Anlisis de balances

Introduccin

ESTADO DE SITUACIN PATRIMONIAL (o BALANCE GENERAL) al 31 de diciembre de 2010

ACTIVO PASIVO Activo corriente Pasivo corriente Quin est interesado en este balance? Caja y bancos 2.700 Cuentas por pagar 46.500 Inversiones temporarias 1.400 Prstamos 59.800 Son buenos los nmeros que muestra? Crditos por ventas 48.300 o malos Remuneraciones y sus cargas 4.300 Otros crditos 15.400 Cargas fiscales 2.200 Bienes de cambio 50.700 Dividendos 1.000 Otros activos 1.000 Anticipos de clientes 1.200 Lo analizo o lo interpreto? Total del activo corriente 119.500 Total del pasivo corriente 115.000 Activo no corriente Pasivo no corriente Crditos por ventas 700 Prstamos Bienes de cambio 19.600 Cargas fiscales Bienes de uso 353.400 deudas Puedo confiar en lo que dice Otras el balance? Participaciones permanentes 1.000 Total deudas no corrientes Otras inversiones 9.400 Previsiones Activos intangibles 500 Total del pasivo no corriente Otros activos 8.700 Total del pasivo Total del activo no corriente 393.300 Patrimonio neto Total del activo 512.800 Total 71.000 1.800 300 73.100 8.400 81.500 196.500 316.300 512.800

ESTADO DE RESULTADOS Por el ejercicio anual finalizado el 31 de diciembre de 2010

368.100 -262.800 Ganancia bruta 105.300 El resultado es razonable? Resultado por valuacin de bienes de cambio a VNR 0 Gastos de comercializacin -35.900 Gastos de administracin -17.800 Se gana por el negocio principal o por otros motivos? Ganancia operativa 51.600 Resultados de inversiones en entes relacionados 100 Resultados financieros y de tenencia Generados por activos Intereses 200 ElResultado resultado guarda relacin con lo invertido? por tenencia bienes de cambio 3.800 Generados por pasivos Intereses por prstamos -4.900 Intereses y actualizaciones de juicios -200 Diferencias de cambio 1.500 Puedo confiar en la informacin sobre el resultado? Otros ingresos y egresos -700 Ganancia antes del impuesto 51.400 Impuesto a las ganancias -15.000 Ganancia neta del ejercicio 36.400 Ventas netas de bienes y de servicios Costo de los bienes vendidos y servicios prestados

El mtodo de los cuatro cabezazos

Derecha Izquierda Arriba Abajo

ESTADO DE SITUACIN PATRIMONIAL (o BALANCE GENERAL) al 31 de diciembre de 2010

ACTIVO Activo corriente Caja y bancos Inversiones temporarias Crditos por ventas Otros crditos Bienes de cambio Otros activos Total del activo corriente Activo no corriente Crditos por ventas Bienes de cambio Bienes de uso Participaciones permanentes Otras inversiones Activos intangibles Otros activos Total del activo no corriente Total del activo PASIVO Pasivo corriente Cuentas por pagar Prstamos Remuneraciones y sus cargas Cargas fiscales Dividendos Anticipos de clientes Total del pasivo corriente Pasivo no corriente Prstamos Cargas fiscales Otras deudas Total deudas no corrientes Previsiones Total del pasivo no corriente Total del pasivo Patrimonio neto Total

2.700 1.400 48.300 15.400 50.700 1.000 119.500 700 19.600 353.400 1.000 9.400 500 8.700 393.300 512.800

46.500 59.800 4.300 2.200 1.000 1.200 115.000 71.000 1.800 300 73.100 8.400 81.500 196.500 316.300 512.800

ESTADO DE RESULTADOS Por el ejercicio anual finalizado el 31 de diciembre de 2010

Ventas netas de bienes y de servicios Costo de los bienes vendidos y servicios prestados Ganancia bruta Resultado por valuacin de bienes de cambio a VNR Gastos de comercializacin Gastos de administracin Ganancia operativa Resultados de inversiones en entes relacionados Resultados financieros y de tenencia Generados por activos Intereses Resultado por tenencia bienes de cambio Generados por pasivos Intereses por prstamos Intereses y actualizaciones de juicios Diferencias de cambio Otros ingresos y egresos Ganancia antes del impuesto Impuesto a las ganancias Ganancia neta del ejercicio 368.100 -262.800 105.300 0 -35.900 -17.800 51.600 100 200 3.800 -4.900 -200 1.500 -700 51.400 -15.000 36.400

Atencin!

