EDUCACION FINANCIERA Y LIBERTAD

La era oscura continúa rigiendo a la humanidad pero apenas

ahora se están evidenciando la profundidad y la persistencia de
su dominio. La prisión de la era oscura no tiene barrotes, ni
cadenas ni cerraduras. Lo único que nos aprisiona es la falta de
orientación y el aumento de la desinformación.
-R. Buckminster Fuller

AQUELLO QUE LIMITA Y ATA EL DESTINO DE MILLONES

Existe algo en el mundo que limita los destinos de miles de millones de personas en el
mundo actual, más que la economía, la guerra o el tipo de gobierno; en verdad lo que limita
a tantas personas durante todos los días, es la educación o mejor dicho aquello que ignoran
a causa de la educación. Esta era se ha llamado entre otras cosas, la era invisible, porque
muchos de sus cambios, avances, y causas son invisibles a simple vista.

Debido a que existen muchas cosas que no son visibles mediante los sentidos, como es el
caso de la información, es que muchos cambios, esto es, oportunidades y amenazas no son
captadas por la mayor parte de las personas. Sin embargo no es que esta era sea
particularmente difícil o casi imposible de entender, lo que ocurre es que tenemos una falta
grave de educación, es decir, no hemos recibido la formación necesaria para aprender a ver
las cosas que no se ven a simple vista; por lo tanto al no poder ver estas realidades no
podemos entender el mundo actual, iremos por el mundo siendo arrastrados por corrientes
que no vemos y no siempre con buenos resultados.

Para Robert Kiyosaki, la respuesta está en la educación, sobre todo la educación financiera.
En palabras del mencionado autor, en esta era de la información existen demasiados datos y
muchos de ellos son gratuitos; sin embargo, para poder usarla hace falta procesarla,
convirtiéndola en conocimiento1. En otras palabras para poder usar el recurso de la
información hace falta una educación o formación, de ahí la importancia de la educación,
sobre todo en esta era en que vivimos.

Poniendo las cosas en perspectiva, vivimos en un mundo rodeado de otras personas, seres y
ambientes. Toda la información de este mundo, la procesamos, la organizamos, damos un
orden o suponemos uno y en base a él tomamos decisiones 2. A lo largo de la historia el
conocimiento se ha ido acumulando y avanzando, dándonos la posibilidad de ver, entender
más cosas y tomar mejores decisiones que mejoren nuestras vidas3.
1
Kiyosaki habla sobre la educación financiera a lo largo de su obra; es sobre todo en los libros: La conspiración de los
ricos, Segunda oportunidad, Profecía, Queremos que seas rico, en donde liga el tema de la educación al análisis y critica
del sistema financiero actual, entre ellos destaca el uso de dinero fiat, la inflación creada por el banco central y el
problema del sistema de pensiones.
2
El proceso de ordenar y organizar ha sido resultado de un largo proceso que va desde el caminar erguidos de nuestros
antepasados hasta la creación del signo en su forma de lenguaje escrito. Es pues una conquista histórica y la travesía
humana bien podría explicarse como una búsqueda de conocimiento y entendimiento del mundo.
3
Si bien el avance de conocimientos no es siempre constante, puesto que hay épocas en que se han perdido avances o
incluso se ha retrocedido (las invasiones germanas que inician la edad media hacen pasar al olvido en occidente mucho
del avance científico y filosófico griego); también es cierto que la ciencia y la tecnología han vuelto a surgir y han hecho
El problema surge cuando existen conocimientos que nos son ocultados o mejor, no son
compartidos para la gran mayoría de las personas. Aun antes de la era del conocimiento e
invisible, han existido conocimientos cuyo ocultamiento han limitado a muchas personas4,
impidiendo el desarrollo de sus potencialidades y el mejoramiento de su calidad de vida.
Millones de personas en los siglos pasados han estado atadas a cadenas y grilletes que no
han podido ver y sufriendo envestidas de fuerzas invisibles que no logran entender, uno de
ellos es el aspecto económico y es justamente sobre este en algunos de sus aspectos del que
se tratará a continuación.

UNA BRECHA EN LA EDUCACION, UNA CONSECUENCIA

En muchos países, en especial los latinoamericanos la educación está basada sobre el

modelo de la educación prusiana5, el tipo de educación que exige del estudiante entre otras
cosas: memorización de contenidos sin pensamiento crítico, practica de valores contrarios a
los que debe aprender (competencia sobre colaboración, obediencia sobre libertad de
pensamiento, entre otros), pasividad y sometimiento a exámenes estandarizados con
contenidos fundamentalmente de lenguaje y matemáticas, los cuales debe aprobar para ser
considerado apto y socialmente aceptado en determinado estatus (sin tomar en cuenta que
existen muchos campos y puede destacar en otros). El resultado son estudiantes que egresan
repitiendo conceptos y no así utilizándolos, es decir, personas que no pueden transformar la
información en conocimiento para su utilización efectiva6.

