CALCULO FINANCIERO

ESTA ES UNA DISCIPLINA QUE SE VALE DE HHERRAMIENTAS MATEMATICAS CON EL FIN DE PERMITIR QUE PROFESIONALES EN
CONTADURIA PUBLICA ,ECONOMIA ,MATEMATICOS, ADMINISTRADORES , Y EMPRENDEDORES DEN UNOS BUENOS IJNFORME
ESPECIFICOS SOBRE LOS TEMAS DE CONTABILIDAD DE CADA UNA DE LAS EMPRESAS ESTO CON EL FIN DE QUE CADA INFORME
VERDIDICO Y DE GRAN AYUDA PARA SABER QUE TIPOS DE INVERSIONES PUEDA LA EMPRESA REALIZAR A FUTURO.
EXISTEN VARIOS PUNTOS ESPECIFICOS QUE DEBEMOS TRAZARNOS SI QUEREMOS TENER UN BUEN APRENDIZAJE DE CALCUL
FINANCIERO TENDREMOS UN BUEN MANEJPO DE ESTA AREA CUANDO IDENTIFIQUEMOS LO COMPONENTES DE ESTA AREA
SOLUCIONAR PROBLEMAS REALES Y ANALIZAR PLANES ,OPERACIONES CONTRATOS O PRODUCTOS FINANCIEROS ,SI CONO
TEM PODREMOS APLICAR PLANES Y ESTRUCTURAS FINANCIERAS OPTIMAS

COMO VEMOS LAS NOCIONES DE CALCULO FINANCIERO SON MUY IMPORTANTES HOY EN DIA DE VITAL IMPORTANCIA Y NO P
 RMITIR QUE PROFESIONALES EN LAS AREAS DE
ES DEN UNOS BUENOS IJNFORMES CON DATOS
ON EL FIN DE QUE CADA INFORME REALIXADO SEA
REALIZAR A FUTURO.
N BUEN APRENDIZAJE DE CALCULO
O COMPONENTES DE ESTA AREA A ÑA HORA DE
ODUCTOS FINANCIEROS ,SI CONOCEMOS BIEN EL

A DE VITAL IMPORTANCIA Y NO PUEDEN FALTAR

 1
P 2
R 3T A S A D E D E S C U E N T
E A 3 4
S 5S I V
1M A T E M A T I C A F I N A N C I E R A
A U D V L
M O E E O
O T I R 2R I E S
A N S F
T I U
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7 R N U
6T E 10 R
T A S 4V A L O R A C
A S 8 M
S A P O
A I R R
5I N T E E E S C O M P U E S T O
N T S 6I N T E R E S S I M P L E
T E U 9 Z
E R P F A
R N U L C
N A E 7F L U J O D E I N G R E S
A D S J 8V A L O R N E T O
D E T O N
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O E E
P T E
O O G
R R R
T N E
U O S
N O
9P E R I O D O S S
D
A
D

HORIZONTALES

1 Rama de la matemática que se ocupa de abordar temas financieros y el valor del dinero para hallar la mejor altern
2 SE ASOCIA CON LA BIAVILIDAD DE LOS HECHOS FUTUROS
3 ES EL COSTE DEL CAPITAL QUE SE USA PARA DETERMINAR EL VALOR ACTUAL DE UN PAGO FUTURO
 4 NPV), es un procedimiento que permite calcular elvalor presente de un determinado número d
5 representa la acumulación deintereses que se han generado en un período determinado por
6 se refiere a los intereses que produce un capital inicial en un período de tiempo, el cual no se
7 Representa el efectivo que una empresa genera de un determinado segmento de clientes
8 es un procedimiento que permite calcular elvalor presente de un determinado número de flujo
9 tiempo en el que se deben reconocer y registrar las operaciones económicas de una empresa y presen

VERTICALES

1 es una operación por la cual una entidad financiera pone a nuestra disposici
2 es el monto que el deudor deberá pagar a quien le presta, por el uso de ese dinero.
3  cuando destinas tu dinero para la compra de bienes que no son de consumo final y 
4 un determinado monto de dinero que mantenemos en la actualidad o que decidimos invertir en
5 se define como la cantidad fija de dinero que se paga por recibir un producto o ser
6 puede utilizarse como indicador de la rentabilidad de un proyecto: a mayorTIR, mayor rentabili
7 (TIR) de una inversión es la media geométrica de los rendimientos futuros esperados de dicha inversión,
8 Un presupuesto es un plan integrador y coordinador que expresa en términos financieros con
9  son las salidas o las partidas de descargo
10 es la pérdida del valor de los activos o pasivos con el paso del tiempo. Esta
11 también llamado flujo de caja, o cash flow en inglés, es la variación de entrada y salida de efectivo en un periodo
 O S

