1.

SECCION 16: PROPIEDADES DE INVERSIN

Son propiedades de inversin los bienes inmuebles y, por tal razn, tambin,
comnmente llamadas propiedades inmobiliarias; este tipo de propiedades
corresponden a terrenos o edificios destinados exclusivamente al alquiler o
generacin de valorizaciones.
Alcance de esta seccin
Esta seccin se aplicar a la contabilidad de inversiones en terrenos o edificios
que cumplen la definicin de propiedades de inversin del prrafo 16.2, as como
a ciertas participaciones en propiedades mantenidas por un arrendatario, dentro
de un acuerdo de arrendamiento operativo (vase el prrafo 16.3), que se tratan
como si fueran propiedades de inversin. Slo las propiedades de inversin cuyo
valor

razonable

se

puede

medir

con

fiabilidad

sin

costo

esfuerzo

desproporcionado, y en un contexto de negocio en marcha, se contabilizarn de

acuerdo con esta seccin por su valor razonable con cambios en resultados.
Todas las dems propiedades de inversin se contabilizarn como propiedades,
planta y equipo, utilizando el modelo de costo-depreciacin-deterioro del valor de
la Seccin 17 Propiedades, Planta y Equipo, y quedarn dentro del alcance de la
Seccin 17, a menos que pase a estar disponible una medida fiable del valor
razonable y se espere que dicho valor razonable ser medible con fiabilidad en un
contexto de negocio en marcha.
Definicin y reconocimiento inicial de las propiedades de inversin
Las propiedades de inversin son propiedades (terrenos o edificios, o partes de un
edificio, o ambos) que mantiene el dueo o el arrendatario bajo un arrendamiento
financiero para obtener rentas, plusvalas o ambas, y no para:
(a) su uso en la produccin o suministro de bienes o servicios, o para fines
administrativos, o
(b) su venta en el curso normal de las operaciones.

Medicin en el reconocimiento inicial

Una entidad medir las propiedades de inversin por su costo en el
reconocimiento inicial. El costo de una propiedad de inversin comprada
comprende su precio de compra y cualquier gasto directamente atribuible, tal
como honorarios legales y de intermediacin, impuestos por la transferencia de
propiedad y otros costos de transaccin. Si el pago se aplaza ms all de los
trminos normales de crdito, el costo es el valor presente de todos los pagos
futuros. Una entidad determinar el costo de las propiedades de inversin
construidas por ella misma de acuerdo con los prrafos 17.10 a 17.14.
El costo inicial de la participacin en una propiedad mantenida en rgimen de
arrendamiento y clasificada como propiedades de inversin ser el establecido
para los arrendamientos financieros en el prrafo 20.9, incluso si el arrendamiento
se clasificara en otro caso como un arrendamiento operativo en caso de que
estuviese dentro del alcance de la Seccin 20 Arrendamientos. En otras palabras,
el activo se reconoce por el importe menor entre el valor razonable de la propiedad
y el valor presente de los pagos mnimos por arrendamiento. Un importe
equivalente se reconoce como pasivo de acuerdo con el prrafo 20.9.

Medicin posterior al reconocimiento

Las propiedades de inversin cuyo valor razonable se puede medir de manera
fiable sin costo o esfuerzo desproporcionado, se medirn al valor razonable en
cada fecha de presentacin, reconociendo en resultados los cambios en el valor
razonable. Si una participacin en una propiedad mantenida bajo arrendamiento
se clasifica como propiedades de inversin, la partida contabilizada por su valor

razonable ser esa participacin y no la propiedad subyacente. Los prrafos 11.27

a 11.32 proporcionan una gua para determinar el valor razonable. Una entidad
contabilizar todas las dems propiedades de inversin como propiedades, planta
y equipo, utilizando el modelo de costo-depreciacin-deterioro del valor de la
Seccin 17
Ejemplo

Una entidad puede medir con fiabilidad el valor razonable de todas sus
propiedades de inversin en un contexto de negocio en marcha. La entidad
mide todas sus propiedades de inversin, tras el reconocimiento inicial, al
valor razonable.

La poltica contable de la entidad cumple con lo establecido en la NIIF para las

PYMES. Mide todas sus propiedades de inversin al valor razonable en cada
fecha de presentacin con cambios en el valor razonable reconocidos en los
resultados.

