ELABORACION DE UN PROYECTO DE INVERSION

1. ¿Qué es un proyecto de inversión?

Es un documento escrito formado por una serie de estudios que

permiten visualizar si un proyecto es viable, si se puede realizar y
generara beneficios.

2. ¿Por qué se debe de realizar un proyecto de inversión?

Porque en la actualidad una inversión inteligente requiere una base que lo

justifique, dicha base es precisamente un proyecto bien estructurado y
evaluado.

3. ¿Cómo se desarrolla?

Para esto se deben de seguir los siguientes pasos

- RESUMEN EJECUTIVO

Es una sinopsis del proyecto; aporta una visión general del diagnóstico,
de los objetivos y la alternativa de solución.

Resumen la inversión inicial, los ingresos que pueden ser generados por
el proyecto y los resultados de la evaluación financiera.

Se resaltan los beneficios y costos del proyecto para la población

objetiva, el ambiente y sus alcances.
 - ANTECEDENTES O MARCO REFERENCIAL

Se mencionan los trabajos más recientes relacionados con el objeto del

proyecto.

Si el proyecto es la utilización de un nuevo diseño de planta o un nuevo

proceso, deben resaltarse los trabajos sobre procesos de producción o
tecnologías de procesamiento del bien que se va a comercializar.

Si el proyecto busca aumentar la oferta interna de un bien o servicio o

un nuevo producto los trabajos a resaltar son aquellos sobre
diagnósticos del mercado del bien o servicio y sobre su producción a
nivel local, regional, nacional e internacional dependiendo del alcance del
proyecto.

Igualmente, se debe mencionar todo intento pasado por solucionar el

problema que origina el proyecto.

- DIAGNÓSTICOS

Se mencionan las situaciones que apuntan a las causas, efectos y

síntomas del problema y su relación con la población objetiva.

La palabra clave en un diagnóstico es Cifras y está relacionada, entre

otras cosas, con los niveles de producción, consumo, exportaciones,
importaciones, número de empresas, variables macroeconómicas y socio
demográficas, entre otras.
- PLANTEAMIENTO DEL PROBLEMA
 Justificación del proyecto: las razones que justifican
investigar el objeto del proyecto.

 Definición del problema: cuál es la situación problema o cual

es el objeto del proyecto. Se puede plantear como una
pregunta o puede ser simplemente una aseveración.

 Árbol de causas y efectos: diagrama que indique claramente

las causas y los efectos de manera separada. Tanto las causas
como los efectos deben ser enunciados en oraciones cortas y
completas.

 Alternativas de solución y análisis: se mencionan todas las

posibles formas de solucionar el problema que origina el
proyecto. Cuando se habla de posibles se hace referencia a
soluciones con viabilidad. Se analiza por qué descartar otras
soluciones y se debe de mencionar la alternativa seleccionada
con su respectiva descripción, indicando las principales
razones de su selección.
 - OBJETIVOS

 Objetivo General: describe el logro que materializa la solución

del problema objeto del proyecto.

 Objetivos específicos: son las metas a corto plazo que ayudan

al logro del objetivo general. Los objetivos específicos están
directamente relacionados con el proyecto pero pueden
enunciarse de acuerdo con el estudio técnico, el estudio de
mercado, el estudio ambiental y la evaluación financiera.

- SITUACIÓN ESPERADA

Se describe cual es la situación y/o estado de los indicadores de

producción y comercialización esperada del bien que produce el
proyecto después de la implementación del proyecto, así como los
cambios esperados en la población afectada.

- ESTUDIO DE MERCADO

Los principales elementos del estudio de mercado son:

 La descripción del producto: es decir la definición del

producto tangible y resaltar las bondades y beneficios del
producto.
  El análisis de la demanda: incluye la definición del consumo
aparente y cualquier indicador de consumo existente en
cualquier fuente secundaria.

 Análisis de la Oferta: se menciona la estructura competitiva

del mercado del bien o servicio que ofrecerá el proyecto.

Tanto el análisis de la oferta como de la demanda debe contemplarse la

importancia e influencia de las exportaciones y las importaciones.

 Análisis de Precios: señala las épocas de precios bajos y altos,

establecer los precios bajos, altos y promedios, si se conoce e
alguna estrategia de precios utilizada por las empresas que
ofertan el producto.

Finalmente, comercialización o definición de las estrategias de

mercadeo del producto.

- ESTUDIO TÉCNICO

Incluye la micro y macro localización con la descripción detallada de

todas las características físicas de localización del proyecto.

Incluye también el análisis de las principales determinantes del tamaño

del proyecto, si prevalecen las razones de mercado o la capacidad
económica del proyecto.
Finalmente deben mencionarse la tecnología seleccionada para el
procesamiento de la materia prima y la obtención del bien final que
desea comercializar el proyecto.

 Conformación Legal de la Empresa y Organigrama

Se debe mencionar el tipo de formación legal que va a tener la empresa

que opere el proyecto y porque. Se sugiere un organigrama del tipo de
organización del personal administrativo y de operaciones del proyecto.

- ESTUDIO AMBIENTAL

Análisis de cualquier alteración del medio ambiente que genere el

proyecto, tanto en su etapa de implantación, como en su etapa operativa.

Se analiza o plantea el manejo de los desechos líquidos, sólidos y

gaseosos que se puedan dar.

También se informa sobre licencias o permisos ambientales que deban

tramitarse para la operación del proyecto mediante la elaboración de
Normograma.
 - ESTUDIO ECONÓMICO

Proyección de los ingresos y egresos del proyecto.

Elaboración de una inversión inicial requerida y de los ingresos y gastos

de operación del proyecto, usando el formato del presupuesto de ingreso
y gastos (estado de resultado o estado de pérdidas y ganancias).

- EVALUACIÓN FINANCIERA

Construcción del flujo neto del efectivo, selección del horizonte de

tiempo, selección de la tasa de oportunidad o descuento; elaboración del
valor presente neto y la tasa interna de retorno y decisión sobre la
aceptación o rechazo del proyecto.

- EVALUACIÓN SOCIO ECONÓMICO

Análisis de los beneficios y costos del proyecto de manera incremental,

es decir, que indique claramente cuáles son los beneficios y costos con el
proyecto y sin el proyecto.

Uso de variables macroeconómicas, poblacionales y microeconómicas

según sea el caso.

- CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES

Indique si los objetivos del proyecto se cumplieron y que hacer con los
resultados hallados.
En caso de que el proyecto resulte inviable recomiende como mejorar el
estudio de factibilidad.

Si el proyecto resulta viable se recomiendan los pasos a seguir para

hacer realidad el proyecto de inversión.