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ACTUALCESE.

COM

MATEMTICAS FINANCIERAS APLICADAS A LAS NIIF PARA PYME

DIAGRAMA DE FLUJOS

-----------------------------------------------------------

VA = -950

NIIF PARA PYMES

VF = +1.100

-------------------------------------------------------------------------------------------------- PAGO = + 40 u.m

nper = 5
TASA (TIR) =?

VF = +1.100

--------- PAGO = + 40 u.m.

ACTUALCESE.COM

MATEMTICAS FINANCIERAS APLICADAS A LAS NIIF PARA PYM

A partir de la utilizacin de las frmulas en excel, hallar las incgnita

VF
A)
B)
C)
D)
E)

1,100
1,100
1,100
1,100
1,100

PAGO

VA
40
40
40
40
40

950
950
950
950
950

Encontrar el VPN y la TIR para los siguientes flujos de inversin (i*=5


AO

X0
X1
X2
X3
X4
X5
TIR
VPN

Flujo Caja Neto

(950)
40
40
40
40
1,140
6.95845%
$ 85.06

Hallar la equivalencia de las siguientes tasas de interes:

TASA

PERIODICIDAD

(pasar a)

6.9584%

A.M.V.

e.a.

6.9584%

A.T.V.

e.a.

6.9584%

e.a.

A.S.V.

6.9584%

e.a.

S.V.

Con los siguientes datos elabore el respectivo cuadro de amortizaci

VA =
PAGO =
TASA =
nper =

MES No.
0
1
2
3
4
5

1,000,000
212,158
2.0%
5

SALDO DE
CAPITAL
1,000,000
807,842
611,840
411,918
207,998
0

INTERS
20,000
16,157
12,237
8,238
4,160

NIIF PARA PYMES

r las incgnitas en cada caso :

TASA (TIR)
6.9584%
6.9584%
6.9584%
6.9584%
6.9584%

nversin (i*=5%):

s:

nper
5
5
5
5
5

RESPUESTA

7.185%
7.142%
6.841%
3.421%

de amortizacin:

ABONO A
CAPITAL
192,158
196,002
199,922
203,920
207,998

CUOTA
212,158
212,158
212,158
212,158
212,158

MTODO DEL INTERS EFECTIVO


1) DATOS DEL INTERS COMPUESTO:
VF=
1,100
PAGO=
40
VA=
950
TASA=
6.95845% e.a.
nper=
5 (aos)
2) DETERMINACIN DE LA TIR DEL PROYECTO:
AO

X0
X1
X2
X3
X4
X5
TIR

Flujo Caja Neto

(950)
40
40
40
40
1,140
6.95845%

3) MODELO DEL COSTO AMORTIZADO


6.95845%

TASA EFECTIVA

AO

VALOR LIBROS INICIO INTERS (TIR)


u.m.

X0

u.m.

950

66

X1
X2
X3
X4

976
1004
1034
1066

68
70
72
74
350

NTERS EFECTIVO

L PROYECTO:

===> PARA CAMBIAR

FLUJO DE EFECTIVO

COSTO
AMORTIZADO
(Valor Libros
Final)

u.m.

u.m.

(40)

976

(40)
(40)
(40)
(1,140)
(1,300)

1,004
1,034
1,066
0.00

===> DEFINIR LA CELDA

IR LA CELDA

INSTRUMENTOS FINAN
1.-

1.1

Se vende un bien a un cliente por 13.000.000 u.m. con un pago a realiza


para este tipo de transacciones es del 10%.
DATOS DEL INTERS COMPUESTO

13,000,000
10,743,802
10.00% e.a.
2 (aos)

VF=
VA=
TASA=
Nper=

1.2

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


INTERS
AO
VALOR LIBROS INICIO
(TIR)

1
2
1.3

10,743,802
11,818,182

###
###

REGISTROS CONTABLES

X0

Cuenta comercial por cobrar


Ingresos

X1

Cuenta comercial por cobrar


Ingreso por Intereses

X2

Cuenta comercial por cobrar


Ingreso por Intereses

X3

Efectivo
Cuenta comercial por cobrar

Al final de un periodo sobre el que se informa, una entidad pose


2.- un cliente. Este saldo no se descont ya que la transaccin se e
plazo) sin transaccin de financiacin oculta.

