Manual de Financiamiento para

MYPE
Preparado para PROMPYME por
El Centro de Consultoría en Gestión Empresarial de la Universidad del Pacífico
 Manual de Financiamiento para
MYPE

Contenido

Presentación 4
Metodología 5

Parte I : Proceso de solicitud del crédito 8

Identificación de la necesidad 8
Identificación de las posibles fuentes de financiamiento 8
Cotización 9
§ Diferencia entre interés y tasas de interés 10
§ Tipos de tasas de interés 10
§ Cronograma de pagos 11
§ Los préstamos y los pagos mediante cuotas 12
§ Costos adicionales 14
Decisión y entrega de documentos 15
Estudio y aprobación del crédito 16
§ Línea de crédito 17
§ Cuenta corriente 17
§ Pagaré 18
§ Carta fianza 18
§ Descuento de letras y facturas (factoring) 18
§ Leasing 20
§ Warrant 21
§ Carta de crédito 21

Parte II : Sistema financiero 23

Banca de Segundo Piso 23
COFIDE 23
FOGAPI 31
Banca de Primer Piso 35
§ Sistema financiero bancario 35
§ Finaciera de Crédito Solución 38
§ Mibanco 42
§ Banco de Crédito 44
§ Banco del Trabajo 47
§ Banco Wiese 49
Sistema financiero no bancario 52
§ Caja Municipal de Arequipa 53
§ Caja Municipal de Piura 54
§ Caja Municipal de Crédito Popular de Lima 55
§ Edpymes 57
§ Edpyme Edyficar 58
§ Edpyme Proempresa 59

2
 § Edpyme Raíz 60
§ Edpyme Credivisión 61
Sistema no financiero 62
Organizaciones no gubernamentales 62
§ ONG Manuela Ramos 64
§ ONG ADRA Perú 65
§ ONG PRISMA 67

3
 PRESENTACIÓN

El objetivo del presente documento es mostrar de manera clara y resumida los principales
conceptos que los directivos de las pequeñas empresas y microempresas deben conocer para
acceder a un adecuado financiamiento en el sistema formal.

El Manual está estructurado de la siguiente manera:

En la primera parte se describen las diferentes etapas del proceso de solicitud del financiamiento
desde el punto de vista de las MYPE. Aquí se definen y explican, mediante casos prácticos, los conceptos
básicos que deben conocer las personas interesadas en acceder a un financiamiento. Asimismo, se
incluye una breve descripción de las principales herramientas financieras disponibles para las MYPE.

En la segunda parte se presenta un resumen de la oferta crediticia existente tanto en el sistema

financiero como en el no financiero. Dicha oferta se encuentra principalmente en la banca de
segundo piso y la banca de primer piso; esta última, clasificada según el sistema financiero
bancario, el no bancario (cajas municipales y entidades de desarrollo de la pequeña empresa y
microempresa-EDPYMES) y el no financiero, representado por las ONG.

4
 METODOLOGÍA

Para elaborar un manual de los procedimientos que las pequeñas y medianas empresas deben conocer
en el momento de acceder al crédito en el mercado financiero formal, es muy importante recopilar
información acerca de los productos disponibles para ellas dentro de ese sistema.

Con esa finalidad, entre el 21 de julio y el 3 de agosto de 2003 se sostuvieron entrevistas con los
funcionarios de las diversas instituciones financieras en Perú. De este modo se pudo validar y
ampliar la información obtenida previamente, mediante sus páginas web, sobre las características,
los requisitos y principales beneficios que presentan los productos financieros ofrecidos por
tales entidades en la actualidad.

Para realizar dicha labor se acordó, conjuntamente con todos los miembros del equipo de trabajo, que
la información recopilada en cada institución financiera debía ser uniforme en cuanto al tipo de datos
básicos recabados en cada entrevista. Así, se determinó que los puntos esenciales que se tratarían
serían:

§ Nombre comercial de cada uno de sus productos ofrecidos para las MYPE y las necesidades
que éstos cubren (destino del financiamiento, capital de trabajo, inversiones, crédito de
libre disponibilidad, entre otros).

§ Alcance geográfico, es decir, si el (los) producto (s) se pueden obtener en cualquier

punto del país.

§ En cuanto a las características específicas de cada producto, cuáles son los montos
que prestan estas instituciones, moneda en la que se efectúan los préstamos, plazos, la tasa
de interés que cobran y si las cuotas son fijas, entre otras.

§ Requisitos que el cliente debe cumplir para acceder a algún tipo de financiamiento en cada
entidad. Dentro de este rubro, uno de los de mayor importancia, se encuentran: avales o
garantías, documentación requerida (formularios, documento de identidad, estados
financieros, declaraciones tributarias, entre otros), años de antigüedad del negocio, etcétera.
Asimismo, era relevante saber qué tipos de contratos se suscriben entre el cliente y la
institución en el momento de aprobarse el crédito.

§ Por último, qué beneficios le otorga la institución al cliente al adquirir éste los productos.
Por ejemplo, plazo de aprobación menor al de otras instituciones, entrega inmediata del
dinero, alguna ventaja tributaria, asesorías o capacitaciones en gestión empresarial, entre
otros.

Vale mencionar que dicho trabajo no sólo implicaba reunir la información acordada, sino que
constituía una guía de la información mínima que debía obtenerse. De tal modo, todo dato adicional
que la institución pudo brindar durante la entrevista resultó un aporte significativo; más aún si se
considera el hecho de que no todas las instituciones son iguales ni brindan los mismos productos.

Por otro lado, no se estableció criterio específico para determinar el orden de las entrevistas. Éstas se
realizaron de acuerdo con la disposición de cada entidad, o sea, en la fecha y hora fijadas por ellas.

5
 En muchos casos, se simuló ser un empresario MYPE para conseguir la información, ya que varias de
las instituciones (especialmente los bancos) sólo la proporcionan en ventanillas de atención directa al
público (plataforma).

Una vez recogida la información, se procedió a clasificarla siguiendo básicamente dos criterios:
la institución financiera y las soluciones que cada una de éstas ofrece a sus clientes MYPE. A partir de
ello fue posible elaborar un documento que, de forma ordenada y clara, presenta la información obtenida
en cada entrevista. Esta clasificación permitió realizar el análisis más rápidoy eficaz, de modo comparativo
por cada variable relevante.

En un segundo paso de la metodología de trabajo, ya concluidas las entrevistas con los funcionarios de
las entidades más representativas, se procedió a validar la información reunida. Para ello se enviaron
cartas de presentación del proyecto, a nombre de PROMPYME, a las instituciones visitadas, adjuntando
la información que debía validarse e indicando que cualquier otro dato que consideraran necesario
incluir sería un aporte adicional a la presentación final del proyecto.

Asimismo, para conocer cuál es la información exigida por cada institución a sus clientes, se les
pidió enviarnos sus formularios de solicitud de crédito, y que nos facilitaran una tabla de simulación de
pago del crédito, que incluyera por separado los intereses y la amortización del principal. Esto, con el
objetivo de verificar el cálculo del pago de los intereses y las cuotas correspondientes.

Instituciones visitadas
Durante las dos semanas fue posible realizar entrevistas en 18 instituciones vinculadas con las
microfinanzas, las cuales se listan a continuación:

Banca de segundo piso

§ Corporación Financiera de Desarrollo (COFIDE)
§ Fondo de Garantía para Préstamos a la Pequeña Industria (FOGAPI)

Banca de primer piso

§ Sistema financiero bancario
1. Banco del Trabajo
2. Mibanco
3. Solución Financiera de Crédito
4. Banco de Crédito del Perú
5. Banco Wiese Sudameris

§ Sistema financiero no bancario

1. Cajas municipales
a. Caja Municipal de Crédito Popular de Lima
b. Caja Municipal de Arequipa
c. Caja Municipal de Piura

2. EDPYMES
a. EDYFICAR
b. PROEMPRESA
c. RAÍZ

6
 d. CREDIVISIÓN

§ Sistema no financiero
1. ONG Manuela Ramos
2. ONG Prisma
3. ONG Adra Perú

7
 Parte I - PROCESO DE SOLICITUD DE CRÉDITO

IDENTIFICACIÓN DE LA NECESIDAD

Lo primero que debes considerar al solicitar un crédito es identificar tu necesidad de

financiamiento. Para ello debes tener claro lo siguiente:

¿Para qué necesitas el dinero?

Es vital saber con exactitud el uso que le darás al dinero ( en qué vas a gastarlo). Puede estar destinado
a la compra de un activo fijo, es decir, cualquier bien que el negocio requiera utilizar por un largo
período de tiempo para el desarrollo de sus operaciones; por ejemplo, muebles, máquinas, equipos,
vehículos, edificios, terrenos, entre otros.

También puede destinarse al capital de trabajo. Ésto significa que el dinero se empleará en las operaciones
comunes de la empresa, para que la misma pueda operar sin problemas en un corto plazo. Dicho
capital NO se refiere al dinero que la empresa usa en la adquisición de activos fijos, sino más bien al
que emplea en el pago de sueldos, luz, agua, teléfono, compra de materia prima (insumos), etcétera.

Es importante distinguir entre estas dos maneras diferentes de utilizar el dinero, pues muchas de
las empresas que otorgan préstamos poseen disímiles ofertas para cada necesidad.

¿Cuánto es lo que necesitas?

Es importante hacer un buen cálculo de la cantidad de dinero que necesitas, de manera tal que no
te sobre dinero (el dinero extra trae costos adicionales) y que no te falte (pues tendrías que solicitar
otro crédito y esto, también incrementa el costo del financiamiento).

¿Cómo vas a pagarlo?

Tienes que establecer cómo vas a cumplir con el préstamo, es decir, con qué recursos vas a generar el
dinero necesario para cubrir la deuda.

¿Cuándo lo vas a pagar? ¿En cuántos plazos?

Es muy importante aproximar tus fechas de pago. Piensa en dos o tres alternativas acerca del
tiempo en el cual puedes empezar a cumplir con la deuda y cuánto te tomará terminar de pagarla
(por ejemplo, seis meses, un año, dos años, etc.). El pago de tu préstamo tiene que corresponder
al tiempo en el cual vas a generar el dinero para pagarlo.

Teniendo lo anterior bien claro, puedes acudir a una empresa que brinda financiamiento e iniciar
la segunda etapa para obtener un financiamiento:

IDENTIFICACIÓN DE LAS POSIBLES FUENTES DE FINANCIAMIENTO

En la segunda parte de este manual encontrarás una amplia gama de información acerca de la
oferta crediticia existente. En ella debes buscar las instituciones en la cuales cumplas con los requisitos
exigidos y que posean un producto a la medida de tus necesidades, así podrás tener una lista de
posibles entidades a las que acudir.

8
El siguiente gráfico ilustra los principales proveedores de financiamiento según la etapa y necesidades
del negocio.

Las MYPE deben buscar servicios financieros que se inserten

adecuadamente en sus procesos de transformación

las instituciones de microfinanzas se especializan según el

tamaño de la empresa y la etapa del negocio.........

Las instituciones finan-

cieras otorgan solucio- Intermediario
nes de acuerdo con la
etapa del negocio y al ta- ONGs Edpymes Cajas Bancos Bancos y
maño del cliente. Bolsa
Las MYPE deben buscar
Microempresas ONGs
servicios financieros Edpymes
que se inserten adecua- cajas
Pequeña
damente en sus proce- cooperativas
empresa
sos de transformación y
Mediana y Bancos y
creciemiento empresa- grande financieras
rial. empresa
Esta busqueda de opcio- Bancos y
Bolsa
nes de financiamiento «
a la mediada » permitira
alcanzar mejores condi- Cliente Etapa del Negocio
ciones de financiamiento
de acuerdo con la etapa * Considerar también a Financiera Solución y Mibanco
del negocio y su capaci-
dad de pago.

COTIZACIÓN

Una vez que hayas revisado si cumples con los requisitos para acceder a los préstamos que se
ofrecen en el mercado, debes acudir a la institución correspondiente para solicitar una cotización
del préstamo, o sea, informarte sobre cuánto te costaría pedir prestado el monto que necesitas,
bajo las condiciones establecidas por dicha institución.

Esta etapa es una de las más importantes, porque te permitirá comparar entre las diferentes alternativas
y así elegir la más conveniente.

Debes tener en cuenta que el negocio de esas instituciones es otorgar préstamos, por lo que, como
cualquier otro negocio, esperarán obtener un beneficio económico por hacerlo. Por ello no sólo deberás
devolverle la plata prestada, sino también un monto extra por haber "utilizado" el dinero durante ese
período. Ese precio por el "uso" del dinero se conoce como interés.

Por ejemplo, si solicitas un préstamo por S/ 1000 que tendrás que pagar en el plazo de un año, cuando

9
 canceles tu deuda deberás pagar esa cantidad más una adicional por haber utilizado el dinero durante
ese tiempo, en este caso S/ 20, es decir, en total pagarás S/ 1020. De este monto, S/ 1000 corresponden
al dinero recibido inicialmente, conocido como principal o capital inicial; los otros S/ 20 son el interés
que te cobrarán por el préstamo.

A continuación, te presentamos una serie de conceptos que debes conocer para realizar un adecuado
cálculo del monto adicional que debes pagar por el acceso al préstamo:

Diferencia entre interés y tasa de interés

Para poder calcular la cantidad que debes pagar por utilizar el dinero desde que solicitas el préstamo
hasta que lo pagas (o sea, el interés), debes aplicar un porcentaje sobre esa cifra pedida inicialmente
(principal o capital inicial). Dicho porcentaje se conoce como tasa de interés (por ejemplo, 3% mensual,
5% mensual, etc.).

Tipos de tasas de interés

Existen dos tipos de tasas de interés: la simple y la efectiva.

Tasa de interés simple: aquella en la cual el cálculo de los intereses se realiza al final de la transacción
y luego se suma al principal.

Tasa de interés efectiva: Refleja el verdadero incremento del capital en un período de tiempo. Es
aquella en la cual los intereses se calculan cada fin de período y éstos se suman al principal para
formar un nuevo capital; esto se denomina capitalización.

Como se puede observar, en la tasa efectiva los intereses se capitalizan, o sea, se agregan al principal
cada período, y en la tasa simple no.

Ejemplo:
Calcular los intereses de un préstamo de S/ 800 por 4 meses, a una tasa de 2,5% mensual.
A.- Con interés simple: 2,5 x 4 = 80
800 x
100

Capital Inicial Tasa de interés Tiempo

10
B.- Con interés efectivo:

Por el mes 1
800 x 2,5 = 20 El nuevo principal es 800 + 20 = 820
100
Por el mes 2
820 x 2,5 = 20,5 El nuevo principal es 820 + 20,5 = 840,5
100
Por el mes 3
840,5 x 2,5 = 21,025 El nuevo principal es 845,5 + 21,025 = 861,5125
100
Por el mes 4
861,5125 x 2,5 = 21,5378 El nuevo principal es 800 + 21,5378 = 883,0503
100

Podemos resumir el cálculo del interés compuesto utilizando la siguiente fórmula:

Tiempo

(
800 1 +
2,5
100 ) = 883,0503

Principal Tasa de interés

Como puedes observar, con la tasa efectiva, al pasar los intereses a formar parte del principal
cada periodo, la cantidad que pagarás por éstos será mayor que con la tasa simple. La mayoría
de entidades financieras trabajan con la tasa efectiva (interés compuesto).

La tasa de interés es un buen indicador para decidir cuál préstamo resulta más barato. Si éste
posee una tasa menor, será más barato que el que tenga mayor tasa. No olvides que para
comparar préstamos, ambas tasas deben estar expresadas en la misma unidad de tiempo (días,
meses, años, etc.) y la comparación debe ser entre tasas simples o entre tasas efectivas.

Cronograma de pagos
Un punto relevante para considerar es que no debes guiarte únicamente por la tasa de interés
para evaluar cuál crédito es más costoso. Si bien la misma sirve para ello, el indicador por
excelencia es el cronograma de pagos. Éste constituye un reporte detallado del saldo de la
deuda, su amortización, los intereses y cualquier adicional que la institución incluya en la cuota
que te comprometes a pagar periódicamente.

Conceptos para tener en cuenta:

Principal: es el dinero que has pedido prestado, no incluye ningún otro concepto.

Amortización: es la parte del principal que estás pagando.

11
 Saldo: es la parte del principal que te falta pagar. Se calcula restando al principal la amortización
(considera que cuando recién te prestan el dinero y no has realizado ninguna amortización, el saldo de
la deuda es igual al principal.)

Adicionales: muchas entidades financieras cobran adicionales por diferentes conceptos como
mantenimiento de cuenta (gastos administrativos en que incurre la empresa financiera para el control y
seguimiento del crédito), seguros, portes (costo en el que incurre una entidad financiera para hacer
llegar vía mensajería la información sobre el crédito), comisiones, entre otros. Tales conceptos por lo
general son cantidades fijas, y pueden elevar de manera significativa la cuota pagada.

Cuota: lo que finalmente pagas. Es igual a la suma de los intereses, la amortización y los adicionales.

Para tener claro qué es exactamente lo que estás pagando debes elaborar un cronograma de pagos.

Los préstamos y los pagos mediante cuotas

Una de las formas más comunes para pagar un préstamo es por medio de las cuotas iguales. Veamos
un ejemplo:

Supongamos que recibes un préstamo por S/ 10 000 para cancelar en 10 cuotas iguales cada mes. La
tasa pactada es de 2% efectiva mensual. Adicionalmente, te cobrarán S/ 7 mensuales por mantenimiento
de cuenta.

