ALBERTO MARTINEZ

CREDITO 1 CREDITO 2
INTERESES 0.094 CREDITO 15,000,000 INTERESES 0.084
A 5968112 A 3046134

N° CUOTA CAPITAL INTERES CUOTA SALDO N° CUOTA CAPITAL

0 15,000,000 0
1 4,558,112 1,410,000 5,968,112 10,441,888 1 2,206,134
2 4,986,575 981,537 5,968,112 5,455,313 2 2,391,449
3 5,455,313 512,799 5,968,112 - 3 2,592,331
4 2,810,087

CREDITO 3 CREDITO 4
INTERESES 0.074 CREDITO 13,000,000 INTERESES 0.22
A 3872681 A 1460000

N° CUOTA CAPITAL INTERES CUOTA SALDO N° CUOTA CAPITAL

0 13,000,000 0
1 2,910,681 962,000 3,872,681 10,089,319 1 1,460,000
2 3,126,071 746,610 3,872,681 6,963,248 2 1,460,000
3 3,357,400 515,280 3,872,681 3,605,848 3 1,460,000
4 3,605,848 266,833 3872681 0 4 1,460,000
5 1,460,000

RESUMEN FINANCIERO
N° CUOTAS CAPITAL INTERES SALDO
0 45,300,000
1 11,134,927 4,818,000 34,165,073
2 11,964,095 3,667,632 22,200,978
3 12,865,044 2,445,483 9,335,934
4 7,875,934 1,145,280 1,460,000
5 1,460,000 321,200 0
EJERCICIO 12
ESTADO DE RESULTADOS
FLUJO DE CAJA PUNTO DE
CREDITO 2
CREDITO 10,000,000

2014
INTERES CUOTA SALDO Unidades 240000
10,000,000 P. Venta unitario $ 480.00
840,000 3,046,134 7,793,866 Ventas $ 115,200,000
654,685 3,046,134 5,402,417 65% MP Directa $ 230
453,803 3,046,134 2,810,087 MOD $ 324,000
236,047 3,046,134 0 MOI $ 936,000
Prestaciones Sociales $ 819,000
CREDITO 4 Otros Gastos $ 2,100,000
CREDITO 7,300,000 G. Admon $ 9,000,000
G. Ventas $ 3,456,000
PROYECCIO
INTERES SALDO 2014
7,300,000 UNIDADES A VENDER $ 240,000
1,606,000 5,840,000 (-INV INIC PT $ -
1,284,800 4,380,000 (+INV.FINAL PT $ 60,000
963,600 2,920,000 TOTAL UNID A PROD $ 300,000
642,400 1,460,000 PROYECCI
321,200 - 2014
M.P DIRECTA $ 69,000,000
MOD $ 324,000
MOI $ 936,000
P.SOCIALES $ 819,000
OTROS G.G FABRICACION $ 2,100,000
DE´PRECIACIONES $ 990,000
TOTAL COSTO PROD $ 74,169,000
COSTO UNITARIO $ 247
PROYECCION DE
2014
CONSUMO DE MP $ 69,000,000
- INV. INIC. MP
+ INV. FINL. MP $ 17,250,000
= COMPRAS DE MP $ 86,250,000
CONTADO $ 71,875,000
CREDITO
TOTAL MP $ 71,875,000