La entidad le ha concedido ms tiempo al cliente para que canc


pagar aproximadamente un ao despus de la fecha sobre la qu

La tasa de inters de mercado correspondiente a un prstamo a


2.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

10,000,000
9,803,922
2.00% e.a.
1 (aos)

VF=
VA=
TASA=
Nper=

2.2

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


INTERS
AO
VALOR LIBROS INICIO
(TIR)

2.3

9,803,922

###

REGISTROS CONTABLES

X0

Cuenta comercial por cobrar


Ingresos

X1

Prdida por Deterioro


Cuenta comercial por cobrar

X2

Cuenta comercial por cobrar


Ingreso por Inters

X3

Efectivo
Cuenta comercial por cobrar

1/1/X0 compra de bono a 5 aos por 9'000.000 u.m., costo de t


3.- redencin obligatoria a 11'000.000 al 31/12/X4.
3.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

VF=
PAGO=
VA=
TASA=
Nper=

11,000,000
400,000
9,500,000
6.9584% e.a.
5 (aos)

DETERMINACIN DE LA TIR DEL PROYECTO ("Mtodo Inters Efec

AO

X0
X1
X2
X3
X4
X5

Flujo Caja Neto

(9,500,000)
400,000
400,000
400,000
400,000
11,400,000

TIR
3.2

6.9584%

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


AO

VALOR LIBROS INICIO

X1
X2
X3
X4
X5

3.3

9,500,000
9,761,052
10,040,270
10,338,917
10,658,345

INTERS
(TIR)

###
###
###
###
###
###

REGISTROS CONTABLES

X1

Instrumento Financiero - Bonos


Efectivo

X1

Efectivo
Instrumento Financiero - Bonos
Ingresos

X2

Efectivo
Instrumento Financiero - Bonos
Ingresos

X3

Efectivo
Instrumento Financiero - Bonos

Ingresos

X4

Efectivo
Instrumento Financiero - Bonos
Ingresos

X5

Efectivo
Instrumento Financiero - Bonos
Ingresos

X5

Efectivo
Instrumento Financiero - Bonos

Un banco otorga a una entidad un prstamo a cinco aos por un


4.- prstamo no generan intereses. El banco cobra a la entidad un
sin intereses.

4.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

VF=
VA=
TASA=
Nper=
4.2

10,000,000
9,300,000
3.6952% e.a.
2 (aos)

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


AO

VALOR LIBROS INICIO

9,300,000

INTERS
(TIR)

###

9,643,651

###

El 1 de enero de 20X1, una entidad otorg un prstamo sin inte


5.- tres aos. La tasa de inters de mercado para un prstamo sim
para un prstamo para este individuo).
5.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

VF=
VA=
TASA=

5,000,000
3,756,574
10.00% e.a.
3 (aos)

Nper=

5.2

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


INTERS
AO
VALOR LIBROS INICIO
(TIR)

X1
X2
X3

5.3

3,756,574
4,132,231
4,545,455

###
###
###
###

REGISTROS CONTABLES

X1

Prstamo por cobrar


Gasto por Beneficio Empleado
Efectivo

X1

Prstamo por cobrar


Ingresos por Intereses

X2

Prstamo por cobrar


Ingresos por Intereses

X3

Prstamo por cobrar


Ingresos por Intereses

X3

Prstamo por cobrar


Efectivo

El 1 de enero de 20X1, una entidad otorg un prstamo sin inte


tres aos. La tasa de inters de mercado para un prstamo sim
para un prstamo para este individuo).
6.-

El 31 de diciembre de 20X2, debido a las dificultades financiera


por otros tres aos. La entidad accedi. Segn los trminos rees
el 31 de diciembre de 20X6.
6.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

VF=
VA=
TASA=
Nper=

6.2

5,000,000
3,415,067
10.00% e.a.
4 (aos)

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO

AO

VALOR LIBROS INICIO

X2
X3
X4
X5

6.3

3,415,067
3,756,574
4,132,231
4,545,455

INTERS
(TIR)

###
###
###
###
###

REGISTROS CONTABLES

X1

Prstamo por cobrar


Gasto por Beneficio Empleado
Efectivo

X1

Prstamo por cobrar


Ingresos por Intereses

X2

Prstamo por cobrar


Ingresos por Intereses

X2

Prdida por Deterioro


Prstamo por cobrar

X2

Prstamo por cobrar


Ingresos por Intereses

X3

Prstamo por cobrar


Ingresos por Intereses

X4

Prstamo por cobrar


Ingresos por Intereses

X5

Prstamo por cobrar


Ingresos por Intereses

X5

Prstamo por cobrar


Efectivo

7.7.1

Se realiza un prstamo a un empleado de 5'000.000 u.m., sin in


de inters de mercado para un prstamo similar es de 2%.
DATOS DEL INTERS COMPUESTO

PAGO=
VA=
TASA=
Nper=
7.2

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


VALOR LIBROS
(INICIO)

1
2
3
4
5
6
7
8
9

500,000
4,491,293
2.0000%
10

4,491,293
4,081,118
3,662,741
3,235,996
2,800,715
2,356,730
1,903,864
1,441,942
970,780

INGRESO
EFECTIVO

INTERES

89,826
81,622
73,255
64,720
56,014
47,135
38,077
28,839
19,416

###
###
###
###
###
###
###
###
###

10

7.3

490,196

9,804

###

REGISTROS CONTABLES

X1

Prstamo por cobrar


Gasto por Beneficio Empleado
Efectivo

X1

Prstamo por cobrar


Ingresos por Intereses

X1

Prstamo por cobrar


EFECTIVO

Un banco brinda a una entidad un prstamo a cuatro aos de 5


incluido el cobro de intereses a una tasa fija del 8 por ciento an
8.8 por ciento se considera la tasa de mercado para prstamos de
pagan anualmente a periodo vencido.

