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EVALUACION DEL IMPACTO DE LA SALVAGUARDIA DE ECUADOR EN LAS EXPORTACIONES PERUANAS

(ANALISIS PRELMINAR SUJETO A CAMBIOS)

Mayo, 2009

(ANALISIS PRELIMINAR SUJETO CAMBIOS)

EVALUACION DEL IMPACTO DE LA SALVAGUARDIA DE ECUADOR EN LAS EXPORTACIONES PERUANAS

1. ANTECEDENTES Como se recordar a finales del mes de enero del presente ao, el Ecuador implement una medida de salvaguardia por Balanza de Pagos para las importaciones de 630 subpartidas arancelarias que implic el establecimiento de cuotas mximas de importacin y sobretasas arancelarias muy significativas. El dficit de balanza de pagos de Ecuador se gener por la cada en los precios del petrleo, producto del cual depende el Ecuador para nivelar su presupuesto y obtener divisas del exterior. El objetivo de la salvaguardia fue reducir las importaciones del ao 2009 para equilibrar el dficit de US$ 2,169 millones que proyectaban tener en las condiciones de precios del petrleo observadas en aquel momento. La medida buscaba tambin proteger a la industria ecuatoriana, manteniendo la estabilidad de los precios y niveles de empleo en dicho pas. En el caso de los pases andinos la salvaguardia aplicada genera un impacto doble: por un lado les impone cuotas y sobretasas arancelarias muy significativas (al igual que al resto de proveedores), y por otro, les retira las preferencias arancelarias que permiten desde hace varios aos un comercio libre dentro de la Comunidad Andina. De este modo, la medida priva a los pases andinos de las ventajas arancelarias que tenan respecto de terceros, perdiendo su margen de competitividad. La Secretara General de la CAN, mediante su Resolucin 1227, autoriz al Ecuador aplicar su Salvaguardia al comercio intrasubregional, hasta el 21 de enero del 2010. No obstante, orden a Ecuador restituir a los pases andinos las preferencias a que tienen derecho, al encontrar la aplicacin de aranceles nacionales a productos andinos discriminatoria, por equiparar el acceso de stos, con el acceso no preferencial de otros orgenes. Ecuador no ha cumplido con el mandato de la Secretara General y sigue aplicando la salvaguardia, tal y como fue originalmente dictada, el 22 de enero del presente ao. El gobierno peruano ha sostenido reuniones con funcionarios ecuatorianos pero no se ha logrado retirar ningn producto afecto a la medida a la fecha.

2. IMPACTO DE LA MEDIDA EN LA TOTALIDAD DE PRODUCTOS PERUANOS AFECTOS A SALVAGUARDIA EN FEBRERO Y MARZO DE 2009 Luego de transcurrido un trimestre desde la aplicacin de la salvaguardia ecuatoriana, resulta interesante verificar cmo ha impactado esta medida en las exportaciones peruanas. Como se ha explicado, la salvaguardia limita las importaciones tanto poniendo topes a las cantidades importadas (va cuotas que reducen el total importado 2

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en el 2008 en 35% en promedio), como por la va de incrementar los precios (se aplicaron sobretasas ad-valorem o especficas luego de haber elevado los aranceles NMF de modo significativo, y se dejan sin efecto las preferencias otorgadas en acuerdos comerciales). Conforme al Banco Central del Grfico N 1 Ecuador, las importaciones de productos afectos a salvaguardia Per: Valor de Exportaciones al Ecuador por partidas afectas a Salvaguardia originarias del Per, en los meses Feb-Mar 09 = 14,445 de febrero y marzo del 2009, se 14,000 Feb-Mar 08 = 22,071 Var % = -35% han reducido en 35%, alcanzando 12,000 US$ 14.4 millones, cuando en el 10,000 mismo periodo del ao anterior se 8,000 importaron US$ 22 millones desde 6,000 el Per. Este clculo excluye la 4,000 incidencia que tuvo la venta de una 2,000 embarcacin (US$11,6 millones) 0 que se produjo de modo eventual, Enero Febrero* Marzo 2008 2009 en el mismo periodo del ao anterior. Esta cada en nuestras Fuente: Banco Central del Ecuador exportaciones de aproximadamente de 7,6 millones, ha sido parcialmente compensada por el incremento que se registr en enero de este ao (US$ 3,5 MM), probablemente por el crecimiento natural del mercado y los stocks adelantados al conocerse la inminente aplicacin de la salvaguardia. La cada de 35% de nuestras exportaciones resulta ms grave an Grfico N 2 cuando se observa que la misma Reduccin de Subpartidas por Efecto de coincide con una preocupante Salvaguardia reduccin en el nmero de 134 140 feb-mar 2008 feb-mar 2009 subpartidas exportadas. As, entre 120 103 febrero y marzo de este ao se 100 export a travs de 115 subpartidas, 74 80 mientras que en ese mismo periodo 38 60 del ao anterior las exportaciones 40 16 ingresaron a travs de 253 3 20 clasificaciones arancelarias. 0 Preocupa observar que dicha Otros Textil Calzado reduccin recae en sectores intensivos en mano de obra y Fuente: Banco Central del Ecuador tpicamente integrados por pequeas empresas como textil-confeccin y calzado.
N de Subpartidas

