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Determine el precio de cesión, el precio de registro, el precio de compra, la comisión pagada por el compra

bimestrales vencidos a una tasa efectiva anual del 12%. Si la tasa de cesión es del 6,3% E.A., la tasa de regist

INSTRUMENTO:
OPERACIÓN:
OPERACIÓN:
12/27/2020
DATOS DE ENTRADA 0
OPERACIÓN 12/27/2020
VENCIMIEN 12/10/2021
TASA DE REGISTRO 6.40%
TASA DE CESIÓN 6.30%
TASA DE COMPRA 6%
VALOR NOM $ 250,000,000

TASA DE INTERES 12%


1.9067623%

VENDEDOR
FLUJO DE CAJA
CONCEPTO FECHA DIAS
CAPITAL

OPERACIÓN 12/27/2020 0
RENDIMIENTOS 2/10/2021 45
RENDIMIENTOS 4/10/2021 104
RENDIMIENTOS 6/10/2021 165
RENDIMIENTOS 8/10/2021 226
RENDIMIENTOS 10/10/2021 287
VENCIMIENTO+RENDIMIENTOS 12/10/2021 348 $ 250,000,000

COMPRADOR
FLUJO DE CAJA
CONCEPTO FECHA DIAS
CAPITAL

OPERACIÓN 12/27/2020 0
RENDIMIENTOS 2/10/2021 45
RENDIMIENTOS 4/10/2021 104
RENDIMIENTOS 6/10/2021 165
RENDIMIENTOS 8/10/2021 226
RENDIMIENTOS 10/10/2021 287
VENCIMIENTO+RENDIMIENTOS 12/10/2021 348 $ 250,000,000
pra, la comisión pagada por el comprador y la comisión pagada por el vendedor de un título con valor nominal de 250.000.000
esión es del 6,3% E.A., la tasa de registro es del 6,4% E.A. y la tasa de compra es del 6,0% E.A. El día de la negociación es el 27/1

$ 4,766,906 $ 4,766,906
2/10/2021 2 4/10/2021
45 104 165

FLUJO DE CAJA NEGOCIACION


VALOR ACTUAL
INTERES TOTAL TASA VALOR

$0 $ 263,311,702.80 $ 263,536,883.43
$ 4,766,906 $ 4,766,906 $ 4,730,586.59 6.30% $ 4,731,135.02
$ 4,766,906 $ 4,766,906 $ 4,683,387.02 6.30% $ 4,684,641.96
$ 4,766,906 $ 4,766,906 $ 4,635,082.56 6.30% $ 4,637,053.19
$ 4,766,906 $ 4,766,906 $ 4,587,276.32 6.30% $ 4,589,947.85
$ 4,766,906 $ 4,766,906 $ 4,539,963.15 6.30% $ 4,543,321.02
$ 4,766,906 $ 254,766,906 $ 240,135,407.16 6.30% $ 240,350,784.40
$ 263,311,702.80 $ 263,536,883.43

FLUJO DE CAJA NEGOCIACION


VALOR ACTUAL
INTERES TOTAL TASA VALOR

$0 $ 264,214,893.85 $ 263,536,883.43
$ 4,766,906 $ 4,766,906 $ 4,732,783.80 6.30% $ 4,731,135.02
$ 4,766,906 $ 4,766,906 $ 4,688,415.88 6.30% $ 4,684,641.96
$ 4,766,906 $ 4,766,906 $ 4,642,981.24 6.30% $ 4,637,053.19
$ 4,766,906 $ 4,766,906 $ 4,597,986.90 6.30% $ 4,589,947.85
$ 4,766,906 $ 4,766,906 $ 4,553,428.59 6.30% $ 4,543,321.02
$ 4,766,906 $ 254,766,906 $ 240,999,297.44 6.30% $ 240,350,784.40
$ 264,214,893.85 $ 263,536,883.43

RESULTADO
lor nominal de 250.000.000 que vence el 10/12/2021, paga intereses
a de la negociación es el 27/12/2020. (Punto de vista del comisionista)

$ 4,766,906 $ 4,766,906
3 6/10/2021 4 8/10/2021 5
165 226 287

RESULTADO DE LA OPERACIÓN
COMPRADOR VENDEDOR COMISIONISTA

$ 264,214,893.85 $ 263,311,702.80 $ 263,536,883.43


$ 4,732,783.80 $ 4,730,586.59 $ 4,731,135.02
$ 4,688,415.88 $ 4,683,387.02 $ 4,684,641.96
$ 4,642,981.24 $ 4,635,082.56 $ 4,637,053.19
$ 4,597,986.90 $ 4,587,276.32 $ 4,589,947.85
$ 4,553,428.59 $ 4,539,963.15 $ 4,543,321.02
$ 240,999,297.44 $ 240,135,407.16 $ 240,350,784.40
$ 264,214,893.85 $ 263,311,702.80 $ 263,536,883.43

