Tipos de descuentos

DEFINICION DE CONCEPTOS

DESCUENTO SIMPLE DESCUENTO RACIONAL DESCUENTO BANCARIO O COMERCIAL DESCUENTO POR PRONTO PAGO (Está relacionado con el Interés Simple) DESCUENTO UNICO, EN SERIE, EN CADENA O SUCESIVO

DESCUENTO SIMPLE
Concepto: Es una rebaja que se hace sobre el costo de un producto, o del valor de un título de crédito. Financieramente el descuento propiamente dicho, es aquel en el que intervienen las variables: TIEMPO, TASA DE INTERES y CAPITAL CLASIFICACION DEL DESCUENTO SIMPLE:
a) Descuento Racional b) Descuento Bancario c) Descuento por Pronto Pago d) Descuento Único, en Serie, en Cadena o Sucesivo.

Características de la operación Los intereses no son productivos, lo que significa que:
 

A medida que se generan no se restan del capital de partida para producir (y restar) nuevos intereses en el futuro y, por tanto Los intereses de cualquier período siempre los genera el mismo capital, al tanto de interés vigente en dicho período.

En una operación de descuento el punto de partida es un capital futuro conocido (Cn) cuyo vencimiento se quiere adelantar. Deberemos conocer las condiciones en las que se quiere hacer esta anticipación: duración de la operación (tiempo que se anticipa el capital futuro) y tanto de interés aplicado. El capital que resulte de la operación de descuento (capital actual o presente –C0–) será de cuantía menor, siendo la diferencia entre ambos capitales los intereses que el capital futuro deja de tener por anticipar su vencimiento. En definitiva, si trasladar un capital desde el presente al futuro implica añadirle intereses, hacer la operación inversa, anticipar su vencimiento, supondrá la minoración de esa misma carga financiera.

Gráficamente:

para lo cual será necesario el ahorro de intereses (descuento) que la operación supone. en este tipo de operaciones el punto de partida es un capital futuro (Cn) (conocido) que se quiere sustituir por un capital presente (C0) (que habrá de calcular). con su valor actual. Cn: Valor final o nominal. por lo tanto se calcula como el interés total de un intervalo de tiempo (el que se anticipe el capital futuro). . y Descuento comercial o bancario. En todo caso. C0: Valor actual. según cuál sea el capital que se considere para el cómputo de los intereses. DESCUENTO RACIONAL: Es la diferencia del monto o valor al vencimiento de una deuda. propiamente dicho. el capital presente (C0) es inferior al capital futuro (Cn). y cualquiera que sea la modalidad de descuento que se emplee. La base de cálculo es el Principal o Capital. Se cumple: D = Capital x Tipo x Tiempo Y. Por tanto. no es más que una disminución de interesesque experimenta un capital futuro como consecuencia de adelantar su vencimiento. i ó d: Tanto de la operación. estaremos ante las dos modalidades de descuento que existen en la práctica:   Descuento racional.SIMBOLOGIA: D: Descuento o rebaja. inicial o efectivo. matemático o lógico. el descuento. Se cumple la siguiente expresión: D = Cn – C0 Además. y la diferencia entre ambos es lo que se denomina descuento (D).

Nota: El Descuento Racional. siendo ahora la incógnita el capital inicial (C0). es pagado por anticipado. resulta válida la fórmula de la capitalización simple. con la diferencia de que el interés simple se paga al vencimiento. SIMBOLOGIA: Dr = Descuento Racional P = Valor Actual o Principal n = Tiempo (se aplican los 4 métodos conocidos) i = Tasa de Interés El ahorro de intereses se calcula sobre el valor efectivo (C0) empleando un tipo de interés efectivo (i). es igual al Interés Simple. Considerando que el capital sobre el que se calculan los intereses es el inicial (descuento racional): . y el descuento racional. igual que ocurría en la capitalización. para posteriormente por diferencias determinar el descuento racional: Cn = C0 (1 + n x i) • Cálculo del capital inicial: Cn C0 = ------------1+nxi • Cálculo del ahorro de intereses (Dr): Cn Cn x n x i Dr = Cn – C0 = Cn – -------------.x i x n = ----------------1+nxi 1+nxi EJEMPLO Se pretende anticipar al momento actual el vencimiento de un capital de 100 euros con vencimiento dentro de 3 años a un tanto anual del 10%. Así pues. a partir de la capitalización simple se despeja el capital inicial. Al ser C0 (el capital inicial) aquel que genera los intereses en esta operación.= -------------1+nxi 1+nxi De otra forma: Cn Cn x n x i Dr = C0 x i x n = --------------. Calcular el capital inicial y el descuento de la operación.

