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IQ Aktienmarkt

Ihr wchentlicher Brief zum Aktienmarkt


Nummer Date

10/2012

4 November 2012

IQ HIGHLIGHTS Sehr geehrte Damen und Herren, der Sturm Sandy hielt nicht nur New York in Atem. Glcklicherweise, wenn man das berhaupt so sagen darf, waren die Schden nicht ganz so schlimm wie befrchtet. Todesopfer gab es dennoch zu beklagen. Die Brsen in den USA waren am Montag und Dienstag geschlossen. Der Handel am Mittwoch begann fr meinen Geschmack mit einem Skandal: Da erklrt doch die private Jobagentur ADP man habe die Berechnung gendert und deswegen seihen die Job-Daten fr den September falsch. Statt der verffentlichten 162.000 geschaffenen Arbeitspltze seien es nur 88.200 gewesen. Na das nenne ich doch mal gelungen. Man fragt sich langsam wem die Institutionen in den USA eigentlich noch Ihre Mrchen auftischen wollen. Mal davon abgesehen dass jede zweite Konjunkturzahl in den USA nachweislich verbogen ist werde ich das Gefhl nicht los dass die ganze Sache mit dem 06. November zu tun hat wo wahrscheinlich der alte Prsident zum neuen gewhlt wird! Wessen Interessen das allerdings dienen sollte bleibt deren Geheimnis! Am Donnerstag wollte ADP den Leuten wirklich wei machen dass im Oktober im Finanzsektor 9,000 Jobs geschaffen worden seien! Und 158,000 im Privatsektor! Also die Entlassungen gibt es in Wirklichkeit gar nicht!? Aber vielleicht bersehe ich da auch etwas

Amsant auch die Reaktionen auf den Chicagoer Einkaufsmanagerindex der kam am Mittwoch mit 49.9 Punkten herein besser als im Vormonat aber schlechter als die Erwartungen. Letzteres war aber nicht der Anlass der Sorge sondern dass die Marke von 50 Punkten nicht berschritten wurde was ja Wachstum bedeuten wrde. Mein lieber Scholli Das Verbrauchervertrauen fgte sich am Donnerstag auch nahtlos in den Reigen meiner Meinung nach guten Konjunkturdaten und erreichte mit 72.2 Punkten den hchsten Stand seit August 2008. Auch die Arbeitsmarkdaten vom Freitag sahen auf den ersten Blick recht gut aus.

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IQ Aktienmarkt
Ihr wchentlicher Brief zum Aktienmarkt Da wren wir auch schon beim Punkt: Die Prsidentschaftswahlen halten die Mrkte in der Zange und das wird sich scheinbar auch vor dem 06.11. nicht mehr ndern. Das Problem liegt einfach in der Tatsache dass die Unsicherheit scheinbar sehr gro ist was a) eine zweite Amtszeit Obamas wirklich bedeutet (wobei die Faktenlage durchaus zu erkennen ist) oder b) Mitt Romney wirklich auf der Pfanne hat sofern er wirklich die Wahlen gewinnen sollte. Letzterer steht natrlich mehr fr Deregulierung und unternehmerische Freiheit ob das wirklich reicht um die Wirtschaft der USA nachhaltig zu beleben sei dahingestellt. Die Vergangenheit lehrt jedoch dass ein republikanischer Prsident dem Land mehr Dynamik verleiht als eine linksgerichtete ObamaRegierung die auch in den kommenden 4 Jahren dann nicht wirklich viele Investitionen auslsen drfte! Fakt ist: Die amerikanischen Unternehmen schwimmen im Geld, nur investieren tun Sie es bis auf wenige Ausnahmen nicht. Womit das zu tun hat drfte klar auf der Hand liegen. Sturm Sandy das Pendel am Ende zu Gunsten Brack Obamas ausschlagen. Laut Washington Post-ABC News vereinen beide jedoch 49% auf sich. Die Quartalsergebnisse der deutschen Unternehmen lassen sich sehen. Sei es eine Allianz, BASF, Bayer, Fresenius (um nur einige zu nennen) oder auch eine Deutsche Bank (ja, ja wir wissen Sie rechnen sich reich), selbst eine Deutsche Lufthansa hatte eine berraschung parat, es sieht doch alles in allem gar nicht sooo schlecht aus. Natrlich flacht das Wachstum ab, jedoch sollte man bedenken dass die Nachholeffekte des Jahres 2008 sowie die chinesische Sonderkonjunktur ausgelaufen sind. Sprich: Auch deutsche Unternehmen nhern sich dem Potenzialwachstum wieder an. Dasselbe gilt auch fr die zweite Reihe! Zwar wird hier und dort die Wachstumsgeschwindigkeit relativiert aber die Prognosen fr die nchsten 2 Jahre sind dennoch durchaus als stabil zu bezeichnen. Bedeutet: Die Wachstumszahlen nehmen wieder normale Zge an. Dies sollte bereits im kommenden Jahr in den Bilanzen zu lesen sein. IQ TECHNICAL ANALYSIS Zur Markttechnik: Die Mrkte machen es einem nicht leicht. Sahen wir am Donnerstag einen sehr festen Markt mit sich deutlich verbesserter Markttechnik wurden die Preise am Freitag nach den Arbeitsmarktdaten wieder nach unten geprgelt. Die genannten Marken nach unten bleiben jedoch bestehen. Heit 1400 im S&P 500 und 7100 im DAX. Nach oben muss nun der S&P den 50-Tage-Durchschnitt bei 1434 Punkten berwinden, im DAX sehe ich die 7400 als zu berschreitende Obermarke an!

