FONDO NACIONAL DE

AHORRO

Cesantías para un mejor nivel de vida

Ministerio de Desarrollo
 CREACION DEL F.N.A.

DECRETO LEY
3118 DE 1.968

ESTABLECIMIENTO PUBLICO DEL ORDEN NACIONAL

ENTIDAD DE CORTE SOCIAL QUE ADMINISTRA LAS CESANTIAS

DE LOS SERVIDORES DEL ESTADO Y CONTRIBUYE A
SOLUCIONAR EL PROBLEMA DE VIVIENDA.
 REDEFINICION DEL F.N.A.

LEY
432 DE 1.998

EMPRESA INDUSTRIAL Y COMERCIAL DE CARÁCTER FINANCIERO DEL

ORDEN NACIONAL ORGANIZADO COMO ESTABLECIMIENTO DE
CREDITO DE NATURALEZA ESPECIAL*

ENTIDAD DE CORTE SOCIAL QUE ADMINISTRA LAS CESANTÍAS

TANTO DE LOS TRABAJADORES PÚBLICOS, COMO PRIVADOS Y
CONTRIBUYE A SOLUCIONAR EL PROBLEMA DE VIVIENDA Y
EDUCACIÓN.
 AFILIADOS
Agosto 31 - 2001

301.761
$412.440 Millones

SECTOR PUBLICO SECTOR PRIVADO

294.713 7.048
$406.577* Millones $5.923* Millones
Voluntarios 91.906 $161.933
Obligatorios 202.807 $244.583

Valor de Cesantías consolidadas

DISIRIBUCION GEOGRAFICA DE LOS
AFILIADOS
COSTA ATLANTICA 11 %

BOGOTA
52 % REGION CENTRAL**70 %

LLANOS ORIENTALES
PACIFICO
5%
12 %

AMAZONIA
** Incluye Bogotá 2%
 AFILIADOS POR DEPARTAMENTO
No. de % No. No. de % No.
DEPARTAMENTO Afiliados Afiliados DEPARTAMENTO Afiliados Afiliados
AMAZONAS 871 0,29% LA GUAJIRA 4.004 1,33%
ANTIOQUIA 8.982 2,98% MAGDALENA 5.699 1,89%
ARAUCA 2.016 0,67% META 8.020 2,66%
ATLANTICO 8.155 2,70% NACIONAL 823 0,27%
BOGOTA 152.069 50,39% NARIÑO 3.711 1,23%
BOLIVAR 6.665 2,21% NINGUNO 1.780 0,59%
NORTE
BOYACA 9.308 3,08%
SANTANDER 5.782 1,92%
CALDAS 4.803 1,59%
PUTUMAYO 2.175 0,72%
CAQUETA 3.706 1,23%
QUINDIO 2.157 0,71%
CASANARE 1.062 0,35% RISARALDA 2.698 0,89%
CAUCA 8.062 2,67% SAN ANDRES 1.433 0,47%
CESAR 2.452 0,81% SANTANDER 6.641 2,20%
CHOCO 5.177 1,72% SUCRE 1.355 0,45%
CORDOBA 2.141 0,71% TOLIMA 12.275 4,07%
CUNDINAMARCA 5.707 1,89% VALLE 10.790 3,58%
GUAINIA 958 0,32% VAUPES 676 0,22%
GUAVIARE 1.054 0,35% VICHADA 1.250 0,41%
HUILA 7.304 2,42% TOTAL 301.761 100,00%
Agosto 31/2001
 ESTADOS FINANCIEROS
A 31 de Agosto de 2001

1800
1600 1570
1400
1200
762 807
1000
800
600
536
400 68
200 226
0
Activo Pasivo Patrimonio Utilidad

Administración de Cesantías
Pasivo Prestacional Salud
COMPOSICION SALARIAL DE
AFILIADOS

