Tres conceptos bsicos claves para scalping: La

Direccin, el Timing y el Momentum.

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Direccin se refiere a si la tendencia es alcista o
bajista, Timing se refiere al momento ideal para una
entrada, que no sea ni demasiado pronto ni demasiado tarde.
El Momentum se refiere a una condicin del mercado donde
los precios se mueven con mucha rapidez, es especialmente
bueno para sacar muchos pips rpido.
Resumiendo, si ves en los grficos un Momentum, tienes la
Direccin correcta y encuentras el Timing para la
entrada, la operacin resultar exitosa. Gabriel Sandor

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"El Trading es slo un juego de probabilidades
basado en el reconocimiento de patrones"
http://www.elitetrader.com/vb/showthread.php?threadid=113456

Si cada trade potencial es un juego de probabilidades,

entonces, el trabajo de un trader/scalper no es predecir el
futuro, sino minimizar el riesgo utilizando todas las
herramientas posibles para encontrar el mejor escenario
disponible.
1. La importancia del orden en el anlisis. En
matemticas el orden de los factores no altera el resultado
(5 x 8 = 40 y 8 x 5 = 40). Sin embargo, cuando del trading
se trata, el orden del anlisis lo cambia todo.
a. Si usted slo se enfoca en la manera de apretar el
gatillo (El timing", por ejemplo en el arco iris LT es
el Crossover, Cruces MA, CCI, etc, etc, etc), puede tener
algunos resultados especialmente en los mercados de moda,
pero tiende a fallar en el largo plazo.
b. Si slo se centra en la "direccin" tendr tasas de
xito de 95%, pero slo en la cabeza, acabar stopeado
obteniendo prdidas cada vez que se encuentre con seales
falsas, o confundido con millones de dudas siempre que un
S/R o una lnea de tendencia sea tocada o rota.
Pero antes
MOMENTUM...

de

analizar

LA

DIRECCIN,

EL

TIMING

EL

2. Los precios se mueven en ondas. Independientemente

del

instrumento

marco

de

tiempo

y,

pesar

de

la

direccin del mercado o de su condicin (en una tendencia o

en un rango) los mercados siempre se mueven en ondas. De
all la teora de las ondas de Eliot y sus seguidores. Pero
nosotros los scalpers no estamos interesados en contar con
precisin las ondas, o en el pronstico del siguiente
movimiento posible, sino en reducir al mnimo las
probabilidades de un mal trade.

a. Lo que no sabemos acerca de las ondas:

i. El principio exacto o el final de una onda
ii. La altura potencial de la siguiente onda
b. Lo que sabemos:
i. Donde tenemos menos probabilidades para un trade
acertado independientemente de la direccin o la condicin
del mercado
c. Se ha preguntado por qu se termina negociando los
mnimos o mximos en el fin de una tendencia (en trminos
de LT, incluso si es una tendencia clara y se alinea con la
columna vertebral se termina por romper la lnea High ...)
... Su anlisis puede ser correcto, la direccin, la
condicin y el timing pueden ser buenos, pero en el caso
del fin de una tendencia, usted est operando un trade de
baja probabilidad, ya que prev que la prxima onda va a
ser
mucho
ms
profunda
que
la
anterior,
cuando
estadsticamente esto no es cierto.
3. El primer factor para que un scalper comprenda en
qu parte de una onda se encuentra, es el mercado. No
usando un mtodo estadstico, sino utilizando el sentido
comn (lamentablemente el menos comn de los sentidos).
Antes de analizar la tendencia, lneas de S/R, Direccin,
Timing, Momentum y un posible drawdown, etc, el trader
debera preguntarse en qu parte de la onda est el
mercado. La nica regla de oro es la de que ms tarde se
introducir en una nueva onda y menos probabilidades tendr
de tener xito.
Olvidar las ondas en el anlisis definitivo reduce la
probabilidad de tener buenas operaciones, pero es en el
anlisis de la direccin en donde todo se estropea.
1. Los mercados van siempre en una direccin, incluso
si el plazo en que se est mostrando la accin se nota
entrecortado. El problema surge porque el anlisis de la
direccin DEBE ser coherente con el que, el cundo y el
donde se est. Yo sola cometer el error de trazar lneas