Los balances tienen limitaciones

Incluyen slo lo que se puede medir en moneda y de manera objetiva La informacin que contienen es histrica No todos los rubros se valan a valores de mercado Existen criterios alternativos permitidos que determinan valores distintos Se utilizan estimaciones Pero, afortunadamente, los hace un contador

Procedimientos para el anlisis

Comparaciones de datos absolutos
Del mismo balance De balances sucesivos del mismo ente De diferentes empresas

Relaciones entre datos absolutos

Cocientes o ratios Nmeros ndices Conversin a unidades de tiempo Correlacin

Obtencin de datos del entorno que afectan al ente Interpretacin

Comenzar por el informe del auditor para evaluar confiabilidad

Informe del auditor:
Opinin favorable (representan razonablemente)
El balance fue preparado respetando las normas contables, pudo ser auditado y no existen incertidumbres significativas

Opinin favorable con salvedad determinada (excepto por)

El balance fue preparado no respetando todas las normas contables (el desvo no lo invalida totalmente), pudo ser auditado y no existen incertidumbres significativas

Opinin adversa (excepto por)

El balance fue preparado no respetando todas las normas contables (el desvo es importante), pudo ser auditado y no existen incertidumbres significativas

Opinin favorable con salvedad indeterminada (sujeto a)

No se pudo auditar todo lo que era necesario o existen incertidumbres sobre hechos futuros que no son de gran magnitud

Abstencin de opinin (no puede opinar)

No se pudo auditar todo lo que era necesario o existen incertidumbres sobre hechos futuros que son muy importantes

Confiabilidad de la informacin contable

Control interno Auditora externa Otros tipos de auditora Sindicatura

Control interno
Est conformado por las normas y procedimientos administrativos establecidos por el Directorio o la Gerencia para dirigir y controlar a los empleados. Objetivos:
Efectividad y eficiencia en las operaciones La proteccin del patrimonio de la empresa Confiabilidad en la informacin contable El cumplimiento de leyes y reglamentaciones

Control interno
Algunas actividades de control: Separacin de funciones incompatibles (autorizacin, ejecucin, custodia de activos y registro contable) Acceso restrictivo a activos Seguridad en sistemas Conciliaciones de saldos contables con:
registros analticos saldos de bancos, clientes y proveedores efectivo y valores arqueados existencias inventariadas

Uso de formularios pre numerados

Auditora externa Ente

Balance
Usuarios

Auditor externo

Informe

Auditora externa

Normas de auditora 1. Condicin bsica para ser auditor 2. Normas para hacer la auditora 3. Normas sobre informes

Auditora externa
Normas de auditora Condicin bsica para ser auditor
Independencia con relacin al ente al que se refiere la informacin contable (real y aparente)

Auditora externa
Normas de auditora Condicin bsica para ser auditor
Falta de independencia:
Relacin de dependencia Cnyuge o pariente por consanguinidad hasta el cuarto grado; por afinidad, hasta el segundo Socio, asociado, director o administrador Intereses significativos Remuneracin dependiente del informe que se emita Remuneracin dependiente del resultado

Auditora externa
Normas de auditora Condicin bsica para ser auditor
Alcance de la independencia:
Con respecto al ente auditado y a los entes vinculados econmicamente con l (vinculacin significativa de capitales, mismos directores, socios o accionistas, vnculos especiales) Del contador pblico que emite su informe y de todos los integrantes de su equipo de trabajo, socios o asociados

Auditora externa
Normas de auditora Normas para hacer la auditora
Pasos obligatorios para alcanzar el objetivo de poder fundamentar la opinin:
Conocer al cliente y su negocio Evaluar la significacin de lo que se debe examinar Tener un plan escrito de trabajo (procedimientos, alcance, oportunidad, encargados, etc.) Aplicar procedimientos de auditora para reunir elementos de juicio

Auditora externa
Normas de auditora Normas para hacer la auditora
Procedimientos de auditora:
1. Evaluar las actividades de control Relevar las actividades formales de control Comprobar que se apliquen en la prctica Evaluar si son razonables Determinar su efecto sobre el trabajo (y dar sugerencias para mejorar el control interno)