2014
VENTAS $ 115,200,000
CONTADO $ 86,400,000
CREDITO
TOTAL RECAUDO $ 86,400,000
BALANCE INICIAL
2014
EFECTIVO $ 6,500,000
CUENTAS X COBRAR $ 28,800,000
INVENTARIO MP $ 17,250,000
INVENTARIO PT $ 14,833,800
CAPITAL TRABAJADORES $ 67,383,800
PROP PLANTA Y EQUIPO
M INYECCION $ 6,300,000
M PULIN $ 1,000,000
OTROS EQ $ 1,300,000
EDIFICIOS $ 2,400,000
MUEBLES $ 200,000
TOTAL PP EQUIPO $ 11,200,000
TOTAL INVERSION $ 78,583,800
OBLIG FINANCIERA $ 38,000,000
PROVEE MAQ $ 7,300,000
PROVEE MP $ 14,375,000
$ 59,675,000
INVERSIONISTAS $ 18,908,800
ESTAD
2014
VENTAS $ 115,200,000
COSTOS $ 59,335,200
UTIL BRUTA $ 55,864,800
GAST ADMIN $ 9,000,000
GAST VENT $ 3,456,000
UTIL OP $ 43,408,800
INTERES $ 4,818,000
UTIL. ANTES DE IMP $ 38,590,800
IMPUESTO $ 13,120,872
UTIL NETA $ 25,469,928
FLUJO
AÑO 0
INGRESOS
EGRESOS
PAGO M.P
M.O.D
M.O.I
P. SOCIALES
OTROS G.E.F
G. ADMON
G. VENTAS
INTERESES
 ABONO CAP.
IMPUESTOS
TOTAL EGRESOS
V/R RECUP. K.T.
V/R SALVAMENTO
F.C. NETO
JERCICIO 12
STADO DE RESULTADOS
LUJO DE CAJA PUNTO DE IVNVERSIONISTA
PROYECTO
 2015 2016 2017 2018 2019
244800 249696 254689.9 259783.7 264979.4
$ 504.0 $ 529.2 $ 555.7 $ 583.4 $ 612.6
$ 123,379,200 $ 132,139,123 $ 141,521,001 $ 151,568,992 $ 162,330,390
$ 232.99 $ 236.02 $ 239.09 $ 242.20 $ 245.34
$ 332,424 $ 341,067 $ 349,935 $ 359,033 $ 368,368
$ 960,336 $ 985,305 $ 1,010,923 $ 1,037,207 $ 1,064,174
$ 840,294 $ 862,142 $ 884,557 $ 907,556 $ 931,152
$ 2,127,300 $ 2,154,955 $ 2,182,969 $ 2,211,348 $ 2,240,095
$ 9,117,000 $ 9,235,521 $ 9,355,583 $ 9,477,205 $ 9,600,409
$ 3,701,376 $ 3,964,174 $ 4,245,630 $ 4,547,070 $ 4,869,912
PROYECCION PRODUCTO (UNIDADES)
2015 2016 2017 2018 2019
$ 244,800 $ 249,696 $ 254,690 $ 259,784 $ 264,979
$ 60,000 $ 61,200 $ 62,424 $ 63,672 $ 64,946
$ 61,200 $ 62,424 $ 63,672 $ 64,946 $ 66,245
$ 246,000 $ 250,920 $ 255,938 $ 261,057 $ 266,278
PROYECCION COSTO PRODUCCION
2015 2016 2017 2018 2019
$ 57,315,540 $ 60,157,244 $ 62,648,958 $ 64,604,858 $ 66,621,822
$ 332,424 $ 341,732 $ 351,984 $ 362,543 $ 373,420
$ 960,336 $ 987,225 $ 1,016,842 $ 1,047,347 $ 1,078,768
$ 840,294 $ 863,822 $ 889,737 $ 916,429 $ 943,922
$ 2,127,300 $ 2,188,992 $ 2,234,961 $ 2,259,545 $ 2,284,400
$ 990,000 $ 990,000 $ 990,000 $ 990,000 $ 950,000
$ 62,565,894 $ 65,529,016 $ 68,132,481 $ 70,180,723 $ 72,252,331
$ 254 $ 261 $ 266 $ 269 $ 271
PROYECCION DE COMPRA DE MATERIA PRIMA
2015 2016 2017 2018 2019
$ 57,315,540 $ 60,157,244 $ 62,648,958 $ 64,604,858 $ 66,621,822
$ 17,250,000 $ 14,328,885 $ 15,039,311 $ 15,662,239 $ 16,151,214
$ 14,328,885 $ 15,039,311 $ 15,662,239 $ 16,151,214 $ 16,655,455
$ 54,394,425 $ 60,867,671 $ 63,271,886 $ 65,093,833 $ 67,126,063
$ 45,328,688 $ 50,723,059 $ 52,726,572 $ 54,244,861 $ 55,938,385
$ 14,375,000 $ 9,065,738 $ 10,144,612 $ 10,545,314 $ 10,848,972
$ 59,703,688 $ 59,788,796 $ 62,871,183 $ 64,790,175 $ 66,787,358

