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Desarrollo - Teoria Del Consumidor PDF
Desarrollo - Teoria Del Consumidor PDF
1 Esta
es una versin preliminar escrita para el curso de Microeonoma dictado en LAMBDA
GROUP cualquier sugerencia por favor escribir al correo shuamani@lambdagroup.com.pe
Introduccin
El objetivo de la presenta nota de clase es complementar los aspectos tericos relacionados
al tema de la Teora Clsica de la Demanda dictado en el curso de Microeconoma del Centro
de Capacitacin en Teora Econmica y Finanzas Lambda Group. En esta nota se describe
el problema de decisin del individuo que consiste en la eleccin de una cesta de consumo
entre varias existente y factible, bajo dos perspectivas. Un primer enfoque de la racionalidad
optimizadora del consumidor tiene como objetivo maximizar la utilidad del individuo sujeto
a una restriccin presupuestaria, un segundo enfoque estudiado es la minimizacin de gasto
sujeto a una utilidad desea del consumidor. Finalmente, se describe la relacin existente
entre ambos enfoques, a la cual se la Teorema de la Dualidad.
u(x1; ; xn ) = u
u(x1; ; xn ) u=0
Al producirse una variacin en el consumo de un bien (bien i), el individuo tiene que
variar el consumo de otro bien (bien j) para que no se produzca un cambio en el nivel de
utilidad, es decir:
@u(x1; ; xn ) @u(x1; ; xn )
dxi + dxj = 0; 8i 6= j 2 [1; n]
@xi @xj
1
Restriccin presupuestaria
Se denota al conjunto de cestas existentes en la economa como X Rn+ , esto es, el con-
sumidor tiene para escoger su nivel de consumo entre combinaciones de n bienes existentes,
donde, es la cantidad consumida del bien i(i = 1; : : : ; n), se ver, que la eleccin del con-
junto de cestas del consumidor puede ser reducida por restricciones fsicas, institucionales y
econmicas.
Entonces el conjunto de cestas existentes en la economa se reduce a un conjunto de
posibilidades de consumo dado las restricciones fsicas e institucionales. Un ejemplo de re-
striccin fsica es cuando el bien es no divisibles, es decir, el individuo slo puede consumir
cantidades enteras del bien, por ejemplo: una entrada al teatro. En la grca 1, para n=2 se
observa que el bien 1 es no divisible y el bien 2 es divisible.
X2
1 2 3 4 X1
2
Remuneracin Mnima
350
X1
Para seguir con la notacin inicial del conjunto de cestas de consumo X Rn+ se va
suponer que no hay restricciones de estos tipos, entonces, se dene el conjunto de cestas de
consumo como el siguiente conjunto convexo:
La eleccin del consumo del individuo tambin se enfrenta a una restriccin econmica,
si consideramos el vector de precios de los n bienes como pi (el valor en dlares, no negativo,
del bien i), que es impuesto por el mercado. Y adems, que el individuo tiene un ingreso I,
Entonces, el conjunto de cestas es asequible si el costo es menor que el ingreso del consumidor,
as:
p x = p 1 x1 + + p n xn I
3
X2
I.
P2
P1X1 + P2X2 = I
P1/P2
I I . X1
0
P1
Restriccin Presupuestaria Estandar
4
La conducta del Consumidor
El consumidor se enfrenta dos problemas de decisin el problema de maximizacin de la
utilidad y el problema de minimizacin de gasto a continuacin se empezara por describir el
primer problema.
5
L(x1 ; x2 ; ) = u(x1 ; x2 ) + (I p 1 x1 p2 x 2 )
@L @u
= p1 = 0 (1)
@x1 @x1
@L @u
= p2 = 0 (2)
@x2 @x2
@L
=I p 1 x1 p 2 x2 = 0 (3)
@
Del sistema de demanda, ecuaciones (1) y (2), obtenemos:
@u
@x1 p1
@u
= (4)
@x2
p2
x1 = xd1 (p1 ; p2 ; I)
x2 = xd2 (p1 ; p2 ; I)
= (p1 ; p2 ; I)
2 32 3 2 32 3
u11 u12 p1 dx1 0 0 dp1
4 u21 u22 p2 5 4 5 4
dx2 = 0 0 5 4dp2 5
p1 p2 0 d x1 x2 1 dI
| {z }
A
6
Reemplazando la ecuacin (5) en (6) obtenemos:
La ecuacin (7) es conocida como la ecuacin de Slutsky (en su versin original) y nos
dice que la variacin del precio de un bien tiene un doble efecto en la demanda ordinaria de
ese bien, un efecto precio o sustitucin la primera parte del segundo miembro de la ecuacin
y un efecto ingreso la segunda parte del segundo miembro de la ecuacin, en el siguiente
gura observamos los efectos en la demanda ordinaria de un incremento del precio de un
bien 1.
