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DISTORSIONES QUE LA INFLACIN PRODUCE EN LOS ESTADOS FINANCIEROS

La contabilidad tal como ocurre con otras tcnicas est basada en determinados principios
fundamentales para la consecucin de los objetivos que se persiguen a travs de su utilizacin.
Dentro de los principios fundamentales en que se basa la contabilidad, existe aquel
conocido como Unidad Monetaria Constante, a travs del cual se pretende que la moneda
elegida para registrar las operaciones es de valor estable, es decir, que no sufre deterioro su
poder adquisitivo. De esta manera slo bastara con efectuar todos los registros en una misma
moneda para que las cifras sean iguales, homogneas y comparables entre s, de tal forma que
la informacin que entreguen los estados financieros sea fehaciente y representativa de la
gestin econmica en un determinado momento.
Hay que tener presente que la Contabilidad informa a las distintas personas y organismos
interesados en la gestin de la empresa tanto de los beneficios como de los perjuicios que sta
ha obtenido durante un perodo determinado, a travs de las variaciones que ha experimentado
el capital puesto en juego en la actividad empresarial, esto es, los incrementos o detrimentos que
ha sufrido durante un ejercicio. Por lo tanto, es muy importante la estabilidad que debe tener la
moneda que se considere para medir la situacin real que representa la gestin empresarial en
un cierto momento.
En consecuencia, en la medida que las cifras que se comparen para los efectos de
determinar los incrementos o detrimentos de patrimonio sean de valor constante, el resultado
que de ellas se obtenga ser fidedigno y confiable. Por el contrario, cualquier hecho que altere el
poder adquisitivo de la moneda que se utilice tendr como fin una comparacin de valores
distintos y que conducir irremediablemente a la generacin de resultados ficticios que no
guardan ninguna relacin con la efectiva situacin patrimonial que presenta la empresa en un
momento determinado.
La inflacin erosiona el poder adquisitivo de la moneda, lo cual incide directamente en la
prdida de la condicin de homogeneidad y de estabilidad que deben tener las cifras que
respaldan los estados financieros, toda vez que las operaciones o transacciones han sido
registradas utilizando una moneda que a raz del fenmeno inflacionario ha tenido diferentes
poderes adquisitivos durante un mismo perodo comercial.
Con motivo del quiebre del principio bsico de la contabilidad comentado anteriormente
Unidad Monetaria Constante, ocasionado por la inflacin, ha llevado al estudio o bsqueda de
un elemento que corrija los efectos distorsionadores que la inflacin produce en los estados
contables.
OBJETIVOS DEL SISTEMA DE CORRECCIN MONETARIA
Tradicionalmente la utilidad producida por un negocio se determinaba comparando los
valores histricos del patrimonio INICIAL y FINAL, sin considerar los efectos que la inflacin
produca en el contenido de dichos patrimonios. En otras palabras, se estaba comparando un
patrimonio inicial expresado en moneda de valor adquisitivo a la fecha de inicio del perodo, con
un patrimonio final expresado en moneda de valor adquisitivo a la fecha de cierre del ejercicio
comercial respectivo.
Es decir, no se consideraba el efecto de la inflacin llegndose al extremo de comparar
valores que no guardaban ninguna relacin o igualdad entre s, lo que naturalmente induca a
demostrar utilidades aparentes o ficticias desde el punto de vista econmico.
Ahora bien, como era imposible comparar kilmetros con metros, libras con kilos u horas
con minutos, sin antes de efectuar la debida conversin, fue as entonces necesario buscar
dentro del mbito contable tributario, un mecanismo que permitiera expresar los patrimonios
inicial y final considerando un elemento corrector de los efectos que la inflacin produce en los
citados patrimonios.
En resumen, podemos decir que el sistema de Correccin Monetaria tiene por objeto
corregir o depurar los estados financieros de los efectos o distorsiones que la inflacin produce
en ellos, mediante el ajuste anual de las partidas del activo y del pasivo a su valor o expresin
real a la fecha del balance, permitiendo con ello establecer un resultado real de la gestin
econmica de la empresa, comprobado por el incremento efectivo del capital invertido en la
empresa o sociedad respectiva.

FASES O ETAPAS DEL SISTEMA DE CORRECCIN MONETARIA

2
1. Capital propio Inicial.
a) Determinacin.
b) Actualizacin
c) Contabilizacin.
2. Variaciones de Capital Propio Inicial.
a) Aumentos.
b) Disminuciones.
3. Actualizacin de los Activos no Monetarios.
4. Actualizacin de los Pasivos no Monetarios.
Instante en que se ubica la Correccin Monetaria.
a) A comienzo del ejercicio: El primer ajuste contable por correccin Monetaria,
corresponde a la determinacin y actualizacin del Capital Propio Inicial.
b) Durante el ejercicio: Determinacin y actualizacin de las variaciones de capital
ocurridas en el ejercicio.
c) Al final del ejercicio: Determinacin de los Activos y Pasivos No Monetarios
existentes al final del ejercicio, susceptibles de actualizacin.
Elementos de Correccin:
- Porcentaje de variacin del ndice de Precios al Consumidor (IPC)
- Costo de reposicin
- Variacin tipo de cambio.
- Reajuste pactado.
- Valor de cotizacin.
Cuentas que intervienen:
a) Correccin Monetaria.
b) Revalorizacin Capital Propio.
c) Activos no Monetarios
d) Pasivos no Monetarios.

ESQUEMA DEL REGISTRO CONTABLE

DEBE

CORRECCIN MONETARIA
HABER
(Cuenta de Resultado)
a) Revalorizacin del Capital Propio
c) Revalorizacin de las disminuciones
Inicial.
del Capital Propio.
b) Revalorizacin de los aumentos de
d) Revalorizacin de los Activos No
Capital Propio.
Monetarios.
e) Revalorizacin de los Pasivos No
Monetarios.

DEBE

REVALORIZACIN DEL CAPITAL PROPIO

HABER
(Cuenta De Pasivo No Exigible)
c) Revalorizacin de las disminuciones de
a) Revalorizacin del Capital Propio
Capital Propio.
Inicial.
b) Revalorizacin de los aumentos de
Capital Propio.
DEBE
CUENTAS DE ACTIVOS NO MONETARIOS
d) Revalorizacin o actualizacin a la fecha
del balance de bienes y/o derechos.
DEBE

HABER

CUENTAS DE PASIVOS NO MONETARIOS

HABER
e) Revalorizacin o actualizacin a la
fecha del balance, de las deudas u
obligaciones.