Miles uS$ FOB

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3. IMPACTO EN LOS 50 PRINCIPALES PRODUCTOS EXPORTADOS AFECTOS Las exportaciones peruanas al Ecuador afectas a salvaguardias, estn altamente concentradas en 50 productos que, durante el 2008, representaron el 90% del total de comercio afectado. De acuerdo a informacin de SUNAT, las exportaciones peruanas de las 50 principales clasificaciones se contraen en 36%, en el periodo febrero-abril del 2009, pasando de US$ 26,2 MM, a US$ 16,7MM, respecto de lo exportado en el mismo periodo del ao anterior. El impacto de la medida vara significativamente segn el producto que se trate. De los 50 principales productos afectos a la medida, 43, muestran reduccin en sus exportaciones, algunos de ellos, en forma muy significativa. Este es el caso por ejemplo de las cermicas (- 100%), los impresos publicitarios (-98%), los champs (61%), las preformas (-64%), las galletas saladas (-48%), los muebles de plstico (97%), los alimentos para animales (-72%), entre otros. A continuacin detallamos los 25 productos que ms han visto reducidas sus exportaciones en este periodo. Reduccin en el Valor Exportado segn principales subpartidas afectas a Salvaguardia: Feb-Abr 2009 Vs. 2008
No
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25

Subpartida
6908900000 4911100000 9403700000 6404190000 2104101000 6403999000 3303000000 4818402000 3304300000 2309109000 1704101000 3304200000 3305900000 6204620000 3923302000 3305100000 3924900000 7117190000 3304910000 1905901000 4011109000 1902190000 3924109000 4011101000 3304990000

Descripcion
LOS DEMS (Baldosas, ceramicas) IMPRESOS PUBLICITARIOS MUEBLES DE PLSTICO LOS DEMS (calzado con suela de caucho) PREPARACIONES PARA SOPAS, POTAJES O CALDOS LOS DEMS (calzado con suela de caucho) PERFUMES Y AGUAS DE TOCADOR. COMPRESAS Y TAMPONES HIGINICOS PREPARACIONES PARA MANICURAS O PEDICUROS LOS DEMS (alimento para perros y gatos) RECUBIERTOS DE AZCAR PREPARACIONES PARA EL MAQUILLAJE DE LOS OJOS LAS DEMS (preparaciones capilares) DE ALGODN (trajes sastres, pantaones y otros) PREFORMAS CHAMPES LOS DEMS (vajilay y otros de plstico) LAS DEMS (Bisutera) POLVOS, INCLUIDOS LOS COMPACTOS GALLETAS SALADAS O AROMATIZADAS LOS DEMS (Llantas) LAS DEMS LOS DEMS Prepararciones capilares) RADIALES (llantas) LAS DEMS (Maquillaje)

Reduccin Valor Exportaciones US$ FOB


-950,873 -1,227,912 -343,901 -263,552 -278,607 -102,321 -493,202 -144,113 -242,543 -702,223 -116,416 -364,602 -535,809 -177,397 -798,558 -1,047,700 -219,061 -762,756 -182,451 -695,056 -183,090 -184,035 -152,897 -35,122 -374,806

Porcentual
-100% -98% -97% -95% -94% -91% -79% -78% -72% -72% -71% -67% -66% -65% -64% -61% -55% -52% -52% -48% -47% -40% -38% -35% -33%

