Información y señales de alerta

para otorgar créditos
_______________________________________________________________________

Información y señales de alerta para otorgar créditos

________________________________________________________________________________________ 1
DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey, Universidad Virtual | México, 2008.

Información y señales de alerta
para otorgar créditos
_______________________________________________________________________

Introducción del curso:

• El otorgamiento de créditos es una actividad que requiere de información
oportuna sobre la calidad de los deudores como sujetos de crédito, que
permite evaluar su solvencia y liquidez para disminuir riesgos de
quebrantos y cuantificar su capacidad de pago.

• La utilización de herramientas de análisis financiero cualitativo y
cuantitativo para la toma de decisiones en materia de crédito facilita la
función crediticia y disminuye las posibilidades de perdidas por cuentas
malas.

• Las ventas a crédito de bienes y servicios son productos de una
competencia creciente en los sectores comerciales y de servicios, y
proporcionan un importante valor agregado a la economía.

• Las decisiones de otorgamiento de crédito son una responsabilidad
delicada que el gerente administrativo de un negocio debe tomar, con
ayuda de información obre la historia de cumplimiento de obligaciones de
sus acreditados y su capacidad de pago en el futuro.

Además se pretende llegar a encontrar la respuesta de las siguientes
interrogantes:

• ¿Cuáles son las herramientas de análisis de crédito que utilizan las
empresas?

• ¿Cómo se puede disminuir riesgos en cuentas por cobrar?

• ¿Qué tipo de información organizacional, de mercado y de producción
puede influir en la decisión de créditos?

________________________________________________________________________________________ 2
DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey, Universidad Virtual | México, 2008.

principal accionista de la empresa. S. es un excelente promotor de ventas que ha traído gran número de nuevos clientes y ha aumentado las ventas en 20% promedio anual los últimos 3 años pero ha descuidado la cobranza ya que sus cuentas malas representan un alto porcentaje de la venta total de su empresa. . Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ Objetivo Este curso te permitirá anticiparte a conocer el tipo de clientes que solicitan crédito en tu negocio y las formas como puedes evaluar su capacidad de pago y su riesgo de crédito. donde se mejore la calidad de sus aprobaciones de líneas. • Las condiciones de crédito a cliente son: 2% de descuento si se paga a 10 días y neto a 120 días. El 7% de su cartera de clientes tiene retraso en sus pagos de más de 180 días. Antecedentes A continuación revisemos el caso de "Muebles Infantiles El Elefante. 2008.A. los cuales se venden mueblerías y tiendas de departamentos. Tiene 135 clientes distribuidos entre 40 ciudades del país. Sus ventas a crédito representan el 90% de sus ventas totales." Muebles Infantiles El Elefante. • Existe la necesidad de formar un nuevo sistema de otorgamiento de créditos. • Es una empresa que fabrica muebles de madera para niños. S. Lic.A. Universidad Virtual | México. por lo que es necesario que el nuevo Gerente de crédito. ________________________________________________________________________________________ 3 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. • El señor Cristóbal Encinas. Ángel Treviño conozca las herramientas a utilizar y perfeccione las políticas a seguir.

2008. . referencias bancarias y comerciales. Los reportes de buró de crédito pueden solicitarse a través de internet cuando ya existe la contratación antes mencionada. y datos del crédito solicitado. • Reporte de visita del vendedor: Es un escrito donde el vendedor hace una observación sobre las características del negocio y sus funcionarios. principales accionistas. funcionarios. explicando su valor estimado de activos y las ventas estimadas por mes. pagares. contratos. Las empresas que solicitan reportes del buró de crédito deben de hacer un contrato para la utilización de dicha información en donde se comprometen a entregar información de sus clientes en forma mensual donde se incluye la calidad de la relación crediticia sobre todo en aquellos clientes incumplidos o morosos. teléfono. • Elaboración de un estudio de crédito: El estudio de crédito se realiza recabando información financiera del solicitante del crédito. buscando referencias a proveedores y bancos e investigando en el registro público de la propiedad y del comercio los reportes de embargos o hipotecas que ________________________________________________________________________________________ 4 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. y reporte del buro de crédito. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ La primera acción a tomar por el nuevo Gerente de crédito será la elaboración de un "Manual de crédito" donde se establezca el proceso de crédito a seguir y que defina los siguientes puntos: • Solicitud de crédito: Consiste en un formato donde se describen los datos generales del cliente: nombre. compra mensual. Universidad Virtual | México. dirección. • Apertura de un expediente de crédito: Se abre una carpeta donde se contienen la solicitud del cliente. copias de facturas. El buró de crédito informa el tipo de operaciones crediticias que ha tenido cada usuario los montos adeudados y la forma como han sido pagados sin mencionar el nombre de la institución a la cual solicito dicho financiamiento. reporte de visita del vendedor. • Reporte de un buro de crédito: El buró de crédito es una sociedad de información crediticia que reúne datos de historia de crédito de diferentes personas físicas y morales a lo largo del tiempo y es una importante herramienta de consulta externa sobre capacidad de pago de los clientes a estudiar.

Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ pudiera haber y aquella información que pudiera conseguirse en cámaras o asociaciones empresariales. la experiencia como deudor en diferentes bancos y empresas y aquella información que pueda ser importante para influir en la aprobación o negación del crédito. administración y el encargado de crédito. El estudio de crédito debe contener información sobre la calidad del cliente. Estas decisiones pueden hacerse por una sola persona o por un comité de crédito formado por funcionarios de ventas. condiciones y tasa de interés por pago moratorio. • Definición de una aprobación o rechazo de línea de crédito: El estudio de crédito es una herramienta valiosa para aprobar o rechazar a un cliente para fines de crédito y para establecer un importe máximo de crédito para cada cliente. Las políticas de crédito incluyendo plazo de pago y tasas de interés son establecidas por el director administrativo o el comité de crédito si lo hubiera. Estos estudios se elaboran por funcionarios de la gerencia de créditos de la empresa o pueden ser realizados por empresas especializadas de investigación crediticia. Existen estudios de créditos cualitativos. si capacidad de pago. La línea de crédito o monto máximo se calcula de acuerdo a la capacidad de pago de cada cliente y al monto de sus compras históricas. Universidad Virtual | México. Las empresas grandes cuentan con un comité de crédito que autoriza líneas de crédito que incluyen los términos y condiciones que se otorgan para cada cliente: • Monto máximo • Plazo • Descuento por pronto pago • Garantía. ________________________________________________________________________________________ 5 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. • Seguimiento de la secuencia de pagos del cliente: Una vez autorizada la línea de crédito y establecida la relación de ventas y cobranzas. La aprobación del crédito puede realizarse por el gerente de crédito o quien tenga facultades para ello. 2008. los bienes muebles o inmuebles que posee. . cuantitativos y de señales de alerta. el Gerente de crédito debe mantener al día el expediente de crédito con la información de saldos de crédito y la periodicidad de sus pagos.

Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ Componentes del estudio de crédito. Este Gerente de crédito debe responsabilizarse de la elaboración del estudio de crédito. serán descritos de manera detallada los elementos característicos que involucran el análisis cualitativo determinante para autorizar o rechazar el crédito de los solicitantes ante los proveedores o las instituciones de tipo bancario. 2008. Tema 1. Señales de alerta o “banderas rojas”. Análisis cualitativo de crédito Como primer paso. . Análisis cuantitativo. B. Veamos la siguiente definición: ________________________________________________________________________________________ 6 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Análisis cualitativo. C. Universidad Virtual | México. necesarios para una adecuada toma de decisiones de crédito a un solicitante por parte de los acreedores. 1. por lo tanto es indispensable poner especial énfasis en sus tres componentes: A. Objetivo Identificar los diferentes elementos característicos que componen a un análisis cualitativo. definamos que es el análisis cualitativo. Análisis cualitativo de crédito Introducción ¿Qué elementos característicos debes considerar para autorizar o rechazar el crédito de un solicitante? En este primer tema.

 Su capacidad de pago. Nombre del cliente 2. por lo cual es llamada información cualitativa. Tipo de crédito 5. Los componentes que conforman la información para la realización de un análisis cualitativo son: a) Información básica y elementos de la solicitud de crédito Cada Institución de crédito establece su propio formato de solicitud pero en general el objetivo que se busca es obtener información básica del solicitando del crédito como: 1. Plazo 7. Domicilio 3. . Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ • El análisis cualitativo evalúa los elementos característicos de la empresa o de un solicitante de crédito en particular para conocer su naturaleza y la calidad de sus elementos. Destino de los recursos 8. Monto solicitado 6. Garantías propias del crédito. bienes muebles e inmuebles y avales 9. Esta información requiere ser analizada para comprobar el comportamiento operativo y crediticio del negocio y sus dueños. 2008. Principales accionistas y el porcentaje de su aportación 4. Universidad Virtual | México. Para tomar la decisión de otorgar un crédito se requiere obtener información del solicitante sobre:  La operación de su negocio. Capacidad instalada y utilizada ________________________________________________________________________________________ 7 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey.