1
Lo primero que debes hacer es calcular la cuota mensual. Para ello debes utilizar la siguiente fórmula:

1 − (1 + tasa efectiva) − n 
Pr incipal = cuota  1
 tasa efectiva 
Así, obtienes:
 2 −10 
1 − (1 + 100 ) 
10,000 = Cuota  
2
 
 100 

Con lo cual tu cuota es igual a S/. 1113,27, que será constante durante todo el préstamo.

Ya que los intereses son el precio por el uso del dinero, éstos se calcularán siempre sobre el nuevo
saldo de la deuda (saldo anterior - amortización). Esta manera de hallar los intereses se conoce como
pago de intereses al reabatir.
11111111 7589
6 
536 2 226 
56
123456
21 2313334331 5264781 7334331 22264781
71 539
4861 1 1 1
61 1 1 1 1

2
10 ,000 ×
100

12
Observa que la amortización + los intereses son iguales a la cuota. La pregunta que debes hacerte
entonces es la siguiente: ¿cuánto debe ser la amortización para que sumada a los intereses sea igual a la
cuota? (1113,27 - 200 = 913,27).
El saldo de la "Fecha 2" de la deuda es calculado restándole al saldo anterior la amortización de la
"Fecha 1".

Si seguimos la secuencia, obtenemos el cronograma completo:

123456 7589
6 
536 2 226 
56
6 66 6 6 6
6 6  6 6 6
6  6  6 6 6
12 34567512 8987
92
117
52

7432
62 94672 87662
417342

7432
92 641372
55742
517862

7432
32 14875
2
547182 1 32

7432
2 4
5762
5187562 9174
2

7432
82 4
9
7132
5357512 1742

7432

52
58
7112
58
7112 4
72

7432
2
525557552

47962

2
47962

Como puedes ver, la suma de todas las amortizaciones es igual a S/ 10 000, lo cual indica que la
totalidad del préstamo ha sido cancelado. Si quieres añadir adicionales, por ejemplo, mantenimiento
de cuenta por S/ 7, debes sumar esa cantidad a la cuota, con lo que el pago total mensual será de S/
1120,27.

Debes ser muy cuidadoso con las fechas en las cuales te comprometes a realizar los pagos indicados
en el cronograma; éstas deben corresponder a tu capacidad para generar los ingresos necesarios con
los que honrar la deuda.

Para comparar cuál financiamiento es más conveniente, debes solicitar cronogramas de pagos con los
mismos plazos (por ejemplo, un año, dos años, etc.). Así, debes optar por el financiamiento con
menor cuota y menor costo adicional.

¿Qué es un período de gracia?

Los períodos de gracia son convenios que estableces con la entidad financiera en los cuales acuerdas
que en ciertas fechas no vas a realizar pago alguno, o tal vez sólo el de intereses. Debes ser precavido
con estos acuerdos; recuerda siempre que lo que no pagas hoy, lo tendrás que pagar mañana. También
debes tener muy presente que un período de gracia no es gratuito, no es ningún regalo. Lo que sucede
cuando te acoges a él es que, al posponer un pago, los intereses se capitalizan, aumenten y así
finalmente estarás pagando más.

Ejemplo:

Supón que adquieres un préstamo por S/ 800 a una tasa del 5% efectiva mensual. El préstamo
debe ser cancelado en una sola cuota. Tú puedes elegir el número de meses de período de
gracia. De este modo, tienes lo siguiente:

13
 § Si decides NO acogerte al período de gracia, al fin del mes uno cancelarás:
800 (1+5%) =840

§ Si decides acogerte a UN mes de período de gracia, al fin del mes dos cancelarás:
800 (1+5%)2 =882

§ Si decides acogerte a DOS meses de período de gracia, al fin del mes tres cancelarás:
800 (1+5%)3 =926

§ Si decides acogerte a TRES meses de período de gracia, al fin del mes cuatro cancelarás:
800 (1+5%)4 =972

¿Qué sucede cuando te atrasas en el pago de un préstamo?

Cuando el pago de un préstamo se realiza en una fecha posterior a la acordada, es común que las
instituciones apliquen tasas de interés más elevadas para las deudas vencidas (tasas moratorias), las
cuales incluyen el principal y los intereses acumulados hasta la fecha.

¿Qué criterios debes considerar en el momento de decidirte por un préstamo?

Una vez que has cumplido con los requisitos para acceder al crédito, debes tomar en cuenta que
existen varios elementos al decidir cuál préstamo te resulta el más conveniente. Veamos los criterios
más importantes:

Costos
Como pudiste observar antes, la tasa de interés juega un rol importantísimo en el costo de un préstamo
y, en general, un préstamo es más barato mientras tenga una menor tasa de interés. Sin embargo, es
crucial atenerte al cronograma de pagos y nunca dejar de lado los cobros adicionales que efectúan las
entidades financieras. Vale la pena indagar muy bien sobre éstos, de manera que puedas determinar
cuál préstamo se ajusta mejor a tus necesidades y capacidades.

Rapidez de aprobación
Muchas veces el disponer a tiempo del dinero requerido para trabajar marca la diferencia entre un
buen negocio y uno malo. Por ello, otro factor importante para considerar es el tiempo que transcurre
desde que formulas la solicitud hasta que entregas el dinero.

Plazo
Al decidirte por un préstamo debes tomar en cuenta también que el plazo de pago se adapte a tus
necesidades. Por ejemplo, probablemente encuentres un préstamo un poco más barato que otro, pero
no generarás el dinero a tiempo para poder cancelarlo. Por eso es muy importante contrastar con tu
realidad el cronograma de pagos del préstamo.

En el momento de optar por un préstamo debes pensar en la combinación de los criterios anteriores.

Costos adicionales
Es importante siempre investigar si hay otro tipo de gasto asociado al otorgamiento del crédito. Los
costos adicionales más comunes son:

14
Costos de constitución de garantías: son todos los costos en los que se incurre para lograr implementar
legalmente las garantías en el préstamo. Éstas constituyen el respaldo de un crédito, pues aseguran el
cumplimiento del pago del mismo ante cualquier problema o contingencia. Pueden ser de dos tipos:
reales o solidarias

a) Reales: garantías que se efectúan mediante bienes tangibles o intangibles, susceptibles de ser
convertidos en dinero. Las garantías reales a su vez se clasifican en:

Hipotecarias: cuando lo que garantiza el préstamo es un inmueble.

Prendarias: cuando lo que garantiza el préstamo es una prenda, por ejemplo, maqui
narias, vehículos, etc.

Pignoraticias: cuando lo que garantiza el préstamo son metales preciosos (oro, plata).

b) Solidarias: terceras personas que se comprometen a honrar el préstamo de manera incondicional

y solidaria en caso fallas. Ellos se conocen como aval y asumen las mismas obligaciones que
quien solicitó el préstamo, o sea, pagarlo por ti si surgiera alguna falla.

Comisiones de desembolso: porcentaje que la institución financiera cobra al otorgarte el dinero.

DECISIÓN Y ENTREGA DE DOCUMENTOS

Una vez seleccionada la institución a la cual vas a solicitar el crédito, debes preocuparte por entregar
todos los requisitos que exige. Es mejor hacerlo de una sola vez para no demorar el tiempo de aproba-
ción y concesión del préstamo. Los requisitos básicos son:
§ Años de funcionamiento del negocio.
§ Licencia municipal.
§ Declaraciones de impuestos.
§ No tener deudas atrasadas.
§ Flujo de caja.

En la segunda parte de este manual hallarás más información, con detalles de los requisitos
específicos que cada institución exige.

Si no conoces el concepto de flujo de caja, a continuación te explicamos en qué consiste y la

manera cómo puedes ponerlo en práctica:

Flujo de caja: es un cuadro donde se expresa pormenorizadamente todas las entradas y salidas
de dinero que tendrá tu proyecto en un lapso determinado de tiempo.

Ejemplo:
Una empresa dedicada a la elaboración de artesanías ha logrado un contrato que debe cumplir en
seis meses. La capacidad actual de producción de la empresa es muy pequeña, por ello le resul-
tará imposible cumplir a tiempo con el pedido, a menos que adquiera un horno de cocción con
una mayor capacidad.

15
 § El horno que necesita cuesta US$ 1500.
§ Los sueldos mensuales de los trabajadores son de US$ 1000.
§ El costo mensual de materiales es de US$ 700.
§ Las ventas mensuales que espera tener son de US$ 2500 y le entregan el dinero cada fin de
mes.

Con esta breve información puedes realizar un rápido cálculo de cuáles serán las entradas y salidas de
dinero durante los próximos seis meses.

1234 44 444454 444464 4444474 444484 444494 4444

4 44444
  4 4 4 4 4 4 4 4 44
123425 5 6
554 4 4 4 4 4 44
44 4 4 4 4 4 4 4 44
 4 4 4 4 4 4 4 4 44
67489
5 55 44 7
554 7
554 7
554 7
554 7
554 7
554
44 4 4 4 4 4 4 4 44
24 4 4 4 4 4 4 4 44
98739 7
5 55 44 554 554 554 554 554 554
7 2
5 55 44 65554 65554 65554 65554 65554 65554
44 4 4 4 4 4 4 4 44
4 44 6
554444554 444554 444554 444554 444554 444554

La ventaja del flujo de caja es que te permite visualizar en qué lugar del tiempo se van a concretar las
salidas y entradas de dinero. Asimismo, te facilita estimar cuál será el resultado neto del negocio.

ESTUDIO Y APROBACIÓN DEL CRÉDITO

En la etapa de estudio y aprobación del crédito, el solicitante sólo debe esperar que la institución
evalúe la solicitud de financiamiento.

Principales causas por las cuales niegan un financiamiento:

§ Documentación incompleta.
§ Deudas anteriores no cumplidas a tiempo.

Las centrales de riesgo son las encargadas de recopilar información acerca de las deudas no
cumplidas que las personas y empresas mantienen en instituciones financieras, comerciales,
industriales y de servicios. Actualmente, las centrales de riesgo son INFOCORP, CERTICOM y
la Superintendencia de Banca y Seguros (SBS).

La información que poseen dichas centrales provienen de entidades como la SBS, Superintendencia
Nacional de Administración Tributaria (SUNAT), Cámara de Comercio de Lima (CCL),
Superintendencia Nacional de Aduanas (SUNAD), y aproximadamente 200 instituciones financieras,
casas comerciales y empresas en general con las cuales mantienen convenios de información.

§ Falta de garantías.

16
Como ya se mencionó, las garantías respaldan un crédito, aseguran el cumplimiento del pago en caso
de que la persona a quien se prestó el dinero no pueda afrontarlo.

§ No contar con los medios de pago.

No contar con las herramientas para generar el monto de dinero necesario para la fecha de pago del
préstamo.

Al estudiar las distintas opciones que brindan las instituciones financieras, encontraremos diferentes
instrumentos. La siguiente es una breve descripción de las principales herramientas financieras para las
MYPE.

Línea de crédito
La línea de crédito es el monto máximo de dinero que una entidad financiera está dispuesta a otorgar
inmediatamente, a sola petición del cliente.

Cuando inicias relaciones comerciales con una institución financiera, ésta realiza una evaluación
de tu capacidad de pago. Para ello, analiza tu nivel de ingresos, la puntualidad demostrada en tus
pagos de préstamos solicitados, tu capacidad de crecimiento, entre otros aspectos. En función de
tales indicadores, se forma una idea razonable de tu capacidad máxima de endeudamiento bajo
condiciones normales. De esta manera, la financiera te asigna una cantidad de dinero que podrás
pedir a sola firma.

Ejemplo:

Eres dueño de una empresa dedicada a la comercialización de abarrotes. Tus ventas mensuales
promedian los S/ 10 000. Desde hace cuatro años vienes trabajando con la financiera XYZ, la
cual te ha acompañado a lo largo de tu negocio. Siempre has sido puntual con los pagos de los
préstamos que solicitaste, la financiera te ha visto crecer y sabe que eres una persona honrada y
cumplidora. Por ello te ha otorgado una línea de crédito de S/ 5000 a una tasa de interés efectiva anual
del 15%.

De este modo, si en algún momento necesitas disponer de dinero por un monto menor o igual a
S/ 5000, únicamente deberás acercarte a la financiera y solicitarlo, el cual te será entregado
automáticamente y sin mayor demora, puesto que posees ya una línea de crédito aprobada. El
costo de este financiamiento será del 15% anual.

Las ventajas de tener una línea de crédito son, en primer lugar, que accedes de manera inmediata al
financiamiento; y en segundo lugar, que el costo del crédito es menor, pues la financiera te conoce
como buen pagador y entonces es menos el riesgo de no pago. A cambio de ello, te premia con tasas
de interés menores.

Cuenta corriente
La cuenta corriente es una opción para manejar nuestras transacciones de dinero con una entidad
financiera. Está diseñada para soportar un flujo constante de dinero (entradas y salidas); a diferencia
de la cuenta de ahorros, concebida para acumular dinero.

17
 La cuenta corriente se adapta mejor a las necesidades de los negocios. Brinda la posibilidad de emitir
cheques, lo que ayuda a un mejor control de nuestro dinero al dejar evidencia de las entradas y salidas
del mismo.
Este tipo de cuentas permite además manejar tarjetas de crédito. Éstas son tarjetas plásticas que
funcionan como dinero en efectivo sobre la base de una línea de crédito aprobada. Posibilitan
realizar pagos con cargo a nuestra cuenta corriente. Su ventaja reside en que son más seguras que
llevar dinero, pues si las perdemos no perdemos el efectivo. La desventaja es el costo.

Pagaré
El pagaré es un título-valor o documento de crédito donde se deja constancia de la promesa
formal de pagar la deuda a una determinada persona en una fecha establecida.
Requisitos y plazos que debe contener un pagaré:

a. La denominación de pagaré.
b. La indicación de la fecha y del lugar de emisión.
c. La promesa incondicional de pagar una cantidad de dinero determinada.
d. El nombre de la persona a quien o a cuya orden se deberá efectuar el pago.
e. La indicación del vencimiento único o de los vencimientos parciales.
f. La indicación del lugar de pago o la forma como se ha de efectuar éste.
g. El nombre, el número de documento oficial de identidad y la firma del emisor, quien
asume la calidad de obligado principal.

Carta fianza
Una carta fianza es un documento, generalmente emitido por una entidad financiera, donde se da
fe del cumplimiento de una obligación hasta por un monto determinado.

Supongamos que concursas en una licitación pública para confeccionar uniformes para una
institución. El contrato te exige poseer una carta fianza por el 70% del monto de la transacción.
Lo que debes hacer es acudir a una entidad financiera, negociar el plazo y condiciones de la
misma. Así logras que la financiera dé fe ante la entidad contratante, de que cumplirás las
obligaciones contraídas en el contrato hasta por el 70% del mismo.

Diferencia entre fianza y aval

Como se definió anteriormente, el aval constituye una garantía de tipo solidaria mediante la cual
un tercero se compromete a honrar incondicionalmente un préstamo. En otras palabras, al igual
que una fianza, el aval está dando fe del cumplimiento de una obligación, en este caso un préstamo.
La diferencia sustancial es que una fianza generalmente es emitida por una entidad financiera y
un aval lo realizan terceros.

Descuento de letras y de facturas (factoring)

Cuando realizas la venta de un producto o servicio recibes, como evidencia legal y contable de la
transacción, un documento llamado factura. Ésta no necesariamente la cobras al instante, pero el
hecho de tener una implica que recibirás el pago por la venta de tus productos o servicios.

La letra es un documento de pago en el cual intervienen dos partes: el emisor y el aceptante.

Quien acepta una letra está firmando a favor del que la emite; o sea, se está comprometiendo a pagar

18
el importe consignado en ella. Pero la característica fundamental de una letra es la exigibilidad de la
misma: quien no cumple con el pago automáticamente entra en un proceso judicial. Por eso la letra
constituye un documento más seguro para quien lo emite, pues la posibilidad de no pago es menor.

Tanto las letras como las facturas constituyen documentos que evidencian un ingreso futuro de
dinero. De esta manera, ambos documentos pueden ser utilizados para probar que se tiene una
cuenta por cobrar. Con dicha evidencia podemos acudir a una entidad financiera, la cual nos
brindará el servicio de adelantar el dinero que tenemos por cobrar. Cuando tal servicio se ofrece
sobre las letras recibe el nombre de descuento de letras, y cuando es sobre una factura se denomina
factoring.

¿Cómo funcionan estos servicios?

La entidad financiera nos "compra" las facturas o letras y como pago nos "adelanta" el importe de éstas
(generalmente entre un 70% y 80% del valor de las cuentas). Luego, la financiera se encarga de la
gestión de cobro, asumiendo o no el riesgo de incobrabilidad.

Cuando optas por esta modalidad de financiamiento incurres en costos derivados de los intereses
y comisiones que cobra la entidad financiera, pero también obtienes ventajas de índole
administrativa (control de registros, simplificación de la información, reducción del personal de
cobranzas, etc.) y ventajas financieras (dinero a tiempo, disposición de más efectivo, etc.).

El inconveniente principal es el costo. También puede haber conflictos entre la entidad financiera y tu
cliente (aceptante de la letra o deudor de la factura), ya que por lo general la financiera, con el propósito
de lograr el cobro de los documentos, tratará de manera "fría" a tu cliente, quien está acostumbrado al
trato personalizado que comúnmente existe entre dos entidades que guardan una relación comercial.

