INDALIAFINANZASSICAV

ISIN:ES0115075030
En dadAsesora:Ges onedeFinanzasEAFI,S.L
Junio2015

DescripcinGeneraldelasicav

Obje vosicav

Indalia Finanzas es una sicav con un enfo

que de rentabilidad absoluta, que persigue
un obje vo bsico, conseguir rendimientos
posi vos anualmente tratando de ba r el
Eoniamas250p.b,op mizandoelbinomio
rentabilidad/riesgo.

Caracters casdelasicav

Indalia enesusmotoresderentabilidaden
lages nac vade:rentafijainternacional,
renta variable internacional, divisas y ac
vosdeges nabsoluta.Paraconseguirlos
obje vosseinviertedemanerapermanen
tementealmenosel50%delosac vosen
productos de renta fija y monetarios. La
posicinenrentavariableserdealmenos
el 10%. El obje vo de nuestra asignacin
flexibleesminimizarlosriesgosdefluctua
cindelcapitalbuscandolasmejoresfuen
tesderentabilidad.

Gestora:UBSGes n,S.G.I.I.C.,S.A
Depositario:UBSBankS.A
Auditora:PricewaterhouseCoopers,S.L.
Asesora:Ges onedeFinanzasEAFIS.L

Fechainicio:01/01/2010
Patrimonio:4.463.070,35
Val.Liq.actual:5,90670
Liquidez:Diaria
Suscripcin:D+2
Reembolso:D+2
Co zacin:MercadoAlterna voBurs l
Enfoquegeogrficoinversin:Global

Comisionesdelvehculo

Comisinde
asesoramiento:

Comisindeges n
ydepositaria:

PerformanceFee:

Comentariodelasesor

Juniosehasaldadocomoelpeormesde2015.Todoslosac vosfinancieros,rentafijayrentavaria
ble,hancadoduranteestemes.DesdemximosdeAbrilenEuropa,laDeudapblicasehadejado
un5.90%ylarentavariableun8.20%.Dis ntosfactoreshanpesadosobrelosmercadosfinancie
ros,perosobretodohaydosfocosdetensin:GreciayChina.Laposturadelgobiernogriegoenlas
negociacionessobresudeuda,ell moacontecimientoseprodujoafinaldemesconlaconvocato
riadereferedumparaaceptaronolapropuestadelaUninEuropeayelFMI,hansumidoalpasen
elcaosfinanciero.Lasbolsaseuropeasllegaronacaermsdeun5%ellunesdespusdelaconvoca
toria. Veremos como se resuelve este asunto, pero en las ul mas fechas la probabilidad de una
salida del de Grecia, Grexit, ha aumentado considerablemente. En China se est empezando a
drenar la burbuja econmica, por lo pronto el Banco Central Chino esta actuandoen el mercado,
aunquedemomentonohaconseguidopararlasangra.

Nuestraestrategianohaescapadoaestosmovimientosdemercado,ysehadejadoun1,51%du
rantejunio,nohasidounbuenmes.Tantolaestrategiaderentavariablecomoladerentafijahan
restadorentabilidad.Noobstante,prevemosquesilasprximassemanassiguesubiendolavola li
dad,puedeserbeneficiosoparanuestraestrategiadeges ntc ca,yporconsiguientepodramos
aportarvaloralacartera,talycomohemoshechohistricamenteenotrosperiodosdevola lidad.

Rentabilidadesporperiodos

(a30/06/15)

IndaliaFinanzasSicav

InformacinGeneral

www.ges ondefinanzas.com

Rent.2015.1,22%Vola lidad3,06%

1mes

3mes

6mes

1ao

2015

1,51%

1,30%

1,22%
3,06%

2,92%

1,22%

Vola lidad360das

DesdeInicio

20,32%

Rentabilidadnetasdecomisiones,Inicio01/01/2010.

RentabilidadAcumuladadesdeinicio

(a30/06/15)

Periodo01/01/2010a30/06/2015

22,50%
20,00%
17,50%
15,00%
12,50%

0,75%
0,35%
10%

Lacomisinporrendimientoesdel10%sobrela
rentabilidadnetasuperioral3%.