8.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

PAGO =
VA=
VF=
TASA=
Nper=

400,000
5,000,000
5,000,000
8.0000%
4

DETERMINACIN DE LA TIR DEL PROYECTO ("Mtodo Inters Efec


PERODO

Flujo Caja Neto

20X1
20X1
20X2
20X3
20X4
TIR
8.2

5,000,000
(400,000)
(400,000)
(400,000)
(5,400,000)
8.000%

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


INTERS
PLAZO
IMPORTE EN LIBROS
(TIR)

20X1
20X2
20X3
20X4

8.3

5,000,000
5,000,000
5,000,000
5,000,000

REGISTROS CONTABLES

X1

Efectivo
Prstamo

X1

Gastos por inters


Efectivo

X2

Gastos por inters


Efectivo

X3

Gastos por inters


Efectivo

X4

Prstamo

###
###
###
###

Gastos por inters


Efectivo

El 1 de enero de 20X1, un banco brinda a una entidad un prsta


normales de mercado, incluido el cobro de intereses a una tasa
9.cifra del 8% es la tasa de mercado para prstamos de inters fi
anualmente a periodo vencido. Se incurre en costos de transacc

9.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

PAGO=
VA=
VF=
TASA=
Nper=

400,000
4,900,000
5,000,000
8.6121%
4

FLUJOS DE CAJA PRSTAMO


PERODO
VALOR

20X1
20X1
20X2
20X3
20X4
TIR
9.2

4,900,000
(400,000)
(400,000)
(400,000)
(5,400,000)
8.612%

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


INTERS
PLAZO
IMPORTE EN LIBROS
(TIR)

20X1
20X2
20X3
20X4

9.3

4,900,000
4,921,992
4,945,879
4,971,822

REGISTROS CONTABLES

X1

Efectivo
Prstamo

X1

Prstamo
Efectivo

X1

Gastos por inters


Prstamo
Efectivo

X2

Gastos por inters


Prstamo
Efectivo

X3

Gastos por inters


Prstamo
Efectivo

X4

Gastos por inters


Prstamo
Efectivo

###
###
###
###

X4

Prstamo
Efectivo

Con base en el caso anterior, en 20X1 la entidad experiment d


banco acept modificar las condiciones del prstamo. Segn las
10.20X2 a 20X4 se reducirn del 8 al 5 por ciento. La entidad pag
relacionado con la modificacin.
10.1 DATOS DEL INTERS COMPUESTO

PAGO=
VA=
VF=
TASA=
Nper=

250,000
4,421,992
5,000,000
9.6172%
3

FLUJOS DE CAJA PRSTAMO (NUEVAS CONDICIONES)


PERODO
VALOR

20X1
20X3
20X3
20X4
TIR

10.2

4,421,992
(250,000)
(250,000)
(5,250,000)
9.6172%

MODELO DEL COSTO AMORTIZADO (NUEVAS CONDICIONES)


INTERS
PLAZO
IMPORTE EN LIBROS
(TIR)

20X2
20X3
20X4

4,421,992
4,597,265
4,789,394

10.3 REGISTROS CONTABLES

X1

Efectivo
Prstamo

X1

Prstamo
Efectivo

X1

Gastos por inters


Prstamo
Efectivo

X1

Prstamo
Efectivo

X2

Gastos por inters


Prstamo
Efectivo

X3

Gastos por inters


Prstamo
Efectivo

X4

Gastos por inters


Prstamo

###
###
###

Efectivo

X4

Prstamo
Efectivo

MENTOS FINANCIEROS BSICOS

u.m. con un pago a realizar en un plazo de 2 aos. Una tasa de inters de mercado a

(TABLA DEL INTERS COMPUES

AO

0
1
2

INGRESO EFECTIVO

0
(13,000,000)

DR
10,743,802

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

11,818,182
0

CR
10,743,802

1,074,380
1,074,380
1,181,818
1,181,818

13,000,000
13,000,000

orma, una entidad posee un saldo pendiente de 10.000.000 u.m. adeudado


que la transaccin se efectu bajo trminos comerciales normales (crdito
ulta.

al cliente para que cancele la deuda. La entidad supone que el cliente podr
s de la fecha sobre la que se informa.

ndiente a un prstamo a un ao similar para este cliente es del 2%.

(TABLA DEL INTERS COMPUES

AO

0
1

FLUJO EFECTIVO

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

(10,000,000)

DR
10,000,000

CR
10,000,000

196,078
196,078
196,078
196,078
10,000,000
10,000,000

00.000 u.m., costo de transaccin = 500.000 u.m., inters = 400.000/ao,


/12/X4.

