CAPITULO V

ESTUDIO DE FACTIBILIDAD DE MERCADO PARA LA INSTALACIN DE UNA

PLANTA PRODUCTORA DE BOLSAS PLSTICAS QUE CONTRIBUYE AL
DESARROLLO SOCIOECONMICO EN LA CIUDAD DE SAN MIGUEL

UNIVERSIDAD DE ORIENTE
UNIVO
FACULTAD DE CIENCIAS ECONMICAS

ESTUDIO DE FACTIBILIDAD DE MERCADO PARA LA INSTALACIN DE UNA

PLANTA PRODUCTORA DE BOLSAS PLSTICAS, QUE CONTRIBUYA AL
DESARROLLO SOCIOECONMICO EN LA CIUDAD DE SAN MIGUEL

PRESENTADO POR:
NORMA ELIZABETH CCERES CRUZ
NGEL MAURICIO MORENO BLANCO
JORGE ALBERTO PREZ VSQUEZ

AGOSTO DEL 2006

SAN MIGUEL,

EL SALVADOR

CENTRO AMERICA

5.

ESTUDIO DE FACTIBILIDAD

5.1

ESTUDIO DE MERCADO

5.1.1 OBJETIVOS
5.1.1.1 OBJETIVO GENERAL

Elaborar un estudio de mercado para la instalacin de una planta productora

de bolsas plsticas que contribuya al desarrollo socio econmico en la ciudad de
San Miguel.

5.1.1.2 OBJETIVOS ESPECFICOS

Conocer los gustos y preferencias del consumidor

Conocer el consumo actual de bolsas plsticas

Determinar los periodos de compra de bolsas plsticas

Determinar el precio de las bolsas plsticas

Designar canales de distribucin del producto

5.1.2 METODOLOGA GENERAL

El desarrollo del presente estudio de mercado requiere de informacin del

proyecto que tenga relacin directa e indirecta por lo que se ha desarrollado a
travs de estudios bibliogrficos as como tambin la informacin que tenga un
carcter prctico con el estudio.

5.1.2.1 FUENTES PRIMARIAS

Se consideran las siguientes fuentes

-

Encuesta

Se utiliz el instrumento de la encuesta y de esta forma se obtuvo la

informacin necesaria para el desarrollo del estudio de mercado.

Entrevista a expertos durante la investigacin.

Se entrevistaron a expertos relacionados con el tema, tales como: El Sr.
Jos Clemente Flores, propietario y al Gerente Sr. Miguel Argueta, ambos
de la fabrica INDUPLASTIC S.A. DE C. V. En San Salvador.

5.1.3 MERCADO DE CONSUMO

El mercado de consumo para el proyecto ser dirigido a la zona Oriental

debido a que en esta regin no existen fbricas productoras de bolsas plsticas.

5.1.3.1 CARACTERSTICAS DEL PRODUCTO

Las Bolsas plsticas es un producto de aceptacin mundial, los tipos y

tamaos de bolsas a producir son los siguientes:

BOLAS LISA PULGADAS

BOLSAS DE GABACHA

5" X 8"

MINI

6" X 10"

NUMERO 1

Clasificacin:

Por su vida de almacn, se clasifican en duraderas (No perecederos) y por

su uso como un producto de consumo intermediario.50/

5.1.3.2 rea de Mercado

Est determinado geogrficamente por los almacenes, comerciales y

tiendas, todos ubicados en el rea urbana de la ciudad de San Miguel

5.1.4 INVESTIGACIN DE CAMPO

Para llevar a cabo la investigacin se detalla el mtodo, la tcnica y el

procedimiento que se utiliz para la recoleccin de la informacin

Mtodo:

El tipo de investigacin es correlacional partiendo de una base bibliografa

existente sobre esta etapa de un estudio de marcado, tcnico, econmico
financiero y el impacto social

Tcnica

La tcnica que se utiliz fu la de realizar visitas a la fbrica productora de

bolsas plsticas, a proveedores de maquinaria y equipo, los resultados se
obtuvieron a travs de cuestionarios, entrevistas, cotizaciones y la observacin
directa
50/

Evaluacin de Proyectos, Cuarta Edicin, Gabriel Baca Urbina.

Procedimiento:

La recopilacin de la informacin estar bajo la responsabilidad del grupo

investigador los cuales fueron tabulados en cuadros, el anlisis se hizo
porcentualmente.

5.1.5 PROYECCIN DE LA DEMANDA

Dentro del estudio, para analizar el universo (315 empresas) se utiliz un

mtodo estadstico que arrojo como tamao de la muestra 63 empresas
compuestas por:
47

Almacenes

12

Comerciales

Tiendas

En el cuadro 5.1 se representa el compartimiento mensual del consumo de

bolsas plsticas considerado que en la poca estudiantil se incrementa en un 6 %
(enero, febrero) en la poca navidea en un 48%(noviembre 10% y diciembre
38%) y en el resto del ao en un 46% (segn resultados de la pregunta No. 8).
CUADRO N 5
MESES X

FARDOS

Enero

208

Febrero

208

Marzo

286

Abril

286

Mayo

286

Junio

286

Julio

286

Agosto

286

Septiembre

286

Octubre

286

Noviembre

216

Diciembre

270

Total

3,190

GRAFICO DE CONSUMO MENSUAL

350

286

300
FARDOS

250

286

208

200

286

286
286

286

286

270

286
216

208

150
100
50
0
1

10

11

12

En la grfica anterior se observa el consumo mensual se incrementa

constantemente en los meses de marzo a octubre y experimenta un cambio en los
meses de noviembre y diciembre, como el resultado de la pregunta N 8 dio que el
consumo en estos dos meses en del 48% de lo cual se le asign 10% al mes de
noviembre por ser el inicio de la poca navidea, y un 38% al mes de diciembre ya
que es el mes que se incrementa las ventas y el consumo de bolsas es mayor.