Auditora externa
Normas de auditora Normas para hacer la auditora
Procedimientos de auditora:
2. Cotejar el balance con la contabilidad 3. Revisar la documentacin de respaldo de los asientos 4. Efectuar inspecciones oculares (arqueos de caja, de ttulos y de documentos a cobrar, observacin de inventarios fsicos de existencias, inspeccin de bienes de uso) 5. Obtener confirmaciones directas de bancos, clientes, proveedores, abogados, despachantes de aduana, depsitos de terceros

Auditora externa
Normas de auditora Normas para hacer la auditora
Procedimientos de auditora:
6. Efectuar comprobaciones matemticas 7. Realizar revisiones conceptuales y comprobar informacin relacionada 8. Hacer comprobaciones globales de razonabilidad 9. Examinar documentos importantes 10. Interrogar a funcionarios y empleados del ente 11. Obtener una confirmacin escrita de las explicaciones e informaciones recibidas

Auditora externa
Normas de auditora Normas para hacer la auditora
Procedimientos de auditora:
12. Pedir informes a los abogados del ente (lo hace el cliente para que se remita directamente a los auditores externos) sobre Juicios y reclamos a favor y en contra (estado actual, resultado potencial del litigio, cuantificacin del monto (de ser posible), fecha estimada de terminacin y de pago Deuda a favor del profesional

Auditora externa
Normas de auditora Normas para hacer la auditora
Procedimientos de auditora:
13. Controlar la ejecucin de lo planificado 14. Supervisar la tarea de los colaboradores 15. Evaluar la validez y suficiencia de los elementos de juicio (incluyendo los relacionados con hechos posteriores al cierre) 16. Formarse una opinin o concluir que no le ha sido posible la formacin de tal juicio 17. Emitir el informe breve y otros que se requieran

Auditora externa
Normas de auditora Normas sobre informes
Debe respetarse un esquema y cierta terminologa establecida especialmente para que los usuarios no tengan dudas sobre su opinin

Auditora externa
Normas de auditora Normas sobre informes
Tipos de informes:
Informe breve Informe extenso Informe de revisin limitada de balances de perodos intermedios Informe sobre actividades de control de los sistemas Certificacin Otros informes especiales

Auditora externa
Normas de auditora Normas sobre informes
Contenido del informe breve:
Ttulo: Informe del auditor Destinatario Identificacin de los estados contables objeto de auditora Alcance del trabajo realizado. Limitaciones Aclaraciones previas al dictamen Dictamen o abstencin Informacin especial requerida por leyes Lugar y fecha de emisin Firma del auditor

Auditora externa
Normas de auditora Normas sobre informes
Opinin o dictamen:
Favorable sin salvedades Favorable con salvedades Determinadas Indeterminadas Adverso Abstencin de opinin Opinin parcial

INFORME DE LOS AUDITORES

Seores Presidente y Directores de

Empresa El Sur S.A.

1.

Identificacin de los estados contables objeto de la auditora En nuestro carcter de contadores pblicos independientes, hemos efectuado un examen de los estados de situacin patrimonial de la Empresa El Sur S.A. al 31 de diciembre de 2011 y 2010 y de los correspondientes estados de resultados; de evolucin del patrimonio neto y de flujo de efectivo por los ejercicios econmicos finalizados en esas fechas, con sus notas 1 a 9 y anexos I a VII. Los estados citados constituyen una informacin preparada y emitida por la Direccin de la Sociedad en ejercicio de sus funciones exclusivas. Nuestra responsabilidad consiste en expresar una opinin sobre dichos estados basada en nuestro examen de auditora efectuado con el alcance mencionado en el apartado 2.

2. Alcance del trabajo Nuestro examen se practic de acuerdo con normas de auditora vigentes. Estas normas requieren que el auditor planifique y desarrolle la auditora para formarse una opinin acerca de la razonabilidad de la informacin significativa que contengan los estados contables considerados en su conjunto, preparados de acuerdo con normas contables profesionales. Una auditora incluye examinar, sobre bases selectivas, los elementos de juicio que respaldan la informacin expuesta en los estados contables, evaluar las normas contables utilizadas y la razonabilidad de las estimaciones de significacin hechas por la Direccin.

3.

