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GESTION DE TESORERIA

JENNY KARINA SALAZAR SUAREZ

RAFAEL URREGO

CORPORACIÓN UNIVERSITARIA DE ASTURIAS

PROGRAMA DE ADMINISTRACION Y DIRECCIÓN DE EMPRESAS

CUCUTA

2020
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Tabla de contenido
Introdución........................................................................................................................ 3
Enunciado...........................................................................................................................4
Calcular el coste financiero medio mantenido con esta Entidad ………………………...9
Conclusiones.......................................................................................................................11
Bibliografias....................................................................................................................... 12
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Introduccion

Por medio de este trabajo se determinará la importancia que tiene conocer perfectamente la
empresa y sus necesidades de financiación o de inversionistas en caso de afrontar una
negociación bancaria.

Se conocerán los costos a los cuales tienen que acceder las empresas al recibir financiación de

parte de las entidades financieras, cuando estas requieren una inyección de capital para poder

suplir sus necesidades.

También se conocerán los criterios que generalmente aplican las entidades financieras al evaluar
sus operaciones, ayudando a planificar el proceso negociador.
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ENUNCIADO

CASO TEÓRICO PRACTICO RELACIONES BANCO – EMPRESA

En las relaciones bancarias en fundamental contar con cuatro valores permanentes en el

tiempo: credibilidad, transparencia, mutua confianza y eficiencia en costes.
El ciclo de relación de la empresa con el banco se debe de basar en las siguientes fases:

1.- Previsión de necesidades:

- La empresa debe prever a través de sus presupuestos de tesorería sus necesidades
financieras a corto plazo (a menos de un año). También sus necesidades de fondos a largo plazo
(a más de un año) en el caso de existir inversiones a través de los presupuestos de capital.
- Detectar las necesidades financieras a corto plazo que cubren los desfases
temporales entre cobros y pagos de la empresa a corto plazo, es decir, de su tesorería: pólizas de
crédito, prestamos (a corto), descuento comercial, factoring, etc.

- Para financiar sus inversiones a largo plazo reflejadas en su presupuesto de

capital, la empresa utiliza del banco: préstamos a largo, préstamos de inversiones subvencionados
(ejemplo préstamos ICO), leasing, renting, etc
- Coherencia financiera entre los recursos ajenos y los recursos propios en una
empresa y dentro de los recursos ajenos entre los recursos a corto y los recursos ajenos a largo.

2.- Selección de Entidades:

No existe una respuesta única: ventajas e inconvenientes de operar con una o varias
entidades.
Al final, el número de entidades vendrá condicionado por las necesidades financieras y de
servicio de la empresa, así como por los límites de riesgo concedidos en cada entidad.
Hay aspectos de calidad, tecnología, servicios globales e internacionales, servicios a
socios y directivos, etc que suelen tomar importancia creciente en función del tamaño de
la empresa.
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3.-Negociación de condiciones:
Intereses: Tipo de interés de referencia, fijo o variable, spread,… - Comisiones:
dependiendo del producto/servicio.
comisión de apertura: porcentaje sobre el límite de crédito/préstamo concedido. Una
adicional semejante es la comisión de estudio.
comisión de disponibilidad: para cuentas de crédito, es un porcentaje sobre el saldo medio
no dispuesto en cada periodo de liquidación.
comisión de cancelación anticipada (parcial o total): calculada sobre el saldo deudor que
esté vigente en la fecha de solicitud de la cancelación.
comisión de exceso sobre el mayor saldo deudor: en el supuesto de que se produzca un
descubierto (podría ser en la cuenta corriente o en la cuenta de crédito), un porcentaje sobre
el mayor saldo excedido por fecha contable.
comisión de mantenimiento: normalmente para cuentas o libretas de la empresa.
comisión de administración: por cada apunte realizado en la cuenta corriente y/o en la
cuenta de crédito.
comisión de devolución: en el caso de efectos devueltos o impagados.
comisión o gastos por reclamación de posición deudora.
Otras.
Fechas de valoración de las operaciones: Son las fechas utilizadas a efectos del devengo de
intereses, y que pueden diferir de las fechas de la operación o contables.

