Saga

Falabella
S.A
Anlisis a los Estados financieros
Individuales 31-12-2010
Ajustes tras la primera adopcin de las Normas
Internacionales de Informacin Financiera (NIIF)

Por

Flores Porras, Leydy Vanessa

Panta Snchez, Sabina Katherine
Prez Dvila, Cinthia Katherine
Snchez Ripalda, Gustavo Adolfo
Vera Tirado, Marcia Alejandra

Seminario Aplicativo de Auditora Financiera

CPC. Rojas guila, Katherine Lisseth

PRIMERA APLICACIN DE LAS NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIN

FINANCIERA (NIIF)
Como parte del proceso de adopcin de las NIIF en el Per, el 14 de octubre de 2010, a travs de
la Resolucin N102-2010-EF/94.01.1, la Superintendencia de Mercado de Valores (SMV,
antes CONASEV), ha requerido a las sociedades annimas inscritas en el Mercado de Valores que
adopten las NIIF a partir del ejercicio 2011, teniendo como opcin efectuar la adopcin anticipada
en el ejercicio 2010. En consecuencia, la Compaa ha adoptado plenamente las NIIF en el
ejercicio 2011.
Hasta el 31 de diciembre de 2010, la Compaa prepar sus estados financieros de acuerdo con
PCGA en el Per. Los estados financieros por el ao terminado el 31 de diciembre de 2011 son los
primeros estados financieros que la Compaa ha preparado de acuerdo con las NIIF, para lo cual
se ha aplicado la NIIF 1 Adopcin por Primera Vez de las Normas Internacionales de
Informacin Financiera en la determinacin de los saldos de apertura al 1 de enero de 2010, fecha
de transicin a las NIIF. La aplicacin de la NIIF 1 implica que todas las NIIF sean aplicadas
retrospectivamente en la fecha de transicin, incluyendo ciertas excepciones obligatorias y
exenciones opcionales definidas por la Norma.
Las exenciones sealadas en la NIIF 1 que la Compaa ha decidido aplicar en su proceso de
adopcin de NIIF se refieren a:

El valor razonable o revaluado de ciertas partidas de inmuebles, mobiliario y equipos

como costo atribuido, el cual corresponde al valor asignado por un tasador independiente
a la fecha de transicin. De acuerdo con la NIIF 1, dicho valor asignado es el mismo que
se utiliz para el proceso de transicin a NIIF en aos anteriores del Grupo econmico al
que pertenece la Compaa (Grupo Falabella de Chile).
El costo atribuido de la inversin en subsidiaria corresponde al valor en libros a la fecha
de transicin segn PCGA en el Per.

Los cuadros y sus explicaciones siguientes, describen detalladamente las principales diferencias
entre los PCGA en el Per y las Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF)
aplicadas por la Compaa, y el impacto sobre el patrimonio neto al 31 de diciembre de 2011, al
31 de diciembre de 2010 y al 1 de enero de 2010, y sobre la utilidad neta al 31 de diciembre de
2010.
1. Reconciliacin del Estado de situacin financiera

i.

La reconciliacin entre el estado de situacin financiera bajo los PCGA en el Per y las
NIIF al 1 de enero de 2010 (fecha de transicin a NIIF) se detalla a continuacin:
Saldos al
01.01.2010
PCGA

Saldos al
01.01.2010
bajo NIIF

S/ (000)

S/ (000)

Ajuste
s
S/
(000)

Activo
Efectivo y equivalentes de efectivo

26,897

26,897

Cuentas por cobrar comerciales, neto

7,555

7,555

Otras cuentas por cobrar, neto

8,725

8,725

Cuentas por cobrar a relacionadas

Inventarios, neto
Gastos pagados por anticipado
Total activo corriente
Asociacin en participacin y subsidiaria
Inmuebles, mobiliario y equipo, neto
Activo diferido neto por impuesto a las
ganancias
Otros activos, netos
Total activo