VF
PAGO
VA
TASA
Nper

O ("Mtodo Inters Efectivo"):

9250
112.5
2500
7.2382%
30 aos

INGRESO EFECTIVO

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

(400,000)
9,761,052
(400,000)
10,040,270
(400,000)
10,338,917
(400,000)
10,658,345
(11,400,000) -3.72529030E-009
(13,000,000)

DR
9,500,000

CR
9,500,000

400,000
261,052
661,052
400,000
279,218
679,218
400,000
298,647

698,647
400,000
319,428
719,428
400,000
341,655
741,655
11,000,000
11,000,000

amo a cinco aos por un monto de 10.000.000 u.m. Los primeros dos aos
o cobra a la entidad una comisin por adelantado de 700.000 u.m. por el p

PAGO EFECTIVO

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

9,643,651

10,000,000

g un prstamo sin inters de 5'000.000 u.m. a un empleado por un period


para un prstamo similar es del 10% e.a. (es decir, la tasa de inters de m

(TABLA DEL INTERS COMPUES

MES No.

X0
X1
X2
X3

PAGO EFECTIVO

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

0
4,132,231
0
4,545,455
(5,000,000) -1.86264515E-009
(5,000,000)

DR
3,756,574
1,243,426

CR

5,000,000

375,657
375,657
413,223
413,223
454,545
454,545
5,000,000
5,000,000

g un prstamo sin inters de 5'000.000 u.m. a un empleado por un period


para un prstamo similar es del 10% e.a. (es decir, la tasa de inters de m

s dificultades financieras, el empleado solicit extender el prstamo sin inte


Segn los trminos reestructurados, el reembolso de 5'000.000 u.m. se rea

(TABLA DEL INTERS COMPUES

MES No.

X2
X3
X4
X5
X6

PAGO EFECTIVO

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

0
0
0
(5,000,000)
(5,000,000)

3,756,574
4,132,231
4,545,455
0

DR
3,756,574
1,243,426

CR

5,000,000
375,657
375,657
413,223
413,223
1,130,387
1,130,387
341,507
341,507
375,657
375,657

413,223
413,223
454,545
454,545
5,000,000
5,000,000

e 5'000.000 u.m., sin intereses, para pagar en 10 cuotas de 500.000 u.m. L


o similar es de 2%.

VALOR LIBROS (FINAL)

4,081,118
3,662,741
3,235,996
2,800,715
2,356,730
1,903,864
1,441,942
970,780
490,196

DR
4,491,293
508,707

CR

5,000,000
89,826
89,826
500,000
500,000

amo a cuatro aos de 5.000.000 u.m. bajo trminos normales de mercado,


fija del 8 por ciento anual. El inters se paga al final de cada periodo. La ci
cado para prstamos de inters fijo a cuatro aos similares cuyos intereses

O ("Mtodo Inters Efectivo"):

PAGO EFECTIVO

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

(400,000)
(400,000)
(400,000)
(5,400,000)

5,000,000
5,000,000
5,000,000
0

DR
5,000,000

CR
5,000,000

400,000
400,000
400,000
400,000
400,000
400,000
5,000,000

400,000
5,400,000

a una entidad un prstamo a cuatro aos de 5.000.000 u.m. bajo trminos


de intereses a una tasa fija del 8%. El inters se paga al final de cada perio
prstamos de inters fijo a cuatro aos similares cuyos intereses se pagan
e en costos de transaccin por 100.000 u.m. al gestionar el prstamo.

PAGO EFECTIVO

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

(400,000)
(400,000)
(400,000)
(5,400,000)

4,921,992
4,945,879
4,971,822
(0)

DR
5,000,000

CR
5,000,000

100,000
100,000
421,992
21,992
400,000
423,886
23,886
400,000
425,943
25,943
400,000
428,178
28,178
400,000

5,000,000
5,000,000

entidad experiment dificultades financieras. El 31 de diciembre de 20X1,


del prstamo. Segn las nuevas condiciones del prstamo, los pagos de int
ciento. La entidad pag al banco una comisin de 500.000 u.m. por el pape

NDICIONES)

AS CONDICIONES)
PAGO EFECTIVO

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

(250,000)
4,597,265
(250,000)
4,789,394
(5,250,000) -1.86264515E-009

DR
5,000,000

CR
5,000,000

100,000
100,000
421,992
21,992
400,000
500,000
500,000
425,273
175,273
250,000
442,129
192,129
250,000
460,606
210,606

250,000
5,000,000
5,000,000

ers de mercado adecuada

LA DEL INTERS COMPUESTO)

SALDO CAPITAL

INTERES

10,743,802
11,818,182
13,000,000

1,074,380
1,181,818

Por Cobrar
10,743,802
1,074,380
1,181,818

13,000,000
13,000,000

13,000,000

0 u.m. adeudado por


ormales (crdito a corto

e el cliente podr

del 2%.

