TRABAJO FINAL

EVALUACION DE PROYECTOS

MOMENTO CUATRO

GRUPO: 102059_104

PRESENTADO POR:

OMAR DARIO VALLE VALLE

TUTOR:

UNIVERSIDAD NACIONAL ABIERTA A DISTANCIA

UNAD
MEDELLIN
2014
INTRODUCCIÓN
La contaminación es uno de los grandes problemas que afronta nuestro
planeta actualmente, lograr un equilibrio entre el desarrollo y el progreso de
nuestras sociedades, y a la vez mantener un medio ambiente sostenible, es
uno de los grandes retos de nuestra civilización. El aceite usado, se ha
convertido en una de las principales fuentes de contaminación ambiental, por
eso se ha hecho necesario, crear un proceso de reciclaje que permita que una
vez usado este, sus remanentes, no acaben en las fuentes de agua y
contaminando los suelos aptos para la agricultura, Nuestro trabajo para este
curso de evaluación de proyectos, consiste en generar un proyecto de
proceso de reciclaje de aceite usado, dejando claro su impacto social, su
impacto ambiental y mostrando su viabilidad económica.

IMPACTO SOCIAL

Procedamos pues a presentar el informe final de nuestra actividad y a mostrar

en detalle el proceso que se requiere para el desarrollo de un proyecto como
este, que implica no solo tener en cuenta los trabajos que con anterioridad se
han desarrollado en este sentido, sino que además nos sea posible ejecutarlos
en nuestros contextos urbanos.

Ante la situación global, resulta impostergable la necesidad de empresas

conscientes de su impacto social y ambiental, que trabajen en función de mejorar
las condiciones de vida de personas y comunidades.
Por eso estamos apoyando la creación de un fondo de inversión con impacto social,
es decir, que buscará invertir en un proyecto social, que al mismo tiempo generen
ganancia de una manera sustentable con un enfoque de negocio que esté
atendiendo los problemas y necesidades sociales principalmente en el municipio de
curumani, donde están las comunidades con la problemática de embarazos en
adolescentes con mayor índice de pobreza y marginación, esperemos que este
proyecto ayude a las personas que serán beneficiadas, con la implementación de
este trabajo, para atender este tipo de requerimientos.
Pues dado el ritmo de vida en la actualidad, así como la globalización, es un hecho
que los negocios son cada vez más competitivos, esta competitividad en las
empresas es resultado del trabajo de las personas que conforman las mismas, es
por esto que los empleados quieren, y deben, estar actualizados y realizar con
eficiencia sus labores. Esta situación hace que las personas dediquen más tiempo
a ciertas actividades y menos tiempo a otras.

En la sociedad actual, reunirse a comer es una actividad social y de esparcimiento

para la mayoría de las personas, pero no siempre se le puede dedicar mucho tiempo
a ésta, por ejemplo, en la hora de almuerzo en un día laboral, o cuando se trabaja
hasta tarde en la noche, simplemente se dedica el tiempo necesario para comer,
ante tal situación, la comida rápida que ofrecemos, se presentan como una opción
de alimentación de buen precio, rápida y de buen sabor para los consumidores.

IMPACTO AMBIENTAL
El daño al medio ambiente por acción del ser humano es un hecho, desde hace
décadas se viene experimentando este deterioro. Existen en la actualidad muchas
iniciativas para reducir este impacto, cientos de libros que dicen que se puede hacer
en la vida diaria para detener esta destrucción: reciclar, no comprar productos
destructivos. Utilizar automóviles, electrodomésticos y otros dispositivos
“amigables” con el medio ambiente.

Pero aún, si cada persona tomara estas medidas, serían insuficientes. Ya hay
mucho daño irreversible hecho al planeta. La única elección que se tiene en este
momento, es decidir cuánto se está dispuesto a dejar que las cosas se pongan peor.
Tal vez aún hay tiempo de salvar una gran parte del medio ambiente.

Se estima que en un establecimiento de comida el 30% de los residuos sólidos son

desechos orgánicos que pueden ser aprovechados, ya sea como alimento para
animales o como mejorador de suelos, previo proceso de compostación. Si se
considera además el potencial reciclaje de otros materiales podría ser factible
reducir en un 80% los residuos sólidos destinados a vertederos.
Sin una mantención periódica se acumulará gran cantidad de grasa, lo que
generará emanación de olores,

perdida gradual en la eficiencia de la trampa y, finalmente, colapso del sistema

(ductos tapados), sin dejar de mencionar la derivación del problema a los desagües
municipales. Para solucionar este problema serequerirá detener las operaciones,
disponer de personal para restituir el flujo en ductos, reparar cañeríascorroídas por
la acción del ácido sulfihídrico (generado por la descomposición de grasas
depositadas) y elfrecuente varillado, contratar un camión para el retiro físico de la
grasa, etc.

Las soluciones tradicionales han sido limpieza y retiro del contenido en la trampa
realizados por empresasde servicios. Pero se debe tener presente que la
disposición de estas grasas debe ser en un lugarautorizado y esto es
responsabilidad del cliente que contrata el servicio. Las grasas retiradas (y también
losaceites) pueden ser reutilizadas para la fabricación de jabones o ser enviadas a
empresas que las reutilizancomo parte de mezclas para combustibles (ver punto
5.3). Su disposición en rellenos sanitarios no estáautorizada.

Existe otra solución aplicable en la etapa de operación del sistema relacionada con
la adición de productosque emulsifican las grasas (las “disuelven en el agua”) pero
esta alternativa no las elimina con lo cual elproblema persiste y se deriva a las líneas
de alcantarillado.