Ejemplo:

El señor Pérez es dueño de una empresa que se dedica a la producción de lencería.

Un bazar es su principal cliente, dado que le realiza pedidos mensuales de aproximadamente

S/ 18 000. Esta empresa acostumbra enviar las facturas al señor Pérez durante la primera semana
de cada mes, así, él tiene en su poder dicho documento y sabe que recibirá el pago al concluir el
mes.

Supongamos ahora que el señor Pérez necesita urgente el dinero para comprar materiales de
producción por S/ 15 000 antes de fin de mes. Por tal motivo se dirige a una entidad financiera
con su factura por S/ 18 000 y negocia su cobro (factoring). Esta entidad acuerda entregarle
S/ 15 000 en ese momento y se queda con la factura del señor Pérez.

Mediante dicha operación, el señor Pérez puede conseguir inmediatamente el dinero requerido;
mientras que la financiera se encargará del cobro respectivo del total de la factura (S/ 18 000)
cuando ésta llegue a su vencimiento (final del mes), y de esta manera podrá ganar en la operación
la diferencia (S/ 3000).

De modo más ilustrativo podemos observarlo en el siguiente gráfico.

19
 Leasing
El leasing es un contrato que se establece con una entidad financiera, que permite el uso o adquisición
de un activo fijo.

En una operación de leasing, al adquirir el activo fijo la institución financiera obtiene la propiedad del
mismo. Sin embargo, su propósito no es el uso del activo sino la ganancia por financiarlo.

Por ello dicha entidad, que aún posee la propiedad del activo fijo, pondrá a disposición de la contraparte
la utilización y el beneficio de éste.

A cambio de ello, la empresa solicitante del leasing se compromete a pagar un determinado número de
cuotas. Al final del contrato, la financiera puede transferir la propiedad del activo fijo a la empresa
solicitante del servicio de leasing por una cantidad acordada (la cual suele ser poco significativa).

Como la garantía de la operación reside en el bien mismo, el leasing posibilita que empresas sin grandes
recursos financieros o historia de calificación crediticia puedan acceder a activos sin la necesidad de
recurrir a créditos bancarios tradicionales.

Ejemplo:

Posees una empresa de taxis y deseas incrementar su flota en una unidad. Sin embargo, no cuentas con
el dinero en efectivo para concretar la transacción, por eso acudes a una entidad financiera que te
propone financiar el vehículo mediante la modalidad de leasing.

El costo del auto es de US$ 7000. La empresa financiera ofrece brindarte el vehículo para que puedas
trabajarlo, y a cambio te propone cancelar durante tres años cuotas mensuales de
US$ 240. El convenio incluye la posibilidad de comprar el automóvil al final del contrato, por una
cantidad de US$ 100.

20
Debes tomar en cuenta que durante los tres años que dura la transacción usarás el vehículo, sin embargo,
quien posee la propiedad es la financiera. Así, ésta se cubre del riesgo de no pago, pues si no cumples
con las cuotas la financiera te quitará el automóvil sin mayores problemas legales (porque es la propietaria
de este activo). Luego de terminado el contrato, cumplidas las 36 cuotas mensuales, puedes optar por
ser legalmente el dueño del vehículo por US$ 100.

Warrant
El warrant es una modalidad de financiamiento mediante la cual las empresas obtienen el dinero
poniendo en garantía mercadería o productos agrícolas ganaderos, forestales, mineros o
manufacturas nacionales, que se hallan depositados en almacenes, bajo resguardo, custodia y control
de empresas autorizadas.

Una vez solicitado el warrant, el banco inspeccionará el depósito donde almacenarás la mercadería
y aprobará si cumple con las condiciones exigidas. El banco recibirá la mercadería, controlará la
calidad y cantidad y la documentación que acredita su titularidad. Finalmente, te expedirá dos
documentos: certificado de depósito y certificado de warrant.

El certificado de depósito es el título que acredita la propiedad de las mercaderías almacenadas. Este
documento se puede transferir mediante su endoso.

El warrant te posibilitará financiar capital de trabajo y también vender la producción fuera de época
para conseguir mejores precios. Es más ágil lograr el crédito, y en muchos casos los costos financieros
son menores.

Ejemplo:

Eres productor de harina de pescado y sabes que dentro de seis meses concretarás la venta de
toda la harina que puedas producir. Actualmente tienes producidas 10 toneladas, sin embargo, tu meta
es llegar a las 30 toneladas para la fecha de venta. Para ello necesitas capital de trabajo para realizar su
producción.

Lo que puedes hacer es acudir a una almacenera (muchas veces las entidades financieras poseen sus
propios almacenes) y depositar ahí las 10 toneladas ya producidas. La almacenera te entregará el
certificado de depósito en el cual se especificarán todas las características de la mercadería, cantidad,
fecha de depósito y retiro. Además, recibirás un warrant con el cual puedes solicitarle un préstamo a la
entidad financiera, teniendo dicho documento como garantía. Obviamente, perderás la mercadería
dejada en prenda si no cumples con el préstamo.

Carta de crédito
La carta de crédito es un documento utilizado en las operaciones de comercio exterior (importación/
exportación), que garantiza el cumplimiento de las obligaciones por ambas partes.

Ejemplo:

Supongamos que eres un fabricante de polos en Perú y tienes un importante contrato en Francia.

21
 Sabes que el tiempo que te demora producir los polos es de 60 días y que el transporte vía marítima
tarda 30 días (durante los cuales tus polos están en "tierra de nadie"). Lógicamente, desearás cobrar el
dinero en el momento de embarcar los polos, mientras los franceses querrán pagarte cuando reciban
dicha mercancía (30 días después). Para cubrir este período de incertidumbre, ambas partes recurrirán
a un banco en sus respectivos países y abrir una carta de crédito.

De tal modo, cuando embarques la mercadería con destino a Francia, el banco francés depositará
el dinero en el banco peruano y recibirás tu dinero al instante. Cuando tu mercadería llegue a
destino, la empresa compradora de polos se encargará de cubrir tu deuda con el banco francés. Este
tipo de operación se denomina carta de crédito confirmada.

También existe la carta de crédito avisada. Básicamente es la misma figura, la diferencia consiste en
que, siguiendo con el mismo ejemplo, el banco francés depositará el dinero en el banco peruano
cuando la mercadería arribe a destino (30 días después). En este caso los bancos se comprometen a
honrar las obligaciones sólo si hubiera incumplimiento de las partes.

Con la carta de crédito confirmada recibes el dinero al instante, pero resulta más costosa. La
carta de crédito avisada es más barata, sin embargo, tiene la desventaja de que recibes el dinero
cuando la mercadería llega a destino.

22
 Parte II - SISTEMA FINANCIERO

A continuación se presentan, en detalle, los diferentes productos financieros existentes en las diversas
instituciones. La información está clasificada en: banca de segundo piso y banca de primer piso; es
decir, bancos comerciales y organizaciones que brindan crédito directo al público.

BANCA DE SEGUNDO PISO

La banca de segundo piso está conformada por bancos que no operan directamente con particulares,
o sea, no tienen entrada directa para el público, constituyen una especie de banco para bancos. Su
finalidad es otorgarle crédito a los bancos comerciales (banca de primer piso) para que inviertan el
dinero en sectores específicos. Adicionalmente, posee programas de fomento para los segmentos
empresariales que, por sus condiciones, están limitados en cuanto a acceso al mercado y requieren de
un servicio de promoción especializado. Dentro de la banca de segundo piso figuran COFIDE y
FOGAPI.

COFIDE
COFIDE se constituye como una empresa de economía mixta, con una participación estatal del
98,7%, y la presencia de la Corporación Andina de Fomento (CAF) como accionista con el 1,3%
del capital.

COFIDE cuenta con programas y líneas de crédito que pueden financiar todas las etapas del
proceso de inversión, desde los estudios de factibilidad e identificación de mercados, los diferentes
procesos de producción y servicios de la empresa, hasta la modernización de planta y operaciones de
comercio exterior.

En su calidad de banco de desarrollo de segundo piso, tiene como actividad principal captar
recursos financieros de organismos y bancos extranjeros y nacionales, para otorgar financiamiento
de mediano y largo plazos a personas naturales y jurídicas vía las instituciones financieras intermediarias
(IFI): bancos, financieras, cajas rurales, cajas municipales, EDPYMES, cooperativas y empresas de
arrendamiento financiero.

Las IFI tienen la responsabilidad de la recepción, calificación, aprobación, desembolso y recuperación

de los créditos que aprueben con cargo a los recursos que administra COFIDE, por lo que los interesados
en obtener financiamiento, deben solicitarlo a la institución financiera de su preferencia. Esto significa
que cada IFI establece las condiciones definitivas de una operación (tasa efectiva, montos, plazos,
requisitos, garantías, suscripción de contratos), como resultado de la correspondiente evaluación
crediticia.

Proceso de aprobación de un microcrédito COFIDE (aproximadamente 3 días):

§ La IFI envía la solicitud a COFIDE.

§ El cliente elabora un pedido de crédito para la IFI.
§ La IFI negocia condiciones con el cliente y, en caso de necesitar una línea COFIDE, le
envía esta última una solicitud que contiene información concreta acerca del solicitante.
§ COFIDE realiza evalúa esta solicitud para determinar si es aprobada o rechazada.
§ Si el crédito es aprobado, la IFI procede al desembolso.

23
 Información COFIDE
Habitat Productivo

F in a n c ia m ie n to p a ra la a d q u is ic ió n d e m a q u in a ria , e q u ip o y c a p ita l d e tra b a jo ;

a s í c o m o p a ra la a d q u is ic ió n , c o n s tru c c ió n , a m p lia c ió n , m e jo ra s y a d e c u a c ió n d e
S o lu c io n e s
lo c a le s in d u s tria le s , c o m e rc ia le s , d e s e rv ic io s y d e v iv ie n d a s p ro d u c tiv a s o
h a b ita c io n a le s .

T ip o de
P e rs o n a s n a tu ra le s y ju ríd ic a s .
c lie n te s

M ic ro e m p re s a : a c tiv id a d e s m a n u fa c tu re ra s , a g ríc o la s , p e c u a ria s , p e s q u e ra s , c o m e rc ia le s

y d e s e rv ic io s , q u e re ú n a n lo s s ig u ie n te s re q u is ito s :

- N o te n e r m á s d e 1 0 e m p le a d o s , in c lu y e n d o a l p ro p ie ta rio .
S e c to r - P o s e e r u n to ta l d e a c tiv o s n o m a y o r a l e q u iv a le n te a U S $ 2 0 0 0 0 , e x c lu y e n d o e n
o b je tiv o e s te c a s o e l v a lo r d e lo s b ie n e s in m u e b le s d e l s u b p re s ta ta rio .
- S e d a rá p re fe re n c ia a s u je to s d e c ré d ito q u e p e rte n e z c a n a la p o b la c ió n a fe c ta d a
p o r e l fe n ó m e n o d e E l N iñ o , a la s c iu d a d e s y z o n a s d o n d e e l V ic e m in is te rio d e
V iv ie n d a y C o n s tru c c ió n e je c u ta a c tiv id a d e s d e d e s a rro llo u rb a n o y a q u e lla s
d o n d e la C o o p e ra c ió n E s p a ñ o la re a liz a s u s la b o re s .

E l P ro g ra m a d e s ta c a la im p o rta n c ia d e la c o n s e rv a c ió n d e l m e d io a m b ie n te , in d ic a n d o
S e c to re s no
c o m o a c tiv id a d e s n o s u s c e p tib le s d e s e r fin a n c ia d a s a q u e lla s c u y o p o te n c ia l im p a c to
o b je tiv o
a m b ie n ta l s e a s ig n ific a tiv a m e n te n e g a tiv o .

S e p o d rá n o to rg a r s u b p ré s ta m o s h a s ta p o r U S $ 1 0 0 0 0 . C a d a IF I d e b e rá c e rc io ra rs e d e
q u e e l m o n to p ro m e d io d e s u s c o lo c a c io n e s n o e x c e d a d e :
M o n to s de
p ré s ta m o s - U S $ 3 0 0 0 e n lo s c a s o s d e fin a n c ia m ie n to s d e s tin a d o s a a c tiv o s fijo s y c a p ita l d e
tra b a jo .
- U S $ 6 0 0 0 e n lo s c a s o s d e lo c a le s in d u s tria le s , c o m e rc ia le s , d e s e rv ic io s y d e
v iv ie n d a p ro d u c tiv a o h a b ita c io n a l.

L o s p ré s ta m o s s e d e n o m in a rá n e n la m o n e d a q u e C O F ID E d e te rm in e . L o s d e s e m b o ls o s y
Monedas la s a m o rtiz a c io n e s re s p e c tiv a s s e e fe c tu a rá n e n la m is m a m o n e d a . L o s s u b p ré s ta m o s s e
d e n o m in a rá n e n la m o n e d a q u e la IF I e s ta b le z c a .

E l P ro g ra m a a te n d e rá h a s ta e l 1 0 0 % d e l fin a n c ia m ie n to a c o rd a d o e n tre la IF I y e l (la )

B e n e fic io s
s u b p re s ta ta rio (a ).

24
Programa de apoyo a la microempresa (microglobal)
S o lu c io n e s
T ip o d e c lie n te s
S e c to r o b je tiv o
S e c to re s n o o b je tiv o
M o n to s p ré s ta m o s
Monedas
B e n e fic io s
P la z o s
F in a n c ia to d o s lo s re q u e rim ie n to s d e fin a n c ia m ie n to , ta n to p a ra a c tiv o s fijo s
c o m o p a ra c a p ita l d e tra b a jo , c u b rie n d o e l 1 0 0 % d e n e c e s id a d e s .
P e rs o n a s n a tu ra le s y ju ríd ic a s c u y o s in g re s o s p ro ve n g a n d e u n a a c tiv id a d
m ic ro e m p re s a ria l.
M ic ro e m p re s a fo rm a l e in fo rm a l u rb a n a , u rb a n o -m a rg in a l y m a rg in a l q u e
d e s a rro lla s u s a c tiv id a d e s d e p ro d u c c ió n , c o m e rc io o s e rv ic io s c o m o p e rs o n a
n a tu ra l o p e rs o n a ju ríd ic a ; c o n a d e c u a d a c a p a c id a d a d m in is tra tiv a , c o m e rc ia l,
té c n ic a , a m b ie n ta l y fin a n c ie ra m e n te v ia b le . P a ra fin e s d e M IC R O G L O B A L , s e
d e fin e c o m o m ic ro e m p re s a a q u e lla q u e c u e n te c o n u n m á xim o d e 1 0
e m p le a d o s , in c lu y e n d o a l p ro p ie ta rio , y c u y o to ta l d e a c tiv o s n o s u p e re e l
e q u iva le n te a U S $ 2 0 0 0 0 (e xc lu y e n d o lo s b ie n e s in m u e b le s ).
A c tiv id a d e s c a lific a d a s e n la c a te g o ría a m b ie n ta l IV (p o te n c ia le s im p a c to s
a m b ie n ta le s s ig n ific a tiv a m e n te n e g a tiv o s ).
P e rs o n a s ju ríd ic a s q u e s e a n p a rte d e u n a u n id a d e c o n ó m ic a q u e n o s e a ju s te
a lo s lin e a m ie n to s m e n c io n a d o s .
P e rs o n a s n a tu ra le s c u y o s in g re s o s p rin c ip a le s n o p ro v e n g a n d e u n a a c tiv id a d
m ic ro e m p re s a ria l, s in o d e u n a re la c ió n d e d e p e n d e n c ia la b o ra l.
P e rs o n a s n a tu ra le s o ju ríd ic a s q u e m a n te n g a n , e n e l s is te m a fin a n c ie ro
n a c io n a l, u n s a ld o to ta l a d e u d a d o c o n re c u rs o s d e l P ro g ra m a , q u e e n s u
c o n ju n to e xc e d a lo s U S $ 1 0 0 0 0 .
E l m o n to m á xim o q u e fin a n c ia e s d e U S $ 1 0 0 0 0 p o r s u b p re s ta ta rio . S in
e m b a rg o , la c a rte ra p ro m e d io d e s u b p ré s ta m o s o to rg a d o s p o r la IF I , c o n c a rg o
a M IC R O G L O B A L n o d e b e rá e xc e d e r lo s U S $ 5 0 0 0 .
D ó la re s . S in e m b a rg o , d e p e n d ie n d o d e la d is p o n ib ilid a d , C O F ID E p o d rá o to rg a r
p ré s ta m o s e n n u e v o s s o le s , d e b ié n d o s e d e v o lv e r é s to s p ré s ta m o s e n la
m is m a m o n e d a .
E l m ic ro e m p re s a rio d is p o n e , m e d ia n te e l S is te m a F in a n c ie ro N a c io n a l, d e u n
p ro g ra m a m u ltis e c to ria l d e c ré d ito a m e d ia n o y la rg o p la z o s , c o n re c u rs o s d e l
B a n c o In te ra m e ric a n o d e D e s a rro llo (B ID ) y C O F ID E , d e s tin a d o a a te n d e r to d a s
s u s n e c e s id a d e s d e fin a n c ia m ie n to .
E l p la z o m á xim o d e lo s p ré s ta m o s d e C O F ID E a la IF I s e rá d e c u a tro a ñ o s , q u e
in c lu ye h a s ta u n a ñ o d e g ra c ia . E l p la z o y la fo rm a d e p a g o d e s u b p ré s ta m o
s e rá n a c o rd a d o s e n tre la IF I y e l s u b p re s ta ta rio
25
 Programa de apoyo a la empresa (PROPEM-BID)

Los recursos del Programa se utilizarán para conceder préstamos destinados

a financiar a mediano y largo plazos el establecimiento, ampliación y
mejoramiento de las actividades que realiza la pequeña empresa del sector
privado, incluyendo todo tipo de servicios. Se podrá financiar la compra de
activos fijos, reposición de inversiones y capital de trabajo estructural.
También el capital de trabajo ordinario, sólo mediante la modalidad de línea de
crédito. Los bienes y servicios financiados deberán proceder de países
miembros del BID.
Soluciones
Modalidades:

- Redescuento de los recursos del Programa a las IFI calificadas, tanto para
otorgar préstamos como para realizar operaciones de arrendamiento
financiero (leasing).
- También podrán canalizarse los recursos mediante líneas de crédito en
favor de las IFI.