LA DEL INTERS COMPUESTO)

SALDO CAPITAL

INTERES

9,803,922
10,000,000

196,078

Por Cobrar
10,000,000
196,078
196,078
10,000,000

10,196,078

= 400.000/ao,

e.a.

10,196,078

Bono
9,500,000
261,052
279,218
298,647
319,428
341,655

11,000,000

11,000,000

11,000,000

meros dos aos del


00 u.m. por el periodo

do por un periodo de
de inters de mercado

LA DEL INTERS COMPUESTO)

SALDO CAPITAL

INTERES

3,756,574
4,132,231
4,545,455
5,000,000

375,657
413,223
454,545

Prstamo por Cobrar


3,756,574

375,657
413,223
454,545
5,000,000
5,000,000

5,000,000

do por un periodo de
de inters de mercado

prstamo sin intereses


.000 u.m. se realizar

LA DEL INTERS COMPUESTO)

SALDO CAPITAL

INTERES

3,415,067
3,756,574
4,132,231
4,545,455
5,000,000

341,507
375,657
413,223
454,545

Prstamo por Cobrar


3,756,574
375,657

413,223
1,130,387
341,507
375,657
413,223
454,545
5,000,000
6,130,387

e 500.000 u.m. La tasa

6,130,387

es de mercado,
da periodo. La cifra del
cuyos intereses se

m. bajo trminos
al de cada periodo. La
ereses se pagan
l prstamo.

Prstamo
5,000,000
100,000

21,992
23,886
25,943
28,178

5,000,000

5,100,000

embre de 20X1, el
los pagos de inters en
u.m. por el papeleo

5,100,000

Prstamo
5,000,000
100,000
21,992
500,000
175,273
192,129
210,606

5,000,000

5,600,000

5,600,000

ARRENDAM
1.-

El 1 de enero de 20X1, una entidad celebr, como arrendatario, un a


vida econmica de diez aos, al final de la cual se calcula que no te

Al inicio del arrendamiento, el valor razonable (costo en efectivo) de


el valor presente de los pagos mnimos si ste fuera menor).

El 31 de diciembre de cada uno de los primeros cuatro periodos del


del plazo del arrendamiento, la propiedad de la mquina pasa al arr

La entidad deprecia la mquina de forma lineal durante la vida til e


mquina a disposicin para su uso).

La tasa de inters implcita en el arrendamiento es del 5% e.a., valo


1.1)

DETERMINACIN DEL VALOR PRESENTE DE LOS FLUJOS DEL P

AO

X1
X2
X3
X4
X5
VNA
1.2)

F.C.N.

23,000,000
23,000,000
23,000,000
23,000,000
23,538,637
100,000,000

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


AO

VALOR LIBROS INICIO

X1

100,000,000

X2
X3
X4
X5

82,000,000
63,100,000
43,255,000
22,417,750

REGISTROS CONTABLES

1.3)

X1

Propiedades, planta y equipo-Mquina


Pasivo- Arrendamiento Financiero

31-Dec

X1

Gasto Financiero
Pasivo- Arrendamiento Financiero
Efectivo

31-Dec

X1

Gasto de Amortizacin
P.P.E.- Depreciacin Acumulada

31-Dec

X2

Gasto Financiero
Pasivo- Arrendamiento Financiero
Efectivo

31-Dec

X2

Gasto de Amortizacin

P.P.E.- Depreciacin Acumulada


31-Dec

X3

Gasto Financiero
Pasivo- Arrendamiento Financiero
Efectivo

31-Dec

X3

Gasto de Amortizacin
P.P.E.- Depreciacin Acumulada

31-Dec

X4

Gasto Financiero
Pasivo- Arrendamiento Financiero
Efectivo

31-Dec

X4

Gasto de Amortizacin
P.P.E.- Depreciacin Acumulada

31-Dec

X5

Gasto Financiero
Pasivo- Arrendamiento Financiero
Efectivo

31-Dec

X5

Gasto de Amortizacin
P.P.E.- Depreciacin Acumulada

Pasivo- Arrendamiento Financier


18,000,000
18,900,000
19,845,000
20,837,250
22,417,750
100,000,000

2.-

En el caso anterior, asuma que al final del plazo del arrendamiento,


538.637 u.m.

1.1)

DETERMINACIN DEL VALOR PRESENTE DE LOS FLUJOS DEL P

AO

X1
X2
X3
X4
X5
VNA
1.2)

F.C.N.