Antigüedad como cliente 5.Producto o servicios 2. Accionistas: número y nombre 3. Segmentos de mercado 2.Principales clientes 11. .Principales proveedores 12.Procesos d) Información de mercado 1. Participación en mercados nacionales e internacionales 4. Principales competidores y clientes El análisis cualitativo proviene de: o La solicitud de crédito es un formato que incluye las condiciones generales de existencia de la empresa y el tipo de crédito que se solicita incluyendo plazo.Insumos 3. 2008.Principales competidores b) Antecedentes de la empresa solicitante de crédito 1. Referencias de buro de crédito c) Información de producción de la empresa solicitante de crédito 1. Marcas propias y de la competencia 3. Fecha de constitución 2. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ 10. garantías y condiciones. Grupo económico al que pertenece 4. Universidad Virtual | México. o El reporte de visita del vendedor es una relación de la información obtenida por el agente de ventas sobre las ventas estimadas del negocio y la capacidad de compra que pudiera tener a futuro. Experiencias crediticias propias y de otros proveedores y bancos 6. ________________________________________________________________________________________ 8 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey.

que mediante sus referencias dan su punto de vista de la calidad del sujeto de crédito. El análisis cualitativo muestra la imagen de la empresa vista por acreedores como son proveedores y bancos. Una empresa otorga un crédito cuando se cumplen las siguientes circunstancias en el análisis cualitativo: a) Existen referencias positivas de proveedores y bancos. que cuenta con capacidad de pago suficiente. c) El reporte de la visita del vendedor refleja que se trata de un cliente potencial importante para la empresa. El análisis cualitativo es muy importante para tomar la decisión de autorizar o rechazar una solicitud de crédito ya que valora la forma de enfrentar sus compromisos por parte del deudor y que refleja la calidad moral y su capacidad administrativa financiera y de ventas para hacer frente a sus préstamos. b) El reporte del buró de crédito indica que no ha caído en cartera vencida. Universidad Virtual | México. o Los reportes del buro de crédito son listado e información sobre la calidad de pago de un deudor a una fecha dad sobre la forma como ha realizado los pagos de sus diferentes obligaciones crediticias a través del tiempo. 2008. Debe negarse la línea de crédito solicitada en el caso que una empresa cuente con: ________________________________________________________________________________________ 9 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. . Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ o Las referencias de proveedores y bancos son informes que los acreedores de la empresa brindan sobre la historia crediticia del deudor y las líneas de crédito que tiene con ellos. Son reflejo de los resultados de un análisis cualitativo aspectos de:  Solvencia moral de infraestructura operativa y de mercado  Imagen de la empresa como sujeto de crédito ante la empresa y ante terceros.

Conclusión del tema 1: • El proceso de crédito es una serie de actividades que realiza la empresa que otorga financiamiento a sus clientes. corren el riesgo de estar autorizando créditos a solicitantes que no tienen capacidad de pago.Informes negativos del cliente potencial donde se indica que ha tenido atrasos en sus pagos o ha sido demandado legalmente. Análisis cuantitativo de crédito Introducción ¿Qué elementos característicos debes considerar para autorizar o rechazar el crédito de un solicitante? En este segundo tema. • El análisis cualitativo se refiere a la obtención de información básica de la empresa y de los elementos del crédito que solicita. serán descritos de manera detallada los elementos característicos y documentos financieros que involucran el análisis cuantitativo ________________________________________________________________________________________ 10 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Universidad Virtual | México. un análisis cuantitativo y la revisión de señales de comportamiento de la empresa y de sus dueños. En el caso de las empresas que no realizan estudios cualitativos de crédito. de sus antecedentes crediticios así como de información de producción y mercado. . o que tienen expedientes negativos con otros acreedores. 2008. Tema 2. • Los estudios de crédito incluyen un análisis cualitativo. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ . donde se deber realizar un estudio de crédito que sirva como herramienta para una toma de decisiones que evalúen la capacidad de pago y minimícenlos riesgos de incumplimiento.