A este plan hay que agregar, igual en muchos países, la falta de una materia importante,
dejada de lado desde hace años (sobre todo a nivel latinoamericano) quizás de manera
maliciosa. Me refiero a la falta de educación financiera y económica, en la actualidad el
curso de economía ha desaparecido de la enseñanza media de Latinoamérica o ha sido
reducida al llamado curso de ciencias sociales, en este último caso ha sido reducido su
contenido y por lo tanto lo que el estudiante puede aprovechar con ese conocimiento (en
cuanto a su enseñanza en los años de estudios generales de las universidades el problema
será el mismo que veremos en cuanto su organización como curso).
avanzar siempre un poco más a la civilización. Las conquistas de este avance han permitido, entre otras cosas el
aumento de la esperanza de vida, la rapidez de las comunicaciones y el desarrollo de muchos inventos que han hecho
más fácil la vida. Aunque el uso de este avance también ha sido utilizado para fines destructivos.
4
En EEUU, por ejemplo, estaba prohibido enseñar a los esclavos leer o escribir, de esta forma miles de personas
estaban impedidas de adquirir conocimiento y por supuesto cuestionar las bases del sistema imperante de aquella
época.
5
El sistema prusiano de educación fue una creación surgida en la época del despotismo ilustrado, con el objetivo
otorgar ciertos derechos a la población para contentarla pero manteniendo el sistema autoritario del antiguo régimen.
Este sistema de enseñanza pública gratuita y obligatoria, mantenía una estructura autoritaria a la que se sumó la
adecuación de la cadena de montaje de las fábricas, el estudiante debía repetir y aceptar ciertos conocimientos sin
mucho poder de cuestionarlos, en clases y grupos separados, los productos defectuosos o quienes fallaban recibían
castigos. Años después educadores de otros países llegaban a Prusia e importaban el sistema de educación bajo el
discurso de gratuito y muchas veces sin saberlo las bases autoritarias prusianas, ese es el origen del sistema educativo
actual en muchos países, y eso opera se sepa o no hasta el día de hoy (John Taylor Gatto ha estudiado buena parte de
esa historia en sus obras)
6
Contra al sistema prusiano se han levantado muchos pedagogos, profesores, psicólogos en una serie de propuestas,
ellas reciben en general el nombre de escuela activa y cuya propuesta principal es la participación activa del estudiante,
la creación y puesta en práctica de sus pensamientos y razonamientos, critica y creación sin el control casi total de la
educación prusiana. Por desgracia como podrá suponerse en casi ningún país es tomada para la educación oficial.
Por educación financiera nos referimos tanto a la enseñanza-aprendizaje de la creación de
riqueza y conocimiento de la economía aplicada al plan de cada persona, como a los
aspectos básicos y clave para entender la realidad y el sistema económico actual, en ese
sentido lo que entendemos por educación financiera es algo nuevo respecto del curso
clásico de economía.

El curso clásico de economía suele centrarse, como hace el sistema prusiano en general, en
el contenido ya organizado y listo para memorizar; esto es, en el curso tendremos una serie
de nociones como mercado, dinero, micro y macro economía; dichas nociones deberemos
repetirlas sin siquiera entender su desenvolvimiento en el mundo real, impidiendo también
la construcción de estos conceptos de una forma activa y critica: una cosa es repetir una
serie de palabras y otra distinta comprender todo el significado de las mismas. Si la teoría
poco entendida pero si memorizada es una primera desventaja del curso clásico, la práctica
es una desventaja aun mayor, pues no sabrán como ciertas realidades del mundo evidencian
los conceptos memorizados y en consecuencia será un conocimiento no susceptible de
aplicación real (a esto podemos sumar cierta visión parcializada de la teoría económica que
subyace en la mayoría de textos pegado al keynesianismo y al vago concepto
neoliberalismo entre otras cosas). Ahora bien, si combinamos el modelo de educación
memorista repetitiva y la falta de la educación financiera, el resultado es una brecha de un
tema importante en la educación de prácticamente todas las personas que cursan o han
cursado estudios.

La consecuencia….

Esta falta de información financiera y económica permite que muchas personas caigan en
algo que el economista Bastiat7 llamó “lo que se ve y lo que no se ve”, con esa expresión
Bastiat hacía referencia a que en materia económica, existen efectos a corto plazo y sobre
grupos concretos productos de medidas económicas, que son los que la mayoría de
personas y economistas ven; pero que de otra parte existen efectos a largo plazo y sobre el
resto del grupo no afectado con la medida económica y que pocas personas ven, en opinión
de Bastiat un buen economista es capaz de ver no solo el corto sino sobre todo el largo
plazo, los efectos sobre la sociedad entera y esto es “lo que no se ve”.

Precisamente el que la mayor parte de personas no sean capaces de observar o entender “lo
que no se ve” hace que estas no puedan tomar decisiones apropiadas en materia de finanzas
o economía personal, limita por tanto su calidad de vida y entre otras cosas permite que sea
arrastrado por todo tipo de mareas y corrientes proveniente de aquello que no se puede ver
en materia económica8. Esto ha sucedido también como queda evidenciado a lo largo de la
toda la historia humana con consecuencias nefastas sobre todo en la hora presente.

Pero ¿qué efectos en concreto origina esta falta de conocimiento? Y sobre todo ¿Quiénes
suelen ser los beneficiarios de esta ignorancia? Veámoslo.
7
Frédéric Bastiat (1801-1850) economista liberal y legislador francés y autor del ensayo “lo que se ve y lo que no se ve”,
sobre la base de este ensayo Henry Hazlitt escribirá el libro “La economía en una lección” que tomamos de fuente de
consulta en este artículo.
8
Claros ejemplos de estas situaciones constituyen las crisis económicas, como el crack del 29, la burbuja de las punto
com o la crisis de derivados del 2008.
APARECEN EL POLITICO Y EL GOBIERNO

El inversionista en metales precioso Mike Maloney dijo en una de sus conferencias:

Nuestro sistema financiero es imaginario, no existe; lo que sucede es que todos estamos
soñando el mismo sueño, si alguien decide despertar el sueño terminó 9. Y razón no le hacía
falta puesto que el sistema financiero actual no se sustenta en más que aire caliente; sin
embargo antes de entrar en el análisis de lo dicho por Maloney, debemos entender el papel
que juegan los políticos y por consiguiente los gobiernos en esta brecha de educación y
visión de las personas. Comencemos.