80,519

80,519

266,057

266,057

9,130

9,130

398,883

398,883

66,440

66,440

315,178

426,676

27,627
2,280
810,408

0
111,49
8 (a)

0 -27,627 (b)
2,277

-3

894,276 83,868

Pasivo y patrimonio neto

Pasivo
Cuentas por pagar comerciales

158,900

158,900

Pasivo por impuesto a las ganancias

13,752

13,752

Otras cuentas por pagar

37,333

37,333

Provisiones por beneficios a los empleados

27,913

27,913

Provisiones diversas
Cuentas por pagar a relacionadas
Porcin corriente de las obligaciones
financieras
Total pasivo corriente
Pasivo diferido neto por impuesto a las
ganancias
Obligaciones financieras a largo plazo
Otras obligaciones a largo plazo
Total pasivo

8,883

9,756

873

24,879

24,879

176,676

176,676

448,336

449,209

873

9,639

9,639

41,485

41,485

949

949

490,770

Otras reservas de patrimonio

Otras reservas de capital

(a y
b)

501,282 10,512

Patrimonio neto
Capital emitido

(d)

0
99,275

99,275

2,400

2,400

19,855

19,855

Resultados acumulados

198,108

271,464 73,356

Total patrimonio neto

319,638

392,994 73,356

Total pasivo y patrimonio neto

810,408

894,276 83,868

(a y
d)

ii.

Asimismo, la reconciliacin de los saldos del estado de situacin financiera al 31 de

diciembre de 2010 se presenta continuacin:
Saldos al
31.12.2010
PCGA

Saldos al
31.12.2010
bajo NIIF

S/ (000)

S/ (000)

Ajuste
s
S/
(000)

Activo
Efectivo y equivalentes de efectivo

81,663

81,663

Cuentas por cobrar comerciales, neto

7,347

7,347

Otras cuentas por cobrar, neto

8,982

8,982

87,555

87,555

323,060

323,060

9,536

9,536

518,143

518,143

84,648

83,849

353,343

460,863

Cuentas por cobrar a relacionadas

Inventarios, neto
Gastos pagados por anticipado
Total activo corriente
Asociacin en participacin y subsidiaria
Inmuebles, mobiliario y equipo, neto
Activo diferido neto por impuesto a las
ganancias
Otros activos, netos
Total activo

17,930
2,734
976,798

-799 (c)
107,52
0 (a)

0 -17,930 (b)
2,730

-4

1,065,585 88,787

Pasivo y patrimonio neto

Pasivo
Cuentas por pagar comerciales

241,793

241,793

Pasivo por impuesto a las ganancias

24,711

24,711

Otras cuentas por pagar

44,787

44,787

Provisiones por beneficios a los empleados

37,828

37,828

Provisiones diversas

10,428

10,428

Cuentas por pagar a relacionadas

Porcin corriente de las obligaciones
financieras

46,345

46,345

106,016

106,016

511,908

511,908

Total pasivo corriente

Pasivo diferido neto por impuesto a las
ganancias
Obligaciones financieras a largo plazo
Otras obligaciones a largo plazo
Total pasivo

16,823 16,823

55,395

55,395

968

968

568,271

585,094 16,823

Patrimonio neto
Capital emitido
Otras reservas de patrimonio
Otras reservas de capital

(a y
b)

0
99,275

99,275

4,275

4,275

20,042

20,042

Resultados acumulados

284,935

356,899 71,964

Total patrimonio neto

408,527

480,491 71,964

(a y
d)

Total pasivo y patrimonio neto

976,798

1,065,585 88,787

2. Reconciliacin del Estado de Resultados

Una reconciliacin entre el estado de resultados bajo los PCGA en el Per y las NIIF por el ao
2010 se detalla a continuacin:

Ventas netas de mercaderas

Saldos al
31.12.2010
bajo NIIF

Ajustes

S /. (000)

S /. (000)

S /. (000)

