UNIVERSIDAD MARIANO GLVEZ DE GUATEMALA

CENTRO UNIVERSITARIO: ANTIGUA GUATEMALA

CURSO: INTRODUCCION A LA ADMINISTRACION DE RIESGOS

BASILEA

comit de Basilea

El Comit de Basilea en adelante denominado el Comit, fue establecido

en 1974 por los gobernadores de los bancos centrales del Grupo de los
Diez (G-10) a raz de serios problemas bancarios, principalmente la
bancarrota del Bankhaus Herstatt en Alemania Occidental y del
estadounidense Franklin National Bank. Su sede est en la ciudad de
Basilea, Suiza y funciona en el edificio del Banco de Pagos
Internacionales (BIS, acrnimo en ingls).
Quienes integran el comit de Basilea
Los miembros del Comit son de Argentina, Australia, Blgica, Brasil,
Canad, China, Francia, Alemania, Hong Kong SAR, India, Indonesia,
Italia, Japn, Corea, Luxemburgo, Mxico, Pases Bajos, Rusia, Arabia
Saudita, Singapur, Surfrica, Espaa, Suecia, Suiza, Turqua, el Reino
Unido y los Estados Unidos.
Que riesgos cubre Basilea I
Se trataba de un conjunto de recomendaciones para establecer un
capital mnimo que deba tener una entidad bancaria en funcin de los
riesgos que afrontaba.
El acuerdo estableca una definicin de "capital regulatorio" compuesto
por elementos que se agrupan en 2 categoras (o "tiers") si cumplen
ciertos requisitos de permanencia, de capacidad de absorcin de
prdidas y de proteccin ante quiebra.
Este capital debe ser suficiente para hacer frente a los riesgos de
crdito, mercado y tipo de cambio.
Cada uno de estos riesgos se meda con unos criterios aproximados y
sencillos. El principal riesgo era el riesgo de crdito, y se calculaba
agrupando las exposiciones de riesgo en 5 categoras segn la
contraparte y asignndole una "ponderacin" diferente a cada categora
(0%, 10%, 20%, 50%, 100%), la suma de los riesgos ponderados
formaba los activos de riesgo.
El acuerdo estableca que el capital mnimo de la entidad bancaria deba
tener deba ser el 8% del total de los activos de riesgo (crdito, mercado

y tipo de cambio sumados). Dicho sistema se conoce con el nombre de

Acuerdo de Capital de Basilea o Basilea I.

Que riesgos cubre Basilea II

En respuesta a los avances tecnolgicos, la diversificacin de los
mercados financieros, la complejidad de los instrumentos o productos
financieros, los modelos de gestin y las tendencias internacionales en
materia de riesgos y gobierno corporativo, surgi la necesidad de revisar
el Acuerdo de Capital de 1988, razn de ello en los aos 1999, 2001 y
2003, el Comit de Basilea circul los documentos consultivos de un
nuevo marco conceptual o nuevo acuerdo de capital, el cual fue
aprobado en mayo de 2004 y publicado en junio de dicho ao, bajo el
nombre de Convergencia Internacional de Medicin de Capital y
Estndares de Capital, un Marco Revisado o Basilea II.
Basilea II tiene como objetivos fundamentales: fortalecer la solidez y
estabilidad del sistema financiero internacional y promover la adopcin
de prcticas de administracin de riesgos ms fuertes en las entidades
bancarias. Asimismo, busca perfeccionar el acuerdo anterior; fomentar
la competencia en igualdad de condiciones; determinar el capital
mnimo regulatorio en base a criterios ms sensibles al riesgo que
permitan alinear ste con el capital econmico; mejorar la eficiencia y el
rendimiento de los procesos bancarios; y, mejorar la supervisin
bancaria y la transparencia de la informacin.
De acuerdo a lo anterior, se estima que lo que el Nuevo Acuerdo de
Basilea II persigue es el desarrollo de un sistema de requerimientos de
capital que tenga mayor grado de sensibilidad al riesgo en relacin con
lo que tiene Basilea I, para lo cual est promoviendo simultneamente
una mayor utilizacin de los mtodos internos de medicin de riesgos de
las entidades; asimismo, persigue el mantenimiento del nivel global de
solvencia del sistema y la necesidad de continuar asegurando la
igualdad competitiva. Por otra parte, y complementariamente, esa
mayor sensibilidad se lograra mediante un tratamiento ms sofisticado