23,000,000
23,000,000
23,000,000
23,000,000
23,000,000
99,577,963

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


AO

VALOR LIBROS INICIO

X1
X2
X3
X4
X5

99,577,963
81,556,862
62,634,705
42,766,440
21,904,762

REGISTROS CONTABLES

1.3)

X1

Propiedades, planta y equipo-Mquina


Pasivo- Arrendamiento Financiero

31-Dec

X1

Gasto Financiero
Pasivo- Arrendamiento Financiero
Efectivo

31-Dec

X1

Gasto de Amortizacin
P.P.E.- Depreciacin Acumulada

31-Dec

X2

Gasto Financiero
Pasivo- Arrendamiento Financiero
Efectivo

31-Dec

X2

Gasto de Amortizacin
P.P.E.- Depreciacin Acumulada

31-Dec

X3

Gasto Financiero
Pasivo- Arrendamiento Financiero
Efectivo

31-Dec

X3

Gasto de Amortizacin
P.P.E.- Depreciacin Acumulada

31-Dec

X4

Gasto Financiero
Pasivo- Arrendamiento Financiero
Efectivo

31-Dec

X4

Gasto de Amortizacin
P.P.E.- Depreciacin Acumulada

31-Dec

X5

Gasto Financiero
Pasivo- Arrendamiento Financiero
Efectivo

31-Dec

X5

Gasto de Amortizacin

P.P.E.- Depreciacin Acumulada

ARRENDAMIENTO FINANCIERO

, como arrendatario, un acuerdo de arrendamiento no cancelable por cinco aos de una


cual se calcula que no tendr ningn valor.

ble (costo en efectivo) de la mquina asciende a 100.000.000 u.m. (se contabiliza por e
ste fuera menor).

eros cuatro periodos del plazo del arrendamiento, el arrendatario debe pagar al arrenda
de la mquina pasa al arrendatario tras la realizacin del ltimo pago por arrendamiento

neal durante la vida til esperada (es decir 5 aos: el periodo durante el cual se espera

ento es del 5% e.a., valor que se aproxima a la tasa de inters incremental de los prsta

E DE LOS FLUJOS DEL PROYECTO:

COSTO FINANCIERO

5,000,000

PAGO EFECTIVO

(23,000,000)

4,100,000
3,155,000
2,162,750
1,120,887
15,538,637

DR
100,000,000

(23,000,000)
(23,000,000)
(23,000,000)
(23,538,637)
(115,538,637)

CR
100,000,000

5,000,000
18,000,000
23,000,000
20,000,000
20,000,000

4,100,000
18,900,000
23,000,000
20,000,000

20,000,000

3,155,000
19,845,000
23,000,000
20,000,000
20,000,000

2,162,750
20,837,250
23,000,000
20,000,000
20,000,000

1,120,887
22,417,750
23,538,637
20,000,000
20,000,000

rendamiento Financiero
100,000,000

100,000,000

plazo del arrendamiento, la propiedad de la mquina pasa a un tercero independiente tr

E DE LOS FLUJOS DEL PROYECTO:

COSTO FINANCIERO

PAGO EFECTIVO

4,978,898
4,077,843
3,131,735
2,138,322
1,095,238
15,422,037

DR
99,577,963

(23,000,000)
(23,000,000)
(23,000,000)
(23,000,000)
(23,000,000)
(115,000,000)

CR
99,577,963

4,978,898
18,021,102
23,000,000
19,915,593
19,915,593

4,077,843
18,922,157
23,000,000

19,915,593
19,915,593

3,131,735
19,868,265
23,000,000
19,915,593
19,915,593

2,138,322
20,861,678
23,000,000
19,915,593
19,915,593

1,095,238
21,904,762
23,000,000
19,915,593

19,915,593

ERO
no cancelable por cinco aos de una mquina que posee una

00.000.000 u.m. (se contabiliza por el valor razonable del activo o

el arrendatario debe pagar al arrendador 23.000.000 u.m. Al final


n del ltimo pago por arrendamiento de 23.538.637 u.m.

el periodo durante el cual se espera que el arrendatario tenga la

a de inters incremental de los prstamos del arrendatario.

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

82,000,000

63,100,000
43,255,000
22,417,750
-1.8626451E-008

a pasa a un tercero independiente tras el pago del importe fijo de

COSTO AMORTIZADO
(Valor Libros Final)

81,556,862
62,634,705
42,766,440
21,904,762
0

Pasivo- Arrendamiento Financiero


99,577,963
18,021,102
18,922,157
19,868,265
20,861,678
21,904,762
99,577,963
99,577,963

CO

1.-

El 1 de enero de 20X1, una entidad incurri en 5.000.000 u.m


a una tasa fija anual de 5.000.000 u.m. (o el 5 % e.a.) . El inte
principal (100.000.000 u.m.) se paga por completo a los dos a

1.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

VF=
PAGO=
VA=
TASA=
nper=

100,000,000
5,000,000
95,000,000
7.7960% e.a.
2 (aos)

DETERMINACIN DE LA TIR DEL PROYECTO ("Mtodo Inters Ef

AO

X0
X0
X1
TIR

1.2

F.C.N.

