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29/10/2012 05:28 p.m.

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Declaraciones
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Agenda

4 Grupo Famsa Historia y Descripcin General 4 Grupo Famsa Unidades de Negocio 4Famsa Mxico 4Banco Ahorro Famsa 4Famsa USA 4 Grupo Famsa - Resultados Financieros Consolidados 3T12 4 Apndice

Grupo Famsa Historial y Descripcin General


Descripcin de Negocio Equipo Directivo

4 Lder en el sector minorista en Mxico y EEUU 4382 tiendas (350 Mxico / 32 EEUU ) 4~41% de Ventas son Muebles, Electrnica y Lnea Blanca. 4>82% de Ventas son a Crdito 4 Atendemos segmentos atractivos de mercado 4Mxico: Segmentos C / D (~65% de la poblacin) 4U.S.A.: Poblacin Hispana (~50 millones est. 2010)

4 Humberto Garza Valdz Director General 4 Luis Gerardo Villarreal Rosales Director Corporativo 4 Abelardo Garca Lozano Director de Finanzas

Estructura Corporativa

Familia Garza Valdz

Pblico Inversionista 36%

Cobertura Geogrfica

64%

Operacin Comercial

Operacin Bancaria

Operacin Comercial

USA

Grupo Famsa Historial y Descripcin General


Ventas* (Millones de Pesos)

$15,295

Historia

USA

1970 1970s 1980s 1990s

Fundada por Don Humberto Garza Gonzlez. (64% accionista mayoritario) Expansin local Crecimiento regional y expansin a negocios complementarios de mayoreo y manufactura Expansin nacional Complemento a la oferta tradicional de bienes duraderos con introduccin de ropa y zapatos Expansin internacional (Estados Unidos) Oferta pblica en la Bolsa Mexicana de Valores Banco Ahorro Famsa (BAF) abre su primera sucursal Concluye exitosamente la integracin de BAF y Famsa Mxico

$6,149

'99 '00 '01 '02 '03 '04 '05 '06 '07 '08 '09 '10 '11
Nmero de Tiendas 1994

401

2001 2006

185

2007

2010

'99 '00 '01 '02 '03 '04 '05 '06 '07 '08 '09 '10 '11
Nota:98-07 Ventas a pesos constantes al 31 de diciembre de 2007 * NIF

Agenda

4 Grupo Famsa Historia y Descripcin General 4 Grupo Famsa Unidades de Negocio 4Famsa Mxico 4Banco Ahorro Famsa 4Famsa USA 4 Grupo Famsa - Resultados Financieros Consolidados 3T12 4 Apndice

Famsa Mxico atiende a los segmentos medio-bajos de la poblacin a travs de su red de 350 tiendas
Mxico: Demografa por Ingreso Famsa Mxico: Cobertura Geogrfica
(Tiendas: 350)
A/B: 2% C+: 3% C: 15%

Cobertura por Regin Mercado Meta 64% Noreste Centro Golfo Noroeste Pacfico Norte 28% 25% 16% 13% 12% 6%

D/D+: 49%

E: 31%

Poblacin: 112 Millones, 29M Hogares

Centros de Distribucin (9) Ciudades con Tiendas Famsa (81)

Fuente: INEGI, Grupo Famsa

El Flujo Operativo de Famsa Mxico creci 21% durante 3T12 derivado por la mejora en la productividad de su red de tiendas
Famsa Mxico: Ventas Netas Total: +2.2% VMT: +2.1%
$8,448 $8,632

Famsa Mxico: UAFIRDA +20.7%


$1,537

$1,274

Pesos (Millones)

Total: +3.7% VMT: +3.3%


$2,866 $2,972

Pesos (Millones)

+21.0%

$538 $445

3T11

3T12

Ene-Sep 11

Ene-Sep 12

3T11

3T12

Ene-Sep 11

Ene-Sep 12

Al cierre del tercer trimestre, Muebles y Temporada lograron mayores crecimientos en ventas; 13.9% y 6.1%, respectivamente
Famsa Mxico: Participacin por Categora
100%
20.7% 3.5% 5.9%

