ANÁLISIS VERTICAL

Y HORIZONTAL DE UN
BALANCE GENERAL
Análisis financiero 51199, Contaduría pública
17 de Abril de 2021
RUBI CRISTINA NIETO
DOCENTE

RUBI CRISTINA NIETO

DOCENTE
 ANÁLISIS VERTICAL DEL BALANCE
EMPRESA COQUITO SAS
NIT. 830,009,034-2
BALANCE GENERAL CLASIFICADO

ANÁLISIS VERTICAL

ACTIVO 31 DIC. 2018 % 31 DIC.2017 %

DISPONIBLE
CAJA $ 500 0,25 $ 1.000 0,57
BANCOS $ 14.500 7,19 $ 15.000 8,57
TOTAL DISPONIBLE $ 15.000 7,44 $ 16.000 9,14
INVERSIONES
ACCIONES $ 2.000 0,99 $ 1.500 0,86
TOTAL INVERSIONES $ 2.000 0,99 $ 1.500 0,86
DEUDORES
CLIENTES $ 25.000 12,39 $ 20.000 11,43
CUENTAS POR COBRAR A TRABAJADORES $ 5.000 2,48 $ 7.000 4,00
TOTAL DEUDORES $ 30.000 14,87 $ 27.000 15,43
INVENTARIOS
MERCANCÍAS NO FABRICADAS POR LA EMPRESA$ 72.000 35,70 $ 60.000 34,29
TOTAL INVENTARIOS $ 72.000 35,70 $ 60.000 34,29
PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO
TERRENOS $ 6.000 2,97 $ 5.000 2,86
EDIFICIOS $ 69.000 34,21 $ 60.000 34,29
MAQUINARIA Y EQUIPO $ 6.000 2,97 $ 2.000 1,14
TOTAL PPYE $ 81.000 40,16 $ 67.000 38,29
DIFERIDOS
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO $ 200 0,10 $ 500 0,29
TOTAL DIFERERIDOS $ 200 0,10 $ 500 0,29
OTRAS ACTIVOS
INVERSIONES A LARGO PLAZO $ 1.500 0,74 $ 3.000 1,71
TOTAL OTROS ACTIVOS $ 1.500 0,74 $ 3.000 1,71
TOTAL ACTIVO $ 201.700 100,00 $ 175.000 100,00

PASIVO
OBLIGACIONES FINANCIERAS
BANCOS NACIONALES $ 24.000 11,90 $ 18.500 10,57
TOTAL OBLIGACIONES FINANCIERAS $ 24.000 11,90 $ 18.500 10,57
PROVEEDORES
NACIONALES $ 46.000 22,81 $ 50.500 28,86
TOTAL PROVEEDORES $ 46.000 22,81 $ 50.500 28,86
CUENTAS POR PAGAR
COSTOS Y GASTOS POR PAGAR $ 9.000 4,46 $ 10.000 5,71
ACREEDORES VARIOS $ 5.000 2,48 $ 4.000 2,29
TOTAL CUENTAS POR PAGAR $ 14.000 6,94 $ 14.000 8,00
IMPUESTOS GRAVÁMENES Y TASAS
DE RENTA Y COMPLEMENTARIOS $ 4.500 2,23 $ 3.000 1,71
IMPUESTOS/VENTAS POR PAGAR $ 1.500 0,74 $ 2.000 1,14
TOTAL IMPUESTOS GRAVÁMENES Y TASAS $ 6.000 2,97 $ 5.000 2,86
PASIVOS ESTIMADOS Y PROVISIONES
PARA OBLIGACIONES LABORALES $ 3.500 1,74 $ 3.000 1,71
TOTAL PASIVOS ESTIMADOS Y PROVISIONES $ 3.500 1,74 $ 3.000 1,71
TOTAL PASIVO $ 93.500 46,36 $ 91.000 52,00