Otra alternativa más adecuada, es tratar las grasas depositadas en ductos y

superficies por medio de unproceso de saponificación, que consiste en la hidrólisis
de las grasas (ésteres sólidos del glicerol) enpresencia de bases solubles fuertes,
transformándolas en jabón líquido.
El Reciclaje reduce drásticamente la cantidad de basura que se deposita en las
alcantarillas, en los rellenos sanitarios o se queman en las plantas incineradoras. El
Alcantarillado de la mayoría de las ciudades está diseñado para recibir productos
químicos tóxicos procedentes de la descomposición de residuos sólidos, y tratan de
evitar que lleguen a nuestros sistemas de agua. Pero, ¿por cuánto tiempo? Las
sustancias químicas peligrosas contaminan los ríos y suministros de agua en
algunas ciudades. La quema de residuos sólidos para generar electricidad puede
ser eficaz, pero debemos pagar el precio en términos de aumento de dióxido de
carbono y otros gases que contribuyen al efecto invernadero
 EVALUACIÓN ECONÓMICA DEL PROYECTO

ESTRUCTURA FINANCIERA

CONCEPTO VALOR

Infraestructura para RECICLAJE $110.000.000

Remodelaciones y adecuaciones $15.000.000
Compara de Químicos de reciclaje $60.000.000
TOTAL $185.000.000

Cuadro 2. Inversiones en maquinaria y equipos de

producción
 VIDA
DETALLE DE COSTO
CANTIDAD COSTO TOTAL UTIL
INVERSIONES UNITARIO
(Años)
Tanques x 2000 Lt 1 $ 6.000.000 $ 6.000.000 10
Canecas metálicas 10 $ 110.000 $ 1.060.000 10
Equipo de purificador 2 $ 4.000.000 $ 8.000.000 10
Muebles y enseres 1 $ 1.000.000 $ 1.000.000 10
Picadora de pasto 1 $ 3.000.000 $ 3.000.000 10
Cerca eléctrica 1 $ 300.000 $ 300.000 10
Herramientas 1 $2.000.000 $ 2.000.000 5
Equipo de cómputo y
1 $ 3.500.000 $ 3.500.000 5
comunicación
TOTAL $24.860.000

Cuadro 4, Inversión en Muebles, enseres y equipos de

administración
DETALLE DE
CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTAL
INVESIONES
Escritorios 1 $ 400.000 $ 400.000
Sillas 2 $ 100.000 $ 200.000
Archivador 1 $ 250.000 $ 250.000
Computadores 2 $ 900.000 $ 1.800.000
TOTAL $ 2.110.000

Cuadro 5. Inversión en activos intangibles

DETALLE DE INVERSIONES COSTO
Estudio de Prefactibilidad $ 600.000
Estudio de Factibilidad $ 500.000
Licencias $ 6.000.000
Gastos de Organización $ 250.000
Montaje y puesta en marcha $ 450.000
Entrenamiento Personal $ 80.000
Imprevistos $ 380.000
TOTAL GASTOS PREOPERATIVOS $ 8.260..000

Cuadro 6. Mano de obra

 Mano de Número Salarios Aportes Sociales,
Total
Obra de totales Seg Social y
Directa personas Mensuales anual
Parafiscales
Operarios 3 700.000 4.525.500 12.925.500
Tecno. 2 650.000
ambiental 4.202.250 12.002.250
TOTAL 5 1.350.000 8.727.750 24.927.750

Aportes
Mano de Obra Número Salarios Sociales, Seg
Indirecta de totales Total Anual
personas Mensuales Social y
Parafiscales
Honorarios (contador,
ing.ambiental y 1 $ 400.500 Pres de Serv 4.806.000
abogado
TOTAL 2 $ 400.500 0 $ 4.806.000

Cuadro 7. Porcentajes utilizados para prestaciones sociales y aportes (2013)

PRESENTACION DE APORTES SOCIALES
% ITEM
9 ICBF, SENA Y CAJA DE COMPENSACION
8.33 CESANTIAS
8.33 PRIMAS
4.17 VACACIONES
8.5 SALUD
12 PENSION
0.5 DOTACIÓN
1.045 RIESGOS
1 TRANSPORTE
 1 INTERESES A LAS CESANTIAS

Cuadro 8. Costos de producción (directos e indirectos)

MATERIALES CANTIDAD COSTO TOTAL AÑO
UNITARIO
Materiales directos
- Concentrados 28.400 kl $ 875 $ 24.850.000
- Medicamentos 12 $ 250.000 $ 3.000.000
- Aditivos 960 Kl $ 800 $ 768.000
antioxidantes
- Fungicidas 10 frascos $ 70.000 $ 700.000
Subtotal $ 29. 318.000
Materiales Indirectos
- Limas 24 $ 3.000 $ 72.000
- Guates Caja x 100 $ 35.000 $ 35.000
- Repuesto de Caja x 100 $ 50.000 $ 50.000
amortiguación
- Cortadores 12 $ 14.000 $ 168.000
- colador 6 $ 11.000 $ 66.000
- Pala 4 $ 22.000 $ 88.000
- Carreta 2 $ 100.000 $ 200.000
- Tenazas 2 .$ 15.000 $ 30.000
Subtotal $ 709.000
Total $ 30.027.900

Cuadro 9 Costo de Servicios

COSTO
TIEMPO TOTAL
SERVICIO MEDIDA MENSUAL
MESES ANUAL
APROX
Energía Kw 12 300.000 3.600.000
Agua / Alc / Aseo Mt3 12 100.000 1.200.000
Teléfono / Internet * 12 70.000 840.000
TOTAL 12 470.000 5.640.000

Cuadro 10. Gastos de depreciación activos de producción

VIDA DEPRECIACIÓN ANUAL
COSTO VALOR
ACTIVO UTIL
ACTIVO 1 2 3 4 5 RESIDUAL
(Años)
Tanques x 2000 Lt 10 $ 6.000.000 $ 600.000 $ 600.000 $ 600.000 $ 600.000 $ 600.000 $ 3.000.000

Canecas metálicas 10 $ 1.060.000 $ 106.000 $ 106.000 $ 106.000 $ 106.000 $ 106.000 $ 530.000

Equipo de
10 $ 8.000.000 $ 800.000 $ 800.000 $ 800.000 $ 800.000 $ 800.000 $ 4.000.000
purificador
Muebles y enseres 10 $ 1.000.000 $ 100.000 $ 100.000 $ 100.000 $ 100.000 $ 100.000 $ 500.000

Picadora 10 $ 3.000.000 $ 300.000 $ 300.000 $ 300.000 $ 300.000 $ 300.000 $ 1.500.000