2008. Análisis cuantitativo de crédito Como primer paso. definamos que es el análisis cuantitativo. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ determinante para que el analista pueda autorizar o rechazar el crédito a las empresas. ¿Qué información se obtendrá del análisis cuantitativo de crédito que realice la Gerencia de Crédito de Muebles Infantiles? El análisis cuantitativo utiliza el método de razones financieras donde se relacionan ciertas partidas de los estados financieros: A) Razones de liquidez B) Razones de apalancamiento C) Razones de cobertura de deuda ________________________________________________________________________________________ 11 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Universidad Virtual | México. Veamos la siguiente definición: • El análisis cuantitativo o análisis de estados financieros establece una serie de comparaciones de la información financiera de la empresa tanto del balance general como del estado de resultados para determinar su liquidez. Objetivo Identificar los diferentes elementos característicos que componen a un análisis cuantitativo. necesarios para que el analista pueda tomar decisiones acertadas acerca de la autorización o rechazo de créditos a una empresa. grado de endeudamiento rentabilidad y capacidad de pago. 1. .

En el caso de la prueba del ácido. en donde efectivo y cuentas por cobrar pueden no ser suficientes para cumplir con sus obligaciones a corto plazo. Activo de circulante . Universidad Virtual | México. Sus formulas son las siguientes: Activo circulante Razón circulante = ____________________ Pasivo circulante La razón circulante cuando es menor que 2 nos muestra una señal de alerta. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ A continuación te vamos a presentar algunos ejemplos relacionados a cada tipo de razón financiera: a) Razones de Liquidez Determinan la capacidad de la empresa para cumplir con sus obligaciones a corto plazo. donde sus activos a corto plazo pudieran no ser suficientes para cumplir con sus compromisos si algunos de sus acreedores cobraran al mismo tiempo. o si tus clientes no le pagaran. 2008. ________________________________________________________________________________________ 12 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey.Inventario Prueba del ácido = _____________________________ Pasivo circulante b) Razones de apalancamiento Establecen la relación de las propiedades de la empresa que han sido financiadas con crédito. cuando es menor a 1 nos indica una señal de alerta. .

Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ Pasivo total Razón de estructura financiera = ___________________________ Capital contable Una razón de estructura financiera mayor a 1.6 determina una posibilidad de incumplimiento de sus compromisos de pago en el largo plazo si siguiera aumentando esta razón financiera.3 muestra una dependencia con acreedores que puede convertirse en un riesgo para quien otorga nuevos créditos a ese deudor. . Pasivo total Razón de endeudamiento = __________________________ Activo total Utilidad neta Relación de utilidad a interés = ___________________________ Gastos Financieros ________________________________________________________________________________________ 13 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Pasivo total Razón de endeudamiento = ___________________________ Activo total c) Razones de cobertura de deuda. 2008. Universidad Virtual | México. Una razón de endeudamiento mayor a 0.

Si esta relación es menor a 1 nos muestra una señal de alerta donde indica que puede tener problemas para pagar intereses. Estudio de comportamientos personales e institucionales para determinar la autorización de un crédito ________________________________________________________________________________________ 14 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Utilidad neta + depreciaciones Cobertura de deuda= ___________________________________ Pagos de capital + Gastos financieros Conclusión del tema 2: • El análisis cuantitativo de crédito es una herramienta que permite conocer las partidas de los estados financieros a través de comparaciones de tendencias en forma horizontal y en forma vertical. Universidad Virtual | México. 2008. La razón de cobertura de deuda cuando es menor a 1 nos muestra una señal de alerta porque indica que los flujos de efectivo que genera la empresa pueden no ser suficientes para enfrentar los compromisos a corto plazo. Tema 3. • El análisis de razones compara partidas específicas del balance general y del estado de pérdidas y ganancias para mostrar la situación de liquidez. . Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ Establecen la capacidad de pago de la empresa tomando en cuenta sus compromisos en financiamiento tanto de capital como de intereses. lo que permite conocer los puntos fuertes y débiles en la estructura financiera de la empresa a través del tiempo. La relación de utilidad a intereses es muy importante para determinar si la empres puede cubrir gastos financieros cuando debe enfrentar a este compromiso. apalancamiento y cobertura de deuda que permitan al analista tomar decisiones acerca de la conveniencia de otorgar el crédito de la empresa.