Transferencias
Cuando ya no est disponible una medicin fiable del valor razonable sin un costo
o esfuerzo desproporcionado, para una partida de propiedades de inversin que
se mide utilizando el modelo del valor razonable, la entidad contabilizar a partir
de ese momento la partida como propiedades, planta y equipo, de acuerdo con la
Seccin 17, hasta que vuelva a estar disponible una medicin fiable del valor
razonable. Segn la Seccin 17, el importe en libros de la propiedad de inversin
en dicha fecha se convierte en su costo. El prrafo 16.10 (e)(iii) requiere la
informacin de ese cambio. Se trata de un cambio de circunstancias y no de un
cambio de poltica contable.

Ejemplo

El 1 de enero de 20X1, una entidad adquiri una propiedad de inversin por

1.000.000 u.m. Al 31 de diciembre de 20X2, la entidad midi el valor
razonable de la propiedad en 1.200.000 u.m. en su estado de situacin
financiera. Llegado el 31 de diciembre de 20X3, la gerencia ya no pudo
medir con fiabilidad el valor razonable de la propiedad.
El 31 de diciembre de 20X3, la gerencia estim el importe recuperable del

edificio en 700.000 u.m. y su vida til restante en 30 aos. Se sospecha que el

valor residual del edificio es nulo (dado que el valor razonable no puede
determinarse con fiabilidad).
La gerencia considera que el mtodo lineal refleja el patrn en funcin del
cual espera consumir los beneficios econmicos futuros del edificio.
El valor del terreno sobre el cual se encuentra el edificio carece de
importancia relativa.
Al 31 de diciembre de 20X3, la entidad debe transferir la propiedad de
propiedades de inversin (registrada al valor razonable) a propiedad de
propiedades, planta y equipo (propiedad de inversin registrada con el modelo de
costo-depreciacin-deterioro) a su importe en libros de 1.200.000 u.m. Ese importe
se considera el costo de la propiedad. La entidad debe reconocer de inmediato
una prdida por deterioro de 500.000 u.m. (es decir, un costo de 1.200.000 u.m.
menos un importe recuperable de 700.000 u.m.) en los resultados para el ao que
finaliz el 31 de diciembre de 20X3. La entidad debe revelar la nueva clasificacin
como un cambio de circunstancias. Nota: A partir del 1 de enero de 20X4, la
entidad depreciar el edificio con el mtodo lineal durante su vida til restante de
30 aos hasta un valor residual nulo.

Por lo anterior, los siguientes son algunos bienes que podran ser clasificados en
el grupo de propiedades de inversin:

Terrenos para usos futuros no determinados.

Edificio alquilado a travs de arrendamiento operativo.

Edificio desocupado que se piensa arrendar en el futuro a travs de

arrendamiento operativo.

Inmuebles que estn siendo construidos o mejorados para uso futuro como
propiedades de inversin.

En el siguiente cuadro se sintetizan los aspectos a tener en cuenta con relacin al

reconocimiento, medicin, presentacin y revelacin de los bienes tratados segn
las indicaciones de la Seccin 16 de Propiedades de Inversin en la NIIF para
pymes, contenida en el Anexo del Decreto Reglamentario 3022 de 2013:

Propiedades de inversin Seccin 16 de la NIIF para pymes

Se reconocer cuando se trate de propiedades que se mantienen, por
el dueo o arrendatario, bajo un arrendamiento financiero, para
Cmo se
reconoce?

obtener rentas, plusvalas o ambas. Cuando se trate de

arrendamientos operativos, se podr contabilizar como propiedad de
inversin, nicamente cuando el arrendatario pueda medir el valor
razonable de la participacin en la propiedad sin costo o esfuerzo
desproporcionado.

Cmo se

Por su costo en el reconocimiento inicial. El costo comprende el

mide?

precio de compra, ms cualquier gasto directamente atribuible a l.

Cuando se trate de propiedades, cuyo valor razonable se pueda
medir de manera fiable sin esfuerzo desproporcionado, se medirn al

valor razonable en cada fecha sobre la que se informa, reconociendo

en resultados, los cambios en el valor razonable.
Cmo se

Como activos no corrientes.

presenta?

Cuando la propiedad de inversin se contabilice por el valor

razonable, se revelar:

Los mtodos e hiptesis empleados en la determinacin del

valor razonable de la propiedad de inversin.

La medida en que el valor razonable de las propiedades de
inversin est basado en una tasacin hecha por un tasador

Cmo se
revela?

independiente.
Las obligaciones contractuales para adquisicin, construccin
o desarrollo de propiedades de inversin, o por concepto de

reparaciones, mantenimiento o mejoras de las mismas.

Una conciliacin que muestre por separado:
Las adiciones.
Ganancias o prdidas netas procedentes de los ajuste al
valor razonable.
Las transferencias a Propiedades, planta y equipo.