Cerca eléctrica 10 $ 300.000 $ 30.000 $ 30.000 $ 30.000 $ 30.000 $ 30.000 $ 150.000
Herramientas 5 $ 2.000.000 $ 400.000 $ 400.000 $ 400.000 $ 400.000 $ 400.000 -
Equipo de cómputo
5 $ 3.500.000 $ 700.000 $ 700.000 $ 700.000 $ 700.000 $ 700.000 -
y comunicación
TOTAL ACTIVOS DE
$ 24.860.000 $ 3.036.000 $ 3.036.000 $ 3.036.000 $ 3.036.000 $ 3.036.000 $ 9.680.000
PRODUCCIÓN

Cuadro 11. Gastos de depreciación activos de Administración

VIDA COSTO DEPRECIACIÓN ANUAL VALOR
ACTIVO
UTIL (Años) ACTIVO 1 2 3 4 5 RESIDUAL
Activos de
10 $2.110.000 $211.000 $211.000 $211.000 $211.000 $211.000 $ 1.055.000
Administración
TOTAL ACTIVOS DE $2.110.000 $211.000 $211.000 $211.000 $211.000 $211.000 $ 1.055.000
ADMINSITRACIÓN

Cuadro 12. Remuneración Personal Administrativo

Aportes
Número
Salarios Totales Sociales, Seg
Personal Administrativo de Total Anual
Mensuales Social y
personas
Parafiscales
Administrador 1 $ 2.000.000 $ 12.930.000 $ 36.930.000
Total 1 $ 2.000.000 $ 12.930.000 $ 36.930.000

Cuadro 13. Otros Gastos Administrativos

 UNIDAD DE
SERVICIO CANTIDAD COSTO UNITARIO TOTAL AÑO
MEDIDA
Papelería año 1 $ 400.000 $ 400.000
Servicios Públicos año 1 $ 2.000.000 $ 2.000.000
TOTAL $ 2.400.000

Cuadro 14. Amortización de Gastos Diferidos

AMORTIZACIÓN GASTOS DIFERIDOS

PLAZO (EN VALOR AMORTIZACIÓN ANUAL
ACTIVO AÑOS) COSTO DEL
INTANGIBLE AMORTIZACIÓN ACTIVO 1 2 3 4 5
Gastos Pre
operativos 5 $ 8.260.000 $1.652.000 $1.652.000 $1.652.000 $1.652.000 $1.652.000

TOTAL A AMORTIZAR $1.652.000 $1.652.000 $1.652.000 $1.652.000 $1.652.000

PLAZO (EN
VALOR AMORTIZACIÓN ANUAL
ACTIVO AÑOS) COSTO DEL
INTANGIBLE AMORTIZACIÓN ACTIVO 1 2 3 4 5
Amortización
obras físicas 5 $ 185.000.000 $37.000.000 $37.000.000 $37.000.000 $37.000.000 $37.000.000

TOTAL A AMORTIZAR $37.000.000 $37.000.000 $37.000.000 $37.000.000 $37.000.000

TOTAL AMORTIZACIÓN ANUAL $193.260.000 $38.652.000 $38.652.000 $38.652.000 $38.652.000 $38.652.000

Cuadro 15. Gastos de venta (primer año de operaciones)

VALOR
CONCEPTO VALOR ANUAL
MENSUAL
Páginas Amarillas $ 100.000 $ 1.200.000
Transporte $ 200.000 $ 2.400.000
TOTAL $ $ 3.600.000

Cuadro 16. Distribución de Costos

 DISTRIBUCIÓN DE COSTOS

COSTO COSTO FIJO COSTO VARIABLE

Costos de Producción
Mano de Obra directa $ 24.927.750
Mano de Obra indirecta $ 4.806.000
Materiales Directos $ 29.318.000
Materiales Indirectos $ 709.000
Depreciación $ 3.036.000
Servicios $ 5.640.000
Mantenimiento $ 15.000.000
Subtotal $ 22.842.000 $ 60.594.750

Gastos de Administración
Sueldos y prestaciones $ 36.930.000
Otros Gastos $ 2.400.000
Pre operativos $ 38.652.000
Depreciación $ 211.000
Subtotal $ 78.193.000

Gastos de Ventas
Publicidad, Promoción, transporte $ 3.600.000
Sueldos y prestaciones -
Depreciación -
Subtotal $ 3.600.000

TOTAL $ 104.635.000 $ 60.594.750

COSTOS TOTALES $ 165.229.750

Calculo de costos variables por unidad

Costo Variable Total

𝐶𝑉𝑈 =
Número de Unidades

$ 104.635.000
𝐶𝑉𝑈 = = $191
547.500

CF
𝑄𝑜 =
PV − CVU
 104.635.000 104.635.000
𝑄𝑜 = = = 112.631.8622
1.120 − 191 929

Qo= 𝟏𝟏𝟐. 𝟔𝟑𝟏. 𝟖𝟔𝟐𝟐Lt de Jabón ≈ 𝟏𝟏𝟐. 𝟔𝟑𝟐 Lt de Jabón

Ingreso en Punto de Equilibrio (valor a obtener en punto de equilibrio

𝟏𝟏𝟐. 𝟔𝟑𝟏. 𝟖𝟔𝟐𝟐* 1.120 = $ 126.147.686

Comprobación

Qo CVU CF Valor en equilibrio

𝟏𝟏𝟐. 𝟔𝟑𝟏. 𝟖𝟔𝟐𝟐 * 191 + 104.635.000 $ 126.147.686

Cuadro 17. Datos Agrupados para calcular el punto de equilibrio

Unidades Costo Fijo Costo Variable Costo Total Ingreso Total
$ 104.635.000 $ - $ 104.635.000 $ -
90000 $ 104.635.000 $ 17.190.000 $ 121.825.000 $ 100.800.000
110000 $ 104.635.000 $ 21.010.000 $ 125. 645.000 $ 123.200.000
130000 $ 104.635.000 $ 24.830.000 $ 129.465.000 $ 145.600.000
150000 $ 104.635.000 $ 28.650.000 $ 133.285.000 $ 168.000.000
170000 $ 104.635.000 $ 32.470.000 $ 137.105.000 $ 190.400.000

Punto de Equilibrio
$200,000,000

$150,000,000
Costo Fijo

$100,000,000 Costo Variable

Costo Total
$50,000,000 Ingreso Total

$0
90000 110000 130000 150000 170000

Cuadro 18. Cálculo del punto de equilibrio en varias líneas

 Productos Jabón cera
Participación % 78,9 21,1
Precio de Venta $ 1.120 $ 4.500
Costos Variables $ 780 $ 3.600
Margen de Contribución $ 340 $ 900
Costos Fijos $ 104.635.000,00

Margen de Contribución promedio ponderado

340*78,9+900*21,1= 458,16

Aplicando la fórmula

CF 104.635.000
𝑥= = = 228.381 𝑢𝑛𝑖𝑑𝑎𝑑𝑒𝑠
MC 458.16

Distribución en unidades de cada línea.

