FLUJO DE CAJA

ACTIVIDAD
Caso Práctico Nº 1
La empresa CARS INTERNATIONAL S.A.C. en los primeros días del mes de enero del 2010 facilita la información siguiente
EMPRESA CARS INTERNATIONAL S.A.C.
Balance General
Al 1º de enero del 2010
(Expresado en Nuevos Soles)

Activo Pasivo y Patrimonio

Efectivo: Caja 52,000 Ctas. x pagar comerciales 48,000
Cuentas por cobrar comerciales 62,000 Tributos por Pagar (Impto Renta) 9,000
Existencias 80,000 Obligaciones Financieras 36,000
Maquinarias y Equipo 110,000 Capital 211,000
Total 304,000 Total 304,000

Situaciones
a) Las ventas son de S/.55,000 mensuales de enero a julio y de S/.75,000 de Agosto a Diciembre y se cobran a 30 días
b) En enero, se cobran las cuentas por cobrar comerciales que ascienden a S/.62,000 ,incluidas en el Balance Inicial.
c) Las compras a proveedores, son de S/.42,000 todos los meses y se pagaran a 60 días.
d) En enero y febrero, se paga S/.20,000 y S/.28,000 respectivamente, incluidas en Balance Inicial.
e) Se pagan S/. 11,000 Nuevos Soles mensuales por Gastos Generales (Administrativos y de Ventas)
f) En abril, se pagará la deuda por el impuesto a la Renta, de S/.9,000 indicado en el Balance Inicial
g) A partir del mes de Marzo se pagará al Banco S/.1,500 mensuales, incluido en el Balance Inicial.
Se solicita lo siguiente:
Elaborar el Presupuesto de Tesorería de la Empresa Cars International S.A.C.por el periodo comprendido entre enero y diciembre del Año 2010.

Solución:
El Presupuesto de Tesorería, elaborado a partir de los datos anteriores, se detalla en el Cuadro 2.

EMPRESA CARS INTERNATIONAL S.A.C.

Presupuesto de Tesorería del Año 2010

Concepto Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto Setiembre Octubre Noviembre Diciembre
SALDO INICIAL 52,000 83,000 99,000 99,500 91,000 91,500 92,000 92,500 93,000 113,500 134,000 154,500
Cobranza por Ventas 55,000 55,000 55,000 55,000 55,000 55,000 55,000 75,000 75,000 75,000 75,000
Cobranza año anterior 62,000
TOTAL INGRESOS 114,000 138,000 154,000 154,500 146,000 146,500 147,000 147,500 168,000 188,500 209,000 229,500
Pago a proveedores 42,000 42,000 42,000 42,000 42,000 42,000 42,000 42,000 42,000 42,000
Pago proveedores año anterior 20,000 28,000
Gastos generales 11,000 11,000 11,000 11,000 11,000 11,000 11,000 11,000 11,000 11,000 11,000 11,000
Impuesto a la Renta 9,000
Obligaciones Financieras 1,500 1,500 1,500 1,500 1,500 1,500 1,500 1,500 1,500 1,500
TOTAL EGRESOS 31,000 39,000 54,500 63,500 54,500 54,500 54,500 54,500 54,500 54,500 54,500 54,500
SALDO FINAL 83,000 99,000 99,500 91,000 91,500 92,000 92,500 93,000 113,500 134,000 154,500 175,000

COMENTARIO
A través del presupuesto de tesorería, se puede apreciar que la Empresa CARS INTERNATIONAL S.A.C. tendrá
un importante valor de liquidez al finalizar el ejercicio 2010.
Por lo tanto, la empresa podrá invertir en Activos Fijos para nuevas líneas de producción.