Mayor 4 De 2 a 4 Smml
Smml 20.3 %
14.7 %

Hasta 2 Smml
65 %
COMPOSICION ACTUAL DE CARTERA
A Agosto 31 de 2001

Más de 4 Smml
9 % del No. de créditos

2 - 4 Smml 1 - 2 Smml
35 % del No de créditos 56 % del No. De créditos

78.608 CREDITOS VIGENTES

$ 1´206.250 Millones *

* Sin incluir provisiones

EL FNA NO CONSTRUYE
 SERVICIOS ACTUALES

ADMINISTRACIÓN
DE CESANTIAS

CREDITO
HIPOTECARIO
 CREDITO
HIPOTECARIO
OPCIONES DE CREDITO HIPOTECARIO

Crédito Directo Programas de Vivienda

CREDITOS APROBADOS Y DESEMBOLSADOS FNA
1998-2001

AÑO CREDITOS APROBADOS CREDITOS DESEMBOLSADOS

No. Valor (millones $) No. Valor (millones $)
1.998 12.568 239.208 8.773 152.512
1.999 11.610 269.393 8.389 143.280
2.000 12.248 318.809 13.004 278.636
2001* 2.607 76.858 7.092 146.791
Total 39.033 904.268 37.258 721.219

* A27 de Sep
 PROYECCIONES

Presupuesto total 2001 286,000

Presupuesto Asignado 76,858
Presupuesto por asignar 209,142
No. de créditos por aprobar 10,457
Presupuesto créditos por aprobar 2002 250,000 aproximadamente
Presupuesto créditos por desembolsar 2002 350,000 aproximadamente
 POLITICA DE ASIGNACION DE
CREDITO

 Distribución regional del presupuesto para crédito

 Los recursos son distribuidos de acuerdo con la

configuración salarial de los afiliados

 Asignación de crédito por calificación

 Factores de Calificación
Incidencia Máxima

FACTOR Part. Max.

% Puntos
1. TIEMPO DE VINCULACION 27.0 540
2. CREDITOS F.N.A. 42.5 850
3. TIPO DE AFILIADO 5.0 100
4. CESANTIAS 23.0 460
5. PERSONAS A CARGO 2.5 50

TOTAL 100% 2.000

 CALCULO DE CUPO DE CREDITO

• FORMULA

Sueldo Básico Mensual x 30 %

• Cupo de crédito = _______________________________
Miles de peso por millon de la 1a cuota

• El valor del cálculo de los miles de pesos por millón de la 1a cuota se

obtiene de la tabla de condiciones finacieras para créditos y se
establece según el sueldo básico del afiliado y el tiempo de vinculación
al FNA
 Ejemplo
• Sueldo básico = $ 286.000.oo
• Tiempo de vinculación 3 años
• Miles de pesos por millón de la 1a cuota para un afiliado
según la tabla = 5.429

• Cupo de crédito (en millones) = 286.000 X 0.30 = 15´804.000

5.429
 COMPORTAMIENTO CREDITO
HIPOTECARIO FNA
Salario 1smlv 2smlv 3smlv
286.000 572.000 858.000
Cupo Crédito 15.804.000 21.740.783 27.183.440

Plazo 20 16 15

Tasa Real 2.5 5.5 8.0

Cuota por millón 5.429 7.893 9.469

Cuota mensual 85.799 171.600 257.400

 CREDITO DIRECTO

USOS
COMPRA DE VIVIENDA

MERCADO
LIBRE COMPRA DE LOTE
INMOBILIARIO

CONSTRUCCION DE VIVIENDA

LIBERACION GRAVAMEN
HIPOTECARIO
 COBERTURAS DE SEGURO
AFILIADOS CON CREDITO
Seguro de Vida :
•Muerte
•Incapacidad total y permanente
•Enfermedades graves
•Doble indemnización por muerte accidental
Seguro de Desempleo, hasta 12 meses
Seguro de incendio y/o rayo
•Seguro de erupción volcánica,
•Terremoto, anegación y/o explosión
•AMIT(actos mal intencionados de terceros)
•Daños por agua
 COBERTURAS DE SEGURO

AFILIADOS SIN CREDITO

Seguro Solidario
•Vida ( Cupo de Crédito )
•Incapacidad total y permanente
•Auxilio funerario $ 1.000.000
 CONVENIOS FINANCIEROS

El FNA cuenta con una red de 400 oficinas para sus

operaciones financieras a través de la
infraestructura de las siguientes instituciones:
– Banco Ganadero
– Banco de Occidente*
– Citibank
– Banco de Crédito
– Banco Agrario (próximamente)

* Algunas Oficinas
 LA VIVIENDA EN
COLOMBIA Y EL FNA
De acuerdo con la Encuesta
Nacional de Hogares del
DANE y el Censo de 1993
Colombia tiene un déficit de
aproximadamente 1.300.000
hogares

