Está en la página 1de 38

Universidad

Rey Juan Carlos

TEMA 6

ANÁLISIS DE LA VARIABILIDAD DE LOS


COSTES: EL MODELO DE DIRECT-COSTING Y
EL ANÁLISIS COSTE-VOLUMEN-BENEFICIO
ISBN: 978-4-690-5967-8

Asignatura de Contabilidad Analítica


Grado en Administración y Dirección de Empresas
1
Objetivos

 Profundizar en el análisis de los costes en función de su


variabilidad.

 Conocer los fundamentos básicos del modelo Direct


Costing.

 Conocer el concepto y la utilidad del margen de


contribución

 Conocer la vinculación que existe entre el análisis coste-


ISBN: 978-4-690-5967-8

volumen-beneficio y el modelo Direct-Costing.

2
Indice

6.1. Cuestiones a considerar en el análisis de la


variabilidad de los costes
6.2. Fundamentos del Direct Costing
6.3. Margen de Contribución
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de
rentabilidad y apalancamiento operativo.
6.5. Complementariedad entre los modelos de coste
completo y coste parcial
ISBN: 978-4-690-5967-8

3
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

En el análisis de variabilidad de los costes es necesario precisar dos


cuestiones:

1. ¿Qué variable será considerada independiente? Se analiza cómo


se comportan los costes atendiendo a variaciones en dicha
variable.
2. ¿Qué horizonte temporal utilizaremos para analizar el
comportamiento de los costes?
 La mayoría de los CF tienen su origen en decisiones que definen la
estructura productiva de la empresa y son difíciles de variar a corto
plazo.
 A largo plazo es posible adaptar la capacidad de las instalaciones, la
tecnología, la ubicación de la empresa… Por eso, cuando se
ISBN: 978-4-690-5967-8

contempla un horizonte temporal de largo plazo es posible


considerar la variación de los elementos que determinan los CF.
 A largo plazo todos los costes pueden considerarse variables.

4
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

¿En qué consiste este análisis?


Se trata de estudiar cómo se comportan los costes antes cambios en
alguna variable.

Producción ¿Qué variable


Actividad vamos a
Coste = f Productividad seleccionar?
...

Variable Variable
dependiente Independiente Producción
ISBN: 978-4-690-5967-8

Es un término claro. No
ofrece dudas en cuanto a su
definición

5
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

Costes fijos
Permanecen fijos
Coste fijo unitario es
aunque varíe el nivel
decreciente.
de producción.

1. Costes de estado parado, de inactividad o de


estructura. Deben ser soportados aun en el caso
de inactividad total. (amortización de edificios,
maquinaria, personal de mantenimiento...)

2. Costes de puesta en marcha o de preparación


de la producción o coste fijos de operación.
ISBN: 978-4-690-5967-8

Permiten que la empresa comience su


funcionamiento (aunque sólo se fabrique una unidad)

6
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

Costes fijos

Coste/ unidad
Costes

CF Totales = k

Volumen de producción Volumen de producción

• El CF total permanece invariable cuando varía el nivel de producción.


Ej: sueldo del contable, seguro hotel.

• El CF unitario disminuye cuando aumenta el nivel de producción al ser


ISBN: 978-4-690-5967-8

absorbido por un número mayor de unidades/actividades.


Ej. Coste/ud : en una aerolínea, el coste del leasing del avión, disminuye
cuantos más vuelos se realicen.