Tipo de clientes Personas naturales y jurídicas.

Pequeña empresa.

A las empresas del sector privado que desarrollan sus actividades como
personas naturales o jurídicas, pertenecientes a la pequeña empresa
Sectores objetivo establecida en el país, con proyectos rentables y viables técnica, ambiental y
financieramente.

Para fines del P ROPEM -BID, se define como pequeña empresa aquella que
realiza ventas anuales no superiores al equivalente de US$ 1 500 000.

26
 L o s re cu rso s d e l P R O P E M -B ID n o fin a n cia n :

- P a g o s d e im p u e sto s, ta sa s o d e re ch o s.

- P ro ye cto s q u e u se n te cn o lo g ía s q u e a te n te n co n tra e l m e d io a m b ie n te .

- C o m p ra s d e b ie n e s y se rvicio s d e p a íse s n o in te g ra n te s d e l B ID .

- C o m p ra s d e b ie n e s d e ca p ita l u sa d o s q u e se e n cu e ntre n e n e l p a ís.

- P a g o d e d e u d a s.

S e cto re s n o o b je tivo - C o m p ra s d e a ccio n e s o p a rticip a cio n e s e n e m p re sas, b o n o s u o tro s a ctivo s

m o n e ta rio s.

- A d q u isició n o a rrie n d o d e te rre n o s e in m u e b le s.

- C a p ita l d e tra b a jo n o a so cia d o a l p ro ye cto .

- O p e ra cio n e s d e le a se b a ck, e n la s q u e la co m p ra o rigin a l d e l e q u ip o o b ie n se

h a ya e fe ctu a d o co n u n a a n tig ü e d a d m a yo r a u n a ñ o, co n ta d a a p a rtir d e la
fe ch a d e la so licitu d a C O F ID E .

- V e h ícu lo s d e u so p e rso n a l.

- C ré d ito d e co n su m o .

E l m o n to m á xim o q u e fin a n cia e l P R O P E M -B ID es d e U S $ 3 0 0 0 0 0 p o r

su b p re sta ta rio . E n e l ca so d e p ré sta m o s p a ra ca p ita l de tra b a jo , e l m á xim o se rá
M ontos préstam os
d e U S $ 7 0 0 0 0 p o r su b p re sta ta rio . L o s p ré sta m o s se o to rg a rá n e n d ó la re s
e sta d o u n id e n se s y se d e vo lve rá n e n la m ism a m o n e da .

L o s p ré sta m o s se d e n o m in a rá n e n la m o n e d a q u e C O F ID E d e te rm in e . L o s
M onedas d e se m b o lso s y la s a m o rtiza cio n e s re sp e ctiva s se e fe ctu a rá n e n la m ism a
m oneda.

E l a p o rte P R O P E M -B ID fin a n cia h a sta e l 1 0 0 % d e l fin a n cia m ie n to a co rd a d o e n tre

la IF I y e l su b p re sta ta rio p a ra ca d a p ro ye cto , d e b ie nd o co n sid e ra rse p a ra e sto s
e fe cto s la s re striccio n e s e n e l u so d e lo s re cu rso s e sta b le cid a s e n e l
B eneficios R e g la m e n to d e C ré d ito .

C O F ID E p o d rá a te n d e r lo s fin a n cia m ie n to s so licita d o s, u tiliza n d o una

co m b in a ció n d e la s fu e n te s d e l P ro g ra m a (B ID o E XIM B A N K d e Ja p ó n ).

L o s p la zo s p a ra la a m o rtiza ció n d e lo s p ré sta m o s será n co m o m ín im o d e u n

a ñ o y co m o m á xim o d e d ie z, q u e p u e d e in clu ir u n p e río d o d e g ra cia d e a cu e rd o
co n la s n e ce sid a d e s d e ca d a p ro ye cto ; e xce p to lo s p ré sta m o s p a ra ca p ita l d e
P lazos tra b a jo , cu yo p la zo m á xim o se rá d e tre s a ñ o s, p u d ie nd o in clu ir u n p e río d o d e
g ra cia d e u n a ñ o . L o s p la zo s d e a m o rtiza ció n y pe río d o s d e g ra cia se rá n
a co rd a d o s e n tre la IF I y e l su b p re sta ta rio . L o s re e m bo lso s d e l p rin cip a l y lo s
in te re se s d e ve n g a d o s se a d e cu a rá n a lo s re q u e rim ie nto s d e ca d a p ro ye cto .

27
 Proyecto créditos subordinados
S o lu c io n e s
T ip o d e c lie n te s
S e c to r e s o b je tiv o
S e c to r e s n o o b je tiv o
M o n to s p r é s ta m o s
M onedas
B e n e fic io s
P la z o s
28
F o r ta le c e r e l p a tr im o n io e fe c tiv o d e la IF I y a m p lia r la o fe r t a d e s e r v ic io s
fin a n c ie r o s a fa v o r d e la s M Y P E .
R e s tr ic c io n e s : la s in s titu c io n e s fin a n c ie r a s e s p e c ia liz a d a s e n la m ic r o e m p r e s a y
p e q u e ñ a e m p r e s a ( IF IE ) n o p o d r á n u tiliz a r lo s r e c u r s o s d e l P r o g r a m a p a r a
fin a n c ia r s u s o b lig a c io n e s d e p a g o d e im p u e s to s , c o n tr ib u c io n e s p ú b lic a s y
d e r e c h o s d e im p o r ta c ió n .
P e r s o n a s n a tu r a le s y p e r s o n a s ju r íd ic a s .
A p o y a r la a m p lia c ió n d e l fin a n c ia m ie n to a la s p e q u e ñ a s e m p r e s a s y
m ic r o e m p r e s a s , c o n e l o b je to d e fo m e n ta r la m e jo r a e n s u s n iv e le s d e in g r e s o y
e m p le o , fo r ta le c ie n d o e l p a tr im o n io e fe c tiv o d e la s IF IE e le g ib le s p a r a e l P r o g r a m a
y q u e m u e s tr e n lo s m e jo r e s r a tio s d e g e s tió n , m e d ia n te e l o to r g a m ie n to d e
p r é s ta m o s s u b o r d in a d o s .
R e s tr ic c io n e s : la s IF IE n o p o d r á n e m p le a r lo s r e c u r s o s d e l P r o g r a m a p a r a fin a n c ia r
s u s o b lig a c io n e s d e p a g o d e im p u e s to s , c o n tr ib u c io n e s p ú b lic a s y d e r e c h o s d e
im p o r ta c ió n .
S e c o n c e d e r á c o m o m á x im o c r é d ito s u b o r d in a d o a u n a IF IE e l m o n to q u e p u e d a
in c o r p o r a r s e a l c á lc u lo d e s u p a tr im o n io c o n ta b le e n e l m o m e n to d e la s o lic itu d d e
la IF IE , d e a c u e r d o a lo e s ta b le c id o e n e l in c is o 2 d e l A r tíc u lo 1 8 4 d e la L e y 2 6 7 0 2
y e n e l A r tíc u lo 1 7 d e la R e s o lu c ió n S B S N º 2 3 4 - 9 9 . A s im is m o , lo s m o n to s q u e s e
o to r g a r á n m e d ia n te lo s c r é d ito s s u b o r d in a d o s a u n a IF IE n o p o d r á n e x c e d e r d e l
e q u iv a le n te a U S $ 2 m illo n e s . E n c a s o d e e x is tir c r é d ito s a n te r io r m e n te
c o n c e d id o s a la m is m a IF IE c o n r e c u r s o s d e l P r o g r a m a , e l m o n to , s u m a d o a l s a ld o
d e u d o r , n o d e b e r á s u p e r a r e l e q u iv a le n te a U S $ 2 m illo n e s .
L o s p r é s ta m o s s u b o r d in a d o s p o d r á n p a c ta r s e e n d ó la r e s e s ta d o u n id e n s e s o e n
n u e v o s s o le s V A C . L o s d e s e m b o ls o s y la s a m o r tiz a c io n e s r e s p e c tiv a s s e
e fe c tu a r á n e n la m is m a m o n e d a .
C o n lo s r e c u r s o s d e l P r o g r a m a s e p o d r á fin a n c ia r h a s ta e l 1 0 0 % d e l m o n to
s o lic ita d o p o r la IF IE .
L o s p la z o s d e a m o r tiz a c ió n y p e r ío d o s d e g r a c ia d e lo s c r é d ito s s u b o r d in a d o s
s e r á n a c o r d a d o s e n tr e C O F ID E y la IF IE . E l p la z o p a r a a m o r tiz a r e l c r é d ito s e r á d e
u n m ín im o d e o c h o a ñ o s y u n m á x im o d e d ie z . E l p e r ío d o d e g r a c ia n o s e r á
m e n o r a c in c o a ñ o s , tie m p o e n e l c u a l s e p a g a r á n in te r e s e s .
L a a m o r tiz a c ió n d e l p r in c ip a l y e l p a g o d e in te r e s e s s e e fe c tu a r á n m e d ia n te c u o ta s
tr im e s tr a le s o s e m e s tr a le s .
Fondo de desarrollo de la microempresa (FONDEMI)

S o lu c io n e s F in a n c ia m ie n to d e a c tiv o s fijo s y c a p ita l d e tra b a jo .

T ip o d e c lie n te s P e rs o n a s n a tu ra le s y ju ríd ic a s .

S u b p re s ta ta rio s .

P e rs o n a s n a tu ra le s y ju ríd ic a s q u e d e s e m p e ñ e n a c tiv id a d e s d e p ro d u c c ió n ,
c o m e rc ia le s o d e s e rv ic io s , y q u e re ú n a n lo s s ig u ie n te s re q u is ito s :

S e c to re s o b je tiv o
- N o te n e r m á s d e 1 0 e m p le a d o s , in c lu y e n d o a l p ro p ie ta rio .
- P o s e e r u n to ta l d e a c tiv o s q u e n o s u p e re e l e q u iv a le n te a U S $ 2 0
0 0 0 , e x c lu y e n d o lo s b ie n e s in m u e b le s .
- T e n e r u n s a ld o to ta l a d e u d a d o e n e l s is te m a fin a n c ie ro – in c lu y e n d o e l
s u b p ré s ta m o q u e s e s o lic ita rá c o n lo s re c u rs o s d e l F O N D E M I – n o
s u p e rio r a l e q u iv a le n te a U S $ 1 0 0 0 0 .

M o n to s p ré s ta m o s E l m o n to m á x im o a u n s u b p re s ta ta rio n o p o d rá e x c e d e r lo s U S $ 1 0 0 0 0 .

Monedas C O F ID E e fe c tu a rá d e s e m b o ls o s e n d ó la re s e s ta d o u n id e n s e s o e n n u e v o s s o le s
y s u s re c u p e ra c io n e s s e rá n e n la m is m a m o n e d a d e l d e s e m b o ls o .

F O N D E M I e s u n c o m p o n e n te d e l P ro g ra m a P e rú E m p re n d e d o r d e l M in is te rio d e
T ra b a jo y P ro m o c ió n d e l E m p le o (M T P E ), d e s tin a d o a b rin d a r s e rv ic io s
fin a n c ie ro s , a d m in is tra d o p o r C O F ID E e n fid e ic o m is o , c o n re c u rs o s p ro v e n ie n te s
d e la U n ió n E u ro p e a y a p o rte s d e l s e c to r p ú b lic o

O b je tiv o : c o n trib u ir a l d e s a rro llo d e la m ic ro e m p re s a , c a n a liz a n d o re c u rs o s

B e n e fic io s
p a ra fin a n c ia r lo s re q u e rim ie n to s d e la s M Y P E d e riv a d o s d e s u s a c tiv id a d e s
p ro d u c tiv a s , c o m e rc ia le s o d e s e rv ic io s

C O F ID E , c o m o o rg a n is m o e je c u to r d e lo s re c u rs o s d e l F O N D E M I , c a n a liz a rá lo s
re c u rs o s a tra v é s d e la s in s titu c io n e s fin a n c ie ra s in te rm e d ia ria s e s p e c ia liz a d a s
e n la m ic ro e m p re s a ( IF IE ), m e d ia n te la m o d a lid a d d e la lín e a d e c ré d ito .

P la z o s E l p la z o d e re p a g o d e lo s re c u rs o s d e l F O N D E M I s e rá d e h a s ta tre s a ñ o s , e l c u a l
p o d rá in c lu ir u n p e río d o d e g ra c ia d e h a s ta u n a ñ o .

29
 Fondo de reactivación y apoyo al sector agrario (FRASA)
S o lu c io n e s
T ip o d e c lie n te s
S e c t o r o b je t iv o
S e c t o r n o o b je t iv o
M o n to s p r é s ta m o s
M onedas
B e n e f ic io s
P la z o s
30
A c tiv o fijo : a d q u is ic ió n e in s t a la c ió n d e m a q u in a r ia , e q u ip o s y r e p u e s to s ;
e je c u c ió n d e o b r a s c iv ile s r e la c io n a d a s c o n la a c tiv id a d a g r í c o la o p e c u a r ia ;
in s ta la c ió n d e c u ltiv o s p e r m a n e n t e s ; m e jo r a m ie n to d e t ie r r a s ; s is t e m a s d e
r ie g o .
C a p it a l d e t r a b a jo : e l r e q u e r id o p o r lo s b e n e fic ia r io s d e l P r o g r a m a .
S e r v ic io s té c n ic o - g e r e n c ia le s : d e s tin a d o s a a p o y a r la in v e r s ió n y c u y o
o b je tiv o s e a e l d e s a r r o llo te c n o ló g ic o y g e r e n c ia l d e lo s b e n e f ic ia r io s .
C o m e r c ia liz a c ió n y s e r v ic io s d e a p o y o .
P e r s o n a s n a tu r a le s y ju r íd ic a s d e l s e c to r r u r a l, c o n a d e c u a d a c a p a c id a d
a d m in is t r a tiv a , té c n ic a y fin a n c ie r a p a r a lle v a r a c a b o e fic ie n te m e n t e e l
p r o y e c to c u y o fin a n c ia m ie n t o s e s o lic it a ; q u e n o te n g a n d e u d a s v e n c id a s o
e n c o b r a n z a ju d ic ia l c o n e n tid a d e s d e l E s t a d o y p r iv a d a s ; y q u e a ju ic io d e
u n a IF I c a lifiq u e n c o m o s u je t o s d e c r é d ito .
S e c to r r u r a l a g r í c o la .
L o s r e c u r s o s d e l F o n d o n o f in a n c ia n d e u d a s c o n a c c io n is ta s , c o m p r a d e
t e r r e n o s , o b lig a c io n e s tr ib u ta r ia s n i a d q u is ic ió n d e tít u lo s v a lo r e s .
E l m o n to m á x im o d e e n d e u d a m ie n t o d e u n B e n e f ic ia r io c o n c a r g o a lo s
r e c u r s o s d e l F o n d o , s e r á d e h a s ta e l 5 % d e l m o n to d e l p a t r im o n io e f e c t iv o
d e la in s tit u c ió n f in a n c ie r a in te r m e d ia r ia . D ic h o lím ite p o d r á s e r m a y o r
c u a n d o la S u p e r in te n d e n c ia d e B a n c a y S e g u r o s lo a u to r ic e p a r a
o p e r a c io n e s e s p e c ífic a s .
C O F ID E e fe c tu a r á d e s e m b o ls o s a la s IF I e n d ó la r e s e s ta d o u n id e n s e s . É s t a s
p o d r á n d e s e m b o ls a r a lo s b e n e f ic ia r io s c a lif ic a d o s , e n la m is m a m o n e d a o
e n n u e v o s s o le s .
F o m e n ta e l d e s a r r o llo r u r a l, p r e fe r e n te m e n te e l a g r o p e c u a r io e n s u s
d iv e r s a s a c t iv id a d e s , im p u ls a n d o e l in c r e m e n to d e la p r o d u c c ió n , la
p r o d u c tiv id a d y e l m e jo r a m ie n t o d e la c o m p e t itiv id a d , e n la s d ife r e n t e s
r e g io n e s d e l p a í s .
E l p la z o d e r e e m b o ls o y la p e r io d ic id a d d e p a g o s d e lo s p r é s t a m o s q u e s e
o to r g u e n s e r á n e s t a b le c id o s p o r la s IF I , y n o d e b e n e x c e d e r e l p la z o to ta l d e
v ig e n c ia d e lo s fo n d o s r e v o lv e n te s , te n ie n d o e n c u e n t a la d u r a c ió n d e l c ic lo
p r o d u c tiv o y r e a liz a c ió n c o m e r c ia l d e l p r o d u c to f in a n c ia d o .
FONDO DE GARANTÍA PARA PRÉSTAMOS A LA PEQUEÑA INDUSTRIA

El FOGAPI es una institución privada sin fines de lucro que forma parte del sistema financiero. Su
función consiste en otorgar garantías a la pequeña empresa y a la microempresa, persona natural o
jurídica, para su acceso al financiamiento.