MESES

GRAFICO DE LA DEMANDA PROYECTADA PARA 5 AOS

DEMANDA51/
AOS

FARDOS

3,190

3,350

3,518

3,694

3,879

TOTAL

17,631

4000

3,518

3,350

3,190

3,879

3,694

3500

F
A
R
D
O
S

3000
2500
2000
1500
1000
500
0

51/

AOS

Con el estudio de factibilidad para la instalacin de una planta productora de bolsas plsticas en la ciudad de
San Miguel, se consider un incremento del 5% de la demanda a partir del 2 ao, tomando como base el
ndice poblacional.

5.1.6 DEMANDA SATISFECHA

De acuerdo a los resultados obtenidos mediante la encuesta se determin

que la demanda en la ciudad de San Miguel, esta satisfecha en un 97% (segn
preguntas No. 9 del cuestionario).- Y el 3% contesto que no esta satisfecha.

5.1.7 OFERTA

No se pudo determinar la oferta, por no tener acceso a los volmenes de

produccin de las fbricas productoras de bolsas plsticas.

5.1.8 MERCADO DE ABASTECIMIENTO

El mercado local esta

abastecido por proveedores nacionales, debido a

que importan la materia prima de Francia y Alemania.

PRINCIPALES PROVEEDORES DE MATERIA PRIMA.

MATERIA
PRIMA

PROVEEDOR

DIRECCIN

-Recina

CHEMPOLYMERS,

Resd. Villas de Mira Flores,

- Color

S.A DE C.V.

calle El Carmen # 12, Ciudad

- Lineal

TEL

(503) 2226 7150

Merliot, Nueva San Salvador

- Recina

SANCHES

Urbanizacin, Santa Elena,

(503) 2275 8161

- Color

CENTROAMERICA.

Calle Chaparrastique # 36,

(503) 2289 8328

- Lineal

Antiguo Cuscatln, La Libertad.

- Recina

CHONSA

Km. 27 Carretera a Sonsonate

2318 5160

- Color

PLSTICOS

sobre calle a Hacienda El

2318 5161

- Lineal

INDUSTRIAL S.A. DE Trnsito, Talnique, La Libertad

C.V.

5.1.9 POLTICAS ECONMICAS

Dentro del mercado de abastecimiento no se tienen polticas econmicas

relevantes debido a que los requerimientos de materia prima sern de proveedores
locales.

5.1.10 PRECIOS DE BOLSA PLASTICAS

De acuerdo a los resultados de la encuesta los precios promedios por fardo

de bolsas plsticas son los siguientes:

PRECIOS DE BOLSAS PLASTICAS POR FONDOS

BOLSAS LISA

PRECIO
POR FARDO

(PULGADAS)

BOLSAS DE
GABACHA

PRECIO
POR FARDO

5X8

51.00

MINI

53.00

6 X 10

56.00

NMERO 1

63.00

5.1.11 COMERCIALIZACIN DEL PRODUCTO

Para el proyecto, la comercializacin de bolsas plsticas estar constituida

por el conjunto de

relaciones entre fabricante y distribuidor, fabricante y

consumidor.

Las bolsas plsticas estarn disponibles para ser vendidos en el lugar de

produccin.

Las ventas sern al contado, tomando en cuenta la posibilidad de otorgar,

crdito, lo cual tambin depender de los fardos de bolsas plsticas que se
adquieran.

5.1.12 RESULTADOS.

Despus de haber realizado la encuesta a la poblacin objeto de estudio se

obtuvieron los siguientes resultados:
1.

Se conocieron los gustos y preferencias de los consumidores del segmento

de mercado al que se dirigi la investigacin, entre los cuales se destacan la
preferencia por la bolsa lisa 5 x 8 pulgadas y la bolsa de gabacha mini y la
exigencia que tenga buena calidad.

2.

Las caractersticas del mercado es que existe una demanda satisfecha.

3.

Los periodos de compra de bolsas plsticas son variados pero en su

mayora es semanal.

5.1.13 CONCLUSIONES DEL ESTUDIO DE MERCADO

El desarrollo del proyecto presentan una oportunidad de mercado para

posibles inversionistas en base a las proyecciones realizadas se puede concluir
que una planta productora de bolsas plsticas es factible mercadolgicamente ya
que un 92% est de acerado a cambiarse a nueva empresa (Ver pregunta N. 1 del
Cuestionario)

5.2 ESTUDIO TCNICO

5.2.1 OBJETIVOS
5.2.1.1 OBJETIVO GENERAL

Elaborar un estudio tcnico que permita conocer la magnitud del proyecto,

en la ciudad de San Miguel.

5.2.1.2 OBJETIVOS ESPECFICOS.

1.

Determinar el tamao ptimo de la planta

2.

Determinar la localizacin ms adecuada del proyecto

3.

Elaborar la ingeniera del proyecto

4.

Elaborar la distribucin de la planta

5.

Establecer el clculo de las reas de la planta.

5.2.2 METODOLOGA

Para elaborar el estudio tcnico y cumplir con los objetivos propuestos se

hizo uso de los resultados obtenidos en el estudio de mercado y en informacin
obtenida a travs de las entrevistas y observaciones directa; los datos obtenidos
sirvieron para

determinar los requisitos mnimos para la instalacin de la planta

productora de bolsas plsticas.

5.2.3 TAMAO DEL PROYECTO

5.2.3.1 CONCEPTO

El tamao del proyecto es la capacidad instalada y se expresa en

actividades de produccin por perodo.