7
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

Costes fijos
Desde el punto vista de planificación y control los CF se
clasifican en:
 Comprometidos: relacionados con las inversiones en la
estructura básica de la empresa (edificio, equipo industrial,
instalaciones, ...). Tienen su origen en decisiones tomadas a
largo plazo difíciles de modificar a corto plazo.
 Programados: relacionados con decisiones de periodicidad
anual, en áreas como investigación, publicidad, formación del
personal. Su importe puede modificarse sin que queden
afectados los objetivos a largo plazo de la empresa.
ISBN: 978-4-690-5967-8

 De operación: son necesarios para mantener la


operatividad de los activos inmovilizados. EJ. Calefacción,
mantenimiento…
8
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

Costes fijos
1. Tienen su origen en decisiones difíciles de adaptar a corto
plazo. Son el resultado de decisiones tales como: adquisición
de equipos, adquirir o alquilar equipos, contratación de
personal de alta especialización.
2. A largo plazo la empresa intentará siempre adaptarse al
mercado.
3. A largo plazo no existen CF porque todas las decisiones se
pueden modificar en algún momento.
ISBN: 978-4-690-5967-8

Por ello, el análisis de la variabilidad de los costes


debe enmarcarse siempre
en un período de tiempo definido.

9
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

Varían ante cambios


Costes variables en el volumen de
producción.

 Proporcionales: varían en la misma proporción que el nivel de


producción. El coste variable unitario es, por tanto, constante.

 Progresivos: Ante variaciones en el nivel de producción, estos


costes varían más que proporcionalmente. El coste unitario es
creciente.
ISBN: 978-4-690-5967-8

 Degresivos: Ante cambios en el nivel de producción, su variación es


menos que proporcional. El coste unitario es decreciente.

10
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

Costes variables
proporcionales

Coste/ unidad
Costes

Volumen de producción Volumen de producción

• El CV varía en la misma proporción que el volumen de producción.


ISBN: 978-4-690-5967-8

• El CV Unitario es constante.
Ej: el coste de materiales de producción. Cada unidad producida
requiere un aumento del consumo de coste de materiales.

11
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

Costes variables
progresivos

Coste/ unidad
Costes

Volumen de producción Volumen de producción

• El CV Total aumenta en mayor proporción que el aumento en el


volumen de producción.
ISBN: 978-4-690-5967-8

• El CV Unitario es creciente.

12
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

Costes variables
progresivos

Coste/ unidad
Costes

Volumen de producción Volumen de producción

• El CV Total aumenta en menor proporción que el aumento en el


ISBN: 978-4-690-5967-8

volumen de producción.

• El CV Unitario es decreciente.

13
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

Costes variables

Tipo de empresa Costes normalmente variables

Coste de la mercancía vendida, comisiones de


Comercial
ventas, embalajes, transportes, facturación

Materiales consumidos
Costes indirectos de fabricación variables:
Industrial materiales indirectos, suministros.
Embalajes, transportes, facturación
ISBN: 978-4-690-5967-8

Servicios Suministros, facturación …

14
6.2. Cuestiones a considerar en el análisis de la variabilidad de los costes

En una posición intermedia entre los costes fijos y variables se


encuentran los costes: SEMIFIJOS Y SEMIVARIABLES

SEMIFIJOS: SEMIVARIABLES:
Varían con el nivel de actividad, pero Tienen un componente de coste fijo
no de forma continua. También se independiente del nivel de
denominan fijos a saltos o en producción y otro que varía al
escalones. hacerlo el nivel de producción

Costes
Costes
ISBN: 978-4-690-5967-8

Volumen de producción Volumen de producción

15
6.2. Fundamentos del Direct Costing

Fundamentos del Direct-costing

1. Calcula un coste de producción parcial que incluye únicamente los


costes variables.

2. Los costes variables se consideran proporcionales a la actividad de


la empresa, por lo que el coste variable unitario se entiende
constante.

3. Considera que los costes fijos no corresponden a la producción,


sino al período. Su importe se lleva íntegramente a la cuenta de
resultados.
ISBN: 978-4-690-5967-8

16
6.2. Fundamentos del Direct Costing

Tratamiento de los costes en D-C

1. Tratamiento de los COSTES VARIABLES:

Costes Variables Portador


Directos de coste

Costes Variables Centros de


Indirectos coste

2. Tratamiento de los COSTES FIJOS:


ISBN: 978-4-690-5967-8

Costes Cuenta de
Fijos Resultados

17
6.2. Fundamentos del Direct Costing

Cuenta de Resultados

Producto A Producto B Total


Ventas netas
(Coste industrial variable)
Margen industrial variable
(Coste distribución variable)
Margen de contribución

(Costes fijos)
ISBN: 978-4-690-5967-8

Resultado

18
6.2. Fundamentos del Direct Costing

Direct Costing Desarrollado

1. En empresas descentralizadas y con producción diversificada.

2. Costes fijos específicos a un producto, línea de productos o canal


de distribución.