Fuente: DANE
DEFICIT CUANTITATIVO DE VIVIENDA
SEGÚN NIVEL DE INGRESOS

Ingresos Hogares en % de
(SMLV) Déficit hogares
0-1 224.371 17.8
1-2 204.203 16.2
2-3 378.154 30.0
3-4 235.716 18.7
4-6 88.236 7.0
5-7 61.765 4.9
7-10 44.118 3.5
Mas de 10 23.950 1.9

Total 1.260.513 100

Fuente: DANE, ENH y Censo 1993

 DEFICIT DE VIVIENDA COMPARADO CON
OTROS PAISES DE AMERICA LATINA
Colombia Chile Uruguay
Deficit cuantitativo total 25.4 14.3 6.8
(1.494.500)
Deficit cuantitativo tradicional1/ 22.3 10.2 3.6
(1.312.101)

Deficit cualitativo total 2/ 10.1 17.1 20.2

(594.270)

Deficit cualitativo basico 3/ 4.2 4.7 3.5

(247.122)

Nota: La cifra entre paréntesis es el No. de hogares para Colombia

1/Comparación entre el No. de hogares y el No. de viviendas
2/Viviendas de calidad insatisfactoria
3/Viviendas que no ofrecen condiciones mínimas de habitabilidad
Fuente: Cepal 2000
 CREDITO DE VIVIENDA

El crédito desembolsado para la compra de vivienda ha

caído en términos reales a una tasa promedio del 16%
anual entre 1995 y 2000.
En consecuencia el número de viviendas financiadas ha
pasado de un nivel aproximado de 73.000 viviendas
nuevas y 30.000 viviendas usadas en 1995 a 28.000
viviendas nuevas y 12.000 usadas en el 2000.

FUENTE: DANE
 CREDITO DE VIVIENDA

El crédito desembolsado para la compra de

vivienda ha caído en términos reales,
especialmente para la compra de vivienda nueva.
Por este concepto el crédito promedio pasó de 16
millones de pesos de 1994 en 1995 a 7.2
millones de pesos en 2000.

FUENTE: DANE
 APORTE DEL FNA AL
DESARROLLO DEL
SECTOR EN EL CONTEXTO
NACIONAL
 GENERACION DE EMPLEO

Por cada 1.000 metros cuadrados de

construcción se generan 44.3 empleos, de los
cuales:

– 20.5 son directos

– 21.9 son indirectos
– 1.85 son administrativos
Fuente: Cenac
 GENERACION DE EMPLEOS
FNA

• 1997 20.000
• 1998 20.000
• 1999 21.500
• 2000 31.000
• 2001* 16.000

Fuente: Cenac
* Julio
 DESEMBOLSOS DE CREDITO HIPOTECARIO

1998 2000
VIVIENDA FNA 4% 38%
NUEVA BANCA HIPOTECARIA 95.5% 59%
CAJAS DE VIVIENDA 3%

2000
VIVIENDA FNA 34%
USADA

FUENTE: DANE
 PARTICIPACIÓN DEL FNA EN LOS
DESEMBOLSOS DE CREDITO PARA VIVIENDA
EN EL 2000

INTERES SOCIAL 57%

EN EL TOTAL 36%

Fuente: DANE
FINANCIACION DE VIVIENDA DE INTERES SOCIAL
EN EL 2000

FNA 57%
BANCA HIPOTECARIA 40%
CAJAS DE VIVIENDA 3%

FUENTE: DANE
 VIVIENDA DE INTERES SOCIAL

Durante el primer semestre del año 2001, el crédito

con destino a compra de vivienda de interés social
registró una disminución del 30.2 frente al mismo
periodo del 2000.
BANCA HIPOTECARIA 57%
FNA 39%
CAJAS DE VIVIENDA 4%
El número de VIS financiadas entre la Banca
Hipotecaria, el FNA y Cajas de Vivienda, durante
el primer semestre fue de 9.882 soluciones de las
cuales 7.868 unidades corresponden a viviendas
nuevas y 2014 a viviendas usadas
FUENTE: DANE
 CREDITOS ENTREGADOS A JUNIO DEL 2001