G O

T U A L

11
O S F
A C T U A L
U
J
O
D
E
E
F
E
C
T
I
V
O

o para hallar la mejor alternativa de inversión

N PAGO FUTURO
 determinado número de flujos de caja futuros, originados por una inversión
ríodo determinado por un capital inicial (C I) o principal a una tasa de interés (r) durante (n) periodos
e tiempo, el cual no se acumula al capital para producir losintereses del siguiente período;
gmento de clientes
minado número de flujos de caja futuros, originados por una inversión.
de una empresa y presentar al final del mismo los estados financieros

a nuestra disposición una cantidad determinada de dinero mediante un contrato

ese dinero.
n de consumo final y que sirven para producir otros bienes,
ue decidimos invertir en un proyecto determinado
ir un producto o servicio a cambio
yorTIR, mayor rentabilidad; así, se utiliza como uno de los criterios para decidir sobre la aceptación o rechazo de un
de dicha inversión,
érminos financieros con respecto a las operaciones y recursos que forman parte de una empresa para un periodo de

o del tiempo. Esta pérdida, que se debe reflejar en la contabilidad, debe tener en cuenta cam
a de efectivo en un periodo determinado.
ción o rechazo de un proyecto de inversión

sa para un periodo determinado

er en cuenta cambios en el precio del mercado u otras reducciones de valor

1. Halle el valor futuro a partir de una suma presente: La empresa AAA ha decidido invertir $10.000.000 en una opción financie

va0 $ 10,000,000
interes= 2% = 0.02
n= 12 meses
vf=? DEPOSITO ANUAL
INTERES
PERIODO CAPITALIZACION
VALOR FUTURO

$ 12,682,418

2. Halle el valor futuro a partir de una cuota uniforme: Con el objetivo de estudiar una maestría Carlos Pérez inició un ahorro p

CUOTA FIJA $ 700,000 $ 19,335,913.6 DEPOSITO ANUAL

INTERES
INTERESES 1.20% PERIODO CAPITALIZACION
VALOR FUTURO
000 en una opción financiera que le promete una tasa del 2% mensual ¿Cuál será la cantidad que recibirá al cabo de 12 meses?

-$ 10,000,000
0% ANUAL
1 AÑOS
$10,000,000 $10,200,000.00

os Pérez inició un ahorro programado en su banco con una cuota fija mensual de $700.000 durante dos años, por la cual el banco pagará un

-$ 700,000
1.2% ANUAL
$24.00 AÑOS
$19,335,914
de 12 meses?

a cual el banco pagará un interés del 1,2% mensual.

CAPITAL -$ 20,000,000
INTERES 3% MENSUAL
CUOTA MENSUAL 24 MESES
PERIODO MENSUAL $1,180,948
CAPITAL -$ 20,000,000
INTERES 3% MENSUAL
CUOTA MENSUAL 1180948 MESES
PERIODO MENSUAL 24
CAPITAL -$ 20,000,000
INTERES 3% MENSUAL
CUOTA MENSUAL 24 MESES
PERIODO MENSUAL $1,180,948
INTERES% 3%
 FUNCIONES FINANCIERAS APLICADAS

CUOTA PLAZO TASA PRESTAMO

PRESTAMO -100,000,000 -100,000,000 -100,000,000 -$100,000,000
TASA 2% 2% 2% 2%
PLAZO 60 60 60 60
CUOTA $2,876,796.58 2,876,796.58 2,876,796.58 2,876,796.58

PAGO NPER TASA VA

CUOTA -14000000
INTERES 2.30%
PERIODO DE PAGO 60
CUOTA MENSUAL $432,529.33

DESGLOSE DE INTERESES Y
CAPITAL

N.MESES 1
INTERESES $322,000.00
CAPITAL $110,529.33
CUOTA MENSUAL $432,529.33
CUOTA -14000000
INTERES 2.30%
PERIODO DE 60
CUOTA MENS $432,529

