Está en la página 1de 11

0 1 2

Toneladas transportadas 3600 3600


Precio por tonelada $ 600.00 $ 600.00
Ingresos por transporte $ 2,160,000.00 $ 2,160,000.00
Costos operacionales
40.7 Petrleo $ 146,520.00 $ 146,520.00
17.5 Mantencin $ 63,000.00 $ 63,000.00
136.8 Mano de obra $ 492,480.00 $ 492,480.00
Costos no operacionales
Gastos administrativos $ 35,000.00 $ 35,000.00
Gastos generales $ 12,000.00 $ 12,000.00
Depreciacin vagones $ 36,000.00 $ 36,000.00
Depreciacin vagones nuevos $ - $ -
Depreciacin obra fsica $ 47,250.00 $ 47,250.00
Depreciacin locomotora $ 12,500.00 $ 12,500.00
Venta vagones $ - $ -
Valor libro vagones $ - $ -
Venta vagones nuevos $ - $ -
Valor libro vagones nuevos $ - $ -
Venta obras fisicas $ - $ -
Valor libro obras fisicas $ - $ -
Venta locomotora $ - $ -
Valor libro locomotora $ - $ -
Utilidad antes de impuestos $ 1,315,250.00 $ 1,315,250.00
15% Impuetos $ 197,287.50 $ 197,287.50
Utilidad despus de impuestos $ 1,117,962.50 $ 1,117,962.50
Depreciacin vagones $ 36,000.00 $ 36,000.00
Depreciacin vagones nuevos $ - $ -
Depreciacin obra fsica $ 47,250.00 $ 47,250.00
Depreciacin locomotora $ 12,500.00 $ 12,500.00
Inversin en obra fsica $ 1,054,815.83
Inversin en vagones $ 383,561.67
Inversin locomotora $ 125,000.00
Inversin capital de trabajo $ 204,750.00
Valor libro obras fisicas
Valor libro vagones
Valor libro vagones nuevos
Valor libro locomotora
Recuperacin capital de trabajo
Flujo neto $ -1,768,127.50 $ 1,213,712.50 $ 1,213,712.50
16.43% VAN $ 2,635,921.86
VAN DEUDA $ 8,223.97
VAN AJUSTADO $ 2,644,145.83
Alterna
3 4 5
3600 4200 4200 Gastos financieros
$ 600.00 $ 600.00 $ 600.00 Resultados antes de impuestos
$ 2,160,000.00 $ 2,520,000.00 $ 2,520,000.00 15% Ahorro de impuestos
Resultados despus de impuestos
$ 146,520.00 $ 170,940.00 $ 170,940.00 Amoriticacin de crdito
$ 63,000.00 $ 73,500.00 $ 73,500.00 Crdito
$ 492,480.00 $ 574,560.00 $ 574,560.00 Flujo neto
8% Valor presente de la deuda
$ 35,000.00 $ 35,000.00 $ 35,000.00
$ 12,000.00 $ 12,000.00 $ 12,000.00
$ 36,000.00 $ 36,000.00 $ 36,000.00
$ - $ 9,000.00 $ 9,000.00
$ 47,250.00 $ 47,250.00 $ 47,250.00 0
$ 12,500.00 $ 12,500.00 $ 12,500.00 1
$ - $ - $ 252,000.00 2
$ - $ - $ 180,000.00 3
$ - $ - $ 63,000.00 4
$ - $ - $ 72,000.00 5
$ - $ - $ -
$ - $ - $ 708,750.00
$ - $ - $ 75,000.00
$ - $ - $ 62,500.00
$ 1,315,250.00 $ 1,549,250.00 $ 916,000.00
$ 197,287.50 $ 232,387.50 $ 137,400.00
$ 1,117,962.50 $ 1,316,862.50 $ 778,600.00
$ 36,000.00 $ 36,000.00 $ 36,000.00
$ - $ 9,000.00 $ 9,000.00 Infraestructura
$ 47,250.00 $ 47,250.00 $ 47,250.00 Cuota
$ 12,500.00 $ 12,500.00 $ 12,500.00 Periodos
Tasa de inters
$ 90,000.00 Valor futuro

$ 34,125.00 Vagones
$ 708,750.00 Cuota
$ 180,000.00 Periodos
$ 72,000.00 Tasa de inters
$ 62,500.00 Valor futuro
$ 238,875.00
$ 1,089,587.50 $ 1,421,612.50 $ 2,145,475.00
Alternativa 1
0 1 2 3 4 5
$ 18,800.00 $ 18,800.00 $ 14,100.00 $ 9,400.00 $ 4,700.00
$ 18,800.00 $ 18,800.00 $ 14,100.00 $ 9,400.00 $ 4,700.00
$ 2,820.00 $ 2,820.00 $ 2,115.00 $ 1,410.00 $ 705.00
$ 15,980.00 $ 15,980.00 $ 11,985.00 $ 7,990.00 $ 3,995.00
$ - $ 58,750.00 $ 58,750.00 $58,750.00 $58,750.00
$ 235,000.00
$ -15,980.00 $ -74,730.00 $ -70,735.00 ### ###
$ 8,223.97