DETERMINACIN Y REVALORIZACIN DEL CAPITAL PROPIO INICIAL

3
a) Concepto de Capital Propio. Se encuentra establecido en el inciso primero N 1 del
artculo 41 de la Ley de la Renta.

El concepto tributario de capital propio responde bsicamente al siguiente esquema que se

inserta a continuacin.
$....................................
TOTAL DEL ACTIVO...............................................................
Menos:
Depreciaciones acumuladas. Esta cuenta de evaluacin que
figura en el Pasivo del Balance, debe restarse del total del
Activo, por cuanto representa una forma indirecta de registrar
la depreciacin de los bienes del Activo Fijo............................. $ (.................................)
SUBTOTAL.................................................................... $....................................
Ms:
Estimaciones que hayan disminuido valores del Activo, no
aceptadas tributariamente, como por ejemplo: Estimacin
para deudores incobrables........................................................ $ ....................................
Subtotal..................................................................................... $ ....................................
Menos:
Valores intangibles, nominales, transitorios y de orden, que no
representen inversiones efectivas, como por ejemplo:
Valores intangibles y nominales:
Estimaciones del derecho de llaves, marcas, patentes,
frmulas, etc.
..........................
Prdidas de Arrastre
..........................
Valores Transitorios:
-Saldos deudores de las cuentas particulares
del empresario individual o de los socios
.........................
-Dividendos provisorios
........................
Cuentas de Orden:
Estas cuentas cuyo objetivo es reflejar
responsabilidades u otro tipo de informacin
en la contabilidad de la empresa, no inciden en
la determinacin del Capital Propio
.........................
Otras deducciones:
-Bienes que no originan rentas gravadas en
Primera Categora o que no correspondan al
giro de la empresa (slo en caso de empresas
Individuales).
........................
-Mayor valor por Retasacin Tcnica del Activo
Fijo
.......................
-Activos en leasing. Para efectos tributarios, el
Leasing en un contrato de arrendamiento y,
por lo tanto, los bienes respectivos mientras no
se ejerza la opcin de compra no forman parte
del Capital Propio tributario de la empresa
........................
-Bienes de actividades sujetas a presunciones
De renta.....................................................................................

$ (................................)

ACTIVO DEPURADO...............................

$...................................

MENOS:
Pasivo Exigible (Corto y largo plazo)

$......................

Deben excluirse del Pasivo Exigible:

-Provisiones para pago de impuestos de la
Ley de la Renta
($....................)
-Provisiones para el pago de reajustes,
intereses penales y sanciones por la mora
en el pago de impuestos
($....................)
-Provisiones para gastos que la Ley de la
Renta no acepta como tales
($....................)
-Pasivos por obligaciones en Leasing. No se
considera Pasivo Exigible el total de las cuotas
de pago que emanen del respectivo contrato

4
de arrendamiento.
($....................)
-Saldos acreedores de las cuentas particulares
del empresario individual o de los socios de
sociedades de personas no se consideran
Pasivo Exigible
($.......................)
CAPITAL PROPIO INICIAL......................................................

($................................)
$..................................

DETERMINACIN DEL CAPITAL PROPIO INICIAL

Para determinar el Capital Propio Inicial tributario se toma como base la informacin
reflejada en el balance del ejercicio inmediatamente anterior o la declaracin de iniciacin de
actividades, cuando se trate del primer ejercicio.
Determinacin del CPI a partir del Activo.
SUMA TOTAL DEL ACTIVO
Se debe rebajar las siguientes partidas o valores:
1.Cuenta Depreciaciones Acumuladas
Esta cuanta de evaluacin que figura en el Pasivo del
Balance, debe restarse del total del Activo, por cuanto
representa una forma indirecta de registrar la depreciacin
de los bienes del Activo Fijo......................................................
2. Valores INTO (intangibles, nominales, transitorios y
de orden) que no representen inversiones efectivas,
tales como:
Valores intangibles y nominales:
A modo de ejemplo, se sealan algunas cuentas que
pueden expresar valores estimados, producto de una
apreciacin particular de los empresarios, es decir, que no
corresponden a una inversin efectiva o desembolso de
dinero en su adquisicin:
-Estimaciones del derecho de llaves, de marcas patentes
de invencin, frmulas, etc........................................................
Las cuentas sealadas se deducen del activo, por el monto
integro de su valor estimado.
- Prdidas de arrastre................................................................
Valores transitorios:
-Saldos deudores de las Cuentas Particulares del
empresario individual o de los socios de
sociedades de personas............................................................
-Dividendos Provisorios.............................................................
Las cuentas sealadas que figuren en el inventario inicial del
respectivo ejercicio, deben deducirse del activo por su
monto total.
Cuentas de Orden:
Estas cuentas cuyo objetivo es reflejar responsabilidades u
otro tipo de informacin en la contabilidad de la empresa,
no inciden en la determinacin del Capital Propio.
Generalmente se presentan en forma separada, pero en el
balance general figuran tanto en el Activo como en el Pasivo,
de tal manera que existen dos alternativas frente a esta
ltima forma de presentacin, una de ellas es dejar estas
cuentas tanto en el Pasivo Exigible como en el Activo, o bien
excluirlas de ambos trminos, con lo cual no producen
ningn efecto en el Capital Propio.
Ejemplos de Cuentas de Orden: Activos de Orden:
- Letras
endosadas.....................................................................
- Letras Descontadas.................................................................
- Valores recibidos en Garanta.................................................

$..................................

$(.................................)

$(..................................)
$(..................................)

$(..................................)
$(..................................)

$(................................)
$(................................)
$(................................)

5
3. Bienes que no originen rentas gravadas en Primera
Categora o que no correspondan al giro del negocio,
cuando se trate de personas naturales.
Deben excluirse de la Contabilidad los bienes y deudas que
no originen rentas gravadas en la Primera Categora o que
no correspondan al giro, actividad o negociaciones de la
empresa, en tal circunstancia, dichos bienes no influirn en
la determinacin del Capital Propio Inicial al no estar
considerados en la respectiva contabilidad. Se recalca que
esta exclusin operar slo en el caso de contribuyentes
que no sean personas naturales, no as en el caso de las
personas jurdicas......................................................................

$(................................)