95,000,000
(5,000,000)
(105,000,000)
7.7960%

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


VALOR LIBROS (INICIO)

1
2

1.3

95,000,000
97,406,206

REGISTROS CONTABLES

INTERES

7,406,206
7,593,794

X0

EFECTIVO
PASIVO

X0

GASTO FINANCIERO
PASIVO

X1

PASIVO
EFECTIVO

X2

GASTO FINANCIERO
PASIVO

X2

PASIVO
EFECTIVO

2.-

Una entidad emiti obligaciones por 100.000.000 u.m. a un b


prstamo, pague al banco local 134.010.000 u.m. para rescat
"prima"). La obligacin tiene un cupn cero (est "libre de int

2.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

VF=
VA=
TASA=
nper=

134,010,000
100,000,000
5.000% e.a.
6 (aos)

DETERMINACIN DE LA TIR DEL PROYECTO ("Mtodo Inters Ef

AO

X0
X1
X2
X3
X4
X5
X6
TIR

1.2

F.C.N.

100,000,000
0
0
0
0
0
(134,010,000)
5.00%

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


VALOR LIBROS (INICIO)

1
2
3
4
5
6

1.3

100,000,000
105,000,057
110,250,120
115,762,688
121,550,889
127,628,502

REGISTROS CONTABLES

X1

EFECTIVO
PASIVO

X1

GASTO FINANCIERO
PASIVO

X2

GASTO FINANCIERO

INTERES

5,000,057
5,250,063
5,512,569
5,788,200
6,077,614
6,381,498

PASIVO

X3

GASTO FINANCIERO
PASIVO

X4

GASTO FINANCIERO
PASIVO

X5

GASTO FINANCIERO
PASIVO

X6

GASTO FINANCIERO
PASIVO

X0

PASIVO
EFECTIVO

COSTOS POR PRSTAMOS

rri en 5.000.000 u.m. de gastos por transaccin para obtener un prstam


(o el 5 % e.a.) . El inters se paga anualmente, a periodo vencido (es decir
r completo a los dos aos de haber tomado el prstamo.

TO ("Mtodo Inters Efectivo"):

FLUJO EFECTIVO

(5,000,000)
(105,000,000)

DR

VALOR LIBROS (FINAL)

97,406,206
0

CR

95,000,000
95,000,000
7,406,206
7,406,206
5,000,000
5,000,000
7,593,794
7,593,794
105,000,000
105,000,000

0.000.000 u.m. a un banco local. El contrato por obligaciones exige a la ent


0.000 u.m. para rescatar las obligaciones (es decir, 100.000.000 u.m. como
ero (est "libre de intereses").

TO ("Mtodo Inters Efectivo"):

FLUJO EFECTIVO

VALOR LIBROS (FINAL)

0
105,000,057
0
110,250,120
0
115,762,688
0
121,550,889
0
127,628,502
(134,010,000) 2.980232238770E-008

DR

CR

100,000,000
100,000,000
5,000,057
5,000,057
5,250,063

5,250,063
5,512,569
5,512,569
5,788,200
5,788,200
6,077,614
6,077,614
6,381,498
6,381,498
134,010,000
134,010,000

MOS

ara obtener un prstamo de 100.000.000 u.m. que genera intereses


eriodo vencido (es decir, el 31 de diciembre de cada ao). El
tamo.

PASIVO

5,000,000
105,000,000

95,000,000
7,406,206
7,593,794

110,000,000

110,000,000

igaciones exige a la entidad que, al cumplirse seis aos del


100.000.000 u.m. como pago del capital y 34.010.000 u.m. de

PASIVO

100,000,000
5,000,057
5,250,063
5,512,569
5,788,200
6,077,614
134,010,000

6,381,498

134,010,000

134,010,000

e genera intereses
da ao). El

s aos del
0.000 u.m. de

PROPIEDAD

1.-

El 1 de enero de 20X1, una entidad adquiri un edificio por 95.0


recuperables. En el acuerdo de compra se estableca que se deb
2.000.000 u.m. de honorarios legales al adquirir el edificio y se p
El edificio se mantiene para obtener rentas por arrendamiento y

1.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

VF=
VA=
TASA=
nper=

95,000,000
86,363,636
10.00% e.a.
1 (ao)

COSTOINICIALDELEDIFICIO:

1.2

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO (PASIVO)


VALOR LIBROS
(INICIO)

1.3

86,363,636

REGISTROS CONTABLES

X0

PROP. INVERS.

INTERES

8,636,364

PASIVO

X0

PROP. INVERS.
EFECTIVO

X1

PROP. INVERS.
PASIVO

X1

PASIVO
EFECTIVO

PROPIEDADES DE INVERSIN

adquiri un edificio por 95.000.000 u.m., que inclua 5.000.000 u.m. de impu
pra se estableca que se debe completar el pago en su totalidad el 31 de dic
es al adquirir el edificio y se pagaron el 1 de enero de 20X1.
r rentas por arrendamiento y plusvalas. Una tasa de descuento adecuada es
|

88,363,636 u.m.