Las propiedades de inversin son terrenos y edificios mantenidos para obtener

rentas y/o ganancias de capital.
En Colombia, no existe esta distincin y por lo tanto son contabilizadas como
propiedades planta y equipo.
Esta seccin (Seccin 16) aplica nicamente para propiedades de inversin cuyo
valor

razonable puede ser medido fiablemente sin que implique un costo o

esfuerzo desmedido. Las dems se contabilizan de acuerdo al tratamiento para

propiedad es planta y equipo.

COMPARACION
PYMES

NORMATIVA COLOMBIANA
MEDICION INICIAL

Al costo. Si el pago se aplaza por fuera Propiedades planta y equipo: Al costo. Si

de condiciones normales el costo es el el pago se aplaza
valor presente de los pagos futuros.

el componente

financiero queda incluido en el costo.

MEDICION POSTERIOR
Al valor razonable con cambios Propiedades planta y equipo: Se ajusta al valor
en Resultados.

realizable, presente o actual mediante avalo

NO SE DEPRECIA

cada tres aos.

El ajuste se lleva al resultado o patrimonio.
SE DEPRECIA
REVELACION

Debe revelarse una amplia lista de informacin La lista de informacin a revelar

que debe revelarse, entre las cuales se destacan:

sobre propiedades planta y

equipo es muy limitada.

Bases para determinar el valor razonable
Restricciones sobre la posibilidad de Sobresalen los mtodos de
realizar el activo.
depreciacin y los gastos
Conciliacin entre los saldos iniciales y
capitalizados entre otros.
finales de las propiedades de inversin.

2. SECCIN 7: ESTADOS DE FLUJOS DE EFECTIVO, EFECTIVO Y

EQUIVALENTES AL EFECTIVO
Alcance de esta seccin
Esta seccin establece la informacin a incluir en un estado de flujos de efectivo y
cmo presentarla. El estado de flujos de efectivo proporciona informacin sobre
los cambios en el efectivo y equivalentes al efectivo [vase el prrafo 7.2] de una
entidad durante el periodo sobre el que se informa, mostrando por separado los
cambios segn procedan de actividades de operacin [vase el prrafo 7.4],
actividades de inversin [vase el prrafo 7.5] y actividades de financiacin [vase
el prrafo 7.6].
Equivalentes al efectivo 7.2 Los equivalentes al efectivo son inversiones a corto
plazo de gran liquidez que se mantienen para cumplir con los compromisos de
pago a corto plazo ms que para propsitos de inversin u otros. Por tanto, una
inversin cumplir las condiciones de equivalente al efectivo solo cuando tenga
vencimiento prximo, por ejemplo de tres meses o menos desde la fecha de
adquisicin. Los sobregiros bancarios se consideran normalmente actividades de
financiacin similares a los prstamos. Sin embargo, si son reembolsables a
peticin de la otra parte y forman una parte integral de la gestin de efectivo de
una entidad, los sobregiros bancarios son componentes del efectivo y equivalentes
al efectivo.
Notas: El estado de flujos de efectivo presenta los cambios en el efectivo (es decir,
efectivo en caja y depsitos a la vista) y en los equivalentes al efectivo ocurridos
en el periodo. La mayora de las PYMES solo tienen partidas fcilmente
identificables de efectivo y equivalentes al efectivo. Por consiguiente, no deberan
tener dificultades al identificarlas. Otras PYMES podran tener partidas ms
difciles de identificar como equivalentes al efectivo, segn la definicin de la NIIF
para las PYMES. Para determinar si ciertas partidas cumplen las condiciones de
equivalentes al efectivo, se requerir el juicio profesional. Para ello, la entidad
desarrollar criterios para poder ejercer tal juicio profesional de forma coherente,

de acuerdo con la definicin de equivalentes al efectivo y con las guas

correspondientes que figuran en el prrafo 7.2. El prrafo 8.6 exige a las entidades
revelar aquellos juicios profesionales que afecten ms significativamente a los
importes reconocidos en los estados financieros. Segn la definicin de
equivalentes al efectivo del Glosario, se identifican cuatro criterios:
(i)
(ii)
(iii)
(iv)

son de corto plazo;

son inversiones de gran liquidez;
son fcilmente convertibles en importes determinados de efectivo; y
estn sujetos a un riesgo insignificante de cambios en su valor.