________________________________________________________________________________________ 15 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Objetivo Distinguir las diferentes señales de comportamiento necesarias para lograr una autorización de créditos por parte del gerente de crédito para asignar una línea de crédito adecuada a los solicitantes. sino conocer también: . 1. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ Introducción ¿Qué señales de comportamiento consideras necesarias para lograr con éxito una autorización de crédito al solicitante? En este tercer tema. 2008. Universidad Virtual | México.Ciertos rasgos básicos de comportamiento personal del dueño de la empresa. no sólo cumplir con los estudios cualitativos y cuantitativos. Estudio de comportamientos personales e institucionales para determinar la autorización de un crédito ¿Qué implica una autorización de créditos por la Gerencia de créditos? La autorización de créditos por la Gerencia de Créditos es una decisión que implica un riesgo potencial ya que el cliente puede no pagar la mercancía o servicios adquiridos. . serán descritos de manera detallada los diferentes formatos que nos presentan las diferentes señales de comportamiento necesarias para que los gerentes de crédito y las agencias de investigación crediticia reúnan información que permita sustentar la autorización y línea de crédito al solicitante en un periodo determinado. Por lo que es necesario.

Condiciones crediticias riesgosas al tener cuellos de botella por Si No dependencia de un solo proveedor. Exceso de retiros de efectivo de los socios como anticipos de Si No utilidades por repartir. Cambios en los reportes de auditoría que pudieran ser riesgosos. Exceso de cheques devueltos. 2. ¿Existen quebrantos con empresas anteriores o discrepancias en Si No sus antecedentes empresariales? Referencias comerciales y bancarias tanto del deudor como de la Marque empresa. Cambio en los patrones de comportamiento de los estados Si No financieros de la empresa. Conflictos entre socios. Con el siguiente formato se pueden revisar algunas señales de comportamiento básico antes de autorizar una línea de crédito: Señales de comportamiento: Historia crediticia del deudor. 10. 5. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ . Si No 6. 2008. . Exceso de urgencia por parte del deudor para que se le autorice el Si No crédito. Crédito basado en un programa de pagos de cartera vencida a Si No causa de flujos de efectivo dudosos en el futuro. 9. Si No ________________________________________________________________________________________ 16 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. 4. 7. Marque 1.Las transacciones que se han hecho en los últimos meses por la empresa deudora. Universidad Virtual | México. 8. Si No 3. Empresas con exceso de capacidad que tienen problemas de bajas Si No ventas.

Tal es el caso de Mueblería Popular.A. podemos deducir que estas señales de comportamiento personal y empresarial pueden ser investigadas a través de los reportes periódicos del vendedor o contratando los servicios de agencias de investigación crediticia. 2. Universidad Virtual | México. o en su caso al comité de crédito toda la información para establecer una línea de crédito para el solicitante. El conflicto entre socios que implica un posible riesgo de disolución de la empresa si llegaran a existir demandas legales entre ellos. Las señales de alerta pueden ayudarnos a la decisión de créditos en la siguiente forma: 1. ¿Cómo definimos el concepto de una Línea de crédito? Línea de crédito • Consiste en determinar un monto máximo que puede disponer en forma resolvente por un periodo determinado que normalmente es de un año. Es el caso de Mueblería Popular. S. ________________________________________________________________________________________ 17 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. S. se procede a presentar al gerente de crédito. El exceso de cheques devueltos muestra desorden financiero en una empresa. . Una vez realizados los estudios cuantitativo y cualitativo de crédito y analizadas las señales de comportamiento.A. 3. El exceso de retiros de efectivo de los socios que implica falta de liquidez para cumplir sus compromisos. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ Después de haber revisado el formato para revisar las señales de comportamiento antes de autorizar un crédito. La urgencia del deudor para que se le autorice el crédito demuestra falta de liquidez y posibilidad de no cubrir compromisos en el futuro. 4. 2008.

Una empresa con exceso de capacidad y bajas ventas. en el futuro.A. Conflictos entre socios. Las señales de comportamiento: Las señales de comportamiento son las siguientes: Historia crediticia del deudor. Cuando existen reestructuras por pagos de cartera vencida puede existir. . 6. Marque ¿Existen quebrantos con empresas anteriores o discrepancias en sus Si No antecedentes empresariales? Referencias comerciales y bancarias tanto del deudor como de la Marque empresa. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ 5. 7. puede ser vulnerable si deja de apoyarlo su proveedor. Las señales de alerta pueden ayudarnos a la decisión de créditos en la siguiente forma: 1. es una señal de alerta de posible quebranto. y es una señal de alerta. en especial con plazos cómodos. Universidad Virtual | México. falta de capacidad de pago. S. Si No Exceso de retiros de efectivo de los socios como anticipos de Si No utilidades por repartir. lo cual es una señal de alerta. La empresa que tiene crédito con un proveedor. ________________________________________________________________________________________ 18 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. tiene costos fijos muy altos y le puede faltar liquidez. 8. Si el estado financiero de una empresa mostraba utilidades y cambia a pérdidas es una señal de alerta. y reporta con observaciones importantes. Si el auditor de una empresa reportaba conformidad en sus revisiones y cambia. Exceso de urgencia por parte del deudor para que se le autorice el Si No crédito. como en el caso de Mueblería Popular. 2008. 9.

