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Incertidumbres Significativas
Ej2. La Entidad B es un gran fabricante de productos textiles para el mercado local. El 1 de enero de 20X2, el gobierno recientemente electo aboli de forma imprevista todos los aranceles de importacin, incluido el arancel del 50 por ciento sobre todos los productos textiles importados. sta y muchas otras reformas econmicas implementadas por el nuevo gobierno contribuyeron a que el valor de la moneda del pas (u.m.) se revalorice de forma significativa con respecto a la mayora de las otras monedas. La revalorizacin monetaria redujo notablemente la competitividad de los productos de la entidad. Antes de 20X2, la entidad B era rentable. Sin embargo, dado que no poda
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competir con los precios bajos de las importaciones, inform una prdida de 3.000 u.m. para el ao finalizado el 31 de diciembre de 20X2. Al 31 de diciembre de 20X2, el patrimonio de la entidad B era de 1.000 u.m. La gerencia reestructur las operaciones de la entidad B en el segundo trimestre de 20X2. La reestructuracin le ayud a reducir las prdidas del tercer y del cuarto trimestre a 500 u.m. y 480 u.m., respectivamente.En 20X2, la industria textil y los sindicatos obreros locales presionaron al gobierno para que reinstaure los aranceles sobre textiles. El 15 de diciembre de 20X2, el gobierno anunci que en 20X3 reintroducira aranceles de importacin limitados sobre los textiles. No obstante, recalc que dichos aranceles no iban a ser tan proteccionistas como los aprobados por el gobierno anterior. En su ltimo pronstico econmico, el gobierno prev una tasa de cambio estable a corto plazo con un debilitamiento gradual de la moneda de la jurisdiccin a ms largo plazo. La gerencia de la entidad B realiz una evaluacin de negocio en marcha al 31 de diciembre de 20X2. La gerencia proyecta y prev que la imposicin de un arancel del 10 por ciento a la importacin de productos textiles hara que, a las tasas de cambio vigentes, la entidad B recupere la rentabilidad. Cmo debera la gerencia de la entidad B revelar la informacin sobre su evaluacin de negocio en marcha en los estados financieros anuales del 31 de diciembre de 20X2 de la entidad B?
A partir de estos hechos, corresponde revelar la siguiente informacin. Extracto de las notas a los estados financieros del 31 de diciembre de 20X2 de la entidad B: Nota 1 Bases de elaboracin A partir de la evaluacin de la gerencia al 31 de diciembre de 20X2, los estados financieros se han elaborado bajo la hiptesis de negocio en marcha. No obstante, en la evaluacin de la gerencia se supone que el gobierno reintroducir aranceles de importacin limitados sobre textiles y que la tasa de cambio vigente permanecer constante. El 15 de diciembre de 20X2, el gobierno anunci que en 20X3 impondr aranceles de importacin limitados a los textiles. No obstante, el gobierno recalc que el arancel no iba a ser tan proteccionista como el arancel del 50 por ciento en vigencia antes de 20X2. Siempre y cuando la u.m. no se fortalezca, la gerencia proyecta y prev que un arancel del 10 por ciento sobre todos los productos textiles permitira que la entidad B recupere la rentabilidad. Al 31 de diciembre de 20X2, la entidad B tena activos netos por 1.000 u.m. Si no se imponen aranceles de importacin y las tasas de cambio permanecen iguales, los pasivos de la entidad B podran superar sus activos al final del tercer trimestre de 20X3. A partir de la evaluacin de estos factores, la gerencia considera que la entidad B es un negocio en marcha. Notas: hechos ocurridos despus del periodo sobre el que se informa La NIIF para las PYMES no requiere explcitamente que una entidad no elabore sus estados financieros bajo la hiptesis de negocio en marcha, si los hechos ocurridos despus del periodo sobre el que se informa indican que dicha hiptesis no resulta apropiada. Si la NIIF para las PYMES no trata especficamente una transaccin, u otro suceso o condicin, la gerencia de una entidad deber utilizar su juicio profesional para desarrollar y
aplicar una poltica contable que d lugar a informacin confiable y relevante para la toma de decisiones econmicas de los usuarios. En ausencia de un requerimiento, se permite, pero no se exige, a la entidad consultar las NIIF completas. La NIC 10 Hechos Ocurridos despus del Periodo sobre el que se Informa (NIIF completas) establece que una entidad no debe elaborar sus estados financieros bajo la hiptesis de negocio en marcha, si los hechos ocurridos despus del periodo sobre el que se informa indican que dicha hiptesis no resulta apropiada. Al establecer este requerimiento, el IASB concluy que si la hiptesis de negocio en marcha no es apropiada, el efecto de este hecho es tan decisivo que es necesario un cambio fundamental en la base de contabilizacin, y no simplemente un ajuste en los importes que se hayan reconocido utilizando la base de contabilizacin original. Se requiere que, al preparar los estados financieros, la gerencia de una entidad evale la capacidad que tiene la entidad para continuar como negocio en marcha. Adems, al realizar esta evaluacin, la gerencia deber tener en cuenta toda la informacin disponible sobre el futuro, que deber cubrir al menos los doce meses siguientes a partir de la fecha de los estados financieros, sin limitarse a dicho periodo. Adems, elaborar los estados financieros de una entidad bajo la hiptesis de negocio en marcha cuando los hechos ocurridos despus del periodo sobre el que se informa indican que dicha hiptesis no resulta apropiada entra en conflicto con el objetivo de los estados financieros con propsito de informacin general. En estas circunstancias, la entidad no debera elaborar sus estados financieros bajo la hiptesis de negocio en marcha. Ya sea por referencia a las NIIF completas o aplicando la NIIF para las PYMES de forma aislada, una entidad no debera elaborar sus estados financieros bajo la hiptesis de negocio en marcha en estas circunstancias.
A partir de estos hechos, corresponde revelar la siguiente informacin. Extracto de las notas a los estados financieros del 31 de diciembre de 20X5 de la entidad C: Nota 1 Bases de elaboracin El 15 de febrero de 20X6, la entidad fue puesta en liquidacin como resultado de los daos de un terremoto que ocasion el cierre definitivo del nico negocio de la entidad, la Mina X. Por consiguiente, los estados financieros no se han elaborado bajo la hiptesis de negocio en marcha. El activo de la mina se da de baja y se deteriora el valor de los otros activos. Se prev que la liquidacin concluya para fines de julio de 20X6.