del riesgo de crdito y de mercado (que incluye los riesgos de inters de

la cartera de inversin y riesgo operacional) y, mediante una revisin
supervisora de la solvencia de las entidades, junto con una mayor
disciplina de mercado.

Los pilares 1,2, y 3 de Basilea II.

PILAR 1. REQUERIMIENTOS MINIMOS DE CAPITAL
Este pilar conforma lo que es el coeficiente de solvencia y supone una
importante modificacin del Acuerdo de Basilea I, cuyo contenido est
incluido en este pilar. En ese contexto, este pilar define los requisitos
mnimos de capital en relacin con los riesgos asumidos, as:
Riesgo de Crdito: Es en este riesgo en donde se concentra el
mayor nmero de novedades en los requisitos de capital en
sentido tradicional, lo que actualmente se denomina Pilar I de
Basilea I.
Riesgo de Mercado: No sufre cambios significativos,
permanece tal y como se defini en la primera enmienda del
ao 1996 de Basilea I.
Riesgo Operacional: Importante novedad del Nuevo Acuerdo
de Capital, donde se fija por primera vez los requisitos de
capital por este riesgo.
En ese sentido, en este Pilar 1 se modifica la definicin de activos
ponderados por su nivel de riesgo a travs de dos elementos principales:
1) modificaciones sustanciales en el tratamiento del riesgo crediticio con
respecto al Acuerdo vigente; y, 2) la introduccin de un tratamiento
explcito para el riesgo operativo, midiendo este riesgo e incluyndolo en
el denominador del coeficiente de capital del banco, como se aprecia en
la frmula siguiente:
Capital Regulatorio_____ >= 8%
Riesgo (RC+RM+RO)
Tanto en el riesgo de crdito y el riesgo operativo, se introducen tres
mtodos distintos para el clculo de su riesgo, lo que permite a los
bancos y supervisores seleccionar el mtodo o mtodos que consideren
ms adecuado al grado de desarrollo de las operaciones del banco y a la

infraestructura de su mercado financiero. A continuacin se presentan

los tres mtodos principales segn el tipo de riesgo:
RIESGO DE CRDITO
1. Mtodo Estndar
2. Mtodo IRB Bsico
3. Mtodo IRB Avanzado

RIESGO OPERATIVO
1. Mtodo del Indicador Bsico
2. Mtodo Estndar
3. Mtodo de Medicin Avanzada
(AMA)

METODOS DEL RIESGO DE CREDITOS

Como se ha indicado, el Acuerdo de Basilea II introduce con respecto a
Basilea I importantes novedades relevantes en los siguientes aspectos
del riesgo de crdito:
Introduce los ratings externos de los prestatarios para asignar
ponderaciones a los activos.
Adems del enfoque estndar, introduce en forma detallada el
enfoque basado en los ratings internos, en dos niveles: bsico y
avanzado.
Toma en cuenta las tcnicas de mitigacin del riesgo de crdito,
entre ellas los derivados de crditos.
Trata en forma exhaustiva y diferenciada el tema de la
titularizacin de activos.
A continuacin se presenta un resumen de las principales caractersticas
de los mtodos del riesgo de crdito:
EL METODO ESTANDAR
El enfoque estndar del Nuevo Acuerdo contempla las siguientes
modificaciones en comparacin con el Acuerdo de 1988: 1) los factores
de ponderacin de riesgo se basan en las calificaciones de crdito
externas individuales; 2) ms categoras de ponderacin (50 y 150%)
para algunas exposiciones crediticias; 3) se elimina el crdito de calidad
crediticia basado en la membresa de la OCDE; 4) se otorgan menores
ponderaciones a algunos crditos a corto plazo; y, 5) se da mayor
reconocimiento a los diversos factores que ejercen influencia sobre el
nivel de riesgo crediticio al que est expuesto un banco.