5.2.3.2 CRITERIO DE MERCADO DE CONSUMO

Segn los resultados obtenidos en el estudio de mercado refleja que las

bolsas plsticas que ms demandan tienes son:

BOLSA LIZA

BOLSA DE GABACHA

5 x 8 pulgadas

Mini

6 x 10 pulgadas

N 1

Existe una demanda satisfecha del

97 % (segn pregunta N 9 del

Cuestionario). La demanda anual es de 3,191.00 fardos de bolsas plsticas.

5.2.4 SUMINISTROS E INSUMOS

Es de vital importancia la disponibilidad de materia prima en cantidad y

calidad para poder determinar el tamao ptimo de la planta productora, en este
caso el mercado de abastecimiento para la planta productora de bolsas plsticas
se encuentra en el pas, la materia prima para la produccin de las bolsas es: la
recina, color, peletizado y lineal. Tambin los productores de bolsas plsticas
trabajan con productos reciclados en sus mismas instalaciones.

5.2.5 TECNOLOGA

Las relaciones entre el tamao y la tecnologa influyen a su ves en las

relaciones entre tamao, inversiones y costo de produccin. Se debe contar con la
maquinaria y equipo ptimo para que el funcionamiento de la planta sea eficaz y

eficiente esto contribuir a disminuir el costo de produccin, aumentar las

utilidades y elevar la rentabilidad del proyecto. Para este proyecto se debe contar
de la siguiente maquinaria:
DEPARTAMENTO DE PRODUCCIN

Torres Struder

10,000

Selladora

5,000

Impresora

8,000

Calibrador

100

Peletizador

10,000

Compresor

5,000

Contmetro

100

Troqueladora

500

5 mesas de trabajo

285

Tanque para agua

500

DEPARTAMENTO ADMINISTRATIVO

Computadora

1,100.00

Telfono

40.00

Escritorio

100.00

Silla

30.00

Archivo

120.00

Aire Acondicionado

400.00

5.2.6 LA ORGANIZACIN

Est constituido de la siguiente manera:

Junta de Accionistas

Presidente

Gerente General

Contador
Secretaria

Gerente de
Operaciones

Supervisor
de Planta

Operarios

Almacenes
y despacho

Mantenimiento

Gerente de
Administracin

Control de
Calidad
Depto. De
Ventas

Depto. De
Compras

5.2.7 LOCALIZACIN PTIMA DEL PROYECTO.

La localizacin ptima de un proyecto es la que contribuye en mayor medida

a que se logre la mayor tasa de rentabilidad sobre el capital y obtener el costo
unitario mnimo.

5.2.7.1 DISPONIBILIDAD DE LA MANO DE OBRA

En cuanto a la disponibilidad de mano de obra, si se coloca cerca del

mercado de consumo, est garantizada debido al alto ndice de desempleo en la
zona, pero para el proyecto se requiere de personal con conocimiento en el manejo
y funcionamiento de la maquinaria.

5.2.7.2 VIAS DE ACCESO

En el proyecto de acuerdo a los resultados obtenidos en el estudio de

mercado la poblacin encuestada est de acuerdo con la instalacin de la planta.

Donde se va a instalar la planta debe tener buenas carreteras donde se

garantice un flujo vehicular normal y a cualquier hora.

5.2.7.3 ACCESO A SERVICIOS

Es cuanto a los servicios de comunicacin que se requiera de acuerdo a las

necesidades que se den, tanto en la etapa de instalacin, construccin y
funcionamiento de la planta, es de gran ayuda la va de acceso y el servicio de

telecomunicaciones porque esto garantiza el acercamiento entre el productor

distribuidor, productor consumidor, productor y proveedores de materia prima.

5.2.7.3.1 DISPONIBILIDAD DE ENERGA ELCTRICA

Para la instalacin de la planta productora de bolsas plsticas es importante

que el lugar seleccionado posea el servicio de energa elctrica y operando esta
empresa generadora de energa

con las mnimas interrupciones, porque cada

interrupcin de energa elctrica afectara directamente a la produccin. Porque la

mquina que se utilizar necesita un calentamiento de dos horas con anticipacin

5.2.7.3.2 SUMINISTRO DE AGUA.

La utilizacin del agua es muy importante para el proceso productivo pues

se utiliza para oxigenar la maquinaria y a la vez para evitar el recalentamiento
mientras esta en funcionamiento por lo cual el suministro de agua se debe hacer a
travs de ANDA o de un pozo con bomba de subsin.

5.2.7.4 MEDIO AMBIENTE.

Este factor es uno de los ms relevantes para la ubicacin de la planta ya

que se debe tomar en cuentea los requisitos mnimos que establece la Ley del
Medio Ambiente.

5.2.8 PROCESO DE SELECCIN

Para seleccionar el lugar de la planta productora de bolsas plsticas, se hizo

a travs del mtodo cualitativo por punto en donde se detallan criterios que se
consideran relevantes para elegir finalmente aquella que cumpla con la mayor
calificacin ponderada.

Mtodo cualitativo por punto.

Peso
Criterios

Hato Nuevo

El Rebalse

Asignado Calificacin Ponderacin Calificacin

Cantn, San Jos. Quelepa

Ponderacin

Calificacin

Ponderacin

Proximidad
del mercado
Vas

0.20

0.40

0.20

0.60

0.20

0.20

0.40

0.40

0.20

0.40

0.20

0.60

0.10

0.20

0.20

0.20

0.30

0.90

0.90

1.20

de

acceso
Acceso a
Servicios
Mano
obra

de

Medio
Ambiente
Total

100%

2.1

1.90

3.00

Nota. Asignacin de peso: se determin de acuerdo a la importancia de cada factor de los cuales la
sumatoria debe dar 1.00

Desvo a
Placitas

5.2.8.1 MICROLOCALIZACION DE LAS INSTALACIONES

Cantn San Jos

Quelepa

Carretera Panamericana Km. 131

JUSTIFICACIN

Segn Art. 20 de acuerdo con la Ley Medio Ambiental una plana industrial
no puede ser instalada en una zona urbana por la contaminacin que puede
causar esta de sus desechos txicos, por lo cual se elige el Cantn San Jos de
Quepela la cual cumple con los requisitos exigidos con dicha ley.

