ESTADO DE SITUACIÓN FIN

ACTIVO 2018
ACTIVO CORRIENTE
EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO 75,147
OTROS ACTIVOS FINANCIEROS 330
CXC COMERCIALES, NETO 12,764
OTRAS CUENTAS X COBRAR 6,546
CXC A SUBSIDIARIA Y PARTES
RELACIONADAS 3,458
EXISTENCIAS 8,684
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 1,485

TOTAL ACTIVO CORRIENTE 108,414

ACTIVO NO CORRIENTE
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 19,810
INVERSIÓN EN SUBSIDIARIA 23,932
INMUEBLES, MAQUINARIA Y EQUIPO NETO 303,808
INTANGIBLES, NETO 7,025
TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 354,575

TOTAL ACTIVO 462,989

TADO DE SITUACIÓN FINANCIERA - CINEPLEX (2017-2018)

2017 PASIVO
PASIVO CORRIENTE
18,555 CXP COMERCIALES
- CXP A SUBSIDIARIA Y PARTES
10,117 RELACIONADAS
6,399 TRIBUTOS, REMUNERACIONES Y OTRAS CXP
OBLIGACIONES FINANCIERAS Y BONOS
138
6,206 TOTAL PASIVO CORRIENTE
2,584
PASIVO NO CORRIENTE
43,999 OBLIGACIONES FINANCIERAS Y BONOS
PASIVO POR IMPUESTO A LAS GANANCIAS DIFERIDO,
NETO
GANANCIAS DIFERIDAS
16,059
23,932 TOTAL PASIVO NO CORRIENTE
314,425 TOTAL PASIVO
3,718
358,134
PATRIMONIO NETO
CAPITAL SOCIAL
RESERVA LEGAL
RESULTADOS ACUMULADOS

TOTAL PATRIMONIO NETO

402,133 TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO NETO

 2018 2017
ORRIENTE
46,466 41,119

535 429
14,695 17,393
73,231 102,703

134,927 161,644

CORRIENTE
170,341 137,165

10,141 8,495

26,342 9,401

206,824 155,061
341,751 316,705

64,498 64,498
12,900 6,229
43,840 14,701

121,238 85,428

462,989 402,133
 Estado de Resultados
2018 2017
Ingresos por ventas
Taquilla PEN 227,440.00 PEN 236,276.00
Dulceria PEN 171,814.00 PEN 180,436.00
Publicidad PEN 11,381.00 PEN 10,510.00
Otros ingresos PEN 21,674.00 PEN 14,238.00
PEN 432,309.00 PEN 441,460.00

Costos de operación PEN 290,535.00 PEN 291,192.00

Utilidad Bruta : PEN 141,774.00 PEN 150,268.00

Gastos de administracion PEN 29,969.00 PEN 29,208.00

Gastos de venta PEN 5,845.00 PEN 5,390.00
Otros(gastos) ingresos, netos PEN 2,417.00 PEN 1,379.00

Utilidad de operación PEN 103,543.00 PEN 117,049.00

Gastos financieros PEN 16,643.00 PEN 16,565.00

Ingresos financieros PEN 587.00 PEN 533.00
Ingresos por dividenos PEN 3,370.00 PEN -
Diferencia en cambio, neta PEN 1,103.00 PEN 2,721.00

Utilidad antes del impuesto a las ganancias PEN 89,754.00 PEN 98,296.00

Impuestos a las ganancias PEN 29,807.00 PEN 30,713.00

Utilidad neta PEN 59,947.00 PEN 67,583.00

 2018

ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE VR%
EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO 16% PEN 75,147.00
OTROS ACTIVOS FINANCIEROS 0% PEN 330.00
CXC COMERCIALES, NETO 3% PEN 12,764.00
OTRAS CUENTAS X COBRAR 1% PEN 6,546.00
CXC A SUBSIDIARIA Y PARTES 0% PEN -
RELACIONADAS 1% PEN 3,458.00
EXISTENCIAS 2% PEN 8,684.00
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 0% PEN 1,485.00
Total activo Corriente 23% PEN 108,414.00
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 4% PEN 19,810.00
INVERSIÓN EN SUBSIDIARIA 5% PEN 23,932.00
INMUEBLES, MAQUINARIA Y EQUIPO NETO 66% PEN 303,808.00
INTANGIBLES, NETO 2% PEN 7,025.00
Total Activo no corriente 77% PEN 354,575.00