Cuadro 19. Comprobación del punto de equilibrio

DESCRIPCIÓN Jabón Cera TOTALES
Ventas $ 201.816.160 $ 216.846.000
Costos
$ 140.550.540 $ 173.476.800
Variables
Margen
$ 61.265.620 $ 43.369.200
deContribución
Total de
$ 418.662.160
Ventas
Total costos
$ 314.027.340
variables
Total Margen
de $ 104.634.820
Contribución
Costos Fijos $ 104.635.000
Utilidad $ -
Jabón = 228.381*78,9% = 180.193
cera = 228.381*21,1% = 48.188
TOTAL 228.381
 Contribución Marginal

Contribución marginal Total

𝐶𝑀% =
Ingersos Totales

$ 104.634.820
𝐶𝑀% = = 0,25 = 𝟐𝟓%
$ 418.662.160

CF
𝑥=
CM%

$ 104.635.000
𝑥= = 𝟒𝟏𝟖. 𝟓𝟒𝟎. 𝟎𝟎𝟎
0,25

Cuadro 21. Comprobación del Punto de equilibrio en pesos

DESCRIPCIÓN Jabón Cera TOTALES

Ingresos $ 201.816.160 $ 216.846.000 $ 418.662.160
Costos Variables $ 140.550.540 $ 173.476.800
Contribución
Marginal en $ 61.265.620 $ 43.369.200
pesos
Contribución
Marginal % 30% 20%
Total de
ingresos $ 418.662.160
Total de Costos
Variables $ 314.027.340

Total Margen de
Contribución $ 104.634.820
Total de
porcentaje 25%

Cuadro 20. Determinación del Punto de equilibrio en pesos

PRODUCTOS Jabón Cera TOTALES
Unidades $ 180.193 $ 48.188 $ 228.381
Ingresos $ 201.816.160 $ 216.846.000 $ 418.662.160
Costo
Variable/unidad $ 780 $ 3.600 $ 4.380
% en pesos 48% 52% 100%

Cuadro 22. Distribución en pesos del punto de equilibrio

DESCRIPCIÓN Jabón Cera TOTALES
Mezcla
48% 52% 100%
conformada
$200.899.200 $217.640.800 $418.540.000
Ingresos

Cuadro23.Programa de Inversión Fija del Proyecto

AÑOS
CONCEPTO 0
1 2 3 4 5
ACTIVOS FIJOS
TANGIBLES
-Maquinaria y equipo $ 24.860.000
-Mobiliario y decoración $
-Muebles y equipo ofic. $ 2.110.000
SUBTOTAL $ 26.970.000
ACTIVOS DIFERIDOS
-Adecuaciones Obras
físicas $ 15.000.000
-Gastos pre operativos $ 8.260.000
SUBTOTAL $ 23.260.000
TOTAL INVERSIÓN
$ 50.490.000
FIJA

Cuadro 24 Costos operacionales

AÑO
CONCEPTO
1
Costos de Producción $ 83.436.750
Gastos Administrativos $ 78.193.000
Gastos de Venta $ 3.600.000
Total Costos
Operacionales $ 165.229.750

COSTO DE OPERACIÓN ANUAL:

=Total Gastos Operacionales: $165.229.750

-Depreciación: $3.247.000
-Amortización Diferidos: $38.652.000
-Comisión de Venta $______________-
$207.128.750
 $𝟐𝟎𝟕. 𝟏𝟐𝟖. 𝟕𝟓𝟎
𝑪𝑶𝑷𝑫 =
𝟑𝟔𝟎

𝑪𝑶𝑷𝑫 = $ 𝟓𝟕𝟓. 𝟑𝟓𝟖

Hallamos el capital de trabajo, multiplicamos el valor COPD*30

𝑰𝑪𝑻 = $𝟏𝟕. 𝟐𝟔𝟎. 𝟕𝟒𝟎

Proyección en Términos constantes:

La fórmula es la siguiente:

𝑭
𝑷=
(𝟏 + 𝒊)𝟏

P=Proyección (es la incógnita que buscamos)

F=Capital de Trabajo = 𝟏𝟕. 𝟐𝟔𝟎. 𝟕𝟒𝟎
i=Inflación: = 5%
n=Periodo (Tiempo) = 1 año

http://inflacion.com.co/inflacion-2013.html

𝟏𝟕. 𝟐𝟔𝟎. 𝟕𝟒𝟎

𝑷= = 𝟏𝟔. 𝟒𝟑𝟖. 𝟖𝟎𝟎
(𝟏 + 𝟎. 𝟎𝟓)𝟏

Por lo tanto:

Cuadro No. 25 Capital de trabajo términos constantes:

Sin Incremento en producción

Años
Detalle
0 1 2 3 4
Capital de
$ 𝟏𝟕. 𝟐𝟔𝟎. 𝟕𝟒𝟎 $ 821.940 $ 821.940 $ 821.940 $ 821.940
Trabajo
Total
$ 𝟏𝟕. 𝟐𝟔𝟎. 𝟕𝟒𝟎 $ 821.940 $ 821.940 $ 821.940 $ 821.940
Inversión

Cuadro No. 26. Inversión de capital de trabajo términos constantes:

Con Incremento en Producción

 Años
Detalle
0 1 2 3 4
Capital de
$ 𝟏𝟕. 𝟐𝟔𝟎. 𝟕𝟒𝟎 $ 821.940 $ 821.940 $ 821.940 $ 821.940
Trabajo
Incremento
$ 780.500 $ 780.500 $ 780.500
valor
$ 37.167 $ 74.337
producción