Las referencias externas de calificacin crediticia de los prestatarios a la

hora de asignar ponderaciones a los distintos tipos de activos y riesgos,
pueden provenir, bien de las agencias de rating, o bien (slo en el caso
de los riesgos soberanos), de las agencias de crdito a la exportacin. A
continuacin se resumen las ponderaciones que Basilea II asigna a cada
tipo de activo de riesgo.
CALIFICACIN
RIESGO

DEL AAA
a
AA-

A+
a
A-

BBB
+
a
BBB50%

BB+
a
B-

100
%
100
%

Riesgos
Soberanos, 0%
Estados
y
Gobierno
Centrales
Bancos (opcin 1)
20%

20%

Bancos (opcin 2)

20%

50%

100
%
50%

Crditos de Corto Plazo

20%

20%

20%

50%

Empresas

20%

50%

Activos Titularizados

20%

50%

100
%
100
%

100
%

50%
100
%
100
%

Por
debaj
o de
B150%

Sin
ratin
g

150%
150%

100
%
50%

150%

20%

150%

100
%
100
%

150%

100
%

Es importante mencionar que no cualquier agencia calificadora de riesgo

puede ser utilizada para los efectos de este enfoque estndar, y se
indica que la responsabilidad acerca de qu agencias son elegibles para
los propsitos de las calificaciones, queda depositada en los
supervisores bancarios nacionales. El Comit de Basilea considera que
las calificadoras deben cumplir con seis criterios bsicos: 1) Objetividad,
es decir, que la metodologa debe ser rigurosa, sistemtica y debe estar
validada por la experiencia histrica; 2) Independencia, las agencias
deben estar libres de todo tipo de conflicto de intereses o presiones
polticas y econmicas; 3) Suficiencia de recursos; 4) Transparencia, las
calificaciones otorgadas deben estar disponibles para ser conocidas
tanto por entidades nacionales como internacionales, y la metodologa
usada debe ser del conocimiento pblico; 5) Credibilidad, en general las
calificaciones deben ser utilizadas por terceros, inversionistas, entidades
financieras, etc.; y, 6) Revelacin, las calificadores deben revelar sus
metodologas de evaluacin.

Con respecto a las tcnicas de mitigacin del riesgo de crdito,

actualmente slo se reconocen las garantas en efectivo y con deuda
pblica. En el Nuevo Acuerdo de Basilea, las tcnicas de reduccin
contempladas pertenecen a alguna de estas categoras: a) colaterales:
la ponderacin de un activo concreto puede ser reemplazada por la
ponderacin de su garanta colateral; b) la compensacin dentro del
balance; c) las garantas y derivados de crdito, as los bancos que usen
derivados de crdito reciben un bono en trminos de capital exigido,
para ello, los derivados de crditos utilizados deben ser emitidos por
empresas calificadas A como mnimo.
METODOS DE RATINGS INTERNOS
Bajo este enfoque de ratings internos, la clasificacin de las
exposiciones a los riesgos y por ende el capital exigido, depender de
las propias estimaciones internas de los riesgos que realicen las
instituciones bancarias. As, con este enfoque se pretenden los objetivos:
1) Una mayor sensibilidad al riesgo de crdito por parte de los bancos,
adaptndose mejor a las prcticas especficas y habituales de los
mismos; y, 2) Una compatibilidad con los incentivos a que estas
entidades mejoren sus sistemas internos de medicin, gestin y control
del riesgo de crdito.
La principal diferencia entre el mtodo estndar y el enfoque basado en
calificaciones internas (internal ratings based, IRB) es que en este ltimo
los factores de ponderacin de riesgo incluyen informacin, como ya se
dijo, generada por los propios bancos a partir de sus sistemas de
calificacin de riesgos de crdito; en ese sentido, el modelo IRB se basa
en tres aspectos principales: a) los factores o componentes del riesgo; b)
la funcin de ponderacin de riesgo; y, c) los activos ponderados y
requerimientos mnimos de capital.
La construccin de los factores estndares de ponderacin de riesgos se
basa en la probabilidad de incumplimiento (Probability of Default, PD) y
otros factores de riesgo, como lo son: la prdida dado un incumplimiento
(Loss Given Default, LGD) y la exposicin al momento del
incumplimiento (Exposure at Default, EAD).