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Ihr wchentlicher Brief zum Aktienmarkt Gold vollzieht auf Tagesbasis derzeit eine Flaggenformation nach unten! Ich rechne mit einem erneuten Test des 200-Tage-Durchschnittes bei $1665! Der Dollar notiert wieder fester aktuell $1.2834. Druck auch weiter auf dem lpreis. Schluss am Freitag bei $84.86. Das Chartbild trbt sich auch hier weiter ein. IQ Trade Calls Zu den Einzelwerten/Trade Calls: Die Tradingidee zu Centrosolar (C3O) ist wunderbar aufgegangen! Wir stecken hier in einem Zwiespalt. Zum einen hatte ich avisiert Kurse um 1.25 fr Gewinnmitnahmen zu nutzen. Dies haben wir auch mit rund $1.28 getan, wir haben die Position am Freitag bereits wieder zurckgekauft wobei uns der Abgabedruck am Nachmittag doch etwas stutzig macht. Mir liegt keine neue Nachrichtenlage vor so dass wir den Kurs nchste Woche sehr genau beobachten!
Long/ Date in
02.11.2012

Last or Price In
1,190 1,220

Gain NetChg
0,100 -0,029

Gain Net %
8,40 -2,38

Date out

Symbol
C3O GY

Name
Centrosolar Group AG Centrosolar Group AG

CRNCY
EUR EUR

Short

Price Out
1,290 1,191

Status

24.10.2012 31.10.2012 C3O GY

Long Long

Closed Open

Unsere Stahlspekulation nimmt weiter fahrt auf. Wir bleiben. Bei ThyssenKrupp (TKA) sieht das ganze mittlerweile jedoch sehr, sehr ordentlich aus. Dasselbe gilt fr Salzgitter (SZG). Im IQ Equity haben wir am Freitag auch Salzgitter (SZG) eingekauft, hier sieht die Markttechnik mittlerweile sehr viel besser aus! Zustzlich zeigten sich grere Kufer was am Volumen von knapp 600.000 gehandelten Aktien ablesbar ist!
16.10.2012
29.10.2012

SZG GY
TKA GY

Salzgitter AG Klckner & CO SE


ThyssenKrupp

EUR EUR
EUR

17.10.2012 01.11.2012 KCO GY

Long Long
Long

31,500 7,350
17,160

35,225 7,100
17,890

3,725 -0,250
0,730

11,83 -3,40
4,25

Open Closed
Open

Wir hatten ja erneut eine Metro (MEO) Spekulation begonnen. Die derzeitige Marktkapitalisierung von etwas mehr als 7 Mrd. Euro wird allein zu gut 90% vom Eigenkapital gedeckt. Schwache Quartalsergebnisse und negatives Sentiment hin oder her. Wir werden die Position weiter halten und im Zertifikat um den Kurs traden um eine mglichst gnstige Kursmischung zu erhalten. In den Trade Calls konnten wir ja bereits ein paar Prozent verdienen. Meiner Meinung nach ist es nur eine Frage der Zeit bis der Kurs wieder anzieht. Vielleicht gibt das Management durch eine kluge, strategische Entscheidung den Startschuss!
16.10.2012 MEO GY METRO AG EUR

