Disposiciones de carcter general aplicables a las casas de bolsa (Contina de la Segunda Seccin Disposiciones de carcter general aplicables a las

casas de bolsa (Contina de la Segunda Seccin) (Viene de la Segunda Seccin) B-7 CUSTOD ! " !D# $ ST%!C O$ D& B &$&S Ob'eti(o ) alcance &l presente criterio tiene por ob'eti(o establecer las reglas de registro* (aluacin* presentacin ) re(elacin relati(as a las operaciones de custodia ) ad+inistracin de bienes ,ue reali-an las casas de bolsa. / Dentro de las operaciones de ad+inistracin ,ue son ob'eto del presente criterio* se conte+plan las operaciones ,ue reali-an las casas de bolsa por cuenta de terceros* tales co+o la co+pra(enta de (alores e instru+entos 0inancieros deri(ados* las operaciones de reporto ) el pr1sta+o de (alores. 2 $o se inclu)e dentro del presente criterio3 a) la custodia de bienes ,ue por la naturale-a o por as4 con(enirlo contractual+ente* no otorguen la responsabilidad de la sal(aguarda a las casas de bolsa* ) b) las operaciones de 0ideico+iso. De0iniciones 5 Bienes en custodia o ad+inistracin.- &0ecti(o* (alores o t4tulos asi+ilables propiedad de terceros* entregados a la casa de bolsa para su sal(aguarda o ad+inistracin. 6 Costo de ad,uisicin.- &s el +onto de e0ecti(o o su e,ui(alente entregado a ca+bio de un acti(o. 7os gastos de co+pra* inclu)endo las pri+as o descuentos* as4 co+o las co+isiones por correta'e* son parte integrante del costo de ad,uisicin. 8

Operaciones de custodia.- Son a,uellas ,ue reali-a la casa de bolsa* por las ,ue se responsabili-a de la sal(aguarda de e0ecti(o* (alores o t4tulos asi+ilables ,ue le son entregados en sus instalaciones o con ,uien tenga subcontratado el ser(icio* percibiendo por ello una co+isin. 9 Operaciones de ad+inistracin.- Son a,uellas ,ue reali-a la casa de bolsa* en las ,ue presta ser(icios ad+inistrati(os ) e'ercicio de derec:os sobre deter+inados bienes* percibiendo una co+isin co+o contraprestacin. 7 Caracter4sticas &l e0ecti(o* (alores o t4tulos asi+ilables pueden ser ob'eto de operaciones de custodia* ad+inistracin o una co+binacin de a+bos. &n el caso de (alores propiedad de terceros* 1stos pueden ser ena'enados* ad+inistrados o traspasados de acuerdo con las condiciones pactadas en el contrato. ; <or la esencia de este tipo de operaciones* no e=iste trans+isin de la propiedad de los bienes en custodia o ad+inistracin* de con0or+idad con los linea+ientos establecidos en el criterio C-/ Trans0erencia de acti(os 0inancieros * por lo ,ue las casas de bolsa no ad,uieren la titularidad de los +is+os. > !de+s* dentro de los ser(icios ,ue la casa de bolsa puede prestar* se encuentran las operaciones de ad+inistracin* ena'enacin ) traspaso de bienes ,ue se e0ectan de con0or+idad con la instruccin pre(ia de sus clientes. Dentro de estas operaciones se conte+plan depsitos de clientes* as4 co+o operaciones con (alores* de reporto* de pr1sta+o de (alores ) con instru+entos 0inancieros deri(ados. %eglas de registro ) (aluacin /? Dado ,ue los bienes ob'eto del presente criterio* no son propiedad de las casas de bolsa* 1stos no deben 0or+ar parte del balance general de las +is+as. Sin e+bargo* deber registrarse en cuentas de orden el +onto +=i+o esti+ado por el ,ue estar4a obligada la casa de bolsa a responder ante sus clientes por cual,uier e(entualidad 0utura. //

7os ingresos deri(ados de los ser(icios de custodia o ad+inistracin se reconocern en resultados con0or+e se de(enguen. Operaciones de custodia /2 7a (aluacin de los bienes en custodia deber :acerse con0or+e a su (alor ra-onable* el cual se deter+inar de con0or+idad con lo establecido en el criterio B-2 n(ersiones en (alores . /5 Cuando el (alor ra-onable no pueda ser deter+inado con base en lo establecido en el prra0o anterior* la (aluacin de los (alores se :ar de con0or+idad con el costo de ad,uisicin del depositante. /6 &n el e(ento de ,ue los bienes en custodia se tengan ade+s en ad+inistracin* se debern controlar en cuentas de orden* por separado de a,uellos bienes recibidos en custodia. Operaciones de ad+inistracin /8