Cuota Amortizacion Interes Saldo Final


$ - $ - $ - $235,000.00
$ 18,800.00 $ - $ 18,800.00 $235,000.00
$ 77,550.00 $ 58,750.00 $ 18,800.00 $176,250.00
$ 72,850.00 $ 58,750.00 $ 14,100.00 $117,500.00
$ 68,150.00 $ 58,750.00 $ 9,400.00 $ 58,750.00
$ 63,450.00 $ 58,750.00 $ 4,700.00 $ -

ructura
52500
18
1.28%
1054815.826

nes
360000
5
1.28%
383561.6704
0 1 2 3
Ventas $135,000.00 $135,000.00 $135,000.00
Costos fijos anuales $ 48,000.00 $ 48,000.00 $ 48,000.00
Costos de operacin $ 56,400.00 $ 56,400.00 $ 56,400.00
Depreciacin obras fisicas $ 2,000.00 $ 2,000.00 $ 2,000.00
Depreciacion lineas $ 3,000.00 $ 3,000.00 $ 3,000.00
Venta obras fisicas
VL obras fisicas
Venta lineas
VL lineas
Utilidad antes de impuestos $ 25,600.00 $ 25,600.00 $ 25,600.00
Ahorro de impuestos $ 2,560.00 $ 2,560.00 $ 2,560.00
Utilidad despues de impuestos $ 23,040.00 $ 23,040.00 $ 23,040.00
Depreciacin obras fisicas $ 2,000.00 $ 2,000.00 $ 2,000.00
Depreciacion lineas $ 3,000.00 $ 3,000.00 $ 3,000.00
VL obras fisicas
VL lineas
Valor desecho terreno
Recuperacion capital de trabajo
Inversion inicial $ 90,000.00
Inversion capital de trabajo $ 11,050.00
Flujo neto $ -101,050.00 $ 28,040.00 $ 28,040.00 $ 28,040.00
VAN $ 16,852.29
VAN DEUDA $1,205.47
VAN AJUSTADO $18,057.76
4 5 0 1
$135,000.00 $135,000.00 Gastos financieros 4947
$ 48,000.00 $ 48,000.00 Resultados antes de impuestos 4947
$ 56,400.00 $ 56,400.00 Ahorro de impuestos 494.7
$ 2,000.00 $ 2,000.00 Resultados despues de impuestos 4452.3
$ 3,000.00 $ 3,000.00 Amortizacion 5872
$ 12,000.00 Credito 38050
$ 30,000.00 Flujo neto 38050 -10324.3
$ 12,000.00 VAN DEUDA $1,205.47
$ 15,000.00
$ 25,600.00 $ 4,600.00
$ 2,560.00 $ 460.00
$ 23,040.00 $ 4,140.00
$ 2,000.00 $ 2,000.00
$ 3,000.00 $ 3,000.00
$ 30,000.00
$ 15,000.00
$ 20,000.00
$ 11,050.00

$ 28,040.00 $ 85,190.00
2 3 4 5
4183 3321 2346 1245
4183 3321 2346 1245
418.3 332.1 234.6 124.5
3764.7 2988.9 2111.4 1120.5
6635 7498 8472 9574