4.- Control y seguimiento:

En esta fase se construye una base de datos (en formato de fichas) en las que se reflejen para
cada entidad y para cada producto/servicio, los datos generales y las condiciones pactadas para
dichos productos/servicios en todos los parámetros de los mismos (tipos de interés, comisiones,
fechas de valoración, gastos aplicables, periodos de liquidación, etc).
Se actualizarán cada vez que se produzcan variaciones y servirán de referencia a la hora de
comparar y seleccionar los bancos de cara a nuevas negociaciones, así como análisis para
determinar nuestra capacidad de negociación.
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5.- Valoración:
Uno de los factores más importante de esa relación será cuantificar la rentabilidad o
beneficio obtenido por el banco en su relación con la empresa. Al fin y al cabo: lo que para el banco
representa rentabilidad equivaldrá al “coste” que, en términos globales, la empresa soporta por
operar con él.
Dicha valoración cuantitativa se establece tanto en: términos relativos (balance banco
empresa) como absolutos (cuenta de resultados banco-empresa).
El Balance banco-empresa: permite “estimar” la rentabilidad bruta aproximada que obtiene
el banco en su negocio con la empresa durante un plazo determinado (normalmente se toma la
referencia anual). Dicha rentabilidad se expresa en términos porcentuales y se obtiene al comparar
los ingresos financieros netos percibidos por el banco, con el riesgo financiero neto concedido a la
empresa.
Cuenta de resultados banco- empresa: se trata de cuantificar el beneficio bruto en valores
absolutos que obtiene la entidad bancaria durante el periodo de referencia; la diferencia entre los
ingresos que percibe y los costes, que estimamos, llega a soportar.

Desde el punto de vista de la compañía quizás sea más relevante el balance bancoempresa,
por lo que proponemos en este sentido la solución del siguiente caso práctico:
Empresa GUMMM, desea tener detalles sobre la rentabilidad global que gana el Banco
GLOBAL a través del conjunto de productos y servicios financieros prestados, con las condiciones
detalladas a continuación. Esta empresa para determinar la contribución a la rentabilidad de la
entidad bancaria considera los siguientes criterios de fechas/valor.

- 1 día para los ingresos de cheques.

- 2 días de fecha valor para las operaciones en divisas.
- 8 días para la cesión de los seguros sociales e impuestos.
- 1 día para transferencias.
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Condiciones y volumen por producto de financiación e inversión.

- Póliza de crédito en cuenta corriente

- Condiciones y volumen por producto de financiación e inversión.

- - Póliza de crédito en cuenta corriente
Límite 420.000
Saldo medio 385.000
Tipo de interés 5,00%
Comisión apertura 0,50%
Comisión disponibilidad (trim) 0,35%

Préstamo
Nominal 425.000
Saldo medio anual 380.000
Tipo de interés 4,50%
Comisión apertura 1,00%

Línea de Descuento comercial

Límite 600.000
Saldo medio 480.000
Cesión anual de papel 1.920.000
Tipo de interés 4,20%
Comisión media aplicada 0,70%
Porcentaje de impagados 6,00%
comisión de impagados 5,00%

Cuenta corriente
medio anual 30.000
Tipo de interés 2,00%

-Imposiciones a plazo fijo

Saldo medio anual 18.000
Tipo de interés 3,00%
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- Cobros del exterior

Volumen anual 360.000

Comisión de cambio 0,20%
- Cheques negociados
Volumen anual 300.000
Comisión de negociación 0,25%
Porcentaje de devoluciones 2,00%
Comisión por devolución 3,00% -
- Cobros del exterior
Volumen anual 360.000
Comisión de cambio 0,20%
Comisión diferencias de cambio 0,13%
- Pagos de importación
Volumen anual 180.000
Comisión de cambio 0,20%
Comisión diferencias de cambio 0,13%
- Cesiones
anuales Impuestos 315.000
Seguros sociales 170.000
- Línea de avales de ejecución Saldo medio 180.000
Comisión de riesgo (trim) 0,50%
Comisión de formalización 0,50%
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CALCULAR EL COSTE FINANCIERO MEDIO MANTENIDO CON ESTA ENTIDAD.