1,802,635.00

1,803,508.00

873.00

Comisiones por concesiones

6,634.00

6,634.00

0.00

Comisiones por concesiones

38,304.00

38,304.00

0.00

1,847,573.00

1,848,446.00

873.00

Costo de ventas

-1,268,000.00

-1,268,000.00

0.00

Utilidad bruta

579,573.00

580,446.00

873.00

Gastos de ventas

-290,528.00

-312,440.00

-21,912.00

-69,044.00

-74,854.00

-5,810.00

34,588.00

34,588.00

0.00

Total ingresos brutos

Gastos administrativos
Asociacin en participacin
Otros ingresos
Otros gastos
Ingresos financieros
Gastos financieros
Participacin en resultados subsidiaria
Prdida por instrumentos financieros
derivados
Diferencia en cambio, neta
Utilidad antes del impuesto a las
ganancias

677.00

677.00

0.00

-4,775.00

-4,775.00

0.00

461.00

461.00

0.00

-13,653.00

-13,653.00

0.00

798.00

-798.00

-741.00

-741.00

0.00

2,240.00

2,240.00

0.00

239,596.00

211,949.00

-27,647.00

Participacin de los trabajadores

-26,001.00

Impuesto a las ganancias

-66,768.00

-66,514.00

254.00

146,827.00

145,435.00

-1,392.00

99,275.00

99,275.00

1.48

1.47

Utilidad neta
Promedio ponderado de acciones en
circulacin (en miles de unidades)
Utilidad por accin (en Nuevos Soles)

Saldos
iniciales
31.12.2010

26,001.00

(d
)

(b
)
(b
)

(c
)

(b
)
(b
)

3. Reconciliacin del Estado de Cambios en el Patrimonio Neto

Reconciliacin del patrimonio neto desde PCGA en el Per y NIIF al 1 de enero y 31 de diciembre
de 2010:

Patrimonio neto segn PCGA en el

Per
Ms (menos) efecto por el ajuste
en:
Inmuebles, mobiliario y equipo
Participacin a los trabajadores en las
utilidades
Pasivo diferido por impuesto a las
ganancias
Costo atribuido de inversin en
subsidiarias
Programa de fidelizacin de clientes
Otros
Patrimonio neto de acuerdo a NIIF

Al 31 de
diciembre del
2010
S/ (000)

Al 01 de enero
del 2010
S/ (000)

408,527

319,638

(a)

107,520

111,498

(b)

-2,498

-4,080

-32,255

-33,186

(a y
b)
(c)

-799
-4

-873
-3

480,491

392,994

(d)
(e)

4. Notas a la reconciliacin del estado de situacin financiera y resultados Saldos iniciales

Los saldos iniciales se derivan de los estados financieros de acuerdo con los PCGA en el Per, que
comprenden las NIIF oficializadas a travs de resoluciones emitidas al a fecha de emisin de los
estados financieros por el Consejo Normativo de Contabilidad (CNC).
Ajustes
La adopcin de las NIIF ha requerido ajustes a los saldos existentes en los estados financieros
bajo principios de contabilidad generalmente aceptados en el Per. Los ajustes ms
importantes son:
a. Inmuebles, mobiliario y equipo
Como parte del proceso de primera adopcin, la Compaa opt por valorizar su activo fijo a
su valor razonable, basado en la valuacin realizada por un perito independiente, y utilizar este