Total Activo 100% PEN 462,989.00

 2017
S/. (000)

VR%
5% PEN 18,555.00
0% PEN -
3% PEN 10,117.00
2% PEN 6,399.00
0% PEN -
0% PEN 138.00
2% PEN 6,206.00
1% PEN 2,584.00
11% PEN 43,999.00
4% PEN 16,059.00
6% PEN 23,932.00
78% PEN 314,425.00
1% PEN 3,718.00
89% PEN 358,134.00

100% PEN 402,133.00

 PASIVO Y PATRMONIO
PASIVO CORRIENTE VR %
CXP COMERCIALES 10%
CXP A SUBSIDIARIA Y PARTES 0%
RELACIONADAS 0.1%
TRIBUTOS, REMUNERACIONES Y OTRAS CXP 3%
OBLIGACIONES FINANCIERAS Y BONOS 16%
PASIVO NO CORRIENTE
OBLIGACIONES FINANCIERAS Y BONOS 37%
PASIVO POR IMPUESTO A LAS GANANCIAS DIFERIDO, NETO 2%
GANANCIAS DIFERIDAS 6%
Total Pasivo 74%
PATRIMONIO NETO
CAPITAL SOCIAL 14%
RESERVA LEGAL 3%
RESULTADOS ACUMULADOS 9%
Total patrimonio neto 26%
Total Pasivo y patrimonio 100%
 2018 2017
S/. (000)
ATRMONIO
VR %
PEN 46,466.00 10% PEN 41,119.00
PEN - 0% PEN -
PEN 535.00 0.11% PEN 429.00
PEN 14,695.00 4% PEN 17,393.00
PEN 73,231.00 26% PEN 102,703.00

PEN 170,341.00 34% PEN 137,165.00

PEN 10,141.00 2.1% PEN 8,495.00
PEN 26,342.00 2% PEN 9,401.00
PEN 341,751.00 79% PEN 316,705.00

PEN 64,498.00 16% PEN 64,498.00

PEN 12,900.00 1.5% PEN 6,229.00
PEN 43,840.00 4% PEN 14,701.00
PEN 121,238.00 21% PEN 85,428.00
PEN 462,989.00 100% PEN 402,133.00
 2018
V.absoluto (S/.)
ACTIVO
ACTIVO CORRIENTE VR%
EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO 305% PEN 56,592.00
OTROS ACTIVOS FINANCIEROS 0% PEN 330.00
CXC COMERCIALES, NETO 26% PEN 2,647.00
OTRAS CUENTAS X COBRAR 2% PEN 147.00
CXC A SUBSIDIARIA Y PARTES 0% PEN -
RELACIONADAS 2406% PEN 3,320.00
EXISTENCIAS 40% PEN 2,478.00
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO -43% -PEN 1,099.00
Total activo Corriente 146% PEN 64,415.00
GASTOS PAGADOS POR ANTICIPADO 23% PEN 3,751.00
INVERSIÓN EN SUBSIDIARIA 0% PEN -
INMUEBLES, MAQUINARIA Y EQUIPO NETO -3% -PEN 10,617.00
INTANGIBLES, NETO 89% PEN 3,307.00
Total Activo no corriente -1% -PEN 3,559.00