SALDO TIPO DE INTERESES

INVERSIÓN DEL BANCO MEDIO INTERÉS PAGADOS

CRÉDITOS 385000 5% 19.250

PRÉSTAMOS 380.000. 4,5. 17.100.
DESCUENTOS 480000 4,2% 20.160

TOTAL: 1.245.000 56.510

((1)) ((5))

PASIVO PARA BANCO SALDO TIPO DE INTERESES

MEDIO INTERÉS PAGADOS

SALDO DE CUENTA C 30.000 2% 600

. . .
IMPOSICIÓN DE PLAZO FIJO 18.000 3% 540
48.000 1.140
TOTAL: ((2)) ((6))

VOLUMEN N0 DE SALDO
PASIVO INDIRECTO PARA BANCO ANUAL DÍAS MEDIO (*)

IMPUESTOS 315.000 10,4 8975,34

SEGUROS SOCIALES 170.000 10,4 4843,84
INGRESOS DE CHEQUES 300.000 1,3 1068,49
COBROS DE EXPORTACIÓN 360.000 2,6 2564,38
PAGOS DE IMPORTACIÓN 180.000 2,6 1282,19
TRANSFERENCIAS 0 0

TOTAL: 1.325.000 18.734,24

((3))

(*) Saldo medio- (Volumen anual/365) * días

(**) 10,40= 8 días medio float * 1,3 (en función del día hábil, se
darán fechas festivos que incluir)
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VOLUMEN TIPO COMISIONES

COMISIONES BANCARIAS
ANUAL COMISIÓN PAGADAS
APERTURA DE CRÉDITOS 420000 0,50% 2.100
DISPONIB. CRÉDITOS (trim)(*) 35000 0,35% 122,5
APERTURA PRESTAMOS 425000 1% 4.250
CANCELACIÓN ANTICIPADA 0 0% 0
DTO. PAPEL COMERCIAL 1920000 0,70% 13.440
IMPAGADOS (**) 115200 5% 5.760
AVALES POR RIESGO (trim) 180000 0,50% 9.00
AVALES POR FORMALIZACIÓN 180000 0,50% 9.00
TRANSFERENCIAS 0 0% 0
DIFERENCIAS DE CAMBIO
CAMBIO 540000 0,13% 702
COBRO EXPORTAC 360000 2% 7.200
CAMBIO PAGOS IMPORTAC 180000 0,20% 360
NEGOCIACIONES DE CHEQUES 300000 0,25% 750
CHEQUES DEVUELTOS 6000 3% 180

(*) límite 420.000 - saldo medio 385.000 = 35.000

(**) impagados: cesión anual de papel 1.920.000 * 6% = 115.200

RENTABILIDAD GLOBAL
Inversión ((1)) + 1.245.000
Pasivo Directo ((2)) - 48.000
Pasivo Indirecto ((3)) - 18734,24
RIESGO MEDIO NETO 1.178.266 ((4))

Interéses pagados ((5)) + 56.510

Interéses cobrados ((6)) - 1.140
Comisiones pagadas ((7)) + 36.665
92.035
INGRESOS FINANCIEROS ((8))
NETOS
COSTE FINANCIERO MEDIO ((8)) / 92.035
BALANCE BANCO-EMPRESA ((8)) / 1.178.266 7.8
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Conclusiones

La correcta gestión de la tesorería asegura un mejor control de la posición diaria en fecha valor,
reduce las necesidades de la empresa a tener financiación con las entidades financieras realizando
un mejor aprovechamiento de los recursos y disminuyendo los gastos financieros

En caso de ser necesario lo que deben hacer las empresas para poder negociar adecuadamente y
mejorar su capacidad de negociación, es saber lo qué tienen que negociar con las entidades
financieras, y ver cuáles son los factores de coste susceptibles de negociación y como se deben
valorar, para una vez conocida su importancia e incidencia en la relación global, utilizarlo
adecuadamente.
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Bibliografía

Gestión de la tesorería. Gestión de Riesgos, Nominación Bancaria y Centralización de la

Tesorería. Grupo Asturias digital. Red de universidades virtuales iberoamericanas 2019.

Jiménez M. (2000). El Coste financiero. 5campus. recuperado de

http://www.5campus.com/leccion/costfin.

Jimenez Montañes, M.A. Fundamentos de Contabilidad de Costes. Imp. Tébar Flores, S.L.
Albacete, 1995.

Gestión de Tesorería de Javier Santoma, Editorial: Gestion 2000