Cuando los políticos, sobre todo en campaña, prometen empleos, mejores niveles de vida,
estabilidad laboral o de precios, todas estas son medidas que implican una contraparte
económica, es decir decisiones que repercutirán sobre la economía de la población. En
general toda decisión política sobre el rumbo y administración del país implica una medida
y consecuencia también económica. Un subsidio implica un gasto, una construcción de un
puente también, aumentos o reducciones de impuestos, incluso la creación de una nueva
oficina implica costos en personal y local.

Ahora bien debido a que la economía implica tanto lo que se ve como lo que no se ve,
muchas medidas prometidas tendrán un efecto sobre el resto de los sectores, este efecto, sin
embargo puede muy bien ser ocultado y debido a la brecha de educación en materia
económica y de finanzas pocas o casi ninguna persona podrá detectar la parte oculta. Si
vamos un paso más allá podremos constatar que muchos gobiernos en efecto suelen
mentirnos en cuanto a medidas económicas y los resultados por ellas esperado; más aún,
llegados a este punto debemos aclarar que no se trata aquí de actos de corrupción y por
consiguiente actos ilegales, sino al contrario, medidas perfectamente legales cuyos
resultados a simple vista beneficiosos traen funestos resultados.

Las razones por las cuales los políticos mienten o deciden no decir la verdad completa son
tema que no compete aquí, sin embargo una pista para su actuar consiste en que bajo la
situación económica actual, las medidas necesarias para arreglar la situación traerán ajustes
y probablemente problemas que serían a todas luces impopulares; también algunas medidas
como la eliminación del banco central quitarían mucho del poder que los gobiernos ejercen
en la actualidad. En todo caso el riesgo de ser impopular implica el riesgo de no ser elegido,
o de ser criticado por las medidas necesarias para arreglar la situación actual.

Para ilustrar mejor la tesis de este artículo desarrollaremos aquí dos ejemplos de mitos o
engaños económicos, de los más comunes en que caen las personas. Primero se expondrán
los mitos con sus descripciones y razonamientos incorrectos, es decir lo que se ve, sobre
todo el razonamiento común de las personas en las que existe la brecha de educación
financiera que hemos mencionado anteriormente. Posteriormente, se procederá a analizar
dichos razonamientos a la luz de sus efectos no visibles para constatar su engaño.

9
Maloney Mike, The Case for $20,000 oz Gold - Debt Collapse - Mike Maloney - Silver & Gold, min. 01:54,
https://www.youtube.com/watch?v=tj2s6vzErqY&t=125s
El primer mito tiene que ver con la confusión entre dinero y divisa, a lo largo de la historia
se ha librado una batalla entre ambas y que está detrás de muchas de las grandes crisis
económicas. Las personas normalmente confunden el dinero y la divisa, consideran las
monedas y billetes actuales como portadores o representantes de valor, puesto que compras
las cosas con billetes, monedas o tarjetas que poseen una cantidad de crédito expresada en
monedas. Alguno de los que piensan más se da cuenta de que un papel, como es el billete
no vale en efecto 100 dólares pero pensaran que esa cantidad de dólares representa una
cantidad de oro o de algún material valioso guardado en la bóveda del estado (y esto en el
pasado era así). Ahora bien si los billetes que usamos representan un valor tangible, su
acumulación permitirá un mejor estilo de vida al adquirir más bienes, entre otras cosas; y
este es justamente el razonamiento de las protestas por aumentos de sueldos, un mayor
sueldo o ingreso monetario permitiría entonces un mejor nivel de vida, he aquí el primer
mito. De aquí a la afirmación de que las grandes empresas no pagan impuestos y se llevan
casi todo nuestro dinero y recursos hay solo un paso.

El segundo mito económico está ligado al tema de las exportaciones e importaciones, se

dice mucho sobre que el país necesita subir sus exportaciones y reducir sus importaciones;
en algunos momentos incluso que el estado debe ayudar subsidiando a los empresarios
locales para que el precio de sus productos sea competitivo afuera, o colocando aranceles a
otros productos para evitar su ingreso y proteger la industria incipiente local. Ahora bien,
siguiendo esta lógica común con brechas en su conocimiento, es evidente que lo mejor es
vender más de lo que se gasta y que aumentando las ventas nuestras ganancias aumentarían
y por ende el crecimiento económico de la nación también avanzaría. He aquí el segundo
mito y por el cual muchos políticos claman y prometen conseguir mediante sus planes
cuando logren gobernar.

DERRIVANDO EL PRIMER MITO

EL MITO DEL DINERO Y LA DIVISA

Dinero, oro y plata…

El dinero es un medio de intercambio, es decir un bien que sirve de medida para otros
bienes. La creación del dinero trajo muchas ventajas sobre el trueque permitiendo un mayor
intercambio de bienes (al comparar todos los bienes en relación a uno solo simplifica la
información) y un mejor cálculo de las ganancias de negocios 10 (es más sencillo traducir en
números de monedas las ganancias que a un número variado de bienes). A lo largo del
tiempo muchos bienes han sido utilizados como dinero, pero dos de ellos han desplazado a
todos los demás: El oro y la plata.

