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El riesgo tiende a disminuir a largo plazo. Por ello, los productos de inversin se
recomiendan, sobre todo, cuando no necesite tocar ese dinero durante algunos
aos.
Definicin
Caractersticas
Renovacin:
Algunos depsitos se renuevan una vez cumplido el plazo, por otro plazo igual,
si el titular as lo desea. Si no, el contrato se extingue y el dinero se ingresa en
una cuenta corriente o libreta asociada.
Intereses
El tipo de inters es el precio que la entidad financiera le paga por el dinero que
usted deposita. Aunque en los contratos encontrar el tipo de inters nominal,
para poder comparar las ofertas de distintas entidades es preferible utilizar la
TAE (Tasa Anual Equivalente). La TAE indica el coste o rendimiento efectivo de
un producto financiero, ya que incluye el tipo de inters nominal, menos las
comisiones y otros gastos que puedan aplicarse, teniendo en cuenta el plazo de
la operacin. Es un indicador mucho ms fiable la rentabilidad real. Pero la
comparacin slo ser vlida entre depsitos con plazos iguales.
Por ejemplo, usted contrata un depsito a un mes por valor de 1.000 , a un tipo
de inters nominal anual del 6%.
En ocasiones se ofrece como rentabilidad un porcentaje fijo para toda la vida del
depsito. Por ejemplo, un 3% para un depsito de 1000 que se mantenga
durante 2 aos. Tenga en cuenta que no se est mencionando ningn tipo de
inters: la compensacin que recibir el cliente ser de 30 euros al cabo de los
2 aos, lo que equivaldra a un tipo de inters nominal del 1,5%.
Fiscalidad
A veces las entidades ofrecen, en lugar de intereses, algn artculo a cambio del
depsito: vajillas, bateras de cocina, etc. Hay que tener en cuenta que estos
rendimientos en especie tambin estn sujetos al pago de impuestos. Se
considera que la rentabilidad obtenida es el valor de mercado del artculo. Ese
valor de mercado se calcula multiplicando el importe pagado por la entidad por
1.2% y se integra a la base imponible del ahorro, tributando tambin al 21%, 25%
27%, segn su cuanta. La entidad calcula la TAE correspondiente.
Ventajas e inconvenientes
Todas las entidades ofrecen depsitos a plazo y es fcil encontrar uno que se
ajuste a sus necesidades.
Sin duda alguna, las mejores ofertas de cuentas corrientes con alta rentabilidad
son las que se contratan en Internet. La mayora de ellas, adems, no cobra
comisiones ni gastos de mantenimiento.
Inters
Hay que tener cuidado al comparar las ofertas. Muchas entidades ofrecen
rentabilidades realmente altas, pero slo durante un perodo inicial corto, como
por ejemplo los primeros seis meses. Despus el inters ser mucho menor, o
variable en relacin con algn indicador. Si piensa dejar el dinero en la cuenta
durante algn tiempo, puede ser ms ventajoso buscar una rentabilidad
aceptable sin lmite de plazo.
Conviene que el tipo de inters sea por lo menos superior a la inflacin.
Ventajas e inconvenientes
Definicin
Estas cuentas suelen pagar un inters mayor que las libretas de ahorro
normales, pero su mayor atractivo son las ventajas fiscales que aportan.
Fiscalidad
Las cuentas abiertas antes del 1 de enero de 2011 tienen un tratamiento fiscal
ms favorable, siempre que se cumplan determinadas condiciones: el titular
tiene derecho a una deduccin en el IRPF del 15% de todas las cantidades
depositadas durante el ao impositivo en aquellos ejercicios en los que la base
imponible sea inferior a 24.107,20 . Aunque los intereses obtenidos tienen el
mismo tratamiento que las cuentas corrientes, la base mxima de esta deduccin
es de 9.015, lo que significa que la deduccin mxima ser de 1.352,25 . Es
decir, aunque se realicen aportaciones por ejemplo de 15.000 en un ao, la
deduccin ser el 15% de 9.015 (1.325,25) y no el 15% de 15.000*.
Esta es la misma deduccin que tienen aquellos contribuyentes que pagan una
hipoteca para su vivienda habitual. Eso s, para mantener esta deduccin fiscal,
se deber destinar todo el saldo a la primera adquisicin o rehabilitacin de la
vivienda habitual antes de que transcurran cuatro aos desde la fecha de
apertura de la cuenta** De lo contrario, se pierde el derecho a las deducciones y
el titular estara obligado a devolver las cantidades deducidas, ms los intereses
de demora.
Ventajas e inconvenientes
Antes de decidirse por abrir una cuenta vivienda, planifquelo todo bien y
recuerde que debe encontrar una casa acorde a sus necesidades y posibilidades
en un plazo mximo (cuatro aos en territorio comn*).
Por ltimo, si se ha decidido por esta opcin vivienda, sopese que bancos y cajas
suelen ofrecer hipotecarios en mejores condiciones a quienes ya tienen una
cuenta vivienda con ellos.
FONDOS MUTUOS
Definicin
Se puede pensar en un fondo mutuo como si fuera una empresa que usa el
capital aportado por sus accionistas (partcipes) para invertir en diferentes
instrumentos financieros (acciones, bonos, depsitos a plazo, etc.) segn lo
definido en su reglamento y su estrategia de inversin. Las cuotas de los
fondos mutuos equivaldran a las acciones de esa empresa. Si necesitas
disponer de tu inversin podras vender las acciones de esta empresa. En el
caso de las cuotas, las puedes rescatar cuando quieras y obtener el dinero
equivalente al nmero de cuotas por el valor que tenga la cuota del fondo el da
del rescate.
Como un fondo mutuo invierte en distintos instrumentos (lo que conocemos por
diversificacin) es probable que el valor de sus cuotas vare menos que el valor
de la accin de una compaa especfica. Piensa en una compaa que se
dedica a una sola actividad frente a otra que obtiene sus ingresos que
provienen de mltiples actividades en distintos sectores de la economa. Esta
menor variacin ocurrir tanto cuando suban o bajen de precio: las cuotas
subirn menos en momentos de auge econmico, pero tambin bajarn menos
en tiempos de crisis.
a. Puede provenir de los dividendos que pagan las acciones donde invirti
el fondo y/o de los intereses que paguen los instrumentos de renta fija
comprados por el fondo. La Administradora del fondo distribuye entre los
inversionistas casi la totalidad de los ingresos recibidos por sus
inversiones (dividendos y/o intereses)
b. Puede provenir de las ganancias de capital que obtenga el fondo
cuando vende un instrumento, acciones y/o renta fija, que haya subido de
precio. Por lo general esta ganancia es re invertida en otros instrumentos
segn la poltica y estrategia de inversin del fondo.
c. Puede provenir del aumento de precio en los instrumentos, acciones
y/o renta fija, en los que haya invertido el fondo pero que no fueron
vendidos, es decir, siguen en el fondo. Esto se reflejar en un aumento en
el valor de la cuota del fondo y tu puedes vender (rescatar) el total o parte
de tus cuotas para obtener esa rentabilidad.
d. Por lo general las administradoras distribuyen estas ganancias o
ingresos otorgando ms cuotas a los inversionistas en lugar de repartirlas
en efectivo.
Datos o informacin?