a) Estime los parmetros del modelo lineal e interprete los resultados.

Solucin

Y
t
=
1
+
2
X
2t
+
3
X
3t
+
4
X
4t
+
5
X
5t
+ u
t
La regresin estimada es:
i i i i t
X X X X Y
5 4 3 2
399 . 197 283 . 6 141 . 1251 704 . 2227 04 . 10816

+ + =
R
2
= 835 . 0 =
SCT
SCR
El modelo explica el 83% del comportamiento de la demanda.

Prueba t
Para
2

1) Planteo de hiptesis: H
0
:
2
= 0 (No significativo)
H
1
:
2
0 (Significativo)
2) t
o2
= 42 . 2
46 . 920
0 70 . 2227
) ( .

2
2
=

=

a s d
a a


3) Contrastarlo Tt (16.5, 5%) (11.5%)







Se rechaza H
o
, entonces si es significativo

Aceptar Ho
-2.20 2.201
/2 /2
-2.42
Para
3

1) Planteo de hiptesis: H
0
:
3
= 0 (No significativo)
H
1
:
3
0 (Significativo)

2) t
o3
= 08 . 1
021 . 1157
0 141 . 1251
) ( .

3
3
=

a s d
a a


3) Contrastando Tt (11.5%)









Con 1.08 no se rechaza H
o
, entonces no es significativo

Para
4

1) Planteo de hiptesis: H
0
:
4
= 0 (No significativo)
H
1
:
4
0 (Significativo)

2) t
o4
= 2051 . 0
62 . 80
0 2824 . 6
) ( .

4
4
=

a s d
a a




-2.20
2.201
1.08
3) Contrastando Tt (11.5%)







Con 0.2051 no se rechaza H
o
, entonces no es significativo

Para
5

1) Planteo de hiptesis: H
0
:
5
= 0 (No significativo)
H
1
:
5
0 (Significativo)

2) t
o5
= 94 . 1
56 . 101
0 39 . 197
) ( .

5
5
=

=

a s d
a a

3) Contrastando Tt (11.5%)







Con -1.94 no se rechaza H
o
, entonces no es significativo



0.2051
-1.94
Prueba F

1) Planteo de hiptesis: H
0
:
2
=
3
=
4
=
5
= 0 (No significativo)
H
1
:
2

3

4

5
= 0 (Significativo)

2) 88 . 13
) (
) (

= =
e Var
Ly Var
F

3) F
tab
(4,11,5%)

4)
tab
F F )
1

13.88 > 3.36

Con 13.88 se rechaza H
o
, entonces todos los parmetros son significativos.









3.36
13.88
Aceptar Ho

b) Estime los parmetros del modelo log-lineal e interprete los resultados.

Solucin

Ln
t
=
1
+
2
Ln X
2t
+
3
Ln X
3t
+
4
Ln X
4t
+
5
X
5t
+ u
t


La regresin estimada es:

Ln
t
= 0.627 1.274 Ln X
2t
+ 0.937 Ln X
3t
+ 1.713 Ln X
4t
- 0.181 LnX
5t


R
2
= 778 . 0 =
SCT
SCR
77.8%

El modelo explica al 77.8% del comportamiento de la demanda

Prueba de significancia individual de los parmetros
Para
Para
2

1) Planteo de hiptesis: H
0
:
2
= 0 (No significativo)
H
1
:
2
0 (Significativo)


2) t
o5
= 42 , 2
52 . 0
0 27 . 1
)

( .

2
2
=

=

B s d
B B




3) Contrastando Tt (11.5%)







Con -2.42 se rechaza H
o
, entonces es significativo

Para
3

1) Planteo de hiptesis: H
0
:
3
= 0 (No significativo)
H
1
:
3
0 (Significativo)
2) t
o5
= 40 . 1
66 . 0
0 93 . 0
)

( .

3
3
=

B s d
B B


3) Contrastando Tt (11.5%)







Con 1.40 no se rechaza H
o
, entonces no es significativo



-2.42
1.40
Para
4

1) Planteo de hiptesis: H
0
:
4
= 0 (No significativo)
H
1
:
4
0 (Significativo)

2) t
o5
= 42 , 1
20 . 1
0 71 . 1
)

( .

4
4
=

B s d
B B


3) Contrastando Tt (11.5%)







Con 1.42 no se rechaza H
o
, entonces no es significativo

Para
5

1) Planteo de hiptesis: H
0
:
5
= 0 (No significativo)
H
1
:
5
0 (Significativo)

2) t
o5
= 41 . 1
127 . 0
0 18 . 0
)

( .

5
5
=

=

B s d
B B





1.42
3) Contrastando Tt (11.5%)







Con -1.41 no se rechaza H
o
, entonces no es significativo

Prueba F
1) Planteo de hiptesis: H
0
:
2
=
3
=
4
=
5
= 0 (No significativo)
H
1
:
2

3

4

5
= 0 (Significativo)
2) 63 . 9
) (
) (

= =
e Var
Ly Var
F

3) F
tabla
(4,11,5%)

4)
tab
F F )
1

9.63 > 3.36

Con 9.63 se rechaza H
o
, entonces todos los parmetros son significativos.


-1.41
3.36
9.63
Aceptar Ho
























c)
2
,
3
y
4
dan respectivamente las elasticidades de la demanda respecto del precio propio,
precio cruzado e ingreso. Cules son a priori, los signos de estas elasticidades? Concuerdan
estos resultados con las expectativas a priori?

La elasticidad del precio propio se espera que sea negativa (X
2
= -2227.7), la elasticidad precio
cruzado se espera que sea positiva para bienes sustitutos como es el caso de los claveles y rosas
(X
3
= 1251.14) y negativa para bienes complementarios. Y la elasticidad respecto al ingreso se espera
que sea positiva dado que las rosas son un bien normal. (X
4
= 6.28)
d) Cmo calculara las elasticidades precio propio, precio cruzado e ingreso en el modelo
lineal?
La frmula general de elasticidad del modelo lineal es:
Elasticidad:
Y
X
X
Y
i
i
c
c
= , donde X
i
es el regresor relevante. Es decir, para un modelo lineal la
elasticidad puede ser calculada con los valores medios.

e) Con base en el anlisis, Cul modelo, si existe, escogera y por que?
Ambos modelos dan respuestas similares. Una ventaja del modelo log-lineal es que los coeficientes de
la pendiente dan estimaciones directas de la elasticidad (constante) de la variable relevante con
respecto al regresor tomado. Pero hay que tener en cuenta que los R
2
de los 2 modelos no son
directamente comparables.