Entre otras razones, como su facilidad para dividirse y moldearse en unidades iguales de
peso, su universal aceptación o durabilidad en el tiempo, destaca su relativa escasez, es
decir, suficiente como para intercambiarse pero no demasiado como para perder su valor.
Esta pérdida de valor del dinero sucede porque a diferencia de otros bienes una gran
10
Para una historia de la aparición y ventajas del dinero sobre el trueque puede consultarse: Rothbard Murray,
Acusación contra la reserva federal, págs. 10 y siguientes La génesis del dinero, Ludwig von Mises Institute, Alabama,
EEUU.
cantidad de dinero nuevo no crea más riqueza en una sociedad. Cuando un bien se vuelve
más abundante, por la ley de la oferta y la demanda, su precio disminuye justamente en
razón a su mayor abundancia, esto es beneficioso para todos puesto que ahora pueden
adquirir con una misma cantidad de dinero una mayor cantidad de bienes; sin embargo esto
no sucede con el dinero.

Cuando aumentamos la cantidad de dinero, esto no crea automáticamente nuevos bienes o

aumenta su número, es decir, el aumento de la masa o cantidad dineraria en la sociedad no
elimina la escasez natural de otros bienes; ahora bien como de todas formas existe ahora
una mayor cantidad de dinero pero la misma cantidad de bienes, los precios tenderán a
subir o mejor el dinero perderá valor en relación con los bienes. De hecho en una sociedad
en que el oro y la plata rijan como dinero, los precios tienden a disminuir en el tiempo11.

Históricamente las grandes civilizaciones que han utilizado dinero, comenzaron con dinero
solido de oro y/ plata (a veces cobre), como dijimos su relativa escasez permita mantener el
valor de los mismos en relación a los bienes. Sin embargo, también históricamente han
surgido de los mismos gobiernos, intentos de engañar al oro y la plata, simulando que
existe una mayor cantidad a la real, y todo esto de manera legal con resultados nefastos 12.
El engaño de hecho se repite de la misma forma a través de las eras y es tan sutil que muy
pocas personas reparan en él; es en este punto donde surge el concepto de divisa y toda una
seria de problemas que se repiten hasta el día de hoy.

El engaño….

El oro y la plata no son difíciles de reconocer respecto a sus imitaciones, pero el engaño usa
un mecanismo más engañoso a saber: como hemos consignado, todo gran estado comienza
con dinero de verdad como el oro y la plata; sin embargo a medida que crece va
convenciendo a sus ciudadanos de utilizar billetes (papel moneda) o monedas de metales
más baratos en lugar del oro13, el oro y la plata se ocultan en bancos del estado o privados
bajo la promesa de que cualquier ciudadano puede cambiar el oro por sus billetes cuando
desee. Es entonces cuando comienza el engaño sobre el oro. A estos billetes que no son oro
o plata, pero que representan una cantidad cambiable en dinero se le llama divisa.

Ahora bien, como los billetes son más fáciles de llevar (a esto se suman también pagares,
depósitos bancarios y demás) la gente rara vez vuelve a cambiar sus billetes por oro.
Entonces es cuando el gobierno puede imprimir muchos más billetes que la cantidad de oro

11
“La oferta de oro está severamente limitada y es costoso extraer cantidades adicionales de oro; y al ser el oro muy
duradero eso implicará que cualquier extracción anual constituirá una pequeña porción de las reservas de oro
acumuladas durante siglos. La moneda mantendrá un valor bastante estable; en una economía en desarrollo, la
producción anual de bienes, en aumento, más que compensará el incremento gradual en la cantidad de dinero. El
resultado será una caída gradual en el nivel de precios, un aumento, año tras año, del poder de compra de la unidad
monetaria u onza de oro. El ligeramente decreciente nivel de precios implicará una subida anual estable del poder
adquisitivo del dólar o franco, incentivando el ahorro de dinero y la inversión en producción futura. Un aumento de la
producción unido a un nivel decreciente de precios conllevaría un alza estable en el nivel de vida para cada miembro de
la sociedad”. Rothbard Murray, Acusación contra la reserva federal, pág. 17, Ludwig von Mises Institute, Alabama, EEUU.
12
Puede consultarse los casos de Grecia, Roma, John Law en Francia y la hiperinflación alemana en: Maloney Mike, Guía
para invertir en oro y plata, caps. 1 y 2, editorial Aguilar, México, 2010.
13
Maloney Mike, Guía para invertir en oro y plata, págs. 36 a la 38, editorial Aguilar, México, 2010.
existente para cambiarlos, a esto se llama gasto deficitario, cuando un gobierno gasta más
de lo que posee, y como nos recuerda Mike Maloney: esto es algo que los gobiernos
actuales hacen todo el tiempo. Finalmente los gobiernos crecen mucho junto con sus gastos,
entonces surge alguna crisis o una guerra; en ese momento las personas ante los tiempos de
incertidumbre deciden cambiar sus billetes por dinero real (oro o plata) y el gobierno al no
tener suficientes reservas elimina la convertibilidad en oro de dichos billetes y los declara
dinero de curso legal, es decir dinero que aunque no puede convertirse en oro o plata debe
ser usado por las personas como si lo fuera, a esto último se llama dinero fiat, divisa por
decreto o dinero fiduciario. Con esto el engaño está completo y el gobierno, más que nunca,
puede imprimir la cantidad de divisa que desee.

El problema…

El problema de esto sin embargo es muy grave, habíamos dicho anteriormente que
demasiado dinero diluye el poder de este y los precios suben, pero este fenómeno de
aumento de la cantidad de dinero trae en verdad problemas más graves y no siempre
visibles que ahora explicaremos. Este fenómeno de aumento de la cantidad de dinero que
ocasiona subidas de precios es lo que se llama inflación, no es la subida de precios que es
una consecuencia, la inflación siempre es el fenómeno del aumento de la cantidad de
divisas dentro de una sociedad.