DESGLOSE DE INTERESES
Y CAPITAL
N.MESES 1
INTERESES $322,000
CAPITAL $110,529
CUOTA MENS $432,529

N0 CUOTAS INTERESES CAPITAL

$322,000 $110,529
1 322000 110529.331
2 319457.825 113071.505
3 316857.181 115672.15
4 314196.721 118332.609
5 311475.071 121054.259
6 308690.823 123838.507
7 305842.538 126686.793
8 302928.741 129600.589
9 299947.928 132581.403
10 296898.556 135630.775
11 293779.048 138750.283
12 290587.791 141941.54
13 287323.136 145206.195
14 283983.393 148545.937
15 280566.837 151962.494
16 277071.699 155457.631
17 273496.174 159033.157
18 269838.411 162690.919
19 266096.52 166432.811
20 262268.566 170260.765
21 258352.568 174176.763
22 254346.502 178182.828
23 250248.297 182281.033
24 246055.834 186473.497
25 241766.943 190762.388
26 237379.408 195149.923
27 232890.96 199638.371
28 228299.277 204230.053
29 223601.986 208927.345
30 218796.657 213732.673
31 213880.806 218648.525
32 208851.89 223677.441
33 203707.309 228822.022
34 198444.402 234084.929
35 193060.449 239468.882
36 187552.664 244976.666
37 181918.201 250611.13
38 176154.145 256375.186
39 170257.516 262271.815
40 164225.264 268304.067
41 158054.271 274475.06
42 151741.344 280787.987
43 145283.22 287246.11
44 138676.56 293852.771
45 131917.946 300611.385
46 125003.884 307525.446
47 117930.799 314598.532
48 110695.033 321834.298
49 103292.844 329236.487
50 95720.4048 336808.926
51 87973.7995 344555.531
52 80049.0223 352480.308
53 71941.9752 360587.356
54 63648.466 368880.865
55 55164.2062 377365.125
56 46484.8083 386044.523
57 37605.7843 394923.547
58 28522.5427 404006.788
59 19230.3866 413298.944
60 9724.51086 422804.82
CUOTA -14000000
INTERES 2.30%
PERIODO DE 60
CUOTA MENS $432,529

DESGLOSE DE INTERESES
Y CAPITAL
N.MESES 1
INTERESES $322,000
CAPITAL $110,529
CUOTA MENS $432,529

N0 CUOTAS INTERESES CAPITAL CUOTA SALDO

$322,000 $110,529 $432,529 14000000
1 322000 110529.331 $432,529 $13,889,471
2 319457.825 113071.505 $432,529 $13,776,399
3 316857.181 115672.15 $432,529 $13,660,727
4 314196.721 118332.609 $432,529 $13,542,394
5 311475.071 121054.259 $432,529 $13,421,340
6 308690.823 123838.507 $432,529 $13,297,502
7 305842.538 126686.793 $432,529 $13,170,815
8 302928.741 129600.589 $432,529 $13,041,214
9 299947.928 132581.403 $432,529 $12,908,633
10 296898.556 135630.775 $432,529 $12,773,002
11 293779.048 138750.283 $432,529 $12,634,252
12 290587.791 141941.54 $432,529 $12,492,310
13 287323.136 145206.195 $432,529 $12,347,104
14 283983.393 148545.937 $432,529 $12,198,558
15 280566.837 151962.494 $432,529 $12,046,596
16 277071.699 155457.631 $432,529 $11,891,138
17 273496.174 159033.157 $432,529 $11,732,105
18 269838.411 162690.919 $432,529 $11,569,414
19 266096.52 166432.811 $432,529 $11,402,981
20 262268.566 170260.765 $432,529 $11,232,720
21 258352.568 174176.763 $432,529 $11,058,544
22 254346.502 178182.828 $432,529 $10,880,361
23 250248.297 182281.033 $432,529 $10,698,080
24 246055.834 186473.497 $432,529 $10,511,606
25 241766.943 190762.388 $432,529 $10,320,844
26 237379.408 195149.923 $432,529 $10,125,694
27 232890.96 199638.371 $432,529 $9,926,056
28 228299.277 204230.053 $432,529 $9,721,825
29 223601.986 208927.345 $432,529 $9,512,898
30 218796.657 213732.673 $432,529 $9,299,165
31 213880.806 218648.525 $432,529 $9,080,517
32 208851.89 223677.441 $432,529 $8,856,840
33 203707.309 228822.022 $432,529 $8,628,017
34 198444.402 234084.929 $432,529 $8,393,933
35 193060.449 239468.882 $432,529 $8,154,464
36 187552.664 244976.666 $432,529 $7,909,487
37 181918.201 250611.13 $432,529 $7,658,876
38 176154.145 256375.186 $432,529 $7,402,501
39 170257.516 262271.815 $432,529 $7,140,229
40 164225.264 268304.067 $432,529 $6,871,925
41 158054.271 274475.06 $432,529 $6,597,450
42 151741.344 280787.987 $432,529 $6,316,662
43 145283.22 287246.11 $432,529 $6,029,416
44 138676.56 293852.771 $432,529 $5,735,563
45 131917.946 300611.385 $432,529 $5,434,951
46 125003.884 307525.446 $432,529 $5,127,426
47 117930.799 314598.532 $432,529 $4,812,828
48 110695.033 321834.298 $432,529 $4,490,993
49 103292.844 329236.487 $432,529 $4,161,757
50 95720.4048 336808.926 $432,529 $3,824,948
51 87973.7995 344555.531 $432,529 $3,480,392
52 80049.0223 352480.308 $432,529 $3,127,912
53 71941.9752 360587.356 $432,529 $2,767,325
54 63648.466 368880.865 $432,529 $2,398,444
55 55164.2062 377365.125 $432,529 $2,021,079
56 46484.8083 386044.523 $432,529 $1,635,034
57 37605.7843 394923.547 $432,529 $1,240,111
58 28522.5427 404006.788 $432,529 $836,104
59 19230.3866 413298.944 $432,529 $422,805
60 9724.51086 422804.82 $432,529 $0
CAPITAL -30000000
INTERESES 3%
PERIODO DE PAGOS 48
CUOTA MENSUAL $1,187,333.21