10,00%
7,50%
5,00%
2,50%
0,00%
2.011

2.012
Indalia

2.013
Eonia+250

2.014

2.015

INDALIAFINANZASSICAV

ISIN:ES0115075030
En dadAsesora:Ges onedeFinanzasEAFI,S.L
Junio2015

Desglosecarterapor podeac vos

Rentabilidadmensualdetalle

RFCortoplazo

27,61%

Periodo01/01/2010a30/06/2015

RVRetornoAbsoluto

20,95%

Liquidez/Act.Monetario

17,67%

RFRetornoAbsoluto

12,55%

RVGlobal

12,51%

RFMixta

3,73%

RFGlobal

3,26%

RFInv.Grade

1,72%

Carteraa30/06/2015

www.ges ondefinanzas.com

Rent.2015.1,22%Vola lidad3,06%

Ene

Feb

Mar

Abr

May

Jun

Jul

Ago

(a30/06/15)
Sept

Oct

Nov

Dec

Anual

2010 0,27% 0,56% 0,73% 0,07% 0,99% 0,04% 0,60% 0,19% 0,03% 0,28% 0,95% 2,53%
2011 0,26% 0,62% 2,08% 0,68% 0,02% 0,36% 0,91% 3,28% 3,07% 4,64% 1,71% 0,96%

4,95%
1,24%

2012 1,39% 0,47% 0,52% 0,26% 0,97% 2,07% 0,81% 0,05%

0,43% 0,14% 0,14%

0,28%

4,55%

2013 0,07% 0,34% 0,10% 0,58% 0,19% 0,83% 0,64% 0,08% 0,74% 1,31% 0,47%

0,44%

3,40%

2014 0,03% 1,07% 0,36% 0,07% 0,48% 0,10% 0,22% 0,64%

0,06%

3,49%

1,22%

2015 1,20% 0,95% 0,40% 0,33% 0,51% 1.51%

0,20% 0,97% 0,06%

Rentabilidadnetasdecomisiones,Inicio01/01/2010

Rollingderentabilidad12meses

(a30/06/15)

Periodo01/01/2010a30/06/2015

10,00%

Datosestads cos
RentabilidaddesdeInicio

20,32%

RentabilidadAnualizada

4,01%

Vola lidad1ao

3,06%

Mejormes

4,64%

Peormes

3,28%

%mesposi vos

72,73%

%mesnega vo

27,27%

Subidamedia

0,70%

Bajadamedia

0,82%

8,00%
6,00%
4,00%
2,00%
0,00%
2011

2012

2013

2014

2015

2,00%

A30/06/2015

Rollingrentabilidada12meses:Rentabilidadobtenidaporunpar cipea12mesesvistaendis ntosespacios

temporales

Perfildelinversor po

Laestrategiadelasicavesidneaparainversoresquebusquenrentabilidadesposi vasinde
pendientementedelascircunstanciasdemercado,yquetratendeobtenerretornossuperio
resalac volibrederiesgoen250p.b.anualmente.

Elenfoqueflexibledelaestrategiapermitelaregulacinalaexposicinenac vosderiesgo
paraintentarlograrelobje vodeinversin.Noobstante,larentabilidadnoestaaseguraday
serecomiendaunhorizontemnimodeinversindeunoatresaoparacontrastarelvalorde
laestrategiadentrodelacarteradelinversor.

GESTIONEDEFINANZASEAFIS.L.B04713988.OficialEAFICNMVnReg.56.
Elpresenteinformenoprestaasesoramientofinancieropersonalizado.Hasidoelaboradoconindependenciadelascircunstanciasyobje vosfinancierospar cularesdelaspersonasque
loreciben.Elinversorquetengaaccesoalpresenteinformedebeserconscientedequelosvalores,instrumentosoinversionesaqueelmismoserefierepuedennoseradecuadospara
susobje vosespecficosdeinversin,suposicinfinancieraosuperfilderiesgoyaquestasnohansidotomadasencuentaparalaelaboracindelpresenteinforme,porloquedebe
adoptarsuspropiasdecisionesdeinversinteniendoencuentadichascircunstanciasyprocurndoseelasesoramientoespecficoyespecializadoquepuedasernecesario.

Estedocumento enecarcterinforma vo,yhasidoelaboradoporGes onedeFinanzasEAFIS.L.conlafinalidaddeproporcionarasusclientesinformacingeneralalafechadeemi

sindelinforme.Nielpresentedocumentonisucontenidocons tuyenunarecomendacindeinversin.

Elcontenidodelpresentedocumentoascomolosdatos,opiniones,es maciones,previsionesyrecomendacionescontenidasenelmismo,hansidoelaboradasporGes onedeFinanzas

EAFIS.L.yestnbasadaseninformacionesdecarcterpblico.Ges onedeFinanzasnoasumeresponsabilidadalgunaporcualquierprdidadirectaoindirectaquepudieraresultardel
usodeestedocumentoodesucontenido.Elinversor enequetenerencuentaquelaevolucinpasadadelosvaloresoinstrumentosoresultadoshistricosdelasinversiones,no
garan zanlaevolucinoresultadosfuturos.