En el graco siguiente, los efectos cuando el precio del bien 1 aumenta de p01 a p11 , se
0
observa una disminucin de la demanda ordinaria de x01 a x11 (pasa del punto E al punto E ),
esto es el efecto total de la variacin del precio sobre la demanda ordinaria, pero, el efecto
total es resultado de la suma del efecto sustitucin y del efecto renta, el efecto sustitucin
causa siempre la sustitucin del bien que ha aumentado su precio por el otro bien al que se
0
le compara, en este caso, es causante de la cada de la demanda de x01 a x1 , por otro lado, el
efecto renta es no positivo si el bien es normal, entonces refuerza el efecto sustitucin, como
0
en este caso cae la demanda de x1 a x11 .
Cabe precisar que no siempre el efecto renta es no positivo, si el bien es inferior el efecto
renta va ser opuesto al efecto sustitucin, es decir, el aumento del precio va generar un
aumento de la demanda del bien por efecto renta, cuando este efecto renta es opuesto y
mayor al efecto sustitucin, un aumento de los precios producir un efecto total positivo en
la demanda ordinaria, estos bienes son conocidos como bienes Gien.
x2
EII
E
x02
x12 EI
U0
U1
P11/P2 P11/P2 P01/P2
0 x11 xII1 x01 x1
Efecto Efecto
Ingreso Sustitucin
De otro lado, la gura 6 nos muestra el efecto del aumento del precio del bien 1 sobre la
demanda ordinaria pero esta vez en los ejes del precio del bien 1 y la cantidad del bien 1, es
decir, se observa la construccin de la curva de demanda ordinaria xd , la curva color azul,
7
0
esta considera el efecto total del aumento del precio (del punto E al punto E ),por otro lado,
se observa la construccin de la curva de la demanda Hicksiana o compensada, curva entre
cortas, que se la vera con ms detalle ms adelante, pero dejamos dicho que esta curva se
construye solo considerando el efecto sustitucin de la variacin del precio (del punto E al
0
punto E ).
P1
EI
P1 1
P0 1 E
Xd
Xh
0 x11 x01 x1
8
Funcin de Utilidad Indirecta
Es el valor de utilidad ptima resultado del problema de maximizacin de utilidad, en
general, se denota como V (pi ; I) = u(x (pi ; I)) 2 R para cada (p; I), donde:p = [pi ] ; i =
1; : : : ; n: y tiene las siguientes caractersticas.
3. V (p; I) es cuasiconvexa.
4. V (p; I) es continua en I y en p.
@L 1
1 1
= 1( 1 x1 + 2 x2 ) ( 1 x1 ) p1 = 0 (1)
@x1
@L 1
1 1
= 1( 1 x1 + 2 x2 ) ( 2 x2 ) p2 = 0 (2)
@x2
@L
=I p 1 x1 p 2 x2 = 0 (3)
@
Del sistema de demanda, ecuaciones (1) y (2), obtenemos:
1
p1 1 x1
= 1 (4)
p2 2 x2
Reemplazando la ecuacin (4) en la ecuacin (3) podemos obtener las demandas ordinar-
ias o Walrasiana que dan solucin al problema:
9
I
x1 = 1
(5)
p2 1
p1 1 + 1
2
1
p1
I
x1 = 1
(6)
p1 1
p2 1 + 2
1
1
p2
8 2 3 2 3 9
>
> >
>
< 6 I 7 6 I 7 =1
V (p1 ; p2 ; I) = 6 7 + 6 7
>
1 4 1 5 2 4 1 5 >
>
: p1 1 + 1 1 p2 1
p2 1 + 2 1 p1 1 >
;
2 p1 1 p2
Por otro lado, podemos fcilmente comprobar que con las ecuaciones (5) y (6) de de-
mandas ordinarias obtenidas de una CES podemos obtener las demandas de las otras formas
funcionales mencionadas:
Caso de la Cobb-Douglas:
I 2
x1 =
1 + 2 p2
10
Caso de Complementos perfectos:
I
x1 = = x2
1+ 2
Donde el parmetro nos indica el grado de sustitucin entre los bienes: Cuando >0
los bienes son sustitutos y si < 0 los bienes son complementarios.
M ix p x
x 0
s:a
u u(x1 ; x2 )
M ix p x
x 0
s:a
u = u(x1 ; x2 )
M ax p1 x1 + p2 x2
x 0
s:a
u = u(x1 ; x2 )
Donde:
u : Nivel de utilidad.
Xi : Demanda del bien i.
pi : Precio del bien i.
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L(x1 ; x2 ; ) = p1 x1 + p2 x2 + (u u(x1 ; x2 ))
@L @u
= p1 =0 (1)
@x1 @x1
@L @u
= p2 =0 (2)
@x2 @x1
@L
=u u(x1 ; x2 ) = 0 (3)
@
De las ecuaciones (1) y (2), obtenemos:
@u
@x1 p1
@u
= (4)
@x2
p2
x1 = xh1 (p1 ; p2 ; u)
x2 = xh2 (p1 ; p2 ; u)
Funcin de gasto
Es el valor ptimo de gasto resultado del problema de minimizacin del gasto, denotado
como e(p; u) y tiene las siguientes caractersticas.