El Nuevo Acuerdo de Basilea II considera dos mtodos para el clculo del

capital requerido dentro del enfoque IRB. La primera conocida con el IRB
fundamental, en donde los bancos pueden estimar slo PD con sus
propias calificaciones crediticias y los dems factores de riesgo son
proporcionados por el supervisor bancario. El segundo, el IRB avanzado,
los bancos pueden hacer sus propias estimaciones tanto de PD, LGD,
EAD, y otros parmetros como el vencimiento y correlaciones.
Las diferencias entre los dos mtodos IRB se resumen a continuacin:
PARAMETRO
METODO
IRB METODO
IRB
FUNDAMENTAL
AVANZADO
PD (Probability of Default) Banco
Banco
LGD (Loss Given Default) Supervisor
Banco
EAD
(Exposure
at Supervisor
Banco
Default)
Vencimiento
No
Si
Correlaciones
No
No
Nota: para los parmetros PD, LGD y EAD las columnas a la derecha
indican quin los determina. Para los dems parmetros las columnas a
la derecha indican si los mismos se consideran o no para efectos de
determinar el requerimiento de capital.
La diferencia principal de los mtodos IRB bsico o fundamental y el IRB
avanzado, que presentan con respecto al mtodo estndar, es que los
bancos califican a sus clientes y estas calificaciones internas se utilizan
para fijar los requisitos de capital; en ese sentido, los bancos deben
establecer primero un sistema de calificacin atenindose a un nmero
mnimo de categoras de calificacin. Posteriormente, deben asignar a
cada categora una probabilidad de incumplimiento. De acuerdo con el
IRB bsico o fundamental, estas probabilidades se incorporan en una
frmula que se divulga y, teniendo en cuenta un conjunto de otros
parmetros que fija el supervisor, se calcula el requisito de capital. En el
caso del IRB avanzado, los bancos determinan algunos de los otros
parmetros que establece el regulador siguiendo el enfoque del IRB
bsico. As por ejemplo, de conformidad con el IRB avanzado, los bancos
pueden determinar las prdidas en caso de incumplimiento, la
exposicin en caso de incumplimiento y el vencimiento del prstamo.
La metodologa para el clculo de los requerimientos mnimos de capital
consiste en los 5 pasos siguientes:

1. Clasificar cada exposicin crediticia en seis grandes categoras de

activos sobre exposiciones: comerciales, minoristas, soberanas,
bancarias, de proyectos e inversiones en acciones.
2. Estimar los factores de riesgo dependiente del mtodo IRB
adoptado.
3. Calcular las ponderaciones de riesgo correspondientes.
4. Calcular los activos ponderados.
5. Calcular los requerimientos mnimos de capital (Capital
regulatorio/Activos Ponderados > 8%)
A continuacin se pueden apreciar las distintas alternativas y diferentes
formas de evaluacin del riesgo crediticio, basado en los tres mtodos
mencionados anteriormente; es decir, el enfoque estndar, y los
enfoques IRB bsico e IRB avanzado.
ALTERNATIVAS DE EVALUACION DEL RIESGO CREDITICIO BASADO
EN LOS METODOS ESTANDAR, IRB BASICO E IRB AVANZADO
Aproximaci Tcnica
n
bsica para
medir
el
riesgo
crediticio
Mtodo
Agencias de
estndar
crdito a la
simplificad exportacin
o
(www.oecd.or
g,
Trade
Directotare,
pgina ACE).

