IDENTIFICACIÓN Y

PREPARACÓN DE
PROYECTOS
ESPECIALIZACIÓN EN FORMULACIÓN Y
EVALUACIÓN DE PROYECTOS
ITM 2022 1
 Nivel I
ESPECIALIZACIÓN EN FORMULACIÓN Y EVALUACIÓN DE PROYECTOS

MODULO DE IDENTIFICACIÓN Y PREPARACIÓN DE PROYECTOS.

SESIÓN No 3
 QUE ES EVALUACIÓN?
• Es la recopilación de información
para análisis y toma de
decisiones. La ideación y la
preparación de proyectos
contribuyen a una
adecuada evaluación
• TIPOS DE EVALUACIÒN:
– Financiera
– Económica
– Social

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 QUE ES EVALUACIÓN?
• Una adecuada evaluación requiere de un
proceso estructurado de estudios.
• Es decir, la formulación del proyecto (de la
idea al diseño)
• Monetizar todos los estudios.

FORMULACIÓN EVALUACIÓN

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 Qué es monetizar los
estudios?
Todas las variables que se requieran para
transformar la idea inicial en un proyecto real,
deben valorarse económicamente.

FORMULACIÓN
$ EVALUACIÓN

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 FORMAS DE HACER EVALUACIÓN

• Dependiendo de los objetivos y las metas que

se persiguen

Se identifican cuatro formas distintas pero

complementarias de hacer dicha ponderación
o "evaluación“:

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
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"evaluación privada" o "evaluación financiera"
cuando solamente el beneficio o lucro es de
agentes particulares (personas o entidades
públicas o privadas), orienta la asignación de
recursos hacia distintas aplicaciones.

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
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"evaluación económica de proyectos" cuyo propósito es asignar en
forma óptima los recursos e identificar y medir los efectos del
proyecto sobre las variables económicas de empleo, producción,
comercio exterior, ingreso, ahorro, inversión, etc.;

en tanto que la "evaluación social de proyectos" trata de identificar y

dimensionar los efectos redistributivos del proyecto, y por otro lado,
el incluir la dimensión ambiental en los proyectos nos conduce a su
“evaluación ambiental”.

La evaluación económica se orienta por un objetivo de eficiencia en

tanto que la evaluación social tiene propósitos de equidad.

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 La evaluación privada vs la pública
• Evaluación Financiera: Marco conceptual y operativo
para medir el aporte neto de un proyecto de inversión
o política al bienestar individual.

• Evaluación Económica y Social: Marco conceptual y

operativo para medir el aporte neto de un proyecto de
inversión o política al bienestar de la sociedad.

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riesgo.
 TIPOLOGÍA DE PROYECTOS

Según la finalidad Según el objeto

del estudio de la inversión
Creación de nuevo negocio
Rentabilidad del Proyecto Proyecto de Modernización

Outsourcing
Rentabilidad del
inversionista Internalización

Reemplazo
Capacidad de pago
Ampliación

Abandono
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riesgo.
 ESQUEMA DE PREPARACIÓN Y EVALUACIÓN EXANTE

Estudio Legal

Estudio de Mercado Indicadores

Plan de Proyecciones sobre
Financiamiento Financieras beneficios y costos
Estudio Institucional financieros

Organizacional

Estudio Técnico Beneficios y

Costos
Preparación financieros Evaluación Global
de Proyectos
Estudio Administrativo

Estudio Financiero Beneficios y

Costos Proyecciones
Económicos Económicas Indicadores
sobre
Estudio Socio-Económico beneficios y costos
económicos

Estudio Ambiental

Tomado de: Evaluación Financiera de Proyectos. Karen Mokate.

 Cuántos estudios plantean los teóricos:

– Baca Urbina
– Sapag y Sapag
– Otros

http://prezi.com/odlxtuaeacdz/?
utm_campaign=share&utm_medium=copy
 ESTUDIOS DE VIABILIDAD PROYECTOS SOCIALES

Técnica

Economía

Financiera

Institucional

Ambiental

Social

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 ESTUDIOS DE VIABILIDAD
• Componentes del proceso de decisión:
Inversionista
a) El decisor Financista
Analista.
b) Las Variables controlables por el Decisor.
c) Las Variables no controlables por el Decisor.
d) Las opciones o alternativas para solucionar. un
problema o aprovechar una oportunidad.