Total Activo 15% PEN 60,856.00

 CINEPLEX S.A
ANALISIS HORIZONTAL
DEL 31 DE DICIEMBRE DEL 2017 AL 2018

2017
S/. (000)

PEN 18,555.00
PEN -
PEN 10,117.00
PEN 6,399.00
PEN -
PEN 138.00
PEN 6,206.00
PEN 2,584.00
PEN 43,999.00
PEN 16,059.00
PEN 23,932.00
PEN 314,425.00
PEN 3,718.00
PEN 358,134.00

PEN 402,133.00
 CINEPLEX S.A
ANALISIS HORIZONTAL
DEL 31 DE DICIEMBRE DEL 2017 AL 2018

PASIVO Y PATRMONIO
PASIVO CORRIENTE VR %
CXP COMERCIALES 13%
CXP A SUBSIDIARIA Y PARTES -
RELACIONADAS 25%
TRIBUTOS, REMUNERACIONES Y OTRAS CXP -16%
OBLIGACIONES FINANCIERAS Y BONOS -29%
PASIVO NO CORRIENTE
OBLIGACIONES FINANCIERAS Y BONOS 24%
PASIVO POR IMPUESTO A LAS GANANCIAS DIFERIDO, NETO 19%
GANANCIAS DIFERIDAS 180%
Total Pasivo 8%
PATRIMONIO NETO
CAPITAL SOCIAL 0%
RESERVA LEGAL 107%
RESULTADOS ACUMULADOS 198%
Total patrimonio neto 42%
Total Pasivo y patrimonio 15%
 2018 2017
V.absoluto (S/.) S/. (000)
ONIO

PEN 5,347.00 PEN 41,119.00

PEN - PEN -
PEN 106.00 PEN 429.00
-PEN 2,698.00 PEN 17,393.00
-PEN 29,472.00 PEN 102,703.00

PEN 33,176.00 PEN 137,165.00

PEN 1,646.00 PEN 8,495.00
PEN 16,941.00 PEN 9,401.00
PEN 25,046.00 PEN 316,705.00
ETO
PEN - PEN 64,498.00
PEN 6,671.00 PEN 6,229.00
PEN 29,139.00 PEN 14,701.00
PEN 35,810.00 PEN 85,428.00
PEN 60,856.00 PEN 402,133.00
 %
Ventas netas 100%
Costo de operación 67%
Utilidad bruta 33%

Gastos de ventas 1%
Gastos de administración 7%
Otros (gastos) ingresos,netos 1%

Utilidad de operación 24%

Gastos financieros 4%
Ingresos financieros 0.1%
Ingresos por dividenos 1%
Diferencia en cambio, neta 0.3%

Utilidad (pérdida) antes del impuesto a la renta 21%

Impuestos a la ganancia 7%

Utilidad (pérdida) neta 14%

 2018 % 2017
PEN 432,309.00 100% PEN 441,460.00
PEN 290,535.00 66% PEN 291,192.00
PEN 141,774.00 34% PEN 150,268.00

PEN 5,845.00 1% PEN 5,390.00

PEN 29,969.00 7% PEN 29,208.00
PEN 2,417.00 0% PEN 1,379.00

PEN 103,543.00 27% PEN 117,049.00

PEN 16,643.00 4% PEN 16,565.00

PEN 587.00 0.1% PEN 533.00
PEN 3,370.00 0% PEN -
PEN 1,103.00 1% PEN 2,721.00

PEN 89,754.00 22% PEN 98,296.00

PEN 29,807.00 7% PEN 30,713.00

PEN 59,947.00 15% PEN 67,583.00

 2018
Valor relativo % Valor absoluto (S/.)
Ventas netas -2% -PEN 9,151.00
Costo de operación -0.2% -PEN 657.00
Utilidad bruta -6% -PEN 8,494.00

Gastos de ventas 8% PEN 455.00

Gastos de administración 3% PEN 761.00
Otros (gastos) ingresos,netos 75% PEN 1,038.00

