HOJA DE DATOS

FINANCIAMIENTO
INVERSIÓN TOTAL
CAPITAL Propio PRÉSTAMO
INVERSIÓN FIJA 76016 20424.80 55591.20
TANGIBLES: 70516

Eq. Electrónicos 58530

Eq. Cómputo 5486
Mobiliario 6500
INTANGIBLES 5500 %FINANCIAM.
CAPITAL DE TRABAJO: 3400 3400 Horiz.del Py=
TOTAL INVERSIÓN: 79416 23824.80 55591.20 Terreno =

CÁLCULO DELA DEPRECIACIÓN D = (P - L)/n

DEPRECIACIÓN 1 2 3 4 V. RECUP.

Eq. Electrónicos 5718.5 5718.5 5718.5 5718.5 35656

Eq. De Cómputo 613.75 613.75 613.75 613.75 3031

Mobiliario 306.8 306.8 306.8 306.8 5272.8

TOTAL: 6639.05 6639.05 6639.05 6639.05 43959.8
V.Recup.=D*(n - H)+VRes.+T

PUNTO DE EQUILIBRIO GASTOS DE INTANGIBLES

PVu = Q = CF / (PVu - CVu) Gastos invest. y estud.

CF = Gastos de Ingeniería

CVu = Puesta en marcha

Q=
CI = TOTAL:

PE = 80 Período de Amort. Intangibles

CALCULO DE LAS PROYECCIONES

Periodo: 1 2 3 4
% 40% 35% 30% 30%
112.00 151.20 196.56 255.53 *
Proyecciones
112 151 197 256

DATOS CALENDARIO DE PAGOS

Inversión = 79416 Nº PAGOS PRES-SALD AMORTIZAC.

%Financiamiento = 70% 0 55591.20

Préstamo = 55591.2 1 41693.40 13897.80
TCEA = 28% 2 27795.60 13897.80
n= 4 3 13897.80 13897.80
Modalidad : cf 4 0.00 13897.80
 Cuotas Decrecientes: A = P/n Cuotas Fijas:

PRESUPUESTOS
DATOS
Precio de venta unit.:

CF : 10000
no incluye la depreciación
Cvu : 400

Gast. Administración: 10% de las Ventas

Gastos de ventas: 5% de las Ventas
Impuesto a la Renta: 30%

PRESUPUESTO DE VENTAS

CONCEPTO 1 2 3 4

Volumen de ventas 112 151 197 256

Precio de Venta unitario 1000 1000 1000 1000

TOTAL VENTAS: 112000 151000 197000 256000

COSTOS DE PRODUCCIÓN
CONCEPTO 1 2 3 4

Costo Fijo:
10000 10000 10000 10000
Costo Variable:
44800 60400 78800 102400
Volumen de ventas 112 151 197 256
Costo Variable unit. 400 400 400 400

GASTOS DE ADMINISTRACIÓN
CONCEPTO 1 2 3 4

Gast. administrativos:
11200 15100 19700 25600
Amortiz.de Intangibles
2750 2750
TOT. GAST. ADM.: 13950 17850 19700 25600

GASTOS DE VENTA
CONCEPTO 1 2 3 4

Total Gastos Venta:

5600 7550 9850 12800
Donde:
CCPP = (Ip*COK + P*TCEA*(0,7))/IT CCPP: Costo de Capital Promedio Ponderado
VAN = ΣVAb - ΣVAc Ip: Capital Propio o Inversión Propio
(B/C) = ΣVAb/ΣVAc COK: Costo de Oportunidad de Capital
 P: Préstamo
IT: Inversión Total TCEA: Iasa de Costo Efectivo Anual