Total
$ 𝟏𝟕. 𝟐𝟔𝟎. 𝟕𝟒𝟎 $ 821.940 $1.602.440 $ 1.639.607 1.676.777
Inversión

Proyección capital de trabajo en términos corrientes:

Teniendo en cuenta el porcentaje de inflación para el 2013 de 5%, se hará la proyección

para los siguientes 5 años:

Incremento para el segundo año

$ 17.260.740 * 0.05= 863.037

Incremento para el tercer año

($ 17.260.740 +863.037) * 0.05= 906.189

Incremento para el cuarto año

($ 17.260.740+863.037+906.189) * 0.05= 951.498

Incremento para el quinto año

($ 17.260.740+863.037+906.189+951.498)*0.05= 999.073

Cuadro No. 27 Inversión en capital de trabajo sin incremento en producción:

Términos corrientes:

Años
Detalle
0 1 2 3 4
Capital de
$ 17.260.740 $863.037 $906.189 $951.498 $999.073
Trabajo

Con el incremento de Producción se debe tener en cuenta este valor con su

respectivo incremento:

$ 863.037 + $ 780.500 (1+0.05)1 = $ 863.037 + 819.525 = 1.682.562

$ 906.189 + $ 780.500 (1+0.05)2 = $ 906.189 + 860.501= 1.766.690

$ 951.498 + $ 780.500 (1+0.05)3 = $ 951.498+ 903.526 = 1.855.024

$ 999.073 + $ 780.500 (1+0.05)4 = $ 999.073+ 948.703 = 1.947.776

Cuadro No. 28 Inversión de capital de trabajo con incremento en producción.

 Años
Detalle
0 1 2 3 4
Capital de
$ 17.260.740 $863.037 $906.189 $951.498 $999.073
Trabajo
Incremento
valor $ 819.525 $ 860.501 $ 903.526 $ 948.703
producción
Total $ 17.260.740 $1.682.562 $1.766.690 $1.855.024 $1.947.776
Inversión

Inventario en Materia prima

2𝐹𝑈
Lote Económico 𝐿𝐸 = √
𝐶𝑃

Calculamos la Tasa de Oportunidad así: T.I.O. = i + f + if

I = Premio al riesgo
f = Inflación (Para el año actual 5%)

T.I.O= 0.15+0.05 + (0.15 * 0.05) = 0.2075

T.I.O = 0.2075 ≈ 0.21

Continuamos con el cálculo del LE

Lote Económico Concentrados

2 ∗ $17.330 ∗ 28.400𝐾𝑔
𝐿𝐸 = √
0.21 ∗ 875

984.344.000
𝐿𝐸 = √
183,75

𝐿𝐸√5.356.974,15

𝐿𝐸 = 2.314,51 𝐾𝑖𝑙𝑜𝑠

Es decir, cada que se va a realizar una compra de concentrado se deben comprar 2.314,51
Kg Así mismo; la inversión en inventario de concentrados es 2.314,51*875= 2.025.196,25
 Lote Económico Aditivos antioxidantes

2 ∗ $17.330 ∗ 960𝐾𝑔
𝐿𝐸 = √
0.21 ∗ 800

33.216.000
𝐿𝐸 = √
168

𝐿𝐸 = √197.714,28

𝐿𝐸 = 444,65

Es decir, cada que se va a realizar una compra de Aditivos antioxidantes se deben

comprar 444.65 Kg
Entonces; la inversión en inventario de Aditivos antioxidantes es 444,65*800= 355.720

Lote Económico Fumigación

2 ∗ $17.330 ∗ 10 𝐹𝑟𝑎𝑠𝑐𝑜𝑠
𝐿𝐸 = √
0.21 ∗ 70.000

346.600
𝐿𝐸 = √
14.700

𝐿𝐸 = √23,57

𝐿𝐸 = 4,85

Es decir, cada que se va a realizar una compra de fumigación se deben comprar 4,85 Kg
frascos; la inversión en inventario de fumigación es 4,85*70.000= 339.500

Cuadro 29. Presupuesto de capital de trabajo punto de vista contable

(Términos constantes) Con incremento en producción
AÑOS
CONCEPTO
0 1 2 3 4
Activos
Corrientes, caja y
bancos $ 8.437.630 $ 9.259.570 $ 10.081.510 $ 10.903.450 $ 11.725.390
Cuentas por cobrar $0 $0 $0 $0 $0
Inventarios $ 8.823.110 $ 8.823.110 $ 9.603.610 $ 10.421.277 $ 11.276.114
Total Activos
Corrientes $ 17.260.740 $ 18.082.680 $ 19.685.120 $ 21.324.727 $ 23.001.504

Pasivos
Cuentas corrientes
por pagar $0 $0 $0 $0 $0
Total Pasivos
Corrientes $0 $0 $0 $0 $0

Capital de Trabajo $ 17.260.740 $ 18.082.680 $ 19.685.120 $ 21.324.727 $ 23.001.504

Incremento Capital
$ 17.260.740 $ 821.940 $ 1.602.440 $ 1.639.607 $ 1.676.777
de Trabajo

Cuadro 30. Programa de Inversiones (términos constantes)

AÑOS
CONCEPTO
0 1 2 3 4
Inversión Fija -$ 50.490.000
capital de trabajo -$ 17.260.740 -$ 821.940 -$ 821.940 -$ 821.940 -$ 821.940
Total de Inversiones -$ 67.750.740 -$ 821.940 -$ 821.940 -$ 821.940 -$ 821.940

Cuadro 31. Valor residual activos del periodo de evaluación (Constantes)

AÑOS
CONCEPTO
0 1 2 3 4 5
Otros Activos Producción $ 9.680.000
Activos Administrativos $ 1.055.000
Activos de Ventas $ -
Activos distribución $ -
Subtotal valor residual
Activos Fijos $ 10.735.000
Capital de trabajo $ 20.712.888
Total Valor residual $ 31.447.888