Mtodo
estndar

Mitigacin
Riesgo de Riesgo
del
riesgo Titularizaci operativo
crediticio
n

Simple:
ponderacin
de riesgo de
sustitutos de
colateral.

Banco slo
pueden
invertir (no
pueden
ofrecer
mejoras
crediticias o
facilidades
de liquidez .
Ponderacin
del riesgo =
100%
ACE
o Simple:
Estndar:
agencias
(como en la utiliza
calificados de anterior).
agencias de
riesgo. (S&P, Comprensiva crdito para
Moodys,
: monto de la
Fitch).
exposicin
exportacin

Indicador
bsico:
Capital
=
15%
del
ingreso
bruto.

Indicador
bsico
o
estandarizad
o donde el
capital
del
banco
=

Mtodo
IRB
bsico

Mtodo
IRB
avanzado

Clasificacin
interna de los
bancos
de
probabilidad
de
incumplimient
o, y frmula
de Basilea II
para
definir
requerimiento
s de capital
(prdida
en
caso
de
incumplimient
o dado el 45%
para senior y
el 75% para
subordinada)
Bancos
definen
la
clasificacin
interna
(probabilidad
de
incumplimient
o), prdida de
incumplimient
o, exposicin
al
incumplimient
o,
y
maduracin.
Requerimient
os de capital

reducido
sujeto
a
recortes de
crdito
y
colaterales.

(solo bancos
de inversin
pueden usar
debajo
de
BB+).

Comprensiva
,
luego
prdida por
incumplimien
to
ajustada
por
la
reduccin en
la exposicin
y
los
requerimient
os de capital
basados en
la frmula de
Basilea.

Bancos de
inversin
pueden usar
clasificacion
es
de
acuerdo a la
escala
estndar.
Bancos
generadores
de
titularizaci
n
pueden
emplear la
frmula
supervisora.

suma
ponderada
del ingreso
bruto
por
tipos
de
actividad.
Se
espera
que bancos
ms
sofisticados
apliquen el
mtodo
avanzado
donde
los
requerimient
os de capital
se calculan
por
su
propio
sistema de
medicin de
riesgo.

Modelo
Siguiendo el Siguiendo el
propio
mtodo IRB mtodo IRB
determina la bsico.
bsico
prdida por
incumplimien
to,
requerimient
os de capital
basados en
la frmula.

an definidos
con la frmula
de Basilea.

METODOS DEL RIESGO OPERATIVO

La metodologa que el Comit de Basilea propone para la capitalizacin
de los riesgos operativos, consiste en un enfoque evolutivo en trminos
de sofisticacin y sensibilidad al riesgo; en ese sentido, los mtodos que
se proponen son tres:
1) Indicador Bsico; 2) Estandarizado; y, 3) Medicin Avanzada (AMA).
Las caractersticas de cada mtodo se resume a continuacin:
ENFOQUE DE INDICADOR BASICO:
Los bancos que utilicen el Enfoque de Indicador Bsico (Basic Indicador
Approach) debern cubrir el riesgo operativo con un capital equivalente
al promedio sobre los 3 aos anteriores de un porcentaje fijo del 15% del
ingreso positivo anual bruto. El cargo de capital se calcula aplicando la
siguiente frmula:
Kbia = suma (Gl1...n x a )/n
donde:
Kbia = El cargo de capital en el Mtodo del Indicador Bsico
Gl
= Ingreso bruto anual, donde sea positivo, sobre los 3 aos
previos.
n
= Nmero de los 3 aos anteriores en los cuales el ingreso bruto
es positivo.
a
= 15% parmetro fijado por el Comit de Basilea
METODO ESTANDARIZADO
En el mtodo estandarizado (Standardised approach) las actividades de
los bancos se dividen en 8 lneas de negocio: finanzas corporativas,
negociacin y ventas, banca minorista, banco comercial, liquidacin y
pagos, servicios de agencia, administracin de activos e intermediacin
minorista. El cargo de capital se expresa en la siguiente frmula:
Ktsa = { suma 1-3 aos max (suma (Gl 1 8 x B 1 8),0)}/3
donde:
Ktsa = El requerimiento de capital del Mtodo Estandarizado
Gl 1-8 = Ingreso anual bruto en cada una de las 8 lneas de negocio.