Seccin 4 Financiera
Estado
de
Situacin
Presentacin de Inventarios
Ej2. Una entidad podra presentar inventarios como sigue:
Presentacin de Patrimonio
Ej3. Un grupo presenta su patrimonio como sigue:
Extracto del estado consolidado de situacin financiera del grupo al 31 de diciembre de 20X2 Nota PATRIMONIO Capital en acciones Coberturas del flujo de efectivo Ganancias acumuladas Patrimonio atribuible a los accionistas de la entidad controladora Participacin no controladora Patrimonio total 20 21.000 2.000 11.100 34.100 20.000 1.000 10.900 31.900 20X2 u.m. 20X1 u.m.
6.900 41.000
5.100 37.000
De forma alternativa, la entidad puede presentar en el estado de situacin financiera el importe total del patrimonio. En dicho caso, la informacin acerca de cada subclasificacin del patrimonio se presenta en las notas.
rendimiento financiero podra preparar su estado del resultado integral como sigue:
Estado del resultado integral de un grupo para el ao finalizado el 31 de diciembre de 20X7 Estado del resultado integral de un grupo para el ao finalizado el 31 de diciembre de 20X7 Nota 20X7 u.m. 700000 (40000) (8.580) (6000) 11 12 13 14 (22.300) 42.100 665.220 (60.305) 604.915 15 (24.780) 580.135 16 10.260 20X6 u.m. reexpresadas 520000 (30000) (5.830) (4000) (19.700) 38.560 499030 (49.508) 449.522 449.522 (22.360)
Ingresos de actividades ordinarias Costo de ventas Costos de distribucin Gastos de administracin Costos financieros Participacin ganancias de asociadas Ganancia antes de impuestos Gasto por impuestos a las ganancias Ganancia del ao procedente de operaciones continuadas Prdida del ao procedente de operaciones discontinuadas Ganancia del ao Otro resultado integral: Diferencias de cambio al proceder a la conversin por negocios en el extranjero, neto de impuestos Ganancias actuariales sobre obligaciones de pensin por beneficios definidos, neto de impuestos Participacin de otro resultado integral de asociadas Otro resultado integral del ao, neto de impuestos RESULTADO INTEGRAL TOTAL DEL AO
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(720)
(520)
13 18
230.000
250.000
(a) 1.000.000 u.m. producto de la venta menos 400.000 u.m. del edificio menos 300.000 u.m. de
maquinaria menos 200.000 u.m. de marca comercial = 100.000 u.m. de ganancia sobre la venta. 100.000 u.m. menos 20.000 u.m. de impuestos = 80.000 u.m. de ganancia despus de impuestos por la venta de la operacin discontinuada. 80.000 u.m. + 150.000 u.m. de ganancia despus de impuestos por la operacin discontinuada = 230.000 u.m. de ganancia total despus de impuestos por la operacin discontinuada
La entidad cede el uso del vehculo 5 al encargado de administracin para su uso personal. El uso del vehculo forma parte del paquete de remuneracin del encargado de administracin. Cmo debe la entidad clasificar la depreciacin de los vehculos por funcin?
La depreciacin de los vehculos 1 y 2 se clasifica como costos de ventas cuando se reconoce como un gasto. Nota: de acuerdo con la Seccin 13 Inventarios, esta depreciacin se reconocera primero como parte del costo de los inventarios (y activo). Cuando se dan de baja los inventarios (p. ej., cuando se los vende), el costo de los inventarios, incluida la depreciacin de los vehculos 1 y 2, se reconoce como un gasto (es decir, el costo de las ventas). La depreciacin de los vehculos 3 y 4 se clasifica como costo de distribucin; se refiere a la funcin de distribucin del negocio. La depreciacin del vehculo 5 se reconoce como un gasto administrativo; se refiere a la funcin administrativa del negocio.
Capital en acciones
Ganancias acumulad as
500.000
256.000
Cobertura del riesgo de precio de materia prima cotizada en transaccion es previstas 4.000
Participacion es no controladora s
Patrimoni o total
2.000
754.000
837.778
5.000
5.000
5.500
periodo anterior Cambios en polticas contables Balance reexpresad o al 1 de enero de 20X6 Resultado integral total
5.500
5.500
6.167
266.500
(4.000)
2.000
764.500
849.445
500.000
64.000
2.600
(1.100)
65.500
72.611
(42.000)
(35.700)
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GANANCIA DEL PERIODO (20X7: 119.850 u.m. expresadas anteriormente) Ganancias acumuladas al comienzo del ao como se expres anteriormente correccin de un error de un periodo anterior Ganancia del ao (20X7: 119.850 u.m. expresadas anteriormente) Dividendos declarados y pagados Ganancias acumuladas al final del ao
106.100
Ej3. Un grupo (entidad controladora y su subsidiaria parcialmente participada) que cumple con los criterios delineados en el prrafo 6.4 y presenta un desglose de los gastos por su naturaleza, podra elegir presentar un estado consolidado de resultados y ganancias acumuladas como sigue: Estado consolidado de resultados y ganancias acumuladas de un grupo para el ao finalizado el 31 de diciembre de 20X8
(en miles de unidades monetarias)
20X8 reexpresadas Ingresos de actividades ordinarias Otros ingresos Variacin en los inventarios de productos terminados y en proceso Consumos de materias primas y consumibles Gastos por beneficios a los empleados (20X7: 180.000 u.m. expresadas anteriormente) Gastos por depreciacin y amortizacin Otros gastos Costos financieros Ganancia antes de impuestos (20X7: 159.800 u.m. expresadas anteriormente) Gasto por impuestos a las ganancias (20X7: 39.950 u.m. expresadas anteriormente) 20X7 745.000 44.000 31.000 692.000 36.520 23.000
(461.000) (220.000)
(342.000) (197.000)
(42.000)
(35.700)
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GANANCIA DEL PERIODO (20X7: 119.850 u.m. expresadas anteriormente) Ganancias acumuladas al comienzo del ao como se expres anteriormente correccin de un error de un periodo anterior* Ganancias del ao atribuibles a los propietarios de la controladora (20X7: 115.850 u.m. expresadas anteriormente) Dividendos declarados y pagados Ganancias acumuladas al final del ao Participacin no controladora al comienzo del ao Ganancia del ao atribuible a la participacin no controladora Participacin de dividendos declarados y pagados Participacin no controladora al final del ao
25.000
106.100
los
Estados
Ej1.Un grupo que fabrica velas elabor las notas a sus estados financieros de la siguiente manera:
Grupo XYZ Polticas contables y notas explicativas a los estados financieros para el ao que termina el 31 de Diciembre de 20X2 1. Informacin general XYZ (Controladora) Responsabilidad Limitada (la Compaa) es una sociedad de responsabilidad limitada radicada en el pas A. El domicilio de su sede social y principal centro del negocio es _________. El Grupo XYZ est compuesto por la Compaa y su subsidiaria enteramente participada XYZ (Comercial) Sociedad de Responsabilidad Limitada. Sus actividades principales son la fabricacin y la venta de velas. 2. Bases de elaboracin Estos estados financieros consolidados se han elaborado de conformidad con la Norma Internacional de Informacin Financiera para Pequeas y Medianas Entidades (NIIF para las PYMES) emitida por el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad. Estn