-10399.7 -10486.9 -10583.4 -10694.5 0


0 1 2
Produccion 20000 20000
Precio $ 580.00 $ 580.00
Ventas $ 11,600,000.00 $ 11,600,000.00
Costos operacionales $ 2,700,000.00 $ 2,700,000.00
Comisiones $ 174,000.00 $ 174,000.00
Costos de aministracion $ 2,500,000.00 $ 2,500,000.00
Royalty $ 800,000.00 $ 800,000.00
Depreciacion camiones $ 600,000.00 $ 600,000.00
Depreciacion lineas $ 900,000.00 $ 900,000.00
Depreciacion galpon $ 800,000.00 $ 800,000.00
Utilidad antes de impuestos $ 3,126,000.00 $ 3,126,000.00
Impuestos $ 312,600.00 $ 312,600.00
Utilidad despues de impuestos $ 2,813,400.00 $ 2,813,400.00
Depreciacion camiones $ 600,000.00 $ 600,000.00
Depreciacion lineas $ 900,000.00 $ 900,000.00
Depreciacion galpon $ 800,000.00 $ 800,000.00
Recuperacion capital de trabajo
Inversion camiones $ 6,000,000.00
Inversion lineas $ 9,000,000.00
Inversion galpon $ 8,000,000.00
Inversion capital de trabajo $ 900,000.00
Flujo neto $ -23,900,000.00 $ 5,113,400.00 $ 5,113,400.00
VAN $ 15,378,136.83
VAN DEUDA $ 825,168.02
VAN AJUSTADO $ 16,203,304.85
3 4 5 6 7 8
20000 20000 28000 28000 28000 28000
$ 580.00 $ 580.00 $ 580.00 $ 580.00 $ 580.00 $ 580.00
$ 11,600,000.00 $ 11,600,000.00 $ 16,240,000.00 $ 16,240,000.00 $ 16,240,000.00 $ 16,240,000.00
$ 2,700,000.00 $ 2,700,000.00 $ 3,780,000.00 $ 3,780,000.00 $ 3,780,000.00 $ 3,780,000.00
$ 174,000.00 $ 174,000.00 $ 243,600.00 $ 243,600.00 $ 243,600.00 $ 243,600.00
$ 2,500,000.00 $ 2,500,000.00 $ 2,500,000.00 $ 2,500,000.00 $ 2,500,000.00 $ 2,500,000.00
$ 800,000.00 $ 800,000.00 $ 800,000.00 $ - $ - $ -
$ 600,000.00 $ 600,000.00 $ 600,000.00 $ 600,000.00 $ 600,000.00 $ 600,000.00
$ 900,000.00 $ 900,000.00 $ 900,000.00 $ 900,000.00 $ 900,000.00 $ 900,000.00
$ 800,000.00 $ 800,000.00 $ 800,000.00 $ 800,000.00 $ 800,000.00 $ 800,000.00
$ 3,126,000.00 $ 3,126,000.00 $ 6,616,400.00 $ 7,416,400.00 $ 7,416,400.00 $ 7,416,400.00
$ 312,600.00 $ 312,600.00 $ 661,640.00 $ 741,640.00 $ 741,640.00 $ 741,640.00
$ 2,813,400.00 $ 2,813,400.00 $ 5,954,760.00 $ 6,674,760.00 $ 6,674,760.00 $ 6,674,760.00
$ 600,000.00 $ 600,000.00 $ 600,000.00 $ 600,000.00 $ 600,000.00 $ 600,000.00
$ 900,000.00 $ 900,000.00 $ 900,000.00 $ 900,000.00 $ 900,000.00 $ 900,000.00
$ 800,000.00 $ 800,000.00 $ 800,000.00 $ 800,000.00 $ 800,000.00 $ 800,000.00

$ 360,000.00 $ 90,000.00
$ 5,113,400.00 $ 4,753,400.00 $ 8,254,760.00 $ 8,974,760.00 $ 8,974,760.00 $ 8,884,760.00
9 10 0
30000 30000 Gastos financieros
$ 580.00 $ 580.00 Ahorro de impuestos
$ 17,400,000.00 $ 17,400,000.00 Costos despues de impuestos
$ 4,050,000.00 $ 4,050,000.00 Amortizacion
$ 261,000.00 $ 261,000.00 Credito $ 18,150,000.00
$ 2,500,000.00 $ 2,500,000.00 Flujo neto $ 18,150,000.00
$ - $ - VAN DEUDA $ 825,168.02
$ 600,000.00 $ 600,000.00
$ 900,000.00 $ 900,000.00
$ 800,000.00 $ 800,000.00
$ 8,289,000.00 $ 8,289,000.00
$ 828,900.00 $ 828,900.00
$ 7,460,100.00 $ 7,460,100.00
$ 600,000.00 $ 600,000.00
$ 900,000.00 $ 900,000.00
$ 800,000.00 $ 800,000.00
$ 1,350,000.00

$ 9,760,100.00 $ 11,110,100.00
1 2 3 4 5 6
$ 1,815,000.00 $ 1,815,000.00 $ 1,815,000.00 $ 1,815,000.00 $ 1,512,500.00 $ 1,210,000.00
$ 181,500.00 $ 181,500.00 $ 181,500.00 $ 181,500.00 $ 151,250.00 $ 121,000.00
$ 1,633,500.00 $ 1,633,500.00 $ 1,633,500.00 $ 1,633,500.00 $ 1,361,250.00 $ 1,089,000.00
$ 3,025,000.00 $ 3,025,000.00 $ 3,025,000.00

$ -1,633,500.00 $ -1,633,500.00 $ -1,633,500.00 $ -4,658,500.00 $ -4,386,250.00 $ -4,114,000.00


7 8 9 10
$ 907,500.00 $ 605,000.00 $ 302,500.00 $ -
$ 90,750.00 $ 60,500.00 $ 30,250.00 $ -
$ 816,750.00 $ 544,500.00 $ 272,250.00 $ -
$ 3,025,000.00 $ 3,025,000.00 $ 3,025,000.00 $ -

$ -3,841,750.00 $ -3,569,500.00 $ -3,297,250.00 $ -