3. Mayor información relativa a la rentabilidad de los productos o


líneas, mediante la determinación del margen semibruto.

4. Los costes fijos específicos de un producto desaparecen si lo hace


el producto, si bien no es fácil a corto plazo
ISBN: 978-4-690-5967-8

19
6.2. Fundamentos del Direct Costing

Cuenta de Resultados Direct Costing Desarrollado

Producto A Producto B Total


Ventas netas
(Coste industrial variable)
Margen industrial variable
(Coste distribución variable)
Margen de contribución bruto
(Costes fijos específicos)
Margen de contribución neto
ISBN: 978-4-690-5967-8

(Costes fijos comunes)

Resultado

20
6.2. Fundamentos del Direct Costing

Principales Ventajas

1. Proporciona información sobre el margen que ofrece cada


producto, con independencia de los costes fijos.

2. Ayuda a maximizar la rentabilidad, puesto que permite elegir la


combinación óptima de productos.

3. Facilita el cálculo del punto muerto.

4. Evita la arbitrariedad en que a veces se incurre al intentar


distribuir los costes fijos.
ISBN: 978-4-690-5967-8

5. Permite aplicar el presupuesto flexible y la contabilidad a costes


estándar.

21
6.2. Fundamentos del Direct Costing

Principales Inconvenientes

1. Exige delimitar qué costes son fijos y cuáles variables.

2. No es un sistema válido en la presentación de los informes


externos, puesto que sólo incluye los costes variables en la
valoración de las existencias. Sería necesario realizar una
imputación complementaria.
ISBN: 978-4-690-5967-8

22
6.3. Margen de contribución

Definición

• El Margen de Contribución es un concepto muy utilizado en el


análisis Coste-Volúmen-Beneficio.

• Muestra en que medida los resultados alcanzados en un período por


la actividad realizada (una vez cubiertos los costes variables
inherentes) contribuyen a la cobertura de los costes estructurales.

• Hay que diferenciar entre el Margen de Contribución Total y el


Margen de Contribución Unitario.

• El Margen de Contribución Unitario muestra el margen diferencial


ISBN: 978-4-690-5967-8

obtenido por la venta de un producto.

23
6.3. Margen de contribución

El Margen de Contribución Unitario

Precio de venta
(coste variable unitario)
Muestra la contribución de cada
unidad de producto vendida a la
Margen de contribución unitario
cobertura de los costes fijos y, por
tanto, al resultado del ejercicio.

Ofrece información útil para analizar la rentabilidad de los productos


y para decidir:
• ¿qué productos fabricar?
• ¿a qué precios mínimos se pueden vender?
ISBN: 978-4-690-5967-8

• ¿fabricar o comprar a otras empresas?...

24
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo

¿En que consiste el análisis coste-volumen-beneficio?

• Es un modelo que estudia la relación entre el nivel o volumen de


actividad, la estructura de costes de una organización y el nivel de
beneficio.
• Permite a los gestores tomar decisiones relacionadas con los
productos a ofertar, los precios mínimos a los que pueden ser
vendidos, los costes máximos a los que se pueden contratar los
factores...
• Se apoya en la clasificación de los costes en fijos y variables y en
el cálculo del punto muerto o umbral de rentabilidad.
• Por ello, el modelo Direct Costing facilita este análisis, puesto
ISBN: 978-4-690-5967-8

que este modelo también se basa en el análisis de la variabilidad


de los costes.

25
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo
Desarrollo algebraico

El punto muerto o umbral de rentabilidad es aquella situación en la cual la


empresa obtendría un resultado nulo.