En su calidad de banco de segundo piso, FOGAPI entabla vínculo contractual directo con las IFI
para respaldar con garantías de cartera el acceso de las MYPE a los créditos otorgados por tales
entidades, en un porcentaje de cobertura efectiva de hasta 62,5% del saldo capital, cuyas características
y condiciones se fija en el contrato. Cada IFI establece las condiciones definitivas de una operación
(tasa efectiva, montos, plazos, requisitos, garantías, suscripción de contratos), como resultado de la
correspondiente evaluación crediticia.

Por otro lado, FOGAPI emite cartas fianza individuales a personas jurídicas y naturales con negocio,
pertenecientes a todos los sectores económicos de la pequeña empresa y microempresa, con la finalidad
de garantizar sus obligaciones ante terceros. En este sentido, FOGAPI concede cartas fianza en nuevos
soles y dólares para compras estatales, créditos de proveedores, consultorías y auditorias, obras públicas
(remodelaciones), programas sociales, entre otros.

Los tipos de cartas fianza individuales son:

Garantía de fiel cumplimiento: aquella que garantiza el cumplimiento de las obligaciones contenidas
en el contrato respectivo suscrito por el postor ganador. La garantía deberá entregarse como requisito
indispensable para rubricar el contrato. El monto de dicha garantía será por una suma equivalente al
10% de la cantidad contratada y tener vigencia hasta la aprobación de la liquidación final.

Garantía adicional: por el monto diferencial de propuesta: aquella que cubre la diferencia entre el
valor referencial y la propuesta económica presentada por el postor ganador. Deberá presentarse
junto con la garantía de fiel cumplimiento y con idéntico objeto y vigencia. El monto es por la diferencia
mencionada.

Garantía por adelanto: aquella que garantiza el adelanto entregado al postor ganador. Deberá ser
entregada por un monto idéntico al del adelanto y con un plazo mínimo de vigencia de tres meses,
renovable trimestralmente por la cantidad pendiente de amortizar, hasta la amortización total del adelanto
otorgado, según el caso.

Requisitos para solicitar una carta fianza o línea de crédito

Requisitos para persona natural: 1, 2, 5, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18, 18, 19, 20.
Requisitos para persona jurídica: 1, 2, 5, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18, 18, 19, 20.

Información general
1. Copia del comprobante de información registrada de la SUNAT (RUC).

2. Copia de la licencia municipal o constancia de trámite.

3. Copia de testimonio de constitución social o adecuación a la nueva ley de sociedades, o

modificación de estatutos o aumento de capital.

31
 4. Certificado de vigencia de poderes de la empresa original, expedido por Registros
Públicos, con un período de antigüedad no mayor a un mes.

5. Copia del documento de identidad del titular y su cónyuge, con el último holograma de
votación.

6. Copia del certificado de defunción del (la) cónyuge, en caso de ser viudo (a).

7. Copia del documento de identidad del (los) representante (s) legal (es), con el último
holograma de votación.

8. Copia de las bases del concurso público o licitación en caso de participación; contrato en
caso de adelanto, fiel cumplimiento (compras estatales) o carta de buena pro.

9. Proforma de venta (para fianza a proveedores), información contable y de ubicación

del local.

10. Balance de apertura, si se trata de empresa nueva (1).

11. Declaración jurada de los últimos dos años presentada a la SUNAT, en caso de encontrarse
en el régimen de tributación general o tercera categoría. En caso de hallarse en el régimen
especial, presentar los pagos de los últimos seis meses realizados a la SUNAT.

12. Balance de situación y estado de pérdidas y ganancias (con antigüedad no mayor de

tres meses) (1).

13. Flujo de caja proyectado por el período de endeudamiento para créditos comerciales (1).

14. Croquis de ubicación del taller y domicilio del solicitante, indicando calles y avenidas
principales.

15. En caso de que el inmueble del taller o domicilio sea alquilado, deberá presentarse copia
del contrato de alquiler legalizado, que deberá tener vigencia en el momento de la
presentación de la solicitud.

16. Título de propiedad o contrato de compra-venta, inscrito en Registros Públicos.

17. Certificado de gravamen con un período de antigüedad no mayor a un mes.

18. Copia del último autoavalúo (hojas HR y PU).

19. Copia del documento de identidad del propietario del inmueble, y de su cónyuge, de ser el
caso.

20. Si el inmueble del taller o domicilio es propio, deberá presentarse copia del último

32
21. Firma del contador o representante legal.

22. Toda información deberá presentarse archivada en fólder manila.

Programas sociales
En caso de que el solicitante fuese cliente y tuviera prenda industrial a favor de FOGAPI, se le
solicitará lo señalado en el punto b.

Si el solicitante posee inmuebles en propiedad, se le solicitará lo indicado en el punto b.

En caso de que el solicitante no posea inmuebles en propiedad, se le pedirá lo señalado en los puntos
a y b o b y c.

Aval de participante en el Programa, con inmueble.

Aval de participante en el Programa, sin inmueble.

Aval con inmueble.

Información FOGAPI
BANCA DE PRIMER PISO
Nombre Garantía de cartera
Línea de crédito Carta fianza
comercial para IFI

La línea de crédito de carta

fianza es un financiamiento Las cartas fianza emitidas por
indirecto que permite a las F OGAPI permiten a las MYPE
MYPE participar en acceder al crédito de proveedores,
licitaciones y concursos lograr adelantos y participar en
convocados por instituciones licitaciones y concursos Otorga garantías
públicas y privadas, para convocados por instituciones para el apoyo a las
atender contratos de públicas y privadas para atender MYPE ante
suministros de bienes o contratos de suministro de bienes o instituciones
prestación de servicios. Estos prestación de servicios. Estos financieras. De esta
últimos comprenden últimos contemplan consultorías, forma, las MYPE
Soluciones consultorías, auditorias, obras auditorías, obras públicas acceden al crédito
públicas (remodelaciones de (remodelaciones de pequeña formal de las IFI.
pequeña cuantía). cuantía).

Estas cartas pueden ser: fiel Estas cartas pueden ser: fiel
cumplimiento (más común), cumplimiento, adelanto de efectivo,
adelanto de efectivo, adelanto de material, adicional por
adelanto de material, monto diferencial, crédito de
adicional por monto proveedores, seriedad de oferta,
diferencial, seriedad de entre otras.
oferta, entre otras.

Cobertura A escala nacional. Se pueden pedir cartas fianzas para Instituciones de

operaciones en todo el territorio microfinanzas que
nacional. poseen convenios
con F OGAPI.

33
 Lim a: S an Isidro IF I: M iba nco, B anc o
del Trabajo,
A g encias Lam bayeq ue: C hiclayo F in anciera S olución,
E D P YM E S .

S an M a rtín: T arapo to

M ontos H asta U S $ 150 000 dólares V ariab le de acue rdo con el D epende de la IFI.
p réstam os com o m áxim o. re querim iento del c ontrato o licitación
obtenida.

P erm ite re ducir costos, din ero y S e da para ope racione s pu ntu ales . D epende de la IFI.
tiem po en evaluación p or
operación puntual a los S e grava n los bienes por el perío do
clien tes . que dure la o pera ció n pa ra la cual s e
nec esita la fia nza.
S e pu ede solicitar una línea de
cré dito en un m es determ inado Los c lientes reciben evalu ación
y utilizarla en un pe ríodo gratuita d e expediente.
diferid o (no se exting ue).
D epend ien do de la evalu ación
S e p uede am pliar la línea. crediticia s e d eterm ina la g aran tía q ue
se re quiere.
B e neficios No se cob ran po rtes o
com is io nes adicio nales. La ga rantía pueden ser predios de
zon as m arginales avala das por
S e pue de tom ar cualquier tipo C O FO P R I.
de garan tía, la qu e pu ede estar
ubicada en cu alq uie r lugar del S e p uede renovar la carta c on otra s
país (p or e jem plo, pre dios de entidades.
zonas m arg ina les ava lad as p or
C O FO P R I pueden cons titu irse
com o gara ntía).

Los clien tes re ciben e valuación

gra tuita .

Ta sa efec tiva C osto de la carta fianza : 1,5% trim estral d el m o nto afianzado (previa D epende de la IFI.
m ens ual evaluación).

P e ríodo de C inc o d ías útiles. D os día s útiles si s e c uenta co n lín ea D epende de la IFI.
e valuación y de crédito.
c alific ación

E s un a lín ea qu e no se
extin gue, sino que respalda
tan tas operaciones com o P uede lle gar a 360 día s. D epende de la IFI.
P lazo s garantías pos ea. E ste plazo
puede ser indefin ido o
determ inado de com ún
acuerdo.

34
§ Sistema financiero bancario
§ Sistema financiero no bancario
§ Cajas municipales
§ EDPYMES
§ Sistema no financiero
§ Organizaciones no gubernamentales (ONG)

Sistema Financiero Bancario

El sistema financiero bancario ofrece créditos en moneda nacional y extranjera. En el momento de la
aprobación de dichos créditos el cliente suscribe un contrato y un pagaré.

Proceso de aprobación (entre 3 y 5 días aproximadamente):

§ El cliente presenta los documentos exigidos por la institución para acceder al crédito.

§ El funcionario encargado en la institución evalúa al cliente, según los documentos

que éste presenta (estados financieros) y revisando bases de datos tanto internas como
externas (centrales de riesgo). En algunos casos, si fuese necesario, se realiza una visita al
negocio del cliente evaluado.

35
36
Pasos que deben seguir los microempresarios para acceder al mercado financiero
Sistema Financiero formal -Requisitos

Banco de Crédito - Banco Wiese - Banco del Trabajo - Mibanco - Financiera Solución -
Crédito Negocio Pronegocio Comerciantes RUS Mi Capital Línea microempresarios

Ser cliente del banco de crédito y Debe haber
pertenecer a Banca de Negocios operado el negocio
en un lugar fijo por
Tener ventas mayores a US$30.00 2 años mínimo
anuales y saldo neto de flujo de caja (presentación de
mayor o igual a US$300 mensuales documento que lo
certifique), si no
Tener entre 25 y 65 años tiene vivienda
propia, debe existir
Ser persona juridica debidamente un aval que si
constituida o persona natural de cumpla con los
negocios requisitos(lugar
fijo donde se pueda
Tener experiencia mínima de una año ubicar)
si pertenece a pequeña empresa o
2 años si se está en Banca de DNI del cliente y
Desarrollo(según fecha de conyuge
inscripción en el RUC/NIT)
Recibo de luz o
Presentar los siguientes agua cancelado
documentos:
3 últimos pagos de
Copia de licencia de funcionamiento RUS, RER o IGV o
de negocio. Renta
3 últimos pagos del IGV / RUS / RER / Autovalúo o titulo
Regimen General según de propiedad
corresponda (opcional).En
Antiguedad mínima del Negocio con 6 meses
negocio = 2 años de funcionamiento o
UT=s/.1,500 contar como mínimo
con 12 meses en el
DNI actual empleo.
Fotocopia de CIR Presentar la siguiente
(RUC)licencia de documentaciónDNI,
funcionamiento válida RUC, Licencia de
o registrounificado o funcionamiento, boleta
extracto SUNAT o RUC de compra de
de baja con Licencia mercaderias, recibo de
válida luz, agua o telefono,
contrato de alquiler de
Fotocopia de último la vivienda o título de
pago de RUS o voucher propiedad, autovalúo
de pago constancia de poseción
de lote(en el caso de ser
Recibo de servicios de alquilado presentar un
agua o luz del domicilio garante) En el caso de
y local cancelaados tratarse de un empleo,
presentar las dos
Fotocopia del último últimas boletas de pago
autovalúo o ficha
registral original en
caso el monto del
crédito sea mayor a S/
6,000
Tener entre 21 y 70
años
Ingreso mínimo
mensual según
evaluación
Un año de antiguedad
del negocio
Presentar la siguiente
documentación:
Copia del documento
de identidad del titular
o conyuge o conviviente
Copia del último recibo
de agua o luz cancelado
del domicilio y del
negocio
Copia del RUC (CIR)
Último pago realizado a
la Sunat (Regimen RUS
y especial) última
declaración jurada
anual (Regimen
general) Copia de
 Banco de Crédito - Banco Wiese - Banco del Trabajo - Mibanco - Financiera Solución -
Crédito Negocio Pronegocio Comerciantes RUS Mi Capital Línea microempresarios

general, se debenpresentar Autovalúo (HRy PU) o

Flujo de caja proyectadoa 12 meses todoslosdocumentos que certifiquen ficha registral o
que se trata de una microempresa certificado COFOPRI
ültima declaración jurada de renta
presentada a Sunat(Sólo Reqimen En el caso que no tenga RUS o RER se Contrato de alquiler en
General) le ayuda en la formalización del el caso de tratarse de
negocio Local Alquilado
Documento de identidad del
solicitante(y del conyuge si fuera el
caso) o Representante legal

Recibo del último mes del teléfono

fijo o luz

Declaración jurada de Autovalúo del

último año (en caso de vivienda o
local propio), tarjeta de propiedad de
vehiculo

Copia de ficha de inscripción en el

RUC/NIT

Balance de situación no mayor a 3

meses (sólo RegimenGeneral)

Proforma emitida por el

establecimiento en el caso de
solicitar préstamos para activos
fijos Copia de la tasación de la
garantía (sólo si el crédito es
preaprobado)

37
 Finananciera de crédito solución
N o m b r e c o m e r c ia l
S o lu c io n e s
T ip o d e c lie n te s
S e c t o r e s o b je t iv o
S e c t o r e s n o o b je t iv o
C o b e r tu ra
A g e n c ia s
M o n to s p ré s ta m o s
M onedas
38
L í n e a d e C r é d it o p a r a M ic r o e m p r e s a r io s . C re c e r.
F in a n c ia m ie n to p a r a c a p ita l d e tr a b a jo .
P e r s o n a s n a t u r a le s o ju r í d ic a s c o n R U C . N e g o c io s f o r m a le s e in f o r m a le s
d e n tro de m e rc a d o s y
a lr e d e d o r e s .
Bodegas, tie n d a s de a b a rr o te s , lib r e r ía s , Pequeños c o m e r c ia n t e s ,
fe rre te r ía s , p a n a d e ría s , v e n ta d e p r e n d a s d e m ic r o e m p r e s a rio s que no
v e s t ir y re s ta u ra n te s . En m enor e s c a la , c u e n ta n c o n R U C y , e n m e n o r
c o n fe c c ió n d e p r e n d a s d e v e s tir , m e ta lm e c á n ic a y e s c a la , m ic r o e m p r e s a r io s c o n
c a lz a d o . RUC.
G ir o s n o a u to r iz a d o s : c a r p in te r ía s , d is c o te c a s , p u b , b a r e s , s a s t r e r í a s , s e r v ic io s d e
t r a n s p o r t e , v e n ta d e p e s c a d o , v e n t a d e r e v is ta s y p e r ió d ic o s , r e p a r a c ió n d e
e le c tr o d o m é s tic o s , r e n o v a d o r a s d e c a lz a d o , a lq u ile r e s d e v id e o s , a lq u ile r e s d e
n in t e n d o y v id e o ju e g o s , p ir o té c n ic o s , c a s a s d e c a m b io , t a p ic e r ía s , c e r r a je r í a s ,
la d r ille r a s ( f á b r ic a s ) , a g e n c ia s d e v ia je s , a lq u ile r e s d e tr a je s p a r a n o v io s , c r ia n z a d e
g a n a d o y a v e s d e c o r r a l, n e g o c io s s in p u n to d e v e n t a q u e n o s e a n c o n f e c c io n is ta s
y a q u e llo s c u y a a c tiv id a d s e a c ie n t o p o r c ie n to d e s e r v ic io s .
L im a y p r o v in c ia s .
O n c e o fic in a s e n la c iu d a d d e L im a y 2 1 a g e n c ia s e n la s p r in c ip a le s c iu d a d e s d e
p r o v in c ia .
F in a n c ia m ie n to d e s d e S / 1 0 0 0 h a s ta S / 3 5 0 0 0 . F in a n c ia m ie n t o d e s d e S / 1 0 0 0
h a s ta S / 8 0 0 0 .
N u e v o s s o le s .
 Se puede efectuar el retiro del dinero en cualquier Se pueden efectuar prepagos,
agencia de Financiera Solución o en la red de pagos adelantados o
cajeros automáticos y agencias del BCP, con la cancelaciones anticipadas del
tarjeta Solución Visa Electron. préstamo sin castigos ni cargos
adicionales.
Se pueden realizar prepagos, pagos adelantados
o cancelaciones anticipadas del préstamo sin El cliente cuenta
castigos ni cargos adicionales. automáticamente con el seguro
Solución Vida.
El cliente cuenta automáticamente con el seguro
Solución Vida. Puede realizar sus pagos en
todas las agencias de
Se le ofrece asesoramiento al microempresario Financiera Solución o en la red
desde la etapa de evaluación del crédito, por de oficinas del BCP.
ejemplo, en la elaboración de los estados
financieros.