En el acumulado anual a Junio 2001, el FNA y la

Banca Hipotecaria registraron incrementos en el
monto de los créditos entregados para la compra de
vivienda, mientras que las Cajas de Vivienda
presentaron disminución; igual comportamiento se
presentó en el número de viviendas financiadas. En
términos de contribución a la variación acumulada
anual que fue de 8.5%, el FNA aportó 8.52 puntos
porcentuales positivos, la Banca Hipotecaria 0.6
puntos positivos, mientras que las Cajas de Viviendas
restaron 0.64 puntos a la variación total. FUENTE: DANE
 IMPACTO ECONOMICO DELPROGRAMA DE
ALIANZAS ESTRATEGICAS

El volumen de metros cuadrados financiados por el FNA con

el programa entre 1997 y el 2000 generó un crecimiento del
0.23% del PIB total y de 2.93% en el PIB de la construcción.

En materia de empleos se generaron bajo este tipo de programa

aproximadamente 54.000 empleos de los cuales 24.000 fueron
directos

Fuente: Cálculos Fedesarrollo con base en modelo de equilibrio general computable a información FNA
 BORRADOR DEL
PROYECTO DE PROGRAMA
DE VIVIENDA
 BORRADOR DEL PROYECTO DE PROGRAMA DE VIVIENDA
PRINCIPALES AGENTES

CAJAS Y/O FONDOS

CONSTRUCTOR FIDUCIARIA DE VIVIENDA

Junta
Fiduciaria Interventor
ENCARGO
FIDUCIARIO

FINANCIADOR
FNA

COMPRADORES
Afiliados - Compradores
 BORRADOR DEL PROYECTO DE PROGRAMA DE VIVIENDA

Presenta proyecto
Viabilidad
CAJAS Y/O FONDOS
CONSTRUCTOR
DE VIVIENDA
Garantía hipotecaria - lote

FIDUCIARIA
Junta
Fiduciaria Interventor ASEGURADORA
Fiducia de administración y Subsidios
Pago Pólizas
Recursos
ENCARGO Cesantías
Fuente de pago FNA O BANCO
FINANCIADOR FIDUCIARIO Entrega Física
HIPOTECARIO
Aportar garantías

Aportar
necesarias

Hierro, cemento,

Financiación IFI

INURBE Subsidio
cerámica

Entregar cesantías y
cuota inicial
COMPRADORES
FONDO NACIONAL Afiliados - Compradores
DE GARANTIAS
•Firman separación
PROVEEDORES •Promesa de Compra - venta
•Compromiso afiliado
 CONSTRUCTOR
• Presentar proyecto de vivienda junto con estudio de factibilidad y
técnico en la caja de compensación para que consideren la
viabilización.
• Constituye encargo fiduciario para la administración de recursos del
proyecto de vivienda.
• Constituye garantías a satisfacción del Financiador de crédito de
construcción, quien evaluará y financiará el proyecto de vivienda con
fuente de pago de FNA, Banca Hipotecaria y Subsidios.
• Suscribe la promesa de compra venta con el comprador, recibiendo
como arras las cesantías como cuota inicial
• Inicia construcción de proyecto de vivienda, una vez alcance preventa
garantizada de punto de equilibrio que garantice éxito del proyecto.
• Firma escritura y entrega vivienda a satisfacción de comprador y
recibe remanente de encargo fiduciario (Utilidad del proyecto de
vivienda).
• Participa en la Junta Fiduciaria
 CAJAS DE COMPENSACIÓN O SIMILAR

• Recibe y evalúa viabilidad del programa de

vivienda presentado por el Constructor.
• Contrata Interventor y determina seguros a
contratar para garantizar tranquilidad a
participantes.
• Vigila cumplimiento de requisitos y tiempos del
proyecto.
• Participa en la Junta Fiduciaria
 F.N.A. O BANCO HIPOTECARIO

• Aprueba bajo convocatoria los proyectos a financiar.