Long

20,500

22,010

1,510

7,37

Open

American International Group (AIG) hatte auch die Seitwrtsbewegung nach oben verlassen! Am Donnerstag konnte der Kurs die obere Begrenzung bei $35.30/35 nach oben verlassen. So sollte der Text beginnen. Warum? Die Quartalszahlen am Donnerstag lassen klar erkennen das AIG auf dem Weg zurck in die Normalitt findet! Im 3. Quartal wurde ein Ergebnis pro Aktie von $1.19 erzielt. Im Vorjahr stand noch ein Verlust von $2.10 in den Bchern. Alle Sparten trugen zu diesem Ergebnis bei was u.a. auch an hheren Preisen lag. Wir berlegten auch fr das IQ Equity eine erste Position einzugehen. Die schwche Aufgrund der Schden durch Sturm Sandy hat die Markttechnik jetzt doch etwas angeknackst. Wir werden kommende sehr genau die die Entwicklung achten!
17.07.2012 AIG US American International Group, Inc. USD

Long

32,200

32,680

0,480

1,49

Open

Ich beginne eine erste Solarspekulation! Die Nachrichtenlage und die fundamentalen Daten sind derart schlecht bzw. werden schlecht gemacht dass wir hier eine Special Situation vorfinden. Beide Unternehmen, SMA Solar (S92) sowie Wacker Chemie AG (WCH) haben dennoch die Ressourcen und die Aufstellung am Ende als berlebende hervorzugehen! Bei SMA knnte ich mir sogar vorstellen dass bei bestimmten Preisbedingungen bernahmephantasien herumgereicht werden auch wenn die Aktionrsstruktur dies scheinbar nicht zulsst. Dies sind keine Informationen die derzeit bestand haben sondern einfach Gedankengnge! Investieren Sie klein und vorsichtig! Stopp-Kurse vergeben wir auf dem derzeitigen Niveau noch keine!

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Alle weiteren offenen Positionen bleiben bestehen! Neuaufnahmen und nderungen entnehmen Sie bitte den Trade Calls!
27.06.2012 08.10.2012 TST US CSX US TheStreet Inc CSX Corp. USD EUR

Long Long

1,450 21,500

1,580 20,660

0,130 -0,840

8,97 -3,91

Open Open

24.10.2012 24.10.2012
26.10.2012
30.10.2012 30.10.2012 01.11.2012 01.11.2012

CBK GY INTC US
EXXT GY
IUSA MSFT US S92 GY WCH GY

Commerzbank AG Intel Corp


iSHares Nasdaq-100
iShares S&P 500 Microsoft Corp SMA Solar Wacker Chemie AG

EUR EUR
EUR
EUR EUR EUR EUR

Long Long
Long
Long Long Long Long

1,500 21,500
20,700
10,860 28,550 16,250 43,170

1,523 22,060
20,999
11,082 29,500 16,090 42,305

0,023 0,560
0,299
0,222 0,950 -0,160 -0,865

1,53 2,60
1,44
2,04 3,33 -0,98 -2,00

Open Open
Open
Open Open Open Open

Die Spekulation in Du Pont (DD) haben wir beendet! Nach den Quartalszahlen verschlechtert sich die Markttechnik doch zunehmend. Ich bin raus!
23.10.2012 02.11.2012 DD US Du Pont & CO EUR

Long

45,550

44,150

-1,400

-3,07

Closed

IQ Equity Das IQ Equity Zertifikat hat diese Woche ein neues Rekordhoch bei erreicht und die Performance liegt derzeit bei +3,3%! Seit Emission liegt das Plus bei +5,15%! IQ EQUITY ISIN: DE000LS9ABV9 103,30 Verkaufskurs (Bid) 103,94 Kaufkurs (Ask) Kurse per 03.11.2012, 12:58 Uhr +3,30% Performance seit Beginn +5,15% Performance 1 Monat 98.60 Emissionspreis Strategiebeschreibung: https://www.wikifolio.com/de/10082012. Fr weitere Details ist natrlich ein Wertpapierprospekt vorhanden: https://www.wikifolio.com/de/Invest/Download?type=termsheet&wikifolioName=10082012&dateFrom=07.09 .2012&dateTo=07.10.2012U.a. bei Onvista sind die aktuellen Preisdaten und weitere Informationen einzusehen:

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Ihr wchentlicher Brief zum Aktienmarkt http://www.onvista.de/zertifikate/snapshot.html?ID_INSTRUMENT=55010048&SEARCH_VALUE=DE000LS9ABV 9 Sie mchten den IQ Aktienmarkt wchentlich erhalten? Dann knnen sie sich unter folgendem Link kostenlos anmelden: http://27739.cleverreach.de/f/43586/ Herzlichst Ihr, Sven Kleinhans

IQ Trade Calls Scorecard

Long/ Date in 21.06.2012 26.06.2012 26.06.2012 27.06.2012 29.06.2012 29.06.2012 02.07.2012 03.07.2012 05.07.2012 04.07.2012 05.07.2012 05.07.2012 06.07.2012 06.07.2012 06.07.2012 06.07.2012 06.07.2012 06.07.2012 09.07.2012 09.07.2012 10.07.2012 11.07.2012 12.07.2012 12.07.2012 17.07.2012 17.07.2012 18.07.2012 31.07.2012 01.08.2012 03.08.2012 03.08.2012 09.08.2012 10.08.2012 10.08.2012 09.08.2012 15.08.2012 21.08.2012 14.09.2012 14.09.2012 21.09.2012 25.09.2012 27.09.2012 00.01.1900 31.07.2012 02.08.2012 03.08.2012 06.08.2012 10.08.2012 10.08.2012 10.08.2012 10.08.2012 20.08.2012 31.08.2012 18.09.2012 18.09.2012 24.09.2012 26.10.2012 25.10.2012 01.07.2012 31.07.2012 02.07.2012 03.07.2012 11.07.2012 03.07.2012 05.07.2012 05.07.2012 07.08.2012 16.08.2012 30.07.2012 23.08.2012 06.07.2012 13.07.2012 09.07.2012 27.08.2012 25.07.2012 05.10.2012 12.07.2012 13.07.2012 31.07.2012 Date out 21.08.2012 03.07.2012 05.07.2012 Symbol MEO GY TKA GY DBK GY TST US CELL US CEVA US FESX FESX PWRD US FESX FESX FESX SPRD VNET JOBS DBK GY FESX TKA GY FESX EGHT US ACOM US UG FESX FESX ISIL US AIG US PWER US FESX FESX FESX XSDX GY OTT US GXA INDEX FESX OTT US QSC GY FB US XSDX GY DBPD GY XSDX GY DE0A8J REDF US METRO AG ThyssenKrupp DEUTSCHE BANK AG TheStreet Inc Brightpoint, Inc. CEVA, Inc. EURO STOXX 50 Index Futures EURO STOXX 50 Index Futures Perfect World Co., Ltd. EURO STOXX 50 Index Futures EURO STOXX 50 Index Futures EURO STOXX 50 Index Futures Spreadtrum Communications Inc. 21Vianet Group, Inc. 51job Inc. DEUTSCHE BANK AG EURO STOXX 50 Index Futures ThyssenKrupp EURO STOXX 50 Index Futures 8x8 Inc. Ancestry.com PSA Peugeot EURO STOXX 50 Index Futures EURO STOXX 50 Index Futures Intersil American International Group, Inc. Power-One Inc. EURO STOXX 50 Index Futures EURO STOXX 50 Index Futures EURO STOXX 50 Index Futures db x-trackers ShortDAX Daily ETF Otelco Inc. DAX Future EURO STOXX 50 Index Futures Otelco Inc. QSC AG FACEBOOK INC db x-trackers ShortDAX Daily ETF db x-trackers ShortDAX 2x Daily ETF db x-trackers ShortDAX Daily ETF Put Apple 600 LZ 062013 Rediff.com India Ltd. Name CRNCY EUR EUR EUR USD USD USD EUR EUR USD EUR EUR EUR USD USD USD EUR EUR EUR EUR USD USD EUR USD USD USD USD USD EUR EUR EUR EUR USD EUR EUR USD EUR USD EUR EUR EUR EUR EUR Short Price In 23,000 12,000 27,500 1,450 5,620 17,920 2296,000 2298,000 10,100 2308,000 2306,000 2330,000 17,480 10,500 43,000 27,250 2235,000 13,130 2212,000 4,290 27,400 6,800 2226,000 2222,000 10,100 32,200 4,500 2348,000 2338,000 2312,000 48,850 3,460 6940,000 2422,000 2,850 2,000 19,450 45,320 20,030 45,150 3,000 3,500