Adems, los equivalentes al efectivo se mantienen para cumplir con los

compromisos de pago a corto plazo ms que para propsitos de inversin u otros.
De esto se desprende que los equivalentes al efectivo pueden incluir ciertas
inversiones en entidades financieras, certificados de depsito, instrumentos del
mercado monetario, bonos corporativos a corto plazo e inversiones de gran
liquidez, siempre y cuando sean de naturaleza similar al efectivo (es decir,
inversiones a corto plazo de gran liquidez, que sean fcilmente convertibles en
importes determinados de efectivo y estn sujetas a un riesgo insignificante de
cambios en su valor) y se mantengan para cumplir con los compromisos de pago a
corto plazo ms que para propsitos de inversin u otros.
Por ejemplo, al establecer su poltica contable, una entidad podra determinar que
el umbral de vencimiento prximo sea de 90 das o menos a partir de la fecha de
adquisicin de los instrumentos. No obstante, tales instrumentos no se podrn
clasificar como equivalentes al efectivo a menos que sean inversiones de gran
liquidez fcilmente convertibles en importes determinados de efectivo y estn
sujetas a un riesgo insignificante de cambios en su valor frente a los riesgos de
mercado (por ejemplo, cambios en las tasas de inters). Asimismo, los
instrumentos adquiridos por la entidad para cumplir con los compromisos de pago
a corto plazo, con un periodo restante hasta el vencimiento de ms de 90 das, no
se convertirn en equivalentes al efectivo cuando dicho periodo, medido a partir de
una fecha sobre la que se informa, sea de 90 das o menos. Los equivalentes al
efectivo incluyen las inversiones a corto plazo de gran liquidez denominadas en

moneda extranjera, que se mantienen para cumplir con los compromisos de pago
a corto plazo ms que para propsitos de inversin u otros.
Ejemplos: equivalentes al efectivo
Una entidad posee efectivo en un depsito a plazo fijo con una tasa fija a dos
meses (5 por ciento anual) en un banco comercial. Si la entidad retira el capital
antes de su vencimiento, renunciar a una parte insignificante de los intereses. Al
vencimiento, la entidad espera utilizar el importe recibido para liquidar las
obligaciones con sus acreedores comerciales. El depsito a plazo fijo es un
equivalente al efectivo: es a corto plazo (dos meses desde el inicio), es de gran
liquidez (se puede retirar en cualquier momento), es fcilmente convertible en un
importe determinado de efectivo (capital ms el inters acumulado especfico) y
est sujeto a un riesgo insignificante de cambios en el valor (es poco probable que
un instrumento a tasa fija con un vencimiento a dos meses experimente cambios
significativos en su valor frente a los cambios en las tasas de inters del mercado,
y la penalizacin por el rescate anticipado es insignificante). Adems, est previsto
que se utilice para cumplir con los compromisos de pago en efectivo a corto plazo.
Ejemplos: ni efectivo ni equivalentes al efectivo
Una entidad adquiere un bono del estado con tasa fija (5 por ciento anual) a tres
aos en un mercado activo, dos meses antes de la fecha de vencimiento del bono.
La entidad mantiene el instrumento para especular con los cambios en las tasas
de inters del mercado. Dado que la inversin se mantiene con fines especulativos
(y no para cumplir con los compromisos de pago a corto plazo), no constituye
efectivo ni equivalente al efectivo.

Informacin a presentar en el estado de flujos de efectivo 7.3

Una entidad presentar un estado de flujos de efectivo [vanse los prrafos 3.2 y
3.17] que muestre los flujos de efectivo habidos durante el periodo sobre el que se
informa, clasificados por actividades de operacin [vase el prrafo 7.4],

actividades de inversin [vase el prrafo 7.5] y actividades de financiacin [vase

el prrafo 7.6].
Actividades de operacin 7.4
Las actividades de operacin son las actividades que constituyen la principal
fuente de ingresos de actividades ordinarias de la entidad. Por ello, los flujos de
efectivo de actividades de operacin generalmente proceden de las transacciones
y otros sucesos y condiciones que entran en la determinacin del resultado.
Son ejemplos de flujos de efectivo por actividades de operacin los siguientes:
(a) Cobros procedentes de las ventas de bienes y prestacin de servicios.
(b) Cobros procedentes de regalas, cuotas, comisiones y otros ingresos de
actividades ordinarias.
(c) Pagos a proveedores de bienes y servicios.
(d) Pagos a los empleados y por cuenta de ellos.
(e) Pagos o devoluciones del impuesto a las ganancias, a menos que puedan
clasificarse especficamente dentro de las actividades de inversin y financiacin.
(f) Cobros y pagos procedentes de inversiones, prstamos y otros contratos
mantenidos con propsito de intermediacin o para negociar que sean similares a
los inventarios adquiridos especficamente para revender. Algunas transacciones,
tales como la venta de una partida de propiedades, planta y equipo por una
entidad manufacturera, pueden dar lugar a una ganancia o prdida que se incluye
en el resultado. Sin embargo, los flujos de efectivo relacionados con estas
transacciones son flujos de efectivos procedentes de actividades de inversin.
Actividades de inversin 7.5
Actividades de inversin son las de adquisicin y disposicin de activos a largo
plazo, y otras inversiones no incluidas en equivalentes al efectivo. Ejemplos de
flujos de efectivo por actividades de inversin son:

(a) Pagos por la adquisicin de propiedades, planta y equipo (incluidos trabajos

realizados por la entidad para sus propiedades, planta y equipo), activos
intangibles y otros activos a largo plazo.
(b) Cobros por ventas de propiedades, planta y equipo, activos intangibles y otros
activos a largo plazo.
(c) Pagos por la adquisicin de instrumentos de patrimonio o de deuda emitidos
por otras entidades y participaciones en negocios conjuntos (distintos de los pagos
por esos instrumentos clasificados como equivalentes al efectivo, o mantenidos
para intermediacin o negociar).
(d) Cobros por la venta de instrumentos de patrimonio o de deuda emitidos por
otras entidades y participaciones en negocios conjuntos (distintos de los cobros
por esos instrumentos clasificados como equivalentes de efectivo o mantenidos
para intermediacin o negociar).
(e) Anticipos de efectivo y prstamos a terceros.
(f) Cobros procedentes del reembolso de anticipos y prstamos a terceros.
(g) Pagos procedentes de contratos de futuros, a trmino, de opcin y de permuta
financiera, excepto cuando los contratos se mantengan por intermediacin o para
negociar, o cuando los pagos se clasifiquen como actividades de financiacin.
(h) Cobros procedentes de contratos de futuros, a trmino, de opcin y de permuta
financiera, excepto cuando los contratos se mantengan por intermediacin o para
negociar, o cuando los cobros se clasifiquen como actividades de financiacin.
Cuando un contrato se contabiliza como una cobertura (vase la Seccin 12 Otros
Temas relacionados con los Instrumentos Financieros), una entidad clasificar los
flujos de efectivo del contrato de la misma forma que los flujos de efectivo de la
partida que est siendo cubierta
Actividades de financiacin 7.6

Actividades de financiacin son las actividades que dan lugar a cambios en el

tamao y composicin de los capitales aportados y de los prstamos tomados de
una entidad. Son ejemplos de flujos de efectivo por actividades de financiacin:
(a) Cobros procedentes de la emisin de acciones u otros instrumentos de capital.
(b) Pagos a los propietarios por adquirir o rescatar las acciones de la entidad.
(c) Cobros procedentes de la emisin de obligaciones, prstamos, pagars, bonos,
hipotecas y otros prstamos a corto o largo plazo.
(d) Reembolsos de los importes de prstamos.
(e) Pagos realizados por un arrendatario para reducir la deuda pendiente
relacionada con un arrendamiento financiero.
Informacin sobre flujos de efectivo procedentes de actividades de
operacin 7.7
Una entidad presentar los flujos de efectivo procedentes de actividades de
operaciones utilizando:
(a) el mtodo indirecto, segn el cual el resultado se ajusta por los efectos de las
transacciones no monetarias, cualquier pago diferido o acumulaciones (o
devengos) por cobros y pagos por operaciones pasadas o futuras, y por las
partidas de ingreso o gasto asociadas con flujos de efectivo de inversin o
financiacin, o
(b) el mtodo directo, segn el cual se revelan las principales categoras de cobros
y pagos en trminos brutos.
Mtodo indirecto 7.8
En el mtodo indirecto, el flujo de efectivo neto por actividades de operacin se
determina ajustando el resultado, en trminos netos, por los efectos de:

(a) los cambios durante el periodo en los inventarios y en los derechos por cobrar
y obligaciones por pagar de las actividades de operacin;
(b) las partidas sin reflejo en el efectivo, tales como depreciacin, provisiones,
impuestos diferidos, ingresos acumulados (o devengados) (gastos) no recibidos
(pagados) todava en efectivo, prdidas y ganancias de cambio no realizadas,
participacin en ganancias no distribuidas de asociadas, y participaciones no
controladoras; y
(c) cualesquiera otras partidas cuyos efectos monetarios se relacionen con
inversin o financiacin.
Mtodo directo 7.9
En el mtodo directo, el flujo de efectivo neto de las actividades de operacin se
presenta revelando informacin sobre las principales categoras de cobros y pagos
en trminos brutos. Esta informacin se puede obtener:
(a) de los registros contables de la entidad; o
(b) ajustando las ventas, el costo de las ventas y otras partidas en el estado del
resultado integral (o el estado de resultados, si se presenta) por:
(i) los cambios durante el periodo en los inventarios y en los derechos por
cobrar y obligaciones por pagar de las actividades de operacin;
(ii) otras partidas sin reflejo en el efectivo; y
(iii) otras partidas cuyos efectos monetarios son flujos de efectivo de
inversin o financiacin. Ejemplos: flujos de efectivo por actividades de operacin
utilizando el mtodo directo
Informacin sobre flujos de efectivo de las actividades de inversin y
financiacin 7.10
Una entidad presentar por separado las principales categoras de cobros y pagos
brutos procedentes de actividades de inversin y financiacin. Los flujos de