Beneficios Brinda cursos de capacitación en gestión

empresarial a microempresarios del programa
Mejore su Negocio (MESUN), en lo referente al
manejo de las diferentes áreas de una
microempresa.

Una vez otorgado el financiamiento, los

microempresarios que hayan presentado sus
proyectos de inversión participan por un premio
de S/ 10 000.

Provee línea de crédito revolvente: conforme el

cliente cancela sus cuotas, su línea de crédito se
va renovando.

Puede realizar sus pagos en todas las agencias

de Financiera Solución o en la red de oficinas del
BCP.

Monto TEM Monto TEM

De S/ 1000 a S/ 1999 5,5% De S/ 1000 a S/ 1999

5,75%
De S/ 2000 a S/ 4999 5%
De S/ 2000 a S/ 4999
Tasa efectiva mensual
De 5000 a más 4% 5,25%

Cuotas fijas mensuales. De S/ 5000 a S/ 8000

4,25%

Cuotas fijas mensuales.

Período de evaluación y Aproximadamente de 4 a 5 días.

calificación

39
 Plazos De 6 a 24 meses. De 6 a 12 meses.

Períodos de gracia de hasta 59 días. Períodos de gracia de hasta 59

días.

Tener entre 21 y 70 años. Tener entre 21 y 70 años.

Ingreso mínimo mensual según evaluación. Ingreso mínimo mensual según

evaluación.
Un año de antigüedad del negocio.
Un año de antigüedad en el
Presentar la siguiente documentación: negocio.

Copia del documento de identidad del titular o Presentar la siguiente

cónyuge o conviviente. documentación:

Copia del último recibo de agua o luz cancelado Copia de documento de

del domicilio y del negocio. identidad del solicitante y
cónyuge o conviviente.
Copia del RUC (CIR).
Copia del último recibo
cancelado de agua o luz del
Último pago realizado a la S UNAT (Régimen RUS domicilio y del negocio.
y Especial).

Requisitos Copia del autoavalúo (HR y

Última declaración jurada anual (régimen PU) o ficha registral o
general). certificado de C OFOPRI.

Copia del autoavalúo (HR y PU) o ficha registral o Documentación que acredite la
certificado C OFOPRI. antigüedad y propiedad del
negocio.
Contrato de alquiler en el caso de tratarse de
local a alquilado. Constancia de conducción del
puesto o copia del padrón de
socios en caso pertenecer a un
mercado o campo ferial.

Comprobantes de compra y
venta.

Licencia municipal de
funcionamiento.

Contrato de alquiler en caso de

local alquilado.

40
 S in a v a l, s i s e c u e n ta c o n lo c a l o c a s a p r o p io s .

P ré s ta m o s d e S / 1 0 0 0 a S / 2 0 0 0 0 s in h ip o te c a . S in a v a l, s i s e c u e n ta c o n lo c a l
G a r a n tía s
o c a s a p ro p io s .
P ré s ta m o s de S/ 20 001 a S/ 35 000 con
h ip o te c a .

C o n tr a to s E l m ic r o e m p r e s a r io fir m a e l c o n tr a to y u n p a g a r é , a l fin a liz a r la c a n c e la c ió n d e l

p ré s ta m o . L a fin a n c ie r a e fe c tú a la d e v o lu c ió n d e d ic h o p a g a r é .

41
 Mibanco

N o m b re
M i C a p ita l M i E q u ip o M i Local M i M e rc a d o
c o m e rc ia l

F in a n c ia m ie n to
p a ra c a p ita l d e
tra b a jo : c o m p ra d e
m e rc a d e ría ,
S o lu c io n e s
a m p lia c ió n ,
e q u ip a m ie n to o
re m o d e la c ió n d e l
n e g o c io .
F in a n c ia m ie n to
p a ra la
a d q u is ic ió n d e
e q u ip o s ,
m u e b le s ,
h e rra m ie n ta s ,
v e h íc u lo s ,
m a q u in a ria d e
tra b a jo o
in s ta la c io n e s
e s p e c ia le s p a ra
ta lle r o n e g o c io .
F in a n c ia m ie n to p a ra
la c o m p ra d e lo c a le s
c o m e rc ia le s n u e v o s
o y a e x is te n te s , a s í
F in a n c ia m ie n to
c o m o p a ra la
p a ra la
a m p lia c ió n o
c o n s tru c c ió n d e
re m o d e la c ió n d e l
u n p u e s to d e
lo c a l
m e rc a d o .

T ip o d e P e rs o n a s n a tu ra le s y ju ríd ic a s .
c lie n te s

F in a n c ia m ie n to N u e v o s s o le s : N u e v o s s o le s : N u e v o s s o le s :
d e s d e S / 3 0 0 h a s ta desde S / 850, según desde S/ 850 desde S/ 180 000
c a n tid a d e s e v a lu a c ió n p o r p ro y e c to
c o n c e d id a s s e g ú n c re d itic ia . D ó la re s : d e s d e U S $ h a s ta u n 8 0 % .
e v a lu a c ió n 250.
M o n to s c re d itic ia .
p ré s ta m o s D ó la re s : d e s d e U S $ D ó la re s : d e s d e
250, según U S$ 50 000 por
D ó la re s : d e s d e U S $ e v a lu a c ió n p ro y e c to h a s ta u n
1 0 0 h a s ta c re d itic ia . 80% .
c a n tid a d e s
o to rg a d a s s e g ú n
e v a lu a c ió n
c re d itic ia .

M onedas N u e v o s s o le s y d ó la re s .

P la z o s H a s ta 2 4 m e s e s , e n N u e v o s s o le s :
n u e v o s s o le s y p la z o s d e 3 a 3 6
d ó la re s . m eses.
D ó la re s : p la z o s d e 3
a 60 m eses.
N u e v o s s o le s : d e 3 N u e v o s s o le s : d e
a 36 m eses. 3 a 36 m eses.
D ó la re s : d e 3 a 6 0 D ó la re s : d e 3 a 6 0
m eses. m eses.

N u e v o s s o le s : d e s d e
50% .
T a s a e fe c tiv a
anual
D ó la re s : d e s d e 3 0 % .
N u e v o s s o le s : N u e v o s s o le s : N u e v o s s o le s :
desde 45% . desde 45% . desde 40% .
D ó la re s : 2 5 % . D ó la re s : d e s d e D ó la re s : d e s d e
25% . 25% .

S e re q u ie re d e
g a ra n tía re a l a p a rtir
G a ra n tía s de US$ 3500.

42
 Negocio con seis Trabajadores independientes:
meses de
funcionamiento o Negocio con seis meses de funcionamiento.
contar como mínimo
con 12 meses en el
actual empleo. DNI del titular y cónyuge.

Presentar la siguiente - Documentos del negocio: RUC, licencia de funcionamiento,

documentación: DNI, entre otros.
RUC, licencia de
funcionamiento, Recibo de cancelado luz, agua o teléfono.
boletas de compra de
mercaderías, recibo Constancia de la vivienda del solicitante: casa propia (título de
de luz, agua o propiedad, autovalúo); casa alquilada (contrato de alquiler).
teléfono, contrato de
alquiler de la vivienda
o título de propiedad, Trabajadores dependientes:
Requisitos
autovalúo, constancia
de posesión de lote Tener como mínimo 12 meses de antigüedad en el empleo
(en el caso de ser actual.
alquilado presentar un
garante). Si se tratase
Empresa en la que se labora, sin riesgo en la SBS.
de un empleo,
presentar las dos
últimas boletas de Tener como mínimo 18 años y como máximo 70.
pago.
Dos últimas boletas de pago.

DNI del titular y del cónyuge.

Recibo cancelado de luz, agua o teléfono.

Autoavalúo, título de propiedad o contrato de alquiler.

43
 Banco de Crédito

N o m b re c o m e rc ia l C ré d ito n e g o c io s .

F in a n c ia m ie n to p a ra c a p ita l d e tra b a jo y a d q u is ic ió n d e a c tiv o s fijo s c o m o m a q u in a ria s y

S o lu c io n e s
e q u ip o s n e c e s a rio s p a ra la m ic ro e m p re s a .

T ip o s d e c lie n te s P e rs o n a s n a tu ra le s y ju ríd ic a s .

S e c to r o b je tiv o P e q u e ñ a e m p re s a .

S e c to re s n o o b je tiv o A g ric u ltu ra , p e s q u e ría y a v íc o la .

C o b e rtu ra L im a y p ro v in c ia s .

A g e n c ia s T re c e s u c u rs a le s .

- C a p ita l d e tra b a jo : m ín im o U S $ 2 0 0 0 ; m á xim o U S $ 2 0 0 0 0 o s u e q u iv a le n te e n

n u e v o s s o le s .
- A c tiv o fijo : m ín im o U S $ 5 0 0 0 ; m á xim o U S $ 3 0 0 0 0 o s u e q u iv a le n te e n n u e v o s
s o le s .
- L o s c ré d ito s p a ra a c tiv o s fijo s e s tá n d irig id o s a c lie n te s c o n e xp e rie n c ia c re d itic ia
M o n to s p ré s ta m o s
m ayor a un año con el banco.
- E l d e s e m b o ls o p u e d e re a liz a rs e e n c u e n ta c o rrie n te o a h o rro s , s in im p o rta r la
m o n e d a d e l c ré d ito .
- P a g o m e n s u a l e n c u o ta s ig u a le s ; la p rim e ra s e p a g a a lo s 3 0 d ía s d e l d e s e m b o ls o
d e l c ré d ito .

Monedas N u e v o s s o le s y d ó la re s .

- F le xib ilid a d : s e a d a p ta a la s d iv e rs a s n e c e s id a d e s e m p re s a ria le s , c o n a lte rn a tiv a s

d e fin a n c ia m ie n to y p la z o s d e p a g o .
- S e p u e d e n e fe c tu a r p re p a g o s e n e l m o m e n to e n q u e e l m ic ro e m p re s a rio e s tim e
c o n v e n ie n te .
B e n e fic io s - A d e la n to d e c u o ta : s e p u e d e e fe c tu a r u n p a g o p o r u n im p o rte m a y o r a l
c o rre s p o n d ie n te a la c u o ta a c tu a l, y c o m p e n s a r e l e xc e s o e n la s ig u ie n te .
- R e d u c ir p la z o /re d u c ir c u o ta : a l e fe c tu a r e l p a g o p o r u n m o n to ig u a l o m a y o r a l
e q u iv a le n te d e c u a tro c u o ta s , s e p u e d e s o lic ita r la re d u c c ió n d e la c u o ta m e n s u a l o
d e lo s p la z o s d e p a g o re s ta n te s .

44
 Beneficios C ancelación anticipada: se puede efectuar en cualquier m om ento, pagando los intereses el
día en que se realice la respectiva cancelación. N o existen penalidades por pronto pago.

Inform ación a través del estado de cuenta m ensual que perm ite conocer la situación del
crédito, fechas de pago y m onto correspondiente.

Tasas y com isiones:

M oneda nacional

R ango Tasas (*)

S/ 7000 a 35 000 4,0%

S/ 35 001 a 52 500 3,4%

S/. 52 001 a 70 000 2,8%

M oneda extranjera

Tasa efectiva
R ango Tasas (*)
m ensual

U S$ 2000 a 10 000 3,1%

U S$ 10 001 a 15 000 2,5%

U S$ 15 001 a 20 000 1,9%

Seguro de desgravam en

Individual: 0,047% m ensual sobre el saldo del préstam o (cobertura del 100% ).

Mancom unado: 0,047% m ensual sobre el saldo del préstam o (cobertura del 50% ).

Portes S/ 4,50 o U S$ 1,50 m ensual.

Período de O cho días útiles en Lim a y 12 días en provincias.

evaluación y
calificación

C apital de trabajo: hasta 12 m eses.

Plazos
Activo fijo: hasta 36 m eses.

45
 Ser cliente del Banco de Crédito y pertenecer a banca de negocios.

Tener ventas mayores a US$ 30 000 anuales; el saldo neto de flujo de caja debe ser mayor
o igual a US$ 300 mensuales.

Tener entre 25 y 65 años.

Ser persona jurídica debidamente constituida o persona natural de negocios.

Tener experiencia mínima de un año, si se pertenece a pequeña empresa; o dos años si se

está en banca de desarrollo (según fecha de inscripción en el RUC/NIT).

Presentar los siguientes documentos:

Copia de licencia de funcionamiento del negocio.

Tres últimos pagos del IGV / RUS / RER/ Régimen General, según corresponda.

Requisitos Flujo de caja proyectado a doce meses.

Última declaración jurada de renta presentada a la S UNAT (sólo régimen general).

Documento de identidad del solicitante (y del cónyuge si fuera el caso) o representante

legal.

Recibo del último mes del teléfono fijo o luz.

Declaración jurada de autoavalúo del último año (en caso de vivienda o local propio) / tarjeta
de propiedad del vehículo.

Copia de ficha de inscripción en el RUC/NIT.

Balance de situación no mayor a tres meses (sólo régimen general).

- Proforma emitida por el establecimiento en caso de solicitar préstamos para activos fijos.

- Copia de la tasación de la garantía (sólo si el crédito es preaprobado).

Garantías Préstamo de hasta US$ 10 000 sin garantía hipotecaria.

46
Banco del Trabajo

C O M E R C IA N T E S
N o m b re c o m e r c ia l C O M E R C IA N T E R U S R É G IM E N G E N E R A L Y
E S P E C IA L

S o lu c io n e s C r é d ito d e lib r e d is p o n ib ilid a d . C r é d ito d e lib r e

d is p o n ib ilid a d .

C r é d ito d ir ig id o a a q u e llo s c o m e r c ia n te s C r é d ito d irig id o a

in d e p e n d ie n te s q u e trib u ta n b a jo e l r é g im e n
s im p lific a d o ( R U S ) , a q u ie n e s s e le s
o to r g a rá in ic ia lm e n te u n a lín e a d e c r é d ito
m o d e r a d a . E s ta ú ltim a ir á a u m e n ta n d o
S e c to r e s o b je tiv o
p r o g r e s iv a m e n te e n la m e d id a e n q u e
v a y a n c u m p lie n d o o p o r tu n a m e n te c o n s u s
pagos.
c o m e r c ia n te s m a y o r is ta s ,
d is tr ib u id o r e s o m in o r is ta s
q u e s e e n c u e n tr e n
d e b id a m e n te r e g is tr a d o s
e n la S U N A T b a jo e l
r é g im e n g e n e r a l o
e s p e c ia l y q u e a c r e d ite n e l
in g re s o m ín im o
e s ta b le c id o p o r e l b a n c o .

C o b e rtu ra L im a y p ro v in c ia s .

A g e n c ia s O fic in a p r in c ip a l e n L im a (S a n Is id r o ) y a g e n c ia s e n p r o v in c ia s .

- P rim e ra v e z : S / 1 0 0 0 0 H a s ta S / 2 5 0 0 0 .
M o n to s p ré s ta m o s - S e gu n d a ve z: S / 1 2 0 0 0
- T e rc e ra v e z: S / 1 5 0 0 0

Monedas N u e v o s s o le s y d ó la r e s .

G ir o m á tic a : lín e a d e c r é d ito p a r a to d a la v id a ; b rin d a la fa c ilid a d d e

s o lu c io n a r c u a lq u ie r p r o b le m a d e liq u id e z in m e d ia to . E s te m e c a n is m o
p e r m ite a lo s c lie n te s q u e m u e s tre n u n b u e n c o m p o rta m ie n to d e p a g o ,
B e n e fic io s a m p lia r s u lín e a d e c r é d ito e n e l m o m e n to e n q u e lo n e c e s ite n .

S e g u r o d e d e s g r a v a m e n : e n c a s o d e fa lle c im ie n to , la d e u d a e s c o n d o n a d a .

T a s a e fe c tiv a m e n s u a l
P e río d o d e e v a lu a c ió n y
c a lific a c ió n
P la z o s
T a s a e n s o le s : 2 ,3 % / c u o ta s fija s . T a s a e n s o le s : 2 ,3 % /
c u o ta s fija s .
S i e s s o lic ita n te p o r p r im e r a v e z , e l c r é d ito
s ó lo e s e n n u e v o s s o le s .
M á x im o d e tr e s d ía s .
H a s ta 2 4 m e s e s .

47
 Antigüedad mínima del negocio: dos años. Antigüedad mínima del
negocio: dos años.
UT = S/ 1500
UT = S/ 1500
DNI
DNI
Fotocopia de CIR (RUC).
Fotocopia de CIR (RUC).
Licencia de funcionamiento válida o registro
unificado ó extracto S UNAT o RUC de baja Fotocopia de las dos
con licencia válida. últimas declaraciones
juradas anuales.
Fotocopia del último pago RUS o voucher
de pago. Cuatro últimos pagos
mensuales a la S UNAT .
Requisitos Recibos cancelados de agua o luz del
domicilio y local. Fotocopia de recibos de
servicios de agua o luz del
Fotocopia del último autoavalúo o ficha domicilio y local comercial.
registral original en caso de que el monto
del crédito sea mayor a S/ 6000. Fotocopia del último
autoavalúo o ficha registral
original.

Se aplicará el ingreso
líquido (evaluación
comercial y evaluación de
documentos.)

Para el caso de EIRL y

SRL, además, constitución
de la empresa.

Garantías No se pide garantía, sólo copia del autovalúo.