FLUJO DE FONDOS NETOS

CONCEPTO FLUJO DE FONDOS NETO ECONÓMICO

0 1 2 3 4
INGRESOS:
Ventas 0 112000 151000 197000 256000
Préstamo
INVERSIÓN:
Inversión Fija
Tangibles
Eqs.Electronicos 58530
Eqs: Computo 5486
Mob. 6500
Intangibles 5500
Capital de Trabajo 3400
COST. DE PROD.
Costo Fijo 10000 10000 10000 10000
Costo Variable 44800 60400 78800 102400
Depreciaión 6639.05 6639.05 6639.05 6639.05
UTILIDAD BRUTA 50561 73961 101561 136961
COST. OPERAT.:
Gastos de Adm. 13950.00 17850.00 19700.00 25600.00
Gastos de Ventas 5600.00 7550.00 9850.00 12800.00
UTIL. OPERATIVA 31010.95 48560.95 72010.95 98560.95
Gastos Financ.
UTIL. ANTES IMP. 31010.95 48560.95 72010.95 98560.95
Imp. a la Renta 9303.29 14568.29 21603.29 29568.29
UTIL. DISPONIB. 21707.67 33992.67 50407.67 68992.67
+ Depreciación 6639.05 6639.05 6639.05 6639.05
+ V.Recupero 43959.8
+ Capital de Trabajo 3400
- Amortización
FLUJO FONDOS NETO -79416 28346.72 40631.72 57046.72 122991.52
COK 10% CPP=
VAN = S/.106,798.57

TIR= 49.08%

Relacion B/C S/.2.34

 ESTADO DE GANANCIAS Y PERDIDAS ECONÓMICO

CONCEPTO 1 2 3 4

INGRESOS

Ventas

Costos

Costo Fijo

Costo Variable

Depreciación

UTILIDAD BRUTA

Gastos Adm.

Gastos de ventas

UTILIDAD OPERATIVA

Gastos Financieros

UTIL. ANTES DE IMP.

Impuesto a la Renta

UTILIDAD NETA

Utilidad Neta Inicial

 Utilidad Neta Final

FLUJO DE CAJA ECONÓMICO

CONCEPTO 0 1 2 3 4
INGRESOS:
Ventas
Prestamos
TOTAL INGRESOS
INVERSIÓN
Inversión Fija:
Tangibles:
Edificio
Maq. y/o Equipo
Mobiliario

Intangibles
Capital de Trabajo
EGRESOS:
Costo fijo
Costo Variable
Gastos de adm.
Gastos de venta
Gast. financieros
Amortización
Imp. a la Renta
TOTAL EGRESOS
FLUJO DE CAJA NETO

Caja Inicial:
Caja Final:
 BALANCE GENERAL ECONÓMICO PROFORMA
CONCEPTO
0 1 2 3 4

ACTIVO

ACTIVO CORRIENTE

Caja

Capital de tabajo

Edificio (Terreno)

Intangibles

Maq. y equipo Neto

Maquin. y Equipo

Deprec. Acumulada

TOTAL ACTIVO

PASIVO Y PATRIM.

Deudas
Capital Social

Utilidades Retenidas

TOT. PAS. Y PAT.:

 Vida útil V. Resid.
10 1345
8 576
20 364

Comprob.

D*H + V.Recp. 58530

5486

6500

*(n - H)+VRes.+T

TANGIBLES
2100
2500
900

5500
2

E PAGOS
INTERESES SERV-DEUD

15565.54 29463.34
11674.15 25571.95
7782.77 21680.57
3891.38 17789.18
(P*i*(1+i)n)/ ((1+i)n-1)
 FLUJO DE FONDOS NETO FINANCIERO
0 1 2 3 4

112000 151000 197000 256000

55591.20

58530
5486
6500
5500
3400

10000 10000 10000 10000

44800 60400 78800 102400
6639.05 6639.05 6639.05 6639.05
50561 73961 101561 136961

13950.00 17850.00 19700.00 25600.00

5600.00 7550.00 9850.00 12800.00
31010.95 48560.95 72010.95 98560.95
15565.54 11674.15 7782.77 3891.38
15445.41 36886.80 64228.18 94669.57
4633.62 11066.04 19268.45 28400.87
10811.79 25820.76 44959.73 66268.70
6639.05 6639.05 6639.05 6639.05
43959.8
3400
13897.80 13897.80 13897.80 13897.80
-23824.80 3553.04 18562.01 37700.98 106369.75
ESTADO DE GANANCIAS Y PÉRDIDAS FINANCIERO

1 2 3 4
 FLUJO DE CAJA FINANCIERO
0 1 2 3 4
BALANCE GENERAL FINANCIERO PROFORMA

0 1 2 3 4