RESULTADO = INGRESOS – COSTES = 0 INGRESOS = COSTES

Los ingresos son considerados una función lineal del volumen de ventas:
IT = p x X
IT = ingresos totales
P = precio de venta unitario
X = nivel de producción

Los costes se pueden expresar a través de la siguiente función:


CT = CV + CF = (cv x X) + CF
ISBN: 978-4-690-5967-8

CT =costes totales
CF=Costes fijos totales
CV=Costes variables totales
cv=Coste variable unitario

26
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo
Desarrollo algebraico

El punto muerto o umbral de rentabilidad es aquella situación en la cual la empresa


obtendría un resultado nulo.

RESULTADO = INGRESOS – COSTES = 0 INGRESOS = COSTES

IT = CT
P x X = (cv x X) + CF

X = nº de unidades en que se produce la igualdad


CF IT = CT Beneficio cero
X
p - cv
p – cv = margen de contribución unitario
ISBN: 978-4-690-5967-8

27
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo
Desarrollo gráfico

Gráficamente, el punto muerto queda representado por el punto de corte de las


funciones de ingresos y costes totales.
En la práctica, se recurre más bien a la expresión zona de punto muerto para hacer
referencia a aquel intervalo en torno al punto muerto donde la empresa obtiene un
beneficio nulo o casi nulo.

Costes
Ingresos

Co = Io PUNTO MUERTO

CF
ISBN: 978-4-690-5967-8

Xo Producción
28
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo

1º Ejemplo Umbral de Rentabilidad o Punto muerto

Los costes fijos totales de una empresa ascienden a 150.000 €. El precio de


venta unitario de su producto A es de 30 € y el coste variable unitario de 20€.
¿Cuál es el margen de contribución del producto que vende la empresa? ¿Cuál
es el umbral de rentabilidad ?

Margen de contribución = p – cv = 30 – 20 = 10 €

CF 150.000
X 15.000 uds.
p - cv 30 20

La sociedad debe fabricar y vender 15.000 unidades de producto A para


cubrir todos sus costes y alcanzar el umbral de rentabilidad.
ISBN: 978-4-690-5967-8

29
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo

Margen de contribución = 30 – 20 = 10 €

CF 150.000
X 15.000 uds.
p - cv 30 20

Por cada unidad adicional vendida se alcanza un beneficio igual al


margen de contribución, es decir, 10 €.
Por cada unidad vendida de menos se obtiene una pérdida igual al
margen de contribución, es decir, de 10€.
ISBN: 978-4-690-5967-8

Bº = IT – CT = 30 15.001 – (150.000 + (20 15.001)) = 10 €


Bº = IT – CT = 30 14.999 – (150.000 + (20 14.999))= -10 €

30
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo

2º Ejemplo Umbral de Rentabilidad o Punto muerto


En la siguiente tabla se muestra la cuenta de resultados relativa a la explotación
del comedor de una facultad cuya actividad consiste en la venta de menus a
alumnos y profesores. Durante este periodo se han vendido un total de 1.100
menús.
Total Por unidad %
Ingresos por ventas 6.600 6 100
(Coste industrial variable) (2.640) (2.4) (40)
Margen de contribución 3.960 3.6 60
(Costes fijos) (2.500)
Resultado 1.460

• El margen de contribución unitario es de 3,6: cada menú vendido contribuye en 3,6 €


a la cobertura de los costes fijos.
ISBN: 978-4-690-5967-8

• El margen de contribución total asciende a 3.960 por la venta de los 1.100 menus.
• La margen de contribución representa un 60% sobre los ingresos por ventas = ratio
volumen-beneficio = indica qué proporción de los ingresos por ventas queda
disponible para cubrir costes fijos.
31
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo

2º Ejemplo Umbral de Rentabilidad o Punto muerto

Es posible determinar el umbral de rentabilidad empleando a)el margen


de contribución unitario o b)el ratio volumen-beneficio.

a) A través del margen de contribución unitario, el punto muerto queda


expresado en el número de unidades que es necesario fabricar y vender
para cubrir costes fijos.