Cuadro 32 .Presupuesto de costos de producción

CONCEPTO AÑO
1 2 3 4 5
1 COSTOS DIRECTOS

MATERIALES $29.318.000 $30.783.900 $30.783.900 $30.783.900 $30.783.900

DIERCTOS
MANO DE $24.927.750 $26.174.138 $26.174138 $26.174138 $26.174138
OBRA DIRECTA
DEPRECIACION $3.036.000 $3.036.000 $3.036.000 $3.036.000 $3.036.000
SUBTOTAL $57.281.750 $59.994.038 $59.994.038 $59.994.038 $59.994.038

2 GASTOS GENERALES

MATERIALES $709.000 $744.450 $744.450 $744.450 $744.450

INDIRECTOS
MANO DE $4.806.000 $4.806.000 $4.806.000 $4.806.000 $4.806.000
OBRA
INDIRECTA
SERVICIOS Y $5.640.000 $5.922.000 $5.922.000 $5.922.000 $5.922.000
OTROS
SUBTOTAL $11.155.000 $11.472.450 $11.472.450 $11.472.450 $11.472.450

TOTAL $68.436.750 $71.466.533 $71.466.533 $71.466.533 $71.466.533

Cuadro 33 .Presupuesto de gastos de administración

CONCEPTO AÑO
1 2 3 4 5
-sueldos y $ 36.930.000 $ 36.930.000 $ 36.930.000 $ 36.930.000 $ 36.930.000
prestaciones

-pago de -------------- ----------------- ------------------ --------------- ------------------

servicios
varios
-otros $ 2.400.000 $ 2.400.000 $ 2.400.000 $ 2.400.000 $ 2.400.000
Gastos
- $ 211.000 $ 211.000 $ 211.000 $ 211.000 $ 211.000
Depredación
- $38.652.000 $38.652.000 $38.652.000 $38.652.000 $38.652.000
amortización
diferidos
TOTAL $78.193.000 $78.193.000 $78.193.000 $78.193.000 $78.193.000

Cuadro 34. Presupuesto de gastos de ventas

CONCEPTO AÑO
1 2 3 4 5
Transporte y $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000
publicidad
 TOTAL $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000

Cuadro 35. Programación de costos operacionales

CONCEPTO AÑO
1 2 3 4 5
Gastos de $68.436.750 $71.466.533 $71.466.533 $71.466.533 $71.466.533
producción
Gastos de $78.193.000 $78.193.000 $78.193.000 $78.193.000 $78.193.000
administración
Gastos de $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000
ventas
total $150.229.750 $153.259.533 $153.259.533 $153.259.533 $153.259.533

Cuadro 36. Flujo neto de inversiones sin financiamiento

(Términos constantes)

AÑOS
CONCEPTO
0 1 2 3 4 5
Inversión
-$ 50.490.000
Fija
Capital de
-$ 17.260.740 -$ 863.037 -$ 863.037 -$ 863.037 -$ 863.037 $ 20.712.888
Trabajo
Valor
$ 10.735.000
Residual
Flujo Neto
-$ 67.750.740 -$ 863.037 -$ 863.037 -$ 863.037 -$ 863.037 $ 31.447.888
de Inversión

No. 37 Programa de Inversiones con Financiamiento

AÑOS
CONCEPTO
FUENTES 0 1 2 3 4
Activos Fijos Tangibles
Maquinaria y equipo Pr -$ 24.860.000
Mobiliario y decoración Pr $ -
Muebles y equipos de oficina Pr -$ 2.110.000
-$ 26.970.000
Activos Diferidos
Gastos preoperacionales Pr -$ 8.260.000
Obras físicas instalación Pr -$ 15.000.000
Capital de trabajo Cr y Pr -$ 17.260.740 -$ 863.037 -$ 863.037 -$ 863.037 -$ 863.037

TOTAL INVERSIONES -$ 67.750.740 -$ 863.037 -$ 863.037 -$ 863.037 -$ 863.037

Si requiere financiamiento y las fuentes para financiar que se seleccionaron son

fuentes externas. Se elegirá la fuente de financieras eligiendo la tasa de interés más
baja, plazo más largo período de gracia, etc. Según el cuadro de punto de equilibrio
determinando costos fijos se utilizara un crédito de $40.000.000 los socios aportaran
el restante de la inversión.

Cuadro. Cálculo del punto de equilibrio en varias líneas

Productos Jabón Cera

Participación % 78,9 21,1
Precio de Venta $ 1.120 $ 4.500
Costos Variables $ 780 $ 3.600
Margen de Contribución $ 340 $ 900
Costos Fijos $ 104.635.000,00

El crédito es a través de un banco mediante la modalidad de crédito ordinario de

libre inversión a cinco años con una tasa anual del 22.97%

Conociendo las condiciones anteriores, procedemos a calcular el valor de las cuotas

anuales, mediante la fórmula de anualidad.

P= 40.000.000
i= 22.97%anual
n= 5 años
A= Valor de la cuota a calcular
 (0.2297∗(1+0.2297)5 )
A = 40.000.000 [ ]
(1+0.2297)5 −1)

(0.2297∗281187406)
A = 40.000.000[ ]
181187406

0.64588747
A = 40.000.000[ ]
181187406

A = 14.258.992

Cuadro 38. Programa de amortización del crédito.

(Términos Constantes)

INTERESES SOBRE VALOR DISPONIBLE PARA SALDOS A

PERIODO PAGO ANUAL
SALDOS $ 0,2297 AMORTIZAR FINAL DE AÑO

INICIAL 40.000.000
1 -14.258.992 -9.188.000 -5.070.992 34.929.008
2 -14.258.992 -8.023.193 -6.235.799 28.693.209
3 -14.258.992 -6.590.830 -7.668.162 21.025.047
4 -14.258.992 -4.829.453 -9.429.539 11.595.509
5 -14.258.992 -2.663.488 -11.595.504 0
TOTALES -31.294.965 -40.000.000

Si se va a trabajar con términos constantes deflactamos así:

 𝐹
P=
(1 + 𝑖)𝑛

𝐹
P=
(1 + 0.05)1

9.188.000
P= = 8.750.476
1,05

8.023.193
P= = 7.277.273
1,1025

6.590.830
P= = 5.693.407
1,157625

4.829.453
P= = 3.973.203
1,21550625

2.663.488
P= = 2.086.913
1,276281563

Deflactación de amortización de capital

5.070.992
P= = 4.829.516
1,05

6.235.799
P= = 5.656.054
1,1025

7.668.162
P= = 6.624.047
1,157625
 9.429.539
P= = 7.757.705
1,21550625

11.595.504
P= = 9.085.381
1,276281563

Cuadro 39. Datos deflactados de intereses y amortización de capital

DATOS DEFLACTADOS DE INTERESES Y AMORTIZACIÓN A CAPITAL
AÑOS 1 2 3 4 5
INTERESES 8.750.476 7.277.273 5.693.407 3.973.203 2.086.913
CAPITAL 4.829.516 5.656.054 6.624,047 7.757.705 9.085381
1 1 1 1 1
FACTOR 1 2 3 4 5
(1.05) (1.05) (1.05) (1.05) (1.05)

Cuadro 40 Flujo neto de operación sin financiamiento (Términos

Constantes).