de tendencia en el grfico de de 5 seg que corresponde al

nivel de S/R de 5 minutos (sin saberlo), hay an gente que
usa a cada momento y a diario, lneas de tendencia para
scalping trazadas en grficos de 5 seg. Y usted se
pregunta por qu no es consistente!!!
2. Si est leyendo esto se debe a que +/- usted se
considera un escalper. Yo no uso el sistema arco iris LT
tradicional
para
scalping,
sin
embargo
me
adhiero
firmemente a los principios del LT que por lo general
tambin son olvidados en el anlisis a favor "de los
detalles tcnicos" en el LT. Un recordatorio rpido de 3 de
ellos:
a. Identificar en tiempos de 30-60 min lo que har
durante el da. La idea de colocar un stop que trata de
capturar cada movimiento durante un da, reduce mucho las
probabilidades de hacer buenas operaciones. Por eso en
cuanto a la direccin: slo tenemos que encontrarla en
tiempos de 30 o 60 minutos no ms!
b. Identificar la direccin del movimiento actual que
ve en la pantalla. Para m, esto es la cosa ms importante
que usted alguna vez aprender en scalping y tristemente
fue la ltima cosa a la que le prest atencin.

3. Si "El trading es slo un juego de probabilidades

basado en el reconocimiento de patrones" y usted es +/scalping (lo que significa un promedio de 1 a 6 pips MAX
por operacin) y no cualquier otro tipo de trader, entonces
debe
conocer
dos
muy
importantes,
pero
diferentes
conceptos:
a. La direccin
"macro") y;

actual

en

este

momento

(la

direccin

b. La direccin del movimiento actual (la direccin de la

onda).
En scalping, ms que operar en direccin de una
tendencia, lo que se hace es negociar en la direccin de la
onda actual... Parece una vaga diferencia de tipo
"acadmico", que tratar de explicar...

a. La direccin
"macro")

actual,

en

este

momento

(la

direccin

Le esto en algn otro sitio: si no puede "ver" la

actual direccin "macro" en el primer par de minutos de
observar el grfico, mejor apague el ordenador y vuelva ms
tarde.
1. La importancia de establecer el sentido de la
direccin macro actual no es porque usted va a encontrar
seales para operar, sino porque desea saber en qu lado se
tienen las mejores probabilidades para un buen trade.
2. Por lo tanto, un scalper, en "macro", no necesita
ms anlisis que entender perfectamente cada S/R como una
posible entrada o salida. El sentido comn es la clave.
3. Si usted tiene experiencia debera ser capaz de ver
la direccin general de los precios de un vistazo en un
grfico desnudo. De lo contrario, utilice las ayudas
visuales:
a. La "columna vertebral". En realidad slo se
necesita un
WMA 240 (si cambia de color de acuerdo a la
pendiente es an mejor). Esto no significa que usted slo
tiene que buscar cortos si la pendiente va hacia abajo,
esto significa que en las actuales circunstancias, tendr
mejores probabilidades si va corto (incluso si el precio
est muy cerca de la WMA 240, la cuestin importante es la
pendiente).
b. Determinar los Pivot Points (me gusta PP). Una vez
ms no va a operar con PP, usted no necesita saberlos de
memoria, slo busca los factores de probabilidad que le
ayudan con su anlisis. Dos guas simples y fciles.
i. Mira si el precio est por encima o por debajo del
PP. Si est por encima, slo significa que usted tendra
ms probabilidades si va largo y si est por debajo, slo
significa que usted tendra ms probabilidades si va corto.
ii. Una vez hecho esto, ve donde est actualmente el
precio, en relacin con el siguiente pivote de soporte (S1,
S2, S3) o el siguiente pivote de Resistencia (R1, R2, R3).

