Universidad Galileo

IDEA
CEI San Cristóbal
Mercados de Capital / martes 18:00 horas
Tutor Francisco Estuardo, Martínez Regalado

INVESTIGACIÓN 3
Semana 4

Diana Carolina Morales Barrientos

Carné 1701 2451
Guatemala, 28 de julio de 2020
 ÍNDICE

INTRODUCCIÓN..........................................................................................................3
Sociedad de Inversión................................................................................................4
 Sociedades de inversión de renta variable.....................................................4
 Sociedades de inversión de capitales..............................................................4
 Sociedades de inversión en instrumentos de deuda....................................4
Tipos de Sociedad de Inversión...............................................................................5
Fondos de Pensiones.................................................................................................7
Función de los Fondos de Pensiones.....................................................................7
Plan de Pensiones......................................................................................................7
Beneficios.....................................................................................................................8
CONCLUSIÓN..............................................................................................................9
EGRAFÍA.....................................................................................................................10

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 INTRODUCCIÓN

La finalidad de la presente publicación es proporcionar información sobre las

sociedades de inversión que son aquellas instituciones de inversión colectiva cuyo
objeto social es la captación de fondos, bienes o derechos del público para
gestionarlos e invertirlos en bienes, derechos, valores u otros instrumentos,
financieros o no, siempre que el rendimiento del inversor se establezca en función
de los resultados colectivos.
Los Fondos de Pensión, son parte de la Seguridad Social de un país y que tienen
por objeto garantizar al trabajador, una pensión al jubilarse o el retiro parcial o total
de su fondo acumulado a lo largo de los años trabajados. Esto se logra financiar
con los aportes de los beneficiarios, aportes de la empresa y los intereses o
dividendos que los mismos obtienen al ser invertidos en valores de renta fija o
variable.

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Sociedad de Inversión

Son empresas que se dedican a invertir en instrumentos de deuda, divisas,

acciones de empresas bursátiles y no bursátiles. De acuerdo a su perfil de
inversión señalado en el prospecto de información al público inversionista. La
sociedad para invertir obtiene el dinero vendiendo al inversionista acciones
representativas de su capital, con lo que el inversionista se vuelve socio y puede
participar en las ganancias y pérdidas que generen las inversiones que realiza la
sociedad.

En una sociedad de inversión: Su dinero es reunido con el de otros

inversionistas para comprar instrumentos bursátiles u otro tipo de activos. Usted
invierte comprando acciones de la sociedad de inversión y no los instrumentos en
sí.
Se obtiene rendimiento a través del aumento del valor de las acciones de la
sociedad de inversión. El número de acciones de la sociedad de inversión que
adquiere varía con la cantidad que usted invierte y el precio al momento de
comprarlas.

La sociedad de inversión a través de la administradora de activos se encarga de

hacer las inversiones, de forma que usted no tiene un control día a día sobre
laoperación de la sociedad. Sus decisiones se reducen a comprar (o vende)
acciones de la sociedad de inversión que le interesa a través de la distribuidora al
precio que ésta dé a conocer.

En el mercado las sociedades de inversión pueden tener nombres muy diversos,

pero su razón social debe ir acompañada de las palabras “S.A. de C.V., Sociedad
de inversión _______”; el espacio debe ser sustituido por alguno de los cuatro
tipos que prevé la ley y que son:

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  Sociedades de inversión de renta variable
 Sociedades de inversión de capitales
 Sociedades de inversión en instrumentos de deuda
 Sociedades de inversión de objeto limitado

Tipos de Sociedad de Inversión

 Sociedades de inversión de renta variable

Estas sociedades invierten en una mezcla de Activos Objetos de Inversión
compuesta por valores de mercado de dinero (instrumentos de deuda) y del
mercado de capitales (acciones y similares), de modo que sus ganancias son
tanto por los intereses que generan los instrumentos de deuda como por los
dividendos o incrementos de valor de las acciones. Dependiendo de la
estrategia de la sociedad de inversión será el enfoque de plazo y certidumbre,
pero podríamos decir que van desde un mediano plazo hasta un largo plazo
debido a la incorporación en su cartera de papeles que maduran o consolidan
su rendimiento en periodos más largos que los de corto plazo (entre tres
meses y un año) de mercado de dinero.

 Sociedades de inversión de capitales

Es muy importante que el inversionista tenga en cuenta que la inversión en la
mayoría de estas sociedades de inversión es de largo plazo (de un año en
adelante).
En este tipo de sociedades de inversión es indispensable que el Usuario
conozca muy bien el prospecto de información al público y se mantenga al
tanto de los reportes y asambleas de la sociedad de inversión, a través de la
operadora, distribuidora o administradora, para conocer la situación que guarda
su inversión. Se considera que este tipo de sociedad de inversión tiene más
riesgos que los otros dos, pero también tiene posibilidad de mayores ganancias
en el largo plazo (tres años o más).