3 Muestra la capacidad de pago que tiene el flujo de efectivo.6 proporción de mayor deuda en relación a las aportaciones de los accionistas lo que pudiera ser riesgoso para los nuevos acreedores. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ Exceso de cheques devueltos. El análisis cuantitativo: El análisis cuantitativo es el siguiente: Razón circulante= 1. Razón de endeudamiento= Indica que la empresa tiene una ligera 0. Razón de liquidez= 1. Cambio en los patrones de comportamiento de los estados financieros Si No de la empresa. Si No 2.03 dueños de casi la mitad de las propiedades de la empresa y su estructura financiera está equilibrada.33 veces. 2008.57 Demuestra que los activos de fácil conversión a efectivo no cubren totalmente la deuda a corto plazo de la empresa. Universidad Virtual | México. ________________________________________________________________________________________ 19 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Crédito basado en un programa de pagos de cartera vencida a causa Si No de flujos de efectivo dudosos en el futuro. . Razón de utilidad a Indica que la capacidad de pago de intereses= 1. Razón de estructura Lleva a pensar que los acreedores son financiera= 1. Cambios en los reportes de auditoría que pudieran ser riesgosos.27 veces más de activos circulantes para liquidar sus deudas a corto plazo.27 Indica que la empresa tiene 1.33 intereses está cubierta con las utilidades anuales de la empresa por 1. Si No Condiciones crediticias riesgosas al tener cuellos de botella por Si No dependencia de un solo proveedor. Empresas con exceso de capacidad que tienen problemas de bajas Si No ventas. Cobertura de deuda= 1.

• Estos patrones de comportamiento se refieren a la historia crediticia. • La urgencia con que los dueños de la empresa apuran al banco para que se les autorice el crédito es una muestra de esa falta de liquidez. Conclusión del tema 3: • La decisión de crédito en una empresa requiere además de los análisis cualitativo y cuantitativo de crédito de revisar una serie de patrones de comportamiento de los acreditados y de sus empresas que se consideran banderas rojas y que influyen en la aprobación final del crédito. . Conclusión del Curso: El otorgamiento de un crédito requiere de un procedimiento determinado por tres factores: 1. ________________________________________________________________________________________ 20 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. Análisis cualitativo de crédito. a aspectos del comportamiento administrativo. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ 3.A. a excesos en su grado de endeudamiento y a cambios en el manejo de su información financiera. • La empresa registra un alto grado de retiros de efectivo de los dueños lo que muestra alta falta de liquidez. S. Universidad Virtual | México. El reporte del análisis cualitativo que entregará el gerente de créditos a sus jefes inmediatos: El reporte del análisis cualitativo es el siguiente: Reporte del análisis cualitativo de Mueblería Popular. a situaciones relacionadas con el pago de sus créditos. 2008. • Los cambios en los estados financieros son signo e falta de estabilidad y saneamiento financiero.

. Universidad Virtual | México. • En el análisis cuantitativo se debe de realizar un análisis de razones que revisen partidas de los estados financieros para calcular su liquidez. el comportamiento administrativo del deudor y patrones de pago de créditos y de presentación de estados financieros. Información y señales de alerta para otorgar créditos _______________________________________________________________________ 2. Revisión de señales de comportamiento crediticio. • En la revisión de los comportamientos del deudor es necesario revisar la historia crediticia. 3. Recordemos: • Dentro del análisis cualitativo se debe solicitar información de antecedentes de la empresa. Análisis cuantitativo de crédito. 2008. endeudamiento y productividad. ________________________________________________________________________________________ 21 DR © Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey. El estudio de crédito forma parte de un proceso de otorgamiento de crédito que debe seguirse para disminuir los riesgos de que los solicitantes no cumplan con sus compromisos. de información legal de producción y del mercado.