Famsa Mxico: Crecimiento por Categora (Acumulado al 3T12)

100%
19.9% 5.3% 5.8% 8.2% 10.6% 11.2% 13.4%

Otros Motocicletas Cmputo Celulares Lnea Blanca Electrnica Muebles

15% 10% 5% 0% -5%

% de Ventas

8.6% 11.6% 12.1% 11.8%

25.8%

25.7%

Prstamos

Ene-Sep 11

Ene-Sep 12

Motocicletas

Electrnica

Celulares

Prestamos

Temporada

Cmputo

Muebles

-10% LB

Banco Ahorro Famsa complementa a Famsa MX con 289 sucursales bancarias dentro de sus tiendas
Entre el 60% y 70% de los clientes de Famsa MX nunca han utilizado servicios bancarios Banco Ahorro Famsa ofrece productos diseados para su segmento Ahorro
A/B: 2% C+: 3% C: 15%

Crdito

Penetracin Bancaria

Mercado Meta 64%

~65%

D/D+: 49%

FamsaAhorro 1-2-3 InverFamsa Pagar & CD Cheques Nmina Banca Electrnica Cajeros Automticos Ahorro Nios

Prstamos Personales Tarjeta de Crdito Famsa Crdito PYME

~10% E: 31%

Fuente: Grupo Famsa

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Banco Ahorro Famsa se ha consolidado como uno de los principales bancos de Mxico
Mxico: Instituciones de Banca Mltiple (Diciembre 2011) Nmero de Sucursales
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 BBVA Bancomer Banamex Banco Azteca Banorte Santander HSBC Bancoppel Scotiabank Banco Ahorro Famsa Inbursa Banco del Bajo Banco Wal-Mart Afirme IXE CIBanco Monex Banregio Actinver Banca Mifel Multiva 1,810 1,703 1,576 1,118 1,097 1,067 770 647 288 270 266 263 182 171 131 115 109 72 44 25

Cartera de Crdito al Consumo


1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 BBVA Bancomer Banamex Santander Banorte HSBC Banco Azteca Scotiabank Compartamos Inbursa Banco Ahorro Famsa American Express IXE Bancoppel Volkswagen Bank Banregio Afirme Banco Wal-Mart Autofin Invex Banco del Bajo $152,215 $126,325 $50,612 $30,998 $30,536 $25,512 $16,679 $11,882 $10,255 $9,391 $7,668 $7,242 $5,246 $3,509 $2,340 $1,632 $1,353 $840 $496 $458 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20

Depsitos
BBVA Bancomer Banamex Santander Banorte HSBC Inbursa Scotiabank Banco Azteca Banco del Bajo IXE Interacciones Banregio Banca Mifel Afirme Multiva Bancoppel Invex Banco Ahorro Famsa CIBanco Ve por Ms $646,368 $531,143 $337,877 $314,084 $298,131 $142,102 $123,839 $58,753 $52,575 $33,157 $29,417 $23,486 $20,866 $14,898 $13,660 $12,085 $10,615 $10,528 $10,318 $8,080

Fuente: CNBV Dic 2011

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El ndice de Capitalizacin refleja la solidez de Banco Ahorro Famsa al mantenerse dentro de un rango estable (>13%)
BAF: ndice de Capitalizacin (ICAP) BAF: ndice de Morosidad (IMOR)

14% 12% 10% 8% 6% 4%

15%

12%

9%

6%

3%
2% 0% Abr-12 Ago-12 Dic-11 Mar-12 May-12 Jul-12 Nov-11 Ene-12 Sep-11 Feb-12 Jun-12 Oct-11 sep-12*

0% May-12 Mar-12 Dic-11 Jul-12 Ago-12 Abr-12 Nov-11 Ene-12 Sep-11 Jun-12 Feb-12 Oct-11 sep-12*

Fuente: CNBV, Banco Ahorro Famsa * Cifra preliminar

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El crecimiento sostenido de su base de depsitos muestra estabilidad en las operaciones de BAF, sumando P$11,521 millones
BAF: Composicin de Captacin Bancaria +18.8%
$11,521 $9,698
8.8%