efectivo agregados procedentes de adquisiciones y ventas, y disposicin de

subsidiarias o de otras unidades de negocio debern presentarse por separado, y
clasificarse como actividades de inversin.
Flujos de efectivo en moneda extranjera 7.11
Una entidad registrar los flujos de efectivo procedentes de transacciones en una
moneda extranjera en la moneda funcional de la entidad, aplicando al importe en
moneda extranjera la tasa de cambio entre ambas monedas en la fecha en que se
produjo el flujo de efectivo [vase el prrafo 30.7].
Notas: transacciones en moneda extranjera Una entidad debe medir sus
resultados y su situacin financiera en su moneda funcional, es decir, la moneda
del entorno econmico principal en el que opera dicha entidad. La moneda
funcional de una entidad se determinar de acuerdo con las guas que se detallan
en los prrafos 30.3 a 30.5. Una moneda extranjera (o divisa) es cualquier otra
distinta de la moneda funcional de la entidad.
Intereses y dividendos 7.14
Una entidad presentar por separado los flujos de efectivo procedentes de
intereses y dividendos recibidos y pagados. La entidad clasificar los flujos de
efectivo de forma coherente, periodo a periodo, como de actividades de operacin,
de inversin o de financiacin. Notas Una entidad cambiar la presentacin o la
clasificacin de intereses y dividendos recibidos y pagados en su estado de flujos
de efectivo solo cuando dicho cambio proporcione informacin fiable y ms
relevante para los usuarios de los estados financieros, y la nueva clasificacin
tenga visos de continuidad, de modo que la comparabilidad en el tiempo no quede
perjudicada. De acuerdo con el prrafo 3.11, este cambio en la clasificacin solo
se puede realizar luego de producirse un cambio significativo en las operaciones
de la entidad o una revisin de sus estados financieros. De acuerdo con el prrafo
3.12, cuando cambia la presentacin o clasificacin de flujos de efectivo por
dividendos o intereses, la entidad debe reclasificar los importes comparativos y

revelar la naturaleza de dicha reclasificacin, as como el importe de cada partida

o grupo de partidas que se han reclasificado.
Una entidad puede clasificar los intereses pagados y los intereses y dividendos
recibidos como actividades de operacin porque se incluyen en resultados. De
forma alternativa, la entidad puede clasificar los intereses pagados y los intereses
y dividendos recibidos como actividades de financiacin y de inversin
respectivamente, porque son costos de obtencin de recursos financieros o
rendimientos de inversin.
Impuesto a las ganancias 7.17
Una entidad presentar por separado los flujos de efectivo procedentes del
impuesto a las ganancias, y los clasificar como flujos de efectivo procedentes de
actividades de operacin, a menos que puedan ser especficamente identificados
con actividades de inversin y de financiacin. Cuando los flujos de efectivo por
impuestos se distribuyan entre ms de un tipo de actividad, la entidad revelar el
importe total de impuestos pagados.
Transacciones no monetarias 7.18 y 7.19
Una entidad excluir del estado de flujos de efectivo las transacciones de inversin
y financiacin que no requieran el uso de efectivo o equivalentes al efectivo. Una
entidad revelar estas transacciones en cualquier parte de los estados financieros,
de manera que suministren toda la informacin relevante acerca de esas
actividades de inversin y financiacin.
Muchas actividades de inversin y financiacin no tienen un impacto directo en los
flujos de efectivo corrientes an cuando afectan a la estructura de los activos y de
capital de una entidad. La exclusin de transacciones no monetarias del estado de
flujos de efectivo es coherente con el objetivo de un estado de flujos de efectivo,
puesto que estas partidas no involucran flujos de efectivo en el periodo corriente.
Son ejemplos de transacciones no monetarias:

(a) La adquisicin de activos asumiendo directamente los pasivos relacionados, o

mediante una operacin de arrendamiento financiero.
(b) La adquisicin de una entidad mediante una ampliacin de capital.
(c) La conversin de deuda en patrimonio.
Componentes del efectivo y equivalentes al efectivo 7.20
Una entidad presentar los componentes del efectivo y equivalentes al efectivo,
as como una conciliacin de los importes presentados en el estado de flujos de
efectivo con las partidas equivalentes presentadas en el estado de situacin
financiera. Sin embargo, no se requiere que una entidad presente esta conciliacin
si el importe del efectivo y equivalentes al efectivo presentado en el estado de
flujos de efectivo es idntico al importe que se describe de forma similar en el
estado de situacin financiera.