Fuente: SUNAT

Contrariamente, se han registrado incrementos significativos en el valor US$ FOB de nuestras exportaciones en 7 subpartidas (de las 50 principales), entre los que destacan paales (48%), papel higinico (27%), tapas de plstico (37%), preparaciones de cereales (16%) y aguas minerales (310%). 4

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Si analizamos el comportamiento de algunos rubros de exportacin peruanos respecto de las importaciones totales del Ecuador en febrero-abril del 2009, podemos observar tambin que algunos productos han obtenido mayores participaciones (paales y papel higinico), mientras que otros reducen su presencia notoriamente. Naturalmente, en el primer trimestre de aplicacin de la medida poda esperarse el mantenimiento del los proveedores usuales para asegurar el abastecimiento normal del mercado. Estas variaciones podran notarse ms en los prximos meses si la prdida de competitividad de los proveedores andinos se hiciera ostensible, sobre todo en productos donde existen varios importadores en Ecuador con cuotas relativamente bajas. Grfico N 3
Participacin de Per en Importaciones de Ecuador segn principales productos afectos feb-mar 2008
100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0%
Galletas Dulces Galletas Saladas Paales Papel Higienico Champues

Grfico N 4
Participacin de Per en Importaciones de Ecuador segn principales productos afectos feb-mar 2009
100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0%

44%

42% 81% 70% 76%

46%

48% 62%

41% 83%

56%

58% 19% 30% 24%

54%

52% 38%

59% 17%

Galletas Dulces

Galletas Saladas

Paales

Papel Higienico

Champues

Otros

Per

Otros

Per

Fuente: Banco Central del Ecuador

4. VARIACIONES OBSERVADAS EN LOS PRECIOS

Grfico N 5

Precios FOB de Productos Afectos a Salvaguardia Un aspecto a resaltar sin embargo es el incremento en los precios FOB 12,000 feb-abr 08 feb-abr 09 registrado en una mayora de los 10,000 productos exportados al Ecuador (en 8,000 las 50 principales subpartidas). Esto 6,000 llama la atencin en tanto nuestras 4,000 exportaciones ahora enfrentan 2,000 aranceles nacionales ecuatorianos 0 de 20 y hasta 30% en promedio que Maquillaje Llantas Paales Galletas Galletas Saladas Dulces les restan competitividad, encarecen el precio final y por ende desaniman Fuente: SUNAT el consumo en el Ecuador. En este escenario, se esperara que nuestros precios bajen. No obstante, el diseo de la salvaguardia ecuatoriana, que da a cada importador una parte fija de la cuota total de importacin en funcin de su participacin histrica en las importaciones, podra haber favorecido el mantenimiento de los proveedores ya establecidos (sobre todo aquellos que tienen importadores vinculados o exclusivos) e incluso la compensacin de la menor venta con mejores precios.
US$/tm

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Sin perjuicio de ello, son muchos los factores que inciden en los precios y la mayora devienen de condiciones del mercado: variacin en la demanda, en los costos de produccin, la necesidad de ingresar en segmentos donde no participe el productor local, la propia estrategia de precios del productor local, mayores gastos en publicidad, etc. La siguiente tabla muestra los productos peruanos que registran mayores variaciones en sus precios FOB de exportacin al Ecuador, tanto positivas como negativas. Variacin en Precios FOB por Principales Productos Exportados al Ecuador Febrero Abril 2009 Vs 2008
No
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

Subpartida
4911910000 4911100000 4818402000 7117190000 6403999000 3402200000 6204620000 2002900000 4818100000 4818409000 7615191900 2202900000 3923509000 6205200000 9403700000 3923302000 3305100000 3304300000 1905320000 3924900000

Descripcion
ESTAMPAS, GRABADOS Y FOTOGRAFAS IMPRESOS PUBLICITARIOS, CATLOGOS COMERCIALES Y SIMILARES COMPRESAS Y TAMPONES HIGINICOS LAS DEMS (Bisutera) LOS DEMS (calzado con suela de caucho) PREPARACIONES (preparaciones para lavar ) DE ALGODN (trajes sastres, pantaones y otros) LOS DEMS (tomates en conserva) PAPEL HIGINICO LOS DEMS (papel para uso higinico) LOS DEMS (esponjas de aluminio) LAS DEMS (Agua Mineral) LOS DEMS (tapas de plstico) DE ALGODN (Camisas para hombres y nios) MUEBLES DE PLSTICO PREFORMAS CHAMPES PREPARACIONES PARA MANICURAS O PEDICUROS BARQUILLOS Y OBLEAS, LOS DEMS (vajilay y otros de plstico)

