderse que el
precio social de un determinado recurso (maquinaria, mano de obra, etc.), es igual al
precio de mercado afectado por un factor de corrección que refleja las distorsiones o
imperfecciones que operan en el mercado del recurso.
Estos factores de corrección son una aproximación al cociente de los precios sociales
entre los precios privados, de forma que al multiplicar el costo a precios de mercado por
el factor de corrección obtendremos el valor a precios sociales. vea la siguiente
ecuación.

Factores de corrección
Factor de corrección
• factor de corrección de bienes y servicios importables
• factor de corrección de bienes y servicios exportables
• factor de corrección de bienes y servicios no transables (nacionales)
• factor de corrección de mano de obra no calificada
• factor de corrección de combustibles

Precio social = precio mercado x factor de corrección

Componentes de la inversión
A. bienes (materiales, insumos, equipos) no transables.
B. bienes (materiales, insumos, equipos) transables.
C. mano de obra no calificada
D. mano de obra calificada

Bienes no transables

Factor de corrección = 1 = 1 = 0.85

1+ % IGV 1.18
 Mano de obra no calificada

región geográfica urbano rural

lima metropolitana 0.86 -

resto costa 0.68 0.57

sierra 0.60 0.41

selva 0.63 0.49

Mano de obra calificada

Factor de corrección =
1 = 1 = 0.91
1+ % imp ind* 1.10
Impuesto a la renta (10 %)
Factor de corrección = 0,909

Costo de inversión a precios sociales

Alternativa 01
COSTOS DE INVERSION POR COMPONENTES ALTERNATIVA 01
ITEM METAS RUBROS
Unidad CantidadPrecio PrivadoFactor de C. Precio Social
1 Expediente técnico Glb 1 67,490 0.91 61,415
2 Presupuesto de Obra Glb 1 0
Mano de Obra Calificada 385,970 0.91 351,233
Mano de Obra No Calificada 309,528 0.60 185,717
Materiales 1,248,162 0.85 1,060,938
Equipos 511,351 0.85 434,648
3 Mitigación de Impacto Ambiental Glb 1 0
Mano de Obra Calificada 101,234 0.91 92,123
Mano de Obra No Calificada 0 0
Materiales 0 0
Equipos 0 0
4 Gastos Generales 10.82 % 208,315 0.91 189,567
5 Utilidad 8% 196,401 1.00 196,401
6 IGV 18 % 514,751 0.00 0
7 Supervisión del Proyecto Glb 1 177,160 0.91 161,216
8 Liquidación del Proyecto Glb 1 70,864 0.91 64,486
Total 3,791,226 2,797,744
 Costo de inversión a precios sociales
Alternativa 02
COSTOS DE INVERSION POR COMPONENTES ALTERNATIVA 02
ITEM METAS RUBROS
Unidad CantidadPrecio Privado Factor de C. Precio Social
1 Expediente técnico Glb 1 76,010 0.91 69,169
2 Presupuesto de Obra Glb 1 0
Mano de Obra Calificada 435,596 0.91 396,392
Mano de Obra No Calificada 569,845 0.60 341,907
Materiales 1,248,162 0.85 1,060,938
Equipos 511,351 0.85 434,648
3 Mitigación de Impacto Ambiental Glb 1 0
Mano de Obra Calificada 114,015 0.91 103,754
Mano de Obra No Calificada 0 0
Materiales 0 0
Equipos 0 0
4 Gastos Generales 10.82 % 234,615 0.91 213,499
5 Utilidad 8% 221,196 1.00 221,196
6 IGV 18 % 579,738 0.00 0
7 Supervisión del Proyecto Glb 1 199,526 0.91 181,569
8 Liquidación del Proyecto Glb 1 79,811 0.91 72,628
Total 4,269,863 3,095,699

Flujo del proyecto

Flujo de costos e ingresos
Costos
• de inversión
• de operación
Ingresos
Flujo neto = ingresos - costos

Costos internos o directos

Son aquellos en los que debe incurrir el proyecto para garantizar:
• su instalación (fase de inversión)
• su operación y mantenimiento
Durante su vida productiva
Costos de inversión
•terrenos
•obras físicas
•maquinaria y equipo
•recurso humano
•otros
 capital de trabajo
 pie de cría
Son recursos reales, con uso alternativo en la economía
Flujo de inversión
• se elabora para el horizonte económico del proyecto
• la inversión inicia en el “año cero”
• al completarse cada ciclo de vida útil de un activo, se hace la inversión de
reposición
• los valores residuales se recuperan al fin del horizonte del proyecto
• se elabora en $ constantes

Flujo de operación
• se elabora para el horizonte económico del proyecto, a partir de la “puesta en
marcha”
• se incluyen los costos de operación y mantenimiento para cada año
• generalmente es creciente hasta que se estabilice la producción con la
utilización plena de la capacidad instalada
• se elabora en $ constantes
Flujo de costos a precios sociales
Alternativa 1
DESCRIPCION A FLUJO DE COSTOS INCREMENTALES
PRECIOS SOCIALES 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10
A) COSTOS CON PROYECTO 2,797,744 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7
ETAPA DE INVERSION 2,797,744
ETAPA DE OPERACIÓN Y MANTENIMIENTO 0 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7

B) COSTOS SIN PROYECTO 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00
ETAPA DE OPERACIÓN Y MANTENIMIENTO 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00

C) COSTO INCREMENTAL 2,794,799 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7

Flujo de costos a precios sociales

Alternativa 2
DESCRIPCION A FLUJO DE COSTOS INCREMENTALES
PRECIOS SOCIALES 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10
A) COSTOS CON PROYECTO 3,095,699 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7 7,877.7
ETAPA DE INVERSION 3,095,699
ETAPA DE OPERACIÓN Y MANTENIMIENTO 0 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7 7877.7

B) COSTOS SIN PROYECTO 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00
ETAPA DE OPERACIÓN Y MANTENIMIENTO 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00 2945.00

C) COSTO INCREMENTAL 3,092,754 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7 4,932.7