IZADO (PASIVO)
PAGO EFECTIVO

VALOR LIBROS (FINAL)

(95,000,000)

DR
86,363,636

CR

86,363,636
2,000,000
2,000,000
8,636,364
8,636,364
95,000,000
95,000,000

RSIN

clua 5.000.000 u.m. de impuestos indirectos no


o en su totalidad el 31 de diciembre de 20X1. Se gastaron
ro de 20X1.
a de descuento adecuada es del 10% por ao.

(TABLA DEL INTERS COMPUESTO)

MES No.

SALDO CAPITAL

86,363,636

95,000,000

INTERES

8,636,364

PASIVO

86,363,636
8,636,364
95,000,000

95,000,000

95,000,000

PROPIEDADES, PLANT
1.1.1

Una entidad adquiri una planta por 2.000.000 u.m. con un crdit
Una tasa de descuento adecuada es del 10% por ao.
DATOS DEL INTERS COMPUESTO

VF=
VA=
TASA=
nper=

1.2

2,000,000
1,652,893
10.00% e.a.
2 (aos)

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


VALOR LIBROS
(INICIO)

1
2

1.3

1,652,893
1,818,182

REGISTROS CONTABLES

X0

P.P.EQUIPO
PASIVO

X1

GASTO INTERESES
PASIVO

X2

GASTO INTERESES
PASIVO

INTERES

165,289
181,818

X2

PASIVO
EFECTIVO

1/1/X0 Se adquirieron instalaciones por 100.000.000 u.m. que al fi


2.- requerirn unos costos de rehabilitacin medioambiental estimad
descuento aplicado es de 5%.
2.1

DATOS DEL INTERS COMPUESTO

VF=
VA=
TASA=
nper=

2.2

6,000,000
4,936,215
5.00% e.a.
4 (aos)

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO (PROVISIN)


VALOR LIBROS
(INICIO)

1
2
3
4

2.2

4,936,215
5,183,026
5,442,177
5,714,286

REGISTROS CONTABLES

X0

P.P.EQUIPO
EFECTIVO

INTERES

246,811
259,151
272,109
285,714

PROVISIN

X0

GASTO INTERESES
PROVISIN

X1

GASTO INTERESES
PROVISIN

X1

GASTO INTERESES
PROVISIN

X1

GASTO INTERESES
PROVISIN

PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO

por 2.000.000 u.m. con un crdito sin intereses a dos aos.


es del 10% por ao.
(TABLA DEL INTERS COMPUESTO)

MES No.

0
1
2

RTIZADO
FLUJO EFECTIVO

0
(2,000,000)

DR
1,652,893

VALOR LIBROS (FINAL)

1,818,182
0

CR
1,652,893

165,289
165,289
181,818
181,818

2,000,000
2,000,000

es por 100.000.000 u.m. que al finalizar su vida til dentro de 4 aos,


tacin medioambiental estimados en 6.000.000 u.m. El tipo de

(TABLA DEL INTERS COMPUESTO)

MES No.

0
1
2
3
4

RTIZADO (PROVISIN)
FLUJO EFECTIVO

0
0
0
(6,000,000)

DR

VALOR LIBROS (FINAL)

5,183,026
5,442,177
5,714,286
0

CR

104,936,215

100,000,000

4,936,215
246,811

246,811
259,151

259,151
272,109

272,109
285,714

285,714

dos aos.

BLA DEL INTERS COMPUESTO)

SALDO CAPITAL

INTERES

1,652,893
1,818,182
2,000,000

165,289
181,818

PASIVO
1,652,893
165,289
181,818

2,000,000
2,000,000

2,000,000

il dentro de 4 aos,
.m. El tipo de

BLA DEL INTERS COMPUESTO)

SALDO CAPITAL

INTERES

4,936,215
5,183,026
5,442,177
5,714,286
6,000,000

246,811
259,151
272,109
285,714

PROVISIN
4,936,215
246,811
259,151
272,109
285,714

6,000,000

PROVISIONES Y
1.-

1.1

En una entidad, con base en la experiencia de sus abogados,


una alta probabilidad de pagar una indemnizacin por 810.00
La tasa de descuento adecuada para efectuar el ajuste por lo
es del 4%.
DATOS DEL INTERS COMPUESTO

VF=
VA=
TASA=
nper=

1.2

810,000,000
748,890,533
4.00% e.a.
2 (aos)

DETERMINACIN DEL COSTO AMORTIZADO


VALOR LIBROS (INICIO)

1
2

748,890,533
778,846,154

INTERES

29,955,621
31,153,846

PROVISIONES Y CONTINGENCIAS

encia de sus abogados, estima que existe


demnizacin por 810.000.000 u.m. En 2 aos.
efectuar el ajuste por los riesgos del pasivo

(TABLA DEL INTERS COMPUESTO)

MES No.

0
1
2

FLUJO EFECTIVO

0
(810,000,000)

VALOR LIBROS
(FINAL)

778,846,154
0

BLA DEL INTERS COMPUESTO)

SALDO CAPITAL

INTERES

748,890,533
778,846,154
810,000,000

29,955,621
31,153,846