B 1-8
= Porcentaje fijo establecido por el Comit de Basilea segn
las 8 lneas de negocios con sus betas respectivas, segn el cuadro
siguiente:
LINEAS
DE
NEGOCIO
Finanzas Corporativas
Negociacin y Ventas
Banca Minorista
Banca Comercial
Liquidacin y Pagos
Servicios de Agencia
Administracin
de
Activos
Intermediacin
Minorista

FACTORES
CAPITAL
(B 1)
(B 2)
(B 3)
(B 4)
(B 5)
(B 6)
(B 7)
(B 8)

DE FACTORES BETA
18%
18%
12%
15%
18%
15%
12%
12%

METODO DE MEDICION AVANZADA

En este Mtodo de Medicin Avanzada, (Internal Measurement Approach)
el requerimiento de capital regulatorio ser igual a la medida de riesgo
generada por el sistema interno de medicin del riesgo operativo del
banco, mediante la utilizacin de los criterios cuantitativos y cualitativos
aplicables a los AMA. Esta metodologa brinda discrecionalidad a los
bancos para el uso de data interna de prdidas, mientras que el mtodo
para calcular la carga de capital ser impuesto por el supervisor
bancario.
PILAR II. EXAMEN DEL SUPERVISOR
Este pilar es una de las novedades del Nuevo Acuerdo de Capital,
aunque en buena medida refleja las prcticas seguidas por los
supervisores en su control de la solvencia de la banca, y se apoya en
una serie de principios que le permiten al rgano supervisor revisar y
evaluar la suficiencia y capital de los bancos y sus estrategias, con
respecto a sus riesgos globales. Los supervisores debern adoptar las
acciones que sean necesarias para asegurarse que los bancos operen
con coeficientes de capital suficientemente amplios y exigir de ser
necesario las acciones correctivas del caso.
Es importante mencionar que, en este Pilar se han identificado cuatro
principios bsicos del examen del supervisor, que son un complemento
de los Principios Bsicos para una Supervisin Bancaria Efectiva y la

Metodologa de dichos Principios Bsicos. En ese sentido, a continuacin

se resumen los mismos:
Principio 1: Los bancos debern contar con un proceso para evaluar la
suficiencia de capital total en funcin de su perfil de riesgo y con una
estrategia de mantenimiento de sus niveles de capital.
Principio 2: Las autoridades supervisoras debern examinar las
estrategias y evaluaciones internas de la suficiencia de capital de los
bancos, as como la capacidad de stos para vigilar y garantizar su
propio cumplimiento de los coeficientes de capital regulatorio. Las
autoridades supervisoras debern intervenir cuando no queden
satisfechas con el resultado de este proceso.
Principio 3: Los supervisores debern esperar que los bancos operen
por encima de los coeficientes mnimos de capital regulatorio y debern
tener la capacidad de exigirles que mantengan capital por encima del
mnimo.
Principio 4: Los supervisores debern buscar intervenir en una etapa
temprana con el fin de evitar que el capital descienda por debajo de los
niveles mnimos requeridos para cubrir las caractersticas de riesgo de
un banco particular, y debern exigir la inmediata adopcin de medidas
correctivas si el capital no se mantiene en el nivel requerido o no se
restaura a ese nivel.
Adicionalmente, este pilar permitir a los supervisores bancarios
asegurarse que los bancos efecten pruebas de sensibilidad stress
testing, que les permitan estimar el impacto en los requerimientos de
capital de diversos factores de riesgo, entre los que se pueden
mencionar el riesgo de crdito, riesgos de concentracin, el tratamiento
de los riesgos residuales derivado del uso del colateral, garantas y
derivados del crdito, como tambin para el tratamiento de
titularizaciones. Los resultados les permitirn asegurarse que mantienen
un margen de capital suficientemente amplio o si por el contrario
requieren de ms capital. De igual forma con el resultado el rgano
supervisor podra requerir que el banco reduzca sus riesgos, que
aumente su capital o fortalezca sus procesos de administracin de
riesgos y su control interno.