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presentados en las unidades monetarias (u.m.) del pas A, que es la moneda de presentacin del grupo y la moneda funcional de la compaa y su subsidiaria. La presentacin de los estados financieros de acuerdo con la NIIF para las PYMES exige la determinacin y la aplicacin consistente de polticas contables a transacciones y hechos. Las polticas contables ms importantes del grupo se establecen en la nota 3. En algunos casos, es necesario emplear estimaciones y otros juicios profesionales para aplicar las polticas contables del grupo. Los juicios que la gerencia haya efectuado en el proceso de aplicar las polticas contables del grupo y que tengan la mayor relevancia sobre los importes reconocidos en los estados financieros se establecen en la nota 4. 3. Polticas contables 4. Fuentes clave de la incertidumbre en la estimacin Pagos por largos periodos de servicio Al determinar el pasivo para los pagos por largos periodos de servicio (explicado en la nota 20), la gerencia debe hacer una estimacin de los incrementos de los sueldos durante los siguientes cinco aos, la tasa de descuento para los siguientes cinco aos a utilizar para calcular el valor presente y el nmero de empleados que se espera que abandonen la entidad antes de recibir los beneficios. 5. Restriccin al pago de dividendos Segn los trminos de los acuerdos sobre prstamos y sobregiros bancarios, no pueden pagarse dividendos en la medida en que reduzcan el saldo de las ganancias acumuladas por debajo de la suma de los saldos pendientes de los prstamos y sobregiros bancarios. 6. Ingreso de actividades ordinarias
20X2 u.m. Venta de bienes Regalas (concesin de licencias de patentes para fabricar velas) 6.753.545 5.798.653 6.643.545 110.000 20X1 u.m. 5.688.653 110.000
7. Otros ingresos 8. Costos financieros 9. Ganancia antes de impuestos 10. Gasto por impuestos a las ganancias 11. Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar 12. Inventarios
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13. Inversiones en asociadas 14. Propiedades, planta y equipo 15. Activos intangibles 16. Impuestos diferidos 17. Sobregiros y prstamos bancarios 18. Cuentas comerciales por pagar 19. Provisin para obligaciones por garantas 20. Obligacin por beneficios a los empleados: pagos por largos periodos de servicio 21. Obligaciones por arrendamientos financieros 22. Compromisos por arrendamientos operativos 23. Capital en acciones
Grupo XYZ Polticas contables y notas explicativas a los estados financieros para el ao que termina el 31 de Diciembre de 20X2 Polticas contables Bases de consolidacin Los estados financieros consolidados incorporan los estados financieros de la Compaa y de su subsidiaria enteramente participada. Todas las transacciones, saldos, ingresos y gastos intragrupo han sido eliminados.
Inversiones en asociadas Las inversiones en asociadas se contabilizan al costo menos cualquier prdida por deterioro de valor acumulada. Los ingresos por dividendos de inversiones en asociadas se reconocen cuando se establece el derecho a recibirlos por parte del Grupo. Se incluyen en otros ingresos.
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Reconocimiento de ingreso de actividades ordinarias El ingreso de actividades ordinarias procedente de la venta de bienes se reconoce cuando se entregan los bienes y ha cambiado su propiedad. El ingreso de actividades ordinarias por regalas procedente de la concesin de licencias de patentes para hacer velas para su uso por otros se reconoce de forma lineal a lo largo del periodo de la licencia. El ingreso de actividades ordinarias se mide al valor razonable de la contraprestacin recibida o por recibir, neta de descuentos e impuestos asociados con la venta cobrados por cuenta del gobierno del Pas A. Costos por prstamos Todos los costos por prstamos se reconocen en el resultado del periodo en el que se incurren. Impuesto a las ganancias El gasto por impuestos a las ganancias representa la suma del impuesto corriente por pagar y del impuesto diferido. El impuesto corriente por pagar est basado en la ganancia fiscal del ao. El impuesto diferido se reconoce a partir de las diferencias entre los importes en libros de los activos y pasivos en los estados financieros y sus bases fiscales correspondientes (conocidas como diferencias temporarias). Los pasivos por impuestos diferidos se reconocen para todas las diferencias temporarias que se espere que incrementen la ganancia fiscal en el futuro. Los activos por impuestos diferidos se reconocen para todas las diferencias temporarias que se espere que reduzcan la ganancia fiscal en el futuro, y cualquier prdida o crdito fiscal no utilizado. Los activos por impuestos diferidos se miden al importe mximo que, sobre la base de la ganancia fiscal actual o estimada futura, es probable que se recuperen. El importe en libros neto de los activos por impuestos diferidos se revisa en cada fecha sobre la que se informa y se ajusta para reflejar la evaluacin actual de las ganancias fiscales futuras. Cualquier ajuste se reconoce en el resultado del periodo. El impuesto diferido se calcula segn las tasas impositivas que se espera aplicar a la ganancia (prdida) fiscal de los periodos en los que la gerencia espera realizar el activo por impuestos diferidos o cancelar el pasivo por impuestos diferidos, sobre la base de las tasas impositivas que hayan sido aprobadas o cuyo proceso de aprobacin est prcticamente terminado al final del periodo sobre el que se informa. Propiedades, planta y equipo Las partidas de propiedades, planta y equipo se miden al costo menos la depreciacin acumulada y cualquier prdida por deterioro del valor acumulada. La depreciacin se carga para distribuir el costo de los activos menos sus valores residuales a lo largo de su vida til estimada, aplicando el mtodo lineal. Activos intangibles Los activos intangibles son programas informticos adquiridos que se expresan al costo menos la depreciacin acumulada y las prdidas por deterioro acumuladas. Se amortizan a lo