12
Caractersticas de la Demanda compensada o Hicksiana
Si u(x) es una funcin de utilidad continua que representa una relacin de preferencia
(%) localmente no saciable denida sobre X Rn+ . Entonces para la funcin de demanda
h
X (p; u) tienen las siguientes propiedades:
Por otro lado, la demanda ordinaria no satisface la ley de demanda compensada, dado
como se menciono, puede ocurrir que una variacin del precio de un bien puede tener un
efecto positivo en la demanda ordinaria del bien, esto en el caso del bien Gien, esto ocurre
porque el efecto sustitucin es menor que el efecto renta y esto se reeja en el efecto total.
M ax p1 x1 + p2 x2
x 0
s:a
x1 x2 2 = u
1
Donde: 1 + 2 =1
L(x1 ; x2 ; ) = p1 x1 + p2 x2 + (u x 1 1 x2 2 )
@L 1
= p1 1 x1
1
x2 2 = 0 (1)
@x1
@L 1
= p2 2 x1
1
x2 2 =0 (2)
@x2
@L
=u x1 1 x2 2 = 0 (3)
@
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De las ecuaciones (1) y (2), obtenemos:
1 x2 p1
= (4)
2 x1 p2
Reemplazando la ecuacin (4) en la ecuacin (3) podemos obtener las demandas com-
pensadas o Hicksianas dan solucin al problema:
1 p1 2
x1 = ( ) 2( ) u
2 p2
1 p1 1
x2 = ( ) 1( ) u
2 p2
e(p; u) = p1 x1 + p2 x2
1 p1 2 1 p1 1
e(p; u) = p1 ( ) 2( ) u + p2 ( ) 1( ) u
2 p2 2 p2
En el siguiente gura 7 se resume los dos problemas del consumidor, en el lado izquierdo
el problema de maximizacin de la utilidad y en el derecho el problema de minimizacin del
gasto:
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El primer problema consiste en maximizar la utilidad sujeto a un nivel de ingreso I
del consumidor y conseguir las demandas ordinarias X d (p; I) ptimas, por otro lado, en el
segundo problema, lo que busca el consumidor es minimizar la funcin gasto hasta llegar a
un nivel de utilidad u y se obtiene las demandas hicksianas X h (p; u) ptimas.
Se observa que en estos problemas del consumidor se invierten la funcin objetivo y las
restricciones por lo que se espera que tengan una dualidad entre ellas en el siguiente parte
se ver las condiciones que permiten da esta dualidad.
Teoremas de la Dualidad
Describe la relacin formal entre el problema de maximizacin de la utilidad y el problema
de minimizacin del gasto, que enfrenta el consumidor, por medio de cuatro teoremas:
Si u(x) es una funcin de utilidad continua que representa una relacin de preferencia
(%) localmente no saciable denida sobre X Rn+ ;y para p > 0; tenemos:
Si xh (p; u) es la cesta ptima del problema de minimizacin del gasto dado un nivel
de utilidad u, entonces, es igual a la cesta ptima del problema de maximizacin de la
utilidad cuando el ingreso es igual al nivel de gasto ptimo e(p; u) y adems la utilidad
maximizada es igual a u.
Las hiptesis anteriores nos permite obtener relaciones entre la funcin de utilidad indi-
recta y la funcin de gasto, as tenemos:
Para p > 0 y I > 0; el gasto mnimo para alcanzar la utilidad V (p; I) es I, es decir:
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Esuqema de la Dualidad
El lema de Shepard
Si u(x) es una funcin de utilidad continua que representa una relacin de preferencia
(%) localmente no saciable denida sobre X Rn+ y para p > 0, tenemos:
@e(p; u)
xhi = ; 8 i = 1; :::; n
@pi
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La identidad de Roy
Si u(x) es una funcin de utilidad continua que representa una relacin de preferencia
(%) localmente no saciable denida sobre X Rn+ , adems, la funcin de utilidad indirecta
es diferenciable, tenemos:
@V
@pi
xdi = ; 8 i = 1; :::; n
@V
@I
La demanda Hicksiana es no observable pero sin embargo se puede calcular su matriz
derivada , Dp X h (p; u) semidenida negativa y simtrica (lo primero implica que la demanda
Hicksiana cumpla con la ley de demanda compensada y la simetra que las elasticidades
cruzada de la demanda hicksina sean iguales) igualndola a la matriz de sustitucin de
una funcin de demanda Walrasiana observable, esta igualdad lo determina la ecuacin de
Slutsky.
La ecuacin de Slutsky
Si u(x) es una funcin de utilidad continua que representa una relacin de preferencia (%)
localmente no saciable denida sobre X Rn+ , entonces para todo p; I y V (p; e(p; u)) = u ,
tenemos:
@xhi h @xdi @xdi d
x = x
@pj i @pj @I j
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Bibliografa
[5] Mas Colell, A., M. D. Whinston, and J. Green (1995), Microeconomic Theory. Oxford
University Press.
[6] Rubinstein Ariel (2005), Lecture Notes in Microeconomics (modeling the economic agent
. Princeton Univeristy Press.
[7] Varian, H.R (1992). Microeconomic Analysis. Norton and Company, Third Edition.
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