El primer problema como se dicho es la disminución del valor de la divisa en relación con
los bienes; sin embargo esta devaluación no sucede en forma proporcional a toda la
población, la inflación afectara de diferente forma a distintos grupos con resultados menos
o más graves. El grupo más beneficiado, digamos un grupo A, será el que primero posea la
nueva divisa ya que aún no ha entrado a circular, supongamos que el gobierno imprime
divisa para este grupo A de contratistas militares, con el aumento de divisa estos comprarán
una mayor cantidad de insumos militares sin embargo al no existir una mayor cantidad de
estos bienes (o al no crecer su número tan rápidamente como la divisa) los precios subirán,
el grupo A pagará el aumento ya que al tener más divisa no lo consideraran problema.
Ahora bien con las nuevas ganancias, el grupo B, al que le compraron bienes los del grupo
A tendrá esa divisa producto de sus ventas, en consecuencia, repetirá lo mismo de modo
que comprará bienes a un grupo C cuyos precios se elevaran, sin embargo los precios de los
bienes del grupo B ya se han elevado y lo mismo pasará con C de modo si algún otro grupo
al que aún no llega el aumento de divisa desea comprar los bienes del grupo B y C
descubrirá un aumento de precios y por ende verá reducido su poder adquisitivo. Así pues,
mientras más grupos reciban el aumento de divisa incrementaran el precio de sus bienes y
por lo tanto los grupos que reciban después la mayor cantidad de divisa tendrán menos
ventajas que los primeros, pues los precios de esos otros grupos ya habrán subido antes de
que la divisa llegue a manos de los grupos más alejados del primero14.

De esta forma la devaluación del valor de la divisa de todos en verdad beneficiará al primer
grupo quien podrá gastar el íntegro del valor de la nueva divisa antes de que entre en

14
Para una explicación más detallada puede consultarse: Hazlitt Henry, La economía en una lección, cap. 21 El hechizo
de la inflación, Unión Editorial, Madrid, España, 2018.
circulación, a partir de allí comenzara a bajar conforme avance, hasta que los últimos no
percibirán ningún beneficio y por el contrario sólo verán disminuido su poder adquisitivo.
Pero la historia no termina aquí, los efectos finales de la redistribución del poder
adquisitivo de la inflación no son predecibles por lo que aun si la inflación se detiene no
será posible calcular el porcentaje de valor adquisitivo que corresponderá a cada grupo al
final15.

Por funesto que pueda parecer, la inflación trae aún más consecuencias negativas: la nueva
divisa orienta las compras hacia un sector determinado, debido a esto ese sector crece a
expensas de las demás, pero esta orientación que no responde a las necesidades espontaneas
sino a un incremento de divisa para gastar termina siendo una mala inversión, por tanto
cuando la inflación es detenida o se derrumba la equivocada inversión de capital en
máquinas, fábricas y demás aparece insuficiente para producir los beneficios necesarios
(como estaban durante la inflación) y termina perdiendo buena parte de su valor.
Finalmente la inflación tergiversa la relación entre los precios mismos, creando una ilusión
que impide calcular beneficios, costos de manera certera; en palabras de Henry Hazlitt 16:
“…en el defectuoso ajuste de la estructura salario-costo-precio: desajuste en las relaciones
entre precios de primeras materias y productos acabados o entre distintos precios o salarios.
En un momento dado, esos desajustes han apartado todo incentivo de la producción o han
hecho realmente imposible que la producción prosiga, extendiéndose la depresión debido a
la interdependencia orgánica de nuestra economía de mercado. En tanto no se corrijan esos
desajustes, será imposible restablecer totalmente la producción y el empleo”.

Por todo lo explicado, algunos economistas llaman a la inflación el impuesto invisible, más
aun, en palabras de Rothbard al referirse a la falsificación legal de monedas o inflación:
“De esa manera, roba a los actuales propietarios de oro de una forma tan clara, e incluso
más a lo grande, que si forzase sus casas o cajas fuertes. Dado que así, sin entrar realmente
en la propiedad ajena, puede robar maliciosamente los frutos de su labor productiva y
hacerlo a costa de todos los propietarios de dinero, especialmente de los últimos receptores
del nuevo dinero”17.

¿Qué tiene esto que ver conmigo?

15
“Es imposible, además, controlar el valor del dinero en épocas de inflación, pues como hemos visto, en este orden de
cosas la relación de causa a efecto no responde a leyes meramente mecánicas. No cabe, por ejemplo, predecir que un
aumento del cien por cien en el volumen de dinero en circulación implicará un descenso del 50 por 100 en la cotización
de la unidad monetaria. El valor del dinero depende, según ya hemos visto, de las valoraciones subjetivas de quienes lo
poseen. Y estas evaluaciones no son consecuencia tan sólo de la cantidad de dinero que cada persona tiene a su
disposición, sino también de la calidad de ese dinero. 'En tiempo de guerra, la cotización de las divisas de una nación
subirá en el extranjero con la victoria y descenderá con la derrota, independientemente del aumento o disminución de
su volumen. La valoración actual dependerá a menudo del volumen que la gente imagine existirá en el futuro. Y como
ocurre en la especulación mercantil, la evaluación asignada por cada persona a una divisa monetaria queda influida no
sólo por lo que ella estima debe ser su valor actual, sino también por lo que supone va a ser la evaluación que todos los
demás le asignarán en el futuro”. Hazlitt Henry, La economía en una lección, Cap. 21 El hechizo de la inflación, Unión
Editorial, Madrid, España, 2018.
16
Ibid., Cap. 21 El hechizo de la inflación.
17
Rothbard Murray, Ob. Cit., pág. 22.
Como hemos dicho a lo largo de la historia humana, la lucha entre divisa y dinero ha estado
siempre presente y nuestra época no es la excepción, de manera directa dese el año 1971 el
dinero de todos los países se ha convertido en divisa por decreto, es decir moneda no
convertible en oro (la historia completa y sus etapas previas quedará para otra ocasión). En
aquel año en el llamado Shock de Nixon el dólar dejo de ser convertible, posteriormente a
iniciativa de EEUU y del FMI el resto de países fue haciendo lo mismo, en los 90 Suiza fue
el último en abandonar el llamado patrón oro (o lo poco que quedaba ya de él18).