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largo de la vida estimada de cinco aos empleando el mtodo lineal. Si existe algn indicio de que se ha producido un cambio significativo en la tasa de amortizacin, vida til o valor residual de un activo intangible, se revisa la amortizacin de ese activo de forma prospectiva para reflejar las nuevas expectativas. Deterioro del valor de los activos En cada fecha sobre la que se informa, se revisan las propiedades, planta y equipo, activos intangibles e inversiones en asociadas para determinar si existen indicios de que tales activos hayan sufrido una prdida por deterioro de valor. Si existen indicios de un posible deterioro del valor, se estima y compara el importe recuperable de cualquier activo afectado (o grupo de activos relacionados) con su importe en libros. Si el importe recuperable estimado es inferior, se reduce el importe en libros al importe recuperable estimado, y se reconoce una prdida por deterioro del valor en resultados. De forma similar, en cada fecha sobre la que se informa, se evala si existe deterioro del valor de los inventarios comparando el importe en libros de cada partida del inventario (o grupo de partidas similares) con su precio de venta menos los costos de terminacin y venta. Si una partida del inventario (o grupo de partidas similares) se ha deteriorado, se reduce su importe en libros al precio de venta menos los costos de terminacin y venta, y se reconoce inmediatamente una prdida por deterioro del valor en resultados. Si una prdida por deterioro del valor se revierte posteriormente, el importe en libros del activo (o grupo de activos relacionados) se incrementa hasta la estimacin revisada de su valor recuperable (precio de venta menos costos de terminacin y venta, en el caso de los inventarios), sin superar el importe que habra sido determinado si no se hubiera reconocido ninguna prdida por deterioro de valor del activo (grupo de activos) en aos anteriores. Una reversin de una prdida por deterioro de valor se reconoce inmediatamente en resultados. Arrendamientos Los arrendamientos se clasifican como arrendamientos financieros siempre que los trminos del arrendamiento transfieran sustancialmente todos los riesgos y las ventajas inherentes a la propiedad del activo arrendado al Grupo. Todos los dems arrendamientos se clasifican como operativos. Los derechos sobre los activos mantenidos en arrendamiento financiero se reconocen como activos del Grupo al valor razonable de la propiedad arrendada (o, si son inferiores, al valor presente de los pagos mnimos por arrendamiento) al inicio del arrendamiento. El correspondiente pasivo con el arrendador se incluye en el estado de situacin financiera como una obligacin por el arrendamiento financiero. Los pagos del arrendamiento se reparten entre cargas financieras y reduccin de la obligacin del arrendamiento, para as conseguir una tasa de inters constante sobre el saldo restante del pasivo. Los cargos financieros se deducen en la medicin de resultados. Los activos mantenidos en arrendamiento financiero se incluyen en propiedades, planta y equipo, y la depreciacin y evaluacin de prdidas por deterioro de valor se realizan de la misma forma que para los activos que son propiedad del Grupo. Las rentas por pagar de arrendamientos operativos se cargan a resultados sobre una base lineal a lo largo del plazo del arrendamiento correspondiente.
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Inventarios Los inventarios se expresan al importe menor entre el costo y el precio de venta menos los costos de terminacin y venta. El costo se calcula aplicando el mtodo de primera entrada, primera salida (FIFO). Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar La mayora de las ventas se realizan en condiciones de crdito normales, y los importes de las cuentas por cobrar no tienen intereses. Cuando el crdito se ampla ms all de las condiciones de crdito normales, las cuentas por cobrar se miden al costo amortizado utilizando el mtodo de inters efectivo. Al final de cada periodo sobre el que se informa, los importes en libros de los deudores comerciales y otras cuentas por cobrar se revisan para determinar si existe alguna evidencia objetiva de que no vayan a ser recuperables. Si se identifica dicha evidencia, se reconocer de inmediato una prdida por deterioro del valor en los resultados. Cuentas comerciales por pagar Las cuentas comerciales por pagar son obligaciones basadas en condiciones de crdito normales y no tienen intereses. Los importes de las cuentas comerciales por pagar, denominados en moneda extranjera se convierten a la unidad monetaria (u.m.) usando la tasa de cambio vigente en la fecha sobre la que se informa. Las ganancias o prdidas por cambio de moneda extranjera se incluyen en otros gastos o en otros ingresos. Sobregiros y prstamos bancarios Los gastos por intereses se reconocen sobre la base del mtodo del inters efectivo y se incluyen en los costos financieros. Beneficios a los empleados: pagos por largos periodos de servicio El pasivo por obligaciones por beneficios a los empleados est relacionado con lo establecido por el gobierno para pagos por largos periodos de servicio. Todo el personal a tiempo completo de la plantilla, a excepcin de los administradores, est cubierto por el programa. Al final de cada cinco aos de empleo, se lleva a cabo un pago del 5% del salario (que se determina de acuerdo con los doce meses anteriores al pago). El pago se efecta en el quinto ao, como parte de la nmina de diciembre. El Grupo no financia esta obligacin por anticipado. El costo y la obligacin del Grupo de realizar pagos por largos periodos de servicio a los empleados se reconocen durante los periodos de servicio de los empleados. El Costo y la obligacin se miden usando el mtodo de la unidad de crdito proyectada, que supone una media anual del 4% de incremento salarial, con una rotacin de empleados basada en la experiencia reciente del Grupo, descontados utilizando la tasa de mercado vigente para bonos corporativos de alta calidad. Provisin para obligaciones por garantas
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Todos los bienes del Grupo estn garantizados por defectos de fabricacin por un periodo de un ao. Los bienes se reparan o sustituyen por decisin del Grupo. Cuando se reconoce un ingreso de actividades ordinarias, se realiza una provisin por el costo estimado de la obligacin por garanta.
Ej3. Las notas a los estados financieros de una entidad para el periodo finalizado el 31 de diciembre de 20X3 contienen la siguiente informacin acerca de los juicios ms significativos efectuados en el proceso de aplicar las polticas contables de la entidad.