BAF: Tasa promedio de fondeo

8.0%
7.8%

Pesos (Millones)

7,397 6,583

8,639

9,012

Tasa (%)

9,113

6.7%

5.6%

2,340 775 3T11


Depsitos vista

2,068 972 4T11

5.2%

1,390 1,000 1T12

1,341 1,045 2T12

1,316 1,092 3T12


Depsitos plazo

4.5% 4T09 1T10 2T10 3T10 4T10 1T11 2T11 3T11 4T11 1T12 2T12 3T12

Depsitos plazo con disponibilidad

Fuente: Grupo Famsa, Banco Ahorro Famsa

Fuente: Banco Ahorro Famsa

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Banco Ahorro Famsa contina desarrollando iniciativas para apoyar a las Micro, Pequeas y Medianas empresas
BAF: Cartera Comercial +56.1%
$2,383 $2,088 $1,841 $1,527 $2,185

Pesos (Millones)

3T11

4T11
Ent. Financieras & Otros

1T12

2T12

3T12

PYME, Microcrdito & Emp

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Famsa USA atiende la poblacin hispana de EEUU replicando el modelo de negocio de Famsa Mxico
EEUU: Proyecciones de Poblacin Hispana Famsa USA ofrece:

108.2
Millones de personas

85.9 66.4 50.4

2010

2020

2030

2040

Grupo con tasa de crecimiento ms alta de EEUU 70% de Hispanos concentrados en slo 38 ciudades Poder adquisitivo estimado en US$1.0 Trilln

Famsa-to-Famsa: venta en EEUU, entrega en MX Servicio perzonalizado (en Espaol) Variedad en Muebles, Electrnica y Lnea Blanca

Fuente: US Census Bureau, HispanTelligence

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La regin de Texas aceler su ritmo de recuperacin al alcanzar en septiembre crecimiento en ventas por primera vez este ao
Famsa USA: Ventas Netas Total: -2.4% (MXN) Total: -11.0% (USD) VMT: -11.2% (USD)
$1,272 $1,241

Famsa USA: UAFIRDA +94.9% (MXN) +77.9% (USD)


$84

Pesos (Millones)

Total: -0.1% (MXN) Total: -4.4% (USD) VMT: -4.6% (USD)


$420 $420

Pesos (Millones)

$43

$26

-$1 3T11 3T12 Ene-Sep 11 Ene-Sep 12 3T11 3T12 Ene-Sep 11 Ene-Sep 12

16

Se cerraron 16 tiendas en la regin Oeste y se ejecutaron diversas acciones dirigidas a agilizar la cobranza de la cartera
Regin Oeste: Plan de Cierre Regin Oeste: Cobranza de la Cartera 4 Maximizar la cobranza a travs de:
1T12 Tiendas Centros de distribucin / Bodegas 2T12 1 2 3T12 16 2 4T12 7 Total 24 4

4 Centros de Cobranza: instalacin de 10 kioscos, algunos cerca de las tiendas cerradas 4 Alianzas: se celebraron contratos con MoneyGram y CheckFreePay con el objetivo de incrementar el nmero de ubicaciones para la recepcin de pagos 4 Pagos va telefnica: aceptacin de pago a travs de tarjeta de dbito y/o crdito 4 Pagos va Internet

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Famsa Mxico retoma su crecimiento con la apertura de 16 nuevas ubicaciones durante 4T12

Plan Estimado de Cierres y Aperturas 4T12e

3T12 Tiendas Famsa Mexico Famsa USA -Texas Famsa USA -Oeste Banco Ahorro Famsa 382 350 25 7 289

Aperturas 5 5 0 0 16

Cierres 7 0 0 7 0

4T12e 380 355 25 0 305


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Agenda

4 Grupo Famsa Historia y Descripcin General 4 Grupo Famsa Unidades de Negocio 4Famsa Mxico 4Banco Ahorro Famsa 4Famsa USA 4 Grupo Famsa - Resultados Financieros Consolidados 3T12 4 Apndice