La zona elegida cuenta con vas de acceso y condiciona la proximidad del

mercado de lo cual esta zona cuenta con el servio ininterrumpido de energa
elctrica y agua la cual se considera una zona donde la mano de obra puede
desplazarse fcilmente a sus insolaciones, esto es uno de los factores ms
importantes para la localizacin de la planta.

5.2.8.2 MACROLOCALIZACIN DEL PROYECTO

UBICACIN DE LA PLANTA PRODUCTORA DE BOLSAS PLSTICAS

5.2.9 INGENIERA DEL PROYECTO

5.2.10 DISEO DEL PROYECTO

El producto que se presentara al mercado son la bolsa lisa y de gabacha.

Sern producidas a travs de material reciclado el cual ser procesado para
obtener el producto final posteriormente empacado para ser comercializado.

5.2.10.1 SELECCIN DEL PROCESO

Los procesos de produccin requiere de controles constantes para el

enfriamiento de la maquinaria, controles de temperatura.

La definicin del proceso de produccin de las bolsas plsticas se presenta

en el siguiente diagrama.

SIMBOLOGIA
Operacin: significa que se efecta un cambio o transformacin en algn

componente del producto ya sea por medio fsico, mecnico o qumico, o la

combinacin de cualquiera de los tres.

Transporte: Es la accin de movilizar de un sitio a otro algn elemento en

determinada operacin de o hacia algn punto de almacenamiento o

demora.

Espera: se presenta generalmente cuando existe cuyo de botella en el

proceso y hay que esperar turno para efectuar la actividad correspondiente.

Almacenamiento: Tanto de materia prima de productos en proceso o

productos terminados.
Inspeccin: Es la accin de controlar que se efectu correctamente una

operacin, con transporte o verificar la calidad del producto.

5.2.11 PROCESO DE PRODUCCIN DE BOLSAS PLASTICAS

BOLSA DE GABACHA

Paso Operacin Transp. Insp. Esp. Alm.

Descripcin Del Proceso De

N
1

Produccin
Introducir materia prima a la tolba.
(Recina y colorante)

Colocar en la maquinaria la pelcula

de acuerdo al tipo y tamao de bolsa
a elaborar.

Verificar la temperatura adecuada

para la produccin

Con el calibrador se verifica el

grosor de la bolsa.

Pasa a maquina donde se programa

fotoclula para indicacin de corte.

Se lleva rodillo para cortar y sellar

Pasa a mquina troqueladora

Pasa a contmetro para contar y

empaquetar

Se llevan las bolsas a la bodega

para posteriormente distribuir las

BOLSAS LISAS

Paso Operacin Transp. Insp. Esp. Alm.

Descripcin Del Proceso De

N
1

Produccin
Introducir materia prima a la tolba.
(Recina y colorante)

Colocar en la maquinaria la pelcula

de acuerdo al tipo y tamao de bolsa
a elaborar.

Verificar la temperatura adecuada

para la produccin

Con el calibrador se verifica el

grosor de la bolsa.

Pasa a maquina donde se programa

fotoclula para indicacin de corte.

Se lleva rodillo para cortar y sellar

Pasa a contmetro para contar y

empaquetar

Se llevan las bolsas a la bodega

para posteriormente distribuir las

5.2.12 DISTRIBUCIN DE LA PLANTA

Una buena distribucin de la planta permite condiciones de trabajo

aceptable se realizar la operacin ms econmica y mantiene las condiciones
ptimas de seguridad y bienestar para los empleados.

5.2.13 TIPO DE PROCESO PRODUCTIVO

5.2.13.1 DISTRIBUCIN POR PROCESO

Se agrupan a los empleados

y a la maquinaria y equipo que realizan

funciones idnticas y hacen trabajo rutinario.

Se requiere de mano de obra calificada para manejar el equipo.

5.2.14 MTODO DE DISTRIBUCIN.

Recepcin de materiales

4mts
A

Almacn de materia prima

4mts

Fabricacin

11mts

Almacn de P. T

4mts

Oficina

4mts

Sanitario

2mts

A
A

I
E

U
I

U
U

5.2.14.1 SIMBOLOGA INTERNACIONAL DEL DIAGRAMA DE LAPIZ

Letra

Orden de Proximidad

Absolutamente necesaria

Especialmente importante

Importante

Ordinaria o normal

Sin Importancia

indeseable

Xx

Muy indeseable

5.2.15 CALCULO DE LAS REAS DE LA PLANTA

5.3

ESTUDIO ECONMICO

5.3.1

OBJETIVOS

5.3.1.1Objetivo General

Elaborar un estudio econmico que permita determinar el monto de los

recursos econmicos necesarios para la realizacin del proyecto.

5.3.1.2 Objetivos Especficos

Determinar los gastos e inversin inicial del proyecto.

Determinar la depreciacin

Determinar el capital de trabajo.

5.3.2 METODOLOGA

Para realizar el estudio econmico se ha tomado como base la informacin

general por el estudio tcnico, el cual ha determinado la magnitud del proyecto,
mtodo cualitativo por punto, proceso de produccin, tipo de producto, recepcin
de materiales etc.

Con esta informacin se conocern los elementos que conformaran la

implementacin del proyecto.

5.3.2.1 Inversiones en Proyectos.

Las inversiones constituyen el punto de partida en la ejecucin de un

proyecto y tienen estrecha relacin con el clculo de rentabilidad, el proyecto en su
fase de ejecucin deber efectuar las inversiones necesarias de capital fijo,
asimismo durante la fase inicial de operacin deber destinar las inversiones de
capital de trabajo.