Utilidad de operación -12% -PEN 13,506.00

Gastos financieros 0.5% PEN 78.00

Ingresos financieros 10% PEN 54.00
Ingresos por dividenos 0% PEN 3,370.00
Diferencia en cambio, neta -59% -PEN 1,618.00

Utilidad (pérdida) antes del impuesto a -9% -PEN 8,542.00

Impuestos a la ganancia -3% -PEN 906.00

Utilidad (pérdida) neta -11% -PEN 7,636.00

 2017

PEN 441,460.00
PEN 291,192.00
PEN 150,268.00

PEN 5,390.00
PEN 29,208.00
PEN 1,379.00

PEN 117,049.00

PEN 16,565.00
PEN 533.00
PEN -
PEN 2,721.00

PEN 98,296.00

PEN 30,713.00

PEN 67,583.00
 Ratios de Liquidez
Razón Fórmula de Cálculo Año Cálculo Año
Razón Razón
financiera Ratio/Índice 2018 2017

Activo Corriente
Liquidez
Total 108,414 0.80 S/43,999 0.27
Pasivo corriente 134,927 S/161,644
Activo Corriente -
Existencias
99,730 S/37,793
Prueba Ácida 0.74 0.23
Pasivo corriente
134,927 S/161,644

Capital de Activo Corriente - Pasivo

trabajo corriente -26,513 -26513.0 -117,645 -117645.0
atios de Liquidez
Interpretación

La interpretación de estos resultados nos dice que por cada S/ 1 de pasivo corriente, la empresa cuenta
con S/ 0.80 y S/ 0.27 de respaldo en el activo corriente, para los años 2018 y 2017 respectivamente.

El resultado nos dice que la empresa registra una prueba ácida de 0.74 y 0.23 para el año 2018 y 2017
respectivamente, lo que a su vez nos permite deducir que por cada sol que se debe en el pasivo
corriente, se cuenta con S/ 0.74 Y S/ 0.23 respectivamente para su cancelación, sin necesidad de tener
que acudir a la realización de los inventarios.

En el año 2018 CINEPLEX disponía de un capital de trabajo neto de S/ -26,,513 y para el año 2017
disponía de un capital de trabajo de S/ -117,645 siendo el año 2018 donde se redujo esta cifra a
comparacion del año 2017; esto nos indica que la empresa aun no cuenta con capacidad económica
para responder obligaciones con terceros.
 Ratios de Gestión
Razón financiera Fórmula de Ratio/Índice Cálculo Año Cálculo Año
Razón Razón
2018 2017

Ventas 432,309 441,460

Rotación de cobranza 33.87 43.64
Cuentas por cobrar
comerciales 12,764 10,117

4,595,040 3,642,120
Promedio de cobranza Cuentas por cobrar x 360 10.63 8.25
Ventas 432,309 441,460

290,535 291,192
Rotación Inventario
(veces)
Costo de Ventas 33.46 46.92
Inventarios 8,684 6,206

360 x Inventarios 3,126,240 2,234,160

Rotación Inventario
(días) 10.76 7.67
Costo de Ventas 290,535 291,192

ventas 432,309 441,460

Rotación de inventario 49.78 71.13
inventario 8,684 6,206

ventas 432,309 441,460

Rotación de activo fijo 1.42 1.40
activo fijo netos
(inmueble,maq y eq.neto) 303,808 314,425

ventas 432,309 441,460

Rotación activos
totales 2.09 2.85
activos (n.c.)totales 206,824 155,061
Ratios de Gestión
Interpretación

En el año 2018 las cuentas por cobrar rotaron por 33.87 veces a diferencia del año 2017 que rotaron en 43.64
veces; esto mide la eficacia del año 2018 a través de los créditos otorgados, para generar ventas.

Los días promedios de cobranza para el año 2018 fueron 10.63 mientras que para el 2017 fueron tan sólo 8.25
días. Esto nos muestra que en el año 2017 el nivel de cobranza era mas bajo a comparación del año 2018
teniendo casi 2 dias de diferencia.