 Sociedades de inversión en instrumentos de deuda

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 Este tipo de sociedades debe su nombre al hecho de que invierten el dinero de
sus clientes en activos financieros conocidos como títulos de deuda, que son
documentos que avalan la propiedad de parte de una deuda del gobierno, de
un banco o de una empresa. 
Cuando se invierte en estos títulos, genéricamente conocidos como bonos, el
inversionista recibe intereses periódicos, que pueden ser a tasa fija o variable,
a lo largo de todo el plazo que dura el bono. Por ejemplo, cuando se invierte en
Bonos de Desarrollo del Gobierno Federal (Bondes D) a tres años, se están
prestando 100 pesos al gobierno federal, por los que el inversionista recibirá
intereses mensuales durante ese periodo, además de retribuírsele al final del
plazo los 100 pesos originalmente prestados.

 Sociedades de inversión de objeto limitado

Las sociedades de inversión de objeto limitado operarán exclusivamente con
los Activos Objeto de Inversión que definan en susestatutos y prospectos de
información al público inversionista.
Estos cuatro tipos de sociedades de inversión tienen estrategias propias de
acuerdo al tipo de inversiones que realizan, por lo que adicionalmente a la
razón social es muy común encontrarse subclasificaciones como:
especializada, de cobertura, indizada al IPC, etc.
Generalmente estas sociedades nacen de la unión de grupos de personas con
un objeto o fin común, que se unen para crear medios de financiamiento e
inversión que beneficien su actividad productiva, mediante el otorgamiento de
préstamos o créditos a cargo de los socios o la emisión de valores
representativos de una deuda.

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Fondos de Pensiones
Los fondos de pensiones son el ahorro de los afiliados, el cual está compuesto por
los aportes realizados por el empleador o por el trabajador y los rendimientos que
dichos recursos generan. Cada afiliado tiene a su nombre una cuenta de ahorro
individual que junto con otras cuentas conforman lo que se conoce como
Patrimonio Autónomo, lo que significa que los recursos administrados son de los
afiliados y no hacen parte de la sociedad que los administra.

Función de los Fondos de Pensiones

Al llegar a su edad de jubilación el Pensionista puede elegir entre las siguientes
opciones para recibir el monto acumulado en su Fondo de Pensiones:
- Pensión a Plazo Determinado, durante 5, 10 ó 15 años.
- Pensión por Entrega Única.

Plan de Pensiones
1. Plan Individual: Es el que está dirigido a las personas de forma individual,
proporcionándole un plan de inversión a largo plazo que le garantice un ingreso
digno cuando llegue a su edad de retiro laboral.
2. Plan Corporativo: Está orientado a las empresas brindando beneficios que se
proyectan directamente a éstas y a sus trabajadores. Se manejan a través de
descuento en la planilla mensual de la empresa y en este caso los fondos de
pensiones pueden estar constituidos de la siguiente forma:
- Aportes de los trabajadores
- Aportes de los trabajadores más aportes patronales
- Requisitos para Ingresar al Plan
- Llenar el formulario de Apertura e Inicio de Relaciones (IVE).
- Fotocopia de cédula.
- Fotocopia de Recibo de Agua, Luz o Teléfono.

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 - Plazo: 20 Años (Todas las Monedas)
- Proyección Fondo en Quetzales
- Montos de Aporte
- Total Aportes
- Total Rendimientos
- Monto Total Acumulado

Beneficios
- Altos rendimientos y capitalización mensual.
- Experiencia y seguridad en el manejo de su inversión.
Flexibilidad de adaptar el producto a las necesidades del cliente, si se
interrumpen las aportaciones, el capital acumulado sigue produciendo
rendimientos y además el cliente puede cambiar las condiciones durante la
vigencia del contrato. Esto siempre depende de la entidad de fondo de
pensión.
- Seguro de Accidentes Personales gratis para fondos en Dólares y Euros.

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 CONCLUSIÓN

Las entidades que se manejan en el ámbito de pensiones, son diferentes a las

sociedades de inversión, a pesar que son similares en la recolección del capital
Estas representan un mecanismo para poder invertir en mercados a través de una
cartera que es manejada por administradores profesionales, ayudando a que
muchas de sus características se puedan asociar con el mercado o los mercados
en que se invierten.
Es de suma importancia saber cómo operan estas entidades, ayudando a la
economía del país, pero tambiên se encaminan para ayudar a la población y
brindar lo mejor de cada una para un buen desarrollo.

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 EGRAFÍA

Sociedades de inversión en instrumentos de deuda

https://www.elfinanciero.com.mx/opinion/universidad-anahuac/las-sociedades-de-
inversion-en-instrumentos-de-deuda

Sociedades de Inversión
https://prestadero.com/blog/cuales-son-los-tipos-de-sociedades-de-inversion/

Fondos de pensiones en Guatemla

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https://www.centralamericadata.com/es/search?q1=content_es_le%3A
%22Fondos+de+Pensión%22&q2=mattersInCountry_es_le%3A%22Guatemala

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