RESULTADO DE LA OPERACIÓN
COMPRADOR VENDEDOR COMISIONISTA

$ 264,214,893.85 $ 263,311,702.80 $ 263,536,883.43


$ 4,732,783.80 $ 4,730,586.59 $ 4,731,135.02
$ 4,688,415.88 $ 4,683,387.02 $ 4,684,641.96
$ 4,642,981.24 $ 4,635,082.56 $ 4,637,053.19
$ 4,597,986.90 $ 4,587,276.32 $ 4,589,947.85
$ 4,553,428.59 $ 4,539,963.15 $ 4,543,321.02
$ 240,999,297.44 $ 240,135,407.16 $ 240,350,784.40
$ 264,214,893.85 $ 263,311,702.80 $ 263,536,883.43

$ 264,214,893.85 $ 263,311,702.80 $ 263,536,883.43


$ 250,000,000
$ 4,766,906 $ 4,766,906
10/10/2021 6 12/10/2021
348
EL 28 DE FEBRERO DE 2018, USTED QUIERE COMPRAR UN TÍTULO QUE POSEE LA COMPAÑIA "A", DESCONTADO CON UNA TASA FACIAL DE 1
100.

VAMOS COLEGAS DE LA UTP. ESTO SE


ESTA PONIENDO BUENO

COMISIONISTA
DEL MES

VN $100,000 VENCE 30 DE
NOVIEMBRE DE 2021

DETERMINE LA RENTABILIDAD ANTES DE IMPUESTOS POR GRAVAMEN A LOS MOVIMIENTOS FINANCIEROS Y POR RENDIMIENTOS FINANCIEROS (EN $ Y %

DETERMINE LA RENTABILIDAD DESPUES DE IMPUESTOS POR GRAVAMEN A LOS MOVIMIENTOS FINANCIEROS Y POR RENDIMIENTOS FINA

INSTRUMENTO: TES
OPERACIÓN: COMPRA
2/28/2018
DATOS DE ENTRADA
NEGOCIACIÓN 2/28/2018
VENCIMIEN 11/30/2021 1371
TASA DE INT 1.50% ?
TASA DE INT EA 1.67%
VALOR NOM 100,000 ###

FLUJO DE CAJA
CONCEPTO FECHA DIAS
CAPITAL INTERES TOTAL
VEND--->COM
VENCIMIENTO 11/30/2021 1371 Días $78,028.13 $21,971.87 $ 100,000

RETEFUENTE POR RENDIMIENTOS FINANCIEROS


TOTAL DESPUES DE RETEFUENTE
CUATRO POR MIL
TOTAL DESPUES DE CUATRO POR MIL
FLUJO DE CAJA
CONCEPTO FECHA DIAS
CAPITAL INTERES TOTAL
VEND--->COM
VENCIMIENTO 11/30/2021 1371 Días $79.96 $20.04 $ 100,000

RETEFUENTE POR RENDIMIENTOS FINANCIEROS


TOTAL DESPUES DE RETEFUENTE
CUATRO POR MIL
TOTAL DESPUES DE CUATRO POR MIL

El total que recibira la DIAN por impuestos es de


$1.483,27

El impuesto ma nocivo fue el de la DIAN con un valor


de $1.483,27 comparado con $80,18 de impuesto por
el 4X1000
COMPAÑIA "A", DESCONTADO CON UNA TASA FACIAL DE 1,5% TRIMESTRAL. EL VALOR NOMINAL DEL TÍTULO ES DE

NTOS FINANCIEROS Y POR RENDIMIENTOS FINANCIEROS (EN $ Y %)

S MOVIMIENTOS FINANCIEROS Y POR RENDIMIENTOS FINANCIEROS (EN $ Y %)

11/30/2021

100,000
1371

NEGOCIACION RESULTADO DE LA OPERACIÓN


VALOR ACTUAL
TASA VALOR COMPRADOR VENDEDOR

$78,028.13 1.67% $78,028.13 $ 21,971.87 ($ 21,971.87)

Impuesto Rentabilidad Cálculo RESULTADO DE LA OPERACIÓN


7.4% $ 1,625.92 ($ 1,625.92)
1.53% $ 79,654.05
0.4% $ 318.62 ($ 318.62)
1.50% $ 79,972.66

Resultado de la operación $ 20,027.34 ($ 21,971.87)


NEGOCIACION RESULTADO DE LA OPERACIÓN
VALOR ACTUAL
TASA VALOR COMPRADOR VENDEDOR

$79,955.79 1.50% $79,955.79 $ 20,044.21 ($ 20,044.21)

Impuesto Rentabilidad Cálculo RESULTADO DE LA OPERACIÓN


7.4% $ 1,483.27 ($ 1,483.27)
1.38% $ 81,439.06
0.4% $ 80.18 ($ 80.18)
1.35% $ 80,035.97

Resultado de la operación $ 18,480.76 ($ 20,044.21)


E LA OPERACIÓN
DIAN

E LA OPERACIÓN
$ 1,625.92

$ 318.62

$ 1,944.53
E LA OPERACIÓN
DIAN

E LA OPERACIÓN
$ 1,483.27

$ 80.18

$ 1,563.45