En el año 2018 los inventarios rotaron 33.46 veces a diferencia del año 2017 que rotaron en 46.92 veces.

En el año 2018 la rotación de inventarios va al mercado en 10.76 días y en el año 2017en 7.67 días. La mayor
rotación de inventario que tuvo en el año 2018 produjo mayor movilidad del capital invertido en inventarios y
más rápida recuperación de la utilidad por cada unidad de producto terminado.

Indica la rapidez en que los inventarios se convierten en cuentas por cobrar mediante las ventas al determinar el
número de veces que rota el stock en el almacén durante un ejercicio. Es decir CINEPLEX en el 2018 rotaron
49.78 veces y en el 2017, 71.13 veces

Mientras mayor sea el valor de este ratio mejor será la productividad del Activo Fijo Neto, es decir que el dinero
invertido en este tipo de Activo rota un número mayor de veces, lo cual se traduce en una mayor rentabilidad
del negocio. Es decir en el año 2018 rotaron 1.42 veces a diferencia del 2017 que rotaron 1.40 veces

Los resultados anteriores nos muestra que por cada sol invertido en los activos totales, la empresa
vendió en el 2018 S/ 2.09 y S/ 2.85 en el 2017. También podemos decir que los activos totales rotaron
en el 2018 2.09 veces y en 2017 2.85 veces.
 Fórmula de Cálculo Año Cálculo Año
Razón financiera Razón Razón
Ratio/Índice 2018 2017

121,238 S/85,428
Autonomía Patrimonio
0.26 0.21
Financiera
462,989 S/402,133
Total Activo
Total Activo 108,414 S/43,999
Solvencia Corriente 0.32 0.14
341,751 S/316,705
Total Pasivo
341,751 S/316,705
Endeudamiento Pasivo Total 2.82 3.71
Patrimonial
121,238 S/85,428
Patrimonio
Pasivo Largo 170,341 S/137,165
Endeudamiento Patrim. Plazo
1.41 1.61
Largo p.
121,238 S/85,428
Patrimonio
Pasivo 134,927 S/161,644
Endeudamiento Patrim. Corriente 1.11 1.89
Corto p.
121,238 S/85,428
Patrimonio
 Ratios de Solvencia
Interpretación

Para el año 2018 por cada S/. 1.00 de ingresos CINEPLEX generó S/.0.26 de recursos propios o inversión de los accionistas y para el 2017 por cada S/. 1.00
propios, por lo que se puede decir que la empresa es independiente
en la captación de sus ingresos.

Para el año 2018 por cada S/. 1.00 de pasivo total para la empresa tiene S/. 0.32 de activo corriente para así poder pagar las obligaciones contraídas por la e
total para la empresa tiene S/. 0.14 de activo corriente. Se concluye que la empresa ha aumentado su activo corriente en comparacion

CINEPLEX para el año 2018, hubo S/. 2.82 de deuda y para el 2017 fue de S/. 3.71 de deuda por cada 1.00 nuevo sol de patrimonio. Siendo financiado con
propias.

Para el año 2018 el pago de intereses estuvo cubierto por la utilidad operativa en 1.41 veces, mientras que par el año 2017 el pago de intereses estuvo c

CINEPLEX para el año 2018 el activo total es de 1.11 veces superior al patrimonio, mientras que par el año 2017 el activo total es de 1.8
 Interpretación

ios o inversión de los accionistas y para el 2017 por cada S/. 1.00 de ingresos CINEPLEX generó S/. 0.21 de recursos
e puede decir que la empresa es independiente
la captación de sus ingresos.

corriente para así poder pagar las obligaciones contraídas por la empresa y para el 2017 por cada S/. 1.00 de pasivo
ue la empresa ha aumentado su activo corriente en comparacion con sus obligaciones por pagar.