En pocas palabras, al día de hoy trabajamos a diario por billetes que alguien imprime, o
tecleados en un ordenador que ya no están ligados a ningún bien concreto. Sorprende más
saber que las personas trabajan por algo que cada año vale mucho menos pero cuyo valor
piensan que es constante, esta falta de educación o mito hace que ciudadanos honestos sean
robados, despojados de su poder adquisitivo por los gobiernos del mundo sin siquiera
descubrirlo, pues el engaño como se ha visto es realmente demasiado sutil. Para quienes
duden que los gobiernos gasten más de la cuenta, sobre todo en la actual economía de
divisas inflacionarias, bastará con mencionar que desde la crisis de 2008, gobiernos de todo
el mundo han impreso más divisa que la que habían acumulado desde principios del siglo
XX, en EEUU se le ha llamado flexibilización cuantitativa o Q1, Q2 y demás; una forma
elegante de decir imprimir muchos billetes o divisa19 (otra forma de llamar a la inflación es
inyección de liquidez en la economía).

Cuando un gobierno o un político prometen aumentos de sueldos, por ejemplo, puede

recurrir a impuestos, a nuevas deudas públicas o a la impresión de billetes o inflación, si
recurre a la inflación las personas pensaran que ganan más pues reciben más divisa y lo
seguirán pensando aun cuando después los precios suban, pues están acostumbrados a
percibir la divisa como algo real, o como dinero cuyo valor se conserva. Un aumento
termina en subida de precios quedando al final sin ningún avance, como una rueda de
hámster donde a pesar de que crees avanzar, terminas en el mismo lugar. Estas son las
desventajas de la falta de educación financiera y la ventaja de muchos políticos y gobiernos
de mantener en ignorancia de ciertos temas a la población.

Los bancos y el banco central

Para completar la visión del mito analizado, los bancos también suelen utilizar un
mecanismo para aumentar la divisa en circulación llamada reserva fraccional o coeficiente
de caja, mediante el cual el banco puede multiplicar la cantidad de dinero que puede prestar
aunque no posea la divisa para respaldar todos esos créditos; por lo tanto también crean
inflación. La situación empeora más cuando una nación posee un banco central, el cual
tiene reserva fraccional que provee de préstamos a otra reserva fraccional que son los
demás bancos, creando así una mayor inflación. Tema importante que quedara para alguna
otra ocasión20.

18
Del patrón oro clásico pasamos al patrón cambio oro luego al sistema de bretton Woods y finalmente al actual de
dinero fiat
19
Maloney Mike, Los secretos ocultos del dinero capítulo 1, min. 17:08, https://www.youtube.com/watch?v=Y-
9Bb9SgvYw&t=542s
20
Puede profundizarse en este tema en los libros de Mike Maloney y Murray Rothbard citados en las notas anteriores.
Un extra sobre dinero y riqueza

Si la ignorancia es un problema, el conocimiento en cambio es el poder o al menos poder

potencial para ser aplicado. Cuando vemos atrás del velo de la ilusión que es la inflación, la
naturaleza de las divisas y el dinero, podemos comenzar a ver también un panorama más
alentador. Así pues el dinero no es riqueza, si bien el oro puede mantener su poder
adquisitivo la riqueza está un poco más allá, aunque ciertamente el oro puede ayudar a
conseguirla.

Hazlitt lo explica de la siguiente manera: “La verdadera riqueza consiste, por supuesto, en
aquello que se produce y consume: alimentos, ropas que vestimos, viviendas que
habitamos. Representan riqueza los ferrocarriles, las carreteras y automóviles barcos,
aviones, fábricas; los libros, pianos y cuadros de arte. Es tan poderosa, sin embargo, la
ambigüedad verbal que confunde dinero y riqueza, que incluso quienes en ocasiones
perciben claramente la confusión existente en el constante trasiego de ambos conceptos
vuelven a caer en ella posteriormente en el curso de sus razonamientos”21.

La riqueza esta entonces en la producción de bienes y estos son creados mediante los
negocios o empresas, sean industrias o tiendas de ventas o alquileres y demás. En términos
sencillos la única forma de tener riqueza es produciéndola, es dando soluciones e
invenciones a los problemas del mundo, una actitud que muchos llaman emprendedora.

Queda el tema para alguna otra ocasión y baste por ahora consignar una definición
interesante del emprendedor: “…el emprendedor es aquél que emplea su razón para
progresar y avanzar, sin esperar que los otros le den algo. Entiende al otro como igual y
quiere hacer intercambios con él de manera justa. El emprendedor ve su realidad, pero en
lugar de lamentarse, de esperar un sistema que lo proteja, de arrebatar a los otros lo que
crearon o engañarlos con temores y palabrerías, decide que debe actuar…”22.

Sobre el oro y la plata nos dice Mike Maloney 23: “son solamente medios que escogí para
llegar a los bienes raíces. A pesar de que no lo mencione sino hasta ahora, mi objetivo final
no es acumular oro y plata sino bienes raíces. El oro y la plata no producen un flujo de
efectivo y, además, no ofrecen ventajas fiscales. Sin embargo, también creo que, debido al
ciclo en que se encuentran estos metales, si los adquiero ahora puedo acumular más bienes
raíces que en el futuro que si intentara comprarlos ahora mismo”. En otras palabras hay
ocasiones en que el oro y la plata han sido las inversiones con mayor desempeño debido al
aumento de su poder adquisitivo (en épocas de crisis), poder adquisitivo que podemos usar
para comprar activos como negocios o bienes raíces, entre otros.