VALOR CUOTA QUE PUEDO PAGAR 950000

CAPITAL -30000000
INTERESES 2%
PERIODO DE PAGOS 48
CUOTA MENSUAL $950,000.00

CAPITAL -30000000
INTERESES 3%
PERIODO DE PAGOS 99.612932674
CUOTA MENSUAL $950,000.00

CAPITAL -24003371.3
INTERESES 3%
PERIODO DE PAGOS 48
CUOTA MENSUAL $950,000.00
INVERSION -5000000
INTERES 0,03 ANUAL
PERIODO CAPITALIZACION 2 AÑOS
VALOR FUTURO #VALUE!

INTERES 5 4 3 PORCENTAJE
PERIODO 4 5 2 AÑOS
 2014 2015 2016 2017

ENERO
89,000 800,000 79,000 120,000

FEBRERO
150,000 75,000 150,000 310,000

MARZO
2,000,000 9,000,000 5,000,000 900,000

ABRIL
78,500 3,500,000 700,000 500,000

MAYO
15,000 789,600 950,000 150,856

JUNIO
600,000 150,000 178,900 300,000

JULIO
350,000 320,000 200,000 75,100
DEPOSITO ANUAL -$ 1,500,000
INTERES 8% ANUAL
PERIODO CAPITALIZACION 5 AÑOS
VALOR FUTURO $8,799,901

DEPOSITO ANUAL -$ 1,500,000

INTERES 8% ANUAL
PERIODO CAPITALIZACION 5 AÑOS
VALOR FUTURO $8,799,901
DEPOSITO ANUAL -$1,500,000
INTERES 8% ANUAL
PERIODO CAPITALIZACION 5 AÑOS
VALOR FUTURO $9,503,894
Microsoft Excel 15.0 Informe de respuestas
Hoja de cálculo: [YASMIN BETANCUR DEL 23 DE NOVIEMBRE TIC.xlsx]presupuesto
Informe creado: 01/12/2018 12:18:58 a. m.
Resultado: Solver encontró una solución de enteros dentro de la tolerancia. Se cumplen todas las restricciones.
Motor de Solver
Opciones de Solver
Tiempo máximo Ilimitado, Iteraciones Ilimitado, Precision 0,000001, Usar escala automática
Convergencia 0,0001, Tamaño de población 100, Valor de inicialización aleatorio 0, Adelantada de derivados, Requerir límite
Máximo de subproblemas Ilimitado, Máximo de soluciones de enteros Ilimitado, Tolerancia de enteros 1%, Asumir no negati

Celda objetivo (Valor de)

Celda Nombre Valor original Valor final
$M$7 valor total $ 500,000 $ 500,000

Celdas de variables
Celda Nombre Valor original Valor final Entero
$K$2:$K$6
$K$2 memoria usb cantidad 16.8259284157 16 Entero
$K$3 teclados cantidad 8.8097231559 4 Entero
$K$4 mouse cantidad 12.7682310133 12 Entero
$K$5 diademas cantidad 7.0477785247 7 Entero
$K$6 torre dvd cantidad 2.9196563111 11 Entero

Restricciones
Celda Nombre Valor de la celda Fórmula Estado Demora
$M$7 valor total $ 500,000 $M$7=500000 Vinculante 0
$K$2:$K$6=Entero
s las restricciones.

ada de derivados, Requerir límites

de enteros 1%, Asumir no negativo
 producto cantidad valor unitario valor total

memoria usb 20 $ 8,000 $ 160,000

teclados 10 $ 12,000 $ 120,000
mouse 15 $ 10,000 $ 150,000
diademas 8 $ 15,000 $ 120,000
torre dvd 3 $ 9,000 $ 27,000
$ 577,000

presupuesto $ 500,000
 producto cantidad valor unitario valor total

memoria usb 16 $ 8,000 $ 128,000

teclados 4 $ 12,000 $ 48,000
mouse 12 $ 10,000 $ 120,000
diademas 7 $ 15,000 $ 105,000
torre dvd 11 $ 9,000 $ 99,000
$ 500,000

presupuesto $ 500,000