Entidades de Cometido Especfico En 20X3 la entidad patrocin la formacin de una entidad de cometido especfico (ECE). La ECE permite tres terceros independientes (y slo esos tres), mediante la participacin en acciones de la ECE, para invertir en una gama diversificada de activos financieros cotizados, adquiridos por la ECE en el mercado libre. La entidad recibe tarifas en concepto de comisiones y servicios por crear la ECE y por sus servicios de administracin de inversiones. La ECE se considera consolidada si la entidad tiene la capacidad de dirigir sus polticas financieras y operativas. Es difcil determinar si la entidad ejerce control sobre la ECE. Por ello, se efectuaron juicios sobre los riesgos y las ventajas, as como acerca de la capacidad de la entidad de efectuar decisiones operativas por la ECE. Dichos juicios implican evaluar si: (a) las actividades de la ECE han sido dirigidas, en esencia, en nombre de la compaa de acuerdo con sus necesidades especficas de negocio, de forma que la entidad se beneficia con las actividades de la ECE; (b) la entidad tiene, en esencia, los poderes de decisin necesarios para obtener la mayora de los beneficios u otras ventajas de las actividades de la ECE, o bien, mediante el establecimiento de un mecanismo de "autopilotaje", ha delegado tales poderes de toma de decisiones; (c) la entidad tiene, en esencia, los derechos para obtener la mayora de los beneficios de la ECE y, por tanto, puede estar expuesta a todos los riesgos inherentes a las actividades de sta; (d) en esencia, la entidad retiene para s la mayora de los riesgos inherentes a la propiedad o residuales relativos a la ECE o a sus activos, con el fin de obtener los beneficios de sus actividades. Sobre la base de su evaluacin de los hechos y las circunstancias (incluidos los cuatro indicadores anteriores), la gerencia decidi que los riesgos y las ventajas de los activos mantenidos por la ECE radiquen directamente con los tres inversores. En consecuencia, la entidad no consolid la ECE en estos estados financieros consolidados. Baja de consolidacin La entidad es duea de todo el patrimonio de una entidad (entidad Y). Desde comienzos de enero de 20X3, el gobierno de la jurisdiccin en la que opera la entidad intervino en las polticas financieras y operativas de la entidad Y al punto tal que la gerencia no puede llegar a
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la conclusin de que la entidad realmente control a la entidad Y durante 20X3. El entorno poltico en la jurisdiccin es inestable y los acontecimientos podran afectar el tratamiento contable y el importe en libros de la inversin en la entidad Y. Sobre la base de su evaluacin de los hechos y las circunstancias, la gerencia decidi no consolidar la entidad Y en sus estados financieros consolidados para el periodo finalizado el 31 de diciembre de 20X3. Demanda La entidad est defendiendo una demanda colectiva presentada contra ella, mediante la cual un grupo de personas busca el resarcimiento por daos y perjuicios a su salud producto de la contaminacin del rea cercana, la cual se cree que fue ocasionada por los desechos del proceso productivo de la entidad. El hecho de que la entidad sea el origen de la contaminacin est en duda, ya que muchas entidades operan en la misma zona con desechos similares y el origen de la fuga no est claro. La gerencia niega toda infraccin y defiende enrgicamente su posicin, dado que ha tomado recaudos para evitar este tipo de fugas. Sin embargo, en este momento, la gerencia no puede estar segura de que la fbrica de la entidad no haya causado la fuga, y el verdadero responsable se conocer slo despus de realizar muchas pruebas. El abogado de la entidad espera que el tribunal emita su fallo dentro de unos dos aos
villa. Los pobladores ahora esperan que la entidad pague 50.000 u.m. para cubrir los costos del carnaval de este ao.
La obligacin de pagar 90.000 u.m. no surge de un contrato y, por ello, no es un pasivo financiero. La obligacin puede cumplir las condiciones para reconocerla como una obligacin implcita en el alcance de la Seccin 21 Provisiones y Contingencias (es decir, si a travs de los anuncios comerciales y el patrn establecido de pagar todos los aos por el patrocinio, la entidad ha despertado una expectativa vlida en los pobladores sobre la realizacin del pago). Nota: Si, sin embargo, la entidad de catering celebr un contrato por el cual debe pagar 90.000 u.m. al carnaval de la villa, la entidad posee un pasivo financiero.
Bonos
Ej3.Una entidad mantiene bonos emitidos por una empresa importante. Un bono es un ttulo de deuda, por el que el emisor le adeuda a los tenedores una deuda y, segn las condiciones del bono, queda obligado a cubrir el inters (el cupn) y reembolsar el principal en una fecha futura, denominada vencimiento. Es un contrato formal que insta a reembolsar el dinero que se tom prestado con intereses, en intervalos fijos.
Los bonos que mantiene la entidad son instrumentos financieros bsicos; el derecho contractual del tenedor de bonos de recibir efectivo (activo financiero) se corresponde con la obligacin de pagar (pasivo financiero) por parte de la empresa importante.
Seccin 13 Inventarios
Alcance
Ej1.Una entidad negocia propiedades comerciales (es decir, compra propiedades comerciales con la intencin de venderlas para obtener una ganancia a medio plazo).
Las propiedades comerciales forman parte del inventario del comerciante inmobiliario. Son activos que se mantienen para la venta en el curso normal de las operaciones. Nota: Los activos no son propiedades de inversin (vase la Seccin 16) ni propiedades, planta o equipo
Costos de adquisicin
Ej2. Un minorista adquiere un bien a 400 u.m. por unidad. Sin embargo, el proveedor concede al minorista un descuento del 20% en pedidos de 100 unidades o ms. El minorista adquiere 100 unidades en un solo pedido.
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El minorista calcula el costo del inventario en 32.000 u.m. [es decir, 100 unidades x (400 u.m. de precio de lista menos un descuento por volumen del 20% de 400 u.m)].