Diferencia US$/tm 14,251 12,291 1,382 11,303 9,847 328 10,005 247 250 458 -3,240 -253 -1,774 -6,637 -744 -349 -501 -1,502 -168 -329

Variacion Porcentual 261% 218% 55% 48% 47% 40% 36% 23% 19% 18% -52% -34% -16% -16% -16% -16% -14% -11% -9% -9%

Fuente: SUNAT

EVOLUCION DE LA BALANZA COMERCIAL DEL ECUADOR La balanza comercial del Ecuador en los meses de febrero y marzo del 2009 sigue siendo deficitaria. As la cada de las exportaciones derivada de la contraccin de los precios del petrleo ha sido tal que Ecuador no ha logrado evitar el dficit, aunque si moderarlo. Las importaciones totales se han reducido marginalmente a pesar de la medida.

Grfico N 6
Balanza Comercial de Ecuador: Febrero- Marzo
3,500 3,000 2,259 2,500
Millones US$

3,048

2,008

2,009

2,140 1,734

2,000 1,500 789 1,000 500 -407 0 Exportaciones -500 Importaciones Balanza Comercial

Fuente: Banco Central de Ecuador

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COMENTARIO FINAL La evaluacin del impacto de la salvaguardia en el primer trimestre de su vigencia muestra que las exportaciones peruanas vienen cayendo en promedio en 35% respecto al mismo periodo del ao anterior. Aunque algunas empresas adecuadamente posicionadas en el mercado ecuatoriano y regional, han logrado aumentar su exportacin e incluso mejorar sus precios en algunos rubros, el pas exporta por 138 subpartidas menos de lo que lo haca el ao pasado, principalmente en textiles y calzado. El anlisis antes comentado puede servir de base para que las autoridades peruanas enfoquen sus esfuerzos en apoyar a los sectores ms vulnerables y afectados por esta medida, en particular, aquellos donde existe una oferta atomizada, no existe estabilidad en las relaciones con los importadores ecuatorianos, las medidas aplicadas fueron sobretasas advalorem o especficas, etc.

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ANEXO N 1: SALVAGUARDIA ECUADOR Valor de Exportaciones FOB segn principales Subpartidas Arancelarias
No
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50

Subpartida
4818401000 3402200000 8901102000 1905310000 1905901000 4911100000 3923302000 8901202000 3304990000 4011209000 7117190000 3305100000 4818100000 6908900000 2309109000 3303000000 3305900000 1902190000 1905320000 3924109000 6204620000 1704901000 1904100000 3924900000 4011109000 9403700000 3307200000 3304200000 2104101000 6109100000 3923509000 8418213000 2002900000 6403999000 4818409000 3304910000 8902001900 806100000 4818402000 2202900000 7615191900 4011101000 1806900000 6105100000 3304300000 4911910000 6205200000 6404190000 1704101000 4818200000
PAALES PARA BEBS