PATRIMONIO
CAPITAL SOCIAL
APORTES SOCIALES $ 60.000 29,75 $ 56.000 32,00
RESERVAS
RESERVAS OBLIGATORIAS $ 4.000 1,98 $ 2.000 1,14
RESULTADOS DE EJERCICIOS
UTILIDAD DEL EJERCICIO $ 35.577 17,64 $ 21.105 12,06
RESULTADOS DE EJERCICIOS ANTERIORES
UTILIDADES ACUMULADAS $ 8.623 4,28 $ 4.895 2,80
TOTAL PATRIMONIO $ 108.200 53,64 $ 84.000 48,00
TOTAL PASIVO + PATRIMONIO $ 201.700 100,00 $ 175.000 100,00
Este análisis se hace exclusivamente tomando como base los balances porcentuales o verticales que surge de dividir cada
una de las cuentas activas o pasivas por sus totales correspondiente. A modo de ilustración dividimos para el año 2018 el
total de la cuenta de CAJA $500 por el Total de Activos $201.700 que nos da un porcentaje de 0.25%, que significa que la
CAJA tiene una participación del 0.25% en el Total de Activo y este mismo procedimiento de cálculo se aplica a cada una de
las cuentas del Activo o Pasivo.

Interpretación

Activos y pasivos circulantes:

Para el 2018, El Activo Circulante que representa el 100% del Activo supera al Pasivo Circulante que representa el 46.36%
del Pasivo.

Para el 2017, El Activo Circulante que representa el 100,0 del Activo supera al Pasivo Circulante que representa el 52,0% del
Pasivo.

En ambos años activos circulantes sobrepasa a los pasivos circulantes esta en torno a 2,5 veces, muy superior a la cobertura
ideal que debe estar en torno al 1,5 a 2 veces.

Recursos Permanentes:

Por otro lado, con relación a los Recursos permanentes (Deudas de largo plazo más capital propio) que en ambos años está
en torno al 46,36% no supera a los activos no corrientes o fijos que se mantuvo en su participación en el 2018, quedando en
torno al 100,0%.

RESUMEN

El Análisis Vertical Balance General y Cuentas de Resultados facilita enormemente la lectura e interpretación de los mismos,
entre tanto siempre es conveniente tener una primera aproximación con los valores numéricos leyendo los balances así como
son presentados ya que nos da mucha información sobre las transacciones de una empresa como por ejemplo, monto de
efectivo a una fecha determinada, derechos a recibir de los clientes, inversiones en inventarios, obligaciones con proveedores
y con entidades financiera, volumen de ventas y crecimiento, costos y gastos y utilidad Neta.
 ANALISIS HORIZONTAL DEL BALANCE
EMPRESA COQUITO SAS
NIT. 830,009,034-2
BALANCE GENERAL CLASIFICADO

ANÁLISIS HORIZONTAL

ACTIVO 31 DIC. 2018 31 DIC.2017 VARIACIÓN $ %

DISPONIBLE
CAJA $ 500 $ 1.000 -$ 500 -50,0%
BANCOS $ 14.500 $ 15.000 -$ 500 -3,3%
TOTAL DISPONIBLE $ 15.000 $ 16.000 -$ 1.000 -6,3%
INVERSIONES
ACCIONES $ 2.000 $ 1.500 $ 500 33,3%
TOTAL INVERSIONES $ 2.000 $ 1.500 $ 500 33,3%
DEUDORES
CLIENTES $ 25.000 $ 20.000 $ 5.000 25,0%
CUENTAS POR COBRAR A TRABAJADORES $ 5.000 $ 7.000 -$ 2.000 -28,6%
TOTAL DEUDORES $ 30.000 $ 27.000 $ 3.000 11,1%
INVENTARIOS
MERCANCÍAS NO FABRICADAS POR LA EMPRESA$ 72.000 $ 60.000 $ 12.000 20,0%
TOTAL INVENTARIOS $ 72.000 $ 60.000 $ 12.000 20,0%
PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO
TERRENOS $ 6.000 $ 5.000 $ 1.000 20,0%
EDIFICIOS $ 69.000 $ 60.000 $ 9.000 15,0%
MAQUINARIA Y EQUIPO $ 6.000 $ 2.000 $ 4.000 200,0%
TOTAL PPYE $ 81.000 $ 67.000 $ 14.000 20,9%
DIFERIDOS
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO $ 200 $ 500 -$ 300 -60,0%
TOTAL DIFERERIDOS $ 200 $ 500 -$ 300 -60,0%
OTRAS ACTIVOS
INVERSIONES A LARGO PLAZO $ 1.500 $ 3.000 -$ 1.500 -50,0%
TOTAL OTROS ACTIVOS $ 1.500 $ 3.000 -$ 1.500 -50,0%
TOTAL ACTIVO $ 201.700 $ 175.000 $ 26.700 15,3%