AÑOS
CONCEPTO 1 2 3 4 5
Total ingresos 418.662.166 439.595.274 439.595.274 439.595.274 439.595.274
Total costos operacionales 165.229.750 173.491238 173.491238 173.491238 173.491238

Utilidad operacional 253.432.416 266.104.037 266.104.037 266.104.037 266.104.037

Menos impuestos 33% 83.632.697 87.814.332 87.814.332 87.814.332 87.814.332

Utilidad Neta 169.799.719 178.289.705 178.289.705 178.289.705 178.289.705

Más depreciación 3.247.000 3.247.000 3.247.000 3.247.000 3.247.000
Más Amortización de
38.652.000 38.652.000 38.652.000 38.652.000 38.652.000
Diferidos

FLUJO NETO DE
OPERACIÓN SIN 211.698.719 220.188.700 220.188.700 220.188.700 220.188.700
FINANCIAMIENTO
 Cuadro 41 Flujo financiero neto del proyecto sin financiamiento (Términos
constantes).
AÑOS
CONCEPTO 0 1 2 3 4 5
Flujo neto de
-67.750.740 -863.037 -863.037 -863.037 -863.037 -863.037
inversión
Flujo neto de
211.698.719 220.188.700 220.188.700 220.188.700 220.188.700
operación

Flujo financiero
neto del proyecto
-67.750.740 210.835.682 219.325.663 219.325.663 219.325.663 219.325.663
sin
financiamiento

Cuadro 42. Flujo neto de inversiones con financiamiento (términos

constantes)

AÑOS
CONCEPTO 0 1 2 3 4 5
Inversión fija -50.490.000
Intereses durante la
implementación _
Capital de trabajo -17.260.740 -821.940 -821.940 -821.940 -821.940 -20712.888

Valor residual

Flujo Neto de Inversión -67.750.740 -821.940 -821.940 -821.940 -821.940 -20.712.888

Cuadro 43. Flujo neto de operaciones financiero con financiamiento.

(Términos constantes)
 AÑOS
CONCEPTO 1 2 3 4 5
Total ingresos Operacionales 418.662.166 439.595.274 439.595.274 439.595.274 439.595.274
Menos costos operacionales 165.229.750 173.491238 173.491238 173.491238 173.491238

Utilidad operacional 253.432.416 266.104.037 266.104.037 266.104.037 266.104.037

Menos Gastos Financieros 8.704.788 7.224.147 6.538.965 3.925.297 2.056.338

Utilidad Gravable 244.727.628 258.879.890 259.565.072 262.178.740 264.047.699

Menos impuestos 80.760.117 85.430.364 85.656.474 86.518.984 87.927.884

Utilidad Neta 163.967.511 173.449.526 173.908.598 175.659.756 176.119.815

3.247.000 3.247.000 3.247.000 3.247.000 3.247.000

Más depreciación
Más Amortización de Diferidos 38.652.000 38.652.000 38.652.000 38.652.000 38.652.000

Flujo Neto de Operación 205.866.511 215.348.526 215.807.598 217.558.756 218.018.815

Cuadro 44. Flujo financiero neto del proyecto con financiamiento.

AÑOS
CONCEPTO 0 1 2 3 4 5
Flujo neto de inversión
oficina -67.750.740 - 821.940 - 821.940 - 821.940 - 821.940 20.712.888
Flujo neto de operación
oficina 205.866.511 215.348.526 215.807.598 217.558.756 218.018.815

Flujo financiero neto del

proyecto del proyecto
con financiamiento -67.750.740 205.044.571 214.526.586 214.985.658 216.736.816 238.731.703

Cuadro 45 Flujo neto de inversiones para el inversionista

(Términos constantes)
AÑOS
CONCEPTO
0 1 2 3 4 5
Inversión fija -$ 50.490.000
Interés durante la
implementación

Capital de trabajo -$ 17.260.740. -821.940 -821.940 -821.940 -821.940 20.712.888

Valor residual 10.735.000

Crédito $ 40.000.000
Amortización
Crédito −4.829.516 −5.656.054 −6.624,047 −7.757.705 −9.085381
Flujo Neto de
-$ 27.750.7407 -$ 5.651.456 -$ 6.477.944 -$ 7.445.987 -$ 8.579.645 $ 22.389.507
inversión

Cuadro 46 FLUJO NETO DE OPERACIONES PARA EL INVERSIONISTA

(Términos constantes)
AÑOS
CONCEPTO
1 2 3 4 5
Total ingresos 418.662.166 439.595.274 439.595.274 439.595.274 439.595.274
Menos costos
165.229.750 173.491238 173.491238 173.491238 173.491238
operacionales

Utilidad operacional 253.432.416 266.104.037 266.104.037 266.104.037 266.104.037

Menos gastos
financieros 8.704.788 7.224.147 6.538.965 3.925.297 2.056.338

Utilidad Gravable 244.727.628 258.879.890 259.565.072 262.178.740 264.047.699

Menos impuestos
80.760.117 85.430.364 85.656.474 86.518.984 87.927.884
Utilidad Neta 163.967.511 173.449.526 173.908.598 175.659.756 176.119.815
Más Depreciación 3.247.000 3.247.000 3.247.000 3.247.000 3.247.000

Más Amortización de
38.652.000 38.652.000 38.652.000 38.652.000 38.652.000
Diferidos