Last or Price Out 24,700 13,600 29,600 1,580 8,820 15,500 2303,000 2311,000 10,650 2300,000 2302,000 2296,000 20,000 10,000 35,300 28,200 2235,000 14,540 2224,000 5,920 31,750 6,240 2213,000 2240,000 9,200 32,680 6,550 2325,000 2342,000 2320,000 48,600 3,000 6900,000 2420,000 2,500 2,050 18,500 45,900 20,520 45,460 5,300 3,650

Gain NetChg 1,700 1,600 2,100 0,130 3,200 -2,420 -7,000 -13,000 0,550 8,000 4,000 34,000 2,520 -0,500 -7,700 0,950 0,000 1,410 12,000 1,630 4,350 -0,560 -13,000 18,000 -0,900 0,480 2,050 23,000 -4,000 -8,000 -0,250 -0,460 40,000 2,000 -0,350 0,050 -0,950 0,580 0,490 0,310 2,300 0,150

Gain Net % 7,39 13,33 7,64 8,97 56,94 -13,50 -0,30 -0,57 5,45 0,35 0,17 1,46 14,42 -4,76 -17,91 3,49 0,00 10,74 0,54 38,00 15,88 -8,24 -0,58 0,81 -8,91 1,49 45,56 0,98 -0,17 -0,35 -0,51 -13,29 0,58 0,08 -12,28 2,50 -4,88 1,28 2,45 0,69 76,67 4,29

Status

Long Long Long Long Long Long Short Short Long Short Short Short Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Short Short Short Long Long Short Short Long Long Long Long Long Long Long Long

Closed Closed Closed Open Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Open Closed Closed Closed Closed Closed Closed

Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed Closed

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28.09.2012 28.09.2012 28.09.2012 28.09.2012 08.10.2012 12.10.2012 16.10.2012 16.10.2012 17.10.2012 23.10.2012 24.10.2012 24.10.2012 24.10.2012 24.10.2012 24.10.2012 26.10.2012 29.10.2012 30.10.2012 30.10.2012 01.11.2012 01.11.2012 02.11.2012 26.10.2012 01.11.2012 02.11.2012 31.10.2012 25.10.2012 25.10.2012 05.10.2012 05.10.2012 05.10.2012 05.10.2012 SKYD GY TKA GY CBK GY BMW GY CSX US NFLX US MEO GY SZG GY KCO GY DD US C3O GY PRA GY CBK GY INTC US PSM GY EXXT GY TKA GY IUSA MSFT US S92 GY WCH GY C3O GY Sky Deutschland AG ThyssenKrupp Commerzbank AG BMW AG CSX Corp. Netflix Inc. METRO AG Salzgitter AG Klckner & CO SE Du Pont & CO Centrosolar Group AG Praktiker AG Commerzbank AG Intel Corp ProSiebenSat1 Media iSHares Nasdaq-100 ThyssenKrupp iShares S&P 500 Microsoft Corp SMA Solar Wacker Chemie AG Centrosolar Group AG EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long Long

3,030 16,630 1,390 57,350 21,500 64,000 20,500 31,500 7,350 45,550 1,190 1,590 1,500 21,500 20,550 20,700 17,160 10,860 28,550 16,250 43,170 1,220

3,400 17,750 1,460 60,750 20,660 61,500 22,010 35,225 7,100 44,150 1,290 1,600 1,523 22,060 21,380 20,999 17,890 11,082 29,500 16,090 42,305 1,191

0,370 1,120 0,070 3,400 -0,840 -2,500 1,510 3,725 -0,250 -1,400 0,100 0,010 0,023 0,560 0,830 0,299 0,730 0,222 0,950 -0,160 -0,865 -0,029

12,21 6,73 5,04 5,93 -3,91 -3,91 7,37 11,83 -3,40 -3,07 8,40 0,63 1,53 2,60 4,04 1,44 4,25 2,04 3,33 -0,98 -2,00 -2,38

Closed Closed Closed Closed Open Closed Open Open Closed Closed Closed Closed Open Open Closed Open Open Open Open Open Open Open

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