5.3.2.2 Plan Global de Inversin

El total de los desembolsos con recursos propios de la empresa o los

obtenidos a travs de entidades de crdito (sistema financiero), que se efecta
para cada uno de los rubros de la inversin fija y el capital de trabajo.

5.3.3 DETERMINACIN DE LOS INGRESOS

5.3.3.1 Bolsa Lisa

Se estima que los ingresos generados por las bolsas lisas ser por la
demanda de los consumidores y distribuidores.

5.3.3.2 Bolsas de Gabacha

Los ingresos de las bolsas de gabacha se realizarn por la demanda que se

tenga de los consumidores y distribuidores.

TABLA N 1
INGRESOS PROYECTADOS

(Ver anexo N 8)
1 ao

2 ao

3 ao

4 ao

5 ao

Total

Bolsas de Gabacha $ 92,535.52 $ 97,162.76 $ 105,076.69 $ 110,335.00 $ 115,852.59 $

520,962.56

Bolsa Lisa

$ 85,356.04 $ 89,624.27 $

480,640.01

Total

$177,891.56 $ 186,787.03 $ 202,000.88

96,924.19 $ 101,774.52 $ 106,960.99 $

$ 212,109.52

$ 222,813.58

$ 1,001,602.57

5.3.4 GASTOS DE ADMINISTRACIN

(Ver Anexo N 9)
Aos

1 AO

2 AO

3 AO

4 AO

17,500.80 $ 17,500.80 $ 17,852.42 $ 17,852.42

5 AO

Sueldo

Telefax

300.00 $

300.00 $

306.00 $

306.00

306.00

Papelera y tiles $

25.00 $

25.00 $

25.50 $

25.50

25.50

Agua

38.40 $

38.40 $

39.75 $

39.75

39.75

Energa elctrica

399.60 $

399.60 $

419.58 $

419.58

419.58

TOTAL

18,263.80 $ 18,263.80 $ 18,642.67 $ 18,642.67

$ 17,852.42

$ 18,642.67

5.3.4.1 ANLISIS DE LOS GASTOS DE ADMINISTRACIN

En los primeros 2 aos de ingresos de la inversin del proyecto se estim

los sueldos del departamento de $ 17,500.80 anuales el cual comprende el pago
del administrador y la secretaria, del tercer ao en adelante.

Se increment el gasto de administracin ya que la demanda de bolsas

plsticas aument, por lo tanto se propuso un aumento de sueldos a los
empleados de rea administrativa de un 2% los gastos de Telefax, Agua y
Papelera en 2% de incremento.

5.3.5 GASTOS DE VENTAS

Aos

1 AO

Vendedor

Viticos

300.00 $

Telefax

60.00 $

TOTAL

2 AO

2,100.00 $ 2,100.00 $

3 AO

4 AO

5 AO

2,142.00 $

2,142.00

2,142.00

300.00 $

306.00 $

306.00

306.00

60.00 $

61.20 $

61.20

61.20

2,460.00 $ 2,460.00 $

2,509.20 $

2,509.20

2,509.20

5.3.6 INVERSIN ESTIMADA

(Ver anexo 6 para construccin de planta)

CLASE DE INVERSIN

SUB. - TOTAL

TOTAL

Terreno

12,000.00 $

12,000.00

Construccin de planta

10,407.86 $

10,407.86

99,485.00

1,906.00

Maquinaria para el
Depto. de produccin

1 mquinas extruder
A $ 10,000

10,000.00

1 selladora

5,000.00

1 impresora

8,000.00

1 calibrador

100.00

1 peletizador

10,000.00

1 compresor

5,000.00

1contmetro

100.00

1 troqueladora

500.00

A $57 c/u

285.00

Tanque para agua

500.00

5 meses de trabajo

Mobiliario y equipo para oficina

1 computadora

1,100.00

2 escritorio a $98.00 c/u

196.00

2 silla a $25.00 c/u

50.00

1 archivo y gabetero

120.00

1 telefax

40.00

1 aire acondicionado

400.00
$

63,798.86

Los datos para el presupuesto de mobiliario y equipo fueron proporcionados

por los propietarios de algunos almacenes: La CURACAO, Comercial Flores
Cisneros con respecto al presupuesto del edificio se consulto a expertos en el rea
de ingeniera.

TABLA N 2
COSTO ANUAL DE MANO DE OBRA
Produccin

1 AO

2 AO

3 AO

4 AO

5 AO

Directa
Operadores

$ 9,600.00

$ 9,600.00 $ 9,792.00 $ 9,792.00 $ 9,792.00

Sub-total

$ 9,600.00

$ 9,600.00 $ 9,792.00 $ 9,792.00 $ 9,792.00

Indirecta
Costo anual de personal administrativo

Genere General

$ 6,000.00

$ 6,000.00 $ 6,012.00 $ 6,012.00 $ 6,012.00

Gerente de Admn.