PASIVO
OBLIGACIONES FINANCIERAS
BANCOS NACIONALES $ 24.000 $ 18.500 $ 5.500 29,7%
TOTAL OBLIGACIONES FINANCIERAS $ 24.000 $ 18.500 $ 5.500 29,7%
PROVEEDORES
NACIONALES $ 46.000 $ 50.500 -$ 4.500 -8,9%
TOTAL PROVEEDORES $ 46.000 $ 50.500 -$ 4.500 -8,9%
CUENTAS POR PAGAR
COSTOS Y GASTOS POR PAGAR $ 9.000 $ 10.000 -$ 1.000 -10,0%
ACREEDORES VARIOS $ 5.000 $ 4.000 $ 1.000 25,0%
TOTAL CUENTAS POR PAGAR $ 14.000 $ 14.000 $ - 0,0%
IMPUESTOS GRAVÁMENES Y TASAS
DE RENTA Y COMPLEMENTARIOS $ 4.500 $ 3.000 $ 1.500 50,0%
IMPUESTOS/VENTAS POR PAGAR $ 1.500 $ 2.000 -$ 500 -25,0%
TOTAL IMPUESTOS GRAVÁMENES Y TASAS $ 6.000 $ 5.000 $ 1.000 20,0%
PASIVOS ESTIMADOS Y PROVISIONES
PARA OBLIGACIONES LABORALES $ 3.500 $ 3.000 $ 500 16,7%
TOTAL PASIVOS ESTIMADOS Y PROVISIONES $ 3.500 $ 3.000 $ 500 16,7%
TOTAL PASIVO $ 93.500 $ 91.000 $ 2.500 2,7%

PATRIMONIO
CAPITAL SOCIAL
APORTES SOCIALES $ 60.000 $ 56.000 $ 4.000 7,1%
RESERVAS
RESERVAS OBLIGATORIAS $ 4.000 $ 2.000 $ 2.000 100,0%
RESULTADOS DE EJERCICIOS
UTILIDAD DEL EJERCICIO $ 35.577 $ 21.105 $ 14.472 68,6%
RESULTADOS DE EJERCICIOS ANTERIORES
UTILIDADES ACUMULADAS $ 8.623 $ 4.895 $ 3.728 76,2%
TOTAL PATRIMONIO $ 108.200 $ 84.000 $ 24.200 28,8%
TOTAL PASIVO + PATRIMONIO $ 201.700 $ 175.000 $ 26.700 15,3%
La caja se vio afectada respectivamente en un -50%, sin embargo la propiedad planta y equipo entre el año anterior y el que
se analiza tuvo un aumento del 200%, dando de este modo un movimiento respectivo para la producción de la empresa,
teniendo en cuenta que las inversiones a su vez tuvieron una variación del 33,3%, dando lugar a un aumento relativo siendo
que la caja entre año y año su disminución fue considerable.
De este modo quedando con un activo del 15,3% siendo superior nuevamente a los pasivos que muestran un 2,7% en
comparación con los años. Aumentando en renta y complementarios un 50,0% entre el 2017 y 2018 respectivamente.
Las obligaciones financieras en bancos aumentaron en un 29,7% debido al aumento en la propiedad planta y equipo
invertidos en la compañía.
Para las reservas financieras fue un aumento considerable del 100,0% dando lugar a un crecimiento del patrimonio en un
15,3% de un año a otro.
En conclusión, la compañía mantiene estándares de producción y reservas respectivas dando lugar a prestar atención en el
rendimiento de los activos y verificando los pasivos adquiridos en periodos que en algún momento no le convengan a la
empresa.