PILAR III. DISCIPLINA DEL MERCADO

El tercer Pilar, relacionado con la informacin al mercado, tambin es
novedoso, aunque refleja bastante bien las recomendaciones
internacionales que se han elaborado, o que estn en proceso de
elaboracin en los distintos organismos sobre el tema, y tiene por objeto
completar los requerimientos mnimos de capital del primer pilar y el
proceso del examen del supervisor del segundo pilar, a travs de un
conjunto de requisitos de divulgacin que permitan a los participantes
en el mercado, evaluar las principales informaciones sobre el perfil del
riesgo de un banco y sobre su nivel de capitalizacin. Entre estas
divulgaciones se incluyen las pblicas que se estimen necesarias por
motivos de seguridad y supervisin, as como los informes peridicos
exigidos por los rganos supervisores, lo cual depender de la facultad
legal que tenga cada supervisor en su pas de origen.
En sntesis, se estima que la idea bsica del Comit de Basilea es que
los tres pilares deben de funcionar conjunta e integralmente, y que los
mismos no son excluyentes sino que los mismos se complementan entre
si, de tal manera que no es posible basarse nicamente en uno o dos de
ellos, sin tener presente el tercero.
Por otra parte, las entidades tienen que tener un nivel mnimo de
recursos propios calculados de acuerdo con el contenido del Pilar 1; por
otra parte, los rganos supervisores deben asegurarse de que, adems,
las entidades disponen de sistemas internos adecuados para calcular el
capital
econmico
necesario
en
relacin
con
sus
riesgos,
independientemente del nivel legal mnimo exigido, y deben ser capaces
de analizar el perfil de riesgos de cada entidad, con la finalidad de
conocer si el nivel de solvencia alcanzado es adecuado, este es el Pilar
2.
Por ltimo, bancos y supervisores deben dar suficiente informacin al
mercado para asegurar una cierta disciplina permanente del mismo, que
es el Pilar 3, reforzando de esta manera los dos pilares anteriores.
DIFERENCIAS CONCEPTUALES Y METODOLOGAS ENTRE EL
ACUERDO DE CAPITAL DE 1988 (BASILEA I) Y EL NUEVO ACUERDO
DE BASILEA II
BASILEA I (1988)
BASILEA II (2004)
No incorpora la medicin del Incorpora la medicin del riesgo

riesgo operativo.
Incorpora la medicin del riesgo
de mercado desde 1996.
Medicin del riesgo crediticio:
Aplicacin
de
ponderaciones
dadas por el regulador.
Clculo del riesgo crediticio por
medio del enfoque estandarizado.

Pases de la OCDE reciben un

trato preferencial.
Estructura
basada
en
el
requerimiento de capital.

No
incluye
requerimiento
adicional por otros riesgos.