Descripcion

PREPARACIONES ACONDICIONADAS PARA LA VENTA AL POR MENOR (preparaciones para lavar ) DE REGISTRO SUPERIOR A 1.000 T (Barcos de registro superior a 1000 tm) GALLETAS DULCES (CON ADICIN DE EDULCORANTE) GALLETAS SALADAS O AROMATIZADAS IMPRESOS PUBLICITARIOS, CATLOGOS COMERCIALES Y SIMILARES PREFORMAS DE REGISTRO SUPERIOR A 1.000 T (Bracos sisternas) LAS DEMS (Maquillaje) LOS DEMS (Llantas) LAS DEMS (Bisutera) CHAMPES PAPEL HIGINICO LOS DEMS (Cermicas) LOS DEMS (alimento para perros y gatos) PERFUMES Y AGUAS DE TOCADOR. LAS DEMS (preparaciones capilares) LAS DEMS BARQUILLOS Y OBLEAS, INCLUSO RELLENOS (GAUFRETTES, WAFERS) Y WAFFLES (GAU LOS DEMS Prepararciones capilares) DE ALGODN (trajes sastres, pantaones y otros) BOMBONES, CARAMELOS, CONFITES Y PASTILLAS PRODUCTOS A BASE DE CEREALES OBTENIDOS POR INFLADO O TOSTADO LOS DEMS (vajilay y otros de plstico) LOS DEMS (Llantas) MUEBLES DE PLSTICO DESODORANTES CORPORALES Y ANTITRASPIRANTES PREPARACIONES PARA EL MAQUILLAJE DE LOS OJOS PREPARACIONES PARA SOPAS, POTAJES O CALDOS DE ALGODN ( prendas de vestir de punto) LOS DEMS (tapas de plstico) DE VOLUMEN SUPERIOR O IGUAL A 269 L PERO INFERIOR A 382 L (refrigeradoras) LOS DEMS (tomates en conserva) LOS DEMS (calzado con suela de caucho) LOS DEMS (papel para uso higinico) POLVOS, INCLUIDOS LOS COMPACTOS LOS DEMS (barcos de hasta 50 tm) FRESCAS (Uvas) COMPRESAS Y TAMPONES HIGINICOS LAS DEMS (Agua Mineral) LOS DEMS (esponjas de aluminio) RADIALES (llantas) LOS DEMS (Chocolate) DE ALGODN (Camisasde punto para hombres y nios) PREPARACIONES PARA MANICURAS O PEDICUROS ESTAMPAS, GRABADOS Y FOTOGRAFAS DE ALGODN (Camisas para hombres y nios) LOS DEMS (calzado con suela de caucho) RECUBIERTOS DE AZCAR PAUELOS, TOALLITAS DE DESMAQUILLAR Y TOALLAS

Feb-Abril 2008 US$ 1,904,080 1,910,876 1,579,538 1,458,193 1,248,937 1,240,037 1,129,807 1,013,853 1,473,677 1,711,420 1,233,498 950,873 978,168 621,995 806,546 457,094 143,089 405,573 270,894 156,013 375,007 399,481 389,412 355,743 320,237 546,085 297,198 187,252 467,386 112,323 200,142 353,761

Feb-Abril 2009 US$ 2,816,025 1,923,332 1,219,816 763,137 21,026 441,478 755,001 846,941 710,921 663,720 1,568,209 275,945 128,794 270,738 273,060 110,813 252,676 93,498 105,117 434,671 180,420 206,322 11,842 238,527 181,483 18,591 257,051 499,282 10,002 169,427 171,311 85,576 39,842 317,802 10,000 65,810 107,805 92,513 13,333 178,052 14,914 47,638 113,582 16,706,042

Diferencia 911,945 12,456 -359,722 -695,056 -1,227,912 -798,558 -374,806 -166,912 -762,756 -1,047,700 334,711 -950,873 -702,223 -493,202 -535,809 -184,035 -32,275 -152,897 -177,397 -50,896 59,664 -219,061 -183,090 -343,901 -81,710 -364,602 -278,607 69,799 31,896 -102,321 -30,715 -182,451 85,576 -144,113 240,284 -1,951 -35,122 -23,641 -242,543 13,238 36,785 -263,552 -116,416 16,588 -9,513,882

Variacion Porcentual 48% 1% -23% -48% -98% -64% -33% -16% -52% -61% 27% -100% -72% -79% -66% -40% -23% -38% -65% -33% 16% -55% -47% -97% -26% -67% -94% 37% 7% -91% -15% -52% #DIV/0! -78% 310% -16% -35% -18% -72% 13968% 26% -95% -71% 17% -36%

183,956 77,518 11,951 100,932 131,446 335,056 95 141,267 278,467 164,053 96,994 26,219,924

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ANEXO N 2: SALVAGUARDIA ECUADOR Volumen de Exportaciones en TM segn principales Subpartidas Arancelarias


No
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50

Subpartida
4818401000 3402200000 8901102000 1905310000 1905901000 4911100000 3923302000 8901202000 3304990000 4011209000 7117190000 3305100000 4818100000 6908900000 2309109000 3303000000 3305900000 1902190000 1905320000 3924109000 6204620000 1704901000 1904100000 3924900000 4011109000 9403700000 3307200000 3304200000 2104101000 6109100000 3923509000 8418213000 2002900000 6403999000 4818409000 3304910000 8902001900 806100000 4818402000 2202900000 7615191900 4011101000 1806900000 6105100000 3304300000 4911910000 6205200000 6404190000 1704101000 4818200000
PAALES PARA BEBS