4. Otras deducciones:
$(................................)
- Mayor valor por Retasacin Tcnica del Activo Fijo................
- Activos en Leasing, para efectos tributarios, el Leasing es
un contrato de arrendamiento y, por lo tanto, los bienes
respectivos mientras no se ejerza la opcin de compra no
$(................................)
forma parte del Capital Propio tributario de la empresa.............
5. Ms (menos) Ajustes Tributarios:
Estimaciones que hayan disminuido valores de activo,
no aceptadas por la Ley de la Renta:
- Estimaciones de deudas incobrables rebajadas de las
cuentas por cobrar, clientes, deudores, letras por cobrar, etc...
- Ms (menos) ajustes contables de valores negociables
(acciones) cuando cotizacin burstil fue menor que el valor
adquisicin corregido monetariamente de las acciones, se
repone la diferencia....................................................................
- Estimaciones de obsolescencia de existencias, rebajadas
de mercaderas, materias primas, materiales, productos
terminados, etc...........................................................................
- Ajustes por depreciaciones acelerada y normal del Activo
Fijo (ms
menos).....................................................................

$..................................

$..................................
$..................................
$..................................

- MS ajustes por gastos diferidos que se pueden reconocer

optativamente desde el punto de vista tributario; tales como
gastos de organizacin, gastos de puesta en marcha, etc........

$..................................

6. Ms (menos) otros ajustes tributarios...............................

$..................................

$..................................

TOTAL ACTIVO DEPURADO ............................................

7. MENOS: SUMA PASIVO EXIGIBLE............$......................
Formarn parte del Pasivo Exigible todas aquellas
cantidades adeudadas por la empresa y cuyo pago puede
ser exigido en cualquier plazo por terceros (corto y largo
plazo, debiendo excluirse de dicho Pasivo los valores del
empresario o socios que hayan estado incorporado al giro
de la empresa, los cuales formarn parte del Capital Propio.
Ajustes tributarios del Pasivo Exigible:
Menos:
- Provisin Impuesto a la Renta.......................($......................)
- Provisiones para el pago del reajuste,
intereses penales y sanciones por la mora en
el pago de impuestos.......................................($......................)
- Provisiones para gastos que la Ley no acepta
como gastos, tales como vacaciones globales
voluntarias, etc................................................($.......................)
- Saldos acreedores de las Cuentas
Particulares del empresario o socios..............($.......................)
- Menos otros ajustes tributarios del Pasivo, como
ser: Cuentas Obligadas en leasing.................($.......................) ($.................................)
PASIVO DEPURADO.........................................................

$..................................

6
CAPITAL PROPIO INICIAL TRIBUTARIO........................
LEY DE LA RENTA
De la correccin monetaria de los activos y pasivos
Artculo 41.- Los contribuyentes de esta categora que declaren sus rentas efectivas conforme
a las normas contenidas en el artculo 20, demostradas mediante un balance general, debern
reajustar anualmente su capital propio y los valores o partidas del activo y del pasivo exigible,
conforme a las siguientes normas:
1.- El capital propio inicial del ejercicio se reajustar de acuerdo con el porcentaje de variacin
experimentada por el ndice de precios al consumidor en el perodo comprendido entre el ltimo
da del segundo mes anterior al de iniciacin del ejercicio y el ltimo da del mes anterior al del
balance. Para los efectos de la presente disposicin se entender por capital propio la
diferencia entre el activo y el pasivo exigible a la fecha de iniciacin del ejercicio
comercial, debiendo rebajarse previamente los valores intangibles, nominales, transitorios
y de orden y otros que determine la Direccin Nacional, que no representen inversiones
efectivas. Formarn parte del capital propio los valores del empresario o socio de sociedades de
personas que hayan estado incorporados al giro de la empresa. En el caso de contribuyentes
que sean personas naturales debern excluirse de la contabilidad los bienes y deudas que no
originen rentas gravadas en esta categora o que no correspondan al giro, actividades o
negociaciones de la empresa.
Los aumentos del capital propio ocurridos en el ejercicio se reajustarn de acuerdo con el
porcentaje de variacin experimentada por el ndice mencionado en el perodo comprendido
entre el ltimo da del mes, anterior al del aumento y el ltimo da del mes, anterior al del
balance.
Las disminuciones de capital propio ocurridas en el ejercicio se reajustarn de acuerdo con el
porcentaje de variacin que haya experimentado el citado ndice en el perodo comprendido
entre el ltimo da del mes, anterior al del retiro y el ltimo da del mes anterior al del balance.
Los retiros personales del empresario o socio, los dividendos repartidos por sociedades
annimas y toda cantidad que se invierta en bienes o derechos que la ley excluya del capital
propio, se considerarn en todo caso disminuciones de capital y se reajustarn en la forma
indicada anteriormente.
2.- El valor neto inicial en el ejercicio respectivo de los bienes fsicos del activo
inmovilizado se reajustar en el mismo porcentaje referido en el inciso primero del nmero 1.
Respecto de los bienes adquiridos durante el ejercicio, su valor neto inicial se reajustar de
acuerdo con el porcentaje de variacin experimentada por el ndice mencionado en el nmero 1,
en el perodo comprendido entre el ltimo da del mes anterior al de adquisicin y el ltimo da
del mes anterior al balance.
Los bienes adquiridos con crditos en moneda extranjera o con crditos reajustables tambin se
reajustarn en la forma sealada, pero las diferencias de cambio o el monto de los reajustes,
pagados o adeudados, no se considerarn como mayor valor de adquisicin de dichos bienes,
sino que se cargarn a los resultados del balance y disminuirn la renta lquida cuando as
proceda de acuerdo con las normas de los artculos 31 y 33.
3.- El valor de adquisicin o de costo directo de los bienes fsicos del activo realizable,
existentes a la fecha del balance, se ajustar a su costo de reposicin a dicha fecha. Para estos
fines se entender por costos de reposicin de un artculo o bien, el que resulte de aplicar las
siguientes normas:
a) Respecto de aquellos bienes en que exista factura, contrato o convencin para los de su
mismo gnero, calidad y caractersticas, durante el segundo semestre del ejercicio comercial
respectivo, su costo de reposicin ser el precio que figure en ellos, el cual no podr ser inferior
al precio ms alto del citado ejercicio.
b) Respecto de aquellos bienes en que slo exista factura, contrato o convencin para los de su
mismo gnero, calidad o caractersticas durante el primer semestre del ejercicio comercial
respectivo, su costo de reposicin ser el precio ms alto que figure en los citados documentos,
reajustado segn el porcentaje de variacin experimentada por el ndice de precios al
consumidor entre el ltimo da del segundo mes anterior al segundo semestre y el ltimo da del
mes anterior al del cierre del ejercicio correspondiente.