Por ejemplo, si el precio cruza por encima de PP y no ha

tocado el R1 siguiente, significa que usted tendr ms
probabilidades, si busca comprar (siempre y cuando no se ha
tocado o violado R1).
iii. Un scalper no debe estar interesado en tomar el
movimiento completo hasta el siguiente punto pivote, ni
debe tratar de prever si esto va a suceder o cuando. Un
scalper slo debe buscar la direccin "macro" en el momento
actual para aumentar sus probabilidades de hacer una buena
ronda de scalping.
c. Por supuesto, el mejor de los casos (en trminos de
probabilidades) es cuando la WMA 240 est cuesta arriba, el
precio est por encima de PP y no ha tocado el siguiente
pvot de resistencia.
4. Conclusin: guiado por las ondas usted sabe dnde
no colocar un trade (operaciones de baja probabilidad) y
por la direccin "macro" usted sabe que habr mucho mejores
probabilidades si opera en su direccin.

b. La direccin del movimiento actual (la direccin de la

(onda").
La direccin macro est demostrando que usted debe
mirar de cerca y saber que los precios se mueven en ondas,
por tanto, un scalper debe establecer con exactitud la
direccin de la tendencia actual slo en pocas de las
ltimas barras.
1. Con la experiencia (tiempo de pantalla"), un
scalper debe ser capaz de reconocer la direccin del
movimiento actual slo con mirar los precios, o mximo con
el uso de una rejilla horizontal (Es increble lo bien que
nmeros redondos actan como lneas de trabajo... es decir,
cada 10 pips 1,3440, 13450, 13460, etc)
2. De lo contrario, siempre puede utilizar las ayudas
visuales:
a. "La llama". En realidad usted slo necesita el
precio. Sin embargo, si usted desea tener las cosas ms
claras sobre las ondas, slo necesita una WMA rpida (es
decir, de 6 y si cambia de color de acuerdo a su pendiente
ser an mejor).
b. Mirar a las profundidades de la ltima ola.
c. Anlisis bsico del precio. Mirar si la ltima onda
a la baja fue menor que la anterior, y lo contrario con los
mximos. El sentido comn, dice que si est haciendo nuevos
mnimos tiene ms probabilidades para la venta (o lo
contrario para la compra)
3. Mira de nuevo el precio bsico, pero esta vez con
el 6 WMA. Este anlisis todava no est completo porque
necesita los ltimos dos factores: timing y momentum, pero
sin embargo, las operaciones siguen siendo vlidas, porque
las probabilidades, aunque no son los mejores estn en su
favor....
Un Ejemplo
a. La direccin "macro" estaba diciendo que usted puede
tener una ronda de scalping con alta probabilidad en
operaciones en corto (Ver grfico siguiente)
b. +/- 9:12 Se inicia una nueva onda (1 flecha azul).
Observe cmo coincide con el punto pivote S2.5 (lnea de
rayas verdes) y tambin es exactamente la ruptura de un
nmero redondo 2,0450 pero se va en contra de nuestra
direccin de probabilidad supuestamente alta.

c. Entonces usted tiene que esperar hasta que se forme la

siguiente onda (que sabe va a estar en su direccin).
d. Como el precio se mueve en ondas sabemos que nosotros
deberamos tratar de entrar en cuanto observemos la
formacin de la siguiente onda.
E. +/- 9:15 Comienza la nueva onda en la que ya sabe que va
a operar. Ir a corto 2,0464 slo con 1 contrato y con un TP
predefinido de 6 pips que es bastante "sano" para el
scalping por anlisis Bsico de Precio (BP) y con un SL 1
pip por encima del mximo anterior (2,0474). (1Flecha
naranja).
f. +/- 9:16... 40 segundos despus que usted entra, su meta
es alcanzada. (2 Flecha naranja).
g. +/- 9:18... 3 minutos despus comienza la nueva ola (que
se mueve en contra de su direccin) (2 Flecha azul).
Nosotros deberamos negociar la siguiente onda, PERO, por
ANALISIS BASICO DE PRECIOS, vemos que el ltimo bajo (el
que negociamos) fue ms alto que el anterior.... Significa
que hay que tener cuidado porque la probabilidad de que la
prxima onda haga un nuevo mnimo ms bajo no es muy
grande.
h. +/- 9:22. Una nueva onda en su direccin comienza pero
usted ya sabe que el anterior bajo era ms alto que el
anterior y en este momento usted tambin sabe que el alto
es mayor que el anterior... As que esta situacin No es
para m.
i. ... Pero digamos que es terco y
trade. Entra en corto en 2,0467
pocos minutos despus, sus 6 pips
naranja 4)... Hizo para el da

ciego y decide tomar el

(3 flecha naranja)...
son alcanzados (flecha
12 pips 20 minutos...