DERRIVANDO EL SEGUNDO MITO

Exportaciones y su contraparte

21
Hazlitt Henry, Ob. Cit., Cap. 21 El hechizo de la inflación.
22
Guerra García Nano, ¡Emprende carajo!, pág. 38, Editorial Planeta Perú S. A., Lima, Perú, 2015.
23
Maloney Mike, Ob. Cit., pág. 235.
Existe un ansia muy fuerte de exportar por parte de todas las naciones, lo cual es bueno ya
que cada exportación son ventas, son ganancias; sin embargo este discurso esta muchas
veces acompañado de reducir las importaciones al mínimo o de incluso poner aranceles a
esta con el fin de proteger la empresa nacional.

Vayamos por partes, por el principio de especialización de producción o división del

trabajo, un estado no puede producir todos los tipos de bienes que existen en el mundo
actual; por lo que las diversas naciones se especializan o al menos se dedican a ámbitos
específicos (quiero decir sus industrias) de negocios. Una persona no puede hacer zapatos,
producir trigo y crear computadoras, lo que hace es entonces usar el trabajo para el que sea
bueno y con los excedentes conseguir las cosas que él no puede producir. No obstante tal
lógica a nivel individual parece por razones mágicas desconocidas no poder aplicarse a
nivel de estados.

Ahora bien, cuando se restringen productos que son insumos para producir en el país otros
productos, entonces cortaremos ese flujo o lo haremos más caro, en consecuencia la
producción decaerá. La creación de una empresa nacional de ese insumo, si es que se
plantea como contramedida, no se hará de la noche a la mañana y aun en ese tiempo la
producción bajara, de tal forma que habrán perdidas de riqueza en ese lapso; aun cuando la
nueva empresa si es que no es estatal (lo cual no sería ninguna sorpresa) tenga éxito
también en el mismo interregno y debido a la baja producción es muy probable que las
empresas que se valían de dicho insumo hayan cerrado o bien cambiado por otro insumo
que pueda sustituirlo.

Pero a esto podría objetarse que las empresas de otros países se llevan de todas formas
nuestro dinero cuando nos exportan sus productos, lo cual de nuevo es una media verdad.
Henry Hazlitt lo explica de la siguiente manera: “Al comprar jerseys ingleses proveen a los
británicos de dólares para adquirir, a su vez, en los Estados Unidos, productos
norteamericanos. Este es, en realidad (si se me permite dejar a un lado complicaciones tales
como el cambio multilateral, empréstitos, créditos, remesas de oro, etc., que no alteran el
resultado final), el único medio que permitirá a los británicos emplear eventualmente
aquellos dólares Porque les hemos permitido vendernos más, pueden ahora comprarnos
más. Pronto o tarde se verán forzados a hacerlo, a menos que prefieran dejar perpetuamente
inactivos sus saldos en dólares. De esta forma, por haber permitido la importación de un
mayor volumen de mercancías, exportaremos mayor cantidad de productos americanos.
Será menor el número de personas empleadas en la industria americana de jerseys, pero
habrá aumentado el número de personas ocupadas en la fabricación de lavadoras o
automóviles, por ejemplo, y éstas, sin duda, rendirán más”24.

En otras palabras, “Las razones que lo explican son elementales. El exportador

norteamericano vende sus mercancías al importador británico y recibe libras esterlinas en
pago. No puede, sin embargo, utilizar las libras para pagar los salarios de sus empleados, o
para comprar los vestidos de su mujer, o las localidades de un espectáculo. Para todo ello
precisa dólares. Por tanto, sus libras no le ofrecen utilidad, a menos que directamente las
aplique a la adquisición de mercancías británicas o las ceda a algún importador que desee

24
Hazlitt Henry, Ob. Cit., Cap. 10 ¿A quién “protegen” los aranceles?.
hacerlo. En cualquier caso, la transacción no quedará completada hasta que las
exportaciones norteamericanas hayan sido compensadas por unas importaciones
equivalentes”25.

Importaciones y exportaciones van a tender a equilibrarse, aunque haya países que tengas
productos propios siempre habrán cosas que necesiten de otros y las monedas por ellos
usadas deben también ser gastadas en su propia nación. Eso no quiere decir que no se
pueden crear industrias o empresas, sino que estas exigirán también mayor demanda o
nueva demanda de productos de tal forma que crece la producción, bajan precios y todos
ganan.

Por último para quienes sostienen que la importación quita empleos al matar industrias
nacionales, consignaremos rápidamente, que debe ver también el lado invisible de las cosas
o su efecto sobre los demás grupos: si un producto importado cuesta menos, esto libera
también dinero de las personas que lo compran que ahora podrán usarlo para nuevos bienes,
dinero que puede bien producir crecimiento de otras empresas y surgimiento de nuevas
creando entonces empleos para las personas que fueron despedidas aunque esto puede
tomar tiempo. Para poder profundizar en este tema remitimos al libro “La economía en una
lección” de Henry Hazlitt en los capítulos sobre los aranceles y sobre el afán de exportar.