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Ventas Netas
Ventas Netas Consolidadas +1.0%
$9,805 $9,899

Mezcla Consolidada por Lnea de Producto

Pesos (Millones)

23%
+3.0% % de Ventas

24% 6% 7% 11% 12% 18% 23%


Ene-Sep 12

Otros Cmputo Celulares Lnea Blanca Electrnica Muebles Prstamos

USA MX

$3,311

$3,409

6% 8% 11% 13% 16% 23%

3T11

3T12

Ene-Sep 11 Ene-Sep 12

Ene-Sep 11

Ventas Mismas Tiendas (%) 3T12 Total Famsa Mxico Famsa USA* 1.3% 3.3% -4.6% Ene-Sep 12 -0.5% 2.1% -11.2%

Famsa USA: Participacin en Ventas Consolidadas


13% 13%
Famsa USA

% de Ventas

87%

87%

Famsa Mxico

Ene-Sep 11
* Variacin calculada en Dlares Americanos, excluye efecto por tipo de cambio

Ene-Sep 12

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Rentabilidad
Utilidad Bruta
+6.8% $4,835 +7.8% $5,162 +24.6%

UAFIRDA
+20.0% $1,631 $1,359

USA MX

$1,648
49.8%

$1,776

USA $459 MX
13.9%

$572

Pesos (Millones)

16.8%

13.9%

16.5%

52.1%

49.3%

52.1%

3T11

3T12

Ene-Sep 11

Ene-Sep 12

3T11

3T12

Ene-Sep 11

Ene-Sep 12

Costo de Financiamiento
Gasto por inters, neto (Util) Perd por TC

Utilidad Neta
+949.4% $894 +220.7%
$522

-7.3% $964

-32.2% $439 $298

$87
13.3% 8.7% 9.8% 9.0% (2.2)% 2.6%

$50
0.5% 5.3%

3T11

3T12

Ene-Sep 11

Ene-Sep 12

-$72 3T11

3T12

Ene-Sep 11

Ene-Sep 12

21

Principales Cuentas de Balance


Cuentas por Cobrar +15.4% $15,625
Consumo EEUU Comercial (BAF) Consumo Mxico
$12,560 $1,538 $1,527

Inventarios -3.3%

$18,034
$1,454 $2,383

$1,973

$1,908

$14,197

Pesos (Millones)

2011

2012

2011

2012

Deuda Neta y Captacin Bancaria +10.8% $14,482


Deuda Neta Captacin Bancaria
$4,784

Capital Contable +6.3%

$16,040
$4,519

$8,206

$8,721

$9,698

$11,521

2011

2012

2011

2012

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Agenda

4 Grupo Famsa Historia y Descripcin General 4 Grupo Famsa Unidades de Negocio 4Famsa Mxico 4Banco Ahorro Famsa 4Famsa USA 4 Grupo Famsa - Resultados Financieros Consolidados 3T12 4 Apndice

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Resumen Ejecutivo Tercer Trimestre 2012


4 El Flujo Operativo (UAFIRDA) consolidado creci 24.6% durante el tercer trimestre, sumando P$572 millones 4 El resultado fue impulsado por la rentabilidad de las operaciones en Mxico y por el control exhaustivo del gasto operativo 4 El Flujo Operativo de Famsa Mxico fue de P$538 millones al cierre del tercer trimestre, alcanzando un Margen UAFIRDA de 18.1%
MX

4 Las categoras de Muebles y Temporada han registrado un mayor dinamismo en ventas, en conjunto con Motocicletas 4 El ndice de capitalizacin de Banco Ahorro Famsa se mantiene dentro de un rango estable (>13%) 4 El crecimiento sostenido de su base de depsitos muestra estabilidad en las operaciones de BAF, sumando P$11,521 millones 4 Las Ventas Totales de la regin de Texas, denominadas en dlares, alcanzaron en septiembre un crecimiento de 5.9% por primera vez este ao

USA

4 En la regin Oeste se llev a cabo el cierre de 16 tiendas en septiembre y se ejecutaron diversas acciones dirigidas a agilizar la cobranza de la cartera
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