3. INFORMACION A REVELAR
Esta seccin requiere que una entidad incluya en sus estados financieros la
informacin a revelar que sea necesaria para llamar la atencin sobre la
posibilidad de que su situacin financiera y sus resultados se hayan visto
afectados por la existencia de partes relacionadas, as como por transacciones y
saldos pendientes con dichas partes.
INFORMACIN A REVELAR PROPIEDAD DE INVERSION
Una entidad revelar la siguiente informacin para todas las propiedades de
inversin contabilizadas al valor razonable con cambios en resultados (prrafo
16.7):
(a) Los mtodos e hiptesis significativos empleados en la determinacin del valor
razonable de las propiedades de inversin.

(b) La medida en que el valor razonable de las propiedades de inversin (como

han sido medidas o reveladas en los estados financieros) est basado en una
tasacin hecha por un tasador independiente, de reconocida calificacin
profesional y con suficiente experiencia reciente en la zona y categora de la
propiedad de inversin objeto de valoracin. Si no hubiera tenido lugar dicha forma
de valoracin, se revelar este hecho.
(c) La existencia e importe de las restricciones a la realizacin de las propiedades
de inversin, al cobro de los ingresos derivados de stas o de los recursos
obtenidos por su disposicin.
(d) Las obligaciones contractuales para adquisicin, construccin o desarrollo de
propiedades de inversin, o por concepto de reparaciones, mantenimiento o
mejoras de stas.
(e) Una conciliacin entre el importe en libros de las propiedades de inversin al
inicio y al final del periodo, que muestre por separado lo siguiente:
(i) Adiciones, revelando por separado las procedentes de adquisiciones a travs
de combinaciones de negocios.
(ii) Ganancias o prdidas netas procedentes de los ajustes al valor razonable.
(iii) Transferencias a propiedades, planta y equipo cuando ya no est disponible
una medicin fiable del valor razonable sin un costo o esfuerzo desproporcionado
(vase el prrafo 16.8).
(iv) Las transferencias de propiedades a inventarios, o de inventarios a
propiedades, y hacia o desde propiedades ocupadas por el dueo.
(v) Otros cambios. No es necesario presentar esta conciliacin para periodos
anteriores.

INFORMACIN A REVELAR EFECTIVO Y EQUIVALENTE A EFECTIVO

 La entidad debe revelar en sus estados financieros, acompaado de un

comentario por parte de la gerencia, cualquier importe significativo de sus
saldos de efectivo y equivalentes al efectivo que no est disponible para ser
utilizado por ella misma o por el grupo al que pertenece.

Existen diversas circunstancias en las que los saldos de efectivo y

equivalentes al efectivo, mantenidos por la entidad, no estn disponibles
para su uso por parte del grupo. Un ejemplo de esta situacin son los
saldos de efectivo y equivalentes al efectivo de una empresa dependiente
que opera en un pas donde existen controles de cambio u otras
restricciones legales, de manera que los citados saldos no estn
disponibles para uso de la dominante o de las dems dependientes.

Puede

ser

relevante,

para

los

usuarios,

conocer

determinadas

informaciones adicionales sobre la empresa que les ayuden a comprender

su posicin financiera y liquidez. Por tanto, se aconseja a las empresas que
publiquen, junto con un comentario de la gerencia, informaciones tales
como las siguientes:
(a) el importe de los prstamos no dispuestos, que pueden estar disponibles para
actividades de explotacin o para el pago de operaciones de inversin o
financiacin, indicando las restricciones sobre el uso de tales medios financieros;

(b) el importe agregado de los flujos de efectivo, distinguiendo los de actividades

de explotacin, de inversin y de financiacin, relacionados con participaciones en
negocios conjuntos que se integran en los estados financieros mediante
consolidacin proporcional;

(c) el importe acumulado de flujos de efectivo que representen incrementos en la

capacidad de la explotacin, separado de aqullos otros que se requieran para
mantener

la

capacidad

de

la

explotacin

de

la

empresa;

(d) el importe de los flujos de efectivo por actividades de explotacin, de inversin

y de financiacin, que procedan de cada uno de los segmentos sobre el que deba
informarse (vase la NIIF 8, Segmentos de explotacin).