Escasos incentivos para lograr

una mejor administracin del
riesgo en cada banco (ejemplo:
poco o nulo reconocimiento para
efectos del capital requerido, de
diversos factores que afectan el
nivel de riesgo crediticio asumido
por un banco)

operativo.
Permanece igual
Riesgo crediticio: Aplicacin de
ponderaciones
externas
(calificadoras) o por mtodos
internos.
Clculo del riesgo crediticio
mediante
3
mtodos:
1.
Estandarizado;
2.
IRB
Fundamental; y, 3. IRB Avanzado.
No existe trato diferenciado para
los pases miembros de la OCDE.
Se establecen 3 pilares:
1. Requerimientos mnimos de
capital.
2. Revisin
de
la
entidad
supervisora.
3. Disciplina de mercado.
El pilar 2 da la posibilidad al ente
supervisor de requerir mayor
capital por otros riesgos (por
ejemplo:
concentracin
de
mercado).
Reconocimiento, para efectos del
capital requerido, de los diversos
factores que determinan el riesgo
de crdito asumido por un banco:
a.
Garantas y otras tcnicas
de mitigacin del riesgo de
crdito.
b. Plazo de las exposiciones
crediticias
c. Titularizacin de activos (asset
securitization)

Que restricciones tiene para el capital Basilea III

Promueve la acumulacin de capital en los buenos momentos para
disponer de l en los periodos de tensin.

En primer lugar, el nuevo requerimiento de capital ordinario pasa a ser

del 7%, incluyendo un colchn de conservacin de capital del 2,5%. Su
propsito es asegurar que los bancos mantengan una reserva de capital
que sirva para absorber prdidas durante periodos de tensin y evitar
as que su capital caiga por debajo del mnimo obligatorio. Esto reducir
la posibilidad de que se produzca un crculo vicioso de prdidas y
recortes de crdito en comparacin con las normas anteriores.
En segundo lugar, un elemento clave de Basilea III para limitar la
prociclicidad ser el colchn de capital anticclico, que se ha calibrado en
un rango del 02,5%. Este capital se dotar cuando las autoridades
nacionales consideren que el crecimiento crediticio agregado est
agravando el riesgo sistmico, y se liberar en las fases bajistas del
ciclo. De este modo, se reducira por ejemplo el riesgo de que el crdito
disponible pueda verse restringido por los requerimientos de capital
regulatorio. Su intencin es por tanto mitigar la prociclicidad y atenuar el
impacto de los altibajos del ciclo financiero.
Los requerimientos se introducirn en 2013 y su implementacin
definitiva no ser hasta finales de 2017. Los instrumentos que ya no
puedan considerarse como capital de Nivel 1 distinto del capital
ordinario o como capital de Nivel 2 dejarn de reconocerse
paulatinamente en un horizonte de 10 aos a partir del 1 de enero de
2013.
Volviendo a los requerimientos mnimos de capital, las nuevas normas
para el capital ordinario y el capital de Nivel 1 se aplicarn de
forma progresiva a partir de 2013 y entrarn plenamente en vigor a
principios de 2015. El calendario ser el siguiente:
A comienzos de 2013, los requerimientos mnimos para el capital
ordinario y de Nivel 1 pasarn del 2% y el 4% actual al 3,5% y 4,5%
respectivamente.
A partir de 2014, el capital ordinario mnimo deber ser del 4% y el de
Nivel 1 del 5,5%.
En 2015, se aplicarn los requerimientos definitivos del 4,5% y el 6%
respectivamente.
Por su parte, el colchn de conservacin del capital, que estar
compuesto de capital ordinario y se aadir al requerimiento mnimo del

4,5%, tambin se aplicar progresivamente a partir del 1 de enero de

2016, hasta entrar plenamente en vigor el 1 de enero de 2019.
Por ltimo, el coeficiente de apalancamiento tambin se introducir por
fases. Habr un periodo de aplicacin de paralelo que ir de 2013 a
2017, de modo que su introduccin definitiva en el Primer Pilar el 1 de
enero de 2018 se har tras una revisin y calibrado adecuados.