$ 4,800.00

$ 4,800.00 $ 4,800.96 $ 4,800.96 $ 4,800.96

Secretaria

$ 1,900.80

$ 1,900.80 $ 1,938.80 $ 1,938.80 $ 1,938.80

Contador

$ 2,400.00

$ 2,400.00 $ 2,448.00 $ 2,448.00 $ 2,448.00

Jefe de Compras

$ 2,400.00

$ 2,400.00 $ 2,448.00 $ 2,448.00 $ 2,448.00

Sub-total

$ 17,500.80

$ 17,500.80 $ 17,742.80 $ 17,742.80 $ 17,742.80

Costo anual de personal de ventas

1 vendedor

$ 2,100.00

$ 2,100.00 $ 2,142.00 $ 2,142.00 $ 2,142.00

Sub-total

$ 2,100.00

$ 2,100.00 $ 2,142.00 $ 2,142.00 $ 2,142.00

Costo anual de personal de produccin

Gerente de produccin

$ 2,100.00

$ 2,100.00 $ 4,896.00 $ 4,896.00 $ 4,896.00

Supervisor

$ 2,100.00

$ 2,100.00 $ 4,484.00 $ 4,484.00 $ 4,484.00

Encargado de almacn y $ 2,100.00

$ 2,100.00 $ 9,938.82 $ 9,938.82 $ 9,938.82

despacho
Encargado

de $ 2,100.00

$ 2,100.00 $ 2,448.00 $ 2,448.00 $ 2,448.00

$ 2,100.00

$ 2,100.00 $ 13,566.82 $ 13,566.82 $ 13,566.82

$ 2,100.00

$ 2,100.00 $ 33,451.32 $ 33,451.32 $ 33,451.32

mantenimiento
Sub- total
Total

TABLA N 3
ESTRUCTURA DE COSTO

AOS

1 AO

2 AO

3 AO

4 AO

5 AO

Costos variables

Electricidad

3,996.00 $

4,195.80 $

4,195.80 $

4,195.80 $

4,195.80

Telfono

300.00 $

300.00 $

306.00 $

306.00 $

306.00

Agua

38.40 $

38.40 $

39.17 $

39.17 $

39.17

Papelera

25.00 $

25.00 $

25.50 $

25.50 $

25.50

Insumos

$ 104,062.49 $ 109,252.60 $ 114,930.55 $120,939.51 $126,847.56

Sub. total

$108,421.89 $ 113,811.80 $ 119,497.02 $125,505.98 $131,414.03

Costos fijos

Mano de obra

9,600.00 $

9,600.00 $

9,792.00 $

9,792.00 $

9,792.00

directa
Mano de obra

$ 32,901.60 $ 32,901.60 $

33,451.62 $ 33,451.62 $ 33,451.62

Depreciacin

8,440.39

Sub total

$ 51,201.99 $ 51,201.99 $

Total

$ 159,623.88 $ 165,013.79 $ 171,181.03 $177,189.99 $183,098.04

indirecta
8,700.39 $

8,700.39 $

8,440.39 $

8,440.39

51,684.01 $ 51,684.01 $ 51,684.01

TABLA N 4
COSTOS ANUALES DE PRODUCCION

Aos

1 ao

2 ao

3 ao

4 ao

5 ao

Costos Directos

Insumos

104,062.49 $

109,252.60 $

144,930.55 $

120,939.51 $

126,847.56

Mano de obra directa

9,600.00

9,600.00 $

9,792.00 $

9,792.00 $

9,792.00

Energa elctrica

3,596.40 $

3,596.40 $

3,776.22 $

3,776.22 $

3,776.22

Sub total

117,258.89 $

122,629.83 $

128,498.77 $

134,507.73 $

140,415.76

Depreciacin

8,700.39 $

8,700.39 $

8,440.39 $

8,440.39 $

8,440.39

Mano de obra indirecta

32,901.60 $

32,901.60 $

33,451.62 $

33,451.62 $

33,451.62

Sub total

41,601.99 $

41,601.99 $

41,892.01 $

41,892.01 $

41,892.01

164,231.82 $

170,390.78 $

176,399.74 $

182,307.77

Costos indirectos

Total

158,860.88

TABLA N 5

Aos

1 ao

ESTADO DE RESULTADO*/
2 ao
3 ao

186,651.00

194,012.88

4 ao

5 ao

212,003.87 $

222,569.61

Ingresos

177,731.00 $

(-) Costo de produccin**/

158,860.88 $

164,231.88 $

170,390.78 $

176,399.74 $

182,307.77

(=) Utilidad Bruta

18,870.12 $

22,419.18 $

23,622.10 $

35,604.13 $

40,261.84

(-) Gastos de Operacin

1,123.00 $

1,123.00 $

1,157.45 $

1,157.45 $

1,157.45

Gastos de Administracin

763.00 $

763.00 $

790.25 $

790.25

Gastos de Ventas

360.00 $

360.00 $

367.20 $

367.20 $

(=) Utilidad antes de impuesto $

17,747.12 $

21,296.18 $

22,464.65 $

34,446.68 $

(-) Impuesto (20%)

3,549.42 $

4,259.24 $

4,492.93 $

(=) Utilidad despus de

14,197.70 $

17,036.94 $

(+) Depreciacin

8,700.00 $

(=) Utilidad Neta o Flujo de

6,889.34

790.25
367.20
39,104.39

7,820.88

17,971.72 $

27,557.34 $

31,283.51

8,440.39 $

8,440.39 $

8,440.39

impuesto

22,897.70

8,700.00

25,736.94

26,412.11

Efectivo
*/

Los gastos de administracin se tomaron los sueldos indirectos, el telfono, agua y papelera. Ver en cuadro N 3
Ver Anexo N 10

**/

35,997.73

39,723.90

TABLA N 6
PUNTO DE EQUILIBRIO*/

AOS

1 AO

2 AO

3 AO

Costos fijos

51,201.91 $

51,201.91

51,684.01

Costos variables

108,421.89 $

113,811.80

Costos totales

159,623.80

165,013.71

Ingreso de venta

177,731.00

Beneficio

18,107.20

4 AO

51,684.01

5 AO

51,684.01

119,497.02 $

125,505.96 $

131,414.02

171,181.03

177,189.97 $

183,098.03

186,651.00

194,012.88

212,003.97 $

222,569.61

21,637.29

22,831.85

34,814.00

39,471.00

Nota: El punto de equilibro se realiz matemticamente, mediante la frmula GN = NV (CV + CF), segn el Autor:

Jos Antonio Ventura Sosa (Costeo Directo, Decisiones Empresariales). Pg. 66

*/

El beneficio se obtiene antes del impuesto.