• Recibe solicitud de crédito de Afiliado o Particular, estudia
factibilidad de crédito y aprueba o niega solicitud.
• Aprueba y compromete el desembolso del producto del
crédito al encargo fiduciario contra entrega a satisfacción
del afiliado de las garantías exigidas y la constitución de la
hipoteca a primer grado a favor del FNA.
• FNA entrega cesantías al encargo fiduciario por instrucción
del afiliado contra firma de promesa de compra venta entre
afiliado y comprador y demás requisitos exigidos.
• El FNA participa como invitado a la Junta Fiduciaria.
 FIDUCIARIA
• Elaborar el contrato de administración fiduciaria y requisitos a
cumplir por las partes que participan.
• Vigila y administra manejo de recursos y cumplimiento de
requisitos.
• Atiende las necesidades de caja del proyecto con avance de obra
e informe del interventor.
• Atiende los créditos recibidos para el proyecto.
• Rinde informe mensual a los miembros de la Junta Fiduciaria.
• Recauda los recursos de los créditos.
• Elabora el contrato al constructor para la gerencia, construcción
y diseño.
• Participa con voz, sin voto y con derecho a veto en la Junta
Fiduciaria.
 FINANCIADOR
Banco Tradicional - Banca de Inversión -
Particular

• Estudiar y aprobar cupo de crédito al proyecto con

garantía del terreno y estudios técnicos y con
fuente de pago del FNA, la Banca Hipotecaria y
las cajas con los recursos del producto de esos
créditos y subsidios.
• Eventualmente extender aval a cajas e inurbe para
subsidio anticipado.
• Participar en la Junta Fiduciaria.
 COMPRADORES
AFILIADOS Y PARTICULARES

• Seleccionan libremente la vivienda a adquirir y

tramitan crédito ante FNA o Banca Hipotecaria.
• Tramitan subsidio ante entidad que corresponda.
• Firman promesa con crédito aprobado y arras de
seriedad representadas en cesantías y ahorro
voluntario.
• Reciben vivienda a satisfacción y firman escritura
y acta de entrega y comienzan a pagar crédito
aprobado por FNA o Banca Hipotecaria.
• Tienen un representante en la Junta Fiduciaria
 JUNTA FIDUCIARIA
• Formada por:
Constructor
Financiador
Delegado compradores
Fiduciaria: con voz sin voto y derecho a veto
FNA en calidad de invitado

• Funciones:
Elige interventor
Aprueba informe de Fiduciaria
Señala lineamientos de administración del Proyecto.
 INURBE

• Aportar el subsidio de vivienda que

solicitan los compradores del sector
informal.
 INTERVENTOR

• Supervision del desarrollo y ejecucion de la construccion

• Expedir certificación de avance de obra para los
desembolsos y verificación del cumplimiento estricto de la
normatividad.
 ASEGURADORA

Suministrar las polizas de seguro que requiera el proyecto

de construccion:
Estabilidad de obra
Buen manejo del anticipo
Salarios y prestaciones sociales
Responsabilidad civil
Otras
 PROVEEDORES

Suministrar los insumos del proyecto con

eventual financiación de linea IFI.
FONDO NACIONAL DE GARANTÍAS

Garantizar los créditos del sector informal

 ALCANCE DEL PROGRAMA DE
VIVIENDA
• Monto destinado por el FNA para financiación de vivienda año
2002: $250.000 millones (MM) Aproximadamente
• Valor máximo a financiar por unidad de vivienda: $ 40 MM
• Número de viviendas a financiar: 10.000 unidades aproximadamente
• Promedio de financiación por unidad de vivienda: $ 25 MM
• Monto de cesantías destinadas a adquisición de vivienda por el
FNA para el 2002: $52.500 MM aproximadamente
• Monto estimado de financiación por parte del sistema financiero: $
100.000 MM aproximadamente
• Tiempo estimado de desarrollo y ejecución de cada proyecto: un (1)
año. Si el proyecto requiere mayor plazo de ejecución, se fraccionaría
en etapas de un (1) año cada una
OTROS SERVICIOS
I FERIA VIRTUAL DE VIVIENDA

Del 5 de Octubre hasta el 31 de Diciembre

El FNA en alianza con la Fundación Hábitat ha

desarrollado la I Feria Virtual de Vivienda
 I FERIA VIRTUAL DE VIVIENDA
Es una guía de consulta de la
oferta de vivienda de todo el país
Permite buscar a través de criterios como:
•Ciudad
•Departamento
•Estado de la Vivienda
•Rango de precio
•Tipo de inmueble
La vivienda que más se ajuste a sus necesidades

Acceso: www.fna.gov.co
FONDO NACIONAL DE
AHORRO

GRACIAS