2015 2016 2017 2018 2019

$ 123,379,200 $ 132,139,123 $ 141,521,001 $ 151,568,992 $ 162,330,390
$ 92,534,400 $ 99,104,342 $ 106,140,751 $ 113,676,744 $ 121,747,793
$ 28,800,000 $ 30,844,800 $ 33,034,781 $ 35,380,250 $ 37,892,248 $ 40,582,598
$ 121,334,400 $ 129,949,142 $ 139,175,532 $ 149,056,994 $ 159,640,041

ESTADO DE RESULTADOS
2015 2016 2017 2018 2019
$ 123,379,200 $ 132,139,123 $ 141,521,001 $ 151,568,992 $ 162,330,390
$ 62,260,695 $ 65,209,362 $ 67,800,127 $ 69,838,378 $ 71,899,881
$ 61,118,505 $ 66,929,761 $ 73,720,874 $ 81,730,614 $ 90,430,510
$ 9,117,000 $ 9,381,393 $ 9,578,402 $ 9,683,765 $ 9,790,286
$ 3,701,376 $ 3,964,174 $ 4,245,630 $ 4,547,070 $ 4,869,912
$ 48,300,129 $ 53,584,195 $ 59,896,841 $ 67,499,780 $ 75,770,312
$ 3,667,632 $ 2,445,483 $ 1,145,280 $ 321,200 $ -
$ 44,632,498 $ 51,138,712 $ 58,751,561 $ 67,178,580 $ 75,770,312
$ 15,175,049 $ 17,387,162 $ 19,975,531 $ 22,840,717 $ 25,761,906
$ 29,457,448 $ 33,751,550 $ 38,776,030 $ 44,337,863 $ 50,008,406
FLUJO DE CAJA PROYECTO
AÑO 1 AÑO 2 2017 2018 2019
$ 86,400,000 $ 121,334,400 $ 129,949,142 $ 139,175,532 $ 149,056,994

$ 71,875,000 $ 59,703,688 $ 59,788,796 $ 62,871,183 $ 64,790,175

$ 324,000 $ 332,424 $ 341,732 $ 351,984 $ 362,543
$ 936,000 $ 960,336 $ 987,225 $ 1,016,842 $ 1,047,347
$ 819,000 $ 840,294 $ 863,822 $ 889,737 $ 916,429
$ 2,100,000 $ 2,127,300 $ 2,188,992 $ 2,234,961 $ 2,259,545
$ 9,000,000 $ 9,117,000 $ 9,381,393 $ 9,578,402 $ 9,683,765
$ 3,456,000 $ 3,701,376 $ 3,964,174 $ 4,245,630 $ 4,547,070
$ 4,818,000 $ 3,667,632 $ 2,445,483 $ 1,145,280 $ 321,200
$ 11,134,927 $ 11,964,095 $ 12,865,044 $ 7,875,934 $ 1,460,000
$ 13,120,872 $ 15,175,049 $ 17,387,162 $ 19,975,531 $ 22,840,717
$ 117,583,799 $ 107,589,193 $ 110,213,823 $ 110,185,484 $ 108,228,792
0 0 0 0 0
0 0 0 0 0
-$ 31,183,799 $ 13,745,207 $ 19,735,319 $ 28,990,047 $ 40,828,203