UNIDAD II FLUJO DE EFECTIVO Ey tujo de efectivo 0 Cash Flow en inglés es un estado fnanciero que presenta ceniradas y saldas de dinero en un periodo de tiempo determinado, y su informacion mide la “sald fnanciera" de una empresa El tuo de efecto petmite realizar provsiones, posibilta una buena gestién en las ‘panzas, en la toma de decisiones y en el contol de los ingresos, con la finalidad de ‘mejorar la rentablidad de una empresa, El conavimiento de lo fos de efectivo permite ofecer informacion muy vaiosa dela ‘empresa, por ello una de las cuentas anvales mas importantes los controle el estado de ups de efectvo, (Eeonomipedia, nd) Grafica de fj de efectivo cries de FE 100000 2000000 2000000 2000000 20,000.00 4 — Inversion Fujo de erecta Principios fundamentales para administrar efectivo. 1. Inerementar las entradas de efoctvo a traves de WVVVVVVNAR RRR RDP eeeVUYYYYTYVEVV0 PB aaa eee ‘ersidadTecnolgia de Chua 2, ntontar que las entradas se reaicen de forma répida, vendiendo al contado, pedir antcipas @ reducir los plazos de los créditos, Disminuir las salidas de efectivo mediante descuentos a proveedores o clientes ‘9 reducirneficiencias en la produccién de la empresa, 44. Retrasar las salidas de dinero, como por efemplo ntentando alargar los plazos a los proveedores. Tipos de flujos de efectivo Enisten los siguientes tipos de fujos de efectivo 1+ Actividades do Operacién: Estin relacionadas directamente con el go de Ia empresa, Son la principal fuente de ingresos de la empresa ‘© Compra de materia prima + Page de servicios ‘+ Pago de néminas 1+ Actividades de Inversién: Actividades de adgusision de activos a largo plazo ‘come planta, equipas, inversiones en activo circulate yno eulane, + Mantanimiento comectvo + Remodelaciones. + Actividades de financlamiento Actividades que infuyen en el tamaio y composicin del capital asi como los préstamos de a empresa, + Préstamos hancaios. + Aportaciones de los soos En defritva, a través delestado do fos de efecto una empresa puede vor I= ‘vadacin producida en el efecto a coms al fnatzar el ejeccioobjetivos del estado de flujos de efectivo. son varios ls obetwos que se persiguen a laborer el estado de fujos de efecto. “Fodos ellos comparten un fin comdn, que es ayudar a eval cidad de la empresa para generar flujos de caja efectivos, + Lacapac obligaclones extemas segin © La capacidad de la empresa para cumplir con sus vvencen y también sus necesidades de financiacion externa = Las razones de las diferencias entre el beneficio neto y los cobras y peg0s Los efectos que sobre la posicion fnanciera dela empresa tienen las actividades ‘de inversion y fnanciacion, tanto las que suponen movimientos de tesoreria como las que no. Métodos del estado de flujos de efectivo. Segin la Norma Intemacional de Contablidad 7, son dos Tes métodos para la presentaciin del Estado de Fiujos de Efectvo, Estos mélodos del estado de fujos de efectivo son: Método directo. directo del estado de fujos de efectvo presenta los movimientos del efecto El método mines brutos, distinguiendo segin las calegorias principales de cobros y pagos en te centre: actividades de operacién, de inversion y financiamiento, ‘Aquellas empresas que se acojan al métoda directo deben brindar informacién con ‘movimientos relacionados sobre:Cobranzo on efectivo a clenton Efectivo recibido por intero8os, dividendos y rendimientos por Inversiones. Cobros dorivados do la operacién Pagos en efectivo a personal y provaedores, an efectivo por intereses bancarios, + Pago + Pagos an efectivo por impucstos Método indirecto, Elmdtodo Indivacto del estado do fiujos de ofectivo presenta jos movimienios del ofectivo ajustando la ullidad 0 la pérdida en més o menos por aquellos Importes que no requitleron efeetivo Esto métode puede resuitar algo mas complicado, pues determina la entrada do fective procedente do las actividades de operacién de forma Indirecta, realizando ojustes, Aqui se toma como punto inical la utiidad Entre as partidas que podemos encontrar + Doprociacién y amortizacién + Diferencias por luctuaciones cambiarias, Utlidad 0 pérdida en ventas de propledades \ o(ros activos de operacién. + Provisiones para proteccién de activos, + Correccidn monetaria del periodo de las cuentas dl balance, dostaca con hojas do Podemos controlar el flujo de caja con diferentes herramientas, entro Excel Es posible conocer Ja evolucién del efectivo en la empre ccélculo, analizando los egresos sabremos el total de la caja. (Emprende PYME not, nd)Notas y conceptos. ‘A continuacién, se muestra un listado de notas y conceptos que deben ser considerados para lay realizacién de los Fivjos de Electivo, El comprenderios y aconarlos en lugar de memorizarlos, proporciona una herramienta ati durante la fealzacn de los procedimientos de clasicacién de las diferentes actividades, ‘+ Sustentable: Esta stvacién se da cuando las entradas y salidas son iguales. Es Gecir los gastos gon iguales a las entradas de dinero, No se gana ni se pierde ‘+ Rontable: Esto sucede cuando las entradas son mayores a las salidas. Se obtiene una ganancia, + Dividendos: Son rendimientes de acciones. Un porcentaje de la ganancia ‘evando por ejemplo la empresa es socia de otra. Esta se considera una actividad de inversion + Amortizacién: Es el proceso mediante el cual se distibuyen gradualmente los costes de Una deuda por medio de pagos periédicos. Los pagos o cuctas servicin para pagar los intereses de tu crédito y reducir el importe de tu deuda. Créditos a proveedores: Relacionado con materia prima. Créditos hipotecarios: Relacionados con bienes inmuebles (Casas, edificios) Créditos prondarios: Estos de dan cuando se deja algun bien en garantia. Créditos refaccionarios: Solo son apicables en el caso de maquinaria. Créditos quirografarios: Son documentos tales como pagarés, cheques, etc Depreciacién: Pérdida de valor por el uso 0 el tiempo. Provisién: Es una paria de dinero destinada a cubrir gastos planeados 0 imprevistos. Se considera una pérdida pues este dinero no se puede uliizar en gastos personales. NO ES UNA SALIDA DE DINERO, por Jo que se suma a la Utlidad del ejerccio. + Aumento en cuentas por cobrar: Si estas cuentas aumentan, significa que los Clientes nos deben més, por lo que resta ala utlidad del ejercicio, + Aumento de cuentas por pagar: Estin relacionadas con pagos a los proveedores, no sale dinero del banco, por lo que se suma a la utlidad del ejercicio, “+ Disminucién de existencias: Disminuye las existencias en el almacti, lo que significa que se obtiene mas dinero por esto, Entonces, se suma a la utildad neta 0 del ejerccio, + Disminucién de gastos diferidos: Son gastos que se hacen anticipadamente, pueden ser por ejemplo para una remodelacién. Estos son un gasto por que ya rho se puede ullizar de ofra manera, + Ganancia: Es algo extra, aumenta la capacidad para que la empresa pueda realizar nuevas inversiones,