La informacin, por separado, de los flujos de efectivo que incrementan la

capacidad de la explotacin, distinguindolos de aquellos otros que sirven
para mantenerla, es til por permitir a los usuarios juzgar acerca de si la
entidad est invirtiendo adecuadamente para mantener su capacidad de
explotacin. Toda entidad que no est invirtiendo adecuadamente en el
mantenimiento de su capacidad de explotacin, puede estar perjudicando
su rendimiento futuro a cambio de mejorar la liquidez presente y las
distribuciones de ganancias a los propietarios.

La presentacin de flujos de efectivo por segmentos permitir a los usuarios

obtener una mejor comprensin de las relaciones entre los flujos de efectivo
de la empresa en su conjunto y los de cada una de sus partes integrantes,
as como de la variabilidad y disponibilidad de los flujos de los segmentos
considerados.

INFORMACIN A REVELAR ACTIVOS BIOLOGICOS

La International Accounting Standard 41 prescribe normas para el tratamiento

contable de la actividad agropecuaria, introduciendo un avance significativo al
reconocer los resultados por la transformacin de bienes biolgicos generados en
el esfuerzo conjunto del hombre y la naturaleza. En el desarrollo biolgico de estos
activos el hombre es un elemento importante pero no indispensable para que
dicho proceso se realice. La norma slo considera a los bienes biolgicos cuyo
resultado sea producto del hombre y la naturaleza.
Los activos biolgicos se comercializan generalmente en mercados transparentes
con venta sin esfuerzo significativo, siendo esto un elemento distintivo con
respecto al sector industrial o comercial. El proceso de realizacin pasa a ser un
ingrediente especulativo (en el instante de la cosecha bajan los precios por
aumento de oferta de los productos) Si la Empresa puede elegir cuando realizar la
venta de los mismos, ya sea porque tiene posibilidades fsicas, (donde guardar la
produccin, silos) o financieras, utilizar el momento ms adecuado para
comercializar la produccin. Para la exposicin de los activos biolgicos la Norma
separa a los bienes en consumibles o sea los destinados al consumo (Bienes de
Cambio) y los que se destinan a ser utilizados como factores de la produccin
(Bienes de Uso), agrupndolos en desarrollo y terminados. Estos ltimos alcanzan
la categora de terminados cuando estn en condiciones de producir en forma
regular.
La tabla siguiente suministra ejemplos de activos biolgicos, productos agrcolas y
productos que resultan del procesamiento tras la cosecha o recoleccin:

Presentacin: La Empresa deber presentar en el Balance, el valor de libros de

sus activos, biolgicos por separado.
Informacin a revelar:
La Empresa informar:
1. La ganancia o prdida total producto del reconocimiento inicial de activos
biolgicos y productos agrcolas generados durante el ejercicio.
2. Los cambios en el valor razonable menos los costos estimados en el punto de
venta de los activos biolgicos.
3. La descripcin fsica de cada grupo de activos biolgicos en forma relatada o
cuantitativa.
4. La descripcin cuantitativa de los grupos, se clasificar adems en:
a. Bienes destinados al consumo
b. Bienes destinados a ser utilizados como factor de la produccin Dentro
de cada grupo se identificaran los activos biolgicos:
c. Terminado (maduro)

d. En desarrollo (por madurar) La Empresa informar las bases que emple

para hacer la clasificacin.
5. Se consideran bienes destinados al consumo o activos biolgicos consumibles
a los productos agrcolas que van a ser cosechados o recolectados. Por ejemplo:
los cereales, las frutas obtenidas a travs de la produccin, los rboles en
crecimiento para producir madera, etc. La Norma tambin considera bienes
destinados al consumo a los activos biolgicos vendidos como tal.
Por ejemplo bovinos, ovinos, porcinos, aves, caracoles, pescado producido en
factoras, etc.
6. Bienes destinados a ser utilizados como factor de la produccin o activos
biolgicos para producir frutos, son aquellos que estn excluidos de la clasificacin
anterior. Por ejemplo: el ganado lechero, los rboles frutales, los rboles a los que
se le cortan ramas para lea, mientras que el tronco permanece. stos activos
destinados a producir frutos, no son considerados por la Norma como productos
agrcolas, sino activos biolgicos que se regeneran a s mismos.
7. Los activos biolgicos maduros o sea terminados son aquellos que han
alcanzado las condiciones para ser cosechados, en el caso de los consumibles.
En el caso de ser utilizado en la produccin se consideran maduros o terminados
cuando son capaces de sostener cosechas, produccin o recoleccin en forma
regular.