Dictamen En nuestra opinin, los estados contables mencionados en el apartado 1 presentan razonablemente en todos sus aspectos significativos la situacin patrimonial de la Empresa El Sur S.A. al 31 de diciembre de 2011 y 2010, y los resultados de sus operaciones, la evolucin de su patrimonio neto y el origen y aplicacin de sus fondos por los ejercicios finalizados en esas fechas, de acuerdo con normas contables profesionales.

4. Informacin requerida por disposiciones vigentes correspondiente al ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2011 a) Las cifras de los estados citados en el apartado 1 concuerdan con los registros contables de la Sociedad los que, en sus aspectos formales, han sido llevados de conformidad con las disposiciones legales vigentes. b) Segn surge de los registros contables de la Sociedad, la deuda devengada al 31 de diciembre de 2011 a favor de la Administracin Nacional de la Seguridad Social en concepto de aportes y contribuciones previsionales ascenda a $ 58.794; siendo $ 17.638 exigibles y $ 41.156 no exigibles a esa fecha. c) Segn surge de los registros contables de la Sociedad, la deuda devengada al 31 de diciembre de 2011 a favor de la Administracin Provincial de Impuestos de la Provincia de Santa Fe en concepto de Impuesto sobre los ingresos brutos ascenda a $ 4.110, no siendo exigibles a esa fecha.

Rosario, 17 de marzo de 2012.

LUCA PACIOLI Y ASOCIADOS Matrcula 14 - Ley 8738 C.P.C.E. - Pcia. de Santa Fe

FRAY LUCA PACIOLI Contador Pblico Nacional (U.N.V.) Matrcula 26 - Ley 8738 C.P.C.E. - Pcia. de Santa Fe

El juego de los diez errores

INFORME DEL CONTADOR

Seores Integrantes de la Honorable Comisin Directiva del Club Atltico Rosario Central En mi carcter de Contador Pblico Nacional designado en virtud del Art. 42 del Estatuto vigente, como Contador en forma dependiente, informo sobre los Estados Contables correspondientes al Ejercicio finalizado el 30 de noviembre de 1997. 1) ESTADOS CONFECCIONADOS a) Situacin Patrimonial b) Cuadro de Egresos y Recursos c) Evolucin del Patrimonio Neto d) Origen y Aplicacin de Fondos 2) ALCANCE DEL TRABAJO He realizado mi tarea de acuerdo a normas contables vigentes y aprobadas por F.A.C.P.C.E. y el Consejo Profesional de Ciencias Econmicas de la Provincia de Santa Fe.

3) ACLARACIONES PREVIAS AL INFORME a) Mi incorporacin a la Institucin se produjo el 1 de junio de 1997. A partir de esa fecha realic, una tarea de relevamiento y anlisis de los sistemas contables, que eran llevados en forma manual y a travs de un sistema de planillas de Caja, donde se reflejaban casi la totalidad de las operaciones de la Institucin. Es decir que la metodologa Contable era por el criterio de lo percibido. En virtud de lo expuesto aconsej a la Honorable Comisin Directiva que la Institucin necesitaba modificar sus Sistemas Contables, adoptando uno que reflejara diariamente todos los movimientos de origen econmico-financiero y contable, que afecten el patrimonio del Club. Es decir un Sistema Contable por el criterio de lo Devengado.

b) Consciente de alcanzar un mayor nivel de controles, la Comisin Directiva autoriz el cambio y en consecuencia, se incorpor un moderno sistema de Computacin que abarca todo el Sistema Contable, Operatoria de Socios y ventas de abonos a palcos y plateas. c) El nuevo sistema se puso en funcionamiento el 24/10/97 y actualmente la contabilidad se lleva en forma automtica, registrando en tiempo real todos los movimientos que afecten el Patrimonio Institucional.

4) BASES PARA LA PREPARACIN DE LOS ESTADOS CONTABLES Debido al efecto que todo cambio de Sistema Contable produce, el traspaso de las cuentas contables se realiz a travs de una Auditora Interna practicada, basndome para tal fin en la revisin y anlisis de la Documentacin existente a fecha de corte, y a la comprobacin de los saldos contables a la citada fecha. Es de destacar que utilic en mi labor las conclusiones expuestas por la Auditora Externa sobre el Balance General al 30 de noviembre de 1996. 5) OPININ En mi opinin los Estados Contables presentan razonablemente la Situacin Patrimonial y Financiera del Club Atltico Rosario Central al 30 de noviembre de 1997, igualmente los resultados de sus operaciones, el Estado de evolucin del Patrimonio Neto, el Estado de origen y aplicacin de fondos, las notas y anexos que los complementan por el ejercicio cerrado en esa fecha de acuerdo con normas contables vigentes.