valor como costo atribuido, acogindose a la exencin permitida por la NIIF 1. Dicho trabajo
de valuacin es el mismo que se utiliz para el proceso de transicin a NIIF en aos anteriores
del Grupo econmico al que pertenece la Compaa, y los activos revaluados corresponden
principalmente a edificaciones.
Como consecuencia, se registr un incremento del rubro Inmuebles, mobiliario y equipo al 1
de enero de 2010 de aproximadamente S/.111,498,000 (aproximadamente S/.107,520,000 al
31 de diciembre de 2010) como ajuste de transicin a las NIIF con abono a la cuenta
Resultados acumulados en el patrimonio neto de aproximadamente S/.78,046,000
(aproximadamente S/.75,264,000 al 31 de diciembre de 2010), importes netos del impuesto a
la renta diferido de aproximadamente S/.33,449,000 (aproximadamente S/.32,256,000 al 31 de
diciembre de 2010).
b. Participacin a los trabajadores en las utilidades
En la reunin del Consejo de Interpretaciones de las Normas Internacionales de Informacin
Financiera (CINIIF) efectuada en noviembre de 2010, se concluy que la participacin a los
trabajadores en las utilidades debe ser registrado de acuerdo con la NIC 19 Beneficios a los
empleados y no de acuerdo a la NIC 12 Impuesto a las Ganancias. En consecuencia, una
entidad slo est obligada a reconocer un pasivo cuando el empleado ha prestado servicios;
por lo tanto, no se debera calcular participacin a los trabajadores diferida por las diferencias
temporales, ya que este concepto correspondera a servicios futuros que no deben ser
considerados como obligaciones o derechos bajo la NIC 19. En Per la prctica fue la de
calcular y registrar la participacin de los trabajadores diferida en los estados financieros.
Como resultado del ajuste de transicin de las NIIF se registr una disminucin del rubro
activo diferido por participacin de los trabajadores e impuesto a la renta de aproximadamente
S/.4,080,000 al 1 de enero de 2010, (aproximadamente S/.2,498,000 al 31 de diciembre de
2010). Estas disminuciones se registraron con cargo a la cuenta Resultados acumulados.
Como consecuencia de la aplicacin de la NIC 19, se distribuye en los siguientes rubros del
estado de resultados el gasto por la participacin de los trabajadores corriente en el estado de
resultados del ao 2010 de la siguiente manera:
El rubro Gastos de ventas se increment en aproximadamente S/.17,934,000 por el
costo de personal relacionado al rea de ventas.
El rubro Gastos administrativos se increment en aproximadamente S/.5,489,000
por el costo de personal relacionado al rea de ventas.
c. Inversiones en Subsidiaria
Como parte del proceso de primera adopcin, la Compaa opt por valorizar su inversin en
la subsidiaria Viajes Falabella S.A. a su valor en libros a la fecha de transicin y utilizar este
valor como costo atribuido, acogindose a la exencin permitida por la NIIF 1.

Como consecuencia, se registr una disminucin del rubro Inversin en subsidiaria al 31 de

diciembre de 2010 de aproximadamente S/.798,000 como ajuste de transicin a las NIIF con
cargo a la cuenta Resultados acumulados en el patrimonio neto.
d. Programa de fidelizacin de clientes
Como parte del proceso de primera adopcin, se registr el valor de mercado de los beneficios
entregados a los clientes como consecuencia del programa CMR puntos. Al 1 de enero de
2010, el efecto de lo antes indicado se registr como un incremento en el rubro Ingresos
diferidos de aproximadamente S/.873,000 con cargo a la cuenta Resultados acumulados en
el patrimonio neto de aproximadamente S/.611,000, importe neto del impuesto a la renta
diferido de aproximadamente S/.262,000.

e. Patrimonio Neto
El patrimonio neto resulta de la diferencia entre los activos y pasivos una vez realizados los
ajustes por primera adopcin de las NIIF, conforme se detalla en los prrafos anteriores. La
distribucin de los ajustes en las partidas del patrimonio neto se ha realizado de acuerdo con la
NIIF 1 y considerando lo siguiente:
i)

ii)
iii)

los rubros de capital social, capital adicional y reservas, se han mantenido sin
modificaciones, debido a que sus importes resultan de la aplicacin de las normas
legales vigentes en el Per y representan decisiones de atribucin de partidas del
patrimonio tomadas por los accionistas, y
ii) todos los efectos remanentes se han incluido en los resultados acumulados al 1 de
enero de 2010.