TABLA N 7
ESTIMACIN DE DEPRECIACIN
Concepto

1 ao

2 ao

Edificio

520.39

Maquinara

7,920.00

Mobiliario

260.00

Total

8,700.00

520.39

3 ao

4 ao

520.39

7,920.00 $

7,920.00

260.00

8,700.00 $

5 ao

520.39

7,920.00 $

7,920.00

8,440.00 $

520.39

8,440.39 $

0
8,440.39

5.4

EVALUACIN FINANCIERA

Formula TMAR*

i + F + (i x f)

Donde

premio al riesgo

inflacin

El premio al riesgo para el inversionista en del 6.9% la rasa de inflacin en

del 4.3%

Determinacin de la TMAR*

6.9 + 4.3 + (6.9 x 4.3)

TMAR =

0.069 + 0.043 + (0.069 x 0.043)

TMAR =

0.112 + (0.002967)

TMAR =

0.114967

AOS

11%

FLUJO DE EFECTIVO

22,897.70

25,736.94

26,412.11

35,997.73

39,723.90

TOTAL

150,768.38

INVERSIN INICIAL $ 63,798.86

5.4.1 APLICACIN DE LAS TCNICAS VAN Y TIR

VAN. Valor Presente Neto

Para la implementacin de este enfoque, se necesita encontrar el valor

presente de los flujos netos de efectivo esperados en una inversin descontando el
costo marginal de capital y sustraerlo del costo inicial del proyecto. Si el valor
presente neto es positivo el proyecto debera ser aceptado; si es negativo, debera
ser rechazado. El proyecto se acepta ya que la cantidad resultante es mayor que
cero.

Frmula:

FE1

FE2

FE0+

+
(1 + I)1

+.....+
(1 + I) 2

22,897.7
63,789.86 +

FEn
0

(1 + I)n

25,736.94
+

26,412.11 35,997.73
+

(1 +0.11)1 (1 + 0.11)2 (1 +0.11)3

39,723.9
+

(1 + 0.11)4

= 5,491.91
(1 +0.11)5

Para la realizacin de la VAN su procedimiento se realiz por medio del

programa Excel.
Al calcular el Valor Actual Neto (VAN) se obtuvo resultado positivo, lo cual
indica que el proyecto genera un rendimiento mayor que lo que necesita la
empresa para reembolsar los fondos proporcionados, este rendimiento excesivo se
acumular solo para el propietario o accionistas de la empresa.

TIR. Tasa Interna de Rendimiento

En la tasa de descuento que iguala el valor presente de los flujos futuros de

efectivo esperados o ingresos con el costo inicial del proyecto.
El proyecto se acepta con una tasa del 33% ya que es mayor que su costo
de capital que es del 11%.

Frmula:

FE1

FE2

FE0+

FEn

+
(1 + TIR)1

+... +
(1 + TIR) 2

10

22,897.7

- 63,789.9 +
(1 + 0.33)1

(1 + TIR)n

FE1

=0

(1 + TIR)1

25,736.94

= 0

26,412.11

+
(1 + 0.33)2 (1 + 0.33)3

35,997.73

39,723.9

=0%

(1 + 0.33)4 (1 + 0.33)5

Para la realizacin de la TIR su procedimiento se realiz por medio del

programa Excel.

La Tasa Interna de Rendimiento (TIR) es una tcnica muy til para la

evaluacin de capital. La TIR de un proyecto es su tasa esperada de rendimiento y
como esta al hacer el clculo el resultado que se obtuvo (33%) es superior al costo
de los fondos empleados (11%), lo que indica que hay un excedente del 22% y que
el proyecto es rentable.

TECNICA DE PERIODO DE RECUPERACIN

$ 63,798.86

$ 22,897.70

$ 25,736.94

$ 26,412.11

$ 35,997.73

$ 39,723.90

($ 63,798.86 = $ 22,897.70 + 25,736.94)

$ 15,164.22
=

0.57 x 12 = 6.84

$ 26,412.11

0.84 x 30 = 25.2

La inversin se recupera en dos aos seis meses y 25 das

5.5

EVALUACIN SOCIAL

La evaluacin social es un aspecto importante en los proyectos a avaluar

en este caso se toman aspectos como: el empleo, en nuestro pas; el ndice de
desempleo es muy alto, en donde son pocas las empresas productoras ya que el
comercio se concentra en la prestacin de servicios y venta de productos.

Al ser instalada la planta productora de bolsas plsticas en la ciudad de San

Miguel, contribuir a la apertura de nuevas fuentes de empleo con su construccin
y funcionamiento, adems estas personas empleadas recibirn ingresos para el
sostenimiento familiar, mejora las condiciones socioeconmicas de vida de las
personas como es: (la salud, la educacin y sus relaciones sociales), adems el
Producto Interno Bruto se ver incrementado con dicha produccin.

Sin embargo estarn capacitadas para trabajar tanto en la planta productora

de bolsas plsticas en la ciudad de San Miguel, como en otras industrias que se
dediquen al mismo rubro.

COMPROBACIN DE HIPTESIS EN FORMA DESCRIPTIVA

H1:

Al desarrollar un estudio de mercado se determinar la viabilidad del

proyecto.
Comprobacin:

De acuerdo al estudio de mercado se determin que el 97% se abastece

con anterioridad y compran en demasa para no caer en escasez, ms el 3%
insatisfecho, es la demanda potencial o nicho de mercado, as que el 100%
estara dispuesto a adquirir el producto al existir una planta productora de
bolsas plsticas en la ciudad de San Miguel, por lo que se acepta la
hiptesis de trabajo nmero 1.

