Encabezado: Actividad 1

Matemáticas Financiera

Presentado por:

Fabián Andrés Díaz Castro

Docente: Rodríguez Cabrera Nairo Yovany

TECNICA PROFESIONAL EN PROCESOS EMPRESARIALES

UNIVERSIDAD UNIPAMANERICANA

BOGOTA 2020

Contacto: fabianadiaz@unipanamericana.edu.co
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Indicé General

a. Qué es el valor presente...........................................................................................................2

b. Qué es el valor futuro..............................................................................................................2

c. Qué es la TRM.........................................................................................................................2

d. Qué es una tasa flotante...........................................................................................................2

e. Qué es una tasa fija..................................................................................................................2

f. Qué tipos de inversiones se pueden realizar en una entidad financiera-bancaria....................2

g. Qué tipo de inversiones se pueden realizar en la Bolsa de Valores.........................................2

h. Cómo funciona un CDT...........................................................................................................2

i. Qué es una amortización y depreciación.................................................................................2

j. Concepto de dinero en el tiempo.............................................................................................2

Referencias......................................................................................................................................2
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Resumen

En este trabajo lo que queremos es tener conocimiento de los principales conceptos de las
matemáticas financieras, valor presente, futuro TRM, tasa flotante, fija, inversiones que se
puedan realizar, CDT, amortización, depreciación y el concepto del dinero en el tiempo.
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1. ACTIVIDAD NO. 1

Con base en las lecturas resuelva el siguiente cuestionario:

a) Qué es el valor presente

b) Qué es el valor futuro

c) Qué es la TRM

d) Qué es una tasa flotante

e) Qué es una tasa fija

f) Qué tipos de inversiones se pueden realizar en una entidad financiera-bancaria

g) Qué tipo de inversiones se pueden realizar en la Bolsa de Valores

h) Cómo funciona un CDT

i) Qué es una amortización y depreciación.

j) Concepto de dinero en el tiempo.

a. Qué es el valor presente

 Es la forma de valorar activos, para calcularlo hay que descontar el flujo futuro a una

tasa de rentabilidad ofrecida por alternativas de inversión comparables, la que se denomina

como costo de capital o tasa mínima.

El valor a calcular dependerá de los flujos de caja generados por el activo. Por lo que,

está asociado al tamaño, tiempo y riesgo. Además de estar asociado al costo de oportunidad, para
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la valoración tienen que existir flujos en diferentes momentos en el tiempo, y bajo diferentes

niveles de riesgos, dentro de una base comparable. Si queremos calcular el valor presente que

tendrá una inversión en una determinada fecha, tendremos que conocer primero los siguientes

datos:

 VA = Valor presente

 VF = Valor Futuro

 i = Tipo de interés

 n = plazo de la inversión

A continuación se muestra la fórmula para calcular el valor presente de una inversión:

b. Qué es el valor futuro

Si queremos calcular el valor futuro que tendrá una inversión en una determinada fecha,

es necesario conocer la siguiente información:

 M = monto que pensamos invertir para lograr nuestros objetivos

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 i = interés que obtendremos por cada periodo que vamos a invertir nuestro dinero

 N = Número de periodos que estará invertido nuestro dinero (mensual, anual…)

 VF = Valor Futuro

A continuación se muestra la fórmula para calcular el valor futuro de una inversión:

c. Qué es la TRM

La Tasa Representativa del Mercado (TRM) es un indicador económico que expresa el

valor promedio diario de la tasa de cambio entre el peso colombiano y el dólar norteamericano.

Es utilizado como referencia para algunas transacciones y valoraciones de activos, tanto en el

sector público como en el sector privado.

Para calcular la TRM del dólar se hace un promedio de las tasas las operaciones de

compra y venta de dólares norteamericanos del día. Para que el cálculo sea representativo, se

ponderan las transacciones según su monto y se realiza un promedio aritmético simple.

La tasa oficial se publica entre las 5:30 y 6:00 de la tarde con vigencia hasta el próximo

día hábil y en base al promedio de las operaciones de ese día.

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Esto quiere decir que cuando un día es festivo en Colombia, festivo en Estados Unidos, o

es sábado o domingo, la tasa oficial (TRM) seguirá siendo la calculada en el último día que

operó el mercado, y tendrá vigencia hasta el día siguiente.

d. Qué es una tasa flotante

Una tasa de interés flotante es una tasa de interés que sube y baja con el resto del mercado

o junto con un índice. También puede denominarse tipo de interés variable porque puede variar a

lo largo de la duración de la obligación de deuda. Esto contrasta con un tipo de interés fijo, en el

que el tipo de interés de una obligación de deuda se mantiene constante durante la duración del

préstamo.

e. Qué es una tasa fija

Una tasa de interés fija es un tipo de interés sobre un pasivo o deuda, tal como una

hipoteca o un préstamo, que permanece igual (fijo) durante todo o parte del plazo del

endeudamiento.

f. Qué tipos de inversiones se pueden realizar en una entidad financiera-bancaria

Hay tres tipos de inversiones:

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1. Inversiones a Largo Plazo

2. Inversiones a Plazo Mediano

3. Inversiones a Corto Plazo

g. Qué tipo de inversiones se pueden realizar en la Bolsa de Valores

Existen múltiples valores en los que se pueden invertir en la Bolsa de Valores las mas

comunes son:

1. Acciones

2. Bonos

3. Papeles Comerciales

4. Valores Comerciales Negociables (VCN´s)

5. Valores del Estado

h. Cómo funciona un CDT

El certificado de depósito a término fijo o CDT funciona de la siguiente forma, dejamos

en un banco nuestro dinero por un periodo determinado. Al pasar este período recibiremos el

dinero de vuelta junto a una suma adicional debido a la rentabilidad, nuestra recompensa por

dejar el dinero al banco y no utilizarlo.

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i. Qué es una amortización y depreciación.

Tanto la depreciación como la amortización, hacen referencia al desgaste o

agotamiento que sufre un activo en la medida que con su utilización contribuye a la generación

de los ingresos de la empresa. Podemos entonces referir a la amortización a los Gastos diferidos

e intangibles, y la Depreciación a los activos Fijos

j. Concepto de dinero en el tiempo

El concepto de dinero en el tiempo nos quiere decir que no es lo mismo tener la plata

ahorrada en la casa que al contrario depositarla en una cuenta bancaria en donde nos va a dar una

mejor rentabilidad.
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Referencias

Capítulo 1. Miner Aranzábal, J. (2005). Matemática financiera. McGraw-Hill España.

https://elibro-
net.unipanamericana.basesdedatosezproxy.com/es/lc/unipanamericana/titulos/50297

Capítulo 1 y 2. Apraiz Larragán, A. (2003). Fundamentos de matemática financiera (2a. ed.).

Editorial Desclée de Brouwer. https://elibro-
net.unipanamericana.basesdedatosezproxy.com/es/lc/unipanamericana/titulos/47688

Primera Unidad. Buenaventura, G. (2018). Fundamentos de matemáticas financieras. Ecoe

Ediciones.Tomado de https://www-ebooks7-24-
com.unipanamericana.basesdedatosezproxy.com/?il=6319&pg=16
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