da por cada 1.00 nuevo sol de patrimonio. Siendo financiado con dinero y bonos de terceros que con el de fuentes
propias.

veces, mientras que par el año 2017 el pago de intereses estuvo cubierto por la utilidad operativa en 1.61 veces.

patrimonio, mientras que par el año 2017 el activo total es de 1.89 veces superior al patrimonio.
Razón Financiera Fórmula de Ratio/Índice Calculo Año 2018

Margen de Beneficio
Utilidad Bruta x 100% 141,774.00
Bruto sobre ventas
Ventas Netas 432,309.00

Margen de Beneficio Utilidad de operación x 100% 103,543.00

de Operación sobre
ventas
Ventas Netas 432,309.00

Utilidad Neta x 100% 59,947.00

Margen de Beneficio
Neto sobre ventas
Ventas Netas 432,309.00

Rendimiento del
utilidad neta *100 59,947.00
patrimonio
patrimonio 121,238.00
utilidad neta *100 59,947.00
Rendimiento de del
activo total
activos totales 462,989.00

ventas 432,309.00
ROA
activos totales 462,989.00

utilidad neta 59,947.00

ROE
capital contable 64,498.00
 R. RENTABILIDAD

Razón % Calculo Año 2017 Razón %

150,268.00
33% 34% CINEPLEX para el año 2018 las ventas provocaron u
441,460.00

117,049.00
CINEPLEX para el año 2018, los activos totales sin co
24% 27% rentabilidad fue de 27 % siendo para el año anterio
441,460.00

67,583.00 Vemos que para el año 2018, la utilidad neta de CIN

14% 15% fue de 15%, quiere decir que para el año 2017 por c
volumen de ventas que no es un capital invertido.
441,460.00

67,583.00 Este indicador señala, como su nombre lo indica, la

49% 56% representada en el patrimonio registrado contablem
121,238.00
67,583.00
El rendimiento del Activo total determina la eficienc
13% 17% por lo tanto en el año 2018 fue de 13% mientras qu
402,133.00

441,460.00
93% 110% La rentabilidad económica de la empresa CINEPLEX
402,133.00

67,583.00
Mide la rentabilidad obtenida por la empresa sobre
93% 105% año 2017 fue de 105 %
64,498.00
 INTERPRETACIÓN

año 2018 las ventas provocaron una utilidad bruta de 33%, mientras que para el año 2017 la utilidad bruta fue menor con 34%.

año 2018, los activos totales sin considerar financiamiento tuvieron una rentabilidad de 24 %, mientras que para el año 2017 la
de 27 % siendo para el año anterior mas rentable.

el año 2018, la utilidad neta de CINEPLEX representó un 14% de las ventas totales, mientras que para el año 2017 la utilidad neta
re decir que para el año 2017 por cada utilidad que vendió la empresa, obtuvo una utilidad mayor al del año 2018. Viendo así el
as que no es un capital invertido.

ñala, como su nombre lo indica, la tasa de rendimiento que obtienen los propietarios de la empresa, respecto de su inversión
el patrimonio registrado contablemente, asi tenemos que para el 2018 fue de 49 % y para el 2017 fue del 56%

el Activo total determina la eficiencia de la administración para generar utilidades con los activos total que dispone la organización,
l año 2018 fue de 13% mientras que para el año 2017 fue de 17 %

conómica de la empresa CINEPLEX en el año 2018 fue del 93 % mientra que en al año 2017 fue mayor ascenciendo hasta 110 %

dad obtenida por la empresa sobre sus fondos propios, es decir la rentabilidad para el año 2018 fue de 93 % mientras que para el
105 %
a utilidad bruta fue menor con 34%.

%, mientras que para el año 2017 la

que para el año 2017 la utilidad neta

mayor al del año 2018. Viendo así el

empresa, respecto de su inversión

l 2017 fue del 56%

tivos total que dispone la organización,

fue mayor ascenciendo hasta 110 %

018 fue de 93 % mientras que para el