7
c) Respecto de los bienes cuyas existencias se mantienen desde el ejercicio comercial anterior, y
de los cuales no exista factura, contrato o convencin durante el ejercicio comercial
correspondiente, su costo de reposicin se determinar reajustando su valor de libros de acuerdo
con la variacin experimentada por el ndice de precios al consumidor entre el ltimo da del
segundo mes anterior al de iniciacin del ejercicio comercial y el ltimo da del mes anterior al de
cierre de dicho ejercicio.
d) El costo de reposicin de aquellos bienes adquiridos en el extranjero respecto de los cuales
exista internacin de los de su mismo gnero, calidad y caractersticas durante el segundo
semestre del ejercicio comercial respectivo, ser equivalente al valor de la ltima importacin.
Respecto de aquellos bienes adquiridos en el extranjero en que la ltima internacin de los de su
mismo gnero, calidad y caracterstica se haya realizado durante el primer semestre, su costo de
reposicin ser equivalente al valor de la ltima importacin, reajustado ste segn el porcentaje
de variacin experimentado por el tipo de cambio de la respectiva moneda extranjera ocurrida
durante el segundo semestre.
Tratndose de aquellos bienes adquiridos en el extranjero y de los cuales no exista importacin
para los de su mismo gnero, calidad o caracterstica durante el ejercicio comercial
correspondiente, su costo de reposicin ser equivalente al valor de libros reajustado segn el
porcentaje de variacin experimentada por el tipo de cambio de la moneda respectiva durante el
ejercicio.
Por el valor de importacin se entender el valor CIF segn tipo de cambio vigente a la fecha de
la factura del proveedor extranjero, ms los derechos de internacin y gastos de
desaduanamiento.
La internacin del bien se entender realizada en la oportunidad en que se produzca su
nacionalizacin. Con anterioridad los bienes se encontrarn en trnsito, debiendo valorizarse
cada desembolso en base al porcentaje de variacin experimentada por la respectiva moneda
extranjera entre la fecha de su erogacin y la del balance.
Para los efectos de esta letra, se considerar la moneda extranjera segn su valor de cotizacin,
tipo comprador, en el mercado bancario.
e) Respecto de los productos terminados o en proceso, su costo de reposicin se determinar
considerando la materia prima de acuerdo con las normas de este nmero y la mano de obra por
el valor que tenga en el ltimo mes de produccin, excluyndose las remuneraciones que no
correspondan a dicho mes.
En los casos no previstos en este nmero la Direccin Nacional determinar la forma de
establecer el costo de reposicin.
Con todo el contribuyente que est en condiciones de probar fehacientemente que el costo de
reposicin de sus existencias a la fecha del balance es inferior del que resulta de aplicar las
normas anteriores, podr asignarles el valor de reposicin que se desprende de los documentos
y antecedentes probatorios que invoque.
4.- El valor de los crditos o derechos en moneda extranjera o reajustables, existentes a la
fecha del balance, se ajustar de acuerdo con el valor de cotizacin de la respectiva moneda o
con el reajuste pactado, en su caso. El monto de los pagos provisionales mensuales pendientes
de imputacin a la fecha del balance se reajustar de acuerdo a lo previsto en el artculo 95.
5.- El valor de las existencias de monedas extranjeras y de monedas de oro se ajustar a su
valor de cotizacin, tipo comprador, a la fecha del balance, de acuerdo al cambio que
corresponda al mercado o rea en el que legalmente deban liquidarse.
6.- El valor de los derechos de llave, pertenencias y concesiones mineras, derechos de
fabricacin, derechos de marca y patentes de invencin, pagados efectivamente, se reajustar
aplicando las normas del nmero 2. El valor del derecho de usufructo se reajustar aplicando
las mismas normas a que se refiere este nmero.
7.- El monto de los gastos de organizacin y de puesta en marcha registrado en el activo para
su castigo, en ejercicios posteriores, se reajustar de acuerdo con las normas del nmero 2. De

8
igual modo se proceder con los gastos y costos pendientes a la fecha del balance que deban
ser diferidos a ejercicios posteriores.
8.- El valor de las acciones de sociedades annimas se reajustar de acuerdo con la variacin
del ndice de precios al consumidor, en la misma forma que los bienes fsicos del activo
inmovilizado. Para estos efectos se aplicarn las normas sobre determinacin del valor de
adquisicin establecidas en el inciso final del artculo 18.
9.- Los aportes a sociedades de personas se reajustarn segn el porcentaje indicado en el
inciso primero del N 1, aplicndose al efecto el procedimiento sealado en el N2 de este
artculo. Lo anterior es sin perjuicio de rectificar posteriormente dicho reajuste de acuerdo al que
haya correspondido en la respectiva sociedad de personas. Las diferencias que se produzcan de
esta rectificacin se contabilizarn, segn corresponda, con cargo o abono a la cuenta
"Revalorizacin del Capital Propio".
Para estos efectos se considerarn aportes de capital todos los haberes entregados por los
socios, a cualquier ttulo, a la sociedad de personas respectiva.
10.- Las deudas u obligaciones en moneda extranjera o reajustables, existentes a la fecha del
balance, se reajustarn de acuerdo a la cotizacin de la respectiva moneda a la misma fecha o
con el reajuste pactado, en su caso.
11.- En aquellos casos en que este artculo no establezca normas de reajustabilidad para
determinados bienes, derechos, deudas u obligaciones, la Direccin Nacional determinar a su
juicio exclusivo la forma en que debe efectuarse su reajustabilidad.
12.- Al trmino de cada ejercicio, los contribuyentes sometidos a las disposiciones del
presente artculo, debern registrar en sus libros de contabilidad los ajustes exigidos por
este precepto, de acuerdo a las siguientes normas:
a) Los ajustes del capital propio inicial y de sus aumentos, efectuados de conformidad a lo
dispuesto en los incisos primero y segundo del N 1 se cargarn a una cuenta de resultados
denominada "Correccin Monetaria" y se abonarn al pasivo no exigible en una cuenta
denominada "Revalorizacin del Capital Propio".
b) Los ajustes a que se refiere el inciso tercero del N1 se cargarn a la cuenta "Revalorizacin
del Capital Propio" y se abonarn a la cuenta "Correccin Monetaria";
c) Los ajustes sealados en los nmeros 2 al 9, se cargarn a la cuenta del activo que
corresponda y se abonarn a la cuenta "Correccin Monetaria", a menos que por aplicacin del
artculo 29 ya se encuentren formando parte de sta, y
d) Los ajustes a que se refiere el N 10 se cargarn a la cuenta "Correccin Monetaria" y se
abonarn a la cuenta del Pasivo Exigible respectiva, siempre que as proceda de acuerdo con las
normas de los artculos 31 y 33.
13.- El mayor valor que resulte de la revalorizacin del capital propio y de sus variaciones no
estar afecto a impuesto y ser considerado "capital propio" a contar del primer da del ejercicio
siguiente, pudiendo traspasarse su valor al capital y/o reservas de la empresa. El menor valor
que eventualmente pudiese resultar de la revalorizacin del capital propio y sus variaciones, ser
considerado una disminucin del capital y/o reservas a contar de la misma fecha indicada
anteriormente. No obstante, el reajuste que corresponda a las utilidades estar afecto al
Impuesto Global Complementario o Adicional, cuando sea retirado o distribuido.
Los contribuyentes que enajenen ocasionalmente bienes y cuya enajenacin sea susceptible de
generar rentas afectas al impuesto de esta categora y que no estn obligados a declarar sus
rentas mediante un balance general, debern para los efectos de determinar la renta proveniente
de la enajenacin, deducir del precio de venta el valor inicial actualizado de dichos bienes, segn
la variacin experimentada por el ndice de precios al consumidor en el perodo comprendido
entre el ltimo da del mes que antecede al de la adquisicin del bien y el ltimo da del mes
anterior al de la enajenacin, debiendo deducirse las depreciaciones correspondientes al perodo
respectivo.
Tratndose de la enajenacin de derechos de sociedades de personas, para los efectos de
determinar la renta proveniente de dicha operacin, deber deducirse del precio de la