Costos de transformacin
Ej3. Una entidad fabrica bloques para uso en la construccin de viviendas residenciales. El proceso de fabricacin implica la combinacin de proporciones especficas de materias primas (es decir, arena, ceniza, cemento y agua) en un proceso de mezcla. La mezcla luego se coloca en moldes reutilizables. Despus de estar tres das en reposo, los bloques solidificados se retiran de los moldes. Los bloques se secan en un secadero durante dos semanas antes de estar listos para la venta. Luego, los ladrillos secos se almacenan en el depsito de productos terminados. Para tener un fcil acceso, las materias primas secas se almacenan en un lugar contiguo al rea de produccin. El proceso de mezcla est mecanizado. Sin embargo, se utiliza una cargadora frontal tripulada para agregar los materiales secos (es decir arena, ceniza y cemento) a la mquina mezcladora que es manejada por un operador especializado. Ambos trabajadores de la fbrica son empleados a tiempo completo de la entidad y tienen un salario anual fijo. Para retirar los bloques de los moldes, se contrata a obreros eventuales. Reciben un pago fijo por cada bloque que retiren de su molde. La entidad tambin tiene dos directores. El director de operaciones supervisa la fbrica y el director de administracin est a cargo de la administracin, las finanzas y las ventas. La entidad opera en instalaciones arrendadas a cambio de una renta anual fija. Financi la adquisicin de sus equipos con un prstamo de periodo fijo que devenga un inters anual del 8%.
Los costos de transformacin incluyen los costos directos, los costos indirectos fijos y los costos indirectos variables de produccin. Los costos directos en el proceso de fabricacin de ladrillos incluyen los costos de materias primas (es decir, arena, ceniza, cemento y agua) y los costos de mano de obra eventual que retira los bloques de los moldes. Los costos indirectos fijos incluyen: el arrendamiento del rea de produccin (que incluye el rea donde se almacenan las materias primas secas y el secadero, pero no incluye el depsito de los productos terminados); el costo de los dos operadores de mquina (por ejemplo, salario y beneficios), el costo del director de operaciones (es decir, salario y beneficios) y la depreciacin del equipo de fabricacin (es decir, la cargadora frontal, la mquina mezcladora y los moldes). El inters del prstamo no es un costo de produccin. Es un costo financiero y se reconoce como un gasto en los resultados (vase el prrafo 25.2). El costo del director de administracin no es un costo de produccin, este director se dedica a las actividades de venta y a la administracin que no est relacionada con la fbrica.
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Mtodo de la participacin
Ej3.El 1 de enero de 20X1, la Entidad A adquiri el 30% de las acciones ordinarias que conllevan derechos de voto en una junta general de accionistas de la Entidad B por un valor de 300.000 u.m.(2) Para el ao finalizado el 31 de diciembre de 20X1, la Entidad B reconoci una ganancia de 400.000 u.m. El 30 de diciembre de 20X1, la Entidad B declar y pag un dividendo de 150.000 u.m. para el ao 20X1. Al 31 de diciembre de 20X1, el valor razonable de la inversin de la Entidad A en la Entidad B es de 425.000 u.m. Sin embargo, no hay un precio de cotizacin publicado para la Entidad B.
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La Entidad A debe reconocer un ingreso procedente de su asociada de 120.000 u.m. (es decir, 30% ganancia del periodo de la Entidad B de 400.000 u.m.) en los resultados para el ao finalizado el 31 de diciembre de 20X1. Al 31 de diciembre de 20X1, la Entidad A debe informar su inversin en la Entidad B (asociada) a un valor de 375.000 u.m. (clculo: costo de 300.000 u.m. + participacin de 120.000 u.m. en las ganancias menos dividendo de 45.000 u.m.). La Entidad A tambin debe considerar si existen indicadores de deterioro del valor de su inversin y, en caso de haberlos, llevar a cabo una comprobacin del deterioro del valor de acuerdo con la Seccin 27 Deterioro del Valor de los Activos. En este caso, no habra prdida por deterioro, ya que el valor razonable (425.000 u.m.) menos los costos de venta de la inversin supera su importe en libros (375.000 u.m.).
Control conjunto
Ej2.Los hechos son los mismos que en el ejemplo 1. Sin embargo, en este ejemplo, las entidades A, B y C tienen un acuerdo contractual para ejercer el control conjunto de la entidad Z.
Las entidades A, B y C tienen el control conjunto sobre la entidad Z; por consiguiente, es un negocio conjunto (entidad controlada de forma conjunta). Las entidades A, B y C deben
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contabilizar sus inversiones en la entidad Z segn lo establecido en los prrafos 15.8 al 15.17 y 15.19 al 15.21. 15.8 Una entidad controlada de forma conjunta es un negocio conjunto que implica la creacinde una sociedad por acciones, una asociacin con fines empresariales u otro tipo deentidad, en la que cada participante adquiere una participacin. La entidad opera de la misma manera que otras entidades, excepto por la existencia de un acuerdo contractualentre los participantes que establece el control conjunto sobre la actividad econmica dedicha entidad. 15.17 Cuando un participante compre activos procedentes de un negocio conjunto, ste no reconocer su porcin en los beneficios del negocio conjunto procedente de latransaccin hasta que los activos sean revendidos a un tercero independiente. Un participante reconocer su parte en las prdidas procedentes de estas transacciones de forma similar a los beneficios, excepto que esas prdidas se reconocerninmediatamente cuando representen una prdida por deterioro del valor. 15.19 Un inversor en un negocio conjunto revelar la siguiente informacin: (a) La poltica contable que utiliza para reconocer sus participaciones en entidades controladas de forma conjunta. (b) El importe en libros de las inversiones en entidades controladas de forma conjunta(vase el prrafo 4.2(k)). (c) El valor razonable de las inversiones en entidades controladas de forma conjunta, contabilizadas utilizando el mtodo de la participacin, para las que existan preciosde cotizacin pblicos. (d) El importe agregado de sus compromisos relacionados con negocios conjuntos,incluida su participacin en los compromisos de inversin de capital en los que se haya incurrido de forma conjunta con otros participantes, as como su participacinen los compromisos de inversin de capital asumidos por los propios negociosconjuntos. 15.20 Para las entidades controladas de forma conjunta contabilizadas de acuerdo con elmtodo de la participacin, el inversor tambin revelar la informacin que requiere elprrafo 14.14 para las inversiones por el mtodo de la participacin. 15.21 Para las inversiones en entidades controladas de forma conjunta contabilizadas deacuerdo con el modelo del valor razonable, el inversor revelar la informacin requerida.
Mtodo de la participacin
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Ej3. El 1 de enero de 20X1, las entidades A y B adquirieron cada una el 25% de las acciones ordinarias que conllevan derechos de voto en una junta general de accionistas de la entidad Z por un valor de 300.000 u.m.(3) Las entidades A y B acordaron de inmediato compartir el control sobre la entidad Z. Para el ao finalizado el 31 de diciembre de 20X1, la entidad Z reconoci una ganancia de 400.000 u.m. El 30 de diciembre de 20X1, la entidad Z declar y pag un dividendo de 150.000 u.m. para el ao 20X1. Al 31 de diciembre de 20X1, el valor razonable de la inversin de cada participante en la entidad Z es de 425.000 u.m. Sin embargo, no hay un precio de cotizacin publicado para la entidad Z.