Descripcion

PREPARACIONES ACONDICIONADAS PARA LA VENTA AL POR MENOR (preparaciones para lavar ) DE REGISTRO SUPERIOR A 1.000 T (Barcos de registro superior a 1000 tm) GALLETAS DULCES (CON ADICIN DE EDULCORANTE) GALLETAS SALADAS O AROMATIZADAS IMPRESOS PUBLICITARIOS, CATLOGOS COMERCIALES Y SIMILARES PREFORMAS DE REGISTRO SUPERIOR A 1.000 T (Bracos sisternas) LAS DEMS (Maquillaje) LOS DEMS (Llantas) LAS DEMS (Bisutera) CHAMPES PAPEL HIGINICO LOS DEMS (Cermicas) LOS DEMS (alimento para perros y gatos) PERFUMES Y AGUAS DE TOCADOR. LAS DEMS (preparaciones capilares) LAS DEMS BARQUILLOS Y OBLEAS, INCLUSO RELLENOS (GAUFRETTES, WAFERS) Y WAFFLES (GAU LOS DEMS Prepararciones capilares) DE ALGODN (trajes sastres, pantaones y otros) BOMBONES, CARAMELOS, CONFITES Y PASTILLAS PRODUCTOS A BASE DE CEREALES OBTENIDOS POR INFLADO O TOSTADO LOS DEMS (vajilay y otros de plstico) LOS DEMS (Llantas) MUEBLES DE PLSTICO DESODORANTES CORPORALES Y ANTITRASPIRANTES PREPARACIONES PARA EL MAQUILLAJE DE LOS OJOS PREPARACIONES PARA SOPAS, POTAJES O CALDOS DE ALGODN ( prendas de vestir de punto) LOS DEMS (tapas de plstico) DE VOLUMEN SUPERIOR O IGUAL A 269 L PERO INFERIOR A 382 L (refrigeradoras) LOS DEMS (tomates en conserva) LOS DEMS (calzado con suela de caucho) LOS DEMS (papel para uso higinico) POLVOS, INCLUIDOS LOS COMPACTOS LOS DEMS (barcos de hasta 50 tm) FRESCAS (Uvas) COMPRESAS Y TAMPONES HIGINICOS LAS DEMS (Agua Mineral) LOS DEMS (esponjas de aluminio) RADIALES (llantas) LOS DEMS (Chocolate) DE ALGODN (Camisasde punto para hombres y nios) PREPARACIONES PARA MANICURAS O PEDICUROS ESTAMPAS, GRABADOS Y FOTOGRAFAS DE ALGODN (Camisas para hombres y nios) LOS DEMS (calzado con suela de caucho) RECUBIERTOS DE AZCAR PAUELOS, TOALLITAS DE DESMAQUILLAR Y TOALLAS

Feb-Abril 2008 Feb-Abril 2009 TM TM 494 785 2,324 1,672 0 0 1,132 854 1,027 502 222 1 569 241 0 0 119 74 294 221 63 21 489 221 945 1,008 4,479 0 1,269 393 72 15 204 58 508 277 80 69 117 75 10 2 91 66 222 275 110 55 115 53 78 3 37 30 46 16 109 7 0 0 17 29 0 0 436 378 5 0 80 57 26 13 0 0 0 93 73 10 104 647 2 3 29 17 42 33 0 0 26 8 0 1 3 5 31 2 87 24 54 53 16,241 8,368

Diferencia 291 -652 -278 -525 -221 -328 -46 -73 -43 -267 63 -4,479 -876 -57 -146 -231 -12 -42 -7 -25 53 -56 -62 -75 -7 -30 -102 11 -57 -5 -23 -13 93 -63 543 1 -12 -9 -18 1 2 -29 -63 -0 -7,873

Variacion Porcentual 59% -28% -25% -51% -99% -58% -38% -25% -68% -55% 7% -100% -69% -80% -72% -45% -14% -36% -75% -28% 24% -50% -54% -96% -18% -66% -94% 64% -13% -94% -29% -49%

-86% 521% 75% -41% -21% -69% 3800% 51% -94% -72% 0% -48%