FLUJO NETO DE
OPERACIÓN 205.866.511 215.348.526 215.807.598 217.558.756 218.018.815

Cuadro 47 FLUJO FINANCIERO NETO PARA EL INVERSIONISTA

(Términos constantes)
AÑOS
CONCEPTO
0 1 2 3 4 5
 Flujo neto de -$ 27.750.7407 -$ 5.651.456 -$ 6.477.944 -$ 7.445.987 -$ 8.579.645 $ 22.389.507
inversión
Flujo neto de
operación 205.866.511 215.348.526 215.807.598 217.558.756 218.018.815

Flujo
financiero
-$ 27.750.7407 $200.215.055 $208.870.582 $208.361.611 $208.979.111 $240.408.322
neto del
proyecto

Cuadro 48 Flujo de Fondos para el Inversionista

(Términos constantes)

IMPLEMENTACIÓN OPERACIÓN (AÑOS)

INVERSIONES
0 1 2 3 4 5
Activos fijos tangibles $-26.970.000
Gastos preoperativos $-8.260.000
Intereses
implementación
$-15.000.000
Capital de trabajo $-20.712.888 $ -821.940 $ -821.940 $ -821.940 $ -821.940
Inversión Total $ -57.442.888 $ -821.940 $ -821.940 $ -821.940 $ -821.940
Créditos para
inversión en activos $ 40.000.000
fijos
Inversión Neta $- 17.442.888 $ -821.940 $ -821.940 $ -821.940 $ -821.940
Amortización créditos $ − 4.829.516 $ − 5.656.054 $ − 6.624,047 $ − 7.757.705 $ − 9.085381
Valor Residual

Capital de trabajo
$ 20.712.888

Activos fijos $ 10.735.000

Flujo neto de
inversores $- 17.442.888 -$ 5.651.456 -$ 6.477.944 -$ 7.445.987 -$ 8.579.645 $ 22.389.507
OPERACIÓN
Ingresos:
Ventas
Total ingresos 418.662.166 439.595.274 439.595.274 439.595.274 439.595.274
Costos 418.662.166 439.595.274 439.595.274 439.595.274 439.595.274
Costo de Producción $ 68.437.650 $ 71.859.533 $ 71.859.533 $ 71.859.533 $ 71.859.533
Gastos de
Administración
$ 78.193.000 $ 78.193.000 $ 78.193.000 $ 78.193.000 $ 78.193.000
Gastos de Venta $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000 $ 3.600.000
Total costos
operacionales $ 150.230.650 $ 157.742.183 $ 157.742.183 $ 157.742.183 $ 157.742.183
Utilidad Operacional $268.431.516 $281.853.092 $281.853.092 $281.853.092 $281.853.092
Gastos financieros 8.704.788 7.224.147 6.538.965 3.925.297 2.056.338
Utilidad Gravable $259.726.728 $274.628.945 $275.314.127 $277.927.165 $279.796754
Impuestos $80.760.117 $85.430.364 $85.656.474 $86.518.984 $87.927.884
Utilidad Neta $163.967.511 $173.449.526 $173.908.598 $175.659.756 $176.119.815
Depreciaciones $3.247.000 $3.247.000 $3.247.000 $3.247.000 $3.247.000
Amortización diferidos $38.652.000 $38.652.000 $38.652.000 $38.652.000 $38.652.000
Flujo neto de
operación $205.866.511 $215.348.526 $215.807.598 $217.558.756 $218.018.815
FLUJO DE FONDOS
PARA EL
INVERSIONISTA $- 17.442.888 $200.215.055 $208.870.582 $208361611 $208.979.111 $240.408.322

ALGUNAS ESTRATEGIAS DE RESPONSABILIDAD SOCIAL Y

AMBIENTAL QUE PUEDAN SER IMPLEMENTADAS POR EL
PROYECTO.

Se puede vincular a grupos de jóvenes de sectores vulnerables para que se

unan a esta propuesta de reciclaje de aceite que puede cambiar sus vidas,
solicitando el acompañamiento de la secretaria de medio ambiente local y de
instituciones y organizaciones no gubernamentales, esta unión permitirá
desarrollar nuestro proyecto de manera vinculante con actores locales.
El Reciclaje genera más empleos que la administración de rellenos sanitarios o la
incineración de residuos. Es un beneficio que no podemos perder de vista, en
momentos de recesión y con altas tasas de desempleo. El manejo de 10.000
toneladas de residuos sólidos crea de 6 a 10 empleos; ¡mientras que el
procesamiento de la misma cantidad de residuos para su reciclaje genera 36
puestos de trabajo!

La gente se une y crea comunidades en torno a causas comunes, problemas y

preocupaciones. El Reciclaje no es diferente. En muchos barrios y ciudades de todo
el país, vemos que los ciudadanos se interesan en trabajar juntos en iniciativas de
Reciclaje, grupos de defensores del medio ambiente, y en pro del reciclaje se crean
de manera voluntaria. Si eres nuevo en el tema del reciclaje y la defensa del medio
ambiente, no te quedará difícil ir y buscar a un grupo local por el cual trabajar.
Esta contaminación se puede evitar con el reciclaje. Además en el caso concreto
del aceite, una práctica ecológica tiene muchas posibilidades y beneficios. Con un
litro de aceite vegetal se consigue un litro de un biocombustible para motores diésel.
La ventaja es doble: se evita su impacto en la naturaleza y se crea una alternativa
para reducir el uso de los combustibles fósiles convencionales.

CONCLUSIONES

Un proyecto como el que hemos propuesto no solo es viable sino además

deseable por la problemática que resuelve.

Queda demostrado que el reciclaje de aceite, no solo es benéfico, por el

impacto social, y por las utilidades económicas que reporta, sino además y
especialmente por el impacto ambiental, que redunda de manera positiva en
todos los aspectos de nuestro diario vivir.

Cuando la gente se une en torno a un proyecto que trata de dar solución a un

problema, identificando plenamente sus causas, y las posibles soluciones a este,
se hace más fácil, encontrar la respuesta a la problemática abordada.
 BIBLIOGRAFÍA

URBINA, Baca Gabriel. Evaluación de Proyectos (2001) Mexico.McGraw-Hill