9
enajenacin el valor de libros de los citados derechos segn el ltimo balance anual practicado
por la empresa, debidamente actualizado segn la variacin experimentada por el ndice de
precios al consumidor entre el ltimo da del mes anterior al del ltimo balance y el ltimo da del
mes anterior a aqul en que se produzca la enajenacin. El citado valor actualizado deber
incrementarse y/o disminuirse por los aportes, retiros o disminuciones de capital ocurridos entre
la fecha del ltimo balance y la fecha de la enajenacin, para lo cual dichos aumentos o
disminuciones debern reajustarse segn el porcentaje de variacin experimentado por el ndice
de precios al consumidor entre el ltimo da del mes que antecede a aqul en que ocurrieron y el
ltimo da del mes anterior al de la enajenacin.
En el caso de la enajenacin de derechos en sociedades de personas que hagan los socios de
sociedades de personas o accionistas de sociedades annimas cerradas, o accionistas de
sociedades annimas abiertas dueos del 10% o ms de las acciones, a la empresa o sociedad
respectiva o en las que tengan intereses, para los efectos de determinar la renta proveniente de
dicha operacin, deber deducirse del precio de la enajenacin el valor de aporte o adquisicin
de dichos derechos, incrementado o disminuido segn el caso, por los aumentos o
disminuciones de capital posteriores efectuados por el enajenante, salvo que los valores de
aporte, adquisicin o aumentos de capital tengan su origen en rentas que no hayan pagado total
o parcialmente los impuestos de esta ley. Para estos efectos, los valores indicados debern
reajustarse de acuerdo a la variacin del ndice de precios al consumidor entre el ltimo da del
mes anterior a la adquisicin o aporte, aumento o disminucin de capital, y el ltimo da del mes
anterior a la enajenacin. Lo dispuesto en este inciso tambin se aplicar si el contribuyente que
enajena los derechos estuviera obligado a determinar su renta efectiva mediante contabilidad
completa, calculndose el valor actualizado de los derechos en conformidad con el nmero 9 de
este artculo.
Para los efectos del inciso anterior, cuando el enajenante de los derechos sociales no est
obligado a declarar su renta efectiva segn contabilidad completa y haya renunciado
expresamente a la reinversin del mayor valor obtenido en la enajenacin, la utilidad en la
sociedad que corresponda al mayor valor de los derechos sociales enajenados se considerar un
ingreso no constitutivo de renta. El impuesto de primera categora que se hubiera pagado por
esas utilidades constituir un pago provisional de la sociedad en el mes en que se efecte el
retiro o distribucin.

10
DEPRECIACIN DEL ACTIVO FIJO
CONCEPTO. En el Activo de la empresa existen ciertos bienes tangibles que fueron
adquiridos para ser usados exclusivamente por la empresa, y sin el nimo de revenderlos; es el
caso de bienes races, instalaciones, maquinarias, muebles y tiles, vehculos, que forman el Activo
Fijo, o Activo Permanente o Activo Inmovilizado de la empresa. Estos bienes no se extinguen
durante un ejercicio; por lo tanto, su costo se distribuye en los perodos contables que comprende
su vida til. En cada perodo contable se carga a gastos una parte proporcional del valor del bien, es
lo que llamamos DEPRECIACIN.
Tambin se plantea la depreciacin como la prdida de valor que experimentan los bienes del
Activo Fijo, debido a la accin del tiempo, uso, obsolescencia o a la influencia de elementos
ambientales.
CAUSAS DE LA DEPRECIACIN.

Normales
Causas Fsicas
Extraordinarias
o Eventuales

Causas funcionales o econmicas

* Desgaste natural por efecto del uso.

* Deterioro natural por efecto del uso.
* Agotamiento
* Extincin.
* Accin normal de elementos naturales
* Deterioro o dao extraordinario.
* Accin de elementos naturales
en situaciones especiales.
* Fallas de instalacin, fabricacin
o de estructura.

* Obsolescencia.
* Insuficiencia.
* Elementos inadecuados.
* Posibilidad limitada de uso.
* Desuso gradual o total por disminucin
o cambios en la demanda del producto.

ASPECTO LEGAL. El artculo 31 de la Ley de la Renta establece que las empresas que
declaren la renta efectiva mediante contabilidad, para la determinacin de la renta lquida imponible
de Primera Categora, pueden rebajar de la renta bruta, entre otros gastos o partidas, la
depreciacin de los bienes del activo inmovilizado que utilizan en el giro o actividad que desarrollan.

En efecto, en el N 5 del artculo 31 de la Ley de la Renta, se establecen dos sistemas que los
contribuyentes pueden utilizar para la depreciacin de los bienes del activo inmovilizado, uno de
carcter general y el otro de carcter opcional.
El primero de ellos, es el que establece dicho texto legal como norma general, y consiste en
que la cuota de depreciacin a rebajar como gasto en cada perodo tributario tiende a ser constante
y se determina en relacin o en proporcin a los aos de vida til que este Servicio mediante pautas
de carcter general fija para los distintos bienes del activo inmovilizado que las empresas utilizan en
las actividades econmicas que desarrollan, aplicada sobre el valor neto de cada bien a la fecha del
balance y una vez efectuada la revalorizacin obligatoria que dispone el N 2 del artculo 41 de la
Ley de la Renta.