4. Conclusin: Cuando en scalping, el orden cambia, todo el

anlisis cambia. Si usted sabe cmo reconocer las ondas y
donde no poner trade y si usted sigue la direccin "macro"
y la direccin del movimiento actual, incluso un error como
el de la segunda operacin puede llegar a ser bueno. Por
qu? Debido a que se estn negociando escenarios de alta
probabilidad...

"Ejecutar los elementos bsicos; dominar los aspectos

bsicos... Cuando usted domina y ejecuta los fundamentos,
el resto es algo natural"
Los dos ltimos factores en el anlisis se utilizan
slo para mejorar la calidad de un set-up para scalping.
1. Momentum. Hay muchas configuraciones para el
Momentun, sin embargo una que sea simple, eficiente y con
altas probabilidades de convertirse en un gran sistema de
scalping
con
buenas
oportunidades,
aparecer
automticamente si usted ha hecho bien su "tarea" y ha
respetado los pasos anteriores del orden del Anlisis
Bsico de Precios. Si la direccin "macro" (WMA 240 y
puntos pivote) y la direccin del movimiento actual (lneas
horizontales, WMA 6) estn alineadas y si usted ha
establecido la direccin de la siguiente onda, tendr la
DEFINION DEL MANUAL PARA UN SCALPING DE ALTA PROBABILIDAD.
2. Timimg. Aqu es donde la mayora de los traders
luchan, se atascan, confunden, pierden la perspectiva,
comienzan a trazar indicadores, etc, etc, etc.
a. Para m el timing es el ltimo factor que un
scalper debera analizar. No estoy diciendo que no es
importante (si no aprieta el gatillo o lo hace tarde usted
se encuentra fuera), pero si usted entiende los fundamentos
del trading tiene que seguir constantemente el anlisis de

los pasos anteriores. Se establece que tirar del gatillo es

slo el trmite final.
b. El timing es ms importante cuando se est tratando
de reducir seales falsas.
c. Si usted basa su estrategia de scalping slo en
esta parte del anlisis, perder dinero. Cuando se tiene
una alta probabilidad en el trading, no importa lo que use
para el timing (LT, Stoch, MACD, cruces de MA, CCI, BB o
cualquier otro) porque el resultado va a ser +/- el mismo.
Voy a tratar de demostrar esto ms adelante...

Mismo grfico de anlisis BP de antes pero unos minutos

despus.
a. El scalper conservador decide esperar porque las
ondas estn haciendo mximos ms altos y mnimos ms altos.
Hasta cundo esperara usted? ... Es evidente que hasta
que las ondas se alineen con la direccin macro.
b. +/- 9:36 La altura de las ondas es muy corta y
apenas perceptible, se espera hasta que fallen en hacer
mximos ms altos (Flechas Azules y el Cuadrado Verde), lo
que es una ALARMA para preparar un nuevo trade-scalping y
comenzar esta vez dentro de un escenario de altas
probabilidades de xito.
c. En +/- 9:39 Una nueva onda comienza apuntando a su
direccin
"macro" (1 flecha verde). Todo est alineado
ahora, salvo que usted todava est esperando que la onda
haga un nuevo bajo. As que, o espera hasta un cierre por
debajo del mnimo para una mayor seguridad, o un cruce por
debajo de la lnea de nmeros redondos, o usted puede
entrar y poner una orden de lmite 1 tick por debajo del
ltimo bajo o puede ser muy conservador y esperar hasta que
una nueva onda apunte desde su comienzo en la direccin
macro (pero esta vez 100% seguro de que ha hecho bajos ms
bajos y mximos ms bajos).
d. +/- 9:40 Si usted no ha seleccionado la entrada y
se mantuvo realmente conservador, tiene posibilidades ya
sea en 2,0471, 2,0470 y 2,0468 (1 flecha naranja). Pero
esta vez opere 2 contratos porque es una configuracin de
alta probabilidad. Cualquiera de ellas tienen un SL 1 tick
por encima del ltimo alto (2,0477... el objetivo es de 6
pips) o podra cerrar la posicin tan pronto como haya un
cierre por encima (Una nueva onda en contra), cualquiera
que sea lo primero que se d. El primero tiene un TP de 6.
Si el SL es tocado en el primer contrato, espere hasta que