6) INFORMACIN ESPECIAL REQUERIDA POR DISPOSICIONES LEGALES VIGENTES a) Al cierre del Balance General al 30 de noviembre de 1997 se adeuda a la Administracin Nacional de Seguridad Social la suma de $ 946.841,28 (novecientos cuarenta y seis mil ochocientos cuarenta y un pesos con veintiocho centavos) exigible y $ 53.369,39 (cincuenta y tres mil trescientos sesenta y nueve pesos con treinta y nueve centavos) no exigibles a dicha fecha. b) Referente al inciso (a) se informa que a fecha de cierre (30/11/97) se estaba tramitando ante la D.G.I., un plan de facilidades de pago por toda la deuda con ese organismo hasta septiembre de 1997.

c) No se registra deuda con la Administracin Provincial de Impuestos como contribuyente directo por estar exento del pago de impuesto sobre los Ingresos Brutos.

Auditora externa
Tener en cuenta:
La Direccin del ente es responsable de: la emisin de los estados contables, el buen funcionamiento de las actividades de control, la prevencin y la deteccin de fraudes Los papeles de trabajo son propiedad del auditor. Los conserva 6 aos y slo los exhibe en ciertas y determinadas circunstancias. Un auditor externo no puede emitir un informe de revisin limitada o una certificacin sobre estados contables de cierre de ejercicio El auditor externo trabaja sobre bases selectivas y es importante el concepto de significacin

Otros tipos de auditora

Externa
Estados contables Razonabilidad

Interna
Operativa

Controles

Efectividad
Eficiencia

Recursos

La interna y la operativa, segn su dependencia pueden ser: Externas Internas

Sindicatura
Obligatoriedad:
SA y SCA del art. 299 LSC SRL con capital igual o mayor a $ 2.100.000 Sociedades por acciones no alcanzadas por el art. 299 LSC pueden prescindir de la sindicatura si su estatuto lo permite

Requisitos para ser sndico:

Ser abogado o contador pblico o sociedad civil con responsabilidad solidaria constituida por profesionales Tener domicilio real en el pas

Condicin bsica:
Independiente de la Sociedad y de los rganos que la componen No tener ninguna de las inhabilidades e incompatibilidades previstas por el art. 286 de la LSC Las funciones del sndico son compatibles con otros servicios profesionales realizados por el CP (ejemplo: la auditora externa)

Sindicatura
Funciones recurrentes
Fiscalizar la administracin por lo menos cada tres meses, a cuyo efecto examinar libros y documentacin Verificar disponibilidades y ttulos valores Asistir con voz y sin voto a reuniones de directorio, asamblea y comit ejecutivo Controlar la constitucin y subsistencia de la garanta de los directores Presentar a la asamblea ordinaria un informe escrito y fundado sobre la situacin econmica y financiera de la sociedad dictaminando sobre la memoria, inventario y estados contables Vigilar que los rganos den debido cumplimiento a la ley, estatuto, reglamento y decisiones de la asamblea

Sindicatura
Funciones circunstanciales
Suministrar informes a accionistas (2%) Convocar a asambleas en ciertos casos Hacer incluir puntos en orden del da de asambleas Fiscalizar la liquidacin de la Sociedad Investigar denuncias de accionistas (2%) Controlar la distribucin de dividendos Designar reemplazantes de directores Firmar acciones

Sindicatura
En Argentina hay una norma profesional sobre la actuacin del contador pblico como sndico societario (RT 15 de la FACPCE)
Temas que trata: Responsabilidad de la sindicatura Normas generales y particulares Condiciones bsicas para el ejercicio Normas para el desarrollo de la sindicatura Normas sobre informes Anexos: Guas de tareas, controles, informes, etc.

Sindicatura
Responsabilidad de los sndicos:
Los sndicos son responsables por el incumplimiento de las obligaciones que les impone la ley, el estatuto y el reglamento. El cargo es personal e indelegable. Puede tener colaboradores. Los sndicos son responsables ilimitada y solidariamente con los directores.

Tener en claro:
SI: Control de legalidad y controles contables NO: Control de gestin