En otros trminos, este sistema consiste en rebajar como gasto en cada perodo una cuota fija
por concepto de depreciacin durante toda la vida til establecida para los bienes del activo
inmovilizado. As por ejemplo, si a un determinado bien se le ha fijado una vida til de 10 aos,
significa que en cada perodo la empresa deber cargar a resultado como cuota fija una dcima
parte del valor neto actualizado que tenga el bien al trmino del ejercicio o fecha del balance.
Sin perjuicio del rgimen anterior, la Ley de la Renta establece un sistema opcional,
denominado "rgimen de depreciacin acelerada", al cual los contribuyentes pueden acogerse

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voluntariamente y cuando lo estimen conveniente, siempre y cuando cumplan determinados
requisitos y condiciones copulativos que se describen a continuacin:
a) Concepto de depreciacin acelerada

Se entiende por esta depreciacin aquella que tiene por objeto aumentar la cuota anual de
depreciacin de los bienes del activo inmovilizado, reduciendo a un tercio los aos de vida til
fijada por este Servicio para la depreciacin normal de dichos bienes. As por ejemplo, si la vida
til normal de un determinado bien fue fijada en 20 aos, respecto de dicho bien para los efectos
de aplicar el rgimen de depreciacin acelerada debe considerarse una vida til de 6 aos (20 : 3=
6,67), desprecindose las fracciones de aos que resulten de la operacin aritmtica realizada.
b) Tipo de bienes que pueden acogerse
Los bienes que pueden acogerse a este rgimen deben reunir las siguientes caractersticas:
Que se trate de bienes nuevos cuya adquisicin, construccin o internacin haya ocurrido a
contar del 01 de Junio de 1977, no rigiendo la condicin de nuevos tratndose de bienes
internados; y
Que la vida til normal fijada por este Servicio sea igual o superior a 5 aos.
c) Autorizacin y oportunidad en que debe ejercerse la opcin

Para optar a este rgimen no se requiere ninguna formalidad o autorizacin previa de este
Servicio, pudiendo el contribuyente optar por l en cualquier momento, ya sea, desde el primer ao
en que los bienes entraron en funciones o en una fecha posterior, habiendo ya transcurrido un
determinado nmero de aos de vida til de los bienes, considerndose en este ltimo caso para la
aplicacin de dicho rgimen la vida til restante que le quede al bien aunque sta sea inferior a 5
aos, siempre y cuando la vida til original fijada al bien haya sido igual o superior a 5 aos.
d) Abandono del rgimen de depreciacin acelerada

El contribuyente en cualquier perodo puede abandonar el rgimen de depreciacin acelerada

al cual se encuentra acogido, respecto de uno o ms bienes o de su totalidad, incorporndose en
forma definitiva al rgimen de depreciacin normal que establece como norma general la Ley de la
Renta, y por los aos de vida til restante que le quedan a los bienes.
LEY DE LA RENTA

Artculo 31.- La renta lquida de las personas referidas en el artculo anterior se determinar
deduciendo de la renta bruta todos los gastos necesarios para producirla que no hayan sido
rebajados en virtud del artculo 30, pagados o adeudados, durante el ejercicio comercial
correspondiente, siempre que se acrediten o justifiquen en forma fehaciente ante el Servicio. No
se deducirn los gastos incurridos en la adquisicin, mantencin o explotacin de bienes no
destinados al giro del negocio o empresa, de los bienes de los cuales se aplique la presuncin de
derecho a que se refiere el inciso primero del artculo 21 y la letra f), del nmero 1, del artculo
33, como tampoco en la adquisicin y arrendamiento de automviles, station wagons y similares,
cuando no sea ste el giro habitual, y en combustibles, lubricantes, reparaciones, seguros y, en
general, todos los gastos para su mantencin y funcionamiento. No obstante, proceder la
deduccin de estos gastos respecto de los vehculos sealados cuando el Director del Servicio
de Impuestos Internos los califique previamente de necesarios, a su juicio exclusivo.
Sin perjuicio de lo indicado en el inciso precedente, los gastos incurridos en el extranjero se
acreditarn con los correspondientes documentos emitidos en el exterior de conformidad a las
disposiciones legales del pas respectivo, siempre que conste en ellos, a lo menos, la
individualizacin y domicilio del prestador del servicio o del vendedor de los bienes adquiridos
segn corresponda, la naturaleza u objeto de la operacin y la fecha y monto de la misma. El
contribuyente deber presentar una traduccin al castellano de tales documentos cuando as lo
solicite el Servicio de Impuestos Internos. Aun en el caso que no exista el respectivo documento
de respaldo, la Direccin Regional podr aceptar la deduccin del gasto si a su juicio ste es
razonable y necesario para la operacin del contribuyente, atendiendo a factores tales como la
relacin que exista entre las ventas, servicio, gastos o los ingresos brutos y el desembolso de