PALABRAS Y REFLEXIONES FINALES

Winston Churchill dijo una vez, que mientras más miremos al pasado, más podremos ver el
futuro. Si bien la historia nunca se repite de la misma forma, muchos sucesos, patrones y
errores si lo hacen; el dinero fiat existe desde la misma época de Grecia, cuando
comenzaron la acuñación de monedas de cobre en reemplazo de las de oro y plata con los
resultados de la primera gran inflación de precios; igual que en Roma y en tantas otras
naciones de ayer y de hoy. Luego de la crisis del 2008 las cosas aun no terminan, los
mismos problemas que la causaron continúan vigente hoy y los tiempos que se acercan, de
no hacerse las reformas necesarias, no serán épocas doradas, por decir lo menos.

En estos días millones de personas, como se ve con los ejemplos que tomados, viven sin
poder entender la parte económica-financiera del mundo y en consecuencia esa falta de
conocimiento permite que seamos engañados una y otra vez. Nos prometen pan sin
contarnos que al final del cuento nada es gratis y tendremos que pagar por ello, la deuda
publica sigue creciendo y tal vez nuestros hijos y nietos seguirán pagando lo que ahora el
gobierno está gastando; o bien terminan dándonos aumentos de dinero que a la larga no
sirven pues los precios se elevan y todo sigue igual. La educación financiera es entonces
más importante que nunca, y su ausencia es cosa grave, como nos recuerda Kiyosaki:
“¿Nos han lavado el cerebro en términos financieros? Creo que sí. La razón principal por la
que la mayoría de la gente no puede ver el atraco financiero que sucede a su alrededor es
porque hemos sido programados financieramente, convertidos en perros de Pavlov que nos

25
Ibid., Cap. 11 El afán de exportar.
robamos a nosotros mismos a partir de nuestras palabras (conceptos sin conocimiento).
Repetimos, sin pensar, una serie de mantras que nos cuestan nuestra riqueza”.26

El discurso político y dominante prefiere pintar las cosas de una manera a veces
excesivamente compleja, muchos economistas hacen uso de conceptos y lenguaje técnicos
y de muchas cifras y variables haciendo parecer que toda la economía es tan compleja que
simplemente es mejor dejarla a los especialistas sin siquiera poder entenderla. O por el
contrario toman la solución popular de hablar de los efectos inmediatos y mientras la gente
se emociona, olvidan ver “lo que no se ve”. “Suele observarse con disgusto que los malos
economistas propagan sus sofismas entre las gentes de manera harto más atractiva que los
buenos sus verdades. Laméntase a menudo que los demagogos logren mayor asenso al
exponer públicamente sus despropósitos económicos que los hombres de bien al denunciar
sus fallos. En esto no hay ningún misterio. Demagogos y malos economistas presentan
verdades a medias. Aluden únicamente a las repercusiones inmediatas de la política a
aplicar o de sus consecuencias sobre un solo sector”27.

Pero aunque la economía requiera tiempo de formación, las bases al menos de sus leyes y
por lo tanto los puntos para poder entenderla y entender los aspectos que se ve y sobre todo
los que no se ven, son accesibles y entendibles a la población en general; de ahí que sea un
proyecto viable, uno que permita ver tras la bruma de la inflación las verdades ocultas del
sistema financiero actual. Por supuesto que habrá quienes no estén de acuerdo, la
posibilidad de perder el poder de imprimir billetes y comprar bienes tangibles con papeles
sacados mágicamente de la nada es algo que pocos gobiernos estarán dispuestos a perder,
entre otro tipo de privilegios, quizás por eso no es educación oficial.

Ahora bien, aun si nunca llega a ser parte de la educación oficial, la ventaja de esta era es
que también hay mucha información y gran parte de ella es al fin accesible a casi todos. Si
el conocimiento no viene, debemos ir a buscarlo, recordemos que “El conocimiento es
poder, uno que se puede usar como una armadura. La verdad puede ser un arma que se
puede empuñar como una espada; con ella se puede atravesar la propaganda y la
desinformación, y dejarlas ahí abatidas para que todo el mundo las contemple Armado con
estas herramientas, me dirijo hacia la tormenta: no con miedo sino con entusiasmo28.

Como nos recuerda el economista Juan Ramón Rallo en el las palabras finales de la cena de
la Libertad 2018 del Instituto Juan de Mariana 29. Podemos correr, podemos no hacer nada y
en ambos casos los cambios nos alcanzaran; o podemos tomar las otras 2 opciones:
primero, la política, que aunque no es la que tomaría le deseo suerte a quien lo haga o la
segunda, dar la batalla de las ideas; esto es, combatir en todo momento, con todos los
medios y en todos los lugares: sea con negocios, ideas, diálogos, tomar acción para difundir
las ideas, para dar luz sobre las sombras, para alertar a las personas a que vean más allá de
lo que se nos dice o promete; para ver las verdades ocultas y dejar de vivir en un sistema
que no conocemos para entonces tomar control de nuestras vidas y de nuestro futuro. Esta
26
Kiyosaki Robert, La conspiración de los ricos, Santillana Ediciones Generales, S. L., pág. 339, España, 2012. (los
paréntesis de la cita son nuestros).
27
Hazlitt Henry, Ob. Cit., Cap. 1 La lección.
28
Maloney Mike, Ob. Cit., pág. 305, editorial Aguilar, México, 2010.
29
Rallo Juan Ramón, las cuatro opciones de un liberal, https://www.youtube.com/watch?v=k3cMJcPU93Y
es la opción que yo he tomado y es esa la razón de este artículo, los aciertos son de los
autores que he citado, los errores sólo son míos.

Para el arquitecto y genio Buckminster Fuller “Hemos nacido para ser los arquitectos del
futuro no sus víctimas”. Si el conocimiento es poder, el conocimiento financiero nos
permite quitar el velo de la ilusión e ignorancia de la parte económica del mundo, esto es,
de nuestros recursos para la vida; en otras palabras, la educación financiera es una de las
puertas hacia la libertad.