Las entidades A y B deben reconocer una participacin en los ingresos de la entidad Z de 100.000 u.m. (es decir, 25% ganancia de 400.000 u.m. de la entidad Z para el periodo) en los resultados para el ao finalizado el 31 de diciembre de 20X1. Al 31 de diciembre de 20X1, las entidades A y B deben informar individualmente su inversin en la entidad Z (entidad controlada de forma conjunta) a un valor de 355.000 u.m. (clculo: costo de 300.000 u.m. + participacin de 100.000 u.m. en las ganancias menos dividendo de 45.000 u.m.). Los participantes tambin deben considerar si existen indicadores de deterioro del valor de su inversin y, en caso de haberlos, llevar a cabo una comprobacin del deterioro del valor de acuerdo con la Seccin 27 Deterioro del Valor de los Activos. En este caso, no habra prdida por deterioro, ya que el valor razonable (425.000 u.m.) menos los costos de venta de la inversin supera su importe en libros (355.000 u.m.).
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La entidad debe reconocer un activo (propiedades, planta y equipo) de 40.000 u.m. para la inspeccin. El activo de inspeccin debe reconocerse como un gasto (depreciacin) en los resultados de manera uniforme a lo largo de su vida til estimada de dos aos (es decir, un gasto de 5.000 u.m. durante el periodo contable actual).
Intangibles
Ej1. Una entidad posee una marca comercial que compr a un competidor. La marca comercial est protegida legalmente a travs de su registro en el gobierno local de la marca.
La marca comercial (una marca) es un activo intangible de la entidad. Es un activo de la entidad. El control se evidencia por el derecho legal y la entidad compr la marca comercial
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con la expectativa de aumentar sus ingresos futuros, ya sea vendiendo productos o evitando que sus competidores lo hagan (beneficios econmicos futuros). El activo (marca comercial) es un activo intangible: es de carcter no monetario (es decir, no se conserva en moneda ni es un activo que se recibir en una cantidad fija o determinable de dinero), no tiene apariencia fsica (puesto que es un derecho legal), es identificable (ya que se evidencia por la proteccin legal a travs de su registro) y puede ser vendido (es decir, es separable).
tonelada de pescado en las aguas de una jurisdiccin determinada. La entidad no es propietaria de ningn barco ni tiene intencin de pescar. Ha publicado las licencias en venta a un precio fijado para lograr un 40% de margen de beneficio bruto.
Si bien cada licencia concuerda con la definicin de activo intangible, las licencias no se clasifican como activos intangibles de la entidad. Las licencias son inventarios de la entidad, ya que son activos conservados para la venta en el curso normal de las operaciones.
Seccin 20 Arrendamientos
Alcance de la Seccin 20
Ej1. Una entidad posee una propiedad que destina a la generacin de rentas y plusvalas. Celebra un acuerdo por el cual cede a un tercero independiente el derecho a utilizar el edificio durante diez aos a cambio de pagos anuales de 1.0000 u.m.
El acuerdo constituye un arrendamiento; es un contrato por el cual el arrendador (la entidad) cede al arrendatario (el tercero independiente), a cambio de percibir un pago o una serie de pagos (pagos anuales de 1.0000 u.m.), el derecho a utilizar un activo (el edificio) durante un periodo de tiempo determinado (diez aos). Perspectiva del arrendador La propiedad es una propiedad de inversin. La medicin de la propiedad de inversin est fuera del alcance de la Seccin 20. La propiedad de inversin se contabiliza conforme a la Seccin 16 Propiedades de inversin. Sin embargo, el ingreso por arrendamiento se contabiliza segn lo establecido en la Seccin 20. Tambin debe presentarse la informacin requerida en la Seccin 20. Perspectiva del arrendatario El arrendamiento se contabilizar de acuerdo con la Seccin 20.
La instalacin se identifica de forma explcita en el acuerdo, y el proveedor tiene el derecho contractual para suministrar el gas a partir de otras fuentes. Sin embargo, suministrar el gas a partir de otras fuentes no resulta factible o viable. El proveedor tiene derecho a suministrar gas a otros clientes y a sacar y sustituir el equipo de la instalacin, as como a modificar o ampliar la instalacin con este fin. Sin embargo, al comienzo del acuerdo, el proveedor no tiene planes de modificar o ampliar la instalacin. La instalacin est diseada para satisfacer nicamente las necesidades del comprador. El proveedor es responsable de las reparaciones, mantenimiento y desembolsos de capital. El proveedor debe estar preparado para suministrar una cantidad mnima de gas cada mes. Cada mes, el comprador pagar un cargo fijo por capacidad y un cargo variable basado en la produccin real obtenida. El comprador debe pagar el cargo fijo por capacidad independientemente de que obtenga o no parte de la produccin de la instalacin. El cargo variable incluye los costos energticos reales de la instalacin, que ascienden a alrededor del 90 por ciento de los costos variables totales de la instalacin. El proveedor soporta mayores costos como consecuencia de las operaciones ineficientes de la instalacin. Si la instalacin no produce la cantidad mnima establecida, el proveedor debe reembolsar la totalidad o parte del cargo fijo por capacidad.
El acuerdo contiene un arrendamiento dentro del alcance de la Seccin 20. Un activo (la instalacin) se identifica de manera explcita en el acuerdo y el cumplimiento del acuerdo depende del uso de la instalacin. Aunque el proveedor tiene el derecho a suministrar el gas a partir de otras fuentes, su habilidad para hacerlo no es sustantiva. El comprador ha obtenido el derecho a utilizar la instalacin porque, a partir de los hechos presentadosen particular, que la instalacin est diseada para satisfacer nicamente las necesidades del comprador y que el proveedor no tiene planes de modificar o ampliar la instalacines remoto que una o ms partes, distintas del comprador, obtengan ms que un importe insignificante de la produccin y que el precio que el comprador pagar por la produccin no est fijado contractualmente por unidad de producto ni es igual al precio de mercado corriente, por unidad de producto, en la fecha de entrega de dicho producto.