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que se trate de igual o similar naturaleza, de contribuyentes que desarrollen en Chile la misma
actividad o una semejante.
Especialmente proceder la deduccin de los siguientes gastos, en cuanto se relacionen con el
giro del negocio:
1.- Los intereses pagados o devengados sobre las cantidades adeudadas, dentro del ao a que
se refiere el impuesto. No se aceptar la deduccin de intereses y reajustes pagados o
adeudados, respecto de crditos o prstamos empleados directa o indirectamente en la
adquisicin, mantencin y/o explotacin de bienes que no produzcan rentas gravadas en esta
categora.
2.- Los impuestos establecidos por leyes chilenas, en cuanto se relacionen con el giro de la
empresa y siempre que no sean los de esta ley, ni de bienes races, a menos que en este ltimo
caso no proceda su utilizacin como crdito y que no constituyan contribuciones especiales de
fomento o mejoramiento. No proceder esta rebaja en los casos en que el impuesto haya sido
sustituido por una inversin en beneficio del contribuyente.
3.- Las prdidas sufridas por el negocio o empresa durante el ao comercial a que se refiere el
impuesto, comprendiendo las que provengan de delitos contra la propiedad.
Podrn, asimismo, deducirse las prdidas de ejercicios anteriores, siempre que concurran los
requisitos del inciso precedente. Para estos efectos, las prdidas del ejercicio debern imputarse
a las utilidades no retiradas o distribuidas, y a las obtenidas en el ejercicio siguiente a aquel en
que se produzcan dichas prdidas, y si las utilidades referidas no fuesen suficientes para
absorberlas, la diferencia deber imputarse al ejercicio inmediatamente siguiente y as
sucesivamente. En el caso que las prdidas absorban total o parcialmente las utilidades no
retiradas o distribuidas, el impuesto de primera categora pagado sobre dichas utilidades se
considerar como pago provisional en aquella parte que proporcionalmente corresponda a la
utilidad absorbida, y se le aplicarn las normas de reajustabilidad, imputacin o devolucin que
sealan los artculos 93 a 97 de la presente ley.
Las prdidas se determinarn aplicando a los resultados del balance las normas relativas a la
determinacin de la renta lquida imponible contenidas en este prrafo y su monto se reajustar,
cuando deba imputarse a los aos siguientes, de acuerdo con el porcentaje de variacin
experimentada por el ndice de precios al consumidor en el perodo comprendido entre el ltimo
da del mes anterior al del cierre del ejercicio comercial en que se generaron las prdidas y el
ltimo da del mes anterior al del cierre del ejercicio en que proceda su deduccin.
Con todo, las sociedades con prdidas que en el ejercicio hubieren sufrido cambio en la
propiedad de los derechos sociales, acciones o del derecho a participacin en sus utilidades, no
podrn deducir las prdidas generadas antes del cambio de propiedad de los ingresos percibidos
o devengados con posterioridad a dicho cambio. Ello siempre que, adems, con motivo del
cambio sealado o en los doce meses anteriores o posteriores a l la sociedad haya cambiado
de giro o ampliado el original a uno distinto, salvo que mantenga su giro principal, o bien al
momento del cambio indicado en primer trmino, no cuente con bienes de capital u otros activos
propios de su giro de una magnitud que permita el desarrollo de su actividad o de un valor
proporcional al de adquisicin de los derechos o acciones, o pase a obtener solamente ingresos
por participacin, sea como socio o accionista, en otras sociedades o por reinversin de
utilidades. Para este efecto, se entender que se produce cambio de la propiedad en el ejercicio
cuando los nuevos socios o accionistas adquieran o terminen de adquirir, directa o
indirectamente, a travs de sociedades relacionadas, a lo menos el 50% de los derechos
sociales, acciones o participaciones. Lo dispuesto en este inciso no se aplicar cuando el cambio
de propiedad se efecte entre empresas relacionadas, en los trminos que establece el artculo
100 de la ley N 18.045.
4.- Los crditos incobrables castigados durante el ao, siempre que hayan sido contabilizados
oportunamente y se hayan agotado prudencialmente los medios de cobro.
Las provisiones y castigos de los crditos incluidos en la cartera vencida de los bancos e
instituciones financieras, de acuerdo a las instrucciones que impartan en conjunto la
Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras y el Servicio de Impuestos Internos.
Las instrucciones de carcter general que se impartan en virtud del inciso anterior, sern tambin
aplicables a las remisiones de crditos riesgosos que efecten los bancos y sociedades

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financieras a sus deudores, en la parte en que se encuentren afectos a provisiones constituidas
conforme a la normativa sobre clasificacin de la cartera de crditos establecida por la
Superintendencia de Bancos e Instituciones Financieras.
Las normas generales que se dicten debern contener, a lo menos, las siguientes condiciones:
a) Que se trate de crditos clasificados en las dos ltimas categoras de riesgo establecidas para
la clasificacin de cartera, y
b) Que el crdito de que se trata haya permanecido en alguna de las categoras indicadas a lo
menos por el perodo de un ao, desde que se haya pronunciado sobre ella la Superintendencia.
Lo dispuesto en este nmero se aplicar tambin a los crditos que una institucin financiera
haya adquirido de otra, siempre que se cumpla con las condiciones antedichas.
5.- Una cuota anual de depreciacin por los bienes fsicos del activo inmovilizado a contar de su
utilizacin en la empresa, calculada sobre el valor neto de los bienes a la fecha del balance
respectivo, una vez efectuada la revalorizacin obligatoria que dispone el artculo 41.
El porcentaje o cuota correspondiente al perodo de depreciacin dir relacin con los aos de
vida til que mediante normas generales fije la Direccin y operar sobre el valor neto total del
bien. No obstante, el contribuyente podr aplicar una depreciacin acelerada, entendindose por
tal aqulla que resulte de fijar a los bienes fsicos del activo inmovilizado adquiridos nuevos o
internados, una vida til equivalente a un tercio de la fijada por la Direccin o Direccin Regional.
No podrn acogerse al rgimen de depreciacin acelerada los bienes nuevos o internados cuyo
plazo de vida til total fijado por la Direccin o Direccin Regional sea inferior a cinco aos. Los
contribuyentes podrn en cualquier oportunidad abandonar el rgimen de depreciacin
acelerada, volviendo as definitivamente al rgimen normal de depreciacin a que se refiere este
nmero. Al trmino del plazo de depreciacin del bien, ste deber registrarse en la contabilidad
por un valor equivalente a un peso, valor que no quedar sometido a las normas del artculo 41
y que deber permanecer en los registros contables hasta la eliminacin total del bien motivada
por la venta, castigo, retiro u otra causa.
En todo caso, cuando se aplique el rgimen de depreciacin acelerada, slo se considerar para
los efectos de lo dispuesto en el artculo 14, la depreciacin normal que corresponde al total de
los aos de vida til del bien. La diferencia que resulte en el ejercicio respectivo entre la
depreciacin acelerada y la depreciacin normal, slo podr deducirse como gasto para los
efectos de primera categora.
Tratndose de bienes que se han hecho inservibles para la empresa antes del trmino del plazo
de depreciacin que se les haya designado, podr aumentarse al doble la depreciacin
correspondiente.
La Direccin Regional, en cada caso particular, a peticin del contribuyente o del Comit de
Inversiones Extranjeras, podr modificar el rgimen de depreciacin de los bienes cuando los
antecedentes as lo hagan aconsejable.
Para los efectos de esta ley no se admitirn depreciaciones por agotamiento de las sustancias
naturales contenidas en la propiedad minera, sin perjuicio de lo dispuesto en el inciso primero del
artculo 30.
6.- Sueldos, salarios y otras remuneraciones pagados o adeudados por la prestacin de
servicios personales, incluso las gratificaciones legales y contractuales, y asimismo, toda
cantidad por concepto de gastos de representacin. Las participaciones y gratificaciones
voluntarias que se otorguen a empleados y obreros se aceptarn como gastos cuando se
paguen o abonen en cuenta y siempre que ellas sean repartidas a cada empleado y obrero en
proporcin a los sueldos y salarios pagados durante el ejercicio, as como en relacin a la
antigedad, cargas de familia u otras normas de carcter general y uniforme aplicables a todos
los empleados o a todos los obreros de la empresa.
Tratndose de personas que por cualquier circunstancia personal o por la importancia de su
haber en la empresa, cualquiera que sea la condicin jurdica de sta, hayan podido influir a
juicio de la Direccin Regional, en la fijacin de sus remuneraciones, stas slo se aceptarn
como gastos en la parte que, segn el Servicio, sean razonablemente proporcionadas a la
importancia de la empresa, a las rentas declaradas, a los servicios prestados y a la rentabilidad