92 x 0. se calcula sobre la base del Principal y se aplican los 4 métodos. El descuento bancario. aun sea año bisiesto.1 Dr = 100 – 76. por lo que el monto siempre será mayor que el principal. distinguimos: . y se aplica únicamente el Método Exacto.1 x 3 = 23. sean iguales.= 76. Como base para el cálculo del tiempo se toman 365 días. por lo cual se concluye: El descuento bancario a cualquier tasa de descuento. calculado sobre el monto o valor al vencimiento a una tasa de descuento pactada. siempre será mayor que el descuento racional.2 SIMBOLOGIA: Db = Descuento Bancario S = Monto o valor al vencimiento n = Tiempo (t/365) d = Tasa de Descuento VL = Valor Liquido DIFERENCIA ENTRE EL DESCUENTO RACIONAL Y EL DESCUENTO BANCARIO: El descuento racional.100 C0 = ---------------. que la tasa de descuento bancario. Para que el importe del descuento bancario y del descuento racional. a igual tasa de interés y por el mismo plazo.08 € o bien: Dr = 76. el descuento racional sobre la base del principal. por el período transcurrido entre la fecha de descuento y la fecha de vencimiento. se utiliza en el sistema bancario.08 € DESCUENTO BANCARIO O COMERCIAL: Es el interés que se paga por anticipado. es necesario que la tasa de descuento racional sea mayor.92 € 1 + 3 x 0. El descuento bancario o comercial.92 = 23. RELACION ENTRE EL DESCUENTO BANCARIO Y EL DESCUENTO RACIONAL (Tasa de descuento e interés equivalente): El descuento bancario se calcula sobre la base del monto. tiene como base de cálculo el Monto o valor al vencimiento. CLASIFICACIÓN Según el título de crédito presentado a descuento. Su cálculo se basa en el Interés Simple Exacto.

95. . Pxn i= 13.68493151 i = 0. Intereses: cantidad cobrada por la anticipación del importe de la letra. Se calcula en función del nominal descontado. es la cantidad cobrada por la gestión del cobro de la letra que realiza el banco.986.70 81986.13.30 d = 0.x d 360 Ejemplo: Datos del Descuento Bancario: S = Q.30x0.20 n = 250/365 i = TASA EQUIVALENTE DESCUENTO RACIONAL Dr. comisiones y otros gastos).000. el tiempo que se anticipa su vencimiento y el tipo de interés aplicado por la entidad financiera.17% anual Comisiones: también denominado quebranto o daño. Cuando las letras proceden de una venta o de una prestación de servicios que constituyen la actividad habitual del cedente.013. Cuando las letras son la instrumentalización de un préstamo concedido por el banco a su cliente. t Intereses = N x ------.00 DB = Q. facturas.70 VL = Q. certificaciones de obra. – Descuento comercial.013. – Descuento financiero.81. y se obtiene restando del importe de la letra (nominal) el importe de todos los costes originados por el descuento (intereses.  CÁLCULO FINANCIERO DEL DESCUENTO El importe anticipado por la entidad al cliente se denomina efectivo o líquido. recibos ). cuando se trata de cualquier otro derecho de cobro (pagarés. Descuento bancario. cuando el título es una letra de cambio.23174606 = 23. Descuento no cambiario.

EN SERIE. Ejemplo: 20/contado. y el denominador el plazo máximo dentro del cual se puede aprovechar el descuento. según la tarifa postal. Una cantidad fija (mínimo). el proveedor obtiene mayor clientela. I Pn . 15/30. FORMULAS: Contenidas en el Prontuario de formulas respectivo. por las diferentes tasas de descuento que se apliquen en el problema. en donde el numerador indica la tasa de descuento a aplicar. correspondiente al IAJD y el correo. por medio de números quebrados. METODO DE CÁLCULO: Consiste en calcular sucesivamente cada descuento ofrecido. siendo lo importante establecer desde el punto de vista financiero. Con estos descuentos. no tiene mayor complejidad. que alternativa resulta más ventajosa y debe aprovechar el comprador. estableciendo el descuento único. Fórmula a utilizar: i = . Otros gastos: son los denominados suplidos.Se obtiene tomando la mayor de las siguientes cantidades:   Un porcentaje sobre el nominal. para lo cual se debe determinar una relación de cada descuento con el interés simple ordinario (tasa de interés). DESCUENTO UNICO. ajusta los precios en relación a los del mercado y ofrece incentivos en compras por mayor. sobre el precio de catálogo. sobre el valor neto de la factura. CALCULO DEL DESCUENTO: El importe del descuento se calcula mediante la multiplicación del valor original de la factura. EN CADENA O SUCESIVO: Es una serie de rebajas sucesivas. donde se pueden incluir los siguientes conceptos: el timbre. Los descuentos se expresan en las facturas o documentos. como un incentivo para pagar de inmediato (contado) o dentro de plazo específico. Se aplican el Método . DESCUENTO POR PRONTO PAGO (Está relacionado con el Interés Simple): Constituye una rebaja concedida sobre el precio de mercadería. 10/60. que los proveedores ofrecen en ventas estrictamente al contado. neto/90. RELACION DEL DESCUENTO POR PRONTO PAGO CON EL INTERES SIMPLE ORDINARIO: El cálculo del importe del descuento. equivalente a todos los descuentos.

porcentajes de descuentos. . valor factura. SIMBOLOGIA: VF = Valor Factura VN = Valor Neto Du = Descuento único d1 = Descuento uno dn = Descuento “n” I = Importe o valor descuento único.Directo (por medio de la fórmula) y el Método Indirecto (por medio de cuadro. importe del descuento y valor neto). conteniendo las columnas siguientes: Número de descuentos.

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