CURSO : EXCEL EMPRESARIAL
MODULO : EXCEL FINANCIERO
PROFESOR : JORGE BLACKER N.P.
CURSO : EXCEL EMPRESARIAL
MODULO : EXCEL FINANCIERO
PROFESOR : JORGE BLACKER N.P.
El interés compuesto es
el régimen de calculo que
capitaliza los intereses mas de
una vez en el plazo de la
operación. En el interés
compuesto los intereses del
periodo anterior forman parte
del capital para el calculo del
interés del siguiente periodo.
CAPITAL
INICIAL
 El capital inicial y la
tasa de interés son
constantes

CURSO : EXCEL EMPRESARIAL

MODULO : EXCEL FINANCIERO Formulas
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I=P*i (1

S = P*(1 + i)n (2

ieq = (1 + i)a/b - 1
P=I/i
P = S / (1 + i)n
n = log(S/P) / log(1+i
(1) En esta formula la tasa de in
(2) En esta formula la tasa de in
 INTERES COMPUESTO

puesto es
calculo que
ntereses mas de
plazo de la
el interés
intereses del
or forman parte
a el calculo del
uiente periodo.
INTERES 4

INTERES 3 INTERES 3

INTERES 2 INTERES 2 INTERES 2

INTERES 1 INTERES 1 INTERES 1 INTERES 1

CAPITAL CAPITAL CAPITAL CAPITAL
INICIAL INICIAL INICIAL INICIAL

1 2 3 4

INTERES COMPUESTO

Se puede
calcular
 nicial y la Se puede
terés son calcular
cuando

Cuando el capital inicial es

variable

INTERES COMPUESTO

Formulas Objetivo de calculo

=P*i (1) Calcula el interés
= P*(1 + i)n (2) Calcula el valor futuro
= (1 + i)a/b - 1 Calcula la tasa equivalente
P=I/i Calcula el valor actual
= S / (1 + i)n Calcula el valor actual
g(S/P) / log(1+i) Calcula el plazo
rmula la tasa de interés debe ser la tasa equivalente al plazo de la operación.
rmula la tasa de interés y el plazo deben estar en la misma base de tiempo.
INTERES 5

INTERES 4

INTERES 3 CAPITAL FINAL

INTERES 2

INTERES 1
CAPITAL
INICIAL

5 periodos
 El capital inicial es constante
y la tasa de interés es variable

Argumentos
I : Interés

S : Capital final o Monto acumulado

P : Capital inicial o Principal

n : Plazo expresado en numero de periodos

i : Tasa efectiva

ieq : Tasa efectiva equivalente para el periodo a

a : Periodo en días de la tasa a calcular

b : Periodo en días de la tasa conocida
CURSO : EXCEL EMPRESARIAL
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 INTERES COMPUESTO

FUNCION OBJETIVO DE CALCULO

VFPLAN Calcula el valor futuro

INTEFECTIVO Convierte una tasa nominal

a efectiva
TASA NOMINAL Convierte una tasa efectiva
a nominal
PDURACION Calcula el plazo

RRI Calcula la tasa

RES COMPUESTO

TIVO DE CALCULO SITUACION

el valor futuro Cuando el capital inicial es

constante y la tasa variable
e una tasa nominal Cuando se requiere la tasa
efectiva anual
e una tasa efectiva Cuando se requiere la tasa
nominal anual
el plazo Cuando el capital inicial y la
tasa son constantes
Cuando el capital inicial es
constante
 Ejemplo 1 : Se toma un préstamo p
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totales y cual será el monto a pagar
MODULO : EXCEL FINANCIERO
PROFESOR : JORGE BLACKER N.P. Datos :
Prestamo (VA)
Tasa nominal (j)
Plazo (Nper)

Usando formulas :

TEA (i)

Intereses (I)

Monto a pagar (S)

Ejemplo 2 : Se efectúa un deposito

CURSO : EXCEL EMPRESARIAL a 4.25% efectivo anual p
MODULO : EXCEL FINANCIERO ascenderá el monto ac
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Datos :
 Deposito (VA o P)
TEA 1er año
TEA 2o año
TEA 3er año

Usando formulas financieras :

TEA promedio

Monto acum. (S)

Ejemplo 3 : Usted efectua un depo

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despues retira S/. 1,500. Las tasas d
bajo a una TEA de 3.75% con una v
Determinar a cuanto ascenderan lo

Datos :
Deposito inicial
Deposito adicional
Retiro
TEA 1
Vigencia (dias)
TEA 2
 Vigencia (dias)
TEA 3
Vigencia (dias)
Plazo total (dias)

Continuacion del ejemplo 3 :

CURSO : EXCEL EMPRESARIAL
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PROFESOR : JORGE BLACKER N.P. R
Movimiento

Total

Capital prom. diario

TEA promedio
 INTERES COMPUESTO
toma un préstamo por S/. 20,000 a 12 meses a una tasa de interés nominal anual de
erá el monto a pagar al vencimiento del plazo pactado si la entidad financiera capita
Cuadro de liquidación de intereses
Meses Capital inicial

i = (1 + j/m)n - 1

I=P*i

S=P+I

Total

INTERES COMPUESTO

efectúa un deposito por S/. 50,000 a un plazo de 3 años. La cuenta pagara una TEA d
25% efectivo anual para el segundo año y finalmente pagara 3.75% de TEA para el te
enderá el monto acumulado a retirar al final de los 3 años.

Cuadro de liquidación de intereses

 Periodo Capital inicial

Total
as financieras :

S = P * (1 + i)n

INTERES COMPUESTO
ed efectua un deposito inicial por S/. 5,000 y luego de 45 dias efectua un nuevo dep
S/. 1,500. Las tasas de interes tambien sufrieron variaciones, primero la cuenta pago
de 3.75% con una vigencia de 85 dias y por ultimo la cuenta termino pagando una T
uanto ascenderan los intereses y el monto acumulado si el plazo de la operación fue
Diagrama de la operación

0.00%

30 dias
 45 dias

- -

INTERES COMPUESTO

el ejemplo 3 :
I=P*i
P i n ieq = (1+i)a/b - 1
Capital inicial Tasa Plazo Interes

ieq = (1+i)a/b - 1 Total

Intereses
ERES COMPUESTO
de interés nominal anual de 18%. A cuanto ascenderán los intereses
la entidad financiera capitaliza los intereses mensualmente.
de intereses
Interés Capital Final Usando funciones de Excel :

TEA (i)

Monto a pagar (S)

Plazo (años)

TEA

ERES COMPUESTO

. La cuenta pagara una TEA de 5% por el primer año, luego bajara

agara 3.75% de TEA para el tercer año. Determinar a cuanto

de intereses Usando función de Excel :

 Intereses Capital final

Monto acum. (VF)

TEA promedio

Plazo (años)

ERES COMPUESTO
45 dias efectua un nuevo deposito por S/. 2,000 y finalmente 60 dias
ones, primero la cuenta pago una TEA de 4.50% y despues de 30 dias
enta termino pagando una TEA de 2.25% por el resto del plazo.
el plazo de la operación fue de 210 dias.
de la operación VF = ?
0.00%
0.00%
95 dias
85 d -
 60 dias

210 dias

UESTO

S=P+I
Capital final VFPLAN

RRI
Monto
Total Acumulado
Intereses
os intereses

nes de Excel :

INTEFECTIVO

VFPLAN

PDURACION

RRI

o bajara

ón de Excel :
 VFPLAN

RRI

PDURACION

nte 60 dias
de 30 dias
anual promedio