Mg. Eco.

Mario Maguia Mendoza

MARCO TEORICO DEL MODELO ECONOMETRICO

MODELO ECONOMETRICO
Conjunto de relaciones matemticas que en forma de Ecuacin expresan simplificada e
idealizadamente las caractersticas bsicas, y esenciales de la actividad econmica, de un
orden institucional y legal vigente, una tecnologa incorporada a la actividad econmica, etc.
ELEMENTOS CONSTITUTIVOS DE UN MODELO
1.

ECUACIONES.- Relaciones de igualdad entre variables intervinientes que se verifican

para determinados valores de ellas.
Un modelo se especifica mediante una ecuacin (modelos uniecuacionales) o varias
ecuaciones (modelos multiecuacionales) llamadas ecuaciones estructurales o primarias
dndose la misma denominacin el modelo.
Cada ecuacin explica un sector (agricultura, manufactura, gobierno, etc.) una
categora (consumidores, productores, inversores, instituciones financieras, etc.) de la
actividad econmica objeto de investigacin.
Las ecuaciones de un modelo se clasifican en:
a)

Ecuaciones de comportamiento.- aquellas que explican el modo de actuar de

los sujetos de la actividad econmica pertenecientes a una categora
determinada (consumidores, productores, importadores, asalariados, etc.).
Ejem. C = a + bY

;
O<b<i
t
Representa el comportamiento de los consumidores segn la cual el consumo C
es funcin del ingreso disponible del Periodo t
b)

c)

d)

Ecuaciones Institucionales o Legales.- que reflejan los efectos que produzcan

dado, al condicionar la actividad economica.
Ejem. T = a + bY ;
O<b<1
Ella indica que el total de impuestos Tt que se puede recaudar es funcin del
ingreso nacional Yt pero sus parmetros a y b estn condicionados por las
leyes impositivas.
Ecuaciones Tecnolgicas.- explica los modos de produccin incorporados a la
actividad econmica y refleja la tecnologa que utiliza una economa.
Ejm. Funcin de Produccin Cobb - Douglas
O = f ( K, L ) = AK r = + B
Esta ecuacin considera que la produccin es funcin de dos factores
productivos, el capital K y el trabajo L y supone rendimientos globales a
escala.
Las ecuaciones de definicin o identidades.- son relaciones que se verifican
siempre, ya sea por su construccin lgica o por la definicin contable que
satisfacen.

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Ejem.:
Yt = Ct

+ It

Explica que el producto nacional ( Yt ) o demanda

idntico a la suma de la demanda de bienes de consumo Ct ms
demanda de bienes de inversin .
e)

final es
de la

Las ecuaciones de equilibrio mvil.- son aquellas igualdades que resultan de

una condicin impuesta o postulado introducidas.
Ejem. Dt = Ot
Se postula la igualdad entre la oferta y demanda como condicin de equilibrio
en un contexto dinmico.

2. - VARIABLES.- son magnitudes o valores susceptibles de modificadores

cuantitativamente, dentro de un cierto margen o campo de variabilidad.
Clasificacin de las variables en los modelos estructurales
a) variables endgenas
b) variables predeterminadas <u endgenas con retardo i exgena.
c) variables aleatorias o escolsticas
d) variables expectativas
a) Variables endgenas.- son aquellas cuyos valores estimados van a ser
determinados por las soluciones particulares del sistema de ecuaciones que
integran el modelo (variables dependientes).
b) Variables predeterminadas.- cuyos valores no se obtienen por la solucin del
modelo sino que provienen fuera del mismo. Ellas contribuyen a explicar el
comportamiento de las variables, endgenas de un modelo sin ser explicadas por
el modelo mismo.
i) Las variables exgenas.- incluye variables econmicas propiamente dichas y
variables no econmicas ambas son explicativas en un modelo pero no
constituyen objeto de anlisis y de explicacin de dicho modelo.

Dt = 0 1Pt + 2Pst + 3 Yt + 4 Zt + Ut
1, 2, 3, 4 >O
Pt (Precio del bien en el periodo t), Pst ( precio del bien sustituto en el periodo
t) Yt (Ingreso personal en el periodo t) y Zt (gastos publicitarios) son variables
econmicos que en algunos casos necesitan ser explicadas en el modelo por
ejemplo el Precio del Bien.
Las variables sin significado econmico como la Poblacin (P) y el tiempo (t) no
necesitan de explicacin el modelo.

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ii) Las variables endgenas con retardos.

Ejem.
St
= 0+ 1 P t-1
Donde S t = la oferta del bien
P t -1

precio en el Periodo anterior

P t -1

es una variable endgena con retardo de una unidad de

tiempo y se considera explicativa, es un dato, y por
consiguiente es irreversible su valor influye sobre Estimada y no
es explicada por el modelo.

"El pasado contribuye a explicar el presente y compromete el futuro en su

accin".
c)

Variables aleatorias o estocsticas.- son variables no observables y su

introduccin caracteriza a los modelos probabilsticos (por oposicin a los
modelos deterministicos) estas variables cumplen con la misin de recoger el
conjunto de causas que no se encuentran explcitamente incorporadas al
modelo tales como:
1. Omisin de variables explicativas
2. Errores de especificacin
3. Errores de medidas sobre las variables endgenas
Ct = 0 + 1Yd + t ;

d)

3.

entre O a 1

Las variables expectativas.- estas son variables no observadas y su

introduccin exige el enunciado de un postulado adicional en el que se
especifica su comportamiento en funcin de variables observables. Son
variables expectativas por ejemplo el precio normal esperado, la inversin
normal esperada.

PARAMETROS.- magnitud que permanece constante durante el desarrollo del

fenmeno dado, es un coeficiente que no cambia en el curso de un proceso
determinado
Dt = 0 + 1 Yt + 2 Gt + t
0; 1; 2 son parmetros estructurales donde
0
se define como el consumo autnomo
1
la propensin marginal a consumir
2
la velocidad con que reacciona el consumo ante cambios en el hbito y en el
gusto de los consumidores reflejados en la componente tendencial.

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CLASES O TIPOS DE MODELOS

- Uniecuacionales
- Modelos Multiecuacionales
- Modelos lineales
- Modelos no lineales
- Modelos estticos
o perodo.
- Modelos dinmicos
- Modelos macroeconmicos
- Modelos microeconmicos
- Modelos de prediccin
- Modelos de decisin
- Modelos deterministas
- Modelos estocsticos

una sola ecuacin

mas de una ecuacin
todas las ecuaciones son de primer grado
por lo menos una ecuacin son de grado superior a uno
todas las variables estn referidas a un mismo momento
cambios de valor de las variables en funcin del tiempo
referidos a conjuntos econmicos.
referidos a unidades econmicas bsicas.
cambios de valores de las variables endgenas, por
causa de las variables exgenas.
cambios deliberados en las variables endgenas por
causa de las variables en menos del gobierno.
valores exactos de las variables
incluyen variables aleatorias

PROCESO LGICO - EMPRICO EN LA CONSTRUCCIN

DE MODELOS ECONOMTRICOS.
1.

Observacin de la realidad

2.

Agrupacin de observaciones (hiptesis)

3.

Anlisis Ex = ante

4.

Especificacin de un modelo explicativo

5.

Anlisis ex post.

6.

Reespecificacin del modelo propuesto

7.

Utilidad prctica del modelo.

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