CF 2.500
X 695 uds
p - cv 3,6

b) A través del ratio volumen-beneficio, el punto muerto indica la cifra de


ventas necesaria para cubrir costes fijos.
ISBN: 978-4-690-5967-8

CF 2.500
X 4.167 €
ratio v - b 0,6

32
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo

¿Qué es el apalancamiento operativo?

Un multiplicador que se obtiene de dividir el margen de contribución


entre el beneficio, para un determinado volumen de ventas.

Informa del efecto que se genera en el resultado del ejercicio ante un


incremento de las ventas.

Margen de Contribución
A.O
Beneficio
ISBN: 978-4-690-5967-8

33
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo

Ejemplo Apalancamiento Operativo

Empresa A Empresa B

Total % Total %

Ventas 50.000 100 90.000 100

(Costes variables) (25.000) 50 (36.000) 40

Margen contribución 25.000 50 54.000 60

(Costes fijos) 20.000 32.400

Beneficio 5.000 21.600


ISBN: 978-4-690-5967-8

25.000 54.000
A.O. A 5 A.O. B 2,5
5.000 21.600
34
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo

Ejemplo Apalancamiento Operativo

• En la empresa A el nivel de apalancamiento operativo igual a 5, indica


que ante un incremento de las ventas, el beneficio del periodo
experimentaría un incremento 5 veces mayor. Es decir, si por ejemplo
las ventas aumentan un 10%, el beneficio quedaría incrementado en un
50%.

• En la empresa B el nivel de apalancamiento operativo igual a 2,5, indica


que ante un incremento de las ventas, el beneficio del periodo
experimentaría un incremento 2,5 veces mayor. Es decir, si por
ejemplo las ventas aumentan un 10%, el beneficio quedaría
incrementado en un 25%.
ISBN: 978-4-690-5967-8

35
6.4. Análisis coste-volumen-beneficio: umbral de rentabilidad y
apalancamiento operativo

Limitaciones del modelo coste-volumen-beneficio

1. Costes fijos constantes a corto plazo.


2. Costes variables estrictamente proporcionales a corto plazo.
3. No existe variación de la tecnología, ni de la eficiencia
productiva.
4. No varían los costes de los factores.
5. Los precios de venta son constantes.
6. Toda la producción es vendida, sin modificaciones importantes
en el inventario.
7. Se asume que se vende un solo producto. En caso contrario, el
mix de ventas se mantiene constante.
ISBN: 978-4-690-5967-8

36
6.5.Complementariedad entre los modelos coste completo y
coste parcial

COSTE COMPLETO DIRECT-COSTING


Los costes fijos de producción
son costes del producto, no Todos los CF son
Costes fijos del período. Pueden ser considerados costes del
transferidos a los períodos período
siguientes.

Coste del Depende del volumen de No depende del volumen


producto producción de producción
ISBN: 978-4-690-5967-8

37
6.5. Complementariedad entre los modelos coste completo y
coste parcial
1. No son modelos incompatibles.
2. El modelo direct-costing está especialmente indicado en organizaciones en
que los costes variables representan un importante volumen en la
estructura de costes.
3. El modelo coste-completo presenta limitaciones como sistema de
información para la toma de decisiones a corto plazo:
• Para medir la rentabilidad de los productos es preciso separar los
costes en fijos y variables para ofrecer información acerca del margen
de contribución de cada producto.
• En el modelo de coste completo se producen variaciones en los
costes unitarios de los productos ante variaciones en los niveles de
actividad.
• La absorción de los costes fijos en el modelo de coste completo
conlleva cierta subjetividad.
ISBN: 978-4-690-5967-8

4. El modelo coste completo es adecuado para la toma de decisiones de


inversión (largo plazo), mientras que el modelo direct-costing es adecuado
para la toma de decisiones operativas (corto plazo).

38