48
Banco Wiese

N o m b re c o m e rc ia l P R O N E G O C IO C R E C E N E G O C IO

C a p ita l d e tra b a jo : p a ra m e rc a d e ría e C a p ita l d e tra b a jo : p a ra m e rc a d e ría e in s u m o s .

in s u m o s .
A c tivo fijo : fin a n c ia m a q u in a ria , ve h íc u lo s ,
A c tivo fijo : fin a n c ia m a q u in a ria , ve h íc u lo s y e q u ip o s y lo c a le s .
e q u ip o s .
S o lu c io n e s

In fra e s tru c tu ra : p a ra lo c a le s c o m e rc ia le s ,
a lm a c e n e s , c o m p ra d e te rre n o y
c o n s tru c c ió n d e m e rc a d o s , g a le ría s , c e n tro s
c o m e rc ia le s .

T ip o s d e c lie n te s P e rs o n a s n a tu ra le s y ju ríd ic a s . P e rs o n a s ju ríd ic a s .

S e c to re s o b je tivo M ic ro e m p re s a : p e q u e ñ o s n e g o c io s q u e P e q u e ñ a e m p re s a , fo rm a lm e n te c o n s titu id a
d e s e a n c re c e r y q u e fa c tu ra n p o r ve n ta s (S A C , S A A , S A , E IR L , S R L ) y q u e fa c tu re
h a s ta $ 1 0 0 0 0 0 a n u a le s . ve n ta d e e n tre $ 1 0 0 0 0 0 y $ 1 0 0 0 0 0 0 ). D e b e
c o n ta r c o n h is to ria l c re d itic io . N o e s n e c e s a rio
C u a n d o s e tra ta d e fin a n c ia r u n m e rc a d o , p o r s e r c lie n te d e l b a n c o .
e je m p lo , ta m b ié n s e tra b a ja c o n
a s o c ia c io n e s , s e o to rg a u n p ré s ta m o g lo b a l a
c a d a u n o (P ro ye c to M a rs a n o ).

S e c to re s n o E m p re s a s in fo rm a le s .
o b je tivo

C o b e rtu ra L im a y a lg u n a s p ro vin c ia s .

A g e n c ia s L im a : C e rc a d o , C a lla o , S a n J u a n d e L u rig a n c h o , S a n ta A n ita , M ira flo re s , S a n J u a n d e

M ira flo re s , J e s ú s M a ría , L o s O livo s (S a n M a rtín d e P o rra s ), In d e p e n d e n c ia .

P ro vin c ia s : A re q u ip a , T ru jillo , T a c n a , C h ic la yo .

C a p ita l d e tra b a jo : d e s d e S / 3 0 0 0 h a s ta S / 4 2 C a p ita l d e tra b a jo : d e s d e $ 3 0 0 0 h a s ta $ 4 0

0 0 0 o d e s d e $ 1 5 0 0 h a s ta $ 1 2 0 0 0 .
M o n to s p ré s ta m o s
A c tivo fijo : d e s d e $ 1 5 0 0 h a s ta $ 2 0 0 0 0 .
In fra e s tru c tu ra : d e s d e $ 1 5 0 0 h a s ta $ 2 5
000.
0 0 0 (e l m o n to p u e d e a s c e n d e r h a s ta e l 2 0 % -
3 0 % d e la s ve n ta s , s in g a ra n tía re a l). P a ra e l
c a s o d e l d e s c u e n to d e le tra s e l m o n to p u e d e
a s c e n d e r a 5 0 % d e la s ve n ta s (s in g a ra n tía
re a l).
A c tivo fijo : h a s ta $ 2 0 0 0 0 0 .

Monedas N u e vo s s o le s y d ó la re s .

49
 - Aprobación sencilla y rápida.
- Hasta 60 días de gracia para
Beneficios com enzar a pagar.
- Prem io al buen pagador: posibilidad
de reprogram ar los pagos con una
cuota cero o reducir el m onto de tres
cuotas al año hasta en un 50% .
- Prepago sin penalidades.

- Monto entre $ 1500 y $ 3000: 1,8% Se negocia con el cliente, entre 1,5% y 1,2%
tasa m ensual dólares. efectivo m ensual (en dólares).
- Monto de $ 3000 a m ás: 1,7% tasa
m ensual dólares.
- Existe un costo por com isión y
Tasa efectiva seguro (incluido en la cuota).
m ensual - Se abre una cuenta corriente en la
cual no se cobran portes ni
m antenim iento.
- Tasa en nuevos soles: 2,4%
m ensual.

Período de Cuatro días con docum entación com pleta. Una sem ana aproxim adam ente.
evaluación y
calificación

Capital de trabajo: de 3 a 18 m eses. Capital de trabajo: hasta 12 m eses.

Plazos Activo fijo: de 6 a 18 m eses (para locales, Activo fijo: hasta 36 m eses.
hasta 36 m eses, dependiendo del m onto).
Infraestructura: hasta 60 m eses.
Infraestructura: de 12 a 60 m eses.

El negocio debe haber operado en un lugar
fijo por dos años com o m ínim o (presentación
de docum ento que lo certifique). Si no posee
vivienda propia, debe existir un aval que sí
cum pla con los requisitos (lugar fijo donde se
le pueda ubicar).
DNI del cliente y cónyuge.
Requisitos
Recibo cancelado de luz o agua.
Tres últim os pagos de RUS, RER o IGV-
Renta.
Carta de solicitud de líneas de crédito, destino
del crédito, m ontos, plazos, form a de pago,
garantías recibidas.
Copia de la declaración jurada presentada a la
S UNAT 2001 y 2002 (con sus respectivos
balances de situación y anexos.
Balance de situación, estado de pérdidas y
ganancias, con sus anexos (no m ayor a 90
días), firm ado por el contador de la em presa y
el representante legal.
Copia de las tres últim as aportaciones IGV-

50

Autoavalúo o título de propiedad (opcional).
En general, se deben presentar todos los
documentos que certifiquen que se trata de
una microempresa (por ejemplo,
declaraciones a la SUNAT). En el caso de no
poseer RUS o RER, se ayuda a la
formalización del negocio.
Requisitos
Monto de entre $ 1500 y $ 3000: sin
garantía real.
Garantías
Monto de $ 3000 a más: con garantía real.
Renta.
Flujo de caja proyectado a seis meses, firmado
por el contador de la empresa y el
representante legal.
Formato de declaración confidencial de
patrimonio (se adjunta) para ser llenado por los
accionistas de la empresa.
Formato de informe comercial confidencial del
cliente (se adjunta).
Hoja resumen de la empresa (rubro de ésta,
principales clientes y proveedores, modalidad
de compra-venta, otros datos considerados
importantes.)
Aval solidario del dueño de la empresa o el
accionista principal.
Antecedentes crediticios positivos.
Antigüedad mínima de un año en el negocio.
Se exige que los avales sean solidarios y
accionistas de la empresa. La garantía es un
asunto colateral (el cliente no va a calificar
porque disponga de una mejor garantía), lo
importante es el nivel de ventas.
51
 SISTEMA FINANCIERO NO BANCARIO

Cajas municipales
Las cajas municipales de Ahorro y Crédito (CMAC) son entidades de intermediación financiera
que atienden preferentemente el crédito a las MYPE. Este sistema tiene 19 años de creación y está
supervisado por la Superintendencia de Banca y Seguros (SBS), regulado por las normas del Banco
Central de Reserva (BCR).

En diciembre de 2002 se encontraban operando 13 CMAC y la Caja Municipal de Crédito Popular

de Lima, las cuales registraron la mayor tasa de crecimiento (39,5%); representando más del
71% del activo total de las instituciones microfinancieras no bancarias (IMFNB).
Proceso de aprobación (aproximadamente 2 días):

§ Captación de clientes mediante la fuerza de ventas o atención directa al público.

§ El cliente acredita la existencia del negocio propio.
§ Presentación de documentación exigida.
§ Exposición del caso del cliente ante el área de desembolso.
§ Evaluación del crédito: aprobación o desaprobación.
§ En caso de ser aprobado el crédito se procede al desembolso.

Este financiamiento se halla disponible tanto para personas naturales como jurídicas. Por otro
lado, el crédito es otorgado tanto en nuevos soles como en dólares.

52
Caja municipal de Arequipa

Nombre comercial Crédito a las Microempresas y Pequeñas Empresas.

Soluciones Financiamiento para capital de trabajo y activo fijo.

Sectores objetivo Microempresas y pequeña empresas: actividades de producción, comercio y

prestación de servicios.
Cobertura Lima y sur del Perú.

Agencias Cercado de Lima y 17 agencias en el sur del Perú.

En Lima, hasta US$ 20 000 (SBS).
Montos préstamos
En provincia, hasta US$ 30 000.
No cobra adicionales a la tasa de interés (transparencia en la cobranza).

Beneficios Experiencia en colocaciones exitosas en el sur.

Conocimiento de otorgamiento de créditos a PYMES.

Tasas en soles desde 4,99% hasta 3,8%
Tasa efectiva mensual
Tasas en dólares desde 2,65% hasta 2,20%
Tener como mínimo un año en el negocio.

Requisitos No tener antecedentes negativos en el sistema financiero.

Documentación: DNI.

53
 Caja municipal de Piura

Nombre comercial Crédito MYPE

Soluciones Financiamiento para capital de trabajo.

Sectores objetivos Microempresas y pequeñas empresas: comercio, producción, artesanía, turismo

y servicios, transporte y asociaciones.

Sectores no objetivos Banca de consumo, agricultura y pesca.

Cobertura Lima y Piura.

Lima: Miraflores.
Agencias
Provincias: Piura, Lambayeque, Cajamarca, San Martín y Tumbes.

Por restricción de la SBS, no le está permitido la colocación de créditos

Montos préstamos comerciales.

Promedio de préstamos: S/ 4000.

Trato personalizado.

Amplio conocimiento de microcréditos.

Beneficios
Análisis cuantitativo y cualitativo.

No se cobra otros gastos adicionales a la tasa de interés.

3,95% tasa mensual en soles.

2,5% tasa mensual en dólares.

Tasa efectiva mensual + costos de constitución en garantía (en caso de tratarse de préstamos mayores
a S/ 15 000).

+ legalización de contratos.

Las tasas varían de acuerdo con el monto del préstamo.

Piura: hasta 10 años

Plazos
Lima: 12 meses para capital de trabajo.

Evidenciar generación de ventas.

Requisitos Poseer negocio propio.

Experiencia mínima de seis meses.

54
Caja municipal de crédito municipal de Lima

Nombre comercial Caja PYME

Soluciones Crédito destinado a financiar el ciclo comercial de las pequeñas y

microempresas: capital de trabajo

Sectores objetivo Micro y pequeñas empresas destinadas preferentemente al comercio,

ferretería, prendas de vestir, adornos, etc.

Agencias Oficina principal: Cercado de Lima. Agencias: Breña, Magdalena, Jesús María,
Miraflores, San Borja, La Molina, Lince, San Miguel, Pueblo Libre, Higuereta

Montos préstamos Desde S/ 3000 a S/ 153 000 por operación, de acuerdo con la evaluación.

Beneficios Seguro de desgravamen

Poseen requisitos más sencillos y atención personalizada, agencias

descentralizadas, pago con cargo en cuenta de ahorros.

Tasa efectiva mensual Desde 3,5% en soles y desde 2,0 % en dólares. De acuerdo con el monto y
plazo.

Plazos Hasta 24 meses.

Tres años en el negocio.

Edad entre 23 y 65 años.

Contar con dos años de antigüedad en el local de venta.

Orden de compra o servicios.

Requisitos
No contar con obligaciones morosas.

Tener local o casa propia, de lo contrario se requiere de un aval con propiedad.

Presentar la siguiente documentación: DNI, RUC, título de propiedad, recibo

de agua o Luz, tres últimos pagos a la SUNAT, croquis de ubicación; si el
solicitante es persona jurídica complementará con escritura de constitución y
vigencia e poderes

Edpymes
Las entidades de desarrollo de la pequeña empresa y microempresa (EDPYMES) surgieron para
promover la conversión de organizaciones no gubernamentales (ONG) en entidades reguladas.

Se diferencian de las cajas rurales, fundamentalmente, en que no pueden captar depósitos a la

vista desde un inicio.

Existen 14 EDPYMES, las cuales alcanzaron la tasa de crecimiento más alta en el último trimestre
de 2002 (48,3% en octubre de 2002). Ello estaría relacionado con la entrada de una nueva
institución al mercado (EDPYMES Pronegocios, ubicada en el departamento de La Libertad).

55
 Las EDPYMES, a pesar de ser las que poseen la menor participación en los activos de las instituciones
microfinancieras no bancarias, se encuentran en segundo lugar en cuanto a participación en el
patrimonio (26,2%). Así, las EDPYMES son las que disponen de un mayor fondeo mediante el
capital propio respecto al resto de IMFNB.
El financiamiento se otorga a personas naturales y jurídicas.

Proceso de aprobación del crédito (aproximadamente 3 días):

§ Captación de clientes a través de la fuerza de ventas; o el cliente solicita información
acercándose a las ventanillas de las agencias.
§ El sectorista o analista de créditos identifica sus necesidades y solicita información
entregando la lista de requisitos.
§ El cliente entrega al sectorista la información requerida con copia de documentos.
§ Revisión de la información proporcionada, por medio de visitas tanto al local comercial
como al domicilio; evaluación de capacidad y voluntad de pago del cliente mediante la
revisión de los estados financieros y gastos familiares; así como la verificación de la situación
crediticia en INFOCORP y SBS.
§ Preparación del informe, exposición del caso ante el comité de crédito y determinación de
factibilidad de crédito.
§ El comité de crédito entrega al sectorista el resultado para ingresarlo en el sistema.
§ El sectorista comunica al cliente el resultado y si es positivo hace el desembolso del crédito.
§ El sectorista asesora al cliente en caso de que éste lo necesite para su inversión.
§ El sectorista se encarga de verificar la correcta colocación del fondo solicitado.

56
57
 Edpyme Edyficar

Nombre comercial Crédito MES (Individual), Crédito MES (Grupal) y Créditos Comerciales.

Soluciones Financiamiento para capital de trabajo, activo fijo y mejoramiento del local comercial
(hábitat).

Sectores objetivos Pequeñas empresas y microempresas con actividades económicas de producción,

comercio y servicios.

Actividades económicas que atenten contra el medio ambiente.

Sectores no objetivos
Actividades ilícitas.

Créditos agrícolas.

Cobertura En Lima: Santa Anita, San Juan de Miraflores, San Juan de Lurigancho, Los Olivos, Villa
el Salvador y Puente Piedra .

En provincias: Arequipa, Ayacucho, Cajamarca, Chimbote, Huaraz, Juliaca, Piura, Puno y

Trujillo.

Agencias Lima: San Juan de Lurigancho, San Juan de Miraflores y Los Olivos.

Montos préstamos Desde S/ 500 hasta S/ 150 000. Según evaluación y capacidad de pago del cliente.

Monedas Nuevos soles y dólares.

Institución sin fines de lucro.

Atención a clientes de zonas urbano-marginales.

Concentra sus actividades en los que carecen de acceso al crédito.

Beneficios
Transparencia en condiciones, tasas, morosidad y penalidades.

EDYFICAR cuenta con tecnología crediticia que permite mejorar los tiempos de evaluación.

Brinda asesoría especializada.

Tasa efectiva 4,0% para MYPE.

mensual

Plazos Hasta 36 meses (puede incluir períodos de gracia según evaluación).

Funcionamiento del negocio por lo menos de seis meses.

Requisitos
Presentar la siguiente documentación: copia del DNI (titular o cónyuge), facturas
originales de artefactos, equipos o herramientas, documentos de propiedad del domicilio,
recibos de agua y luz.

Garantías Simples, prendarias o hipotecarias, según monto, políticas y normativas de la entidad.

Podrán considerarse como garantías las maquinarias o equipos del negocio o patrimonio
del titular. Los bienes deberán estar valorizados de mutuo acuerdo (en caso de garantías
simples) o por un perito tasador (en caso de garantías prendarias o hipotecarias)

58
Edpyme Proempresa

Soluciones Financiamiento para capital de trabajo (incremento de mercadería) y activo fijo (compra
de maquinaria).

MICROEMPRESA
Sector objetivo Comercio: bodegas, mercados, galerías, centros comerciales, farmacias, etc.
Producción: confecciones, zapaterías, panificación, artesanía, etc.
Servicio: colegios, transportes, hostales, centros médicos, peluquerías.

Empresas que trabajan en sectores en los cuales la naturaleza del negocio no asegura
Sectores no objetivo el pago de cuota.
Empresas que trabajan con el Estado.
Negocios que atenten contra la salud pública.

Cobertura Lima, Arequipa, Ayacucho y Andahuaylas.

Agencias Lima: Santa Beatriz, San Juan de Lurigancho, San Juan de Miraflores y Los Olivos.
Provincias: Arequipa, Ayacucho y Andahuaylas.

Montos préstamos Desde S/ 300 hasta S/ 100 000.

Monedas Nuevos soles y dólares.

Son menos exigentes en cuanto a documentación.

Beneficios
Evaluación personalizada y por observación directa.
Atención rápida.

Tasa efectiva mensual 5,75%–3,99% moneda nacional.

3,25%–1,99% en moneda extranjera.

Plazos Hasta 36 meses.