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del capital, sin perjuicio de los impuestos que procedan respecto de quienes perciban tales
pagos.
No obstante, se aceptar como gasto la remuneracin del socio de sociedades de personas y
socio gestor de sociedades en comandita por acciones, y las que se asigne el empresario
individual, que efectiva y permanentemente trabajen en el negocio o empresa, hasta por el monto
que hubiera estado afecto a cotizaciones previsionales obligatorias. En todo caso, dichas
remuneraciones se considerarn rentas del artculo 42, nmero 1.
Las remuneraciones por servicios prestados en el extranjero se aceptarn tambin como gastos,
siempre que se acrediten con documentos fehacientes y sean a juicio de la Direccin Regional,
por su monto y naturaleza, necesarias y convenientes para producir la renta en Chile.
6 bis.- Las becas de estudio que se paguen a los hijos de los trabajadores de la empresa,
siempre que ellas sean otorgadas con relacin a las cargas de familia u otras normas de carcter
general y uniforme aplicables a todos los trabajadores de la empresa. En todo caso, el monto de
la beca por cada hijo, no podr ser superior en el ejercicio hasta la cantidad equivalente a una y
media unidad tributaria anual, salvo que el beneficio corresponda a una beca para estudiar en un
establecimiento de educacin superior y se pacte en un contrato o convenio colectivo de trabajo,
caso en el cual este lmite ser de hasta un monto equivalente a cinco y media unidades
tributarias anuales.
7.- Las donaciones efectuadas cuyo nico fin sea la realizacin de programas de instruccin
bsica o media gratuitas, tcnica, profesional o universitaria en el pas, ya sean privados o
fiscales, slo en cuanto no excedan del 2% de la renta lquida imponible de la empresa o del
1,6% o (uno coma seis por mil) del capital propio de la empresa al trmino del correspondiente
ejercicio. Esta disposicin no ser aplicada a las empresas afectas a la ley N 16.624.
Lo dispuesto en el inciso anterior se aplicar tambin a las donaciones que se hagan a los
Cuerpos de Bomberos de la Repblica, Fondo de Solidaridad Nacional, Fondo de Abastecimiento
y Equipamiento Comunitario, Servicio Nacional de Menores y a los Comits Habitacionales
Comunales.
Las donaciones a que se refiere este nmero no requerirn del trmite de la insinuacin y
estarn exentas de toda clase de impuestos.
8.- Los reajustes y diferencias de cambios provenientes de crditos o prstamos destinados al
giro del negocio o empresa, incluso los originados en la adquisicin de bienes del activo
inmovilizado y realizable.
9.- Los gastos de organizacin y puesta en marcha, los cuales podrn ser amortizados hasta en
un lapso de seis ejercicios comerciales consecutivos contados desde que se generaron dichos
gastos o desde el ao en que la empresa comience a generar ingresos de su actividad principal,
cuando este hecho sea posterior a la fecha en que se originaron los gastos.
En el caso de empresas cuyo nico giro segn la escritura de constitucin sea el de desarrollar
determinada actividad por un tiempo inferior a 6 aos no renovable o prorrogable, los gastos de
organizacin y puesta en marcha se podrn amortizar en el nmero de aos que abarque la
existencia legal de la empresa.
10.- Los gastos incurridos en la promocin o colocacin en el mercado de artculos nuevos
fabricados o producidos por el contribuyente, pudiendo el contribuyente prorratearlos hasta en
tres ejercicios comerciales consecutivos contados desde que se generaron dichos gastos.
11.- Los gastos incurridos en la investigacin cientfica y tecnolgica en inters de la empresa
an cuando no sean necesarios para producir la renta bruta del ejercicio, pudiendo ser deducidos
en el mismo ejercicio en que se pagaron o adeudaron o hasta en seis ejercicios comerciales
consecutivos.
12.- Los pagos que se efecten al exterior por los conceptos indicados en el inciso primero del
artculo 59 de esta ley, hasta por un mximo de 4% de los ingresos por ventas o servicios, del
giro, en el respectivo ejercicio.
El lmite establecido en el inciso anterior no se aplicar cuando, en el ejercicio respectivo, entre
el contribuyente y el beneficiario del pago no exista o no haya existido relacin directa o indirecta
en el capital, control o administracin de uno u otro. Para que sea aplicable lo dispuesto en este
inciso, dentro de los dos meses siguientes al del trmino del ejercicio respectivo, el contribuyente
o su representante legal, deber formular una declaracin jurada en la que seale que en dicho
ejercicio no ha existido la relacin indicada. Esta declaracin deber conservarse con los
antecedentes de la respectiva declaracin anual de impuesto a la renta, para ser presentada al

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Servicio cuando ste lo requiera. El que maliciosamente suscriba una declaracin jurada falsa
ser sancionado en conformidad con el artculo 97, nmero 4, del Cdigo Tributario.
Tampoco se aplicar el lmite establecido en el inciso primero de este nmero, si en el pas de
domicilio del beneficiario de la renta sta se grava con impuestos a la renta con tasa igual o
superior a 30%. El Servicio de Impuestos Internos, de oficio o a peticin de parte, verificar los
pases que se encuentran en esta situacin
Para determinar si los montos pagados por los conceptos indicados en el inciso primero de este
nmero se encuentran o no dentro del lmite all indicado, debern sumarse en primer lugar todos
los pagos que resulten de lo dispuesto en los incisos segundo y tercero. Los restantes pagos se
sumarn a continuacin de aquellos.
BIBLIOGRAFA: Manual de Consultas Tributarias.
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