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riesgo.
TIO: Tasa de Interés de oportunidad
Tsd. Tasa de descuento superior
 Ciclo de vida de un proyecto

IDEA

PERFIL

PREFACTIBILIDAD

FACTIBILIDAD

POSTERGACION EVALUACION ABANDONO DE

DE LA INVERSION EX ANTE LA INVERSION

DISEÑO DEFINITIVO

NEGOCIACION DEL FINANCIAMIENTO

 Ciclo de vida de un proyecto

EJECUCION O CONSTRUCCION DEL PROYECTO

1. Cronograma de actividades
2. Diseño del sistema de información gerencial
3. Seguimiento (Monitoreo) o Evaluación Continua

EVALUACION AL FINALIZAR LA
EJECUCION DEL PROYECTO

OPERACIÓN: OBTENCION DE
PRODUCTOS Y SERVICIOS

EVALUACION EXPOST (MEDICION DEL

IMPACTO DEL PROYECTO)
 Evaluación y principio de equivalencia

La forma correcta de abordar la evaluación

de proyectos debe ser consecuente con
los principios del concepto de
equivalencia.

Se debe tener en cuenta, específicamente,

todos los ingresos y egresos que
aparecen en el proyecto de inversión.
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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 EVALUACIÓN

Evaluación Financiera
• Identifica y evalúa el valor relativo del dinero
en el tiempo.

• Valor relativo del dinero: expresa la

capacidad para adquirir un bien o un servicio

• Reconoce la tasa de interés de equivalencia

o de oportunidad, cuando se comparan
cantidades que aparecen en momentos
diferentes.

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 EVALUACIÓN

Criterios para la evaluación

financiera de proyectos:

• Los ingresos de los proyectos: Al evaluar el

proyecto se realiza el análisis de la velocidad
de generar dinero ahora y en el futuro
(Horizonte de evaluación del proyecto).

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 EVALUACIÓN

Criterios
• La inversión en el proyecto: Se debe de
estimar los desembolsos a realizar en el
proyecto. La inversión son todos los recursos
atascados o atorados en el proyecto y
mientras no salgan del proyecto no se
generaran ingresos.

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 EVALUACIÓN

Criterios
• Los gastos de operación del proyecto: Son
todos los desembolsos que se deben de
efectuar, con la intención de convertir la
inversión en los ingresos del proyecto

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 EVALUACIÓN

Técnica
• SIMULACIÓN:
ESCENARIOS

» BASADA EN LOS ESTUDIOS (TECNICO,

ORGANIZACIONALES, FINANCIEROS Y LEGALES).

• Pronósticos
– Valor del dinero en el tiempo.
– Valoración de la tasa esperada por el inversionista
 EVALUACIÓN

ENFOQUE A:
Identificar las alternativas

Cuantificar o valorar las alternativas

Utilizar un criterio de decisión de la forma

cómo se evaluarán las alternativas

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
EVALUACIÓN
 EVALUACIÓN

EL VALOR PRESENTE NETO

LA TASA INTERNA DE RETORNO

EL COSTO ANUAL EQUIVALENTE

LA RELACIÓN BENEFICIO/COSTO
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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 EVALUACIÓN

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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 EVALUACIÓN

LA EVALUACIÓN FINANCIERA:

• Se refiere a la construcción, comprensión y

manejo de flujos de caja:
– Ingresos vs egresos
– Capital propio vs capital prestado
– Financio o me financian.
– Valor del salvamento
– Manejo de anticipos y depreciaciones
– Riesgo vs reciprocidad
– Tiempo de vida útil del proyecto
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Proyectos de inversión, Evaluación en escenarios de
riesgo.
 Qué es gerencia? Qué es
gestión?
Dos términos usados en forma
indiscriminada.
Son diferentes.
Encontrar similitudes y diferencias en su
uso diario y en la Gerencia de las
Organizaciones.
 La Gestión permanente de un
proyecto
La gestión de un proyecto se basa en la gestión
empresarial o de las organizaciones.
Involucra aspectos estratégicos pero se focaliza
más en la gerencia del día a día.
Un proyecto presenta ciclos de inicio y
terminación.
 La Gestión permanente
de un proyecto
Involucra tres variables fundamentales:
 Teoría del cambio…
●Gerenciar un proyecto , involucra realizar
cambios o transformaciones en la empresa u
organización.
●La habilidad del gerente del proyecto radica en
la capacidad de visualizar el resultado, mirar
sus pasos y combinar el recurso.
●Por lo general tienen un alto componente de
talento humano (ó recursos humano).
●El manejo del talento requiere nuevas
destrezas.
 TÉCNICAS PARA MANEJO DE PROYECTOS

La del PMI con su PMBok

La del MARCO LÓGICO
 TECNICAS ZOPP
El Manual del Marco Lógico cubre la
necesidad de contar con un instrumento que
tienda un puente entre los trabajos teóricos
de aproximación a las organizaciones
públicas y su planeamiento
estratégico/situacional, y las herramientas
metodológicas de participación social, como
el método ZOPP desarrollado por la Agencia
de Cooperación Técnica (GTZ) de
Alemania.
 Qué significa PMBok
●La Guía del PMBOK® es un estándar en la
gestión de proyectos desarrollado por el
Project Management Institute (PMI).
●Project Management Body of Knowleged
(Proyecto Órgano de Gestión de
Knowleged)
●Descripción de las técnicas más aceptadas
para el manejo de proyectos.
●Certificación en técnicas: Pasar un
examen
 Qué significa PMBok
●Certificarse: Manual, biblioteca disponible
de casos y guías para la Gestión.
●PMP Examen: Guía para explicar las
técnicas.
●GRUPOS DE PROCESO DE UN
PROYECTO:
INICIO PLANEACIÓN EJECUCIÓN CIERRE

CONTROL (SEGUIMIENTO Y EVALUACIÓN)

Gestión del alcance……
 EL
EL CLIENTE: EL EL GERENTE,
DIRECTOR EL ANALISTA
REQUERIMEI PROGRAMADO VENDE EL
DEL DE DISEÑO
NTO R PROYECTO
PROYECTO

LO QUE SE LO EL LA
LO
ESCRIBIÓ FACTURADO INTERVENTO NECESIDAD
INSTALADO
AL CLIENTE R REAL
 Qué es Gerencia de la Integración del Proyecto?

●La Integración de un proyecto se relaciona

con:

PROYECTO
INTEGRADO
A:
 DE LA IDEA A LA
PLANEACIÓN:
●DEFINICIÓN DE LA IDEA (NECESIDADES,
OPORTUNIDADES).

GRUPOS TECNICAS

●ALCANCE, AMBITO, JUSTIFICACIÓN, DEFINICIÓN DEL

PROBLEMA O NECESIDAD, OBJETIVOS.
 DE LA IDEA A LA
PLANEACIÓN:
●ALCANCE: TRAYECTORIA, DISTANCIA, RECORRIDO, EFECTO
EPSERADO

●AMBITO: CONTORNO, ESFERA, ESPACIO, TERRENO,

AMBIENTE, CONDICION

ALEGATO, RECURSO, ARGUMENTO,

●JUSTIFICACIÓN: RAZONAMIENTO.
 EL TIEMPO EN EL PROYECTO: CLAVE DE EXITO

●Recordemos que los proyectos, a diferencia de las

organizaciones, cuentan con periodos de tiempo
definidos:

INICIO TERMINACIÓN

●Corte de Planeación
●Cortes de ejecución (hitos)
●Cortes de evaluación
●Corte de liquidación o cierre.
 DE LA IDEA A LA PLANEACIÓN:

●PROBLEMA O NECESIDAD: DESCRIPCIÓN EN DETALLE DEL PROBLEMA: DESDE LA

PRODUCCIÓN, DESDE EL MERCADO, DESDE LOS COSTOS
(CRUCE DE FACTORES) Y MEJORAMIENTOS ESPERADOS

PROPOSITO, INTENSIÓN, DESIGNIO,

●OBJETIVOS: PLAN, NORTE,
GRAN META