Cuotas y período de Cuotas fijas, y hasta dos períodos de gracia.

gracia

Personas naturales:
Seis meses de funcionamiento del negocio.
Capacidad de pago.
Fotocopias simples del DNI, documento de vivienda (título de propiedad o autoavalúo
contrato de alquiler), tres últimas boletas de pago.
Fotocopias simples de documentos del negocio (RUC o licencia de funcionamiento o
Requisitos
constancia de mercado, entre otros).
Personas jurídicas:
Seis meses del funcionamiento del negocio.
Capacidad de pago mensual.
Fotocopias simples del DNI de los representantes legales, RUC (1), licencia de
funcionamiento, copia de estatuto y vigencia de poderes, tres últimos pagos a la SUNAT,
documentos de vivienda.

Garantías Para personas naturales y jurídicas: diversas, de acuerdo con el monto del crédito.

59
 Edpyme Raíz

RAÍZ CAPITAL RAÍZ ACTIVO RAÍZ CASA

Nombre comercial

Construcción o
Soluciones Capital de trabajo Activo fijo ampliación de
vivienda o local
comercial.

Pequeñas y medianas empresas Pequeñas y medianas empresas.

Servicios: colegios, hostales, Servicios: colegios, hostales,

Sectores objetivo transporte a provincias. transporte a provincias.

Comercio: textiles, abarrotes. Comercio: textiles, abarrotes.

Producción: imprenta. Producción: imprenta.

Cobertura Lima y Chiclayo.

Agencias San Isidro, La Victoria, Los Olivos y Chiclayo.

Montos préstamos Hasta US$ 20 000. Hasta US$ 100 000. Hasta
US$ 100 000.

Monedas Nuevos soles y dólares.

Crédito flexible con tasas Crédito para comprar maquinaria, Crédito para
competitivas que permite compra de equipo o un local comercial. adquirir,
insumos y mercadería, lo cual Especialmente creado para remodelar,
genera un rápido crecimiento para potenciar la empresa o negocio y ampliar o
Beneficios la empresa o negocio. ayudarlo a crecer. construir una
vivienda.
Diseñado a la
medida de las
posibilidades
del solicitante,
para conseguir
su casa propia.

4% tasa en soles, para períodos 2,67% tasa en dólares, para 1,02% en

menores a un año. períodos entre 12 a 48 meses. dólares.
Tasa efectiva
mensual
1,17% tasas en dólares, para 20
años.

Plazos 12 meses 48 meses Hasta 240

meses.

60
Edpyme Credivisión

Crédito a microempresas: financiamiento para capital de trabajo y activo fijo.

Línea de crédito de libre disponibilidad.
Ampliaciones en la línea de crédito: cancelado el 50% de la deuda, el microempresario
Soluciones puede acceder a la ampliación de la línea de crédito.
Créditos paralelos: cancelado el 50% de la deuda, el microempresario puede acceder a
otro financiamiento.
Créditos por campañas: créditos de corto plazo (90 días) para el financiamiento de
campañas específicas, como el día de la madre, navidad, entre otras.

Sector objetivo Microempresa: puestos de mercado, tiendas de abarrotes, pequeños confeccionistas.

Sector no objetivo Microempresa dedicada a la comercialización de licores y juegos de azar.

Cobertura Lima: conos norte, sur y este.

Ciudad del Cusco.

Lima: San Juan de Miraflores, Villa María del Triunfo, Villa El Salvador, San Juan de
Agencias
Lurigancho, Independencia, Comas, Carabaiyo.
Ciudad del Cusco.

Montos préstamos De S/ 1000 a US$ 20 000.

Monedas Nuevos soles y dólares.

Prestación de servicios exclusivamente a pequeñas empresas y microempresas

Beneficios (entidad financiera especializada en microcréditos).
Flexibilidad: adecua el préstamo y las tasas de interés según los requerimientos de
cada cliente, basándose en la antigüedad y comportamiento del mismo.
En nuevos soles: desde 3,2% a 4,5%.
Tasa efectiva mensual En dólares: desde 2% a 2,8%.
Dichas tasas varían de acuerdo con la antigüedad del cliente, así como con el monto
solicitado.

Plazos De 6 a 12 meses.
El plazo puede ampliarse según el monto solicitado.

Requisitos generales:
Trabajar como mínimo seis meses en la misma actividad.
Residir en Lima.
Buen historial crediticio.
Presentar la siguiente documentación:
Persona natural:
DNI del solicitante y cónyuge; último recibo de luz, agua o teléfono; título de
Requisitos
propiedad o autoavalúo, RUC (opcional), facturas de artefactos y maquinaria
(opcional), croquis del negocio y domicilio.
Persona jurídica:
DNI del solicitante, vigencia de poderes, testimonio de constitución, declaraciones a
la SUNAT, RUC. Se debe presentar el título de propiedad y copia literal de registros
públicos en el caso de garantía hipotecaria.
Presentar factura en el caso de otorgar en garantía prendas industriales.

Tipos de garantías:
A sola firma: avales, prendas simples (artefactos), prendas industriales, vehiculares o
Garantías
hipotecarias.
Créditos otorgados a partir de S/10 000: necesariamente requieren de algún tipo de
garantía.
Contratos
El microempresario firma el contrato y un pagaré.

61
 SISTEMA NO FINANCIERO

Organizaciones no gubernamentales
Las ONG funcionan como instituciones de préstamo especializadas en la microempresa, las
cuales cuentan con programas de microfinanciamiento.

Las ONG tienden a trabajar por medio de grupos. Estos programas se denominan préstamos de
Grupo Solidario, en los cuales los integrantes del grupo asumen responsabilidad conjunta por los
préstamos individuales recibidos. El criterio de los préstamos con base en grupos es que si un
miembro tiene problemas con el pago, los demás integrantes lo presionarán para que cumpla su obligación.

Además, si el deudor no cumple con su obligación, a pesar de la presión ejercida, el grupo en

conjunto paga la deuda a favor del miembro incumplidor (constituyen garantías solidarias).

Por otro lado, al aceptarse el crédito el solicitante firma el contrato y un pagaré.

Proceso de aprobación:
§ Captación de clientes a través de la fuerza de ventas de la institución o de la atención en
directa al público (plataforma).
§ El funcionario de la institución identifica las necesidades del cliente y le solicita llenar los
requisitos necesarios para acceder a crédito.
§ El cliente presenta los documentos exigidos por la institución y ésta evalúa y verifica esa
información, mediante una visita al local comercial o vivienda.
§ Elaboración y presentación del informe final al comité de microcréditos.
§ Si el crédito es aprobado, se ejecuta el desembolso respectivo.

62
63
 ONG Manuela Ramos
Nombre comercial Bancos Comunales
Soluciones Préstamos para el desarrollo de
actividades económicas diversas.
Dirigido a mujeres con
Tipo de clientes emprendimientos económicos en
zonas rurales y urbano-marginales.
Producción agrícola.
Sectores objetivo
Negocio de venta de licores y casinos.
Sectores no objetivo
Puno, San Martín, Ucayali, La Libertad
Cobertura y Ancash.
Agencias Pamplona Alta, San Juan de Miraflores.
Local central: Pueblo Libre.
Montos préstamos Préstamos escalonados desde S/ 300
a S/ 1750.
Monedas
Nuevos soles.
Programa de microcréditos otorgados
para proveer servicios financieros
preferentemente a mujeres de
menores recursos.
Experiencia en créditos individuales y
con bancos comunales. Así, se
Beneficios obtiene una mayor cobertura a partir
del convenio firmado con el BID en
1993, y la Agencia Internacional para
el Desarrollo (USAID-EE UU) en 1995.
Las socias cuentan con la opción de
abrir cuenta de ahorros.
Tasa efectiva mensual 4% mensual fija (incluye IGV).
Período de evaluación y
calificación 7 días
Plazos Cuotas fijas con plazos de ciclos de
actividad de 4 a 6 meses.
Requisitos Garantías solidarias.
Garantías solidarias.
Garantías
Contratos Firma de contrato y letra.
64
Créditos Individuales
Crédito para capital de trabajo y activos fijos.
Dirigido a mujeres microempresarias de
zonas urbano-marginales.
Producción y servicios (36%), comercio
(64%).
Transportes.
Lima (cono sur y zonas aledañas a la sede
institucional).
Créditos escalonados desde US$ 300 a US$
6000.
Dólares
Programa de microcréditos otorgado a
proveer servicios financieros
preferentemente a mujeres de menores
recursos.
Experiencia en créditos individuales y con
bancos comunales. De esta manera se logra
una mayor cobertura a partir del convenio
firmado con el BID en 1993, y USAID en
1995.
Tasa de interés al rebatir de acuerdo con los
montos (incluye IGV).
7 días
Cuotas fijas mensuales entre 2 a 16 meses.
Negocio propio.
Funcionamiento del negocio por lo menos los
últimos seis meses.
Ubicación en la zona sur de Lima.
Contar con mercado para sus productos.
Presentar la siguiente documentación: DNI,
recibo de agua o luz, título de propiedad o
autoavalúo.
Si no se cuenta con título de propiedad se
solicita la presentación de un aval con el DNI
y recibo de luz o agua.
ONG ADRA PERÚ
Nombre comercial Créditos Individuales Bancos Comunales
Soluciones
Financiamiento para capital de trabajo y capital fijo. Financiamiento para capital de
trabajo.

Tipo de clientes Tipo de crédito para las viudas, personas Destinado a mujeres de escasos
discapacitadas como consecuencia de actos recursos económicos que
terroristas y del servicio policial, así como personal cuentan con una actividad
subalterno en retiro de la Policía Nacional de Perú. comercial informal.

Actividades de:
Producción (costura o
confecciones, panadería, calzado,
carpintería, entre otras).
Microempresas destinadas al comercio, producción y Comercio (venta de ropa,
Sector objetivo
servicios cosméticos, golosinas, verduras,
frutas, etc.).
Servicios (salones de belleza,
reparaciones, etc.).
Artesanía (cerámicas, telares,
pinturas, entre otras).

Sector no objetivo Actividades económicas que ocasionen negativos impactos ambientales y de salud.

Cobertura Lima Metropolitana. Lima Metropolitana y provincias:

Ayacucho, Apurímac,
Huancavelica, Huanuco, Junín,
Ucayali, Lambayeque, La
Libertad, Piura, Cajamarca,
Ancash, Amazonas, Cusco y
Puno.

Agencias Lima: Miraflores. Oficina central en Lima y cinco

sedes regionales.
Lima: Miraflores.
Provincias: Ayacucho, Huanuco,
Chiclayo, Cusco y Juliaca

Montos préstamos Financiamiento desde S/ 750 hasta S/ 15 000 Financiamiento desde S/ 200
(dependiendo del destino del crédito y sujeto a hasta S/ 4500.
evaluación). Crédito escalonado, inicialmente
se ofrece un financiamiento de S/
200 a S/ 500 nuevos soles, el
cual va aumentando
progresivamente.
Monedas Nuevos soles

Otorga créditos a microempresarios que no poseen Facilita el acceso al crédito de

acceso a las fuentes convencionales de mujeres de escasos recursos
financiamiento. económicos que buscan mejorar
Brinda asesoramiento parcial en gestión empresarial. su negocio.
Brinda capacitación a los grupos
comunales en lo referente al
Beneficios
manejo de su microempresa
(gestión empresarial):
aproximadamente una inversión
de 10 horas en cursos de
capacitación.
Promueve el ahorro individual y
grupal.

Tasa efectiva 2,5% mensual. 3,2%.

mensual Cuotas al rebatir. Cuotas fijas mensuales.

65
 S e r m a y o r d e e d a d c o n d o c u m e n to d e id e n tid a d .
N o h a b e r s id o m o ro s o e n c ré d ito s a n te rio re s d e l
F o n d o n i d e n in g u n a o tra in s titu c ió n .
Q u e e l e m p re s a rio te n g a p o r lo m e n o s u n a ñ o e n la
c o n d u c c ió n d e s u u n id a d e c o n ó m ic a y q u e é s ta s e a
s u p rin c ip a l fu e n te d e in g re s o s .
Q u e lo s p ro y e c to s d e in v e rs ió n s e a n té c n ic a y
fin a n c ie ra m e n te fa c tib le s , b a s a d o s e n d a to s
e c o n ó m ic o s re a le s d e s u m ic ro e m p re s a .
D o c u m e n to s s o lic ita d o s :
P e rs o n a n a tu ra l (fo to c o p ia s ):
D o c u m e n to d e id e n tid a d .
C a rn é d e la P N P .
Ú ltim a s tre s b o le ta s d e p a g o d e la P N P .
D o c u m e n to s d e l d o m ic ilio (títu lo d e p ro p ie d a d o
a u to a v a lú o , o c o n tra to d e c o m p ra -v e n ta o d e a lq u ile r,
o c o n s ta n c ia d e p o s e s ió n d e lo te .)
D o c u m e n to q u e a c re d ite s e r d u e ñ o d e l n e g o c io
(lic e n c ia d e fu n c io n a m ie n to o R U C o b o le ta d e
c o m p ra s u o tro ).
R e q u is ito s Ú ltim o re c ib o d e lu z .
C ro q u is d e u b ic a c ió n d e l d o m ic ilio y n e g o c io .
S e r m u je r m a y o r d e 1 8 a ñ o s c o n
D N I.
U s a r e x c lu s iv a m e n te e l c ré d ito
p a ra a c tiv id a d e s e c o n ó m ic a s .
P o s e e r h a b ilid a d y c o n d ic io n e s
m ín im a s p a ra e l n e g o c io .
S e r d u e ñ a /o p e ra ria d e u n a
a c tiv id a d e c o n ó m ic a a c tiv a , d e
p re fe re n c ia c o n m á s d e s e is
m e s e s e n o p e ra c ió n .
N o c o n ta r c o n d e u d a s m o ro s a s
c o n o tra s in s titu c io n e s o fu e n te s
d e c ré d ito .
T e n e r s o lv e n c ia m o ra l re c o n o c id a
p o r e l g ru p o .
P o s e e r c a s a p ro p ia y re s id e n c ia
p e rm a n e n te n o m e n o r d e u n a ñ o
e n la c o m u n id a d (s u s te n ta r c o n
d o c u m e n to s ).
T e n e r d is p o n ib ilid a d p a ra
p a rtic ip a r e n la s c a p a c ita c io n e s y
re u n io n e s d e la a s o c ia c ió n .
P e rte n e c e r a u n G ru p o S o lid a rio .

P e rs o n a s ju ríd ic a s (fo to c o p ia s ):
D o c u m e n to d e id e n tid a d .
C a rn é d e la P N P .
D o c u m e n to s d e l d o m ic ilio (títu lo d e p ro p ie d a d o
a u to a v a lú o , o c o n tra to d e c o m p ra -v e n ta o d e a lq u ile r,
o c o n s ta n c ia d e p o s e s ió n d e lo te .)
R e g is tro Ú n ic o d e l C o n trib u y e n te (R U C ).
Ú ltim o re c ib o d e L u z .
L ic e n c ia m u n ic ip a l d e fu n c io n a m ie n to .
E s c ritu ra d e c o n s titu c ió n .
P o d e re s d e lo s re p re s e n ta n te s le g a le s .
D o c u m e n to s p e rs o n a le s d e lo s re p re s e n ta n te s le g a le s
(D N I y R U C ).
Ú ltim a d e c la ra c ió n ju ra d a d e re n ta s p re s e n ta d a a la
S UNAT.
C ro q u is d e u b ic a c ió n d e l d o m ic ilio y n e g o c io .

G a ra n tía s G a ra n tía s p e rs o n a le s , p re n d a ria s , h ip o te c a ria s o G a ra n tía s s o lid a ria s .

fid u c ia ria s .

C o n tra to s E l c lie n te firm a e l c o n tra to y u n p a g a ré .

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ONG PRISMA

Asociación Comunal Pro-Desarrollo (ACPD)–Banca Comunal

Nombre comercial
Grupos Solidarios

Soluciones Bancos comunales, Grupos Solidarios y créditos individuales.

Tipo de clientes Personas naturales.

Sectores objetivo Producción, comercio y servicios.

Cartera rural: 78%.

Sectores no objetivo Personas naturales o jurídicas que sean sujetas de crédito en el sistema financiero
formal.

Cobertura Lima Metropolitana y provincias: Piura, Huancayo, Huamanga, Puno, Huaraz,

Cajamarca, Tarapoto, Pucallpa y Apurímac.

Lima: San Juan de Miraflores, Villa María del Triunfo y Ventanilla.

Provincias:
Piura: Sullana, Morropón y La Unión.
Huancayo: Jauja y Chilca.
Huamanga: Huanta y Churcampa.
Agencias Puno: Ayaviri.
Huaraz: Caraz y Carhuaz.
Cajamarca: Cajabamba y Encañada.
Tarapoto: Moyobamba y Bellavista.
Valle del Río Apurímac.
Tocache y Uchiza.
Pucallpa: Auyacu, Aguayti.

Montos préstamos Financiamiento desde S/ 500 en un inicio, crédito escalonado según capacidad de
pago.

Monedas Nuevos soles.

Beneficios Atención rural exclusiva.

Tasa efectiva mensual La tasa varía entre 2,5% y 4% mensuales.

Período de evaluación y Si se trata de clientes nuevos el período de evaluación es de aproximadamente 20 días;

calificación si son clientes recurrentes, cuatro días.

Plazos De 4 a 12 cuotas.

Requisitos Ser una persona natural independiente.

Contar con un negocio o una actividad productiva.

Garantías Garantías solidarias.

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