el precio cruce por el punto de entrada en el 2 contrato y

arrastre el SL hasta el punto de equilibrio (breakeven), a
partir de entonces est en modo de 0 riesgo, viajando
gratis. Puede cerrar su 2 contrato en un nuevo alto (una
nueva onda) o por encima del ltimo alto....
e. Pero lo que ocurre es que 30 segundos despus, +/9:41. Usted alcanza el 1 TP con un beneficio del 6 pips...
deja el resto de la posicin abierta...
f. +/- 9:44 Una nueva onda se forma de manera que es
hora de cerrar el resto de la posicin con +/- 10 pips para
un total de 16 pips en 5 minutos...
g. +/- 9:47 Todo an est alineado. Note que el
prximo pivote S3 est an muy lejos, entonces usted puede
tener una serie larga de trades en el lado corto... Esperar
la formacin de una nueva onda en la direccin macro y
aplicar la misma estrategia de antes...
h. El resto es evidentemente el PREMIO GORDO Usted
puede hacer operaciones de alta probabilidad y ganar ms de
80 pips en los prximos 20 minutos disfrute del paseo!!
4. Conclusin: Como dicen los espaoles "Una imagen
vale ms que mil palabras". . . "una grfica vale ms que
mil palabras"
El trading es solo un juego de probabilidades basado en el
reconocimiento de patrones

Momentum II
En mi opinin, la importancia del momento (no su
concepto), vara segn el tipo de comercio que busca. Por
ejemplo, si hago scalping la importancia del momentum es
porque "se" que tendr ms probabilidades de "robar" mis 3
o 6 pips en ese momento en particular, no porque el mercado
mueva muchos pips.
Por supuesto, si usted hace por ejemplo swing trading
con un plazo ms largo, la importancia del momentum en este
caso viene dada por el hecho de que usted est esperando
montar su operacin en una serie de ondas largas.
Si el precio se estanca alrededor de su punto de entrada
por tal vez unos minutos y luego se va en la direccin
esperada, quiere decir que ha tenido un buen momentum, pero
un timing no tan bueno? Estoy tratando de entender la
diferencia entre los dos, y cmo puede esto ayudar en
operaciones reales. (Fxtrdr)
S. La diferencia terica es que el timing es
momento exacto en que apretar el gatillo y el momentum
cun grande ser la altura de la onda siguiente. En
prctica, y en mi opinin, la identificacin del juego
momentum es ms importante que la manera de jalar
gatillo.

el
es
la
de
el

Lo digo porque he tenido la impresin de que el "juego de

momentum" en la forma en que usted escribi podra ser como
una especie de set-up. (Fxtrdr)
S, tal vez una especie de configuracin automtica,
al menos, cuando se hace scalping (3 a 6 pips) en el
sentido de que si usted hace su tarea, tiene muchas
probabilidades de tener un juego de momentum (al menos en
trminos de scalping).
El siguiente es un buen ejemplo para mostrar cmo el
juego del momentum en general aparece cuando se sigue el
orden correcto de anlisis.
El swing en el grfico intrada del FDAX +/- 12.300
dlares con slo 2 contratos (*** No lo intente en casa si
no sabe lo que est haciendo y si no tiene una cuenta en
grande! es slo un ejemplo) en el que la importancia del
momentum para el trading, est dado por la altura potencial
de la prxima onda. (Flechas Negras en los Altibajos)
En tanto todo est alineado (direccin macro con el
PP, WMA 240, y la direccin actual se mueva con mximos

superiores y mnimos superiores).

s
). Lo que estoy tratando de
mostrar es que este juego de momentum especial por lo
general aparece independientemente de los time frame. Sin
embargo, lo que cambia es el "momento" de apretar el
gatillo y ms importante el enfoque que usted toma para
aquel trading en particular (scalping o swing trading),
trading
por
lo tanto y para ser coherente debe entender el Momentum.
M