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El acuerdo es un arrendamiento operativo. El arrendamiento no transfiere, del arrendador al arrendatario, sustancialmente todos los riesgos y las ventajas inherentes a la propiedad (por ejemplo, las ganancias y las prdidas en el valor razonable del terreno de labranza se acumulan a favor del arrendador antes y despus de celebrar el acuerdo de arrendamiento). El arrendatario simplemente posee el derecho temporal de uso de los terrenos de labranza durante un breve lapso (cinco aos) de la vida econmica indefinida de dichos terrenos.
Seccin 21 Contingencias
Provisiones
Provisiones
Ej1. Los desechos del proceso productivo de una entidad contaminaron las aguas subterrneas de la planta de la entidad. En una demanda resentada contra la entidad, los miembros de la comunidad local buscan el resarcimiento por daos y perjuicios a su salud causados por la contaminacin. La entidad reconoce su infraccin y el tribunal tiene que decidir la cuanta de la indemnizacin que otorgar a los miembros de la comunidad local. No se sabe con certeza cundo se emitir el fallo pero los abogados de la entidad esperan que esto ocurra en unos dos aos y calculan que la indemnizacin otorgada por el tribunal ser de entre 2.000.000 u.m. y 40.000.000 u.m.
La entidad tiene un pasivo en el que existe incertidumbre acerca de su cuanta o vencimiento (es decir, una provisin). Al final del periodo sobre el que se informa, la entidad tiene la obligacin legal de indemnizar a los miembros de la comunidad local por los daos y perjuicios ocasionados. Dado que el tribunal tiene que decidir la cuanta de la indemnizacin a pagar, el importe de la indemnizacin futura es incierto. Adems, el calendario incierto del proceso legal es un factor de incertidumbre para el vencimiento del pago por los daos y perjuicios.
puede medir con fiabilidad y que si hubiera adquirido un seguro, lo reconocera como gasto en cada periodo contable.
El hecho de que la entidad haya retenido el riesgo de incendio no genera una obligacin que deba reconocerse como provisin. Una entidad que adquiere un seguro ha pagado para transferir el riesgo a un tercero y ese pago se debe reconocer como un activo (pago anticipado por servicios) en la fecha en que se efecta y luego como un gasto en los resultados durante el periodo de cobertura del seguro, haya o no prdidas por incendio. El incendio de una de las estaciones constituira un hecho que requiere la comprobacin del deterioro del valor en el activo daado por el incendio. La comprobacin del deterioro del valor podra dar como resultado el reconocimiento de una prdida por deterioro en los resultados.
nuevas y de segunda mano. Las tiendas tienen tres fuentes de ingresos de actividades ordinarias: (i) la venta de bicicletas nuevas, (ii) la venta de bicicletas de segunda mano y (iii) el alquiler de bicicletas.
La venta de bicicletas de segunda mano no se considera disposicin de propiedades, planta y equipo, aunque las tiendas las utilicen durante varios aos en su negocio de alquiler. Las tiendas de bicicletas se dedican al negocio de vender bicicletas nuevas y de segunda mano. Vender bicicletas de segunda mano es parte de las actividades ordinarias y recurrentes de las tiendas, por lo que tales ventas representan ingresos de actividades ordinarias.
Pago diferido
Ej3. Una entidad vende bienes bajo condiciones que permiten al cliente pagar la contraprestacin en plazos.
La entidad reconoce ingresos de actividades ordinarias iguales al valor razonable de la contraprestacin por recibir, en el momento de la venta. El valor razonable de la contraprestacin por recibir equivale al valor presente de los pagos en plazos. Este se determina descontando los pagos en plazos por recibir a la tasa de inters implcita. El
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vendedor reconocer el elemento de inters como un ingreso de actividades ordinarias por intereses usando el mtodo de inters efectivo.
Seccin 24 gobierno
Subvenciones
del
Los servicios de comida y limpieza proporcionados al gobierno es una transaccin comercial habitual de la entidad y no existe subvencin del gobierno. Dichos ingresos se contabilizarn como ingreso de actividades ordinarias provenientes de la prestacin de servicios.
Ej2. Una entidad incurre en inters a una tasa fija del 2 por ciento anual sobre un prstamo de 1000.000 u.m.e. de un banco extranjero que se paga por completo a los seis aos de haber tomado el prstamo. La moneda funcional de la entidad es la unidad monetaria (u.m.). La entidad tom prestado dinero en moneda extranjera (u.m.e.) porque consider que, despus de haber tenido en cuenta la prdida por cambio prevista atribuida a la diferencia inflacionaria entre la u.m. y la u.m.e., la tasa de inters efectivo sobre el prstamo expresado en u.m.e. sera del 4 por ciento anual mientras que los prstamos locales equivalentes expresados en u.m. generan inters del 5 por ciento anual. Las diferencias entre la tasa de cambio de u.m. y u.m.e. y el ndice inflacionario nacional resultaron ser coherentes con las predicciones de la empresa.
Las prdidas por el cambio y el inters sobre el pasivo constituyen costos por prstamos. La suma de las prdidas por cambio y el inters para el periodo sobre el que se informa son inferiores al inters que se habra generado sobre un prstamo equivalente expresado en u.m. para el periodo sobre el que se informa.
Reconocimiento
Ej3. El 1 de enero de 20X1, una entidad tom prestado 1000.000 u.m. de un banco local. El prstamo cobra intereses sobre el prstamo a una tasa fija anual del 5 por ciento. El inters se paga anualmente, a periodo vencido (es decir, el 31 de diciembre de cada ao). El principal (1000.000 u.m.) se paga por completo a los seis aos de haber tomado el prstamo.
La entidad debe reconocer intereses por 50.000 u.m. (costo por prstamo) como un gasto al determinar los resultados para los aos finalizados el 31 de diciembre de 20X1 al 31 de diciembre de 20X6.
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Seccin 28 Empleados
Beneficios
los
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Seccin 29 Ganancias
Impuesto
las
Ej3. Una entidad tiene dividendos por cobrar procedentes de una inversin en instrumentos de patrimonio en otra entidad. Los dividendos no tributan cuando se reciben, sino que tributan en el periodo en el que se reconocieron en resultados.
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La forma esperada de recuperacin del activo (es decir, a travs del recibo de efectivo) no afecta a las ganancias fiscales, porque no hay importes imponibles o deducibles fiscalmente al recibir el efectivo. Por consiguiente, no surgen impuestos diferidos.
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