H2:

Al elaborar un estudio tcnico se conocer la magnitud del proyecto.

Comprobacin:

Al desarrollar un estudio tcnico se determin la magnitud del proyecto lo

cual es su capacidad instalada y esta se expresa en unidades de produccin
por ao. Lo que indica que se acepta la hiptesis de trabajo nmero 2.

H3:

Al realizar un estudio econmico se determinar el monto de los recursos

necesarios para desarrollar el proyecto.

Comprobacin:

De acuerdo al estudio econmico, se determin los gastos de los diferentes

niveles jerrquicos, la inversin inicial, la depreciacin y el capital de trabajo
del proyecto. Por lo que se acepta la hiptesis de trabajo nmero 3.

H4:

Al determinar la evaluacin financiera de va comprobar la rentabilidad

econmica del proyecto.
Comprobacin:

A travs del estudio financiero mediante la aplicacin de la tcnica: Valor

Actual Neto (VAN), la Tasa Interna de Retorno (TIR) y el periodo de
recuperacin se ha determinado que el proyecto es rentable porque al
calcular la VAN se obtuvo el valor mayor que cero; y al calcular la TIR el
resultado que se obtuvo fue positivo, lo cual indica que se acepta la
hiptesis nmero 4.

H5:

Al llevar a cabo una evaluacin social se va determinar el impacto que

tendr en la ejecucin del proyecto.
Comprobacin:

Al realizar la evaluacin se determina un impacto social por que generar

fuentes de empleo, se incrementar el Producto Interno Bruto, generar
mayores ingresos al estado en conceptos de impuestos. Por lo que se
acepta la hiptesis de trabajo nmero 5.

CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES

CONCLUSIONES
-

En las etapas que componen el estudio de factibilidad y las fuentes de

informacin externas se determin que es viable la Instalacin de una
Planta Productora de Bolsas Plsticas en la ciudad de San Miguel.

Al realizar el estudio tcnico se determin que se debe constar con los

requisitos mnimos requeridos para el funcionamiento eficaz de la planta.

En el estudio econmico se verific el monto de los recursos necesarios

para le ejecucin del proyecto.

Al desarrollar la evaluacin financiera se determin que el proyecto es

rentable

Se determin a travs de la evaluacin social que el proyecto beneficiar a

las familias de la zona generando empleo.

RECOMENDACIONES
-

Desarrollar una cartelera de clientes de acuerdo a la capacidad de la planta

y fijar precios especiales para clientes potenciales.

Que la ubicacin de la planta sea en la zona semi-urbana especficamente

en Carretera Panamericana Km. 131 Cantn San Jos Quelepa
departamento de San Miguel, y que se contrate personal especializado para
cada rea de la planta.

Se debe analizar los costos en que incurre la industria, ya que estos son
variantes debido a la inflacin.

Para el funcionamiento de la planta se debe cumplir con los requisitos de la

Ley del Medio Ambiente.

BIBLIOGRAFA

LIBROS

1.

Baca Urbina, Gabriel

Formulacin y Evaluacin de Proyecto
4 Edicin
McGran Hill Interamericana
Editores, S. A de C. V
2004, Mxico

2.

Bonilla, Gildaberto
Estadsticas II, Mtodos Prcticos de Inferencia Estadsticas
2 Edicin
Editorial UCA Editores
1992, San Salvador, El Salvador

3.

Caas, Balbino
Manual para Formulacin, Evaluacin y Ejecucin de Proyectos de
Inversin
3 Edicin
UCA Editores, San Salvador, El Salvador

4.

Emery, Douglas R.
Finnerty John D
Stowe John D.

Fundamentos de Administracin Financiera

1 Edicin
Prentice Hall Hispanoamericana, S. A
5.

Ficher, Laura y Navarro, Alma

Introduccin a la Investigacin de Mercado
3 Edicin
MCGraw Hill
1995 Mxico

6.

Gitman Lawrence J.
Administracin Financiera Bsica
3 Edicin
Editores OXFORD
1992 Mxico

7.

Gallagher Timothy J.
JR. Andrew Josephd.
Administracin Financiera
2 Edicin
Prentice Hall
2001 Colombia

8.

Hernndez Sampieri, Roberto

Fernndez Collado

Baptista Lucio Pilar

Mtodo de la investigacin
3 Edicin
McGraw Hill Interamericana
Editores S. A de C. V
2003, Mxico
9.

Lpez Vsquez, Lus

Recopilacin de Leyes en materia mercantil
8 Edicin
Editorial LIS
2004, San Salvador

10.

Ochoa Setzer Guadalupe

Administracin Financiera
McGraw Hill Interamericana
Editores, S. A de C. V
2003, Mxico

11.

Bonilla Gilberto
Estadsticas II, Mtodos Prcticos de Inferencia Estadstica
2 Edicin
Editorial UCA Editores
1992, San Salvador, El Salvador

12.

Rojas Soriano, Ral

Gua para realizar investigaciones sociales
34 Edicin
Plaza Vades P y U Editores
2000 Mxico.

13.

SAPAG CHAIN NASSIR

SAPAG CHAIN REINALDO
Preparacin y Evaluacin de Proyectos
4 Edicin
McGraw Hill Interamericana Editores S. A de C. V
2003, Mxico

14.

Ventura Sosa, Jos Antonio

Costo Directo Decisiones Empresariales
1 Edicin
San Salvador, El Salvador

15.

Ley del Medio Ambiente

6 Edicin
Editorial Jurdica Salvadorea

REVISTAS

Comercio e Industria
N 148 Mayo 2002

Horizontes
Tomo N 2 Enero/ Junio/ 2005
Universidad de Oriente

SITIO WEB

http://www.plastecshow.com